高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理存在的問題及對策

高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理存在的問題及對策高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理存在的問題及對策

中圖分類號：F275文獻標識碼：A文章編號：1001-828X〔2022〕09-00-02

隨著知識經(jīng)濟的興起，知識密集型科技產(chǎn)業(yè)逐漸成為新的經(jīng)濟增長點，高新技術(shù)企業(yè)作為其運行主體，受到了越來越多的重視；但在機遇與挑戰(zhàn)并存的同時，高新技術(shù)企業(yè)特別是高新技術(shù)中小企業(yè)在財務(wù)管理方面暴露出越來越多的短板。不同于傳統(tǒng)中小企業(yè)，高新技術(shù)中小企業(yè)具有小規(guī)模、高科技含量、高附加值、高風(fēng)險、高收益、知識資本投入大、無形資產(chǎn)地位顯著、人力資本舉足輕重等特點，其財務(wù)管理模式和辦法不能簡單地套用傳統(tǒng)思路，因此研究高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理模式對促進科技企業(yè)的開展具有一定的實際意義。

一、當(dāng)前高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理存在的問題

高新技術(shù)企業(yè)與傳統(tǒng)企業(yè)不同，以高新技術(shù)及相關(guān)產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)、經(jīng)營為核心，以知識資本經(jīng)營運作為關(guān)鍵點；以知識、技術(shù)和人力為主要投入，以知識技術(shù)的生產(chǎn)、發(fā)明和利用為主要形式，是追求持續(xù)創(chuàng)新開展的智力密集型企業(yè)。因此，高新技術(shù)中小企業(yè)無形資產(chǎn)投資比重往往較大，對資產(chǎn)的定義已經(jīng)超出了傳統(tǒng)的貨幣與實物的范圍，將創(chuàng)新技術(shù)及核心人才作為關(guān)鍵因素納入資產(chǎn)的范疇；同時，由于研發(fā)和市場的不確定性更大，企業(yè)面臨的風(fēng)險和資金壓力也有所增加。

就目前高科技中小企業(yè)而且，面臨的主要問題歸納有下列幾種：

1.傳統(tǒng)財務(wù)管理內(nèi)容不適應(yīng)高新技術(shù)企業(yè)的投資決策需要

〔1〕用傳統(tǒng)財務(wù)評價指標來無法客觀衡量高新技術(shù)中小企業(yè)的經(jīng)營績效。

〔2〕沒有完善的無形資產(chǎn)、資本運營體系，科學(xué)投資決策做工作仍需加強。傳統(tǒng)指標難以準確判定企業(yè)價值、預(yù)測企業(yè)未來的開展狀況和獲利能力，無法全面體現(xiàn)企業(yè)開展過程中潛在的風(fēng)險及問題。

2.對風(fēng)險管理工作的重要性認識缺乏

〔1〕傳統(tǒng)財務(wù)管理難以解決某些潛在的風(fēng)險，如技術(shù)投資方面。

〔2〕對技術(shù)人員的依賴度過高。由于企業(yè)的業(yè)務(wù)為知識技術(shù)密集型新興產(chǎn)業(yè)，如果對關(guān)鍵人力資本的重要作用重視不夠，出現(xiàn)經(jīng)營者的短期逐利行為，容易導(dǎo)致人才的流失，削弱企業(yè)技術(shù)優(yōu)勢，對競爭力產(chǎn)生負面影響。

3.傳統(tǒng)的財務(wù)管理模式不合乎高科技企業(yè)的需要

〔1〕傳統(tǒng)中小企業(yè)會計報表數(shù)據(jù)的靜態(tài)比擬更受重視，但僅進行靜態(tài)分析追求企業(yè)當(dāng)前利潤最大化沒有對高科技企業(yè)的成長性進行深入分析，傳統(tǒng)的財務(wù)管理無法全面、系統(tǒng)地反映企業(yè)未來開展狀況

〔2〕高新技術(shù)企業(yè)的財務(wù)管理是一個動態(tài)經(jīng)營的過程，而傳統(tǒng)財務(wù)管理理論主要基于靜態(tài)或比擬靜態(tài)辦法。

二、當(dāng)前高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理的開展對策

1.明確財務(wù)管理目標

明確財務(wù)管理目標，是做好財務(wù)工作的前提，是高新技術(shù)中小企業(yè)運營開展良性循環(huán)的前提，是評價企業(yè)理財活動是否合理的根本規(guī)范[1]，因此在結(jié)合傳統(tǒng)中小企業(yè)財務(wù)管理工作經(jīng)驗的根底上，應(yīng)根據(jù)高科技產(chǎn)業(yè)的行業(yè)特性制定出科學(xué)性、可行性好且合乎企業(yè)自身開展階段與特點的財務(wù)管理目標。

對高新技術(shù)企業(yè)而言，其財務(wù)管理目標在制定時應(yīng)當(dāng)從下列幾個方面考：企業(yè)的核心競爭力和市場競爭水平、未來的開展?jié)摿涂深A(yù)期的獲利水平、關(guān)鍵技術(shù)的掌握與知識資本的創(chuàng)新和管理、對市場風(fēng)險和行業(yè)風(fēng)險的抵御能力以及資金、資本的運作能力等。設(shè)計合理的財務(wù)評價指標，通過對未來增值的預(yù)測來分析企業(yè)價值，防止套用根據(jù)賬面凈資產(chǎn)來計算企業(yè)價值的辦法，合理估算企業(yè)價值。

基于以上幾個方面的考慮，制定高新技術(shù)中小企業(yè)財務(wù)管理目標的原那么主要有三點[2]：

〔1〕風(fēng)險控制原那么。樹立正確的風(fēng)險意識，確定資本本錢與財務(wù)風(fēng)險的關(guān)系?？陀^、全面評價投資籌資過程中各影響因素，理性辨認、適應(yīng)可能存在的各種風(fēng)險[3]，并進行可行性分析，慎重處置并降低財務(wù)風(fēng)險。建立有效的風(fēng)險辨認和預(yù)警體系，構(gòu)筑預(yù)防體系和預(yù)防策略，維持企業(yè)穩(wěn)定經(jīng)驗持續(xù)開展，樹立平安、安定的企業(yè)形象。

〔2〕利益協(xié)調(diào)原那么。協(xié)調(diào)財務(wù)活動過程中與企業(yè)的所有者、企業(yè)的債權(quán)人、被投資單位、企業(yè)的債務(wù)人、企業(yè)內(nèi)部、企業(yè)與職工及企業(yè)與稅務(wù)機關(guān)發(fā)生的經(jīng)濟關(guān)系，營造穩(wěn)定和諧的內(nèi)外部環(huán)境，實現(xiàn)企業(yè)價值最大化的財務(wù)管理目標。

〔3〕合適性和普遍性兼顧原那么。作為高新行業(yè)，對信息技術(shù)的運用比其他傳統(tǒng)行業(yè)擁有更強大的優(yōu)勢，應(yīng)深化信息技術(shù)的應(yīng)用，提高財務(wù)管理的工作效率，增加對財務(wù)管理數(shù)據(jù)運用的深度與廣度，使企業(yè)的財務(wù)決策、響應(yīng)以及資金運籌的效率都有所提升。企業(yè)現(xiàn)金流運作能力能夠?qū)ζ髽I(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的整個過程以及重點方面的全貌進行最全面的反映，企業(yè)是否具備可持續(xù)開展的能力，現(xiàn)金流的運作情況是重要的標志。大多高新技術(shù)中小企業(yè)成立時間短、規(guī)模小、處于創(chuàng)業(yè)的初始和開展階段[4]，在此過程中，中小企業(yè)所具備的競爭力及其持久性、企業(yè)可預(yù)期的及潛在的獲利能力、知識資本和關(guān)鍵人才資源是保障企業(yè)生存開展的關(guān)鍵因素和基本推動力。因此，財務(wù)管理的目標應(yīng)跟隨企業(yè)的開展而開展。

2.選擇財務(wù)管理模式

中小型高科技企業(yè)作為知識密集型企業(yè)，在組織結(jié)構(gòu)方面也呈現(xiàn)出一個非常鮮明的特點――企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)中管理層次減少，管理幅度增大，即出現(xiàn)扁平化趨勢。這是一種緊湊的組織結(jié)構(gòu)[5]，具有靈活性高、敏捷性高，組織效率和效能高的特點。

為了順應(yīng)市場開展的方向和趨勢，集成化財務(wù)管理應(yīng)運而生[6]，它適用于柔性生產(chǎn)、組織扁平化和產(chǎn)品個性化需求較強的市場；利用現(xiàn)代網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和信息集成辦法，將財務(wù)與業(yè)務(wù)、與供給鏈集成起來，追求整體效率和效益的提高，實現(xiàn)縮短生產(chǎn)前置時間，提高產(chǎn)品質(zhì)量和效勞質(zhì)量、提高企業(yè)的整體柔性、減少庫存等戰(zhàn)略性優(yōu)勢，使企業(yè)具有低能耗、低物耗、高效益、高應(yīng)變能力，實現(xiàn)企業(yè)物流、資金流和信息流的高度統(tǒng)一以及財務(wù)的實時管理。從傳統(tǒng)財務(wù)管理到集成化財務(wù)管理的轉(zhuǎn)變需要下列三個步驟：

〔1〕在財務(wù)管理內(nèi)部實行集成管理，所有的財務(wù)信息都實現(xiàn)統(tǒng)一核算；

〔2〕財務(wù)管理和業(yè)務(wù)活動的集成，財務(wù)管理與業(yè)務(wù)管理本是密不可分的，現(xiàn)在已經(jīng)愈創(chuàng)造顯的出現(xiàn)交叉趨勢。二者的作用相輔相成，彌補了信息的不對稱和局限性，有助于實現(xiàn)企業(yè)資本的保值和增值。

〔3〕財務(wù)管理、企業(yè)業(yè)務(wù)和企業(yè)供給鏈的集成，這是企業(yè)集成化財務(wù)管理的最高目標，對于高新技術(shù)中小企業(yè)來說，供給鏈的構(gòu)成相對簡單，這為貫徹集成化財務(wù)管理的理念帶來了好處。

3.積極融資并制定融資策略

由于自身開展階段和規(guī)模的限制，高新技術(shù)中小企業(yè)在人員和有型資產(chǎn)方面投入較少，知識資本投入較大，現(xiàn)金流出量多，流入量小且不穩(wěn)定，在企業(yè)成長、技術(shù)創(chuàng)新等方面的資金需求給企業(yè)帶來很大壓力，因此需要進行融資。融資策略的制定，應(yīng)尊重企業(yè)所處生命周期和實際情況，具有科學(xué)性、客觀性、連貫性及可持續(xù)性等特點。當(dāng)企業(yè)得到一定的融資后，企業(yè)資金會迅速膨脹，這對財務(wù)管理工作提出了更高的要求。

除了內(nèi)部籌資、銀行貸款等傳統(tǒng)的籌資渠道外，高新技術(shù)企業(yè)還可以進行“知識融資〞，即引進知識、經(jīng)驗豐盛的高科技人才，將知識投入企業(yè)，把個人的報酬與企業(yè)開展切實聯(lián)系起來，實現(xiàn)人才成長與企業(yè)獲益的良性循環(huán)。

4.全面發(fā)展風(fēng)險管理

高新技術(shù)企業(yè)主要運用知識與技術(shù)的不斷創(chuàng)新來贏得生存和開展的時機，其自身價值幾乎全部體現(xiàn)在無形資產(chǎn)價值中。因此，高科技企業(yè)的技術(shù)優(yōu)勢決定了企業(yè)的核心競爭力，但是企業(yè)產(chǎn)品的技術(shù)性能不是決定企業(yè)生存開展的唯一因素。示例，科研成果轉(zhuǎn)化為產(chǎn)品，需要很長的時間；作為產(chǎn)品，其競爭力還需要接受市場的檢驗。因此，對企業(yè)的知識資本投資具有較大風(fēng)險。特別是中小高科技企業(yè)，風(fēng)險承受能力普遍較差，受市場和外部沖擊的影響較大，其風(fēng)險管理更為重要。

高新技術(shù)中小企業(yè)面臨的風(fēng)險主要有下列幾種[7]：技術(shù)風(fēng)險，效益風(fēng)險，產(chǎn)品風(fēng)險，市場風(fēng)險，管理風(fēng)險，財務(wù)風(fēng)險及投資雙方的合作經(jīng)營險等等。

〔1〕由于技術(shù)開發(fā)存在不確定性，在產(chǎn)品研發(fā)階段，充沛進行技術(shù)可行性和經(jīng)濟可行性研究，加強市場前景預(yù)測能力，并有針對性地制定預(yù)算和風(fēng)險預(yù)防措施，明確收益與風(fēng)險的關(guān)系，將企業(yè)財務(wù)及會計工作的重點放在控制研發(fā)風(fēng)險方面，實現(xiàn)產(chǎn)品的市場化和投資的效益化；

〔2〕對工程進行全面本錢控制，根據(jù)企業(yè)的開展戰(zhàn)略，制定科學(xué)靈活的資本配置計劃，提高資金使用效率