你不理財,財不理你-投資與理財基礎知識介紹

你不理財，財不理你

———投資理財基礎知識

陳寧

令人深思的現(xiàn)象2010年6月，世界銀行發(fā)布權(quán)威研究報告稱，美國是5%的人口掌握了60%的財富，而中國則是1%的家庭掌握了全國41.4%的財富。中國的財富集中度甚至遠遠超過了美國，成為全球兩極分化最嚴重的國家。令人深思的現(xiàn)象2013年8月，胡潤財富榜發(fā)布報告稱：全國有105萬千萬富豪和6.45萬億萬富豪，有8,100個十億富豪和280個百億富豪，換句話說：目前，全國每1,300人中有一人是千萬富豪，每2萬人中有一人是億萬富豪。這些人群主要集中在四類人群：商人（企業(yè)主）高收入人士（企業(yè)股東、高管）炒房者職業(yè)股民財富的二八定律20%的富人卻掌握著80%的財富80%的普通大眾只擁有20%的財富原因何在？重要的區(qū)別如果，你獲得的了一只母雞，你的第一反映是什么？5重要的區(qū)別6重要的區(qū)別

80%的人認為工作是最大的保障，因此他們整日為金錢而拼搏，卻始終不能致富，一旦風險來臨，現(xiàn)有的財富也會失去。人生的風險

每人個都必須面對一系列的固定支出和不可預知的風險----------住房、子女、疾病、養(yǎng)老、意外支出、通貨膨脹……80%的人觀念工資收入支出支出支出

所以大多數(shù)人必須不斷的為錢而工作、一生成為金錢的奴隸……重要的區(qū)別

20%的人之所以富裕，是因為他們的收入是多樣的，而且大多來自于非工資收入！一個重要的概念

非工資收入也稱財產(chǎn)性收入，是指除工資以外的，主要通過資金運作或出讓財產(chǎn)使用權(quán)產(chǎn)生的收入，其主要來源包括三個方面：創(chuàng)辦企業(yè)，取得經(jīng)營利潤投資不動產(chǎn)，取得財產(chǎn)收入金融產(chǎn)品投資，取得資本利得工作收入有時間限制、有數(shù)量限制非工資收入沒有時間限制、數(shù)量限制

工資收入和非工資收入相當于一個人的兩條腿，兩條腿走路才能走的更加穩(wěn)健，更加迅速。工資收入與非工資收入的對比富人的秘密工資收入支出支出支出非工資收入非工資收入非工資收入

20%的人即使沒有工作，非工資收入也足以應付支出，而且收入還在增加。所以他們不用為錢而工作……富人的秘密富人=非工資收入＞總支出成為富人很簡單，就是增加非工資收入，而要增加非工資收入就必須學會----投資和理財！?。∪の缎y試假設有一天，你走在大街上，快到盡頭時，突然看到一座高聳的圍墻。你靠近時發(fā)現(xiàn)圍墻上有一個孔洞。你按捺不住好奇心，湊上前看，你覺得通過孔洞將看到的場景是———

A、一對男女正在談情說愛

B、看到一棟富麗堂皇的大宅邸

C、沒有邊際郁郁蔥蔥的大花園草坪

D、正對著你虎視眈眈的警衛(wèi)員15測試結(jié)果：

A、你是一個標準的樂觀主義者，因而面對投資的誘惑，你一定會仔細審核自己的致富目標是否切合實際，是否在你的能力范圍之中，是一個喜歡把財富掌握在自己手中的人。而且致富以后，你傾向于利用金錢改善生活，對生活質(zhì)量有高追求。

B、你是一個金錢的崇拜者，總在憧憬著奢華的生活。你的掙錢目標是客觀的，你總會有辦法達到致富的目標。但需告誡你的是，要為了事業(yè)而努力工作，不要只是為了金錢而拼命。

C、你是一個很現(xiàn)實的人，目標總是很客觀、容易實現(xiàn)的。在理財方面，這種性格讓你擁有穩(wěn)扎穩(wěn)打的優(yōu)點外，也讓你容易前怕狼后怕虎。如果你能夠再多一點闖勁和激情的話，那就更完美了。

D、怯懦是你給人的第一個感覺，所以做起來事來都是謹慎恐懼，惟恐出錯，適合做與會計有關的工作。你可能不會發(fā)大財，原因是你怕冒險，怕錢多了會有新的麻煩，你的生活平穩(wěn)安寧，無論是生活目標還是理財目標對你而言都是很現(xiàn)實的那種。1617投資理財基礎知識投資理財概述理財基本原則收益與風險主要投資工具介紹結(jié)束語什么是理財

所謂理財就是指將資金做出最明智的安排和運用，使金錢產(chǎn)生最高的效率和效用。為什么要投資理財獲得資產(chǎn)增值保證資金安全御防意外保證老有所養(yǎng)子女成長教育準備理財?shù)母灸康木褪沁M行合理的人生財務規(guī)劃理財觀念興起的原因人們收入不斷上升，以錢生錢成為可能通貨膨脹嚴重，沖擊傳統(tǒng)理財觀念投資渠道、投資工具增多居民投資觀念增強21理財資金的來源工資收入勞動報酬傭金投資收入經(jīng)營產(chǎn)權(quán)收入總收入主動性收入被動性收入福利收入經(jīng)營收入被動性收入在理財資金來源中占比越大說明理財自由度越大網(wǎng)上很流行的詞語財務自由(Financialfreedom)：是指家庭的收入主要來源于主動投資，而不是被動工作，是一種讓你無需為生活開銷而努力為錢工作的狀態(tài)。財務自由不是不工作，而是工作的目的不是錢，可能是興趣、可能是愛好、可能是理想、可能根本就不會帶來收入，因為已經(jīng)有了非工作收入足以滿足自己的生活。此時，你的資產(chǎn)產(chǎn)生的被動收入至少等于或超過你的日常開支，你的投資收入可以覆蓋家庭的各項開支，也就是說你可以有更多的選擇，提前退休或者干自己喜歡的工作；有更多的時間休閑或是到世界各地旅游。

2223投資理財基礎知識理財基本概念理財基本原則收益與風險主要投資工具介紹結(jié)束語24

投資的風險與收益永遠成正比投資組合的風險要低于單項投資的風險基本原理25

資本原則（開源節(jié)流）復利原則（復利的秘密）

投資理財原則開源節(jié)流---最初的財富一定是攢出來的

收入是河流，財富是水庫，花出去的錢是流出去的水，家中水庫最初的財富，一定是攢出來的。有一個人非常富有，有很多人向他詢問致富的方法。這位富翁就問他們：“如果你有一個籃子，每天早上往籃子里放10個雞蛋，當天吃掉9個雞蛋，最后會如何呢？”這些人總是回答說：“遲早有一天籃子會被裝得滿滿的，因為我們每天放在籃子里的雞蛋比吃掉的要多一個。”富翁笑著說道：“致富的首要原則就是在你的錢包里放進10個硬幣，最多只能用掉9個?！?6開源節(jié)流

開源節(jié)流，比喻在財政經(jīng)濟上增加收入，節(jié)省開支。出自《荀子·富國》，故明主必謹養(yǎng)其和，節(jié)其流，開其源，而時斟酌焉，潢然使天下必有馀，而上不憂不足。處理好個人的收入與支出。一方面要增加新的收入來源，另一方面要減少不必要的開支。增加收入來源不僅僅包括努力工作，還要擴大個人資產(chǎn)的對外投資，增加個人投資收益和資本積累。節(jié)流也不僅僅是壓縮開支，也包括合理消費，合理利用借貸消費、信用消費，建立一種現(xiàn)代的個人消費觀念。2728

復利，重復累積盈利：20年10%的復利可增長5.7倍，20年20%的復利可增長為37倍，30%的復利增長高達189倍；

復利原則

復利的秘密

在印度有一個古老的傳說：舍罕王打算獎賞國際象棋的發(fā)明人——宰相西薩·班·達依爾。國王問他想要什么，他對國王說：“陛下，請您在這張棋盤的第1個小格里，賞給我1粒麥子，在第2個小格里給2粒，第3小格給4粒，以后每一小格都比前一小格加一倍。請您把這樣擺滿棋盤上所有的64格的麥粒，都賞給您的仆人吧！”國王覺得這要求太容易滿足了，就命令給他這些麥粒。當人們把一袋一袋的麥子搬來開始計數(shù)時，國王才發(fā)現(xiàn)：就是把全印度甚至全世界的麥粒全拿來，也滿足不了那位宰相的要求。

那么，宰相要求得到的麥粒到底有多少呢？總數(shù)為：29復利的秘密1+2+4+8+16+32+64+128+256+512+1024+…+2的62次方+2的63次方=18，446，744，073，709，551，615粒30復利的秘密

這個數(shù)據(jù)太抽象，不好理解，我們換一個直觀的說法。據(jù)糧食部門測算，1公斤大米約有米粒4萬粒。換算成標準噸后，約等于4611億噸，而我國2013年全國糧食產(chǎn)量約為60193.5萬噸，考慮到目前中國的糧食產(chǎn)量是歷史上的最高記錄，我們推測至少相當于中國歷史上1000年的糧食產(chǎn)量總和。31復利的秘密巴菲特：

1965~2010年的46年間，伯克希爾公司凈資產(chǎn)的年均增長率達20.2%，累計增長490409%；同期標準普爾500指數(shù)成分公司的年均增長率為9.4%，累計增長幅為6262%。伯克希爾公司股價為196253.00美金32復利終值系數(shù)表33復利的秘密34

假定一位身無分文的年輕人，從現(xiàn)在通過工作開始能夠每年存下1.4萬元，如此持續(xù)40年，如果他每年存下的錢都投資到股票和房地產(chǎn)上，并獲得每年平均20％的投資收益率，那么40年后，他能累積多少財富呢？一般人猜的金額，多落在200萬到800萬元之間，最多的也不超過1000萬，然而依照財務學計算復利的公式，正確的答案應該是：1.0281億，一個眾人都不敢想象的數(shù)字?！?.4×(1+20％)40+1.4×(1+20％)39+……+1.4(1+20％)+1.4，這個神奇的公式表明，一個25歲的上班族，如果依照這種方式投資理財，到65歲退休時，他就能成為億萬富翁。

復利的秘密愛因斯坦：“復利是世界第八大奇跡”35趣味小測試

歲末大掃除，你會先丟掉下列哪一樣物品？A：舊衣服。B：體積過大的老電器。C：零零碎碎的小東西。D：過期的舊書雜志。36測試結(jié)果

選A：你賺錢的能力很強，可惜你花錢的能力更強，所以盡管收入很高，你仍然覺得錢不夠花！跟你一樣收入的人都可以住豪宅了，你卻還是常?？诖湛?。選B：你的理財觀念是沖動派的。雖然買起東西來不至于浪費，但是卻常常買了一些用不著的裝飾品、衣服等等，而你又不擅于另開財源?？磥砟阈枰粋€擅于管賬的人幫助你。選C：你買東西至少會考慮三次以上，但是在朋友面前又裝作很海派的樣子，所以一般人都覺得你的經(jīng)濟情況滿寬裕的，而不知你其實是個開源和節(jié)流都并重的理財大師。選D：你對理財頗有概念，從不亂花錢，你購買的東西一定是“便宜又實惠”。美中不足的是，你只在節(jié)流方面努力，很少思考開源的方法。37投資理財基礎知識理財基本概念理財基本原則收益與風險主要投資工具介紹結(jié)束語理財小故事

有位第一次坐飛機出差的村長，在飛機上口渴了很久卻沒有水喝。這時候，他看到前排坐著一只鸚鵡，頤指氣使地指揮空姐給它端茶倒水。鸚鵡態(tài)度十分驕橫，空姐卻敢怒不敢言。村長心想：一只鸚鵡都可以如此，那咱好歹也是個村長，是個干部啊。于是，村長也以蠻橫的態(tài)度指揮空姐端茶倒水。終于，和氣的空中小姐被這兩位“大爺”激怒了，打開艙門把鸚鵡和村長一起扔了出去。村長正在無奈地墜落時，鸚鵡飛到村長耳邊。鸚鵡問：“你會飛嗎？”村長搖搖頭。鸚鵡怒斥：“不會飛，還牛什么牛！39理財小故事

大月支國的小馬駒看到人們用酥油煎麥喂豬，而自己卻吃草和泔水，心中十分羨慕。母馬便對小馬駒說："千萬不要羨慕。只要人們讓豬吃酥油煎麥了，那豬的死期也就快到了。"果然到了春節(jié)，那些被酥油煎麥喂肥了的豬一個個被捆起殺死投到沸水中……

村長只看到鸚鵡的威風，卻不知道鸚鵡敢這么牛是因為會飛……小馬駒只看到豬吃得好，卻不知道豬面臨殺身之禍……現(xiàn)今理財最大的兩個誤區(qū)：盲目跟風和忽略風險40正確認識風險風險是指某種事件發(fā)生的不確定性。證券投資的風險是指證券預期收益變動的可能性及變動幅度。 任何投資都是有風險的，都會涉及到風險與收益之間的平衡。收益與風險共生存收益與風險相對應風險越高，投資者要求的收益率越高；風險越低，投資者要求的收益率越低。承擔風險是獲取收益的前提；收益是承擔風險的回報。

風險與收益的關系43風險偏好投資者保守型進取型穩(wěn)健型冒險型保護本金不受損蝕和保持資產(chǎn)的流動性是首要目標。對投資的態(tài)度是希望投資收益極度穩(wěn)定，不愿用高風險來換取收益。

渴望有較高的投資收益但又不愿承受較大的風險；可以承受一定的投資波動但是希望投資風險小于市場的整體風險，希望投資收益長期、穩(wěn)步地增長。

……專注于投資的長期增值。常常會為提高投資收益而采取一些行動，并愿意為此承受較高的風險。高度追求資金的增值，愿意接受可能出現(xiàn)的大幅波動以換取資金高成長的可能性。為了最大限度地獲得資金增值，常常將大部分資金投入風險較高的品種?！?.44成長型收入型風險、收益低保本型保本型保本型收入型收入型成長型成長型投機型投機型投機型風險承受能力—投資組合風險承受能力高高45國外流行的“四分法”理財方案銀行存款

36%傳統(tǒng)壽險

9%45%30%分紅、萬能保險

10%國債10%債券基金10%保本型收入型成長型/投資型20%股票5%房地產(chǎn)5%基金5%投資連結(jié)保險

5%投機型期貨2%5%期權(quán)2%收藏品、彩票1%收益風險上帝哭了！

有個落魄不得志的中年人，每隔兩三天就到教堂祈禱，而且他的禱告詞幾乎每次都相同。第一次到教堂時，跪在圣壇前，他虔誠地低語：“上帝呀，請念在我多年來敬畏您的份上，讓我中一次彩票吧！阿門?！睅滋旌螅执诡^喪氣地來到教堂，同樣跪著祈禱：“上帝啊，為何不讓我中彩票？，我愿意更謙卑地服從您，求您讓我中一次彩票吧！阿門?！庇诌^了幾天，他再次出現(xiàn)在教堂，同樣重復他的禱告。如此周而復始，不間斷地祈求著。到了有一次，他跪著大哭說：“我的上帝，為何您不聆聽我的禱告呢？讓我中彩票吧，只要一次，讓我解決所有困難，我愿意終身侍奉您。。。。。。”就在這時，圣壇上空也發(fā)出一陣哭泣的聲音：“我也想讓你中獎，可是——XXX，你好歹也買一次彩票??！

”4647所能投資理財?shù)慕痤~家庭現(xiàn)有的財務狀況及財務需求金融資產(chǎn)的安全性、流動性及收益性其他（如稅率、政策、投資人的水平等）考慮因素48投資計劃需要考慮的因素1、投資目標2、宏觀經(jīng)濟3、金融政策4、投資工具目標現(xiàn)狀制定合理的投資計劃49投資理財基礎知識理財基本概念理財基本原則收益與風險主要投資工具介紹結(jié)束語50

網(wǎng)上理財產(chǎn)品

銀行存款

債券股票投資基金保險產(chǎn)品不動產(chǎn)選擇投資理財工具需考慮的因素：風險程度獲利能力可流動性投資期限投資工具簡介投資工具-網(wǎng)上理財產(chǎn)品互聯(lián)網(wǎng)系寶寶

余額寶：由第三方支付平臺支付寶為個人用戶打造的一項余額增值服務。實質(zhì)是貨幣基金，仍有風險7日年化收益率（%）：4.1920%51投資工具-網(wǎng)上理財產(chǎn)品特點：把錢轉(zhuǎn)入余額寶中，可以獲得一定的收益。支持支付寶賬戶余額支付、儲蓄卡快捷支付（含卡通）的資金轉(zhuǎn)入。不收取任何手續(xù)費。通過“余額寶”，用戶存留在支付寶的資金不僅能拿到“利息”，而且和銀行活期存款利息相比收益更高。余額寶規(guī)模已超過5740億元，客戶數(shù)超過8100萬戶，是中國最大的貨幣市場基金，在全球也是最大的之一。阿里巴巴創(chuàng)始人馬云去年曾放言，“如果銀行不改變，我們就改變他們”余額寶做到了！52投資工具-網(wǎng)上理財產(chǎn)品銀行系寶寶掌柜錢包：

銀行系老大，是由興業(yè)銀行與興業(yè)全球基金聯(lián)手推出的一款，在興業(yè)銀行的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺“錢大掌柜”上推出新一代余額理財工具”7日年化收益率（%）：4.9680%53投資工具-網(wǎng)上理財產(chǎn)品P2P網(wǎng)絡借貸平臺：是p2p借貸與網(wǎng)絡借貸相結(jié)合的金融服務網(wǎng)站。p2p借貸是peertopeerlending的縮寫，peer是個人的意思。網(wǎng)絡借貸指的是借貸過程中，資料與資金、合同、手續(xù)等全部通過網(wǎng)絡實現(xiàn)，它是隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展和民間借貸的興起而發(fā)展起來的一種新的金融模式，這也是未來金融服務的發(fā)展趨勢。54投資工具-網(wǎng)上理財產(chǎn)品新型資產(chǎn)管理：以“財貓定期寶”為代表，拆分政府和銀行發(fā)行的高收益資產(chǎn)管理包。此類理財原本只針對高凈值客戶（如：信托客戶、機構(gòu)客戶）定向發(fā)行。而今，財貓定期寶將其互聯(lián)網(wǎng)化，降低投資門檻，保障資金安全，為小伙伴們尋覓到一條真正理財?shù)目旖莅踩?。特別提醒小伙伴們：超銀行同期貸款利率4倍（24%）以上，即為高利貸，不受法律保護。5556

指機構(gòu)和個人將資金存放于金融機構(gòu)，金融機構(gòu)承諾到期支付約定利息和本金的債權(quán)債務憑證。目前，國內(nèi)存款利率是由央行規(guī)定的，金融機構(gòu)無權(quán)根據(jù)市場情況進行調(diào)整。

安全性好流動性高風險較低回報率較低不能抵御通貨膨脹

定義特征投資工具–銀行存款銀行存款利率四大國有銀行存款項目年利率%活期存款0.35一年期存款3.25三年期存款4.25五年期存款4.75齊商銀行存款項目年利率%活期存款0.385一年期存款3.300三年期存款4.675五年期存款5.2255758一年期銀行存款利率及CPI走勢圖

投資工具–銀行存款

活期存款自動轉(zhuǎn)存定期：

是齊商銀行為便于客戶理財、提高存款收益而開辦的一項個人理財業(yè)務。客戶可根據(jù)自己的意向選擇活期賬戶余額下限，即：1000元、2000元、5000元；再選擇活期賬戶轉(zhuǎn)定期賬戶基數(shù)，即：1000元、2000元。當活期賬戶余額超過下限時，銀行將超過部分自動按約定轉(zhuǎn)存定期基數(shù)的整數(shù)倍轉(zhuǎn)入定期賬戶，轉(zhuǎn)存期限最長為一年，若轉(zhuǎn)存一年到期，銀行自動辦理定期銷戶將本息轉(zhuǎn)入活期賬戶。每次存款時，存入活期賬戶；每次取款時，先從活期賬戶支取，如果活期賬戶余額不足，則從最近轉(zhuǎn)存的定期賬戶支取，提前支取的利息從轉(zhuǎn)存日起滿三個月、六個月、一年期分別按轉(zhuǎn)存日同檔次定期儲蓄存款利率計付利息，不滿三個月或定期超期部分按活期利率計付利息。59投資工具–銀行存款產(chǎn)品特點：靈活理財與使用便利二者兼顧辦理流程：1、到齊商銀行各營業(yè)網(wǎng)點柜臺開立活期賬戶，原有客戶也可增辦該業(yè)務；

2、客戶根據(jù)需要選擇或妻子賬戶余額下限，填寫“齊商銀行活期存款自動轉(zhuǎn)存定期申請書”，交由柜臺工作人員辦理即可。6061投資方式利率水平高利率水平低投資策略原因投資策略原因儲蓄提高比重回報良好減少收益低債券提高比重回報良好減少收益低股票較少比重相對收益少增加相對收益加房產(chǎn)適當減少貸款成本高適當增加貸款成本低實業(yè)適當減少財務成本高適當增加財務成本低外匯適當減少人民幣回報高適當增加多高利率品種保險適當增加儲蓄類保險好適當降低少儲蓄類保險不同利率水平下投資策略

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獲利越高的投資渠道必定存在高額風險，合理評估，穩(wěn)健投資是大多數(shù)人的選擇。小結(jié)－投資資產(chǎn)配置圖集藏、存款、保險、退休金、應急金、債券黃金、基金、外匯房產(chǎn)、置業(yè)、期權(quán)實業(yè)股票、風投63