財(cái)務(wù)報(bào)表分析公式完整版

財(cái)務(wù)報(bào)表分析公式HUAsystemofficeloom[HUAI6H-TTMS2A-HUAS8《財(cái)務(wù)報(bào)表分析》計(jì)算公式第三章短期償債能力分析91、 營運(yùn)資本二流動(dòng)資產(chǎn)一流動(dòng)負(fù)債【適當(dāng)看高】2、 流動(dòng)比率二流動(dòng)資產(chǎn)4■流動(dòng)負(fù)債【標(biāo)準(zhǔn)2：113、 速動(dòng)比率（酸性試驗(yàn)比率）二速動(dòng)資產(chǎn)（流動(dòng)資產(chǎn)一存貨）土流動(dòng)負(fù)債【標(biāo)準(zhǔn)1：1]4、 保守速動(dòng)比率二保守速動(dòng)資產(chǎn)（貨幣資金+短期投資+應(yīng)收賬款）：流動(dòng)負(fù)債【適當(dāng)看高】5、 現(xiàn)金比率二現(xiàn)金類資產(chǎn)（貨幣資金+短期投資）：流動(dòng)負(fù)債【適當(dāng)看高】第四章長期償債能力分析91、 資產(chǎn)負(fù)債率二負(fù)債土資產(chǎn)【標(biāo)準(zhǔn)小于50%]2、 產(chǎn)權(quán)比率二負(fù)債：權(quán)益【適當(dāng)看低】3、 產(chǎn)權(quán)比率二資產(chǎn)負(fù)債率于（1一資產(chǎn)負(fù)債率）4、有形凈值債務(wù)率二負(fù)債于有形凈值（權(quán)益-無形資產(chǎn)）【標(biāo)準(zhǔn)1：1]5、利息償付倍數(shù)二息稅前利潤（稅前利潤+利息費(fèi)用）（稅后利潤+所得稅+利息費(fèi)用）土？利息費(fèi)用【標(biāo)準(zhǔn)大于3倍】6、固定支出償付倍數(shù)二（稅前利潤+固定支出）《固定支出【看高】第五章資產(chǎn)運(yùn)用效率分析91、 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入于平均資產(chǎn)【看高】2、 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入：平均流動(dòng)資產(chǎn)【看高】3、 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入：平均固定資產(chǎn)【看高】4、 長期投資周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入：平均長期投資【看高】5、 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入：平均應(yīng)收賬款【看高】6、 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)二360小應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率【看短】7、 成本基礎(chǔ)的存貨周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)成本土平均存貨【看高】8、 收入基礎(chǔ)的存貨周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入《平均存貨【看高】9、 收入基礎(chǔ)的存貨周轉(zhuǎn)率一成本基礎(chǔ)的存貨周轉(zhuǎn)率二毛利《平均存貨10、 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=360^存貨周轉(zhuǎn)率【看短】第六章獲利能力分析1、 毛利率二毛利（主營業(yè)務(wù)收入一主營業(yè)務(wù)成本）《主營業(yè)務(wù)收入【適當(dāng)看高】或二（單價(jià)一單位成本）《單價(jià)2、 營業(yè)利潤率二營業(yè)利潤：主營業(yè)務(wù)收入【看高】3、 經(jīng)營杠桿系數(shù)二營業(yè)利潤變動(dòng)率土產(chǎn)銷量變動(dòng)率二基期貢獻(xiàn)毛益土基期營業(yè)利潤4、 預(yù)計(jì)營業(yè)利潤=基期營業(yè)利潤X（1+預(yù)計(jì)產(chǎn)銷量增長率X經(jīng)營杠桿系數(shù)）5、 總資產(chǎn)收益率二收益總額（息稅前利潤）《平均資產(chǎn)【看高】6、 長期資本收益率二收益總額（息稅前利潤）：長期資本額（平均長期負(fù)債+平均權(quán)益）【看高】7、 銷售毛利率+銷售成本率二18、 營業(yè)利潤二銷量X（單價(jià)-單位變動(dòng)成本）一固定成本總額二貢獻(xiàn)毛益一固定成本總額第七章投資報(bào)酬分析1、財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)二每股收益變動(dòng)率土息稅前利潤變動(dòng)率二息稅前利潤：稅前利潤（息稅前利潤一利息支出）2、 凈資產(chǎn)收益率W爭利潤+平均權(quán)益（平均凈資產(chǎn)）【看高】3、 資產(chǎn)凈利率二凈利潤《平均資產(chǎn)【看高】4、 銷售凈利率二凈利潤《銷售收入【看高】5、 資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二銷售收入+平均資產(chǎn)【看高】6、 權(quán)益乘數(shù)二1+（1—資產(chǎn)負(fù)債率）7、 凈資產(chǎn)收益率二資產(chǎn)凈利率X權(quán)益乘數(shù)8、 資產(chǎn)凈利率二銷售凈利率X資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率9、 凈資產(chǎn)收益率二銷售凈利率X資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率X權(quán)益乘數(shù)10、 每股收益二（凈利潤一優(yōu)先股股利）小發(fā)行在外的加權(quán)平均普通股股數(shù)【看高】11、 股票獲利率二［每股股利+每股市場利得（年末市價(jià)一年初市價(jià)）］+每股平均市價(jià)12、市盈率二每股市價(jià)+每股收益13、市凈率二每股市價(jià)：每股凈資產(chǎn)第八章現(xiàn)金流量分析1、 現(xiàn)金流量與當(dāng)期債務(wù)比二經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量：當(dāng)期債務(wù)【看高】2、 債務(wù)保障率二經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量土總負(fù)債【看高】3、 每元銷售現(xiàn)金凈流入二經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量《主營業(yè)務(wù)收入【看高14、每股經(jīng)營現(xiàn)金流量二（經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量一優(yōu)先股股利）個(gè)普通股股數(shù)【看高】5、全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率二經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量《總資產(chǎn)【看高】6、現(xiàn)金流量適合比率二經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量小（同期資本支出+同期存貨投資額+同期現(xiàn)金股利）【標(biāo)準(zhǔn)1】7、現(xiàn)金再投資比率二（經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量一現(xiàn)金股利一利息支出）：總投資（總資產(chǎn)減流動(dòng)負(fù)債）（非流動(dòng)資產(chǎn)+營運(yùn)資本）（長期負(fù)債+股東權(quán)益）【看高】8、現(xiàn)金股利保障倍數(shù)二經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量土現(xiàn)金股利【看高】9、經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流量二凈利潤+計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備+固定資產(chǎn)折舊+無形資產(chǎn)攤銷+長期待攤費(fèi)用攤銷+待攤費(fèi)用減少（減：增加）+預(yù)提費(fèi)用增加（減：減少）+處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)的損失（減：收益）+固定資產(chǎn)報(bào)廢損失+財(cái)務(wù)費(fèi)用+投資損失（減：收益）+遞延稅款貸項(xiàng)（減：借項(xiàng)）+存貨減少（減：增加）+經(jīng)營性應(yīng)收項(xiàng)目減少（減：增加）+經(jīng)營性應(yīng)付項(xiàng)目增加（減：減少）第九章業(yè)績的計(jì)量與評價(jià)?基本的經(jīng)濟(jì)增加值二息前稅后經(jīng)營利潤一資本成本率X總資產(chǎn)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析常用指標(biāo)及其公式匯總一、短期償債能力分析1、營運(yùn)資本二流動(dòng)資產(chǎn)一流動(dòng)負(fù)債2、流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)+流動(dòng)負(fù)債3、速動(dòng)比率=速動(dòng)資產(chǎn)土流動(dòng)負(fù)債=（流動(dòng)資產(chǎn)一存貨）土流動(dòng)負(fù)債4、現(xiàn)金比率=（貨幣資金+短期投資凈額）《流動(dòng)負(fù)債5、保守速動(dòng)比率=（貨幣資金+短期證券投資凈額+應(yīng)收賬款凈額）《流動(dòng)負(fù)債二、長期償債能力分析1、資產(chǎn)負(fù)債率=（負(fù)債總額：資產(chǎn)總額）X100%（也稱債務(wù)比率）2、產(chǎn)權(quán)比率=（負(fù)債總額4■股東權(quán)益）二資產(chǎn)負(fù)債率+（1—資產(chǎn)負(fù)債率）也稱債務(wù)股權(quán)比率）3、有形凈值債務(wù)率=［負(fù)債總額+（股東權(quán)益一無形資產(chǎn)凈值）］X100%4、己獲利息倍數(shù)=息稅前利潤土利息費(fèi)用（息稅前利潤二稅前利潤+利息費(fèi)用二稅后利潤+所得稅+利息費(fèi)用）5.長期債務(wù)與營運(yùn)資本比率=長期債務(wù)?。鲃?dòng)資產(chǎn)一流動(dòng)負(fù)債）6、固定支出償付倍數(shù)=（稅前利潤+固定支出）土固定支出=（息稅前利潤+租賃費(fèi)中的利息費(fèi)用）土［利息費(fèi)用+租賃費(fèi)中的利息費(fèi)用+優(yōu)先股股息4-（1-所得稅稅率）］三、營運(yùn)能力分析一資產(chǎn)運(yùn)用效率1、 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營業(yè)務(wù)收入：總資產(chǎn)平均余額總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=計(jì)算期天數(shù)360：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率2、 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=主營業(yè)務(wù)收入小流動(dòng)資產(chǎn)平均余額3、 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=主營業(yè)務(wù)收入土固定資產(chǎn)平均余額4、 長期投資周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=主營業(yè)務(wù)收入：長期投資平均余額5、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=主營業(yè)務(wù)收入：應(yīng)收賬款平均余額6、 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=360：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=（平均應(yīng)收賬款X360）土主營業(yè)務(wù)收入凈額7、 存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）=主營業(yè)務(wù)成本（收入）+平均存貨凈額其中：平均存貨凈額=（期初存貨凈額+期末存貨凈額）《29、 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=360/存貨周轉(zhuǎn)率=（平均存貨X360）《主營業(yè)務(wù)成本10、 營業(yè)周期=存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)四、盈利能力分析銷售毛利=主營業(yè)務(wù)收入一主營業(yè)務(wù)成本主營業(yè)務(wù)利潤=主營業(yè)務(wù)收入一主營業(yè)務(wù)成本一主營業(yè)務(wù)稅金及附加營業(yè)利潤二主營業(yè)務(wù)利潤+其他業(yè)務(wù)利潤一資產(chǎn)減值準(zhǔn)備一三費(fèi)用利潤總額=營業(yè)利潤+投資收益+補(bǔ)貼收入+營業(yè)外收入一營業(yè)外支出凈利潤=利潤總額一所得稅1、 銷售毛利率=銷售毛利小主營業(yè)務(wù)收入X100%2、2、營業(yè)利潤率二營業(yè)利潤+主營業(yè)務(wù)收入X100%營業(yè)利潤=貢獻(xiàn)毛益一固定成本貢獻(xiàn)毛益二主營業(yè)務(wù)收入-變動(dòng)成本二銷量X（單價(jià)-單位變動(dòng)成本）3、 銷售凈利率=凈利潤土主營業(yè)務(wù)收入X100%4、 經(jīng)營杠桿系數(shù)=營業(yè)利潤變動(dòng)率4■產(chǎn)銷量變動(dòng)率二基期貢獻(xiàn)毛益：基期營業(yè)利潤5、 總資產(chǎn)收益率=收益總額4■平均資產(chǎn)總額X100%收益總額=息稅前利潤6、 長期資本收益率=收益總額土長期資本額X100%收益總額=息稅前利潤一短期利息=稅前利潤+長期資本利息長期資本額=長期負(fù)債平均余額+所有者權(quán)益平均余額二（期初長期負(fù)債+期末長期負(fù)債）土2+（期初所有者權(quán)益+期末所有者權(quán)益）+2五、投資報(bào)酬分析1、 財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)=普通股每股收益變動(dòng)率：息稅前利潤變動(dòng)率財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)=變動(dòng)前的息稅前利潤：變動(dòng)前的稅前利潤、凈資產(chǎn)收益率=凈利潤土平均所有者權(quán)益X100%其中：平均所有者權(quán)益=（期初所有者權(quán)益+期末所有者權(quán)益）《2凈資產(chǎn)收益率=資產(chǎn)凈利率X權(quán)益乘數(shù)其中：資產(chǎn)凈利率=銷售凈利率X總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù)=1：（1—資產(chǎn)負(fù)債率）凈資產(chǎn)收益率=銷售凈利率X總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率X權(quán)益乘數(shù)凈資產(chǎn)收益率=資產(chǎn)凈利率土（1一資產(chǎn)負(fù)債率）凈資產(chǎn)收益率=［資產(chǎn)收益率+（資產(chǎn)收益率一負(fù)債利息率）X（負(fù)債+凈資產(chǎn)）］X（I一所得稅率）凈資產(chǎn)收益率的變動(dòng)率=資產(chǎn)收益率的變動(dòng)率X財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)3、 簡單資本結(jié)構(gòu)的每股收益=（凈利潤一優(yōu)先股股利）：發(fā)行在外的加權(quán)平均普通股股數(shù)復(fù)雜資本結(jié)構(gòu)的基本每股收益=（凈利潤一優(yōu)先股股利）?。魍ㄔ谕獾钠胀ü晒蓴?shù)+增發(fā)的普通股股票+真正稀釋的約當(dāng)股數(shù)）復(fù)雜資本結(jié)構(gòu)的充分稀釋的每股收益=（凈利潤一不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股股利）4-（流通在外的普通股股數(shù)+普通股股票等同權(quán)益）股票獲利率=（普通股每股股利+每股市場利得）于普通股每股市價(jià)X100%其中：每股市場利得=期末股票市價(jià)一期初股票市價(jià)5.市盈率=普通股每股市價(jià)+每股收益6.市凈率=普通股每股市價(jià)土每股凈資產(chǎn)其中：每股凈資產(chǎn)=（股東權(quán)益總額一優(yōu)先股權(quán)益）于發(fā)行在外的加權(quán)平均普通股股數(shù)六、現(xiàn)金流量分析1.現(xiàn)金流量與當(dāng)期債務(wù)比=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量土流動(dòng)負(fù)債x100%2.債務(wù)保障率=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量土（流動(dòng)負(fù)債+長期負(fù)債）X100%3.償還到期債務(wù)比率=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量：本期到期負(fù)債X100%4.每元銷售現(xiàn)金凈流入=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量《主營業(yè)務(wù)收入每股經(jīng)營現(xiàn)金流量=（經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量一優(yōu)先股股利）個(gè)發(fā)行在外的普通股股數(shù)X100%6.全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量《全部資產(chǎn)X100%現(xiàn)金流量適合比率=一定時(shí)期經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量于（同期資本支出+同期存貨凈投資額+同期現(xiàn)金股利）X100%現(xiàn)金再投資比率=（經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量一現(xiàn)金股利一利息支出）土（固定資產(chǎn)原值+對外投資+其他資產(chǎn)+營運(yùn)資金）X100%現(xiàn)金股利保障倍數(shù)=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量小現(xiàn)金股利額10.營運(yùn)指數(shù)=經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金凈流量于經(jīng)營所得現(xiàn)金X100%其中：經(jīng)營所得現(xiàn)金=凈收益一非經(jīng)營凈收益+非付現(xiàn)費(fèi)用七、業(yè)績計(jì)量與評價(jià)1.凈收益=凈利潤一優(yōu)先股股利2.凈現(xiàn)金流