新地集團(tuán)流動(dòng)資產(chǎn)管理與控制分析研究 財(cái)務(wù)管理專業(yè)

1、課題名稱： 新地集團(tuán)流動(dòng)資產(chǎn)管理與控制 課 題 摘 要流動(dòng)資產(chǎn)管理在企業(yè)資產(chǎn)管理中發(fā)揮著重要作用，流動(dòng)資產(chǎn)管理主要包括對(duì)各項(xiàng)存款、短期投資、應(yīng)收款項(xiàng)、應(yīng)付款項(xiàng)、現(xiàn)金及存貨等進(jìn)行的管理。對(duì)企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的數(shù)量進(jìn)行配置是企業(yè)財(cái)務(wù)管理者的重要職責(zé)，企業(yè)流動(dòng)過多必然會(huì)增加企業(yè)的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)，影響企業(yè)效益，而企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)如果過少又會(huì)導(dǎo)致企業(yè)資金周轉(zhuǎn)緊張，影響企業(yè)的正常經(jīng)營(yíng)。我國(guó)企業(yè)在流動(dòng)資產(chǎn)管理中還存在諸多問題，必須要采取各種對(duì)應(yīng)的管理措施，只有這樣才能促進(jìn)企業(yè)的健康可持續(xù)發(fā)展。本文以新地集團(tuán)為例，分析了其在流動(dòng)資產(chǎn)管理中存在的問題，并提出了相應(yīng)的解決措施。關(guān)鍵詞：企業(yè)管理 流動(dòng)資產(chǎn)管理 問題與策略目 錄 T

2、OC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc3093 一、引言 PAGEREF _Toc3093 1 HYPERLINK l _Toc32486 二、新地集團(tuán)概況 PAGEREF _Toc32486 1 HYPERLINK l _Toc14581 三、新地集團(tuán)流動(dòng)資產(chǎn)管理存在的問題 PAGEREF _Toc14581 1 HYPERLINK l _Toc32051 四、完善新地集團(tuán)流動(dòng)資產(chǎn)管理與控制的途徑 PAGEREF _Toc32051 2 HYPERLINK l _Toc7018 （一）加強(qiáng)現(xiàn)金管理 PAGEREF _Toc7018 2 HYPERLINK l _Toc

3、31077 （二）強(qiáng)化應(yīng)收賬款管理 PAGEREF _Toc31077 3 HYPERLINK l _Toc2369 （三）提高存貨管理水平 PAGEREF _Toc2369 4 HYPERLINK l _Toc8502 （四）合理選擇流動(dòng)資產(chǎn)籌集政策 PAGEREF _Toc8502 4 HYPERLINK l _Toc6293 結(jié) 論 PAGEREF _Toc6293 5 HYPERLINK l _Toc20223 致 謝 PAGEREF _Toc20223 6 HYPERLINK l _Toc3670 參 考 文 獻(xiàn) PAGEREF _Toc3670 7一、引言資產(chǎn)是企業(yè)生存與發(fā)展的重要

4、基礎(chǔ)，是企業(yè)參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、實(shí)現(xiàn)自負(fù)盈虧的先決條件，資產(chǎn)占有量決定著企業(yè)的發(fā)展實(shí)力。流動(dòng)資產(chǎn)是企業(yè)資產(chǎn)中非常重要的組成部分，流動(dòng)資產(chǎn)決定著企業(yè)的發(fā)展水平，如果企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)不足必然會(huì)影響到企業(yè)的正常經(jīng)營(yíng)水平，而如果企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)過多又會(huì)加重企業(yè)負(fù)擔(dān)，影響企業(yè)的發(fā)展效益，因此，對(duì)企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行管理是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的核心內(nèi)容。企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)是一個(gè)動(dòng)態(tài)的發(fā)展過程，每一個(gè)企業(yè)都要重視流動(dòng)資產(chǎn)的管理水平和管理質(zhì)量，只有這樣才能保證企業(yè)的健康有序發(fā)展。二、新地集團(tuán)概況 湖南新地企業(yè)集團(tuán)有限公司（以下簡(jiǎn)稱“新地集團(tuán)”）前身是新國(guó)置業(yè)發(fā)展有限公司，成立于2003年，總部位于湖南省婁底市新星南路風(fēng)景園林大樓，注冊(cè)

5、資金5000萬(wàn)，是一家以新能源開發(fā)、房地產(chǎn)開發(fā)、現(xiàn)代物流貿(mào)易三大產(chǎn)業(yè)為主，集高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)投資、工程建設(shè)施工、裝修裝飾工程為一體的多元化、現(xiàn)代化大型企業(yè)。旗下?lián)碛袏涞壮鞘刑烊粴庥邢薰?、湖南新?guó)置業(yè)發(fā)展有限公司、湖南新地房地產(chǎn)開發(fā)有限公司、湖南新唐建設(shè)工程有限公司、婁底興源貿(mào)易有限公司、婁底市吉利裝飾工程有限公司、婁底湖湘茶業(yè)有限公司、深圳新地美成營(yíng)銷策劃有限公司、湖南通泉投資置業(yè)有限公司、婁底市新展房地產(chǎn)開發(fā)有限公司、新康物業(yè)服務(wù)有限公司十一家控股子公司。集團(tuán)總部設(shè)有行政中心、人力資源中心、事業(yè)發(fā)展中心、地產(chǎn)事業(yè)中心、財(cái)務(wù)管理中心、法律事務(wù)中心等部門。三、新地集團(tuán)流動(dòng)資產(chǎn)管理存在的問題進(jìn)行市場(chǎng)

6、調(diào)查、對(duì)市場(chǎng)投資行為進(jìn)行可行性研究是企業(yè)在發(fā)展過程中必須要重視的工作，然而，由于各種原因，一些企業(yè)在發(fā)展中并沒有進(jìn)行必要的市場(chǎng)調(diào)查或是對(duì)其投資行為進(jìn)行可行性分析，這就直接導(dǎo)致了企業(yè)產(chǎn)品不能按照預(yù)期進(jìn)行營(yíng)銷或是投資項(xiàng)目由于缺乏實(shí)力不能正常投產(chǎn)等各種各樣的問題。很多企業(yè)的流動(dòng)資金由于上述原因被無(wú)效占用或積壓，影響了企業(yè)流動(dòng)資金的周轉(zhuǎn)效率，影響了企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益，阻礙企業(yè)健康有序發(fā)展。甚至一些企業(yè)由于投資不利，難以消化流動(dòng)資產(chǎn)管理不利帶來(lái)的沉重包袱，企業(yè)的償債能力被大大削弱，導(dǎo)致企業(yè)資金鏈斷裂，最終導(dǎo)致企業(yè)難以維持正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)或是破產(chǎn)。當(dāng)前湖南新地企業(yè)集團(tuán)有限公司在流動(dòng)資產(chǎn)管理存在現(xiàn)金坐支、存貨積壓、

7、賒銷嚴(yán)重等幾個(gè)方面日常管理不規(guī)范的問題。新地企業(yè)集團(tuán)經(jīng)過多年發(fā)展，目前已經(jīng)擁有多家子公司，擁有了很大的發(fā)展規(guī)模，企業(yè)管理水平也在不斷提高。但由于機(jī)構(gòu)較多，各子公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)又存在相互交叉的狀況，企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)管理存在不規(guī)范的現(xiàn)象。雖然新地集團(tuán)設(shè)有財(cái)務(wù)管理中心，但對(duì)有些流動(dòng)資產(chǎn)缺乏有效管理，財(cái)務(wù)人員有時(shí)會(huì)不按規(guī)定對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)狀況進(jìn)行審核，并且隨著公司多元化發(fā)展進(jìn)程的加快，企業(yè)大量資金及設(shè)備產(chǎn)生了轉(zhuǎn)移，一些賬目長(zhǎng)期掛賬不清，甚至有些子公司存在現(xiàn)金坐支的情況。按照財(cái)務(wù)規(guī)定企業(yè)收入和支出應(yīng)該是兩條線操作，即收到的現(xiàn)金要存入銀行，支出的現(xiàn)金要從日常備用金中支取，一些子公司沒有將收入存入銀行賬戶，而是直

8、接用于單位購(gòu)貨、費(fèi)用、借款等支付日常費(fèi)用開支。另外，一些子公司還存在存貨積壓、賒銷嚴(yán)重等流動(dòng)資產(chǎn)管理問題。四、 完善新地集團(tuán)流動(dòng)資產(chǎn)管理與控制的途徑（一）加強(qiáng)現(xiàn)金管理新地集團(tuán)經(jīng)過近些年的快速發(fā)展，取得了很好的效益，企業(yè)具有較大規(guī)模的現(xiàn)金量，為了更好地對(duì)企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行管理與控制，新地集團(tuán)必須要強(qiáng)化現(xiàn)金量的管理?，F(xiàn)金是流動(dòng)資產(chǎn)最重要的組成部分，具有最強(qiáng)的流動(dòng)性，持有一定量的現(xiàn)金可以有效降低企業(yè)的償債風(fēng)險(xiǎn)，但現(xiàn)金相對(duì)而言卻有著較低的盈利性，因此，對(duì)持有現(xiàn)金量的多少必須要科學(xué)進(jìn)行預(yù)算。企業(yè)首先要做的就是權(quán)衡收益和風(fēng)險(xiǎn)，在此基礎(chǔ)上去判斷企業(yè)短期的財(cái)務(wù)需要并把握有利的投資機(jī)會(huì)。其次，企業(yè)還必須要關(guān)注凈浮

9、游量，因?yàn)?，企業(yè)賬面上記錄的現(xiàn)金額度與銀行賬戶上的可用現(xiàn)金額度可能會(huì)存在很大差異，當(dāng)支付浮游量較大時(shí)，也就是說(shuō)當(dāng)企業(yè)銀行賬戶的可用現(xiàn)金額度大于企業(yè)賬面上的現(xiàn)金額度時(shí)，則可以利用處于支票結(jié)算期的部分資金去投資短期有效理財(cái)產(chǎn)品去獲取收益，因此，企業(yè)財(cái)務(wù)管理者應(yīng)努力提高支付浮游量，一方面可以減少企業(yè)對(duì)現(xiàn)金的需求，另外一方面可以通過短期投資去獲得一定的收益。另外，企業(yè)應(yīng)積極去收取錢款，并在信用范圍內(nèi)盡量推遲付款，這樣就可以盡可能地提高企業(yè)持有現(xiàn)金量。當(dāng)企業(yè)有閑置資金時(shí)，可以用閑置資金進(jìn)行短期的理財(cái)產(chǎn)品投資，由于短期理財(cái)產(chǎn)品具有較強(qiáng)的變現(xiàn)能力，企業(yè)可以方面地將理財(cái)產(chǎn)品拋售套現(xiàn)，這樣不僅可以滿足企業(yè)短期資

10、金需要，還可以利用閑置資金獲取收益。（二）強(qiáng)化應(yīng)收賬款管理新地集團(tuán)在流動(dòng)資產(chǎn)的管理過程中存在賒銷嚴(yán)重，賬款難回收的問題，為此新地集團(tuán)必須要強(qiáng)化應(yīng)收賬款管理，以保證流動(dòng)資產(chǎn)良好的可控性。首先，新地集團(tuán)應(yīng)對(duì)客戶進(jìn)行信用評(píng)估。通過分析客戶的財(cái)務(wù)狀況，利用銀行或其他評(píng)估機(jī)構(gòu)提供的相關(guān)信息來(lái)識(shí)別客戶是否會(huì)正常付款，并估算客戶付款的概率，當(dāng)付款概率較大時(shí)則授予客戶信用，否則不能授予客戶信用。即便授予客戶信用，也要持續(xù)對(duì)客戶進(jìn)行監(jiān)督和檢查，并建立客戶資信檔案，嚴(yán)格按照企業(yè)的信用標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行授信。其次，新地集團(tuán)應(yīng)明確合理的信用條件。信用條件與應(yīng)收款項(xiàng)周轉(zhuǎn)有密切關(guān)系，在選擇信用工具時(shí)，要盡量擴(kuò)大票據(jù)信用并減少掛賬信

11、用，以盡可能的掌握索賬憑證。企業(yè)制定信用期限并授予客戶信用，在一定程度上是為企業(yè)提供了融資，并且企業(yè)還可以針對(duì)不同客戶分別進(jìn)行長(zhǎng)期賒銷和短期賒銷，針對(duì)賒銷金額較大的客戶則應(yīng)盡量縮短信用期限，而對(duì)賒銷金額較小的客戶則可根據(jù)情況適當(dāng)延長(zhǎng)信用期限，以處理好信用期限和賒銷量的關(guān)系。另外，新地集團(tuán)應(yīng)對(duì)企業(yè)的賒銷總量進(jìn)行確定。通常情況下企業(yè)都是按照據(jù)凈資產(chǎn)總額的一定比例來(lái)確定企業(yè)年度信用總額，并針對(duì)不同客戶進(jìn)行不同比例的額度限制分配，并明確所有客戶的信用額度總和不能大于企業(yè)預(yù)先確定的信用額度總數(shù)。一般來(lái)說(shuō)，當(dāng)銷售增加所帶來(lái)的增量現(xiàn)金流量等于應(yīng)收賬款投資增加所產(chǎn)生的相關(guān)成本時(shí)，信用額度則處于最優(yōu)狀態(tài)。新地集

12、團(tuán)采用這種方式不僅有利于控制企業(yè)賒銷規(guī)模，調(diào)整企業(yè)賒銷數(shù)量，還有利于降低企業(yè)壞賬風(fēng)險(xiǎn)。除此之外，新地集團(tuán)還應(yīng)加強(qiáng)日常監(jiān)控并定期評(píng)估應(yīng)收賬款的質(zhì)量。通常情況下，應(yīng)收賬款拖欠時(shí)間越長(zhǎng)則其變成壞賬的可能性就會(huì)越大，這無(wú)疑會(huì)增加企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)管理中的風(fēng)險(xiǎn)，為了避免這一狀況，企業(yè)應(yīng)有計(jì)劃地編制賬齡分析表，對(duì)應(yīng)收賬款進(jìn)行有效監(jiān)控。最后，新地集團(tuán)還需要制定科學(xué)合理的收賬制度。為了強(qiáng)化企業(yè)對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)的管控，企業(yè)應(yīng)制定科學(xué)合理的規(guī)章制度，以此來(lái)規(guī)范收賬工作。收賬制定應(yīng)明確收賬時(shí)間、收賬目標(biāo)、收賬方式、催款責(zé)任、清帳鼓勵(lì)措施、收賬人等具體內(nèi)容，對(duì)難以收取的賬款，企業(yè)還要善于運(yùn)用法律手段來(lái)維權(quán)，盡可能的降低企業(yè)損失。

13、在收賬過程中，銷售部門工作人員應(yīng)積極與信用部門相關(guān)工作人員緊密配合，信用部門工作人員應(yīng)負(fù)責(zé)向未達(dá)到賒銷標(biāo)準(zhǔn)和逾期未付款的客戶進(jìn)行收賬，針對(duì)新地集團(tuán)沒有獨(dú)立信用部門的情況，企業(yè)應(yīng)將銷售和收款整個(gè)業(yè)務(wù)落實(shí)到有關(guān)部門及人員，實(shí)行銷售和收款一體化管理。（三）提高存貨管理水平新地集團(tuán)經(jīng)過多年發(fā)展旗下?lián)碛卸鄠€(gè)子公司，一些子公司具有較大數(shù)量的存貨，存貨雖然為企業(yè)的一種投資，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)雖然也必須以一定量的存貨為前提，但存貨相比其他流動(dòng)資產(chǎn)具有最差的流動(dòng)性，而且要耗用較大的成本，因此，企業(yè)應(yīng)在滿足正常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的情況下將存貨量減到最小。新地集團(tuán)要解決存貨問題可以采用以下幾種管理方法：首先，企業(yè)可以采用經(jīng)濟(jì)

14、訂貨批量模型來(lái)確定最為合適的存貨規(guī)模，保證存貨的持有量和再進(jìn)貨成本維持在最低水平；其次，企業(yè)可以明確存貨資金定額，企業(yè)應(yīng)根據(jù)市場(chǎng)情況根據(jù)“以銷定產(chǎn)”的方式來(lái)確定產(chǎn)成品資金分配，并依次向前確定生產(chǎn)資金和儲(chǔ)備資金，以避免盲目生產(chǎn)造成存貨資金的浪費(fèi)；另外，企業(yè)要不斷提高存貨管理水平。企業(yè)可以采用科學(xué)合理的管理方法對(duì)存貨進(jìn)行管理，目前在國(guó)內(nèi)ABC管理法是較為先進(jìn)的管理方法，非常簡(jiǎn)單實(shí)用，通過應(yīng)用ABC管理法可以幫助企業(yè)提高管理效率，除此之外，企業(yè)還應(yīng)努力學(xué)習(xí)國(guó)際上比較先進(jìn)的存貨管理方法，例如物料需求計(jì)劃等，可以在很大程度上提高存貨管理水平。（四）合理選擇流動(dòng)資產(chǎn)籌集政策對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行管理的一項(xiàng)很重要的

15、目標(biāo)就是要確保企業(yè)具有足夠的流動(dòng)資產(chǎn)，以此來(lái)維持企業(yè)的正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。新地集團(tuán)經(jīng)過多年發(fā)展，雖然取得了不錯(cuò)的發(fā)展成績(jī)，但在流動(dòng)資產(chǎn)管理上仍然存在一些問題，為了確保企業(yè)具有足量的流動(dòng)資產(chǎn)，企業(yè)有時(shí)需要對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行籌資。一般來(lái)說(shuō)企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)有多種籌資方式，由于流動(dòng)負(fù)債的成本低于長(zhǎng)期負(fù)債及權(quán)益成本，因此選擇流動(dòng)負(fù)債來(lái)籌集流動(dòng)資產(chǎn)是比較合適的方法。企業(yè)在不同的市場(chǎng)環(huán)境下應(yīng)適當(dāng)調(diào)整流動(dòng)資產(chǎn)的籌集政策，當(dāng)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)加大時(shí)，企業(yè)應(yīng)采取相對(duì)穩(wěn)健的短期籌資政策，而當(dāng)籌資需求較小時(shí)企業(yè)應(yīng)選擇利用有價(jià)證券的形式來(lái)儲(chǔ)備現(xiàn)金量，另外，企業(yè)還可以考慮通過短期融資券和商業(yè)信用來(lái)獲得短期資金來(lái)源。結(jié) 論新地集團(tuán)近年來(lái)取得了快速發(fā)展，其資產(chǎn)規(guī)模不斷擴(kuò)大，資產(chǎn)管理難度逐漸增大，尤其是流動(dòng)資產(chǎn)的管理與控制，目前還存在著諸多問題。為了提高新地集團(tuán)對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)的管理水平，企業(yè)高層管理人員及財(cái)務(wù)管理人員應(yīng)在不斷提高個(gè)人素質(zhì)的基礎(chǔ)上，通過采取加強(qiáng)現(xiàn)金管理、強(qiáng)化應(yīng)收賬款管理、提高存貨管理水平及合理選擇流動(dòng)資產(chǎn)籌集政策等科學(xué)合理的管理方法對(duì)企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行管控，以