煥發(fā)公司重整計(jì)劃思路

1、佛山市煥發(fā)排柵工程服務(wù)有限公司重整計(jì)劃第一部分特別說明1、重整計(jì)劃由各類別表決組分組表決。出席會(huì)議的同一表決組的債權(quán) 人過半數(shù)同意重整計(jì)劃，并且其所代表的債權(quán)額占該組債權(quán)總額的三分之二 以上的，即為該組通過重整計(jì)劃；各表決組均通過重整計(jì)劃的，重整計(jì)劃即 為通過。2、重整計(jì)劃，如未獲得債權(quán)人會(huì)議通過或人民法院裁定批準(zhǔn)的，人民 法院將裁定終止重整程序，并宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)清算。3、重整計(jì)劃，經(jīng)債權(quán)人會(huì)議表決通過且人民法院裁定批準(zhǔn)后，對(duì)債務(wù) 人及全體債權(quán)人均具有約束力。4、債權(quán)人未依法申報(bào)債權(quán)的，在重整計(jì)劃執(zhí)行期間不得行使權(quán)利；在 重整計(jì)劃執(zhí)行完畢后，可以按照重整計(jì)劃規(guī)定的同類債權(quán)的清償條件行使權(quán) 利。

2、5、債務(wù)人不能執(zhí)行或者不執(zhí)行重整計(jì)劃的，人民法院經(jīng)管理人或者利 害關(guān)系人請(qǐng)求，可以裁定終止重整計(jì)劃的執(zhí)行，并宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)。6、人民法院裁定終止重整計(jì)劃執(zhí)行的，債權(quán)人在重整計(jì)劃中作出的債 權(quán)調(diào)整的承諾失去效力。債權(quán)人因執(zhí)行重整計(jì)劃所受的清償仍然有效，債權(quán) 未受償?shù)牟糠肿鳛槠飘a(chǎn)債權(quán)。7、按照重整計(jì)劃減免的債務(wù)，自重整計(jì)劃執(zhí)行完畢時(shí)起，債務(wù)人不再 承擔(dān)清償責(zé)任。但不影響債權(quán)人根據(jù)原有協(xié)議向其他責(zé)任方追償?shù)臋?quán)利。&關(guān)于11戶債權(quán)人（租賃方）的問題，應(yīng)與債務(wù)人及選擇債轉(zhuǎn)股的債 權(quán)人（即煥發(fā)公司新股東）協(xié)商解決。根據(jù)佛山市禪城區(qū)人民法院（2014）佛城法民二初字第861號(hào)民事判 決書，若債務(wù)人無(wú)法返還鋼

3、管及扣件等情況下，11戶債權(quán)人的債權(quán)不享有 法定優(yōu)先權(quán)，可依據(jù)普通債權(quán)清償方案所規(guī)定的條件獲得清償。重整計(jì)劃通 過之前或之后，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人可就鋼管及扣件等返還或賠償與11戶債權(quán)人協(xié)商解決。9、關(guān)于88個(gè)樓盤（含煥發(fā)公司進(jìn)入重整程序之前已完工未支付班組工資的樓盤）班組工人工資，因煥發(fā)公司仍在正常運(yùn)作且按進(jìn)度回收工程款， 若順利通過重整計(jì)劃，則由煥發(fā)公司現(xiàn)有資產(chǎn)按進(jìn)度支付班組工資，選擇債 轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按持股比例提供一般保證擔(dān)保；若破產(chǎn)清算，則列入工人工資 債權(quán)，優(yōu)先清償。10、重整計(jì)劃執(zhí)行期間，管理人將依法監(jiān)督煥發(fā)公司的財(cái)產(chǎn)狀況及日常 經(jīng)營(yíng)，每隔6個(gè)月委托專業(yè)機(jī)構(gòu)對(duì)鋼管、扣件等材料進(jìn)行清點(diǎn)、

4、評(píng)估。煥發(fā)公司每月向管理人書面匯報(bào)財(cái)產(chǎn)及經(jīng)營(yíng)狀況，若財(cái)產(chǎn)發(fā)生不正常丟 失的，由新股東按持股比例承擔(dān)一般保證擔(dān)保。11、 若重整計(jì)劃通過，普通債權(quán)人受償率至少為11.054%，最高可達(dá) 15.37%。12、 本重整計(jì)劃數(shù)據(jù)除有特別說明外，均截止計(jì)算至2014年12月18 日（不含已通過訴訟判決而修改確認(rèn)債權(quán)部分）。13、特別提示：普通債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股后，即使煥發(fā)公司最終進(jìn)入破產(chǎn)清算程序，該部分債權(quán)人也不得恢復(fù)普通債權(quán)人身份從而獲得清償。第二部分釋義除非本文另有所指，下列詞語(yǔ)的含義如下:序號(hào)詞語(yǔ)含義1煥發(fā)公司指佛山市煥發(fā)排柵工程服務(wù)有限公司。2佛山中院指佛山市中級(jí)人民法院。3債權(quán)人指對(duì)煥發(fā)公司享有

5、債權(quán)請(qǐng)求權(quán)的債權(quán)人。4擔(dān)保債權(quán)人指對(duì)煥發(fā)公司特定財(cái)產(chǎn)享有擔(dān)保權(quán)的債權(quán)人。5普通債權(quán)人指對(duì)煥發(fā)公司享有債權(quán)但無(wú)財(cái)產(chǎn)擔(dān)保，也無(wú)其他優(yōu)先受償權(quán)的債權(quán) 人。6建設(shè)工程債權(quán)指經(jīng)審查符合合同法第 286條規(guī)定及司法解釋，可在煥發(fā)公司特 定財(cái)產(chǎn)變現(xiàn)所得款中優(yōu)先償付的債權(quán)。7債權(quán)審核金額指經(jīng)管理人審核并報(bào)佛山中院裁定確認(rèn)的債權(quán)金額。8原出資人指本次重整計(jì)劃執(zhí)行前，煥發(fā)公司在工商行政管理部門登記在冊(cè)的全 體股東。9債轉(zhuǎn)股指普通債權(quán)人將其對(duì)煥發(fā)公司享有的債權(quán)，與原出資人的股權(quán)進(jìn)行臵換，成為煥發(fā)公司新股東。自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃，選擇債轉(zhuǎn) 股的債權(quán)人將喪失普通債權(quán)人的身份及應(yīng)享有的權(quán)利和承擔(dān)的義務(wù)（保留參與分配

6、提存款二次分配的權(quán)利）。原出資人將股權(quán)無(wú)償轉(zhuǎn)給選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人。持股比例=債權(quán)金額十選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)總額x 100%10股權(quán)的退出指普通債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股后，應(yīng)當(dāng)按持股比例及時(shí)支付共益?zhèn)鶆?wù)清 償方案、建設(shè)工程款（裝修工人工資）清償方案、普通債權(quán)清償方案、不予確認(rèn)債權(quán)預(yù)留清償金額約疋的款項(xiàng)。逾期支付任一筆 進(jìn)度款超過15天的，經(jīng)管理人催收后 5天內(nèi)仍未支付的，其他股東 代其支付后，該股東應(yīng)無(wú)條件冋意在其他股東墊付后7天內(nèi)，以佛山中院裁定確認(rèn)的債權(quán)，按 11.054%比例計(jì)算應(yīng)受償?shù)慕痤~扣減按普 通債權(quán)清償方案進(jìn)度及比例可受償?shù)慕痤~后為對(duì)價(jià)，將持有煥發(fā)公 司股權(quán)轉(zhuǎn)讓給代為付款的其他股東。否則，其他

7、股東可經(jīng)管理人申請(qǐng) 佛山中院將其持有煥發(fā)公司股權(quán)強(qiáng)制進(jìn)行過戶。此外，該股東已支付 的進(jìn)度款無(wú)權(quán)要求返還，并應(yīng)向其他股東支付違約金100萬(wàn)兀。11不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人指在債轉(zhuǎn)股選擇期限內(nèi)， 未選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人、 訴訟未決的債權(quán)人、 尚未經(jīng)人民法院裁定確認(rèn)債權(quán)的債權(quán)人、 管理人不予確認(rèn)且仍未提起 確認(rèn)債權(quán)訴訟的債權(quán)人。12減債償還指煥發(fā)公司按清償比例11.054%分期償還不參與債轉(zhuǎn)股的普通債權(quán)人（選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按持股比例提供一般保證擔(dān)保）。13般保證指擔(dān)保法第一十七條規(guī)定的“一般保證”。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)當(dāng)按其持有煥發(fā)公司的股權(quán)比例向不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人提供一 般保證擔(dān)保。14普通債權(quán)受償

8、率可用于清償?shù)馁Y產(chǎn)變賣所得（未變賣的按評(píng)估價(jià)計(jì)算）-破產(chǎn)費(fèi)用-有財(cái)產(chǎn)擔(dān)保的債權(quán)-共益?zhèn)鶆?wù)-勞動(dòng)債權(quán)-稅收債權(quán)）十普通債權(quán)總額x 100%。14普通債權(quán)總額包括佛山中院裁定確認(rèn)的普通債權(quán)及臨時(shí)普通債權(quán)、訴訟未決的普通債權(quán)、管理人不予確認(rèn)但已提起訴訟的普通債權(quán)、管理人不予確認(rèn)待 起訴的普通債權(quán)。15提存款指管理人不予確認(rèn)但提起訴訟未決的債權(quán)、管理人審查確認(rèn)之前提起訴訟未決的債權(quán)、管理人不予確認(rèn)待提起訴訟的債權(quán)，按債權(quán)人申報(bào) 債權(quán)金額結(jié)合普通債權(quán)受償率計(jì)算所得的應(yīng)受償款項(xiàng)。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人無(wú)需先行墊付該筆款項(xiàng)，但必須保證在債權(quán)人取得生效判決或2年期限屆滿后的1個(gè)月內(nèi)匯入管理人專戶（扣除選擇債轉(zhuǎn)股的

9、債權(quán) 人可受償?shù)慕痤~）。16提存款的二次分配指根據(jù)破產(chǎn)法第五十八條第三款、第一百一九條規(guī)定，自重整 計(jì)劃通過之日起2年內(nèi)，若提存款對(duì)應(yīng)的債權(quán)人取得生效判決的，選 擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)在判決生效后1個(gè)月內(nèi)，按重整計(jì)劃執(zhí)行進(jìn)度及比例清償該債權(quán)人；2年期限屆滿后，仍未取得生效判決或判決駁回 其訴訟請(qǐng)求或未提起訴訟的，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)在2年期滿后1個(gè)月內(nèi)將相應(yīng)的提存款匯入管理人專戶，管理人按比例重新分配給其他債權(quán)人。第三部分基本情況2011年8月4日，煥發(fā)公司注冊(cè)登記成立，法定代表人張兆坤，股東為 方樹洪和張兆坤。其中，方樹洪持有煥發(fā)公司 90%殳權(quán)。煥發(fā)公司是一家集產(chǎn)品開發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)、銷售和安裝

10、于一體的搭棚工 程企業(yè)，承接了佛山五區(qū)共 55個(gè)在建樓盤的腳手架搭建工程，是佛山排柵 龍頭企業(yè)，現(xiàn)有員工約180人（不含工地施工人員）。2014年7月，方樹洪突然攜帶煥發(fā)公司巨額現(xiàn)金逃至美國(guó)，導(dǎo)致煥發(fā)公司資金鏈斷裂，陷入經(jīng)營(yíng)困境，多個(gè)樓盤工人、供貨商圍堵討要工資及貨款， 58個(gè)樓盤排柵工程進(jìn)度受阻，直接影響到樓盤的建設(shè)進(jìn)度，牽涉數(shù)千人！2014年8月初，龐良玉、周文捷以煥發(fā)公司不能清償?shù)狡趥鶆?wù)為由，向佛山中院申請(qǐng)煥發(fā)公司破產(chǎn)重整。2014年9月9日，佛山中院作出（2014）佛中法民二破字第38-5號(hào)民 事裁定書，裁定受理龐良玉、周文捷對(duì)煥發(fā)公司的重整申請(qǐng)，并指定管理 人。同時(shí)，佛山中院準(zhǔn)許煥發(fā)

11、公司在管理人監(jiān)督下自行管理財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)。第四部分 重整計(jì)劃核心內(nèi)容為使債權(quán)人快速了解重整計(jì)劃內(nèi)容，現(xiàn)對(duì)重整計(jì)劃主要內(nèi)容說明如下：一、重整方式。根據(jù)煥發(fā)公司經(jīng)營(yíng)及資產(chǎn)現(xiàn)狀，經(jīng)與煥發(fā)公司臨時(shí)決策層、管理層及法 定代表人張兆坤溝通，擬采用債轉(zhuǎn)股及現(xiàn)金清償相結(jié)合的方式進(jìn)行重整。二、債轉(zhuǎn)股及現(xiàn)金清償。普通債權(quán)人根據(jù)自己的意愿，可以選擇債轉(zhuǎn)股或減債償還。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人將其對(duì)煥發(fā)公司的債權(quán)臵換成相應(yīng)的股權(quán)，并為選擇減債償還的債權(quán)人提供一般保證擔(dān)保。選擇減債償還的債權(quán)人通過現(xiàn)金方式受償，即不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人減 債后的債權(quán)額二債權(quán)金額X 11.054% （不含提存款的二次分配）。三、普通債權(quán)受償率不低于

12、11.054%，較破產(chǎn)清算至少高出3.222%。煥發(fā)公司主要資產(chǎn)是分散在佛山五區(qū) 55個(gè)樓盤的鋼管及扣件等，若待 全部工地完工后再進(jìn)行處臵變現(xiàn)償還債務(wù)，預(yù)計(jì)需要一年的時(shí)間。若需進(jìn)行 三次拍賣，則預(yù)計(jì)需增加半年。按資產(chǎn)現(xiàn)狀計(jì)算，普通債權(quán)人的受償率預(yù)計(jì) 只有 7.832%。若考慮資產(chǎn)的折舊及丟失、維持日常支出成本大等因素，如廣西城建建設(shè)集團(tuán)有限公司訴佛山市煥發(fā)萬(wàn)通排柵工程有限公司巨額賠償（盛南新都1、2、3、7、9、10號(hào)樓）糾紛一案，若廣西城建公司勝訴，則煥發(fā)公司可能喪 失對(duì)該樓盤鋼管約1000噸的所有權(quán)及控制權(quán)，將導(dǎo)致普通債權(quán)人受償率大 大降低。根據(jù)債權(quán)審查情況及結(jié)合現(xiàn)有資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果，煥發(fā)公司

13、在重整后持續(xù)經(jīng) 營(yíng)條件下普通債權(quán)人的受償率將不低于 11.054%,最高可達(dá)15.37%,且第一 筆受償款可于2015年2月份發(fā)放給普通債權(quán)人，2016年6月前按受償比率 獲得清償（不含提存款的二次分配）。破產(chǎn)清算條件下與破產(chǎn)重整條件下的受償率及受償時(shí)間可參照下表：破產(chǎn)清算與破產(chǎn)重整對(duì)照一覽表項(xiàng)目破產(chǎn)清算破產(chǎn)重整第一次拍賣第二次拍賣（80%第三次拍賣（64%受償時(shí)間資產(chǎn)價(jià)值受償時(shí)間不動(dòng)產(chǎn)（元）1050 萬(wàn)840萬(wàn)672萬(wàn)預(yù)計(jì)2016年6月才可開始受償。1050 萬(wàn)2016年6月之前分五期 受償，第一筆 受償款于動(dòng)產(chǎn)（元）54,382,949.9443,506,359.9543,506,359.

14、9554,382,949.94合計(jì)64,882,949.9451,906,359.9550,226,359.9564,882,949.94裁定確 認(rèn)的普 通債權(quán) 受償率11.054%8.061%7.832%11.054%2015年2月份發(fā)放。備注1、 破產(chǎn)清算下，預(yù)計(jì)最快2016年初成功處臵及變現(xiàn) 55個(gè)樓盤收回的鋼管及扣件等，預(yù)計(jì)2016年中進(jìn)行分配，債權(quán)人收回第一筆款項(xiàng)預(yù)計(jì)在2016年6月左右。2、 破產(chǎn)清算的受償率是基于全部收回鋼管及扣件等情況下做出的預(yù)算，尚未考慮一年內(nèi)鋼管及扣件等可能 丟失及可能存在拖欠其他工人工資等情形。上述受償率屬理想狀況下的測(cè)算。3、參照最高人民法院關(guān)于人民法院

15、民事執(zhí)行中拍賣、變賣財(cái)產(chǎn)的規(guī)定第八條、第二十七條、第二十八條規(guī)定，不動(dòng)產(chǎn)可降價(jià)兩次拍賣，動(dòng)產(chǎn)可降一次拍賣，但每次降價(jià)的數(shù)額不得超過前次保留價(jià)的20%4、破產(chǎn)清算情形下，不動(dòng)產(chǎn)若需進(jìn)行第三次拍賣，則不動(dòng)產(chǎn)價(jià)值不足以清償擔(dān)保債權(quán)及建設(shè)工程款（裝修 工人工資），故上述兩種類型債權(quán)未受償?shù)牟糠肿鳛槠胀▊鶛?quán)進(jìn)行受償。5、 破產(chǎn)重整情況下，普通債權(quán)人最高受償率可達(dá)到15.37%。四、提存款的二次分配。對(duì)于管理人不予確認(rèn)但提起訴訟未決的債權(quán)、經(jīng)審查確認(rèn)之前提起訴訟 未決的債權(quán)、管理人不予確認(rèn)待提起訴訟的債權(quán)，按債權(quán)人申報(bào)債權(quán)金額結(jié) 合普通債權(quán)受償率11.054%計(jì)算所得的應(yīng)受償款項(xiàng)，管理人予以提存（除佛 山

16、中院裁定確認(rèn)的臨時(shí)債權(quán)應(yīng)受償?shù)目铐?xiàng)外，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人無(wú)需先行墊付提存款）。若佛山中院裁定批準(zhǔn)執(zhí)行重整計(jì)劃之日起 2年內(nèi)，提存款項(xiàng)對(duì)應(yīng)的債權(quán) 人取得生效判決的，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)在取得生效判決后 1個(gè)月內(nèi)按普 通債權(quán)清償方案執(zhí)行進(jìn)度將相應(yīng)的提存款匯入管理人專戶，由管理人劃付 給債權(quán)人。若2年期限屆滿后，提存款對(duì)應(yīng)的債權(quán)人未取得生效判決或判決 駁回其訴訟請(qǐng)求或未提起訴訟的，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)在2年期滿后1個(gè) 月內(nèi)將相應(yīng)的提存款匯入管理人專戶，管理人按債權(quán)比例進(jìn)行二次分配【詳 見附件五不予確認(rèn)債權(quán)預(yù)留受償金額】。若2年期限屆滿，提存款對(duì)應(yīng)的債權(quán)人未取得生效判決或判決駁回其訴 訟請(qǐng)求或未提起訴

17、訟的，管理人進(jìn)行提存款的二次分配后，普通債權(quán)人的受 償率最多可提高4.316%，受償率最高可達(dá)到15.37%。五、選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人的權(quán)利和義務(wù)。（一）按股權(quán)比例提供一般保證擔(dān)保。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人為不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人，按其持有煥發(fā)公司股權(quán) 比例提供一般保證擔(dān)保。（二）零對(duì)價(jià)受償股權(quán)。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人愿意以零對(duì)價(jià)受讓煥發(fā)公司原出資人的股權(quán)，承認(rèn)并遵守公司現(xiàn)有章程及各項(xiàng)規(guī)定，承接原職工勞動(dòng)關(guān)系，同意與其他債權(quán)人 一并成為煥發(fā)公司新股東。（三）按清償方案列明的債權(quán)受償金額、比例及進(jìn)度，按持有股權(quán)比例 將相應(yīng)款項(xiàng)按時(shí)匯入管理人專戶。（四）與11戶租賃方協(xié)商，妥善解決鋼管及扣件的返還及賠償?shù)仁乱恕?/p>

18、（五）妥善解決88個(gè)樓盤應(yīng)支付班組工資，按持股比例提供一般保證擔(dān) 保。（六）重整期間，承擔(dān)維持煥發(fā)公司正常運(yùn)作的日常支出，保證及時(shí)發(fā)放員工工資（七）重整期間，負(fù)責(zé)監(jiān)管煥發(fā)公司的資產(chǎn)，保證資產(chǎn)不流失。若發(fā)生 不正常丟失的，選擇債轉(zhuǎn)股的股東按持股比例提供一般保證擔(dān)保。（八）通過處臵煥發(fā)公司的資產(chǎn)用于償債的， 必須將全部處臵款項(xiàng)匯入 管理人專戶，由管理人監(jiān)督使用。六、不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人的權(quán)利和義務(wù)。根據(jù)持續(xù)經(jīng)營(yíng)條件下的清償比例 11.054%先行調(diào)減債權(quán)，并按減債后的 債權(quán)數(shù)額由煥發(fā)公司負(fù)責(zé)清償。債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人對(duì)不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按 持股比例提供一般保證擔(dān)保。若提存款進(jìn)行二次分配，普通債權(quán)人受償

19、率可提高4.316%,受償率最高 可達(dá)到15.37%。七、三大債權(quán)人愿意選擇債轉(zhuǎn)股及其成本分析。（一）債權(quán)情況。管理人經(jīng)審查并報(bào)佛山中院裁定確認(rèn)三大債權(quán)人（龐良玉、江偉登等）的債權(quán)總額 208,267,264.38 元，占普通債權(quán)總額433,638,911.76 元的48.03%。其中，龐良玉債權(quán)金額102,614,287.05 元，江偉登債權(quán)金額68,363,333 元。（二）債轉(zhuǎn)股的成本預(yù)計(jì) 41,862,030.50元。1、破產(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等合計(jì)16,949,448.60元。序號(hào)成本明細(xì)金額（元）支付時(shí)間1案件受理費(fèi)300,000自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起1個(gè)月內(nèi)支付。2管理人報(bào)

20、酬4，183, 815.35與不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人受償時(shí)間及比例同步，分5期計(jì)提。3共益?zhèn)鶆?wù)5,000,000自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起1個(gè)月內(nèi)支付50% 3個(gè)月內(nèi)支付剩余 50%47戶裝修工人工資379,764.83自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起1個(gè)月內(nèi)支付50% 3個(gè)月內(nèi)支付剩余 50%5擔(dān)保債權(quán)7,085,868.42自擔(dān)保權(quán)人取得生效判決之日起3個(gè)月內(nèi)清償。合計(jì)16,949,448.602、不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人受償金額24,912,581.90元。（1）已確認(rèn)普通債權(quán)（含管理人已確認(rèn)但訴訟未決的債權(quán)）必須先行支 付 的費(fèi)用 11,451,367.66 元【（311,862,05

21、0.53-208,267,264.38） X11.054%】。（2）管理人不予確認(rèn)但提起訴訟未決的債權(quán)及不予確認(rèn)但暫未提起訴訟的債權(quán)，按受償比例應(yīng)提存的款項(xiàng) 13,461,214.24元【121,776,861.23 X 11.054%】。以上兩項(xiàng)合計(jì)24,912,581.90元。三大債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股成為煥發(fā)公司新股東應(yīng)支出的費(fèi)用預(yù)計(jì)為 41,862,030.50 元【16,949,448.60+11,451,367.66+13,461,214.24】，其中28,400,816.26 元【16,949,448.60+11,451,367.66為必須按重整計(jì)劃進(jìn)度支付的外，三大債權(quán)人無(wú)需先行墊付

22、上述應(yīng)提存款13,461,214.24元。3、其他可能支出的成本。除上述41,862,030.50元（含應(yīng)提存款項(xiàng)13,461,214.24元）外，三大 債權(quán)人還需要承擔(dān)維持煥發(fā)公司重整計(jì)劃執(zhí)行期間每月日常支出約100萬(wàn)元，55個(gè)腳手架施工合同因誤工等需承擔(dān)的違約責(zé)任及巨額賠償，追收55個(gè)樓盤應(yīng)收工程款，支付88個(gè)樓盤（含煥發(fā)公司進(jìn)入重整程序之前拖欠 33 個(gè)樓盤的班組工資）班組工資以及可能產(chǎn)生約 300萬(wàn)元管理人報(bào)酬。另，若有個(gè)別債權(quán)人未依法進(jìn)行申報(bào)的，重整計(jì)劃執(zhí)行完畢后，煥發(fā)公 司仍應(yīng)按重整計(jì)劃規(guī)定的同類債權(quán)的清償比例清償該部分債權(quán)人。（三）三大債權(quán)人已決定債轉(zhuǎn)股。管理人經(jīng)與三大債權(quán)人溝通

23、，其均明確表示愿意通過債轉(zhuǎn)股的方式成為煥發(fā)公司新股東，按股權(quán)比例提供一般保證擔(dān)保八、其他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股應(yīng)支付的費(fèi)用。按持股比例提供一煥發(fā)公司普通債權(quán)人均有權(quán)選擇債轉(zhuǎn)股成為新股東, 般保證擔(dān)保及承擔(dān)相應(yīng)費(fèi)用。其他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股應(yīng)支付的費(fèi)用包括兩部分：（一）應(yīng)分?jǐn)偟钠飘a(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等。金額應(yīng)分?jǐn)偟钠飘a(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等其他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股金額=三大債權(quán)人債權(quán)金額其他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股X應(yīng)分?jǐn)偟钠飘a(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等（二）應(yīng)分?jǐn)偟牟粎⑴c債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人受償金額。應(yīng)分?jǐn)偟牟粎⑴c債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人受償金額 二（可供普通債權(quán)人分配財(cái)產(chǎn)-可供普通債權(quán)人分配財(cái)產(chǎn)X三大債權(quán)人債權(quán)金額普通其他金權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股金額） 其

24、他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股金額X三大債權(quán)人債權(quán)金額其他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股金額（三）具體示例計(jì)算。以第四大債權(quán)人廣東盈富萬(wàn)通實(shí)業(yè)投資有限公司為例，其債權(quán)金額為33,475,000元，選擇債轉(zhuǎn)股成為煥發(fā)公司新股東需要支付的費(fèi)用 5,284,257.73 元。2,347,056.66 元。33,475,000：208,267,264.38 33,475,0001、應(yīng)分?jǐn)偟钠飘a(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等 應(yīng)分?jǐn)偟钠飘a(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等300,000+7,085,868.42+5,000,000+4,183,815.35+379,764.83=2,347,056.66(元)2、應(yīng)分?jǐn)偟牟粎⑴c債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人受償金額2,937,

25、201.07元。應(yīng)分?jǐn)偟牟粎⑴c債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人受償金額二(47,933,501.34-47,933,501.34 X33, 475=937,201.0720,8267,264.38 33,475,000208,267,264.38 33,475,000、)X433,628,911.76 (元)其他債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股成為煥發(fā)公司新股東的，可參照上述公式計(jì)算應(yīng) 支付的費(fèi)用九、出售非營(yíng)業(yè)性資產(chǎn)。為盡快清償擔(dān)保債權(quán)及建設(shè)工程款（裝修工人工資）債權(quán)，煥發(fā)公司將 出售位于佛山市南海區(qū)天安數(shù)碼城 5棟1106、1107號(hào)房產(chǎn)，并保證將處臵 匯入管理人專戶，由管理人監(jiān)督使用。出售所得清償上述債權(quán)后的剩余款項(xiàng)，可用

26、于支付破產(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)?務(wù)。若選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人選擇現(xiàn)金方式清償擔(dān)保債權(quán)及建設(shè)工程款（裝修工人工資）債權(quán)的，可不出售天安數(shù)碼城 5棟1106、1107號(hào)房產(chǎn)。十、股東權(quán)益調(diào)整為零。原出資人因煥發(fā)公司資產(chǎn)為負(fù)，其在煥發(fā)公司的股東權(quán)益為零。原出資人向選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人無(wú)償轉(zhuǎn)讓股權(quán)。十一、股權(quán)變更登記。重整計(jì)劃通過后，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人將承接煥發(fā)公司 100%殳權(quán)。股權(quán) 轉(zhuǎn)讓可以通過協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓、變更。若無(wú)法協(xié)議辦理方樹洪持有的煥發(fā)公司 90%殳權(quán)的，管理人將申請(qǐng)佛山中院根據(jù)依法批準(zhǔn)并發(fā)生效力的重整計(jì)劃， 向工商行政管理部門發(fā)出司法協(xié)助通知書，由選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人負(fù)責(zé) 完成股權(quán)變更登記手續(xù)，負(fù)責(zé)煥發(fā)

27、公司財(cái)產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)事務(wù)的管理。若無(wú)法辦理股權(quán)變更登記手續(xù)的，不影響選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按佛山中 院裁定批準(zhǔn)的重整計(jì)劃應(yīng)當(dāng)享有的權(quán)利和承擔(dān)的義務(wù)。第五部分 重整計(jì)劃實(shí)施方案一、主營(yíng)業(yè)務(wù)維持不變煥發(fā)公司承接幾十個(gè)大型樓盤的排柵工程，如保利東灣、萬(wàn)科金域藍(lán)灣、 君悅龍庭、盛南新都等，足跡遍布佛山五區(qū)，樹立了一定的品牌效應(yīng)。鑒于煥發(fā)公司主要資產(chǎn)是鋼管及扣件等， 若重整計(jì)劃獲得佛山中院批準(zhǔn) 通過，其將維持主營(yíng)業(yè)務(wù)不變，加大承接排柵工程的力度，并保留原全部員 工，保持原工資待遇不變（煥發(fā)公司在經(jīng)營(yíng)過程中可根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)行調(diào) 整）。二、債權(quán)狀況及分類。（一）債權(quán)申報(bào)及審查。截至2014年12月18日，共有69戶債

28、權(quán)人向管理人申報(bào)。經(jīng)審查，管理人確認(rèn)60筆債權(quán)合計(jì)319,327,683.78 元，不確認(rèn)債權(quán)合計(jì)121,776,861.23 元。1、60筆確認(rèn)債權(quán)合計(jì)319,327,683.78元。序號(hào)債權(quán)類型筆數(shù)總額（元）1無(wú)異議債權(quán)32271,196,753.222補(bǔ)充確認(rèn)債權(quán)11500,942.833補(bǔ)充申報(bào)債權(quán)67,180,999.874訴訟債權(quán)1440,448,987.86合計(jì)-319,327,683.782、不確認(rèn)債權(quán)合計(jì)121,776,861.23元。序號(hào)債權(quán)類型筆數(shù)總額（元）1已提起確認(rèn)債權(quán)訴訟136,462,250.002尚未提起訴訟的債權(quán)及部分不予確認(rèn)的債權(quán)-85,314,611.23

29、合計(jì)-121,776,861.23（二）債權(quán)分類序號(hào)債權(quán)類別筆數(shù)金額（元）1擔(dān)保債權(quán)17,085,868.422建設(shè)工程款（裝修工人工資）7379,764.833普通債權(quán)-433,638,911.76合計(jì)-441,104,545.01三、債權(quán)調(diào)整及受償方案。（一）資產(chǎn)狀況序號(hào)資產(chǎn)名稱評(píng)估價(jià)（元）備注1鋼管及扣件等經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)51,669,299.3不包括：（1）11戶租賃方要求取 回鋼管及扣件等；（2）5個(gè)樓盤代 為提供的鋼管及扣件等。225輛汽車1,201,196不包括部分車輛登記車主否認(rèn)屬 于煥發(fā)公司的車輛。3廠區(qū)辦公用品等經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)1, 284，069.35該部分資產(chǎn)評(píng)估日為2014年11

30、月7日，隨著使用消耗，該部分 資產(chǎn)逐漸減少。4天安數(shù)碼城房產(chǎn)（含辦公用品）10,728,385.29非經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)，可變賣清償擔(dān)保債權(quán)及破產(chǎn)費(fèi)用等。5銀行存款214,938.21截至2014年12月26日止的數(shù)據(jù)。 該部分款項(xiàng)主要用于發(fā)放12月份工資及維持日常開支，不納入可 分配破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)。6預(yù)計(jì)可收工程款（扣除應(yīng)支付的班組工資）10,000,000不納入可分配破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)，理由：（1）待全部排柵拆除方可全部回 收，預(yù)計(jì)至少10個(gè)月；煥發(fā)公司 每月支出約100萬(wàn)，維持運(yùn)營(yíng)成 本大；（2）發(fā)包方扣減違約金、索賠金額巨大，回收金額難以預(yù) 計(jì)；（3 ）應(yīng)支付及拖欠班組金額 難以準(zhǔn)確核實(shí)。特別提醒：維持煥發(fā)公

31、司正常運(yùn)作的成本及能否收回該部分工程款的風(fēng)險(xiǎn)及55個(gè)樓盤可能承擔(dān)的違約責(zé)任，應(yīng)支付的管理人報(bào)酬由煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán) 人承擔(dān)。合計(jì)64,882,949.94（二）破產(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)。1、案件受理費(fèi)30萬(wàn)。訴訟費(fèi)交納辦法第十四條第六款規(guī)定：“申請(qǐng)費(fèi)分別按照下列標(biāo)準(zhǔn)交納：（六）破產(chǎn)案件依據(jù)破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)總額計(jì)算，按照財(cái)產(chǎn)案件受理費(fèi)標(biāo) 準(zhǔn)減半交納，但是，最高不超過 30萬(wàn)元?！睋?jù)此，本案破產(chǎn)受理費(fèi)為 30萬(wàn) 丿元。2、管理人報(bào)酬4,183,815.35元。依最高人民法院關(guān)于審理企業(yè)破產(chǎn)案件確定管理人報(bào)酬的規(guī)定第二 條規(guī)定、佛山中院（2014）佛中法民二破字第38-4號(hào)選任管理人通知， 管理人報(bào)酬4,

32、183,815.35元（不含擔(dān)保債權(quán)應(yīng)計(jì)提的報(bào)酬和預(yù)計(jì)可收工程 款的報(bào)酬）。另管理人協(xié)助煥發(fā)公司催收預(yù)計(jì)可收工程款約1000萬(wàn)元。該部分應(yīng)計(jì)提的報(bào)酬由管理人和煥發(fā)公司、選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人協(xié)商，不納入此次分配 方案，不影響不參與債轉(zhuǎn)股的普通債權(quán)人的受償率。3、共益?zhèn)鶆?wù)500萬(wàn)元。經(jīng)管理人審查并報(bào)佛山中院裁定確認(rèn)的共益?zhèn)鶆?wù)為500萬(wàn)元。（三）普通債權(quán)清償比例不低于 11.054%。1、可用于普通債權(quán)分配的破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)47,933,501.34元。煥發(fā)公司資產(chǎn)變現(xiàn)所得款（未變賣的按評(píng)估價(jià)計(jì)算）-案件受理費(fèi)-擔(dān)保 債權(quán)-共益?zhèn)鶆?wù)-管理人報(bào)酬-勞動(dòng)債權(quán)-稅收債權(quán)二可用于普通債權(quán)分配的破 產(chǎn)財(cái)產(chǎn)。關(guān)于稅收債權(quán)

33、。2014年11月，管理人曾分別向禪城國(guó)稅及地稅部門郵 寄債權(quán)申報(bào)通知書。截至2014年12月18日，禪城地稅回復(fù)管理人，煥 發(fā)公司不拖欠稅款；禪城國(guó)稅暫未回復(fù)。故暫無(wú)需扣減稅收債權(quán)。關(guān)于勞動(dòng)債權(quán)。煥發(fā)公司擬采用債轉(zhuǎn)股的方式進(jìn)行重整，保留原有職工， 維持原待遇不變。若日后發(fā)生勞動(dòng)爭(zhēng)議的，由煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán) 人自行解決。故，無(wú)需扣減勞動(dòng)債權(quán)。因此，煥發(fā)公司可用于清償普通債權(quán)的破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)為：47,933,501.34元。 【64,882,949.94-300,000-7,085,868.42-5,000,000-4,183,815.35-379,764.83=47,933,501.34 】

34、。2、普通債權(quán)受償率不低于11.054%。企業(yè)破產(chǎn)法第五十八條第三款規(guī)定：“債務(wù)人、債權(quán)人對(duì)債權(quán)表記 載的債權(quán)有異議的，可以向受理破產(chǎn)申請(qǐng)的人民法院提起訴訟?！钡谝话僖皇艞l規(guī)定：“破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)分配時(shí)，對(duì)于訴訟或者仲裁未決的債權(quán)，管理人應(yīng) 當(dāng)將其分配提存。自破產(chǎn)程序終結(jié)之日起滿二年仍不能受領(lǐng)分配的，人民法 院應(yīng)當(dāng)將提存的分配額分配給其他債權(quán)人?！睘榇?，除管理人審查并報(bào)佛山中院裁定確認(rèn)的債權(quán)外，管理人將訴訟未 決的債權(quán)及管理人不予確認(rèn)待起訴的債權(quán)合計(jì)433,638,911.76元，統(tǒng)一納入分配的普通債權(quán)范圍。故，普通債權(quán)人受償率為11.054%47,933,501.34 -433,638,911.7

35、6 X 100%。對(duì)于訴訟未決的債權(quán)（不含佛山中院裁定確認(rèn)的臨時(shí)債權(quán)）及管理人不 予確認(rèn)待起訴的債權(quán)，按受償比例 11.054%應(yīng)受償?shù)目铐?xiàng)，選擇債轉(zhuǎn)股的債 權(quán)人無(wú)需先行墊付。但自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起2年內(nèi)，提存款項(xiàng)對(duì)應(yīng)的債權(quán)人取得生效判決的，煥發(fā)公司應(yīng)在判決生效后1個(gè)月內(nèi)，按重整計(jì)劃執(zhí)行進(jìn)度及比例清償該債權(quán)人，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按持股比例承擔(dān)般保證擔(dān)保責(zé)任。若兩年期滿后，債權(quán)人未起訴或未取得勝訴判決的，煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)在 1個(gè)月內(nèi)將提存款項(xiàng)匯入管理人專戶，由 管理人二次分配給其他債權(quán)人。3、關(guān)于二次提存款的分配。若上述提存款對(duì)應(yīng)的債權(quán)人未起訴或未取得勝訴判決的，煥發(fā)公

36、司及選 擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)在1個(gè)月內(nèi)將提存款項(xiàng)匯入管理人專戶，由管理人二次 分配給其他選擇減債償還的債權(quán)人。則普通債權(quán)人受償比例最多可提高 4.316%,整體受償比例最高可達(dá)15.37%。（四）債權(quán)調(diào)整方案。序號(hào)債權(quán)類別金額（元）調(diào)整方案1擔(dān)保債權(quán)7,085,868.42從天安數(shù)碼城房產(chǎn)處臵款中優(yōu)先受償或選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按持股比例共同分?jǐn)?，全額進(jìn)行清償，故不予調(diào)整。2建設(shè)工程款（裝修工人工資）379,764.833裁定確認(rèn)的普通債權(quán)（含裁定確認(rèn)的臨時(shí)債權(quán)）311,862,050.53按受償率11.054%進(jìn)行調(diào)整（不含二 次分配）【具體受償金額及時(shí)間詳見普通債權(quán)清償方案】。4訴訟未決或不予確

37、認(rèn)暫未提起訴訟的債權(quán)121,776,861.23（五）債權(quán)受償方案（含破產(chǎn)費(fèi)用及共益?zhèn)鶆?wù)等）序號(hào)債權(quán)類別金額（元）受償方案1案件受理費(fèi)30萬(wàn)自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起1個(gè)月內(nèi)支付。2共益?zhèn)鶆?wù)500萬(wàn)自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起 1個(gè) 月內(nèi)清償50%責(zé)權(quán)；3個(gè)月內(nèi)清償剩余50% 債權(quán)【詳見附件一共益?zhèn)鶆?wù)清償方案】。3管理人報(bào)酬4,183,815.35按普通債權(quán)清償方案，與不參與債轉(zhuǎn) 股的債權(quán)人受償時(shí)間及比例同步，分5期計(jì)提【詳見附件二管理人報(bào)酬計(jì)提方 案】。4擔(dān)保債權(quán)7,085,868.42自擔(dān)保債權(quán)人取得生效判決之日起3個(gè)月內(nèi)，煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人可通 過處臵天安數(shù)碼城房產(chǎn)或

38、其他方式全部清償擔(dān)保債權(quán)。5建設(shè)工程款（裝修工人工資）379,764.83煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人自重整計(jì)劃獲得佛山中院批準(zhǔn)之日起 1個(gè)月內(nèi)清 償50% 3個(gè)月內(nèi)清償剩余 50%【詳見附件 三（建設(shè)工程款（裝修工人工資）清償 方案）】。6（1）裁定確認(rèn)的普通債權(quán)311,862,050.53（1）按普通債權(quán)清償方案，煥發(fā)公司 及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人自佛山中院裁定 批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起 15個(gè)月內(nèi)，即2016 年6月之前分5期按債權(quán)受償金額的 30% 20% 20% 20% 10%進(jìn)行清償【詳見附件 四普通債權(quán)清償方案】。（2）按受償比例提存的款項(xiàng)，在滿足條件后1個(gè)月內(nèi)，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng)及 時(shí)

39、將相應(yīng)款項(xiàng)匯入管理人專戶，由管理人按受償比例劃付給不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人。（2）訴訟未決或不予 確認(rèn)暫未提起訴訟的 債權(quán)（不含裁定的臨 時(shí)債權(quán)）121,776,861.23四、各債權(quán)組實(shí)施重整方案的內(nèi)容。（一）有財(cái)產(chǎn)擔(dān)保的債權(quán)組。擔(dān)保債權(quán)人自取得生效判決之日起， 有權(quán)要求煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的 債權(quán)人在3個(gè)月內(nèi)通過處臵天安數(shù)碼城房產(chǎn)或其他方式清償擔(dān)保債權(quán)。若煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人在擔(dān)保債權(quán)人取得生效判決之前處 臵天安數(shù)碼城房產(chǎn)的，應(yīng)將擔(dān)保債權(quán) 7,085,868.42元封存在管理人專戶， 不得使用。管理人在擔(dān)保債權(quán)人取得生效判決后 7天內(nèi)向擔(dān)保債權(quán)人劃付該 筆款項(xiàng)。若天安數(shù)碼城房產(chǎn)處臵款不

40、足以清償擔(dān)保債權(quán)時(shí)，煥發(fā)公司應(yīng)在處 臵該資產(chǎn)后1個(gè)月內(nèi)及時(shí)清償擔(dān)保債權(quán)，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按持股比例提 供一般保證擔(dān)保。煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人清償擔(dān)保債權(quán)應(yīng)通過管理人專戶進(jìn)行結(jié)算，保障擔(dān)保債權(quán)人獲得有效清償（二）建設(shè)工程款（裝修工人工資）債權(quán)組。因天安數(shù)碼城房產(chǎn)處臵時(shí)間較長(zhǎng)，故煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人應(yīng) 在重整計(jì)劃獲得佛山中院批準(zhǔn)之日起 1個(gè)月內(nèi)清償50%裝修工人工資債權(quán)；3 個(gè)月內(nèi)清償剩余50%債權(quán)。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按持股比例提供一般保證擔(dān) 保。（三）普通債權(quán)人組。普通債權(quán)人的受償率不低于11.054%普通債權(quán)人根據(jù)是否選擇債轉(zhuǎn)股， 分為債轉(zhuǎn)股的普通債權(quán)人和不參與債轉(zhuǎn)股的普通債權(quán)

41、人。普通債權(quán)人根據(jù)自己的意愿，在召開第三次債權(quán)人會(huì)議當(dāng)天或會(huì)后 7天 內(nèi)將關(guān)于佛山市煥發(fā)排柵工程服務(wù)有限公司重整計(jì)劃表決票【詳見附件六】以書面形式通知管理人，是否同意重整計(jì)劃及選擇債轉(zhuǎn)股方式受償。債 權(quán)人一旦決定債轉(zhuǎn)股后，不得再做改變。自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日 起，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人成為煥發(fā)公司新股東，重整期間其將喪失普通債權(quán) 人的身份及應(yīng)當(dāng)享有的權(quán)利和承擔(dān)的義務(wù) （但保留參與分配提存款二次分配 的權(quán)利）。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人持有煥發(fā)公司股權(quán)比例 二自身債權(quán)金額寧選擇債轉(zhuǎn) 股的債權(quán)總額X 100%不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人，按不低于 11.054%的比例先行獲得清償（不含 提存款的二次分配）。（

42、四）勞動(dòng)債權(quán)組。自進(jìn)入重整程序后，煥發(fā)公司維持正常經(jīng)營(yíng)，按時(shí)發(fā)放工資，且選擇債 轉(zhuǎn)股的債權(quán)人同意保留煥發(fā)公司原有員工，維持原待遇不變，故勞動(dòng)債權(quán)由 煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人（按持股比例）承擔(dān)。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人 應(yīng)當(dāng)保證及時(shí)足額發(fā)放工資。（五）出資人組。煥發(fā)公司股東分別是方樹洪和張兆坤。張兆坤同意無(wú)償轉(zhuǎn)讓煥發(fā)公司10%殳權(quán)，選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人負(fù)責(zé)辦理變更登記手續(xù)。關(guān)于方樹洪持有的90%殳權(quán)。方樹洪潛逃美國(guó)，無(wú)法取得聯(lián)系，管理人 將爭(zhēng)取與其代理律師協(xié)商90%殳權(quán)轉(zhuǎn)讓及變更手續(xù)。若無(wú)法協(xié)議轉(zhuǎn)讓、變更 的，管理人將請(qǐng)求佛山中院根據(jù)依法批準(zhǔn)并發(fā)生效力的重整計(jì)劃，向工商行 政管理部門發(fā)出司法協(xié)助通知

43、書，請(qǐng)求協(xié)助將方樹洪90%殳權(quán)過戶給選擇 債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人。若選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人無(wú)法辦理股權(quán)變更登記手續(xù)， 不影響其按實(shí)際持 有煥發(fā)公司股權(quán)應(yīng)享有的權(quán)利和承擔(dān)的義務(wù)， 其不得以此為由主張重整計(jì)劃 無(wú)效或無(wú)法執(zhí)行。五、關(guān)于重整計(jì)劃的執(zhí)行。重整計(jì)劃經(jīng)債權(quán)人會(huì)議表決通過，管理人將申請(qǐng)佛山中院裁定批準(zhǔn)。如 重整計(jì)劃未獲得債權(quán)人會(huì)議表決通過或未獲得佛山中院批準(zhǔn)的，則煥發(fā)公司進(jìn)入破產(chǎn)清算程序。(一)債轉(zhuǎn)股方案的執(zhí)行。1、選擇債轉(zhuǎn)股的期限。普通債權(quán)人在第三次債權(quán)人會(huì)議召開當(dāng)天或 7天內(nèi)，書面決定是否同意 重整計(jì)劃及選擇債轉(zhuǎn)股的方式受償。公司法第二十四條規(guī)定：“有限責(zé)任公司由五十個(gè)以下股東出資設(shè) 立。據(jù)此，若參

44、與債轉(zhuǎn)股的股東人數(shù)超過 50人的，則自第三次債權(quán)人會(huì)議 召開之日起10天內(nèi)由選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人進(jìn)行協(xié)商，以使債轉(zhuǎn)股后的股東 人數(shù)降至50人以內(nèi)。如果仍未能降到50人以內(nèi)的，則根據(jù)債權(quán)數(shù)額的大小 從高到低確定。如出現(xiàn)多個(gè)債權(quán)人并列為第50位債權(quán)人的，則并列的債權(quán)人均不能作為債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人。自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起， 選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人正式成為煥 發(fā)公司新股東。2、股權(quán)變更時(shí)間。(1)張兆坤持有的10%殳權(quán)。自佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃后 7天內(nèi)，張兆坤與選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議；在選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán) 人付清共益?zhèn)鶆?wù)清償方案、建設(shè)工程款（裝修工人工資）清償方案、普 通債權(quán)清償方案第一

45、期進(jìn)度款后，張兆坤將持有煥發(fā)公司10%殳權(quán)無(wú)償轉(zhuǎn)讓給選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人。（2）方樹洪持有的90%殳權(quán)。管理人將爭(zhēng)取通過方樹洪代理律師協(xié)議轉(zhuǎn) 讓、變更，否則管理人在佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃且選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人 付清共益?zhèn)鶆?wù)清償方案、建設(shè)工程款（裝修工人工資）清償方案、普 通債權(quán)清償方案第一期進(jìn)度款后，將向佛山中院申請(qǐng)通過司法強(qiáng)制程序， 將股權(quán)變更到選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人名下。若無(wú)法辦理股權(quán)變更登記手續(xù)的，不影響選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人按其實(shí)際 持有煥發(fā)公司股權(quán)比例享有權(quán)利和承擔(dān)義務(wù)。3、股權(quán)的退出。若普通債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股后，應(yīng)當(dāng)按持股比例及時(shí)支付共益?zhèn)鶆?wù)清償 方案、建設(shè)工程款（裝修工人工資）清償方案、普通

46、債權(quán)清償方案、不 予確認(rèn)債權(quán)預(yù)留清償金額約定的款項(xiàng)及破產(chǎn)受理費(fèi)、管理人報(bào)酬等。逾期 支付任一筆進(jìn)度款超過15天，經(jīng)管理人催告后5天內(nèi)仍未支付的，其他股 東代其支付后，該股東無(wú)條件同意在其他股東墊付后7天內(nèi)，以佛山中院裁定確認(rèn)的債權(quán)，按11.054%比例計(jì)算應(yīng)受償?shù)慕痤~扣減按普通債權(quán)清償方 案進(jìn)度及比例可受償?shù)慕痤~后為對(duì)價(jià)，將持有煥發(fā)公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓給代為付 款的其他股東。否則，其他股東可經(jīng)管理人申請(qǐng)佛山中院將其持有煥發(fā)公司 股權(quán)強(qiáng)制進(jìn)行過戶。此外，該股東已支付的進(jìn)度款無(wú)權(quán)要求返還，并應(yīng)向其 他股東支付違約金100萬(wàn)元。例如，債權(quán)金額為1000萬(wàn)元的普通債權(quán)人選擇債轉(zhuǎn)股成為煥發(fā)公司新 股東，在支付普

47、通債權(quán)清償方案約定的第一筆30%勺進(jìn)度款后，逾期或拒絕支付其他進(jìn)度款的，其他股東代為墊付后，該股東其應(yīng)以773,780元【1000萬(wàn)X 11.054%X（ 1-30%）】為對(duì)價(jià)將股權(quán)轉(zhuǎn)讓給其他股東，并支付違 約金100萬(wàn)元，其已支付的進(jìn)度款無(wú)權(quán)要求返還。4、簽訂擔(dān)保函。選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人在向管理人提交同意債轉(zhuǎn)股的書面決定的同時(shí)，必須簽署向不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人及 88個(gè)樓盤的班組提供一般保證擔(dān)保（按 持股比例）的擔(dān)保函【詳見附件七】。（二）天安數(shù)碼城房產(chǎn)變現(xiàn)方案的執(zhí)行。佛山中院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃后，煥發(fā)公司應(yīng)在擔(dān)保債權(quán)人取得生效判決 后3個(gè)月內(nèi)處臵完畢天安數(shù)碼城房產(chǎn)，一次性清償擔(dān)保債權(quán)；不足部分由

48、煥 發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人（按份）補(bǔ)充。煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán) 人選擇其他方式清償?shù)模脖仨氃趽?dān)保債權(quán)人取得生效判決后 3個(gè)月內(nèi)清償 完畢。若煥發(fā)公司及選擇債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人在擔(dān)保債權(quán)人取得生效判決之前處 臵天安數(shù)碼城房產(chǎn)的，應(yīng)將擔(dān)保債權(quán) 7,085,868.42元封存在管理人專戶， 不得使用。管理人在擔(dān)保債權(quán)人取得生效判決后 7天內(nèi)向擔(dān)保債權(quán)人劃付該 筆款項(xiàng)。（三）建設(shè)工程款（裝修工人工資）的清償。自重整計(jì)劃經(jīng)債權(quán)人會(huì)議表決通過且佛山中院裁定批準(zhǔn)之日起1個(gè)月內(nèi)，煥發(fā)公司清償建設(shè)工程款（裝修工人工資）50嘛權(quán)，3個(gè)月內(nèi)清償剩余 50%（四）減債償還計(jì)劃的執(zhí)行。1、管理人在債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人與不參與債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人的人數(shù)確定后，分別制作債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人名冊(cè)與不參與債轉(zhuǎn)股債權(quán)人名冊(cè)，分別列