商法學(xué)部分重點(diǎn)整理證券法、票據(jù)法、破產(chǎn)法

一、商法總論商事立法準(zhǔn)則：概括主義：即在立法上對商事的范圍作出概括性的規(guī)定，而不予詳細(xì)列舉，如美國《統(tǒng)一商法典》。列舉主義：即在立法上對商事的范圍予以詳細(xì)的列舉。折衷主義：指綜合采用上述兩種立法對商事的范圍予以界定，日本典型。商主體：概念：參加商事活動，享有商事權(quán)利并承擔(dān)相應(yīng)義務(wù)的自然人和法人組織。構(gòu)成要件：1、必須以相應(yīng)的商法規(guī)定之存在為前提（即商主體類型法定）；2、商主體必須以一定的經(jīng)營活動為存在的基礎(chǔ)（營利性、營利的持續(xù)性、公開性）。分類：商個(gè)人、商法人、商合伙合伙企業(yè)利潤分配：概念：是指合伙企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營收入，在進(jìn)行必要的扣除后所獲利潤，在合伙人之間進(jìn)行的分配?！逗匣锲髽I(yè)法》33條：（普通合伙企業(yè)）按照合伙協(xié)議的約定辦理。合伙協(xié)議未約定或者約定不明確的，由合伙人協(xié)商決定；協(xié)商不成的，由合伙人按照實(shí)繳出資比例分配;無法確定出資比例的，由合伙人平均分配。不得約定將全部利潤分配給部分合伙人。69條：（有限合伙企業(yè)）不得將全部利潤分配給部分合伙人，協(xié)議另有規(guī)定除外。商法基本原則：1、促進(jìn)交易迅捷原則（短期消滅時(shí)效主義、交易定型化規(guī)則、權(quán)利的證券化、行為的要式性）2、強(qiáng)化商事組織的原則（商事組織設(shè)立的準(zhǔn)則主義、商事主體的財(cái)產(chǎn)維護(hù)規(guī)則、企業(yè)破產(chǎn)、解散的風(fēng)險(xiǎn)回避規(guī)則、有限責(zé)任原則、財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)原則）3、維護(hù)交易安全原則（強(qiáng)制主義、公示主義、外觀主義、嚴(yán)格責(zé)任主義）4、維護(hù)交易公平原則（平等交易原則、誠實(shí)信用原則）商業(yè)登記的效力：1、對登記人的效力：企業(yè)與經(jīng)營單位取得法人資格的前提條件；不具備法人條件的企業(yè)與經(jīng)營單位能夠從事商業(yè)營業(yè)活動的前提。2、對第三人的效力：使社會公眾了解商事主體的營業(yè)狀況、經(jīng)營狀況，以期商業(yè)交易之安全。二、證券法*證券分類：1、有價(jià)證券和無價(jià)證券：有價(jià)證券指標(biāo)有票面金額，用于證明持有人或該證券指定的特定主體對特定財(cái)產(chǎn)擁有所有權(quán)或債權(quán)的憑證。無價(jià)證券是指具有證券的某一特定功能，但不能作為財(cái)產(chǎn)使用的書面憑證。（區(qū)別：流通性、在流通中是否產(chǎn)生權(quán)益的增減）2、股票、債券、投資基金券、證券期貨、期權(quán)合約。股票：是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證。債券：是政府、金融機(jī)構(gòu)、工商企業(yè)等直接向社會借債籌借資金時(shí)向投資者發(fā)行，同時(shí)承諾按一定利率支付利息并按約定條件償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。投資基金券：證券投資基金發(fā)起人向社會公眾發(fā)行的，表明持有人對基金享有收益分配權(quán)和其他相關(guān)權(quán)利的有價(jià)證券。（專家理財(cái)、利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)）*證券交易所：概念：依法設(shè)立的，不以盈利為目的，為證券的集中和有組織的交易提供場地、設(shè)施，并履行相關(guān)職責(zé)，實(shí)行自律性管理的會員制社團(tuán)法人（由證券自營商和證券經(jīng)紀(jì)商組成的）。特征：不以盈利為目的、證券集中競價(jià)交易的場所、會員制社團(tuán)法人、場內(nèi)交易組織者功能：1、提供便利的交易服務(wù)，維持證券的市場能力2、形成公平合理的證券價(jià)格3、預(yù)測經(jīng)濟(jì)動態(tài)，合理分配社會資源4、規(guī)范交易行為，維護(hù)公平的交易秩序組織機(jī)構(gòu)：會員大會、理事會、總經(jīng)理、監(jiān)察委員會股票承銷：凡公開發(fā)行股票的，應(yīng)該委托證券公司依法承銷。概念：證券發(fā)行人通過與證券公司（承銷商）訂立證券承銷協(xié)議，委托承銷商在證券市場上向不特定的社會公眾（投資者）公開推介和銷售證券發(fā)行人擬發(fā)行證券的活動。方式：1、代銷：證券公司發(fā)行人發(fā)售證券，在承銷期結(jié)束時(shí)，將未售出的證券全部退還給發(fā)行人的承銷方式。2、包銷：證券公司將發(fā)行人的證券按照協(xié)議全部購入，或者在承銷期結(jié)束時(shí)將售后剩余證券全部自行購入的承銷方式。3、聯(lián)合承銷（＞5000萬人民幣交給承銷團(tuán)）：兩個(gè)以上的證券公司聯(lián)合起來，與發(fā)行人訂立承銷協(xié)議，受發(fā)行人的委托共同向社會公眾發(fā)售擬發(fā)行證券的一種承銷方式。*股票發(fā)行方式：公開發(fā)行：也稱公募，是指股票發(fā)行人向社會公開出售股票的方式非公開發(fā)行：也稱私募或內(nèi)部發(fā)行，是指股票發(fā)行人向公司內(nèi)部職工或特定投資者出售股票的方式。證券發(fā)行的基本原則：1、公開原則，也稱信息公開制度2、公平原則3、公正原則三公原則不僅指導(dǎo)證券發(fā)行，而且貫穿于整個(gè)證券市場的始終，三者密切聯(lián)系，相互配合，構(gòu)成不可分割的有機(jī)整體。公開原則是公平公正原則的前提和基礎(chǔ)，只有信息公開，才能保證參與者的公平地參與競爭，實(shí)現(xiàn)公正的結(jié)果。證券法的基本原則：1、公開、公平、公正原則2、自愿、有償、誠實(shí)信用原則3、國家集中監(jiān)管與證券業(yè)自律相結(jié)合原則4、分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)管理原則：證券業(yè)、銀行業(yè)、信托業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)實(shí)行分業(yè)經(jīng)營管理保薦人制度：發(fā)行人申請公開發(fā)行股票、可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券，依法采取承銷方式的，或者公開發(fā)行法律法規(guī)規(guī)定實(shí)行保薦制度的其他證券的，應(yīng)當(dāng)聘請具有保薦資格的機(jī)構(gòu)擔(dān)任保薦人。概念：保薦人對證券發(fā)行人在申請公開發(fā)行法律、法規(guī)所規(guī)定的證券以及其所發(fā)行的證券在上市過程中，依法予以輔導(dǎo)、推薦、承銷、擔(dān)保以及持續(xù)督導(dǎo)等行為的總和。保薦的對象：1、首次公開發(fā)行上市的股票2、上市公司發(fā)行的新股和可轉(zhuǎn)換公司債券3、證監(jiān)會認(rèn)定的其他證券的發(fā)行與上市積極作用：1、促使發(fā)行公司的轉(zhuǎn)型，完善治理，提高經(jīng)營績效，增強(qiáng)其證券的投資價(jià)值從而改善公司在資本市場的再籌資能力。2、促進(jìn)高質(zhì)量證券的發(fā)行和上市，增強(qiáng)投資者對于證券市場的信心。3、強(qiáng)化國家和證券交易所對于證券市場的監(jiān)管。4、促進(jìn)保薦人自身發(fā)展。5、保障投資人的合法利益。期限：隨著股票上市而終止。股票上市的條件：1、股票經(jīng)中國證監(jiān)會核準(zhǔn)已公開發(fā)行2、公司股本總額不少于人民幣3000萬元3、公開發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的25%以上4、公司股本總額超過4億元的，公開發(fā)行股份的比例10%以上5、公司菁3年沒有重大違法行為，財(cái)務(wù)會計(jì)報(bào)告無虛假記載慢走規(guī)則/臺階規(guī)則：概念：收購人采取集中競價(jià)的方式收購目標(biāo)公司時(shí)所應(yīng)當(dāng)遵循的有節(jié)奏、分階段進(jìn)行的規(guī)則。意義：通過對大股東買賣公司股票的速度進(jìn)行限制，從而讓目標(biāo)公司股東在獲得充分有關(guān)信息的基礎(chǔ)上及時(shí)進(jìn)行投資決策來避免突發(fā)性收購對公司股東和管理層產(chǎn)生的不利影響。【1】購持5%的股票時(shí)，3日內(nèi)履行相應(yīng)的報(bào)告、通知和公告義務(wù)，并在此期間，不得再行買進(jìn)或賣出目標(biāo)公司的上市股票【2】每增加或減少5%時(shí)，履行報(bào)告、通知和公告義務(wù)，并在報(bào)告期限內(nèi)和報(bào)告、公告后的2日內(nèi)，不得再行買進(jìn)或賣出目標(biāo)公司的上市股票。三、票據(jù)法*票據(jù)法律關(guān)系指由票據(jù)法調(diào)整，以票據(jù)權(quán)利義務(wù)為內(nèi)容的社會關(guān)系。主體：票據(jù)債權(quán)人：持票人、收款人票據(jù)債務(wù)人：出票人、付款人、承兌人、背書人內(nèi)容：票據(jù)權(quán)利:1、請求權(quán)：提示承兌權(quán)&提示付款權(quán)&追索權(quán)2、受領(lǐng)權(quán)：接受給付如何取得票據(jù)：出票、票據(jù)權(quán)利的轉(zhuǎn)讓、票據(jù)權(quán)利的善意取得、票據(jù)權(quán)利因清償而取得、因非票據(jù)法規(guī)定的權(quán)利發(fā)生事由而取得。取得票據(jù)的限制：惡意或因重大過失取得票據(jù)的，不享有票據(jù)權(quán)利；持票人取得票據(jù)時(shí)未支付對價(jià)的，不享有票據(jù)權(quán)利或不享有優(yōu)于前手的權(quán)利。票據(jù)權(quán)利消滅事由：（相對消滅）清償、抵消、免除、追索權(quán)的喪失（絕對消滅）付款、時(shí)效期間屆滿、票據(jù)被除權(quán)（喪失）、不得變動之記載事項(xiàng)的更改/變造、涂銷票據(jù)義務(wù)種類：1、匯票關(guān)系：基于匯票的簽發(fā)而發(fā)生。商業(yè)匯票關(guān)系&銀行匯票關(guān)系2、本票關(guān)系：基于本票的簽發(fā)而發(fā)生。3、支票關(guān)系：基于支票的簽發(fā)而產(chǎn)生。*非票據(jù)關(guān)系：票據(jù)法上的非票據(jù)法律關(guān)系1、匯票回單簽發(fā)關(guān)系。2、票據(jù)返還關(guān)系3、票據(jù)復(fù)本的簽發(fā)與返還關(guān)系4、利益償還關(guān)系5、損害賠償關(guān)系民法上的非票據(jù)法律關(guān)系1、票據(jù)原因關(guān)系（排除不可對抗善意相對人的情況）2、票據(jù)預(yù)約關(guān)系3、票據(jù)資金關(guān)系*票據(jù)時(shí)效制度票據(jù)權(quán)利在一定期限內(nèi)不行使而消滅的制度1、對出票人和承兌人|自票據(jù)到期日起］2年2、見票即付的匯票、本票自出票日起2年3、對前手的追索權(quán)|自被拒絕承兌或者被拒絕付款之日起6個(gè)月4、對前手的再追索權(quán)|自清償日或者被提起訴訟之日起13個(gè)月#再追索權(quán)：又稱“代位追索權(quán)”，是指被追索人清償了票據(jù)金額、利息以及有關(guān)費(fèi)用后，依據(jù)其取得的票據(jù)而向其前手繼續(xù)進(jìn)行追索的權(quán)利。#追索權(quán)：票據(jù)不獲承兌、不獲付款，或者發(fā)生其他法定原因時(shí)，持票人請求其前手償還票據(jù)金額、利息及有關(guān)費(fèi)用的權(quán)利。*追索權(quán)發(fā)生的原因1、匯票到期被拒絕付款的，持票人可以對背書人、出票人以及匯票的其他債務(wù)人行使追索權(quán)。2、到期日前，匯票被拒絕承兌的3、到期日前，承兌人或者付款人死亡、逃匿的4、到期日前，承兌人或者付款人被依法宣告破產(chǎn)的或者因違法被責(zé)令終止業(yè)務(wù)活動*票據(jù)背書在票據(jù)背面記載相關(guān)事項(xiàng)，以轉(zhuǎn)讓票據(jù)權(quán)利或授票據(jù)權(quán)利與他人的票據(jù)行為。種類：1、轉(zhuǎn)讓背書：以轉(zhuǎn)讓票據(jù)權(quán)利為目的的背書空白背書&記名背書2、非轉(zhuǎn)讓票據(jù)權(quán)利的背書：質(zhì)押背書（在票據(jù)上設(shè)定質(zhì)權(quán)的背書）委托收款背書（被背書人有權(quán)代背書人行使票據(jù)權(quán)利）#票據(jù)抗辯切斷：又稱票據(jù)抗辯的限制，是指票據(jù)債務(wù)人不得以自己與出票人或者與持票人的前手之間的抗辯事由對抗持票人。*禁止轉(zhuǎn)讓背書：禁止背書是指出票人或背書人在票據(jù)上記載“不得轉(zhuǎn)讓”等類似文句。它包括出票人的禁止背書和背書人的禁止背書兩種。*本票：出票人簽發(fā)的，承諾自己在見票時(shí)無條件支付確定的金額給收款人或者持票人的票據(jù)。我國承認(rèn)銀行本票。特征：1、本票是由出票人承諾自己付款的票據(jù)2、無承兌制度3、信用證券本票的出票人在持票人提示見票時(shí)，必須承擔(dān)付款的責(zé)任。本票是見票即付哦。支票也屬于見票即付喲。本票一一提示見票支票一一提示付款*本票記載事項(xiàng)（相對）本票上記載付款地、出票地等事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)清楚、明確。本票上未記載付款地的，出票人的營業(yè)場所為付款地。本票上未記載出票地的，出票人的營業(yè)場所為出票地。*匯票記載絕對事項(xiàng)1、表明匯票字樣2、無條件支付的委托3、確定的金額4、付款人的名稱5、收款人的名稱6、出票日期7、出票人的簽章 只要缺了一項(xiàng)，匯票都無效~三、破產(chǎn)法破產(chǎn)能力民事主體得以被宣告破產(chǎn)的資格。我國僅承認(rèn)法人破產(chǎn)能力，而且只有企業(yè)法人。1、企業(yè)法人：企業(yè)法人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，并且資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)或者明顯缺乏清償能力的，依照本法規(guī)定清理債務(wù)…可以重整。2、合伙企業(yè)：普通合伙和有限合伙具有破產(chǎn)能力。破產(chǎn)原因適用破產(chǎn)程序所依據(jù)的特定法律事實(shí)。1、清償不能（客觀狀態(tài)）：欠缺清償資力、須為已受請求清償?shù)膫鶆?wù)即到期債務(wù)、持續(xù)地不能清償、不限于金錢債務(wù)。2、停止支付（行為）：債務(wù)人明示或默示表示其不能支付債務(wù)的行為。3、債務(wù)超過：趙無人的全部財(cái)產(chǎn)價(jià)值總額不足以抵償所負(fù)的全部債務(wù)額的。債務(wù)人財(cái)產(chǎn)范圍：1、破產(chǎn)申請受理時(shí)屬于債務(wù)人的全部財(cái)產(chǎn)：貨幣、生產(chǎn)資料、經(jīng)營場所、企業(yè)的知識產(chǎn)權(quán)…2、破產(chǎn)申請后至破產(chǎn)程序終結(jié)前債務(wù)人取得的財(cái)產(chǎn)：受主動償還的債務(wù)、持有破產(chǎn)企業(yè)財(cái)產(chǎn)的人主動交還或經(jīng)催討的財(cái)產(chǎn)、因繼續(xù)履行合同獲得的收益，獲得捐贈…破產(chǎn)申請：申請權(quán)人向法院請求宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)的意思表示。申請權(quán)人：1、債務(wù)人2、債權(quán)人3、依法負(fù)有清算責(zé)任的人：如清算組4、金融監(jiān)管部門管轄權(quán)的法院：特別法優(yōu)于普通法，先破產(chǎn)再民訴。債務(wù)人所在地法院管轄。（上調(diào)性和下放性管轄）上級人民法院有權(quán)審理下級人民法院管轄的第一審民事案件;確有必要將本院管轄的第一審民事案件交下級人民法院審理的，應(yīng)當(dāng)報(bào)請上級人民法院批準(zhǔn)。下級人民法院對它所管轄的第一審民事案件，認(rèn)為需要由上級人民法院審理的，可以報(bào)請上級人民法院審理。要式行為債權(quán)人還要提交更多的材料：債務(wù)清冊、債權(quán)清冊、財(cái)產(chǎn)說明…申請?zhí)岢觯褐灰衅飘a(chǎn)原因且在申請時(shí)存在，隨時(shí)申請可以在受理前撤回破產(chǎn)開始的效力（受理且立案以后）程序上的法律效果：1、指定破產(chǎn)管理人2、債權(quán)的申報(bào)3、債權(quán)人會議的召集4、破產(chǎn)申請撤回的禁止5、債務(wù)人的民事訴訟只能向受理破產(chǎn)申請的法院管轄6、公告問題實(shí)質(zhì)上的法律后果：1、債務(wù)人或者有關(guān)人員行為受限2、債務(wù)人個(gè)別清償無效3、債務(wù)人的債務(wù)人或者財(cái)產(chǎn)持有人不得違反向管理人清償債務(wù)義務(wù)或者交付財(cái)產(chǎn)的義務(wù)4、破產(chǎn)申請之前成立的合同如果繼續(xù)履行一定要通知對方當(dāng)事人，逾期視為解除；對方有權(quán)要求提供擔(dān)保5、破產(chǎn)程序優(yōu)先民事程序：人民法院受理破產(chǎn)申請后，已經(jīng)開始而尚未終結(jié)的有關(guān)債務(wù)人的民事訴訟或者仲裁應(yīng)當(dāng)中止;在管理人接管債務(wù)人的財(cái)產(chǎn)后，該訴訟或者仲裁繼續(xù)進(jìn)行。破產(chǎn)管理人的指定1、管理人由人民法院指定。2、債權(quán)人會議認(rèn)為管理人不能依法、公正執(zhí)行職務(wù)或者有其他不能勝任職務(wù)情形的，可以申請人民法院予以更換。3、指定管理人和確定管理人報(bào)酬的辦法，由最高人民法院規(guī)定。管理人一一清算組、律所、會計(jì)師事務(wù)所、破產(chǎn)清算事務(wù)所…具備相關(guān)專業(yè)知識并取得職業(yè)資格、與本無利害關(guān)系債權(quán)的表決權(quán)形式債權(quán)人會議：在破產(chǎn)程序中代表全體債權(quán)人共同利益的意思表示機(jī)關(guān)。依法申報(bào)債權(quán)的全體債權(quán)人組成，享有表決權(quán)但:對債務(wù)人特定財(cái)產(chǎn)享有擔(dān)保物權(quán)的債權(quán)人，未放棄優(yōu)先受償權(quán)利的，對和解協(xié)議的通過以及破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)的分配方案的通過無表決權(quán);債權(quán)人尚未確定債權(quán)額的，除…，不得行使表決權(quán)。表決：半數(shù)（出席代表的一半以上）+半額（債權(quán)額占無財(cái)產(chǎn)擔(dān)保債權(quán)總額的一半以上）破產(chǎn)債權(quán)申報(bào)破產(chǎn)人的債權(quán)人或其代理人，在破產(chǎn)程序開始后的法定期限內(nèi)向法院申報(bào)其債權(quán)，以表示其參加破產(chǎn)程序的愿望。期限：自受理后30日《x《3個(gè)月形式：書面形式債權(quán)申報(bào)書接受者：破產(chǎn)管理人特殊：1、連帶債權(quán)一一一人申報(bào)或共同申報(bào)2、分別申報(bào)一一求償權(quán)效力例外：逾期未申報(bào)一一在人民法院確定的債權(quán)申報(bào)期限內(nèi)，債權(quán)人未申報(bào)債權(quán)的，可以在破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)最后分配前補(bǔ)充申報(bào)；但是，此前已進(jìn)行的分配，不再對其補(bǔ)充分配。為審查和確認(rèn)補(bǔ)充申報(bào)債權(quán)