年產(chǎn)90 萬(wàn)噸焦化項(xiàng)目可行性研究報(bào)告

1、 目 錄 TOC o 1-2 h z u HYPERLINK l _Toc225761003 1. 總論 流動(dòng)資金估算流動(dòng)資金按分項(xiàng)詳細(xì)估算法進(jìn)行估算，估算總額為7718萬(wàn)元?？偼顿Y估算總投資=固定資產(chǎn)投資+建設(shè)期利息+鋪底流動(dòng)資金=55523+0+7718=63241萬(wàn)元本工程固定資產(chǎn)投資全部由企業(yè)自籌不計(jì)利息，由XX礦業(yè)集團(tuán)投資41%、吉林曙光工貿(mào)公司投資39%、吉林XX鋼鐵集團(tuán)投資20%。流動(dòng)資金30%為企業(yè)自有資金不計(jì)息，其余70%由銀行貸款，貸款利率5.31%。固定資產(chǎn)投資為建設(shè)第一年投入60%，第二年投入40%。17. 技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析及評(píng)價(jià) 本工程技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析及評(píng)價(jià)按年產(chǎn)90萬(wàn)t/a

2、冶金焦進(jìn)行評(píng)價(jià)。生產(chǎn)規(guī)模及產(chǎn)品方案年產(chǎn)90萬(wàn)噸冶金焦，同時(shí)副產(chǎn)焦油、粗苯、硫磺、硫銨、煤氣。.實(shí)施進(jìn)度本工程工程工程建設(shè)期二年，第三年投產(chǎn)，投產(chǎn)年到達(dá)設(shè)計(jì)能力的80%，第四年起達(dá)產(chǎn)100%。生產(chǎn)期按15年計(jì)算，計(jì)算年限為17年。1年銷售收入和銷售稅金及附加估算產(chǎn)品產(chǎn)量及銷售價(jià)格如下：均為含稅價(jià)格。焦炭40mm 787932t/a 2000元/t2540mm 64134t/a 2000元/t1025mm 22905t/a 1400元/t10mm 41229t/a 900元/t煤焦油 46800 t/a 1900元/t粗苯 15593t/a 2100元/t硫銨 11106 t/a 750元/t硫磺

3、 2052 t/a 300元/t煤氣 175.95106 Nm33年銷售收入正常年份估算值167205萬(wàn)元。年銷售稅金及附加按國(guó)家規(guī)定計(jì)取，產(chǎn)品繳納增值稅。煤及水的增值稅率為13%，城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加按增值稅的7%和3%計(jì)取，其它產(chǎn)品的增值稅率按17%計(jì)取。銷售稅金及附加的估算值在正常年份為1391萬(wàn)元。2生產(chǎn)本錢估算a原料、動(dòng)力用量及價(jià)格：均為含稅價(jià)格洗精煤 1205550t/a 1000元/t洗油 1098/a 2200元/t硫酸93.5% 10170 t/a 350元/t堿液42% 900 t/a 1800元/t水質(zhì)穩(wěn)定劑 108 t/a 6800元/t電量 2.902107生產(chǎn)

4、生活用水 1.84106m33 正常年份原料費(fèi)107439萬(wàn)元，動(dòng)力費(fèi)用2001萬(wàn)元。b工資及福利費(fèi)估算全廠定員604人，職工工資每人每年按20000元估算，全年工資及福利費(fèi)1377萬(wàn)元。c固定資產(chǎn)折舊和無形及遞延資產(chǎn)攤銷估算固定資產(chǎn)原值53390萬(wàn)元，按平均年限法計(jì)算折舊，年折舊額3013萬(wàn)元。無形資產(chǎn)1515萬(wàn)元，按10年攤銷。遞延資產(chǎn)618萬(wàn)元，按5年攤銷。d年修理費(fèi)按同類廠經(jīng)驗(yàn)值估算。e財(cái)務(wù)費(fèi)用生產(chǎn)期間所發(fā)生的固定資產(chǎn)及流動(dòng)資金利息計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用。f其它費(fèi)用其它費(fèi)用包括土地使用稅、職工教育費(fèi)、工傷、待業(yè)、養(yǎng)老基金、業(yè)務(wù)招待費(fèi)、辦公費(fèi)、勞動(dòng)保護(hù)費(fèi)用等，每年17329萬(wàn)元。正常生產(chǎn)期間最高本

5、錢133725萬(wàn)元，最低132493萬(wàn)元，其中經(jīng)營(yíng)本錢129480萬(wàn)元?？偙惧X費(fèi)用估算見 附表17-1。3利潤(rùn)總額及分配銷售收入、銷售稅金及附加估算表見 附表17-2，利潤(rùn)總額及分配估算見 附表17-3，按利潤(rùn)總額的25%上繳所得稅，盈余公積金及公益金分別按稅后利潤(rùn)的10%和5%計(jì)取。4財(cái)務(wù)利潤(rùn)能力分析a財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表全部投資見 附表17-4，財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表自有資金見 附表17-5。根據(jù) 附表17-4計(jì)算可以得出所得稅前財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率FIRR38.85%，投資回收期4.54年含建設(shè)期二年；所得稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率FIRR30.75%，投資回收期5.16年含建設(shè)期二年。所得稅前財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率明顯高

6、于行業(yè)基準(zhǔn)收益率，投資回收期明顯低于行業(yè)基準(zhǔn)回收期，說明該工程在財(cái)務(wù)上講是可行的，能按時(shí)收回投資。b根據(jù)損益表和固定資產(chǎn)投資估算表計(jì)算以下指標(biāo)：投資利潤(rùn)率=38.85%投資利稅率=57.43%資本金凈利潤(rùn)率=37.44%資金來源及運(yùn)用表見 附表17-6；資產(chǎn)負(fù)債表見 附表17-7。根據(jù)上述表格考察工程計(jì)算期內(nèi)各年財(cái)務(wù)狀況及歸還能力，并計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率和速動(dòng)比率。5不確定性分析a盈虧平衡分析以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點(diǎn)(BEP) ，其計(jì)算公式為： 年固定總本錢BEP= 100%=43.08% 年銷售收入年可變本錢年銷售稅金 計(jì)算結(jié)果說明，該工程只要能到達(dá)設(shè)計(jì)能力的43.08%，企業(yè)就

7、可以保本?？梢娫摴こ田L(fēng)險(xiǎn)性較小。盈虧平衡圖見附圖1：b敏感性分析考慮工程在實(shí)施過程中一些不確定因素的變化，分別對(duì)固定資產(chǎn)投資、銷售價(jià)格、原材料價(jià)格、負(fù)荷變化的波動(dòng)，對(duì)工程做了所得稅前的敏感性分析。敏感性分析結(jié)果見 附表17-8，附圖2。由表可見，各因素的變化都不同程度地影響內(nèi)部收益率和投資回收期，其中產(chǎn)品的銷售價(jià)格最為敏感，固定資產(chǎn)投資的增減，對(duì)收益率影響最小。本工程總投資為63241萬(wàn)元。其中固定資產(chǎn)投資55523萬(wàn)元，建設(shè)期利息0萬(wàn)元。鋪底流動(dòng)資金7718萬(wàn)元。工程財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)說明：本工程生產(chǎn)二級(jí)冶金焦時(shí)，年銷售收入正常年份計(jì)算值167205萬(wàn)元，銷售稅金及附加正常年份1391萬(wàn)元。在15年企

8、業(yè)效勞年限內(nèi)，累計(jì)上繳國(guó)家銷售稅金及附加20584萬(wàn)元，增值稅205838萬(wàn)元，所得稅118379萬(wàn)元，企業(yè)盈余資金114013萬(wàn)元。投資利潤(rùn)率38.85%，投資利稅率57.43%，資本金凈利潤(rùn)率37.44%，全部投資內(nèi)部收益率所得稅前38.48%，全部投資回收期所得稅前4.54年，全部投資內(nèi)部收益率所得稅后30.75%，全部投資回收期所得稅后5.16年，盈虧平衡點(diǎn)43.08%。從經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)看，本工程經(jīng)濟(jì)效益很好。從不確定分析看，盈虧平衡點(diǎn)都較低，工程風(fēng)險(xiǎn)性都較小。該工程從財(cái)務(wù)上講是可行的，工程是可以接受的。此外，本工程建成后更具有可觀的社會(huì)效益。18. 附圖及附件附件：1XX礦業(yè)集團(tuán)年產(chǎn)90 萬(wàn)噸焦化工程可行性研究報(bào)告委托書2XX礦業(yè)集團(tuán)年產(chǎn)90 萬(wàn)噸焦化工程根底資料3供電協(xié)議書4煤氣供給協(xié)議書附圖