第3章1每股收益

每股收益

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益一、適用范圍二、基本每股收益三、稀釋每股收益四、重新計(jì)算企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益一、適用范圍普通股或潛在普通股已公開交易的企業(yè)正處于公開發(fā)行普通股或潛在普通股過程中的企業(yè)自愿列報(bào)每股收益信息的企業(yè)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益二、基本每股收益歸屬于普通股股東的當(dāng)期凈利潤當(dāng)期發(fā)行在外普通股的加權(quán)平均數(shù)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益二、基本每股收益分子：歸屬于普通股股東的當(dāng)期凈利潤凈虧損合并凈利潤—少數(shù)股東損益企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益二、基本每股收益分母：僅考慮當(dāng)期實(shí)際發(fā)行在外的普通股股份權(quán)數(shù)新發(fā)行普通股庫存股企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益新發(fā)普通股股數(shù)的時(shí)間確認(rèn)點(diǎn):（一）為收取現(xiàn)金而發(fā)行的普通股股數(shù)，從應(yīng)收現(xiàn)金之日起計(jì)算。（二）因債務(wù)轉(zhuǎn)資本而發(fā)行的普通股股數(shù)，從停計(jì)債務(wù)利息之日或結(jié)算日起計(jì)算。（三）非同一控制下的企業(yè)合并，作為對(duì)價(jià)發(fā)行的普通股股數(shù)，從購買日起計(jì)算；同一控制下的企業(yè)合并，作為對(duì)價(jià)發(fā)行的普通股股數(shù)，應(yīng)當(dāng)計(jì)入各列報(bào)期間普通股的加權(quán)平均數(shù)。（四）為收購非現(xiàn)金資產(chǎn)而發(fā)行的普通股股數(shù)，從確認(rèn)收購之日起計(jì)算。

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益例：期初發(fā)行在外的普通股10000股3月2日新發(fā)行4500股12月1日回購1500股，以備將來獎(jiǎng)勵(lì)職工普通股加權(quán)平均數(shù)＝10000×12/12+4500×10/12-1500×1/12=13625股

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益三、稀釋的每股收益基本原則：假設(shè)稀釋性潛在普通股于當(dāng)期期初（或發(fā)行日）已經(jīng)全部轉(zhuǎn)換為普通股企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益三、稀釋的每股收益分子的調(diào)整：當(dāng)期已確認(rèn)為費(fèi)用的稀釋性潛在普通股的利息稀釋性潛在普通股轉(zhuǎn)換時(shí)將產(chǎn)生的收益或費(fèi)用相關(guān)所得稅的影響企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益三、稀釋的每股收益分母的調(diào)整：假定稀釋性潛在普通股轉(zhuǎn)換為已發(fā)行普通股而增加的普通股股數(shù)的加權(quán)平均數(shù)以前期間發(fā)行的稀釋性潛在普通股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在當(dāng)期期初轉(zhuǎn)換；當(dāng)期發(fā)行的稀釋性潛在普通股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在發(fā)行日轉(zhuǎn)換。

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益可轉(zhuǎn)換公司債券例：某公司2005年1月2日發(fā)行4%可轉(zhuǎn)換債券，面值800萬元，每100元債券可轉(zhuǎn)換為1元面值普通股90股。2005年凈利潤4500萬元2005年發(fā)行在外普通股4000萬股所得稅稅率33%基本每股收益＝4500/4000＝1.125元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益稀釋的每股收益凈利潤的增加＝800×4%×（1-33%）＝21.44萬元普通股股數(shù)的增加＝800/100×90＝720萬股稀釋的每股收益＝（4500＋21.44）/（4000＋720）＝0.96元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益認(rèn)股權(quán)證、股份期權(quán)行權(quán)時(shí)發(fā)行的普通股包括兩部分：按當(dāng)期平均市場(chǎng)價(jià)格發(fā)行的普通股，不具有稀釋性，計(jì)算稀釋的每股收益時(shí)不必考慮未取得對(duì)價(jià)而發(fā)行的普通股，具有稀釋性，計(jì)算稀釋的每股收益時(shí)應(yīng)當(dāng)加到普通股股數(shù)中企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益認(rèn)股權(quán)證和股份期權(quán)等的行權(quán)價(jià)格低于當(dāng)期普通股平均市場(chǎng)價(jià)格時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性。計(jì)算稀釋每股收益時(shí)，增加的普通股股數(shù)按下列公式計(jì)算：增加的普通股股數(shù)＝擬行權(quán)時(shí)轉(zhuǎn)換的普通股股數(shù)－行權(quán)價(jià)格×擬行權(quán)時(shí)轉(zhuǎn)換的普通股股數(shù)÷當(dāng)期普通股平均市場(chǎng)價(jià)格=擬行權(quán)時(shí)轉(zhuǎn)換的普通股股數(shù)×(1-行權(quán)價(jià)格/平均市價(jià))企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益企業(yè)承諾將回購其股份的合同中規(guī)定的回購價(jià)格高于當(dāng)期普通股平均市場(chǎng)價(jià)格時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性。計(jì)算稀釋每股收益時(shí)，增加的普通股股數(shù)按下列公式計(jì)算：增加的普通股股數(shù)＝回購價(jià)格×承諾回購的普通股股數(shù)÷當(dāng)期普通股平均市場(chǎng)價(jià)格－承諾回購的普通股股數(shù)=承諾回購的普通股股數(shù)×(回購價(jià)格/市價(jià)-1)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益例：某公司2005年初對(duì)外發(fā)行100萬份認(rèn)股權(quán)證，行權(quán)價(jià)格3.5元2005年度凈利潤200萬元發(fā)行在外普通股加權(quán)平均數(shù)500萬股普通股平均市場(chǎng)價(jià)格4元基本每股收益＝200/500＝0.4元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益調(diào)整增加的普通股股數(shù)＝100－100×3.5÷4＝12.5萬股稀釋的每股收益＝200/（500＋12.5）＝0.39元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益多項(xiàng)潛在普通股按照其稀釋程度從大到小的順序計(jì)入稀釋每股收益，直至稀釋每股收益達(dá)到最小值稀釋程度：以增量股的每股收益衡量企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益例：某公司2005年度歸屬于普通股股東的凈利潤為37500萬元，發(fā)行在外普通股加權(quán)平均數(shù)為125000萬股。年初已發(fā)行在外的潛在普通股有：（1）股份期權(quán)12000萬份，每份股份期權(quán)擁有在授權(quán)日起五年內(nèi)的可行權(quán)日以8元的行權(quán)價(jià)格購買1股本公司新發(fā)股票的權(quán)利。（2）按面值發(fā)行的５年期可轉(zhuǎn)換公司債券630000萬元，債券每張面值100元，票面年利率為2.6%，轉(zhuǎn)股價(jià)格為每股12.5元。（3）按面值發(fā)行的三年期可轉(zhuǎn)換公司債券1100000萬元，債券每張面值100元，票面年利率為1.4%，轉(zhuǎn)股價(jià)格為每股10元。當(dāng)期普通股平均市場(chǎng)價(jià)格為12元，年度內(nèi)沒有期權(quán)被行權(quán)，也沒有可轉(zhuǎn)換公司債券被轉(zhuǎn)換或贖回，所得稅稅率為33%。假設(shè)不考慮可轉(zhuǎn)換公司債券在負(fù)債和權(quán)益成份的分拆。

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益基本每股收益=37500/125000=0.3元計(jì)算稀釋每股收益：①12000-12000×8÷12=4000萬股②630000×2.6%×(1-33%)=10974.6萬元③630000/12.5=50400萬股④1100000×1.4%×(1-33%)=10318萬元⑤1100000/10=110000萬股企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益確定潛在普通股計(jì)入稀釋每股收益的順序：

凈利潤增加股數(shù)增加增量股的每股收益順序期權(quán)-4000-12.6%債券10974.6504000.21831.4%債券103181100000.0942企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益分步計(jì)入稀釋每股收益

凈利潤

股數(shù)

每股收益

稀釋性基本每股收益375001250000.3期股_4000375001290000.291稀釋1.4%債券10318110000478182390000.200稀釋2.6%債券10974.65040058792.62894000.203反稀釋因此，稀釋每股收益為0.2元。

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益子公司、合營企業(yè)或聯(lián)營企業(yè)發(fā)行的潛在普通股例：A公司2005年度凈利潤為480萬元（不包括子公司利潤或子公司支付的股利），發(fā)行在外普通股400萬股，持有子公司B公司80%的普通股股權(quán)。

B公司2005年度凈利潤為216萬元，發(fā)行在外普通股40萬股，普通股平均市場(chǎng)價(jià)格為8元。年初，B公司對(duì)外發(fā)行6萬份可用于購買其普通股的認(rèn)股權(quán)證，行權(quán)價(jià)格為4元，A公司持有1200份認(rèn)股權(quán)證。假設(shè)除股利外，母子公司之間沒有其他需抵銷的內(nèi)部交易。企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益B公司：基本每股收益=216/40=5.4元調(diào)整增加的普通股股數(shù)=6-6×4÷8=3萬股稀釋的每股收益=216/（40+3）=5.02元A公司：基本每股收益=（480+5.4×40×80%）/400=1.63元稀釋的每股收益=（480+5.02×40×80%+5.02×3×0.12/6）/400=1.60元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益四、重新計(jì)算發(fā)生不改變企業(yè)資源但將引起當(dāng)期發(fā)行在外普通股股數(shù)發(fā)生變動(dòng)的情況，需重新計(jì)算所有列報(bào)期間的股份數(shù)，并據(jù)以調(diào)整每股收益派發(fā)股票股利公積金轉(zhuǎn)增股本拆股、并股企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益例：某公司2004年和2005年凈利潤分別為190萬元和220萬元2004年1月1日發(fā)行在外的普通股1000000股2004年4月1日按市價(jià)新發(fā)行普通股200000股2005年7月1日分派股票股利，以2004年12月31日總股本1200000股為基數(shù)每10股送3股

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益2005年度發(fā)行在外普通股加權(quán)平均數(shù)=（1000000+200000+360000)×12/12=1560000股2004年度發(fā)行在外普通股加權(quán)平均數(shù)=1000000×1.3×12/12+200000×1.3×9/12=1495000股2005年度基本每股收益=2200000/1560000=1.41元2004年度基本每股收益=1900000/1495000=1.27元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益配股在計(jì)算每股收益時(shí)比較特殊，因?yàn)榕涔墒窍蛉楷F(xiàn)有股東以低于當(dāng)前股票市價(jià)的價(jià)格發(fā)行普通股，實(shí)際上可以理解為按市價(jià)發(fā)行股票和無對(duì)價(jià)送股的混合體。也就是說，配股中包含的送股因素導(dǎo)致了發(fā)行在外普通股股數(shù)的增加，但卻沒有相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)資源的流入。計(jì)算基本每股收益時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮這部分送股因素，據(jù)以調(diào)整各列報(bào)期間發(fā)行在外普通股的加權(quán)平均數(shù)。計(jì)算公式如下：企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益每股理論除權(quán)價(jià)格＝（行權(quán)前發(fā)行在外普通股的公允價(jià)值＋配股收到的款項(xiàng)）÷行權(quán)后發(fā)行在外的普通股股數(shù)調(diào)整系數(shù)=行權(quán)前每股公允價(jià)值÷每股理論除權(quán)價(jià)格因配股重新計(jì)算的上年度基本每股收益=上年度基本每股收益÷調(diào)整系數(shù)本年度基本每股收益=歸屬于普通股股東的當(dāng)期凈利潤÷（配股前發(fā)行在外普通股股數(shù)×調(diào)整系數(shù)×配股前普通股發(fā)行在外的時(shí)間權(quán)重＋配股后發(fā)行在外普通股加權(quán)平均數(shù)）企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益例：某企業(yè)2005年度歸屬于普通股股東的凈利潤為9600萬元，2005年1月1日發(fā)行在外普通股股數(shù)為4000萬股，2005年6月10日，該企業(yè)發(fā)布增資配股公告，向截止到2005年6月30日（股權(quán)登記日）所有登記在冊(cè)的老股東配股，配股比例為每5股配1股，配股價(jià)格為每股5元，除權(quán)交易基準(zhǔn)日為2005年7月1日。假設(shè)行權(quán)前一日的市價(jià)為每股11元，2004年度基本每股收益為2.2元。那么，2005年度比較利潤表中基本每股收益的計(jì)算如下：企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益每股理論除權(quán)價(jià)格＝（11×4000＋5×800）÷（4000+800）=10元調(diào)整系數(shù)=11÷10=1.1因配股重新計(jì)算的2004年度基本每股收益=2.2÷1.1=2元2005年度基本每股收益=9600÷（4000×1.1×6/12+4800×6/12）=2.09元企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——每股收益四、列報(bào)

發(fā)行在外普通股或潛在普通股的數(shù)量因派發(fā)股票股利、公積金轉(zhuǎn)增資本、拆股而增加或因并股而減少，但不影響所有者權(quán)益金額的，應(yīng)當(dāng)按調(diào)整后的股數(shù)重新計(jì)算各列報(bào)期間的每股收益。上述變化發(fā)生于資產(chǎn)負(fù)債表日至財(cái)務(wù)報(bào)告批準(zhǔn)報(bào)出日之間的，應(yīng)當(dāng)以