債券交易結(jié)算規(guī)則三篇_第1頁
債券交易結(jié)算規(guī)則三篇_第2頁
債券交易結(jié)算規(guī)則三篇_第3頁
債券交易結(jié)算規(guī)則三篇_第4頁
債券交易結(jié)算規(guī)則三篇_第5頁
已閱讀5頁,還剩18頁未讀 繼續(xù)免費閱讀

下載本文檔

版權(quán)說明:本文檔由用戶提供并上傳,收益歸屬內(nèi)容提供方,若內(nèi)容存在侵權(quán),請進行舉報或認領

文檔簡介

第第頁共23頁債券交易結(jié)算規(guī)則三篇篇一:國債債券交易結(jié)算規(guī)則目錄第一章總則第二章結(jié)算成員第三章交易結(jié)算方式與結(jié)算業(yè)務第四章交易結(jié)算指令與結(jié)算合同第五章交易結(jié)算處理第六章非正常情況處理第七章丙類成員結(jié)算業(yè)務處理第八章賬務查詢、對賬與信息服務第九章重要日期、營業(yè)日及簿記系統(tǒng)運行時間第十章法律責任第十一章附則第一章總則為規(guī)范債券交易結(jié)算業(yè)務參與各方的行為,維護市場參與者的合法權(quán)益和全國銀行間債券市場交易結(jié)算秩序,根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)和中國銀行《全國銀行間債券市場債券交易管理辦法》等有關(guān)規(guī)章,制定本規(guī)則。國債登記結(jié)算有限責任公司(簡稱結(jié)算公司)是中國銀行指定的全國銀行間債券市場債券結(jié)算機構(gòu),為全國銀行間債券市場債券交易提供結(jié)算服務。本規(guī)則中下列詞語具有以下含義:債券:指在全國銀行間債券市場流通的各類記賬式債券。中央債券簿記系統(tǒng)(簡稱簿記系統(tǒng)):指由結(jié)算公司開發(fā)、運行和管理,用以辦理債券登記、托管、結(jié)算、兌付及其他相關(guān)業(yè)務的電子化賬務處理系統(tǒng)。支付系統(tǒng):指中國銀行的中國國家現(xiàn)代化支付系統(tǒng)的大額轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)?,F(xiàn)券交易:指交易雙方以約定的價格于十日或十日轉(zhuǎn)讓債券所有權(quán)的交易行為。債券質(zhì)押式回購(簡稱質(zhì)押式回購):指資金融入方(正回購方)在將債券出質(zhì)給資金融出方(逆回購方)融入資金的同時,雙方約定在將來某一日期由正回購方按約定回購利率計算的資金額向逆回購方返還資金,逆回購方向正回購方解除出質(zhì)債券質(zhì)押凍結(jié)的融資行為。債券買斷式回購(簡稱買斷式回購):指債券持有人(正回購方)將債券賣給債券購買方(逆回購方)的同時,交易雙方約定在未來某一日期,正回購方再以約定價格從逆回購方買回相等數(shù)量同種債券的交易行為。付券方:指債券現(xiàn)券交易中的賣方,回購首期結(jié)算的正回購方和回購到期結(jié)算的逆回購方。收券方:指債券現(xiàn)券交易中的買方,回購首期結(jié)算的逆回購方和回購到期結(jié)算的正回購方。交割日:指債券交易雙方指定的結(jié)算執(zhí)行日期?;刭彉I(yè)務的交割日包括首期交割日和到期交割日。第二章結(jié)算成員凡符合主管部門有關(guān)市場準入規(guī)定要求的機構(gòu)投資人,均可在結(jié)算公司開立債券賬戶,成為結(jié)算公司結(jié)算成員,參與全國銀行間債券市場的債券交易結(jié)算。結(jié)算成員開立債券賬戶時,應與結(jié)算公司簽署《客戶服務協(xié)議》。按照參與債券結(jié)算業(yè)務資格和方式的不同,結(jié)算成員分為甲類成員、乙類成員和丙類成員??赊k理債券自營結(jié)算和代理結(jié)算相關(guān)業(yè)務的結(jié)算成員為甲類成員;只能辦理債券自營結(jié)算相關(guān)業(yè)務的結(jié)算成員為乙類成員;債券自營結(jié)算及相關(guān)業(yè)務需委托一個甲類成員辦理的結(jié)算成員為丙類成員。甲類成員和乙類成員為直接結(jié)算成員,丙類成員為間接結(jié)算成員。直接結(jié)算成員應安裝配有電子身份認證機制的簿記系統(tǒng)結(jié)算成員終端(簡稱客戶端),通過客戶端進行業(yè)務操作。直接結(jié)算成員的經(jīng)辦人員分為授權(quán)管理員和業(yè)務經(jīng)辦人員。授權(quán)管理員、業(yè)務經(jīng)辦人員經(jīng)結(jié)算公司培訓,通過考試取得上崗資格證書,并在簿記系統(tǒng)注冊后方可通過客戶端進行債券結(jié)算業(yè)務操作。授權(quán)管理員應至少兩名。對授權(quán)管理員的注冊由結(jié)算公司根據(jù)結(jié)算成員單位提交的法定代表人授權(quán)委托書及相關(guān)資料辦理。對業(yè)務經(jīng)辦人員的注冊和業(yè)務權(quán)限管理由授權(quán)管理員通過客戶端或書面委托結(jié)算公司辦理。結(jié)算成員除債券賬戶名稱、法定代表人、授權(quán)管理員及資金匯路以外的自身資料,可由其授權(quán)人員通過客戶端進行修改。結(jié)算成員自愿終止其結(jié)算成員資格時,應在結(jié)算公司注銷其債券賬戶。注銷時,結(jié)算成員債券賬戶中債券余額應為零,且無尚未了結(jié)的債權(quán)債務關(guān)系,結(jié)清所應繳納的各項服務費用??蛻舳说某蜂N與債券賬戶的注銷同時辦理。第三章交易結(jié)算方式與結(jié)算業(yè)務結(jié)算公司為結(jié)算成員之間的債券交易和中國銀行公開市場業(yè)務提供債券結(jié)算服務。中國銀行公開市場業(yè)務中的債券結(jié)算按中國銀行的規(guī)定辦理。結(jié)算公司提供以下四種結(jié)算方式:券款對付:指結(jié)算雙方同步辦理債券交割和款項結(jié)算并互為約束條件的結(jié)算方式。見券付款:指收券方確定付券方應付債券足額,向付券方支付款項后并予以確認,要求結(jié)算公司辦理債券交割的結(jié)算方式。見款付券:指付券方確定收到收券方應付款項后予以確認,要求結(jié)算公司辦理債券交割的結(jié)算方式。純?nèi)^戶:指交易結(jié)算雙方只要求結(jié)算公司辦理債券的交割,款項結(jié)算自行辦理的結(jié)算方式。結(jié)算成員應充分掌握上述結(jié)算方式的特點,防范相應風險。使用券款對付結(jié)算方式時,作為付款方的結(jié)算成員其資金賬戶開戶行應是支付系統(tǒng)直接參與者。如開戶行是結(jié)算成員自身,結(jié)算成員應事先與結(jié)算公司簽署《債券交易“券款對付”結(jié)算協(xié)議》;如開戶行不是結(jié)算成員自身,結(jié)算成員(即委托人)、開戶行(即資金清算代理行)與結(jié)算公司之間應事先簽署《債券交易“券款對付”結(jié)算三方協(xié)議》。依據(jù)支付系統(tǒng)運行規(guī)則,同一開戶行的兩個結(jié)算成員之間的債券交易結(jié)算不能通過支付系統(tǒng)使用券款對付結(jié)算方式。債券現(xiàn)券交易結(jié)算按單一券種辦理,可以選擇任意一種結(jié)算方式。質(zhì)押式回購結(jié)算中的質(zhì)押債券可以是單一券種或多個券種。質(zhì)押式回購交易的首期結(jié)算應選擇見券付款或券款對付結(jié)算方式,到期結(jié)算應選擇見款付券或券款對付結(jié)算方式。辦理買斷式回購交易結(jié)算時,結(jié)算雙方在首期結(jié)算時可以以約定品種和數(shù)量的債券作為履約保障。回購期間用于履約保障的債券將在提交方債券賬戶中處于質(zhì)押狀態(tài),并在正常到期結(jié)算時予以解押。用于買斷式回購交易的結(jié)算方式應為券款對付、見券付款或見款付券。買斷式回購的交易債券及用于履約保障的債券均須為單一券種。對于經(jīng)中國銀行批準的其他債券交易工具,相關(guān)結(jié)算規(guī)則另行制定。第四章交易結(jié)算指令與結(jié)算合同交易結(jié)算指令(簡稱結(jié)算指令)是結(jié)算成員要求結(jié)算公司辦理債券交易結(jié)算及相關(guān)業(yè)務的正式委托。結(jié)算指令包括基本指令和輔助指令?;局噶钍墙Y(jié)算成員向其對手方收券或收款的要求和付款或付券的承諾;輔助指令是對相關(guān)基本指令進行補充確認、更正或撤銷的指令。基本指令包括現(xiàn)券指令、質(zhì)押式回購指令、買斷式回購指令、柜臺專項結(jié)算指令等。輔助指令包括直接借記確認指令、收款確認指令、付款確認指令、修改指令、撤銷指令、撤銷合同指令、逾期返售指令等?;局噶畹幕疽匕òl(fā)令方托管賬號、對手方托管賬號、業(yè)務類別、交易方向、結(jié)算方式、債券代碼、債券面額、結(jié)算金額、交割日、業(yè)務標識號、經(jīng)辦人、復核人以及保證券/金的設置等。債券面額單位為萬元,保留四位小數(shù);結(jié)算金額單位為元,保留兩位小數(shù)。結(jié)算指令在簿記系統(tǒng)中的執(zhí)行狀態(tài)包括“待復核”、“待確認”、“成功”、“非法”、“撤銷”和“作廢”等。結(jié)算合同是由通過簿記系統(tǒng)合法性檢查并經(jīng)結(jié)算雙方確認、所含各要素均匹配相符的結(jié)算指令形成,是結(jié)算公司辦理債券結(jié)算的正式依據(jù)。結(jié)算合同分為基本合同和輔助合同,基本合同由基本指令生成,輔助合同由輔助指令生成?;竞贤ǎ含F(xiàn)券合同、質(zhì)押式回購首期合同、質(zhì)押式回購到期合同、買斷式回購首期合同、買斷式回購到期合同、柜臺專項結(jié)算合同等。輔助合同包括:收款確認合同、付款確認合同、直接借記確認合同、撤銷指令的合同、撤銷合同的合同等。結(jié)算合同在簿記系統(tǒng)中的履行狀態(tài)包括:待履行、等券、等款、成功、失敗、逾期完成、已清償、作廢、撤銷等。第五章交易結(jié)算處理結(jié)算成員應保證其交易結(jié)算業(yè)務由經(jīng)授權(quán)的經(jīng)辦人員操作。經(jīng)辦人員應使用與其所辦交易結(jié)算業(yè)務種類相對應的結(jié)算指令并及時、準確、完整地通過客戶端發(fā)送或確認。結(jié)算指令的發(fā)送采用經(jīng)辦、復核雙人制,對結(jié)算指令的確認由單人操作。結(jié)算成員結(jié)算指令的正常發(fā)送、生成和確認方式有以下幾種:(一)結(jié)算指令由付券方向簿記系統(tǒng)發(fā)送,收券方進行確認;(二)分銷過戶指令由向其他結(jié)算成員分銷債券的債券承銷商向簿記系統(tǒng)發(fā)送,簿記系統(tǒng)通過合法性檢查后執(zhí)行,無需對手方確認。采用下列結(jié)算方式時,應注意使用相應的輔助確認指令:(三)采用券款對付結(jié)算方式時,結(jié)算成員雙方可選擇是否需付款方開戶行對結(jié)算款項支付進行直接借記確認,如不需確認,則交割日簿記系統(tǒng)直接根據(jù)結(jié)算合同進行券款對付結(jié)算處理;如需確認,則付款方開戶行應在交割日及時對結(jié)算合同發(fā)送直接借記確認指令,對結(jié)算款項的借記轉(zhuǎn)賬進行確認。結(jié)算成員通過資金清算代理行辦理債券結(jié)算即時轉(zhuǎn)賬業(yè)務,只能選擇需對結(jié)算款項支付進行直接借記確認的方式。(四)采用見券付款結(jié)算方式時,交割日收券方應在對方券足且向?qū)Ψ街Ц犊铐椇蠹皶r發(fā)送付款確認指令。(五)采用見款付券結(jié)算方式時,交割日付券方應在收到對方款項后及時發(fā)送收款確認指令。簿記系統(tǒng)對收到和經(jīng)確認的結(jié)算指令進行檢查和處理,并實時將結(jié)算指令的執(zhí)行狀態(tài)向結(jié)算成員提示。簿記系統(tǒng)對經(jīng)確認且狀態(tài)為“合法”的指令生成結(jié)算合同。所有結(jié)算合同中的每項要素均不可修改?;刭彽狡诤贤约霸诮桓钊找烟幱诜恰按男小睜顟B(tài)的結(jié)算合同不可撤銷。簿記系統(tǒng)向結(jié)算成員實時提示結(jié)算合同的執(zhí)行狀態(tài)。對于回購業(yè)務,簿記系統(tǒng)生成首期結(jié)算合同和待生效的到期結(jié)算合同,首期結(jié)算合同執(zhí)行成功后,到期結(jié)算合同生效并于到期交割日執(zhí)行。簿記系統(tǒng)執(zhí)行“券款對付”結(jié)算合同的程序是:簿記系統(tǒng)確認“券款對付”結(jié)算合同有效(在選擇需對結(jié)算款項支付進行直接借記確認方式下,簿記系統(tǒng)應已收到付款方開戶行的直接借記確認指令),并將合同中指定用于結(jié)算的債券以“待付”形式鎖定后,根據(jù)結(jié)算合同中結(jié)算雙方的有關(guān)信息及款項支付要素生成即時轉(zhuǎn)賬報文發(fā)至支付系統(tǒng),由支付系統(tǒng)據(jù)以實時辦理雙方資金賬戶之間的借、貸轉(zhuǎn)賬并反饋簿記系統(tǒng),簿記系統(tǒng)完成債券結(jié)算。簿記系統(tǒng)按照結(jié)算合同中的約定要素對每個正常合同完成結(jié)算后,相關(guān)結(jié)算成員通過客戶端可提取交割單。第六章非正常情況處理結(jié)算成員遇客戶端技術(shù)故障不能立即修復或其他問題無法及時通過客戶端以電子形式發(fā)送結(jié)算指令時,應按照《債券交易結(jié)算應急業(yè)務處理細則》的規(guī)定,以書面?zhèn)髡娴姆绞较蚪Y(jié)算公司發(fā)送結(jié)算應急指令,委托結(jié)算公司代為操作。結(jié)算應急指令的接收時間為營業(yè)日的9:00至1:63。0如遇支付系統(tǒng)清算窗口開啟,結(jié)算成員需要以債券交易方式融通清算頭寸時,應使用應急方式辦理結(jié)算,結(jié)算應急指令的接收截止時間延長到17:10。結(jié)算指令發(fā)送方可通過客戶端使用修改指令直接對處于“待復核”、“待確認”和“非法”狀態(tài)的結(jié)算指令進行修改。對處于“待復核”或“待確認”狀態(tài)的結(jié)算指令,發(fā)送方可通過客戶端使用撤銷指令進行撤銷。除回購到期合同外,交割日前處于“待履行”狀態(tài)的其他結(jié)算合同可以被撤銷?;刭彉I(yè)務的首期結(jié)算合同如果被撤銷,其對應的到期結(jié)算合同也同時被撤銷。要求撤銷結(jié)算合同時,由付券方通過客戶端向簿記系統(tǒng)發(fā)送撤銷合同指令,經(jīng)收券方確認后簿記系統(tǒng)方予以處理。在交割日日間,當買斷式回購業(yè)務首期合同所指定的用于履約保障的債券在一方債券賬戶中可用余額不足時,則該項合同立即失敗;所有輔助合同如因要素或條件未滿足,一次履行不成功則立即失敗。在交割日日終,如果結(jié)算基本合同的執(zhí)行條件仍不具備,如用于結(jié)算的債券可用余額或款項不足,以及簿記系統(tǒng)未收到相關(guān)確認指令(如付款確認指令)而無必要的輔助合同,則該項合同失敗?;刭彉I(yè)務的首期合同結(jié)算失敗,則到期合同同時被作廢。由于資金在途原因,采用見款付券結(jié)算方式的結(jié)算合同如果在交割日日終合同狀態(tài)仍為“等款”,允許結(jié)算合同延長到交割日次一工作日繼續(xù)履行,如果在交割日次一工作日日終仍未收到付券方的收款確認,則結(jié)算合同失敗。發(fā)生結(jié)算失敗時,相關(guān)結(jié)算成員通過客戶端可提取失敗通知單。質(zhì)押式回購業(yè)務到期出現(xiàn)失敗時,如逆回購方已收到正回購方所歸還款項,且到期合同采用見款付券結(jié)算方式,結(jié)算成員雙方可采用質(zhì)押式回購逾期返售業(yè)務方式處理。質(zhì)押式回購逾期返售指令由逆回購方向簿記系統(tǒng)發(fā)送,正回購方進行確認。因簿記系統(tǒng)出現(xiàn)故障致使業(yè)務處理暫時中斷時,結(jié)算公司將啟動《中央債券簿記系統(tǒng)故障應急結(jié)算業(yè)務處理預案》,結(jié)算成員應予以密切配合。第七章丙類成員結(jié)算業(yè)務處理根據(jù)中國銀行的規(guī)定,作為結(jié)算代理人的甲類成員在為丙類成員辦理債券結(jié)算代理業(yè)務前,雙方應簽署代理結(jié)算協(xié)議。丙類成員以自身名義開立債券賬戶的手續(xù)由其委托的甲類成員代為在結(jié)算公司辦理。甲類成員通過客戶端使用丙類成員資料變更指令修改丙類成員資料時,應得到丙類成員的書面授權(quán)或遵守代理結(jié)算協(xié)議的約定。甲類成員應忠實按照丙類成員的委托逐筆發(fā)送結(jié)算指令代其辦理債券結(jié)算及相關(guān)業(yè)務。雙方商定的委托形式及交接方式應能夠確保甲類成員可確認該委托的真實性和合法性。丙類成員債券交易結(jié)算的款項支付匯路由相關(guān)甲類成員協(xié)助安排。甲類成員應及時完整地向丙類成員提交結(jié)算公司出具的各種相關(guān)文件和單據(jù)。甲類成員應對因為丙類成員辦理債券業(yè)務而掌握的丙類成員賬務情況及其他資料信息承擔保密義務。作為結(jié)算代理人的甲類成員在辦理結(jié)算業(yè)務時,應將自營債券結(jié)算業(yè)務與代理債券結(jié)算業(yè)務嚴格分開并分別指定專人辦理。丙類成員需要更換結(jié)算代理人時,作為原結(jié)算代理人的甲類成員應給予積極配合。雙方應完成代理協(xié)議中約定應了結(jié)的各項事務,結(jié)清與債券結(jié)算代理業(yè)務相關(guān)的費用,解除協(xié)議關(guān)系后,再辦理更換手續(xù)。作為新結(jié)算代理人的甲類成員與丙類成員簽訂代理協(xié)議后,可通過客戶端發(fā)送結(jié)算代理人變更指令,由作為原結(jié)算代理人的甲類成員進行確認,完成在簿記系統(tǒng)中的變更。未完成的業(yè)務在結(jié)算代理人變更后一并轉(zhuǎn)移。除法律和部門規(guī)章另有規(guī)定的要求外,基金托管人為其所托管基金資產(chǎn)的債券交易辦理后臺結(jié)算業(yè)務,比照結(jié)算代理業(yè)務操作方式進行操作。第八章賬務查詢、對賬與信息服務在營業(yè)時間內(nèi),直接結(jié)算成員可通過客戶端實時查詢自身賬務數(shù)據(jù)和進行打印、對賬,包括:當日以前(含當日)十三個月內(nèi)的結(jié)算指令明細及其狀態(tài)、結(jié)算合同明細及其狀態(tài)、結(jié)算業(yè)務臺賬、還本付息臺賬、結(jié)算交割單、交割失敗通知、債券賬戶對賬單、債券應計利息、結(jié)算過戶費用等。在營業(yè)時間內(nèi),間接結(jié)算成員可隨時通過結(jié)算公司提供的債券語音傳真查詢系統(tǒng)查詢和打印與上款所述時間段相同的自身債券結(jié)算業(yè)務數(shù)據(jù)和債券賬戶余額,及進行對賬。結(jié)算成員查詢超過上述期限的自身業(yè)務歷史數(shù)據(jù)時,應以書面形式向結(jié)算公司提出申請。結(jié)算成員對自身賬務數(shù)據(jù)產(chǎn)生疑義的,可向結(jié)算公司申請確認。結(jié)算公司通過債券信息網(wǎng)公告有關(guān)債券市場政策法規(guī)、管理規(guī)定和結(jié)算公司的各類業(yè)務規(guī)則、細則、操作指南等,以及債券發(fā)行信息、債券上市日及要素、債券結(jié)算行情、債券付息和兌付及其他業(yè)務提示等市場公共信息,并為結(jié)算成員提供專用的加密信息。結(jié)算成員可通過結(jié)算公司的中國債券信息網(wǎng)向其他結(jié)算成員公告本單位相關(guān)資料的變更情況,但應確保所提供資料的真實、準確。結(jié)算成員對通過客戶端取得的自身賬務數(shù)據(jù)應自行采取嚴密措施以防泄露給第三方。對于債券信息網(wǎng)提供的加密信息,結(jié)算成員只能用于自身的業(yè)務需要,不得提供給第三方。第九章重要日期、營業(yè)日及簿記系統(tǒng)運行時間可流通債券在全國銀行間債券市場開始和截止交易流通的時間按照中國銀行的規(guī)定執(zhí)行。結(jié)算公司于債券交易流通前編制該債券的交易流通要素公告,與全國同業(yè)拆借中心一同發(fā)布。辦理債券到期兌付的債權(quán)登記日為截止過戶日,截止過戶日日終后不再辦理該債券的交易結(jié)算業(yè)務。結(jié)算公司營業(yè)日為每周一至周五,法定節(jié)假日除外。本規(guī)則所列各項業(yè)務的執(zhí)行日期遇周末和法定節(jié)假日均順延至其后的第一個營業(yè)日。簿記系統(tǒng)運行時間為營業(yè)日的9:00至1:700,自1:700起簿記系統(tǒng)停止從客戶端接收結(jié)算指令。結(jié)算公司營業(yè)日及系統(tǒng)運行時間變更時,將提前通過債券信息網(wǎng)進行公告,并報中國銀行備案。第十章法律責任除遵守本規(guī)則外,結(jié)算成員在辦理債券交易結(jié)算業(yè)務時應遵守法律、行政法規(guī)和部門規(guī)章,履行各項相關(guān)協(xié)議所約定的義務。結(jié)算成員違反上述規(guī)定的,應自行承擔相應的行政責任和民事責任。情節(jié)嚴重構(gòu)成犯罪的,由有關(guān)司法機關(guān)處理。對結(jié)算成員的下列行為,結(jié)算公司將視情節(jié)輕重給予口頭提示、書面警示和書面警告,以及暫?;蚪K止服務并報中國銀行備案。已開立債券賬戶的直接結(jié)算成員拒不辦理與簿記系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)手續(xù)而多次采用應急方式辦理業(yè)務;未取得上崗證書或未在簿記系統(tǒng)注冊的人員上機操作辦理相關(guān)業(yè)務;采用見券付款結(jié)算方式下付款方未付款而發(fā)送付款確認指令的,或采用見款付券結(jié)算方式下收款方收到款后而不發(fā)送收款確認指令的;因違規(guī)操作造成結(jié)算失敗引起雙方糾紛;制造并提供虛假資料和信息及提供自身資料不實或變更后未及時公告,對其他結(jié)算成員造成經(jīng)濟損失或?qū)Y(jié)算秩序造成不良影響;未按約定繳納各項服務費;拒絕與結(jié)算公司簽署《客戶服務協(xié)議》;蓄意對簿記系統(tǒng)進行非法訪問或攻擊以及不當操作對簿記系統(tǒng)造成破壞;違反本規(guī)則及相關(guān)細則的其他行為。對結(jié)算成員違反中國銀行規(guī)定的下列行為,結(jié)算公司一經(jīng)發(fā)現(xiàn),將拒絕或立即停止辦理相關(guān)業(yè)務,并向中國銀行報告,配合中國銀行進行相應處理。未簽署《質(zhì)押式回購主協(xié)議》或《買斷式回購主協(xié)議》而辦理質(zhì)押式或買斷式回購交易結(jié)算業(yè)務,或擅自辦理主管部門明確禁止辦理的業(yè)務;結(jié)算成員未經(jīng)主管部門批準或未簽署代理協(xié)議而辦理結(jié)算代理業(yè)務;甲類成員未按照委托人的委托辦理業(yè)務;甲類成員與委托人串通違反主管部門的規(guī)定進行業(yè)務操作;甲類成員挪用、盜用委托人債券或為他人挪用、盜用提供便利;甲類成員未將自營與代理業(yè)務分開管理;甲類成員向委托人提供不實信息或泄露委托人信息造成委托人財務損失;甲類成員阻撓或變相阻撓委托人更換甲類成員;違反中國銀行有關(guān)市場管理規(guī)定的其他行為。第七十二、七十三條所列行為一經(jīng)發(fā)現(xiàn),結(jié)算公司在自身業(yè)務職責范圍內(nèi)有權(quán)采取認為必要和合理的措施來防止違規(guī)行為所造成的后果及損失的進一步擴大。相關(guān)結(jié)算成員應予以積極配合。對發(fā)生第七十二、七十三條所列行為負有直接責任的授權(quán)管理員或經(jīng)辦人員,結(jié)算公司將視情節(jié)輕重可暫?;蛉∠滢k理結(jié)算業(yè)務的資格,并書面告知其單位負責人。被暫停資格的人員須經(jīng)結(jié)算公司再次培訓通過考試后方可重新上崗操作;被取消資格的人員一年內(nèi)不得再次申請結(jié)算業(yè)務經(jīng)辦人員資格。員,對因第七十二、七十三條所列或其他非常規(guī)操作行為給對手方造成損失的結(jié)算成員,在相關(guān)對手方結(jié)算成員根據(jù)主管部門的有關(guān)規(guī)定和相關(guān)協(xié)議向其追究違約責任時,如果結(jié)算雙方對違約責任的認定意見不一致,結(jié)算公司可根據(jù)結(jié)算成員或主管部門的要求,提供相關(guān)證據(jù)材料。如經(jīng)要求,根據(jù)當事人雙方書面約定或相關(guān)司法文書,結(jié)算公司可按照相關(guān)規(guī)則提供對質(zhì)押債券或用于履約保障債券的清償或拍賣服務。結(jié)算公司因自身原因給結(jié)算成員造成經(jīng)濟損失的,按照《客戶服務協(xié)議》的相關(guān)條款承擔對其直接經(jīng)濟損失的賠償責任。因不可抗力或供電、通信部門系統(tǒng)故障等原因造成系統(tǒng)中斷,致使業(yè)務處理延遲、失敗或業(yè)務數(shù)據(jù)丟失的,結(jié)算公司根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定免于相關(guān)責任。第十一章附則債券結(jié)算等業(yè)務服務收費標準按照《國債登記結(jié)算有限責任公司業(yè)務收費辦法》相關(guān)條款執(zhí)行。債券柜臺交易結(jié)算業(yè)務按照《債券柜臺交易結(jié)算業(yè)務規(guī)則》規(guī)定辦理。其他非股權(quán)類金融工具的交易結(jié)算業(yè)務比照本規(guī)則辦理。本規(guī)則由結(jié)算公司負責解釋。本規(guī)則經(jīng)中國銀行核準后施行。

篇二:債券交易規(guī)則交易所市場基)礎規(guī)則、上交所數(shù)量單位用手,深交所用張,1手為10張2、上交所大宗價格保留到小數(shù)點后2位,上交所固收和深交所大宗保留小數(shù)點后3位,銀行間交易保留小數(shù)點后4位3、大宗交易約定號6位數(shù)字,固收平臺約定號3位數(shù)字,約定號首位不能為04交易所公司債一般都是擔保交收清算的(即次日點左右資金到賬);而私募債、等為清算(即非擔保交收,實時逐筆全額結(jié)算G5、現(xiàn)券交易按凈價報價、全價結(jié)算,特例是深交所私募債(如11開8頭)要用全價發(fā)報價6、現(xiàn)券漲跌幅:競價系統(tǒng)和固收平臺價格不超過10,%大宗交易不超過前收盤,%深交所場內(nèi)回購)7只1,%深交所場內(nèi)回購)7只1能5走固收平臺交易,不能走大宗交易1點5,上交所大宗交易15-15,深:交3所0大8、上交所非公開私募債(如139、上交所固收平臺交易時段為9宗(面值50萬起)9-15:30、若上固收交易失?。?:30-)1,5可:協(xié)0商0改為上大宗交易(15:00-),1但務必在15:前0在0固收平臺中撤單,否則債券會被凍結(jié),而導致大宗交易無法下單。、今日期初頭寸(即一開盤未做任何交易情形下),應該等于昨日估值表中“今日可用頭寸”(銀行存款+證券清算款),再加上正/逆回購到期資金,即得到期初頭寸,日終收盤前平掉頭寸即可、理論上,交易所頭寸可以在次日點前用資金平掉即可,但實際操作中難度較大(要求對手方資金在賬且托管行一早劃款)1、3中證登16:開3始0清算(托管行劃款最好16:前0能0到賬),銀行間中債登17:開0始0清算4深交所大公募采取雙邊掛牌(競價系統(tǒng)、協(xié)議交易)為清算,單邊掛牌(協(xié)議交易)的小公募用取清算(注:年前深交所券均為清算))回購交易1、交易所場內(nèi)質(zhì)押回購,上交所按36天5計息,深交所按36天5計息2、交易所場外質(zhì)押式協(xié)議回購,按36天5計息,多支券可打包發(fā)一條指令,成交后出錢方勾單劃款(+0頭寸),出錢方指的是首次交易時逆回購方(融出本金),續(xù)做時正回購方(償還利息),轉(zhuǎn)續(xù)則還包括新的逆回購方3、上交所協(xié)議回購續(xù)做,只需償還利息,無需償還本金,不管是否找第三方轉(zhuǎn)續(xù)4、協(xié)議回購續(xù)做時,原押券數(shù)量不能變更,但可以調(diào)整折扣率,若找第三方轉(zhuǎn)續(xù),則在【到期續(xù)做】界面中,直接輸入第三方信息即可5、上交所協(xié)議回購走固收平臺,前臺15:結(jié)0束0;后臺系統(tǒng)15:關(guān)2閉0,最晚15:前2勾0單6、深交所協(xié)議回購走深交所大宗平臺,回購續(xù)做不支付利息,最后到期償還時才合并支付本息(上固收協(xié)議回購是每次續(xù)做就要支付利息)7、協(xié)議回購目前交易所端免費,券商端部分按現(xiàn)券費用標準(如十萬分之二)收取8當日競價系統(tǒng)買入,當日不能做交易所質(zhì)押式協(xié)議回購(原因是競價系統(tǒng)結(jié)算,而新開協(xié)議回購是)0同樣地,當日場內(nèi)質(zhì)押出庫券,也不能用于場外協(xié)議回購9上交所質(zhì)押式協(xié)議回購利率,可以在系統(tǒng)中查詢,以打頭代碼(如206)0看0歷7史行情,但不能看當日行情10、估值表上“買入返售資產(chǎn)/回購”指的是逆回購,“賣出回購”指的是正回購,回購到期日支付本息)質(zhì)押出入庫1、當日出入庫可自由反向操作(但部分券商擔心清算失敗而禁止)2、當日已質(zhì)押入庫的券若要賣出,務必先出庫(深交所保險起見提前1天出庫);若未出庫就融資平頭寸,很可能出庫失?。ㄑ喝脻M時),進而不能賣出3、上交所質(zhì)押券出入庫清算順序:1、先出庫且賣出;2、入庫且用于回購的;3、僅入庫沒有做回購;4、剩余的出庫申報2銀行間市場1、銀行間系統(tǒng)下午13:開3市0,前臺截止到16:,5中0債后臺17:截0止0,上清后臺16:截5止5,后臺劃款要在17點之前完成。2、銀行間前臺成交后,交易雙方分別做后臺(及買券方托管行劃款指令),再由托管行去勾單(券款兌付)3、銀行間交易鏈條較長,即使交易雙方都做完后臺后,仍有可能處于“等券”或“等款”狀態(tài),只有券款都足額后才最終券款對付完成交易(不斷地催上下家…)4、銀行間正回購金額券面金額必須10萬元的整數(shù)倍,實際融資金額沒有限制5、中債和上清資金不能直接劃轉(zhuǎn),需要通過托管戶中轉(zhuǎn),即所謂的“掉市場”6、若16:左3右0資金仍未到賬,最好及時通知對手方,進行應急處理7、專戶產(chǎn)品不能發(fā)對話報價,只能發(fā)請求報價8、銀行間回購交易由正回購方發(fā)請求報價,逆回購方直接點即可9、轉(zhuǎn)托管:銀行間到交易所約1周,交易所到銀行間一般1天10、因歷史原因,銀行間開戶要1個月左右,周期較長3結(jié)算備付金1、產(chǎn)品若是席位(托管行)模式,則每月初首個工作日凍結(jié)備付金(基于上月交易資金流出額核算),具體調(diào)整備付金為本月備付金與上月備付金的軋差,軋差金額在下一工作日進行劃款或退款2本月最低結(jié)算備付金限額=上月證券買入金額/上月交易天數(shù)又最低結(jié)算備付金比例,其中備付金比例債券為10,%其他為20,%買入金額包括現(xiàn)券及回購的初始融出金額和到期贖回金額(可理解為資金流出金額)3、對于交易所質(zhì)押式協(xié)議回購,到期續(xù)做由于不涉及本金償還,無需繳納備付金(針對席位模式產(chǎn)品)4其他規(guī)則(涉及通道、券商)1、當日交易所場外賣券,若通道或券商允許,則可以用來平頭寸,即計入可用頭寸(注意交收風險)2、基金專戶銀行間現(xiàn)券交易必須找做市商,而且只能向做市商發(fā)請求報價,不能發(fā)對話報價3、針對定期性(月初月末)的產(chǎn)品戶費用(管理費/托管費/投顧費/銷售服務費等)支付、席位模式下結(jié)算備付金等,需要提前預留好頭寸4、每次資管產(chǎn)品的費用支付都要協(xié)調(diào)好扣款日期,避免通道方自動劃撥費用后而導致預留頭寸不足(比如昨日預留今日頭寸用于買券,未多融出待扣產(chǎn)品費用,而昨日在不知情情況下被自動扣費,則今日買券頭寸不足出現(xiàn)交易事故)5、交易所私募債回售,如果沒有場內(nèi)回售代碼,則可以通過固收或大宗交易平臺賣券方式來操作,利息支付可以直接劃款到產(chǎn)品托管戶(具體主承銷商會與交易所協(xié)調(diào))6超短融、只有主體評級,通常沒有債項評級篇三:債券交易規(guī)則各國證券主管機構(gòu),及證券交易所對債券交易都制定有嚴格的債券文易規(guī)則,但因各自具體情況有所不同.所以.各國及各證券交易所間沒有都適用的債券交易規(guī)則.然而它們在基本原則、基本條件和基本內(nèi)容等方面都是簽本相同的。一證券交易所債券交易規(guī)則1交.易對象。上交所債券交易對象為全部上市債券。定單的最低傾。上交所債券交易定單應符合①證券商申報的買賣價格彼券以元票面頓為計價單位。②債券每的元面額為一個交易單位,簡稱為“手”。委托人委托買賣債券的數(shù)傾定應是以一個交易單位為起點或其倍數(shù)的整數(shù)委托。大傾交易界定。上交所債券大撅交易界定為①債券在萬元面值以上,為大傾交易。②大宗交易于每日閉市前個小時在本所指定的地點進行,如部分成交后所余金傾低于大宗交易的起點金傾數(shù),則于次日轉(zhuǎn)為一般交易。交易時間。上交所債券交易時間為①每周一至周五。每日前市上午點半至點半,后市點至點。法定假日閉市。②如本所認為確有必要定可變更開市或閉市時間,并報證券主管機關(guān)核準。報價。上交所債券報價規(guī)定為①每個營業(yè)日開市后,某種位券的第一筆成交價為該債券的開盤價。②委托買賣債券分市價委托和限價委托。③證券商申報的價格定債券以10元0票面撅為計價單位。6定交易合同簽訂方法。上交所債券文易合同簽訂方法為:①按價格優(yōu)先、時間優(yōu)先的原則成文。即較離買進申報優(yōu)先滿足于較低買進申報,較低賣出申報優(yōu)先滿足于較高賣出申報;同價位申報,先申報者優(yōu)先滿足;市價買賣優(yōu)先滿足于限價買賣。②大宗債券交易雙方之簽約方式該所另有規(guī)定。③在交易所主機交易系統(tǒng)接受買賣申報并成文后,由文易席位上的終端機發(fā)出成交信號,有關(guān)各方須立即到中介經(jīng)紀人處在“場內(nèi)成交單”上簽蓋印章,并取回回執(zhí)聯(lián)交易類別。上交所債券文易分為①當日結(jié)算交易。指交易當日即可結(jié)算的交易。②普通交易。指買賣成交后的第四個營業(yè)日含成交當天,遇法定假日順延)成交各方進行清算文側(cè)的交易。③約定日交易。指自交易合同簽約日起15天內(nèi),成交各方按約定日期進行清算文創(chuàng)的文易。交割物。上交所債券交易的交割物規(guī)定為①辦理價軟交創(chuàng)時,應付價款者將交割欲項如數(shù)開具劃帳憑證至上交所在業(yè)務部的帳戶,由上交所清算部送達業(yè)務部劃帳;應收價款者,由上交所清算部如數(shù)開具劃帳憑證.送交業(yè)務部辦理劃援手續(xù)。②辦理證券文創(chuàng)時,應付證券者將應付證券如數(shù)送至上交所清算部應收證券者,持上交所開具的“證券交創(chuàng)提領單”,自行向應付證券者提領證券。③對前條交割規(guī)定.收、付雙方另有約定者不在此限。9

溫馨提示

  • 1. 本站所有資源如無特殊說明,都需要本地電腦安裝OFFICE2007和PDF閱讀器。圖紙軟件為CAD,CAXA,PROE,UG,SolidWorks等.壓縮文件請下載最新的WinRAR軟件解壓。
  • 2. 本站的文檔不包含任何第三方提供的附件圖紙等,如果需要附件,請聯(lián)系上傳者。文件的所有權(quán)益歸上傳用戶所有。
  • 3. 本站RAR壓縮包中若帶圖紙,網(wǎng)頁內(nèi)容里面會有圖紙預覽,若沒有圖紙預覽就沒有圖紙。
  • 4. 未經(jīng)權(quán)益所有人同意不得將文件中的內(nèi)容挪作商業(yè)或盈利用途。
  • 5. 人人文庫網(wǎng)僅提供信息存儲空間,僅對用戶上傳內(nèi)容的表現(xiàn)方式做保護處理,對用戶上傳分享的文檔內(nèi)容本身不做任何修改或編輯,并不能對任何下載內(nèi)容負責。
  • 6. 下載文件中如有侵權(quán)或不適當內(nèi)容,請與我們聯(lián)系,我們立即糾正。
  • 7. 本站不保證下載資源的準確性、安全性和完整性, 同時也不承擔用戶因使用這些下載資源對自己和他人造成任何形式的傷害或損失。

評論

0/150

提交評論