山東黃金礦業(yè)股份有限公司非公開發(fā)行A股股票募集資金可行性分析報告

A股代碼：600547.SHH股代碼：1787.HKA股簡稱：山東黃金A股代碼：600547.SHH股代碼：1787.HKA股簡稱：山東黃金H股簡稱：山東黃金ShandongGoldMiningCo.,Ltd.（地址：濟南市歷城區(qū)經(jīng)十路2503號）非公開發(fā)行A股股票募集資金使用可行性分析報告二零二二年六月一、募集資金使用計劃A990,000.00萬元，扣除發(fā)行費用后，擬用于以下項目：單位：萬元至本次發(fā)行前新投入和擬投入的財務(wù)性投資55,225.17萬元。（扣除發(fā)行費用后少于上述擬投入募集資部分由公司以自有資金或通過其他融資方式解決。發(fā)行募集資金到位之前，公司可根據(jù)募集資金投資項目的實際情況以自籌資金先行投入，并在募集資金到位之后根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)的程序予以置換。二、本次募集資金投資項目的必要性與可行性分析（一）山東黃金礦業(yè)（萊州）有限公司焦家礦區(qū)（整合）金礦資源開發(fā)工程1、項目基本情況14個礦業(yè)權(quán)進行資源整合及統(tǒng)一開發(fā)。整合14一、募集資金使用計劃A990,000.00萬元，扣除發(fā)行費用后，擬用于以下項目：單位：萬元至本次發(fā)行前新投入和擬投入的財務(wù)性投資55,225.17萬元。（扣除發(fā)行費用后少于上述擬投入募集資部分由公司以自有資金或通過其他融資方式解決。發(fā)行募集資金到位之前，公司可根據(jù)募集資金投資項目的實際情況以自籌資金先行投入，并在募集資金到位之后根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)的程序予以置換。二、本次募集資金投資項目的必要性與可行性分析（一）山東黃金礦業(yè)（萊州）有限公司焦家礦區(qū)（整合）金礦資源開發(fā)工程1、項目基本情況14個礦業(yè)權(quán)進行資源整合及統(tǒng)一開發(fā)。整合14個礦業(yè)權(quán)包括焦家金礦、望兒山金礦、寺莊礦區(qū)、馬塘礦區(qū)、馬塘二礦區(qū)、東9金礦南部詳查、馬塘二礦區(qū)深部及外圍金礦勘探、后趙北部礦區(qū)金礦勘探、南呂-木地區(qū)金礦勘探、前陳-51序號項目名稱項目投資總額擬投入募集資金金額1山東黃金礦業(yè)（萊州）有限公司焦家礦區(qū)（整合）金礦資源開發(fā)工程827,313.10738,286.692償還銀行貸款251,713.31251,713.31合計1,079,026.41990,000.00827,313.106年。截至本預案公告之日，萊州公司已取得焦家金礦等14個礦業(yè)權(quán)整合后的采礦許金城金礦采礦權(quán)實質(zhì)上歸屬于山東黃金集團下屬全資子公司魯?shù)毓荆R州公司已與魯?shù)毓揪徒鸪墙鸬V采礦權(quán)簽署租賃協(xié)議；后趙金礦采礦權(quán)及礦權(quán)相關(guān)資產(chǎn)實質(zhì)上歸屬于萊州金輝礦業(yè)有限公司，后續(xù)公司將積極推進后趙金礦采礦權(quán)及礦權(quán)相關(guān)資產(chǎn)收購事宜。2、項目背景（1）加大資源整合開發(fā)為我國黃金行業(yè)的未來發(fā)展趨勢827,313.106年。截至本預案公告之日，萊州公司已取得焦家金礦等14個礦業(yè)權(quán)整合后的采礦許金城金礦采礦權(quán)實質(zhì)上歸屬于山東黃金集團下屬全資子公司魯?shù)毓荆R州公司已與魯?shù)毓揪徒鸪墙鸬V采礦權(quán)簽署租賃協(xié)議；后趙金礦采礦權(quán)及礦權(quán)相關(guān)資產(chǎn)實質(zhì)上歸屬于萊州金輝礦業(yè)有限公司，后續(xù)公司將積極推進后趙金礦采礦權(quán)及礦權(quán)相關(guān)資產(chǎn)收購事宜。2、項目背景（1）加大資源整合開發(fā)為我國黃金行業(yè)的未來發(fā)展趨勢5（2009－2015年論證會；20099勘探和重點礦區(qū)的開發(fā)建設(shè)力度，擴大產(chǎn)能，降低成本，提高企業(yè)經(jīng)濟效益。20101產(chǎn)資源開發(fā)整合工作的通知》（魯政辦發(fā)[2010]1號），體化，進一步提高礦山開發(fā)規(guī)模，發(fā)揮礦產(chǎn)資源的規(guī)模效益。20217月，為將資8個區(qū)（市）金礦礦產(chǎn)資源整合方案的批復》（魯政字[2021]133號），市人民政府呈送的《關(guān)于呈批煙臺市8個區(qū)（市）（20217號產(chǎn)經(jīng)營主體，堅決杜絕物理整合、虛假整合，保障各方合法權(quán)益，維護社會穩(wěn)定?！?在國家和政府的政策支持下，礦產(chǎn)資源整合及規(guī)?；_發(fā)利用已成為我國黃金行業(yè)的發(fā)展趨勢。（2）中國為世界第一大黃金消費市場，黃金需求旺盛21世紀初增速較快，一躍成為全球最大黃金消費國，在勘探資源儲量、黃金產(chǎn)量等方面也逐年攀升。在黃1,26545%在國家和政府的政策支持下，礦產(chǎn)資源整合及規(guī)?；_發(fā)利用已成為我國黃金行業(yè)的發(fā)展趨勢。（2）中國為世界第一大黃金消費市場，黃金需求旺盛21世紀初增速較快，一躍成為全球最大黃金消費國，在勘探資源儲量、黃金產(chǎn)量等方面也逐年攀升。在黃1,26545%2021202014,727.16155年突破萬噸大關(guān)。從供需方面看。2021328.98202036.369.95%258.0970.89年進口原料產(chǎn)金114.58443.56噸，同比下降7.50%20211120.90202036.53%。711.29202044.99%312.862020年同期增長26.87%；工業(yè)及其他用金96.75噸，同比增長15.44%。續(xù)多年保持世界第一位，同時也已成為全球規(guī)模領(lǐng)先的金條和金幣市場。3、項目必要性分析（1）通過礦山資源整合，有利于公司實現(xiàn)礦山資源的綜合利用及礦山開發(fā)成本3控制14個礦業(yè)權(quán)中，焦家、望兒山、寺莊、馬塘礦區(qū)、馬塘二礦區(qū)、東季、后趙均為已建礦山，其他均為未建設(shè)礦山，涉及的礦體南北走向總長約有單繩提升系統(tǒng)不再使用，現(xiàn)有井巷工程經(jīng)過論證后確保安全的情況下可作為整合現(xiàn)有生產(chǎn)生活設(shè)施且減少礦石的運輸距離，本次整合將以原焦家金礦采選工業(yè)場地控制14個礦業(yè)權(quán)中，焦家、望兒山、寺莊、馬塘礦區(qū)、馬塘二礦區(qū)、東季、后趙均為已建礦山，其他均為未建設(shè)礦山，涉及的礦體南北走向總長約有單繩提升系統(tǒng)不再使用，現(xiàn)有井巷工程經(jīng)過論證后確保安全的情況下可作為整合現(xiàn)有生產(chǎn)生活設(shè)施且減少礦石的運輸距離，本次整合將以原焦家金礦采選工業(yè)場地務(wù)整合后礦山南部區(qū)域。本次整合完成后，公司通過充分利用已建礦區(qū)現(xiàn)有的生產(chǎn)系統(tǒng)和生產(chǎn)生活設(shè)施，水平的整體提升，使整合建設(shè)后的焦家金礦帶資源得到全面合理的開發(fā)。（2）有利于擴大公司生產(chǎn)規(guī)模和資源儲備，利用協(xié)同效應(yīng)提升公司資產(chǎn)規(guī)模和盈利能力山東黃金礦業(yè)（萊州）18.507開采深度自+150m~-1,880m12,611.453.51克/442.2410,701.83萬噸，Au3.51克/噸，設(shè)計資源利用率99.6%。660萬噸/3.04克/29.006（18,854.14千克4量及含金量均有一定提升。司核心競爭力。同時，本次整合將有助于公司發(fā)揮資源開發(fā)及利用的整體協(xié)同效應(yīng)，資產(chǎn)規(guī)模，提升盈利能力。4、項目可行性分析（1）礦區(qū)具備良好的開采條件及運輸條件-招遠地區(qū)是世界地面標高G206G228交通便利，運輸條件良好。（2量及含金量均有一定提升。司核心競爭力。同時，本次整合將有助于公司發(fā)揮資源開發(fā)及利用的整體協(xié)同效應(yīng)，資產(chǎn)規(guī)模，提升盈利能力。4、項目可行性分析（1）礦區(qū)具備良好的開采條件及運輸條件-招遠地區(qū)是世界地面標高G206G228交通便利，運輸條件良好。（2）礦區(qū)具備豐富的礦產(chǎn)資源，具有良好的經(jīng)濟效益前景（整合源儲量評審意見書（魯?shù)V核審金字[2021]12），20201231日，本次整12,611.45萬噸，Au3.51克/噸，金金屬量442.24660萬噸/537,343.06211,306.37（稅后20.55%8.71（稅后含建設(shè)期濟可行性。5、項目投資概算827,313.10萬元，詳細情況如下：5序號投資項目金額（萬元）投資比重1建設(shè)投資738,286.6989.24%2預備費75,210.289.09%3鋪底流動資金13,816.131.67%6、項目實施主體本項目實施主體為公司控股子公司萊州公司。7、項目實施時間及進度安排6年。8、經(jīng)濟效益分析項目達產(chǎn)后，采礦出礦能力可達660萬噸/年，實施主體達產(chǎn)年營業(yè)收入為537,343.06211,306.37（稅后為20.55%，投資回收期為6、項目實施主體本項目實施主體為公司控股子公司萊州公司。7、項目實施時間及進度安排6年。8、經(jīng)濟效益分析項目達產(chǎn)后，采礦出礦能力可達660萬噸/年，實施主體達產(chǎn)年營業(yè)收入為537,343.06211,306.37（稅后為20.55%，投資回收期為8.71年（稅后含建設(shè)期），具有較好的經(jīng)濟效益。9、項目涉及報批事項情況（萊州（整合金礦資源開（萊州有限公司焦家金礦”采礦許可證（證號：C1000002011024120106483）。（整合（整合金礦資源開發(fā)利用環(huán)境影響報告書的批復》（煙環(huán)審[2022]8號）。（整合和改革委員會項目核準批復，該工作正在推進過程中。（二）償還銀行貸款1、項目基本情況公司擬使用本次非公開發(fā)行募集資金251,713.31萬元用于償還銀行貸款，以進持續(xù)發(fā)展。2、項目必要性分析近年來，公司的融資渠道以債務(wù)性融資為主，導致公司的資產(chǎn)負債率相對較高。6總投資827,313.10100.00%202112310.4159.41%（201654號文件的頒布，對國企降杠桿提出了相關(guān)要求。本次募集資金部分用于償還銀行貸款，202112310.4159.41%（201654號文件的頒布，對國企降杠桿提出了相關(guān)要求。本次募集資金部分用于償還銀行貸款，展提供有力保障。3、項目可行性分析發(fā)行募集資金用于償還銀行貸款符合相關(guān)政策和法律法規(guī)要求，方案切實可行。三、本次發(fā)行對公司經(jīng)營管理和財務(wù)狀況的影響（一）本次發(fā)