浙江股權(quán)交易中心私募債券業(yè)務(wù)暫行管理辦法

附件十：浙江股權(quán)交易中心私募債券業(yè)務(wù)暫行治理方法第一章總則第一條為標(biāo)準(zhǔn)浙江股權(quán)交易中心〔以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本中心”〕私募債券業(yè)務(wù)，拓寬企業(yè)融資渠道，加強(qiáng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)效勞，保護(hù)投資者合法權(quán)益，依據(jù)《浙江股權(quán)交易中心治理方法》等有關(guān)法律法規(guī)及政策性規(guī)定，制定本方法。本方法所稱(chēng)有限責(zé)任公司或股份在中國(guó)境內(nèi)以非公開(kāi)方式發(fā)行和轉(zhuǎn)讓?zhuān)潭ㄔ诳隙ㄆ谙捱€本付息的公司債券。第三條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)以非公開(kāi)方式向具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和擔(dān)當(dāng)力量的合格投資者發(fā)行私募債券，不得承受廣告、公開(kāi)勸誘和變相公開(kāi)方式。200。第四條保護(hù)措施，加強(qiáng)投資者權(quán)益保護(hù)。發(fā)行人應(yīng)當(dāng)保證發(fā)行文件及信息披露內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。第五條私募債券應(yīng)當(dāng)由具有私募債券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)的推舉商會(huì)員進(jìn)展發(fā)行承銷(xiāo)。推舉商會(huì)員和相關(guān)中介機(jī)構(gòu)為本中心私募債券相關(guān)業(yè)務(wù)供給效勞，應(yīng)當(dāng)遵循公平、自愿、誠(chéng)懇守信的原則，嚴(yán)格遵守執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和職業(yè)道德，按規(guī)定和商定履行義務(wù)。第六條行的私募債券，也可以是在上海證券交易所或深圳證券交易所備案發(fā)行的私募債券。在上海證券交易所或深圳證券交易所備案發(fā)行的私募債券，申請(qǐng)?jiān)诒局行倪M(jìn)展轉(zhuǎn)讓前，應(yīng)將所轉(zhuǎn)讓份額托管在本中心。本中心承受備案或轉(zhuǎn)讓申請(qǐng)的，并不表示對(duì)發(fā)行人的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、償債風(fēng)險(xiǎn)、訴訟風(fēng)險(xiǎn)以及私募債券的投資風(fēng)險(xiǎn)或收益等作出推斷或保證。私募債券的投資風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行擔(dān)當(dāng)。第七條實(shí)施自律治理。第八條結(jié)算部門(mén)按其業(yè)務(wù)規(guī)章辦理登記和結(jié)算。其次章備案及發(fā)行第九條備案小組〔以下簡(jiǎn)稱(chēng)“備案小組”〕。備案小組通過(guò)備案會(huì)議對(duì)備案申請(qǐng)材料進(jìn)展完備性審核，并打算是否承受備案。第十條在本中心備案的私募債券，應(yīng)當(dāng)符合以下條件：〔一〕發(fā)行人是在中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)的有限責(zé)任公司或者股份有限公司；〔二〕3；〔三〕發(fā)行人對(duì)還本付息的資金安排有明確方案?！菜摹潮局行囊?guī)定的其他條件。第十一條推舉商會(huì)員在本中心開(kāi)展私募債券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)，必需為經(jīng)認(rèn)定、具備以下條件的投資治理機(jī)構(gòu)等機(jī)構(gòu)：〔一〕最近一期末經(jīng)審計(jì)機(jī)構(gòu)審記的注冊(cè)資本和凈資產(chǎn)原則上均2023〔二最近一年度或一期財(cái)務(wù)報(bào)表未被注冊(cè)會(huì)計(jì)師出具保存意見(jiàn)、否認(rèn)意見(jiàn)或無(wú)法表示意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告；等盡職調(diào)查相關(guān)工作閱歷；〔四〕已制定開(kāi)展私募債券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)試點(diǎn)實(shí)施方案和健全的業(yè)務(wù)規(guī)章，具備開(kāi)展試點(diǎn)所需的專(zhuān)業(yè)人員和技術(shù)設(shè)施；〔五〕本中心規(guī)定的其他條件。第十二條心備案。備案材料應(yīng)當(dāng)包含以下內(nèi)容：〔一〕私募債券備案申請(qǐng)文件及備案登記表；〔二〕發(fā)行人公司章程及營(yíng)業(yè)執(zhí)照〔副本〕復(fù)印件；〔三〕發(fā)行人內(nèi)設(shè)有權(quán)機(jī)構(gòu)關(guān)于本期私募債券發(fā)行事項(xiàng)的決議；〔四〕私募債券承銷(xiāo)協(xié)議；〔五〕私募債券募集說(shuō)明書(shū)；〔六〕承銷(xiāo)商的盡職調(diào)查報(bào)告；〔七〕私募債券受托治理協(xié)議及私募債券持有人會(huì)議規(guī)章；〔八〕發(fā)行人經(jīng)具有執(zhí)行證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的最近兩個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的財(cái)務(wù)報(bào)告；〔九〕律師事務(wù)所出具的關(guān)于本期私募債券發(fā)行的法律意見(jiàn)書(shū)；〔十〕發(fā)行人全體董事、監(jiān)事和高級(jí)治理人員對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性的承諾書(shū)；〔十一〕本中心規(guī)定的其他文件。第十三條私募債券募集說(shuō)明書(shū)應(yīng)當(dāng)至少包含以下內(nèi)容：〔一〕發(fā)行人根本狀況；〔二〕發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況；〔三〕本期私募債券發(fā)行根本狀況及發(fā)行條款，包括私募債券名稱(chēng)、本期發(fā)行總額、期限、票面金額、發(fā)行價(jià)格或利率確定方式、還本付息的期限和方式等；〔四〕承銷(xiāo)機(jī)構(gòu)及承銷(xiāo)安排；〔五〕募集資金用途及私募債券存續(xù)期間變更資金用途程序；〔六〕私募債券轉(zhuǎn)讓范圍及約束條件；〔七〕信息披露的具體內(nèi)容和方式；〔八〕償債保障機(jī)制、股息安排政策、私募債券受托治理及私募債券持有人會(huì)議等投資者保護(hù)機(jī)制安排；〔九〕私募債券擔(dān)保狀況〔假設(shè)有〕；〔十〕私募債券信用評(píng)級(jí)和跟蹤評(píng)級(jí)的具體安排〔假設(shè)有〕；〔十一〕本期私募債券風(fēng)險(xiǎn)因素及免責(zé)提示；〔十二〕仲裁或其他爭(zhēng)議解決機(jī)制；〔十三〕發(fā)行人對(duì)本期私募債券募集資金用途合法合規(guī)、發(fā)行程序合規(guī)性的聲明；〔十四〕發(fā)行人全體董事、監(jiān)事和高級(jí)治理人員對(duì)發(fā)行文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性的承諾；〔十五〕其他重要事項(xiàng)。第十四條本中心對(duì)備案材料進(jìn)展完備性核對(duì)。備案材料完備的，106逾期未發(fā)行的，應(yīng)當(dāng)重備案。第十五條兩個(gè)或兩個(gè)以上的發(fā)行人可以實(shí)行集合方式發(fā)行私募債券。第十六條應(yīng)當(dāng)符合法律法規(guī)以及中國(guó)證監(jiān)會(huì)有關(guān)非上市公眾公司治理的規(guī)定。第十七條應(yīng)當(dāng)包含本期債券認(rèn)購(gòu)價(jià)格、認(rèn)購(gòu)數(shù)量、認(rèn)購(gòu)人的權(quán)利義務(wù)及其他聲明或承諾等內(nèi)容。第十八條門(mén)辦理登記，并向本中心繳納登記結(jié)算費(fèi)用。第三章投資者適當(dāng)性治理第十九條以下條件：〔一經(jīng)有關(guān)金融監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)設(shè)立的金融機(jī)構(gòu)證券公司、基金治理公司、信托公司和保險(xiǎn)公司等；〔二〕上述金融機(jī)構(gòu)面對(duì)投資者發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品，包括但不限于銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托產(chǎn)品、投連險(xiǎn)產(chǎn)品、基金產(chǎn)品、證券公司資產(chǎn)治理產(chǎn)品等;〔三〕100〔四1000500〔五〕經(jīng)本中心認(rèn)可的其他合格投資者。有關(guān)法律法規(guī)或監(jiān)管部門(mén)對(duì)上述投資主體投資私募債券有限制性規(guī)定的，遵照其規(guī)定。其次十條合格個(gè)人投資者應(yīng)當(dāng)至少符合以下條件：〔一〕200〔二〕理解并承受私募債券風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)私募債券投資根底學(xué)問(wèn)測(cè)試；〔三〕與會(huì)員書(shū)面簽署《債券市場(chǎng)專(zhuān)業(yè)投資者風(fēng)險(xiǎn)提醒書(shū)相關(guān)承諾。其次十一條5%的股東，可參與本公司發(fā)行私募債券的認(rèn)購(gòu)與轉(zhuǎn)讓。承銷(xiāo)商可參與其承銷(xiāo)私募債券的發(fā)行認(rèn)購(gòu)與轉(zhuǎn)讓。其次十二條推舉商會(huì)員應(yīng)當(dāng)建立完備的投資者適當(dāng)性制度，確認(rèn)參與私募債券認(rèn)購(gòu)和轉(zhuǎn)讓的投資者為具備風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與擔(dān)當(dāng)力量的合格投資者。推舉商會(huì)員應(yīng)當(dāng)了解和評(píng)估投資者對(duì)私募債券的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和擔(dān)當(dāng)力量，充分提醒風(fēng)險(xiǎn)。推舉商會(huì)員應(yīng)當(dāng)要求合格投資者在首次認(rèn)購(gòu)或受讓私募債券前，簽署風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知書(shū)，承諾具備合格投資者資格，知悉私募債券風(fēng)險(xiǎn)，將第四章轉(zhuǎn)讓效勞其次十三條私募債券以現(xiàn)貨方式進(jìn)展轉(zhuǎn)讓。其次十四條材料，并在轉(zhuǎn)讓前與本中心簽訂《私募債券轉(zhuǎn)讓效勞協(xié)議》：〔一〕轉(zhuǎn)讓效勞申請(qǐng)書(shū)；〔二〕私募債券登記證明文件；〔三〕本中心要求的其他材料。其次十五條合格投資者可通過(guò)本中心股份轉(zhuǎn)讓平臺(tái)或推舉商會(huì)員進(jìn)展私募債券轉(zhuǎn)讓。通過(guò)推舉商會(huì)員進(jìn)展轉(zhuǎn)讓的，轉(zhuǎn)讓達(dá)成后，推舉商會(huì)員須向本中心申遵循誠(chéng)懇信用原則，不得進(jìn)展虛假申報(bào)，不得誤導(dǎo)投資者。其次十六條本中心依據(jù)申報(bào)時(shí)間先后挨次對(duì)私募債券轉(zhuǎn)讓進(jìn)展200其次十七條本中心登記結(jié)算部門(mén)依據(jù)本中心股權(quán)轉(zhuǎn)讓平臺(tái)發(fā)送的私募債券轉(zhuǎn)讓數(shù)據(jù)進(jìn)展清算交收。其次十八條私募債券轉(zhuǎn)讓信息在本中心股權(quán)轉(zhuǎn)讓平臺(tái)進(jìn)展披露。第五章信息披露其次十九條本方法及募集說(shuō)明書(shū)的商定履行信息披露義務(wù)。發(fā)行人應(yīng)當(dāng)指定專(zhuān)人負(fù)責(zé)信息披露事務(wù)。推舉商會(huì)員應(yīng)當(dāng)指定專(zhuān)人輔導(dǎo)、催促和檢查發(fā)行人的信息披露義務(wù)。信息披露應(yīng)當(dāng)在本中心股權(quán)轉(zhuǎn)讓平臺(tái)或以本中心認(rèn)可的其他方式向合格投資者披露。第三十條3當(dāng)期私募債券的實(shí)際發(fā)行規(guī)模、利率、期限以及募集說(shuō)明書(shū)等文件。第三十一條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)準(zhǔn)時(shí)披露其在私募債券存續(xù)期內(nèi)可能發(fā)生的影響其償債力量的重大事項(xiàng)。前款所稱(chēng)重大事項(xiàng)包括但不限于：〔一〕發(fā)行人發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的違約狀況；〔二〕發(fā)行人增借款或?qū)ν夤┙o擔(dān)保超過(guò)上年末凈資產(chǎn)20%；〔三〕10%；〔四〕10%的重大損失；〔五〕發(fā)行人做出減資、合并、分立、解散及申請(qǐng)破產(chǎn)的打算；〔六〕發(fā)行人涉及重大訴訟、仲裁事項(xiàng)或受到重大行政懲罰；〔七〕發(fā)行人高級(jí)治理人員涉及重大民事或刑事訴訟，或已就重大經(jīng)濟(jì)大事承受有關(guān)部門(mén)調(diào)查；〔八〕發(fā)行人、發(fā)行人母公司或控股子公司存在房地產(chǎn)或金融衍50%的。第三十二條露本金兌付、付息事項(xiàng)。第三十三條5%的股東轉(zhuǎn)讓私募債券的，應(yīng)當(dāng)準(zhǔn)時(shí)通報(bào)發(fā)行人，并通過(guò)發(fā)行人在轉(zhuǎn)3第六章投資者權(quán)益保護(hù)第三十四條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)為私募債券持有人聘請(qǐng)私募債券受托治理人。私募債券受托治理人可由該次發(fā)行的推舉商會(huì)員或其他機(jī)構(gòu)擔(dān)當(dāng)。為私募債券發(fā)行供給擔(dān)保的機(jī)構(gòu)不得擔(dān)當(dāng)該私募債券的受托治理人。第三十五條商定維護(hù)私募債券持有人的利益。私募債券受托治理人應(yīng)當(dāng)為私募債券持有人的最大利益行事，不得與私募債券持有人存在利益沖突。第三十六條私募債券受托治理人應(yīng)當(dāng)履行以下職責(zé)：〔一〕持續(xù)關(guān)注發(fā)行人和保證人的資信狀況，消滅可能影響私募債券持有人重大權(quán)益的事項(xiàng)時(shí)，召集私募債券持有人會(huì)議；〔二〕發(fā)行人為私募債券設(shè)定抵押或質(zhì)押擔(dān)保的，私募債券受托治理人應(yīng)當(dāng)在私募債券發(fā)行前取得擔(dān)保的權(quán)利證明或其他有關(guān)文件，并在擔(dān)保期間妥當(dāng)保管；〔三〕在私募債券存續(xù)期內(nèi)勤勉處理私募債券持有人與發(fā)行人之間的談判或者訴訟事務(wù)；〔四〕監(jiān)視發(fā)行人對(duì)募集說(shuō)明書(shū)商定的應(yīng)當(dāng)履行義務(wù)〔包括募集資金用途、提取償債保障金等〕的執(zhí)行狀況，并出具受托治理人事務(wù)報(bào)告；〔五〕估量發(fā)行人不能歸還債務(wù)時(shí)，要求發(fā)行人追加擔(dān)保，或者依法申請(qǐng)法定機(jī)關(guān)實(shí)行財(cái)產(chǎn)保全措施；〔六〕發(fā)行人不能歸還債務(wù)時(shí)，受托參與整頓、和解、重組或者破產(chǎn)的法律程序；〔七〕私募債券受托治理協(xié)議商定的其他重要義務(wù)。第三十七條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)與私募債券受托治理人制定私募債券持有人會(huì)議規(guī)章，商定私募債券持有人通過(guò)私募債券持有人會(huì)議行使權(quán)利的范圍、程序和其他重要事項(xiàng)。存在以下?tīng)顩r的，應(yīng)當(dāng)召開(kāi)私募債券持有人會(huì)議：〔一〕擬變更私募債券募集說(shuō)明書(shū)的商定；〔二〕擬變更私募債券受托治理人；〔三〕發(fā)行人不能按期支付本息；〔四〕發(fā)行人減資、合并、分立、解散或者申請(qǐng)破產(chǎn)；〔五〕保證人或者擔(dān)保物發(fā)生重大變化；〔六〕發(fā)生對(duì)私募債券持有人權(quán)益有重大影響的事項(xiàng)。第三十八條金的歸集和治理。103020%。第三十九條發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在募集說(shuō)明書(shū)中商定實(shí)行限制股息安排措施，以保障私募債券本息按時(shí)兌付，并承諾假設(shè)未能足額提取償債保障金，不以現(xiàn)金方式進(jìn)展利潤(rùn)安排。第四十條私募債券風(fēng)險(xiǎn)。增信措施包括但不限于以下方式：〔一〕限制發(fā)行人將資產(chǎn)抵押給其他債權(quán)人；〔二〕第三方擔(dān)保和資產(chǎn)抵押、質(zhì)押；〔三〕商業(yè)保險(xiǎn)。第四十一條募集說(shuō)明書(shū)商定、本中心其他相關(guān)規(guī)定或者其所作出的承諾的，視情節(jié)輕重賜予相關(guān)方以下處理，并記入相關(guān)誠(chéng)信檔案：〔一〕談話提示；〔二〕警告；〔三〕通報(bào)批判；〔四〕責(zé)備；〔五〕暫?；蚪K止為其債券供給轉(zhuǎn)讓效勞；〔六〔并建議有關(guān)部門(mén)依法查處。第四十二條推舉商會(huì)員、中介機(jī)構(gòu)及相關(guān)人員違反本方法規(guī)定，未履行信息披露義務(wù)或所出具的文件含有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述、重大遺漏的，本中心可以實(shí)行