商業(yè)銀行的資本管理市公開課一等獎(jiǎng)省賽課獲獎(jiǎng)?wù)n件

第二章商業(yè)銀行資本管理銀行資本性質(zhì)與作用

銀行資本組成

資本充分與銀行穩(wěn)健經(jīng)營

資本籌集與管理商業(yè)銀行的資本管理第1頁資產(chǎn)負(fù)債和全部者權(quán)益流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債現(xiàn)金短期借款應(yīng)收賬款應(yīng)付賬款待攤費(fèi)用長久負(fù)債存貨長久借款非流動(dòng)資產(chǎn)應(yīng)付債券固定資產(chǎn)全部者權(quán)益長久投資實(shí)收資本無形資產(chǎn)資本公積債權(quán)資本權(quán)益資本擁有資源2.1銀行資本性質(zhì)與作用資本實(shí)質(zhì)商業(yè)銀行的資本管理第2頁資本在這里資產(chǎn)債權(quán)資本權(quán)益資本流動(dòng)負(fù)債長久負(fù)債實(shí)收資本資本公積盈余公積未分配利潤資本資本就是活資產(chǎn)！商業(yè)銀行的資本管理第3頁所有者權(quán)益實(shí)收資本資本公積盈余公積未分配利潤注冊資本＝股份資本＝成立企業(yè)相關(guān)要求：國家對進(jìn)入某行業(yè)最低資本要求投資者向國家承諾為建立企業(yè)而向企業(yè)投入最低資本金資本在這里商業(yè)銀行的資本管理第4頁某甲擁有一個(gè)企業(yè)，經(jīng)營情況良好，現(xiàn)有乙和丙二人要求入股，共同組成一個(gè)新企業(yè)，注冊資本為1000萬元。經(jīng)屢次協(xié)商，甲實(shí)際出資500萬元，乙實(shí)際出資400萬元，丙實(shí)際出資350萬元，從而取得在新企業(yè)中甲、乙和丙股權(quán)百分比分別為50％、30％和20％。實(shí)收資本注冊資本＝股份資本＝資本在這里商業(yè)銀行的資本管理第5頁30％20％甲500乙40050％丙350所有者權(quán)益實(shí)收資本資本公積盈余公積未分配利潤100注冊資本1000萬元150實(shí)收資本1000萬元投資者權(quán)益＝全部者權(quán)益×股權(quán)百分比商業(yè)銀行的資本管理第6頁

銀行業(yè)面臨主要風(fēng)險(xiǎn)包含：

2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第7頁8

信用風(fēng)險(xiǎn)：借款人或者交易對象不能按事先達(dá)成協(xié)議推行義務(wù)潛在可能性。銀行借款人或者交易對象信用等級下降使銀行持有資產(chǎn)貶值也屬于信用風(fēng)險(xiǎn)。銀行全部業(yè)務(wù)都有可能面臨著信用風(fēng)險(xiǎn)。

利率風(fēng)險(xiǎn)：利率改變使銀行在籌集或利用資金時(shí)可能遭受損失。2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第8頁9

匯率風(fēng)險(xiǎn)：匯率變動(dòng)使銀行持有資產(chǎn)或者負(fù)債實(shí)際價(jià)值發(fā)生變動(dòng)可能給銀行帶來損失。持有外幣資產(chǎn)銀行見面臨匯率風(fēng)險(xiǎn)。

經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)：銀行因?yàn)楦鞣N自然災(zāi)害或者意外事故遭受損失2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第9頁10

流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：

商業(yè)銀行掌握能夠用于即期支付流動(dòng)性資產(chǎn)不足以滿足支付需要，從而使其喪失清償能力可能性。

結(jié)論：保持一定規(guī)模銀行資本是躲避風(fēng)險(xiǎn)策略之一2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第10頁銀行資本各種功效

功效一：2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第11頁12

功效二：銀行資本各種功效2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第12頁13

功效三：銀行資本各種功效2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第13頁14

功效四：銀行資本各種功效2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第14頁15

功效五：銀行資本各種功效2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第15頁16

關(guān)鍵功效：銀行資本各種功效2.1銀行資本性質(zhì)與作用商業(yè)銀行的資本管理第16頁

商業(yè)銀行創(chuàng)建時(shí)所籌措資本

商業(yè)銀行留存利潤

詳細(xì)形式：實(shí)收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤、重估貯備、權(quán)益準(zhǔn)備金、次級債務(wù)2.2銀行資本組成銀行資本普通起源17

商業(yè)銀行的資本管理第17頁主要思想資本組成資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)化比率目標(biāo)過渡期安排2.2銀行資本組成《巴塞爾協(xié)議》主要內(nèi)容18

商業(yè)銀行的資本管理第18頁商業(yè)銀行最低資本由銀行資產(chǎn)結(jié)構(gòu)形成資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)所決定，資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)越大，最低資本額越高；銀行主要資本是銀行持股人股本，組成銀行關(guān)鍵資本；協(xié)議簽署國銀行最低資本限額為銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)8%，關(guān)鍵資本不能低于風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)4%；國際間銀行業(yè)競爭應(yīng)使銀行資本金到達(dá)相同水平。2.2銀行資本組成《巴塞爾協(xié)議》主要思想19

商業(yè)銀行的資本管理第19頁20

2.2銀行資本組成巴塞爾協(xié)議對資本組成要求商業(yè)銀行的資本管理第20頁公開貯備：銀行稅后利潤中提留，有保留盈余和其它盈余。如股票發(fā)行溢價(jià)、未分配利潤和公積金等組成。非公開貯備(隱蔽準(zhǔn)備)：包含雖未公開，但已經(jīng)反應(yīng)在損益賬上，并為銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)所接收貯備。資產(chǎn)重估貯備：一是對資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)本身房產(chǎn)正式重估；二是有隱蔽價(jià)值資本名義增值，這部分是以歷史成本計(jì)價(jià)銀行所持有長久證券。普通準(zhǔn)備金：用于防范當(dāng)前尚不能確定損失以及當(dāng)損失一旦出現(xiàn)時(shí)隨時(shí)用于填補(bǔ)，但已知損失而提取準(zhǔn)備金不包含在內(nèi)。混合資本工具：既帶有一定股本性質(zhì)，又帶有一定債務(wù)性質(zhì)長久從屬債務(wù)：普通、無擔(dān)保、首次所定時(shí)限最少5年次級債務(wù)。21

商業(yè)銀行的資本管理第21頁《商業(yè)銀行資本充分率管理方法》()對我國商業(yè)銀行資本要求：

22

商業(yè)銀行的資本管理第22頁23

商業(yè)銀行的資本管理第23頁24

商業(yè)銀行的資本管理第24頁

資本充分率

=

資本/風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)=關(guān)鍵資本+從屬資本∑（資產(chǎn)×風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重）商業(yè)銀行資本充分率計(jì)算25

商業(yè)銀行的資本管理第25頁風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)體系確定一部分是資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)，分別設(shè)置0%、10%、20%、50%、100%五個(gè)權(quán)數(shù)；另一部分是資產(chǎn)負(fù)債表外項(xiàng)目，包含新金融創(chuàng)新工具，將其本金數(shù)乘以信用轉(zhuǎn)換系數(shù)，轉(zhuǎn)換為表內(nèi)業(yè)務(wù)量，再依據(jù)表內(nèi)同等性質(zhì)項(xiàng)目進(jìn)行加權(quán)，取得對應(yīng)信用風(fēng)險(xiǎn)等級。轉(zhuǎn)換系數(shù)共設(shè)置0%、20%、50%、100%四種。26

商業(yè)銀行的資本管理第26頁風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)計(jì)算表內(nèi)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)量=∑（表內(nèi)資產(chǎn)×對應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)）表外資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)量=∑（表外資產(chǎn)×信用轉(zhuǎn)換系數(shù)×表內(nèi)相對資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)27

商業(yè)銀行的資本管理第27頁《巴塞爾協(xié)議》優(yōu)缺點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)：促進(jìn)了國際銀行業(yè)對銀行風(fēng)險(xiǎn)管理主要性認(rèn)識；為實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理提供了統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)；改變了商業(yè)銀行經(jīng)營管理觀念與方法；拓寬了商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理范圍。28

商業(yè)銀行的資本管理第28頁缺陷：忽略了市場風(fēng)險(xiǎn)；對銀行資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)判定有欠妥之處；《巴塞爾協(xié)議》要求資本充分率不是防范風(fēng)險(xiǎn)唯一方法和尺度。29

《巴塞爾協(xié)議》優(yōu)缺點(diǎn)商業(yè)銀行的資本管理第29頁

銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管三大支柱（1）最低資本要求：敘述怎樣計(jì)算信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)總最低資本要求。（2）監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)督檢驗(yàn)：確保銀行有充分資本應(yīng)對業(yè)務(wù)中全部風(fēng)險(xiǎn)，勉勵(lì)銀行開發(fā)并使用更加好風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)來監(jiān)測和管理風(fēng)險(xiǎn)。（3）市場紀(jì)律：市場參加者在了解銀行經(jīng)營情況基礎(chǔ)上所采取對應(yīng)行動(dòng)，對銀行產(chǎn)生激勵(lì)或制裁效果。巴塞爾協(xié)議Ⅱ主要精神30

商業(yè)銀行的資本管理第30頁巴塞爾資本協(xié)議Ⅱ資本要求31

商業(yè)銀行的資本管理第31頁

充分信息披露——增強(qiáng)透明度

經(jīng)營業(yè)績

財(cái)務(wù)情況

風(fēng)險(xiǎn)管理方法和操作

風(fēng)險(xiǎn)暴露

會計(jì)方法

基本業(yè)務(wù)管理和企業(yè)治理信息

重點(diǎn)是：信用風(fēng)險(xiǎn)披露有效市場紀(jì)律實(shí)質(zhì)內(nèi)容32

商業(yè)銀行的資本管理第32頁《資本協(xié)議Ⅱ》幾大創(chuàng)新除最低資本充分率8%數(shù)量要求外，提出了監(jiān)管部門檢驗(yàn)和有效市場約束，組成了三大支柱；風(fēng)險(xiǎn)管理水平高銀行能夠使用自己內(nèi)部評級體系計(jì)算資本充分率；把市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)納入資本監(jiān)管。33

商業(yè)銀行的資本管理第33頁《資本協(xié)議Ⅲ》（）9月12日，巴塞爾委員會經(jīng)過了加強(qiáng)銀行體系資本要求改革方案，主要包括最低資本要求水平和過渡期安排。其中，在年1月1日前，銀行普通股與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)百分比最少到達(dá)4.5%，包含普通股在內(nèi)一級資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)百分比(即一級資本充分率)最少到達(dá)6%，總資本充分率維持在8%；同時(shí)，要求建立2.5%資本留存緩沖和0-2.5%逆周期資本緩沖。新要求過渡期最長可到20。34

商業(yè)銀行的資本管理第34頁資本與銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)

資本多少應(yīng)該取決于銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)大小，即銀行負(fù)債超出銀行資產(chǎn)總值可能性。35

商業(yè)銀行的資本管理第35頁36

資本與銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)2.3資本充分與銀行穩(wěn)健商業(yè)銀行的資本管理第36頁世界著名銀行資本充分率名稱一級資本數(shù)量（百萬美元）資本資產(chǎn)比（%）資本充足率（%）花旗集團(tuán)（Citigroup）590125.3811.25美洲銀行（BankofAmericaCorp）430126.5112.43匯豐控股（HSBCHoldings）389495.1313.30JP摩根大通（JPMorganChaseEtCo）375704.9511.95法國農(nóng)業(yè)信貸集團(tuán)356615.8611.70瑞穗金融集團(tuán)290922.699.53皇家蘇格蘭銀行276524.2611.70三井住友銀行270993.2110.10三菱東京金融集團(tuán)260393.3310.84法國巴黎銀行241193.2410.90返回

37

商業(yè)銀行的資本管理第37頁我國部分銀行資本充分率名稱資本資產(chǎn)比（%）資本盈利率(%)資本充分率(%)中國銀行5.057.68.15中國工商銀行3.733.75.54中國農(nóng)業(yè)銀行4.572.2——中國建設(shè)銀行3.483.86.91交通銀行4.254.86.85招商銀行4.1924.8——38

商業(yè)銀行的資本管理第38頁思索：當(dāng)一家銀行資本規(guī)模沒有到達(dá)國際銀行業(yè)最低要求，或銀行資本規(guī)模遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于最低標(biāo)按時(shí)，是否就一定意味著其經(jīng)營不穩(wěn)健或非常穩(wěn)健呢?

資本收益與倒閉風(fēng)險(xiǎn)——銀行面臨兩難抉擇（1）在資產(chǎn)收益率一定時(shí)，資本/資產(chǎn)比率提升會降低資本收益率（2）在風(fēng)險(xiǎn)條件相同時(shí)，資本/資產(chǎn)比率降低會使銀行無法負(fù)擔(dān)經(jīng)營虧損，加劇銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)資本充分與銀行穩(wěn)健39

商業(yè)銀行的資本管理第39頁資本充分與銀行穩(wěn)健資本充分只是相對于銀行資產(chǎn)負(fù)債情況而言，資本充分并不意味著銀行沒有倒閉風(fēng)險(xiǎn)。案例：比較A、B兩個(gè)銀行資產(chǎn)負(fù)債情況：40

商業(yè)銀行的資本管理第40頁41

商業(yè)銀行的資本管理第41頁資本充分與銀行穩(wěn)健結(jié)論：A、B銀行資產(chǎn)規(guī)模相同，A資本充分率低于B銀行，但從資產(chǎn)結(jié)構(gòu)來看，A銀行資產(chǎn)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)，負(fù)債穩(wěn)定。B銀行資產(chǎn)流動(dòng)性弱，負(fù)債穩(wěn)定性差，所以，相比而言，A銀行穩(wěn)定性更高。42

商業(yè)銀行的資本管理第42頁影響銀行資本需要量原因銀行需要資本量不是完全主觀決定。一系列原因影響著銀行資本需要量。

銀行業(yè)務(wù)發(fā)展速度43

2.4資本籌集與管理商業(yè)銀行的資本管理第43頁銀行資本最低需要量銀行資本過高會降低財(cái)務(wù)杠桿比率，增加籌集資金成本，影響銀行利潤資本過低會增加對存款等其它資金起源需求，使銀行邊際收益下降。資本成本資本量資本成本曲線0最低成本最正確資本量銀行資本量與資本成本之間關(guān)系

44

商業(yè)銀行的資本管理第44頁銀行最正確資本量同銀行規(guī)模關(guān)系銀行資本成本曲線要受到銀行資產(chǎn)規(guī)模、資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)及其面臨市場情況所影響。即不一樣資產(chǎn)規(guī)模、資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和所面臨市場情況會決定不一樣資本成本曲線。資本量資本成本0小銀行中銀行大銀行銀行最正確資本需要量與銀行規(guī)模關(guān)系45

商業(yè)銀行的資本管理第45頁單一百分比法綜合分析法銀行資本金需要量確定方法46

2.4資本籌集與管理商業(yè)銀行的資本管理第46頁單一百分比法1.

資本/存款比率2.

資本/資產(chǎn)總額比率3.

資本/風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)比率4.

分類比率法47

銀行資本金需要量確定方法2.4資本籌集與管理商業(yè)銀行的資本管理第47頁綜合分析法銀行經(jīng)營管理水平銀行資產(chǎn)流動(dòng)性銀行盈利及留存盈余歷史銀行股東信譽(yù)及特點(diǎn)銀行營業(yè)費(fèi)用數(shù)量銀行存款結(jié)構(gòu)潛在改變銀行經(jīng)營活動(dòng)效率銀行在競爭環(huán)境下滿足當(dāng)?shù)赜虍?dāng)前和今后金融需求能力等銀行資本金需要量確定方法48

商業(yè)銀行的資本管理第48頁49

銀行資本計(jì)劃商業(yè)銀行的資本管理第49頁銀行資本內(nèi)部籌集優(yōu)點(diǎn)：無須公開籌集資金，發(fā)行成本較低；不會使股東控制權(quán)減弱，防止股東全部權(quán)稀釋和持有股票每股收益稀釋。缺點(diǎn)：籌資數(shù)量在很大程度上受限于銀行本身，如政府對銀行適度資本金規(guī)?？刂啤y行盈利水平、股利分配政策。內(nèi)部籌集政策：剩下股利政策和固定股利支付率政策。50

商業(yè)銀行的資本管理第50頁

式中：SG——銀行資產(chǎn)增加率TA——銀行總資產(chǎn)

△TA——銀行資產(chǎn)增加額SG1=TA1-TA0

△TATA0

TA0=

銀行內(nèi)源資本支持資產(chǎn)增加模型又SG1=△TA/TA0=△EC/EC0式中，△EC為銀行股本增加額。51

商業(yè)銀行的資本管理第51頁SG1=（EC1-EC0）EC0=〔EC0+ROA?TA1?（1-DR）〕-EC0EC0ROA（1-DR）TA1EC0=資產(chǎn)收益率匯報(bào)期總資產(chǎn)分紅百分比內(nèi)源股本增加額SG1=（EC1-EC0）EC0EC0分紅百分比內(nèi)源股本增加額〔EC0+ROA

?TA1?（1-DR）〕-EC0ROA（1-DR）TA1EC0資產(chǎn)收益率匯報(bào)期總資產(chǎn)SG1=（EC1-EC0）EC0EC0分紅百分比內(nèi)源股本增加額52

銀行內(nèi)源資本支持資產(chǎn)增加模型商業(yè)銀行的資本管理第52頁式中：ROA——銀行資產(chǎn)收益率DR——銀行紅利分配百分比EC1/TA1——資本百分比ROA（1-DR）（EC1/TA1）-ROA（1-DR）=SG1=ROA（1-DR）〔EC1-ROA（1-DR）TA1〕/TA153

商業(yè)銀行的資本管理第53頁比如：某商業(yè)銀行原有資產(chǎn)規(guī)模為100億元，計(jì)劃資產(chǎn)增加率為15%，資產(chǎn)收益率為3%，紅利分配百分比為40%，原有資本金為12億元，請計(jì)算?EC。將相關(guān)數(shù)據(jù)代入上式：

EC1=15.87億元。

?EC=15.87-12=3.87億元EC1=ROA(1-DR)?TA1SG1+ROA(1-DR)?TA154

商業(yè)銀行的資本管理第54頁ROA（1-DR）+△EK/TA1（EC1/TA1）-ROA（1-DR）

SG1=假如將外源資本考慮在內(nèi)：式中：△EK——外源資本增加額△EK=TA1{SG1[（EC1/TA1）-ROA（1-DR）]-ROA（1-DR）}55

商業(yè)銀行的資本管理第55頁

銀行資本外部籌集主要方式

（1）出售資產(chǎn)與租賃設(shè)備（2）發(fā)行普通股（3）發(fā)行優(yōu)先股（4）發(fā)行中長久債券（5）股票與債券交換等

56

2.4資本籌集與管理商業(yè)銀行的資本管理第56頁商業(yè)銀行資本籌集方式選擇應(yīng)考慮原因：

1.

全部權(quán)控制

2.

紅利政策

3.

交易成本

4.

市場情況

5.

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

57

商業(yè)銀行的資本管理第57頁假定某銀行需要籌措萬元外部資本。該銀行當(dāng)前已經(jīng)發(fā)行普通股為800萬股，總資產(chǎn)快要10億元，權(quán)益資本