統(tǒng)一通信行業(yè)緒論：云生雙翅破疫而往

1、目錄 HYPERLINK l _TOC_250013 UC 降費增效，助力企業(yè)發(fā)展 5 HYPERLINK l _TOC_250012 從 PBX 時代邁向UC 時代 5 HYPERLINK l _TOC_250011 降本增效，助力發(fā)展 7 HYPERLINK l _TOC_250010 “疫情+云”雙驅(qū)，UC 發(fā)展邁入快車道 9 HYPERLINK l _TOC_250009 UC 產(chǎn)品模式拆分 9 HYPERLINK l _TOC_250008 “疫+云”雙驅(qū)，需求上行 12 HYPERLINK l _TOC_250007 需求：四象限模型拆分用戶需求 14 HYPERLINK l _T

2、OC_250006 國內(nèi)國外：強弱有別，偏好有差 14 HYPERLINK l _TOC_250005 大小企業(yè)：條件存異，各取所需 17 HYPERLINK l _TOC_250004 供給：三方勢力決勝兩大戰(zhàn)場 18 HYPERLINK l _TOC_250003 “互”軍突起，天下三分 18 HYPERLINK l _TOC_250002 軟硬互補，趨勢依舊 20 HYPERLINK l _TOC_250001 投資建議 22 HYPERLINK l _TOC_250000 重點公司推薦：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò) 22圖表目錄圖 1：統(tǒng)一通信概念圖 5圖 2：企業(yè)電話系統(tǒng)發(fā)展史 5圖 3：數(shù)字/模擬電話

3、系統(tǒng)架構(gòu)圖 6圖 4：IP 電話系統(tǒng)架構(gòu)圖 6圖 5：統(tǒng)一通信系統(tǒng)概念圖 7圖 6：日常通信與企業(yè)通信不同 8圖 7：日常通信與企業(yè)通信需求差異 8圖 8：統(tǒng)一通信帶來的好處 9圖 9：企業(yè)采用 UC 后的效果 9圖 10：企業(yè)通信四象限模型 10圖 11：軟終端與硬終端 11圖 12：統(tǒng)一通信兩種模式架構(gòu)圖 12圖 13：UC 發(fā)展三階段 12圖 14： 全球企業(yè)協(xié)同辦公市場規(guī)模（億美元） 13圖 15：全球 UC&C 市場規(guī)模（億美元） 13圖 16：UC 需求端四象限模型 14圖 17：2020 年全球各地區(qū) UC&C 市場規(guī)模及增速 15圖 18：2020 年 UC&C 市場份額 15

4、圖 19：軟件環(huán)境三因素 15圖 20：IP 通信發(fā)展直接受到移動互聯(lián)網(wǎng)的影響 16圖 21：工作與生活的界限認知直接影響企業(yè)需求 16圖 22：企業(yè)需求劃分 17圖 23：大小企業(yè)需求對比 18圖 24：統(tǒng)一通信行業(yè)格局概覽 19圖 25：UC 硬件商模式圖 19圖 26：UC 軟件商模式圖 20圖 27：UC 互聯(lián)網(wǎng)廠商模式圖 20圖 28：硬件商、軟件商、互聯(lián)網(wǎng)商競合關(guān)系 21圖 29：硬件商獲將受益于 SaaS 軟端的推廣 21圖 30：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)品矩陣 22表 1：主流廠商云模式 UC 部署費用參考 13表 2：國內(nèi)外 UC 需求差異化匯總 17表 3：硬件商、軟件商、互聯(lián)網(wǎng)商產(chǎn)品推

5、廣難度 21表 4：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)盈利預(yù)測（市值用 2021 年 4 月 30 日收盤價） 22圖 1：統(tǒng)一通信概念圖UC 降費增效，助力企業(yè)發(fā)展統(tǒng)一通信（Unified Communication）簡稱 UC，是企業(yè)通信演進的第三代形態(tài)。形式上， UC 將文字、語音、視頻等多種通信方式融入一個終端之中，實現(xiàn)了統(tǒng)一入口、統(tǒng)一管理、數(shù)據(jù)互通、軟硬終端互聯(lián)等功能；實質(zhì)上，UC 將本身獨立于企業(yè)協(xié)作辦公系統(tǒng)之外的通信系統(tǒng)融入企業(yè)協(xié)作系統(tǒng)之中，使得通信與業(yè)務(wù)相結(jié)合，降低企業(yè)費用開支，提高經(jīng)營運行效率，讓企業(yè)用戶之間的協(xié)作更加順暢。傳統(tǒng)通信統(tǒng)一通信通信方式獨立 通信與業(yè)務(wù)獨立通信方式融合通信與業(yè)務(wù)結(jié)合，簡化運

6、行提高效率資料來源：圖 2：企業(yè)電話系統(tǒng)發(fā)展史從 PBX 時代邁向 UC 時代統(tǒng)一通信的主要目標用戶是企業(yè)用戶而非個人用戶，它是當下企業(yè)電話系統(tǒng)演進的方向。企業(yè)電話的發(fā)展可劃分為三個階段，分別是模擬/數(shù)字電話階段、IP 電話階段、統(tǒng)一通 信階段。2007年企業(yè)電話系統(tǒng)時間軸1996年1960年統(tǒng)一通信系統(tǒng)IP電話系統(tǒng)模擬/數(shù)字電話系統(tǒng)資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，1960 年出現(xiàn)的 PBX（Private Branch Exchange）企業(yè)級交換機第一次將企業(yè)內(nèi)部電話與外部電話區(qū)分開來，實現(xiàn)了內(nèi)部通話免費的功能。PBX 一端連接著企業(yè)外線（Trunk），一端連接著內(nèi)部的數(shù)字電話或模擬電話。每

7、個電話用戶都分配一個內(nèi)部分機號。用戶呼叫外部電話的時候，系統(tǒng)自動分配一條空閑的外線呼出。當外部電話呼入時，先接入到自動語音總機，然后再通過輸出分機號接入到你要找的人。圖 3：數(shù)字/模擬電話系統(tǒng)架構(gòu)圖外線內(nèi)線外部電話PBX企業(yè)級交換機內(nèi)部電話資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，但隨著全球化的深入，企業(yè)規(guī)模不斷擴大，開始出現(xiàn)了跨省甚至跨國企業(yè)。而這種本地的 PBX 越來越不能滿足多分支公司的需求。隨著互聯(lián)網(wǎng)的出現(xiàn)及快速發(fā)展，一種新型的電話系統(tǒng)IP 電話系統(tǒng)應(yīng)運而生。IP 電話的運行機理與日常工作中傳輸文件的過程類似?？梢院唵蔚膶?IP 電話運作過程理解為對原始的語音信號進行壓縮編碼形成語音數(shù)據(jù)，再使用

8、TCP/IP 標準對其進行壓縮打包，通過互聯(lián)網(wǎng)將數(shù)據(jù)包從發(fā)送地傳送至接收地， 最終再由接收地將壓縮包解壓還原成語音信號。IP 電話最大的意義在于將互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用到通信領(lǐng)域，通過使用廉價的互聯(lián)網(wǎng)來替代了使用昂貴的電信網(wǎng)進行通信，從而降低了的通信費用。 圖 4：IP 電話系統(tǒng)架構(gòu)圖按TCP/IP標準打包語音數(shù)據(jù)語音信號網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)包發(fā)送地互聯(lián)網(wǎng)解碼解壓網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)包接收地壓縮編碼資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，統(tǒng)一通信進一步發(fā)展了 IP 通信的概念，通過使用 SIP 協(xié)議和移動解決方案，不僅將多種通信方式融合在一起，實現(xiàn)應(yīng)用層和數(shù)據(jù)層的互聯(lián)互通，并且將本身獨立于辦公系統(tǒng)之外的通信系統(tǒng)整合進日常辦公之中，促進了辦

9、公協(xié)作的進行，提高了整體工作效率，是企業(yè)通信發(fā)展的又一嶄新階段。UC統(tǒng)一通信 圖 5：統(tǒng)一通信系統(tǒng)概念圖資料來源：隨著通信技術(shù)不斷發(fā)展，通信方式從文字、語音逐步發(fā)展至視頻階段。從實現(xiàn)難度和協(xié)作效果視角出發(fā)，視頻是實現(xiàn)難度最大，協(xié)作效果最好的應(yīng)用。文字與語音通信對網(wǎng)絡(luò)通道需求較低，2G 網(wǎng)絡(luò)即可滿足，對軟硬終端的性能基本無特定要求。而視頻通信則需要占用較大帶寬，至少需要 3G 以上網(wǎng)絡(luò)才可滿足，同時對軟硬終端的性能提出了較高的要求。因此，統(tǒng)一通信產(chǎn)品的競爭主要圍繞視頻會議功能展開。降本增效，助力發(fā)展企業(yè)通信與日常通信在需求方面明顯不同。日常通信多為點對點的雙方通信或簡單的多方文字、語音通信，需求

10、側(cè)重在便利性，對通信質(zhì)量要求較低，只需簡單的基礎(chǔ)電子設(shè)備即可完成。與日常通信相比，企業(yè)通信市場具有如下三個主要特點：（1）多使用者。企業(yè)員工規(guī)模通常在幾十人以上，多的甚至有成千上萬人，如何使所有企業(yè)員工能夠?qū)崟r、便捷地實現(xiàn)內(nèi)部通信成為企業(yè)提升效率的關(guān)鍵。（2）角色差異。企業(yè)中的角色形形色色，有管理層、各業(yè)務(wù)人員、后臺人員等，每個人的通信頻繁程度及通信需求也不盡相同，通過建立統(tǒng)一通信平臺將最大程度上滿足不同人群的通信需求，使內(nèi)部業(yè)務(wù)協(xié)作和外部溝通變得更加順暢。（3）跨區(qū)域。很多企業(yè)跨國家及地區(qū)運營，如何使不同地域的員工更加快捷、低成本的建立聯(lián)絡(luò)，則成為企業(yè)降本增效的關(guān)鍵。 圖 6：日常通信與企業(yè)

11、通信不同交流人數(shù)少交流人數(shù)多需求簡單日常通信企業(yè)通信需求復(fù)雜方便快捷降本提效資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，由于需求重點不同，日常通信與企業(yè)通信所需的通信工具差別較大。微信、QQ 等已經(jīng)成為日常通信中常見的社交工具，其具備基礎(chǔ)的文字、音視頻通訊功能模塊，但是僅限小容量同步會議，在多人視頻時無法提供如共享屏幕、文檔共享等功能，整體會議效果較差，因此在正式的辦公會議中很少使用微信、QQ 等軟件。而 Zoom 等專業(yè)視頻會議服務(wù)商，可為企業(yè)用戶提供超過 500 人同時在線的實時音頻會議，并提供諸多專業(yè)會議服務(wù)功能，其在支持能力、功能、應(yīng)用場景等方面均超過微信和 QQ 等軟件。 圖 7：日常通信與企業(yè)通

12、信需求差異信息安全基礎(chǔ)需求微信、QQ專業(yè)服務(wù)手機日常通信參會人數(shù)進階需求 專業(yè)軟件數(shù)據(jù)輸出 專業(yè)設(shè)備企業(yè)通信高級需求數(shù)據(jù)采集文字、語音、簡單視頻等多方視頻會議、文檔共享、企業(yè)通訊錄等專業(yè)視頻、數(shù)據(jù)整合、安全服務(wù)、統(tǒng)計分析、會議錄制資料來源：節(jié)約成本、提高效率是統(tǒng)一通信最重要的兩大優(yōu)勢。在節(jié)約成本方面，可分為顯性和隱性兩方面：顯性成本包括差旅費、通信費、實地會議費等；隱性成本的節(jié)約主要體現(xiàn)在其總體擁有成本低于建設(shè)多個不同的獨立系統(tǒng)的成本。在提高效率方面，可以分為個人效率和團體效率兩方面：對于員工個人，統(tǒng)一通信讓其在通信方式選擇方面更加便捷隨心，軟硬件互聯(lián)互通，隨時隨地皆可辦公；對于團體效率，快捷

13、有效的視頻功能節(jié)省了大量的通勤和差旅時間，有效簡化工作流程，提高團體協(xié)作效率。通信方式選擇節(jié)省時間個人效率效率提升協(xié)作效率軟硬互聯(lián)簡化流程差旅費用通信費用 實地會議費用顯性成本成本降低隱性成本21+1 圖 8：統(tǒng)一通信帶來的好處資料來源：企業(yè)在部署 UC 后，成本、效率改善明顯。根據(jù)英國企業(yè) Dimension Data 調(diào)研數(shù)據(jù)，企業(yè)在部署 UC 后，平均浪費的時間減少了 13%，旅行成本減少了 12%，總成本減少 10%，而辦公效率平均提高了 10%。 圖 9：企業(yè)采用 UC 后的效果10%無效時間差旅成本辦公效率-10%-13%-12%總成本15%10%5%0%-5%-10%-15%資料

14、來源：Dimension Data，“疫情+云”雙驅(qū)，UC 發(fā)展邁入快車道UC 產(chǎn)品模式拆分統(tǒng)一通信市場可根據(jù)產(chǎn)品終端形態(tài)劃分為軟終端和硬終端兩種模式，其性能和應(yīng)用場景存在差異。按照通信平臺建設(shè)方式可劃分為自建式和公有云式兩種，其在投入和運營方式方面存在差異。 圖 10：企業(yè)通信四象限模型價格低互斥價格高性能硬終端兼容便捷軟終端云平臺SaaS模式私有自建式資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，軟終端模式以軟件應(yīng)用形式呈現(xiàn)，可在各類電子產(chǎn)品上安裝，便利性突出，適合單人使用。在使用軟終端時，用戶無需依靠專業(yè)設(shè)備，只需在日常通用電子產(chǎn)品如手機、電腦等設(shè)備上安裝相應(yīng)軟件，即可通過相關(guān)軟件接入遠程服務(wù)器，完成所

15、需通信。憑借著突出的便利性，軟終端更適合移動場景或非辦公室場景中使用。但由于其使用的輸入輸出設(shè)備為手機、電腦等非專業(yè)通信設(shè)備，因此其通信效果較差。硬終端模式需要用戶使用專業(yè)設(shè)備完成所需通信，便利性較差，但通信性能優(yōu)良，可用于多人大型會議。專業(yè)設(shè)備在編解碼、音視頻采集、視頻輸出等方面均采用視頻會議專用芯片，其在實時運算能力、音視頻效果、視頻效果等方面均明顯優(yōu)于普通電子產(chǎn)品上的通用設(shè)備。此外，專用設(shè)備采用短小精干的嵌入式操作系統(tǒng)，不易遭受病毒的攻擊，穩(wěn)定性和效率都比較高，也無需日常維護。 硬終端模式 單人-移動辦公場景 專用設(shè)備應(yīng)用場景視頻輸出編解碼能力系統(tǒng)安全性音視頻采集系統(tǒng)穩(wěn)定性 通用設(shè)備 多

16、人-固定辦公場景 軟終端模式 圖 11：軟終端與硬終端資料來源：視頻會議設(shè)備，硬終端和軟終端分別適用于不同辦公場景，兩者互補關(guān)系強于競爭關(guān)系。硬終端憑借自身優(yōu)秀的通信性能，多用于固定辦公環(huán)境中；而軟終端可直接在通用電子產(chǎn)品上安裝使用，方便快捷，更適合非固定辦公環(huán)境中。我們認為，軟硬終端兩種產(chǎn)品在產(chǎn)品定位上存在差異，應(yīng)用場景相互補充，是企業(yè)通信應(yīng)用場景下的一體兩面，彼此的互補性強于競爭性。按照通信平臺的建設(shè)方式，統(tǒng)一通信可以劃分為企業(yè)自建和公有云式兩類。在自建模式中，企業(yè)需要自己采購視頻會議服務(wù)器構(gòu)建視頻會議系統(tǒng)，并接入內(nèi)部計算機網(wǎng)絡(luò)或互聯(lián)網(wǎng)，部署費用甚至可達到百萬級，對中小企業(yè)而言過于昂貴，不

17、僅需要龐大的資本支出，而且需要企業(yè)配備專門 IT 人員自行維護，后續(xù)會產(chǎn)生高額的管理維護費用，但所有數(shù)據(jù)和信息均存儲在自建服務(wù)器中，安全度較高，更適合大型企業(yè)。而托管模式下，企業(yè)無需購買統(tǒng)一通信系統(tǒng)，只需租賃第三方的統(tǒng)一通信服務(wù)，按月支付租金即可，即 SaaS 模式。該種方案避免了初期的一次投入成本以及后續(xù)高昂的維護費用，因此更受到中小企業(yè)的青睞。易擴展容量員工B易擴展功能易部署云服務(wù)器自有服務(wù)器安全性高員工A價格低企業(yè)內(nèi)部前端定制化公有云式UC自建式UC 圖 12：統(tǒng)一通信兩種模式架構(gòu)圖資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，“疫+云”雙驅(qū)，需求上行我們認為統(tǒng)一通信的發(fā)展以UC 云方案的應(yīng)用和新冠疫情

18、的爆發(fā)兩個事件節(jié)點可劃分為三個階段：在第一階段，UC 均為自建式方案，部署費用高昂，大型企業(yè)通過向硬件商購買相關(guān)設(shè)備自行搭建視頻會議系統(tǒng)、部署 UC 硬終端，向軟件商購買定制化軟件部署軟終端。第二階段，SaaS 模式在 UC 中廣泛應(yīng)用，低廉的部署成本使得 UC 市場快速下沉至中小企業(yè)層面，UC 市場版圖擴大。第三階段，疫情加劇了線下辦公的不便性，培養(yǎng)了用戶線上協(xié)作的辦公習慣，UC 發(fā)展進入加速階段。 圖 13：UC 發(fā)展三階段第一階段第二階段（市場擴大）第三階段（疫情加速）UC模式自建式自建式云平臺自建式云平臺目標市場大型企業(yè)大型企業(yè)中小企業(yè)大型企業(yè)中小企業(yè)資料來源：疫情培養(yǎng)了用戶線上辦公的

19、習慣，疫后習慣有望保留。疫情期間，員工之間的接觸受到限制，辦公活動被迫線上進行，員工間線上協(xié)作方式與習慣得到培養(yǎng)。根據(jù)艾瑞咨詢數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2019 年全球協(xié)同辦公市場規(guī)模為 310 億美元，預(yù)計到 2024 年將達到 481 億美元，年復(fù)合增長率為 9.2%。根據(jù) IDC 數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2020 年全球統(tǒng)一通信及協(xié)作 UC&C市場同比增長 24.9%，相比于 2019 年同比增速 17.7%上升 7.2 個百分點，市場增速顯著提高。圖 14： 全球企業(yè)協(xié)同辦公市場規(guī)模（億美元）圖 15：全球 UC&C 市場規(guī)模（億美元）6005004003002001000CAGR=9.2%20192024E500

20、45040035030025020015010050020182019202030%UC&C市場規(guī)模同比（右）25%20%15%10%5%0%資料來源：艾瑞咨詢，資料來源：IDC，云平臺大幅降低 UC 部署費用，有效釋放企業(yè)需求。基于云平臺的 UC 采用 SaaS 模式為企業(yè)提供 UC 服務(wù)。企業(yè)無需自行構(gòu)建通信底層平臺，也無需承擔維護責任，只需購買服務(wù)，按月付費，即可完成統(tǒng)一通信的部署。表 1：主流廠商云模式 UC 部署費用參考微軟億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)騰訊會議全時會議釘釘產(chǎn)品名稱Office 365 E3億聯(lián)云視訊商業(yè)版基礎(chǔ)版專業(yè)版是否單獨銷售否是是是是價格145 元/月1250 元/月399 元/月9

21、9 元/月9800 元/年資料來源：各公司官網(wǎng)，需求：四象限模型拆分用戶需求不同地區(qū)的市場、不同規(guī)模的企業(yè)用戶對于 UC 方案的需求不同，我們以國內(nèi)與海外、大型企業(yè)和中小企業(yè)為劃分標準，建立四象限模型來對 UC 需求端進行拆分分析。 圖 16：UC 需求端四象限模型定制型+便捷性整體需求偏弱定制型整體需求偏強通用型+便捷性整體需求偏弱通用型整體需求偏強國內(nèi)海外大型企業(yè)中小企業(yè)資料來源：艾瑞咨詢，國內(nèi)國外：強弱有別，偏好有差統(tǒng)一通信在全球各國的發(fā)展水平差異巨大，北美作為統(tǒng)一通信的發(fā)源地，發(fā)展水平最高，歐洲次之，亞太國家及拉美國家發(fā)展相對滯后。根據(jù) IDC 數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2020 年全球統(tǒng)一通信及協(xié)作

22、 UC&C 市場規(guī)模達 472 億美元，其中北美地區(qū) 229 億美元，同比增長 26.1%，占比 48.5%； EMEA 地區(qū) 143 億美元，同比增長 20.9%，占比 30.3%；APAC 地區(qū) 84億美元，同比增長 28.1%，占比 17.8%；拉美地區(qū) 16 億美元，同比增長 27.6%，占比3.4%。圖 17：2020 年全球各地區(qū) UC&C 市場規(guī)模及增速圖 18：2020 年 UC&C 市場份額市場規(guī)模（十億美元）同比（右）2520151050北美APACEMEA拉美30%25%20%15%10%5%0%北美 APAC EMEA拉美資料來源：IDC，資料來源：IDC，多因素共同作

23、用，導(dǎo)致不同國家和地區(qū)對統(tǒng)一通信的需求有所差異。我們將影響不同國家和地區(qū)統(tǒng)一通信需求的因素劃分為三點：軟件環(huán)境、IP 通信發(fā)展情況、工作生活的認知界限。軟件環(huán)境：軟件環(huán)境可以繼續(xù)拆分為主流 UC 平臺軟件開放集成度、第三方工具、使用習慣三方面。主流軟件開放集成度高，會促進第三方工具數(shù)量和質(zhì)量的增長；而第三方工具數(shù)量和質(zhì)量的提升，也會驅(qū)使主流軟件提高開放集成度，以建設(shè)集成平臺。兩者在一定程度上相互影響，完善和豐富平臺功能，吸引企業(yè)用戶為其付費。此外，員工在辦公中使用的軟件數(shù)量越多，對于整合軟件入口，簡化工作流程的需求越強烈。國內(nèi)主流軟件開放程度較低，第三方工具數(shù)量較少，員工辦公軟件使用數(shù)量較低，

24、UC 需求偏弱。 圖 19：軟件環(huán)境三因素軟件環(huán)境UC開放度插件工具使用習慣UC使用環(huán)境資料來源：艾瑞咨詢，第二代企業(yè)通信 IP 通信發(fā)展情況：IP 通信的發(fā)展直接受到移動互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的影響，而移動互聯(lián)網(wǎng)主要通過資費水平、通信質(zhì)量、覆蓋率三方面來進行評估。資費水平越高，通信質(zhì)量越低，用戶降費的需求越強烈；覆蓋率越高，移動辦公越便捷，用戶對移動端的需求越強烈。中國的移動互聯(lián)網(wǎng)水平發(fā)展處于世界領(lǐng)先地位，低資費、高質(zhì)量、高覆蓋使得中國企業(yè)用戶對第二代 IP 通信的需求極低，員工使用專業(yè)企業(yè)通信系統(tǒng)進行辦公的習慣未能得到很好的培養(yǎng)。由于 UC 通信是建立在 IP 通信之上的又一次演進，其用戶習慣可直接繼

25、承，因此中國企業(yè)通信在 IP 時代的空白直接影響到 UC 時代企業(yè)通信系統(tǒng)的普及。圖 20：IP 通信發(fā)展直接受到移動互聯(lián)網(wǎng)的影響IP通信發(fā)展資費水平通信質(zhì)量覆蓋率便捷性需求資料來源：艾瑞咨詢，工作和生活的界限認知：員工對工作和生活的認知界限越模糊，對信息溝通的及時性要求越高，對軟終端的需求越強。移動互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展情況在一定程度上會模糊工作與生活的界限。中國的員工在工作與生活的認知界限上明顯弱于國外的員工，因此更加追求信息溝通的及時性，軟端的需求相比于國外更加強烈。圖 21：工作與生活的界限認知直接影響企業(yè)需求工作與生活界限明確與否便捷性需求資料來源：艾瑞咨詢，總體而言，相比于國外，國內(nèi)軟件使用環(huán)

26、境相對較差，導(dǎo)致 UC 平臺吸引力較低；用戶使用辦公軟件的數(shù)量較少，導(dǎo)致用戶對 UC 的需求較低。而我國移動互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展也導(dǎo)致員工對企業(yè)通信系統(tǒng)的使用習慣未能在 IP 通信時代成功培養(yǎng)，從而直接影響到了 UC通信系統(tǒng)的推廣。此外，由于我國移動互聯(lián)網(wǎng)覆蓋率高、員工對工作與生活界限的認知較為模糊，導(dǎo)致通信需求相比于國外更偏向便捷性。表 2：國內(nèi)外 UC 需求差異化匯總需求總結(jié)工作與生活覆蓋率IP 通信通信質(zhì)量資費水平使用習慣軟件環(huán)境插件工具UC 平臺國內(nèi)低開放度量少質(zhì)差使用較少低高高界限模糊總需求較低，軟UC 使用環(huán)境差，用戶使用次數(shù)少，需求低用戶使用習慣無，便捷性需求高便捷性需求高端需求強國外高

27、開放度量多質(zhì)優(yōu)使用較多高低低界限明確總需求較強，軟UC 使用環(huán)境好，用戶使用次數(shù)多，需求高用戶使用習慣有，便捷性需求低便捷性需求低資料來源：艾瑞咨詢，端需求弱大小企業(yè)：條件存異，各取所需從人數(shù)角度劃分，規(guī)模在 200 人以上的企業(yè)可被認為是大型企業(yè)范疇。大型企業(yè)和小型企業(yè)在對 UC 需求方面差異較大，隨著企業(yè)規(guī)模的增大，需求愈發(fā)復(fù)雜，企業(yè)所需產(chǎn)品的功能越強大。企業(yè)需求可以劃分為基礎(chǔ)需求、進階需求、高端需求三類：基礎(chǔ)需求：文字、語音、簡單視頻等基礎(chǔ)通信功能；進階需求：多方視頻會議、文檔共享、企業(yè)通訊錄等功能；高端需求：專業(yè)視頻會議、數(shù)據(jù)整合、安全服務(wù)、統(tǒng)計分析、會議錄制等功能。 圖 22：企業(yè)需

28、求劃分高級進階基礎(chǔ)文字、語音、簡單視頻等基礎(chǔ)通信功能多方視頻會議、文檔共享、企業(yè)通訊錄等專業(yè)視頻會議、數(shù)據(jù)整合、安全服務(wù)、統(tǒng)計分析、會議錄制等資料來源：大企業(yè)人數(shù)眾多，資金預(yù)算較為充足，在選擇通信方案時需考慮員工間協(xié)同效應(yīng)、業(yè)務(wù)需求、是否支持二次開發(fā)、信息安全水平等因素。從需求角度出發(fā)，其更傾向于根據(jù)自身企業(yè)實際情況進行定制化和私有化部署；從承擔能力角度出發(fā)，其通常擁有專門負責軟件維護的專業(yè) IT 技術(shù)人員，可對軟件進行日常管理維護，功能拓展等。中小企業(yè)因其規(guī)模小且資金有限，因此對統(tǒng)一通信的需求特征與大型企業(yè)顯著不同。第一，其對價格較為敏感；第二，其并無或僅有很少的 IT 專業(yè)技術(shù)支持人員，維

29、護和管理能力有限；第三，其普遍要求易部署，減少設(shè)備安裝及調(diào)試時間；第四，要求規(guī)模易擴展，規(guī)模擴大時系統(tǒng)可以輕易增加服務(wù)能力。需求大型企業(yè)中小企業(yè)需求管理效率 人數(shù)眾多管理難度 人數(shù)較少降低成本 資金充足定制方案 特殊需求多專屬定制Or通用功能 價格敏感 特殊需求少通用方案 有維護運營能力 無運營維護能力 安全性 重視信息安全自有服務(wù)器Or租用服務(wù)器 部署盡量簡單投入低 圖 23：大小企業(yè)需求對比資料來源：億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)招股說明書，供給：三方勢力決勝兩大戰(zhàn)場“互”軍突起，天下三分統(tǒng)一通信目前仍處于發(fā)展期，市場上的玩家眾多，UC 方案路線并未統(tǒng)一。不同廠商均在其主營業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上朝著統(tǒng)一通信的方向進行延伸

30、發(fā)展。業(yè)內(nèi)廠商主要可以劃分為三類，分別立足于軟終端和硬終端兩個板塊開展 UC 業(yè)務(wù)。傳統(tǒng) UC 市場主要參與者為硬件廠商和傳統(tǒng)軟件廠商，雙方分別立足于硬終端和軟終端兩個子市場，以合作的模式共同服務(wù)企業(yè)用戶。由于 UC 使得原本獨立于企業(yè)協(xié)作系統(tǒng)之外的通信系統(tǒng)與企業(yè)協(xié)作系統(tǒng)相融合，企業(yè)通信市場和協(xié)作辦公市場的聯(lián)系變得更加緊密，更大的蛋糕引來了互聯(lián)網(wǎng)廠商的關(guān)注。互聯(lián)網(wǎng)廠商借助疫情實現(xiàn)快速崛起，與硬件商，軟件商在 UC 市場上形成了三足鼎立之勢。 硬件廠商 硬終端性能固定場景B端市場 軟件廠商定制化軟件非固定場景C端市場 互聯(lián)網(wǎng)廠商SaaS云平臺 軟終端便捷、及時 圖 24：統(tǒng)一通信行業(yè)格局概覽資料

31、來源：圖 25：UC 硬件商模式圖硬件廠商從硬終端入手，通過拓展 IP 語音終端的系統(tǒng)來實現(xiàn) UC 化，相比于軟終端，硬終端的通信性能更優(yōu)越，數(shù)據(jù)傳輸更安全，其硬件產(chǎn)品在在辦公桌面、會議室、多方視頻通訊等場景中具有難以替代的地位。此外，硬件廠商也陸續(xù)推出軟終端類產(chǎn)品，以求覆蓋整個 UC 市場，但其產(chǎn)品在算法、架構(gòu)、運營能力方面仍有較大提升空間。 大型企業(yè) 中小企業(yè)硬件商 硬終端會議室場景資料來源：軟件商和互聯(lián)網(wǎng)廠商均從 UC 軟終端入手，利用計算機和網(wǎng)絡(luò)向企業(yè)用戶提供服務(wù)，滿足員工遠程辦公、實時協(xié)作、數(shù)據(jù)共享等需求。但雙方在產(chǎn)品體系和服務(wù)模式方面存在差異。軟件商以定制化服務(wù)為主，主要依賴項目盈

32、利，近幾年開始注重發(fā)展 SaaS 和移動端服務(wù)能力。傳統(tǒng)軟件商通常以本地部署的形式為企業(yè)提供服務(wù)，前期投入較高，產(chǎn)品技術(shù)迭代速度較慢，但是可以根據(jù)企業(yè)的需求進行方案定制，在大型企業(yè)中及特殊用戶如政府、公檢法、軍隊、武警體系中較受歡迎。高昂的成本限制了傳統(tǒng)軟件商早期在中小企業(yè)市場的推廣，但近幾年軟件商已經(jīng)開始向云端轉(zhuǎn)型，提供包括 SaaS 在內(nèi)的解決方案，在中小企業(yè)市場中的份額有望提高。圖 26：UC 軟件商模式圖定制化 大型企業(yè)軟件商 軟終端非會議室場景 中小企業(yè)SaaS模式資料來源：圖 27：UC 互聯(lián)網(wǎng)廠商模式圖互聯(lián)網(wǎng)廠商重點發(fā)展企業(yè)移動辦公平臺，以低廉的價格提供大量 SaaS 服務(wù)實現(xiàn)盈

33、利，同時收獲海量流量資源，在疫情期間以近乎免費的策略實現(xiàn)了快速擴張。SaaS 類企業(yè)應(yīng)用無需用戶自行部署底層通信設(shè)施，具有初期投入低，產(chǎn)品升級更新迅速，適用性廣的特點，尤其受到中小企業(yè)用戶的青睞。疫情期間，互聯(lián)網(wǎng)廠商依靠自身海量的云資源和消費互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的用戶基礎(chǔ)，以近乎免費的營銷策略實現(xiàn)快速擴張?；ヂ?lián)網(wǎng)廠商在收獲了大量質(zhì)優(yōu)價廉流量資源的同時，有望依靠其在不具備付費能力的 C 端市場的影響力撬動具有付費能力的 B 端市場，以保證疫后 SaaS 平臺盈利及流量資源獲取的持續(xù)性。疫情期間免費非會議室場景 軟終端互聯(lián)網(wǎng)廠商SaaS模式 中小企業(yè)C端市場資料來源：我們認為由于 UC 將通信融入了企業(yè)協(xié)作之中，因此 UC 平臺已然與企業(yè)協(xié)作平臺相融合。軟件商和互聯(lián)網(wǎng)商在 UC 軟終端戰(zhàn)場上基于 SaaS 模式的競爭在一定程度上也是雙方在企業(yè)協(xié)作平臺上競爭的縮影，雙方目標不止 UC 軟端市場本身，還應(yīng)包括與 UC