財(cái)務(wù)報(bào)表分析財(cái)務(wù)報(bào)表分析課件

1、財(cái)務(wù)報(bào)表分析第一講 分析知識(shí)概述第1頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)理解學(xué)習(xí)本門課程的重要性，如何學(xué)好本門課程的方法。教學(xué)重點(diǎn)1、與財(cái)務(wù)分析有關(guān)的現(xiàn)實(shí)問題2、財(cái)務(wù)報(bào)表學(xué)習(xí)的方法教學(xué)方法引導(dǎo)法、例問法教學(xué)環(huán)節(jié)：第2頁(yè)，共206頁(yè)。財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)的職業(yè)生涯：（一）、財(cái)務(wù)管理在公司中的角色地位 CEO 生產(chǎn)技術(shù) 營(yíng)銷 財(cái)務(wù) 人力資源 總務(wù) 會(huì)計(jì) 財(cái)務(wù) （二）、CFO怎樣煉成的？ 第3頁(yè)，共206頁(yè)。本課程教學(xué)目標(biāo)宗旨： 本門課程側(cè)重從會(huì)計(jì)信息使用者需要掌握的會(huì)計(jì)知識(shí)角度進(jìn)行講授，使學(xué)生能夠發(fā)現(xiàn)會(huì)計(jì)信息的意義；提示信息使用者如何利用這些信息；并能認(rèn)識(shí)到會(huì)計(jì)是一門吸引人的、有趣的學(xué)科。 目的： 本門課程的目的在于使

2、學(xué)生成為具有廣博知識(shí)的會(huì)計(jì)信息使用者；幫助學(xué)生讀懂、理解和使用會(huì)計(jì)信息以做出正確的經(jīng)濟(jì)決策；培養(yǎng)學(xué)員分析和解決問題的能力。 第4頁(yè)，共206頁(yè)。 參 考 書 目李心合，趙華著.會(huì)計(jì)報(bào)表分析中國(guó)人民大學(xué)出版社 張新民編著.企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社 馬賢明、鄭朝輝著會(huì)計(jì)謎局大連出版社上市公司虛假會(huì)計(jì)報(bào)表識(shí)別，劉姝威著，經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社第5頁(yè)，共206頁(yè)。 與財(cái)務(wù)分析有關(guān)的現(xiàn)實(shí)問題某總經(jīng)理因企業(yè)的利潤(rùn)較高，但無可供支配的現(xiàn)金，便責(zé)問某財(cái)務(wù)部門的負(fù)責(zé)人，你們把利潤(rùn)弄到哪里去了？某企業(yè)向銀行提交一份報(bào)表，銀行人員詢問3億資本公積去哪里了，企業(yè)答說用于在建工程。第6頁(yè)，共206頁(yè)。 在特定時(shí)點(diǎn)

3、上： 資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益（會(huì)計(jì)恒等式） 表1-1 資產(chǎn)負(fù)債表編制單位：A公司 2000年1月1日 金額單位：元 資產(chǎn)負(fù)債及所有者權(quán)益現(xiàn)金 1000應(yīng)付賬款 2000應(yīng)收賬款 800所有者權(quán)益 8000存貨 1200固定資產(chǎn) 7000資產(chǎn)總額 10000負(fù)債及所有者權(quán)益總額 10000第7頁(yè)，共206頁(yè)。 引發(fā)的問題誰進(jìn)行分析分析的主體為什么要分析分析的目的分析什么分析的內(nèi)容怎么進(jìn)行分析分析的方法按照怎樣的程序去分析 分析的程序第8頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)后記重點(diǎn)樹立學(xué)生學(xué)習(xí)目標(biāo)、掌握正確的學(xué)習(xí)方法學(xué)好本課程課后作業(yè)無教學(xué)小結(jié)上課紀(jì)律保存良好教學(xué)環(huán)節(jié)：第9頁(yè)，共206頁(yè)。第二講 分析的主體和內(nèi)容

4、第10頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)明確分析的主體、信息基礎(chǔ)和分析內(nèi)容，理解分析的目的教學(xué)重點(diǎn)1、財(cái)務(wù)分析的主體2、財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容教學(xué)方法講授法、引導(dǎo)法、例示法教學(xué)環(huán)節(jié)：第11頁(yè)，共206頁(yè)。 第3節(jié) 財(cái)務(wù)報(bào)表分析的信息基礎(chǔ)第1章 總論第4節(jié) 財(cái)務(wù)報(bào)表分析的步驟、方法第4節(jié) 財(cái)務(wù)報(bào)表分析的原則第2節(jié) 財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主體及內(nèi)容第1節(jié) 財(cái)務(wù)報(bào)表分析的意義 第12頁(yè)，共206頁(yè)。財(cái)務(wù)報(bào)表使用者 資產(chǎn) = 負(fù)債 + 所有者權(quán)益 經(jīng)營(yíng)管理者 債權(quán)人 投資者 基本的報(bào)表使用者誰是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主體？引入新課：第13頁(yè)，共206頁(yè)。一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的含義 財(cái)務(wù)報(bào)表分析是以企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表和其他資料為基本依據(jù)，采用專

5、門的分析工具和方法，從財(cái)務(wù)報(bào)表中尋找有用的信息，有效地尋求企業(yè)經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)狀況變化的原因，從而對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量進(jìn)行綜合與評(píng)價(jià)的過程。講授新課：第14頁(yè)，共206頁(yè)。二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主體及目的第15頁(yè)，共206頁(yè)。（一）投資者（二）債權(quán)人（三）經(jīng)營(yíng)者（四）業(yè)務(wù)往來公司（五）政府（六）注冊(cè)會(huì)計(jì)師（七）競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手 財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要目的：過去的經(jīng)營(yíng)績(jī)效現(xiàn)在的財(cái)務(wù)狀況未來的發(fā)展趨勢(shì)二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主體第16頁(yè)，共206頁(yè)。財(cái)務(wù)報(bào)表分析的意義幫助分析主體 加深對(duì)企業(yè)的了解 減少判斷的不確定性 增加決策的科學(xué)性第17頁(yè)，共206頁(yè)。 會(huì)計(jì)報(bào)表 資產(chǎn)負(fù)債表 利潤(rùn)表 財(cái)務(wù)報(bào)表 現(xiàn)金流量表

6、所有者權(quán)益變動(dòng)表 附注 其他相關(guān)信息（ 審計(jì)報(bào)告、管理層討論與分析、預(yù)測(cè)報(bào)告等反映 出政策、市場(chǎng)、行業(yè)信息） 商品產(chǎn)品成本表 主要產(chǎn)品單位成本表 對(duì)內(nèi)報(bào)表 制造費(fèi)用明細(xì)表 銷售費(fèi)用明細(xì)表 管理費(fèi)用明細(xì)表 財(cái)務(wù)費(fèi)用明細(xì)表 財(cái)務(wù)報(bào)告一、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的會(huì)計(jì)信息三、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的信息基礎(chǔ)第18頁(yè)，共206頁(yè)。（一）資產(chǎn)負(fù)債表 資產(chǎn)期末數(shù)年初數(shù)負(fù)債和所有者權(quán)益期末數(shù)年初數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)：流動(dòng)負(fù)債： 貨幣資金 短期借款 交易性金融資產(chǎn) 應(yīng)付票據(jù) 應(yīng)收票據(jù) 應(yīng)付賬款 應(yīng)收賬款 預(yù)收款項(xiàng) 其他應(yīng)收款 應(yīng)付職工薪酬 存貨 應(yīng)交稅費(fèi) 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 流動(dòng)負(fù)債合計(jì)非流動(dòng)資產(chǎn)：非流動(dòng)負(fù)債： 可供出售金融資產(chǎn) 長(zhǎng)期借款 持有至

7、到期投資 應(yīng)付債券 長(zhǎng)期股權(quán)投資 長(zhǎng)期應(yīng)付款 長(zhǎng)期應(yīng)收款 預(yù)計(jì)負(fù)債 投資性房地產(chǎn) 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 固定資產(chǎn) 負(fù)債合計(jì) 在建工程所有者權(quán)益： 無形資產(chǎn) 實(shí)收資本（股本） 開發(fā)支出 資本公積 商譽(yù) 盈余公積 長(zhǎng)期待攤費(fèi)用 未分配利潤(rùn) 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 所有者權(quán)益合計(jì)資產(chǎn)總計(jì)負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)第19頁(yè)，共206頁(yè)。（二）利潤(rùn)表 項(xiàng) 目本年金額上年金額一、營(yíng)業(yè)收入 減：營(yíng)業(yè)成本 營(yíng)業(yè)稅金及附加 銷售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 資產(chǎn)減值損失 加：公允價(jià)值變動(dòng)收益（損失以“”號(hào)填列） 投資收益（損失以“”號(hào)填列） 其中：對(duì)聯(lián)營(yíng)企業(yè)和合營(yíng)企業(yè)的投資收益二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（虧損以“”號(hào)填列） 加：營(yíng)業(yè)外收入 減：營(yíng)業(yè)

8、外支出 其中：非流動(dòng)資產(chǎn)處置凈損失 三、利潤(rùn)總額（虧損總額以“”號(hào)填列） 減：所得稅費(fèi)用 四、凈利潤(rùn)（凈虧損以“”號(hào)填列）五、每股收益：（一）基本每股收益（二）稀釋每股收益第20頁(yè)，共206頁(yè)。（三）現(xiàn)金流量表 項(xiàng)目本年金額上年金額一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 收到的稅費(fèi)返還 收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金 支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 支付的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 收回投資所收到的現(xiàn)金 取得投資收益所收到的現(xiàn)金 處

9、置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額 處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額 收到的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 投資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)第21頁(yè)，共206頁(yè)。（三）現(xiàn)金流量表項(xiàng)目本年金額上年金額 購(gòu)建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金 投資支付的現(xiàn)金 取得子公司及其他營(yíng)業(yè)單位支付的現(xiàn)金凈額 支付的其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 投資活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 吸收投資收到的現(xiàn)金 取得借款收到的現(xiàn)金 收到其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 償還債務(wù)支付的現(xiàn)金 分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金 支付其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 籌資

10、活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~四、匯率變動(dòng)對(duì)現(xiàn)金的影響五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額第22頁(yè)，共206頁(yè)。（三）現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料 項(xiàng)目本年金額上年金額1將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量： 凈利潤(rùn) 加：資產(chǎn)減值準(zhǔn)備 固定資產(chǎn)折舊、油氣資產(chǎn)折耗、生產(chǎn)性生物資產(chǎn)折舊 無形資產(chǎn)攤銷 長(zhǎng)期待攤費(fèi)用攤銷 處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的損失（收益以“”負(fù)號(hào)填列） 固定資產(chǎn)報(bào)廢損失（收益以“”負(fù)號(hào)填列） 公允價(jià)值變動(dòng)損失（收益以“”號(hào)填列） 財(cái)務(wù)費(fèi)用（收益以“”號(hào)填列） 投資損失（收益以“”號(hào)填列） 遞延所得稅資產(chǎn)減少（增加以“”號(hào)填列） 遞延所得稅負(fù)債增加（減少以“”號(hào)填列） 存貨的減少

11、（增加以“”號(hào)填列） 經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的減少（增加以“”號(hào)填列） 經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目的增加（減少以“”號(hào)填列） 其他 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~第23頁(yè)，共206頁(yè)。（三）現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料 項(xiàng)目本年金額上年金額2不涉及現(xiàn)金收支的重大投資和籌資活動(dòng)： 債務(wù)轉(zhuǎn)為資本 一年內(nèi)到期的可轉(zhuǎn)換公司債券 融資租入固定資產(chǎn)3現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈變動(dòng)情況： 現(xiàn)金的期末余額 減：現(xiàn)金的期初余額 加：現(xiàn)金等價(jià)物的期末余額 減：現(xiàn)金等價(jià)物的期初余額 現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額第24頁(yè)，共206頁(yè)。一、會(huì)計(jì)核算的基本前提持續(xù)經(jīng)營(yíng)貨幣計(jì)量會(huì)計(jì)分期會(huì)計(jì)主體基本前提第25頁(yè)，共206頁(yè)。二、會(huì)計(jì)基礎(chǔ)權(quán)責(zé)發(fā)生制權(quán)責(zé)發(fā)生制權(quán)責(zé)發(fā)生制第2

12、6頁(yè)，共206頁(yè)。 可靠性(客觀) 相關(guān)性 可理解性 可比性 實(shí)質(zhì)重于形式 重要性 謹(jǐn)慎性 及時(shí)性 假賬三、會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量要求第27頁(yè)，共206頁(yè)。利潤(rùn)費(fèi)用收入所有者權(quán)益負(fù)債資產(chǎn)會(huì)計(jì)要素四、會(huì)計(jì)要素第28頁(yè)，共206頁(yè)。 歷史成本 重置成本 可變現(xiàn)凈值 現(xiàn)值 公允價(jià)值按什么樣的金額予以記錄和報(bào)告？五、會(huì)計(jì)要素計(jì)量屬性第29頁(yè)，共206頁(yè)。一三四一二三四四、財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主要內(nèi)容：償債能力營(yíng)運(yùn)能力盈利能力現(xiàn)金流量發(fā)展能力第30頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)介紹財(cái)務(wù)分析中的一些基礎(chǔ)知識(shí)，重點(diǎn)掌握分析的主體、分析內(nèi)容。課后作業(yè)1、簡(jiǎn)述財(cái)務(wù)報(bào)表分析的主體及內(nèi)容2、財(cái)務(wù)報(bào)表涵蓋哪些內(nèi)容教學(xué)后記上課積極性不錯(cuò)教

13、學(xué)環(huán)節(jié)：第31頁(yè)，共206頁(yè)。第四講 認(rèn)識(shí)利潤(rùn)表第32頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)希望同學(xué)熟知利潤(rùn)表的內(nèi)容、作用和基本結(jié)構(gòu)，掌握利潤(rùn)表的構(gòu)成項(xiàng)目教學(xué)重點(diǎn)1、利潤(rùn)表的內(nèi)容2、利潤(rùn)表的結(jié)構(gòu)教學(xué)方法引導(dǎo)法、案例法教學(xué)環(huán)節(jié)：第33頁(yè)，共206頁(yè)。第二章利潤(rùn)表分析 利潤(rùn)表附注分析4利潤(rùn)表分析的目的與內(nèi)容1利潤(rùn)表分析2利潤(rùn)表附表3342022/8/5第34頁(yè)，共206頁(yè)?！疽弧繉W(xué)習(xí)目標(biāo) 通過本內(nèi)容的學(xué)習(xí)，了解經(jīng)營(yíng)成果的相關(guān)知識(shí)；掌握各指標(biāo)分析評(píng)價(jià)的內(nèi)容及經(jīng)濟(jì)意義；通過指標(biāo)體系的選擇和分析方法來正確評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?！径考寄芤筮\(yùn)用比較分析法和比率分析法對(duì)企業(yè)發(fā)展趨勢(shì)、發(fā)展能力、獲利能力等進(jìn)行分析來正確評(píng)價(jià)企

14、業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，從而達(dá)到培養(yǎng)學(xué)生分析問題、解決問題的能力。學(xué)習(xí)目標(biāo)第35頁(yè)，共206頁(yè)。第一節(jié)利潤(rùn)表分析概述一、利潤(rùn)表的性質(zhì)與作用1利潤(rùn)表的性質(zhì)：利潤(rùn)表是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間經(jīng)營(yíng)成果的財(cái)務(wù)報(bào)表。2利潤(rùn)表與資產(chǎn)負(fù)債表的異同（1）區(qū)別具體項(xiàng)目利潤(rùn)表資產(chǎn)負(fù)債表報(bào)表性質(zhì)動(dòng)態(tài)報(bào)表靜態(tài)報(bào)表反映金額累計(jì)數(shù)余額數(shù)報(bào)表內(nèi)容經(jīng)營(yíng)成果財(cái)務(wù)狀況編報(bào)基礎(chǔ)利潤(rùn)收入費(fèi)用資產(chǎn)負(fù)債所有者權(quán)益第36頁(yè)，共206頁(yè)。第一節(jié)利潤(rùn)表分析概述（2）聯(lián)系資產(chǎn)負(fù)債表反映企業(yè)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力，表中的資源是利潤(rùn)表中所有經(jīng)營(yíng)活動(dòng)開展的基礎(chǔ)。利潤(rùn)表反映企業(yè)的盈利水平，表中的經(jīng)營(yíng)成果是資產(chǎn)負(fù)債表中所列示的資源的使用效益的綜合反映。即：循環(huán)往復(fù)以致無窮，決定了

15、企業(yè)資產(chǎn)的保值增值和企業(yè)的發(fā)展壯大。決定決定第37頁(yè)，共206頁(yè)。利潤(rùn)表閱讀分析了解的內(nèi)容：1、一個(gè)經(jīng)營(yíng)過程結(jié)束，企業(yè)取得的經(jīng)營(yíng)成果如何，是盈利還是虧損。2、如果盈利，企業(yè)的利潤(rùn)是怎樣形成的，利潤(rùn)形成的主渠道是什么(即利潤(rùn)形成的主要渠道是主營(yíng)業(yè)務(wù)還是非主營(yíng)業(yè)務(wù)、是企業(yè)本身的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)還是對(duì)外投資活動(dòng))；如果虧損，虧損的原因是什么，應(yīng)該從哪里入手扭虧為盈。3、通過利潤(rùn)表的分析，再結(jié)合資產(chǎn)負(fù)債表所反映的企業(yè)資產(chǎn)狀況，就可以對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者的業(yè)績(jī)作出一般評(píng)價(jià)。2022/8/538第38頁(yè)，共206頁(yè)。第一節(jié)利潤(rùn)表分析概述3利潤(rùn)表的作用（1）反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果，評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)（2）發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管

16、理中的問題，為經(jīng)營(yíng)決策提供依據(jù)（3）揭示利潤(rùn)的變化趨勢(shì)，預(yù)測(cè)企業(yè)未來的獲利能力（4）幫助投資者和債權(quán)人做出正確的投資與信貸決策（5）為企業(yè)在資本市場(chǎng)融資提供重要依據(jù)第39頁(yè)，共206頁(yè)。利潤(rùn)表(Income statement) 項(xiàng) 目行次本年金額上年金額 一、營(yíng)業(yè)務(wù)收入 減：營(yíng)業(yè)務(wù)成本 營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加 銷售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 資產(chǎn)減值損失 加：公允價(jià)值變動(dòng)收益 投資收益二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 加：營(yíng)業(yè)外收入 減：營(yíng)業(yè)外支出三、利潤(rùn)總額 減：所得稅四、凈利潤(rùn)五、每股收益2022/8/540編制單位 年度 單位：元第40頁(yè)，共206頁(yè)。本年利潤(rùn)主營(yíng)業(yè)務(wù)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)收入營(yíng)業(yè)費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用其他業(yè)務(wù)成本

17、其他業(yè)務(wù)收入 投資收益 營(yíng)業(yè)外收入 營(yíng)業(yè)外支出 所得稅凈利潤(rùn)主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加管理費(fèi)用主營(yíng)業(yè)務(wù)成本總收入？總成本？大于？小于？2022/8/541第41頁(yè)，共206頁(yè)。第一節(jié)利潤(rùn)表分析概述二、利潤(rùn)表的格式與內(nèi)容1格式單步式多步式2內(nèi)容表頭、正表和補(bǔ)充資料3特點(diǎn)簡(jiǎn)單、直觀、易于理解第42頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)介紹利潤(rùn)表的意義、內(nèi)容和結(jié)構(gòu)課后作業(yè)無教學(xué)后記上課紀(jì)律保持良好教學(xué)環(huán)節(jié)：第43頁(yè)，共206頁(yè)。第五講 利潤(rùn)表結(jié)構(gòu)分析第44頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)了解經(jīng)營(yíng)成果的相關(guān)知識(shí)，運(yùn)用比較分析法等對(duì)企業(yè)的收支結(jié)構(gòu)、盈利結(jié)構(gòu)進(jìn)行初步分析教學(xué)重點(diǎn)1、利潤(rùn)表的收支構(gòu)成2、利潤(rùn)表的盈利構(gòu)成教學(xué)方法比較和圖示

18、法、案例法教學(xué)環(huán)節(jié)：第45頁(yè)，共206頁(yè)。引入新課： SMC公司利潤(rùn)表 單位：元項(xiàng)目 2009年度 2008年度一、營(yíng)業(yè)收入23164441798408減：營(yíng)業(yè)成本18607341462935 營(yíng)業(yè)稅費(fèi)98609247 銷售費(fèi)用8760377122 管理費(fèi)用201140149104 財(cái)務(wù)費(fèi)用6242987287 資產(chǎn)減值損失35419加：公允價(jià)值變動(dòng)凈收益 投資凈收益-225918686二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)5700031399加：營(yíng)業(yè)外收入1139032253減：營(yíng)業(yè)外支出33591402三、利潤(rùn)總額16754432250減：所得稅50360-1496四、凈利潤(rùn)11718433746第46頁(yè)，共206

19、頁(yè)。第二節(jié)利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析一、利潤(rùn)表結(jié)構(gòu)分析1認(rèn)識(shí)收入收入是經(jīng)營(yíng)利益的總流入它在企業(yè)日?；顒?dòng)中形成會(huì)導(dǎo)致所有者權(quán)益增加與所有者投入資本無關(guān)2確認(rèn)收入確認(rèn)條件：商品銷售收入的確認(rèn)條件提供勞務(wù)收入的確認(rèn)條件讓渡資產(chǎn)使用權(quán)收入的確認(rèn)條件第47頁(yè)，共206頁(yè)。第二節(jié)利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析第48頁(yè)，共206頁(yè)。第二節(jié)利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析二、費(fèi)用類項(xiàng)目的閱讀與分析1認(rèn)識(shí)費(fèi)用費(fèi)用是經(jīng)濟(jì)利益的總流出它在企業(yè)日常活動(dòng)中發(fā)生會(huì)導(dǎo)致所有者權(quán)益減少2確認(rèn)費(fèi)用確認(rèn)條件確認(rèn)分類第49頁(yè)，共206頁(yè)。第二節(jié)利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析3分析費(fèi)用（1）營(yíng)業(yè)成本的分析重點(diǎn)：分析變動(dòng)趨勢(shì)，判斷增長(zhǎng)的合理性。（2）營(yíng)業(yè)稅金及附加

20、的分析重點(diǎn)：分析計(jì)算的準(zhǔn)確性和交納的及時(shí)性。（3）銷售費(fèi)用的分析重點(diǎn)：分析變動(dòng)的合理性和有效性。（4）管理費(fèi)用的分析重點(diǎn)：分析變動(dòng)的合理性和有效性，分析判斷企業(yè)的綜合經(jīng)營(yíng)管理水平。（5）財(cái)務(wù)費(fèi)用的分析重點(diǎn)：分析增減變動(dòng)的合理性和有效性；還本付息的保障程度；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)程度；確定合理的籌資方案。（6）所得稅費(fèi)用的分析重點(diǎn)：分析應(yīng)納稅所得額的確定是否合法，時(shí)間性差異的跨期攤配是否準(zhǔn)確、及時(shí)。第50頁(yè)，共206頁(yè)。（一）利潤(rùn)項(xiàng)目構(gòu)成分析評(píng)價(jià)2022/8/551第51頁(yè)，共206頁(yè)。第二節(jié)利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析三、利潤(rùn)類項(xiàng)目的閱讀與分析（一）閱讀與分析思路1營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的閱讀與分析（2）分析重點(diǎn)第52頁(yè)，共2

21、06頁(yè)。第二節(jié)利潤(rùn)表項(xiàng)目的閱讀與分析2利潤(rùn)總額的閱讀與分析（1）特點(diǎn)是企業(yè)稅前財(cái)務(wù)成果，反映企業(yè)投入產(chǎn)出的效率與管理水平的高低。（2）分析重點(diǎn)營(yíng)業(yè)外收支對(duì)利潤(rùn)總額的影響。包括：形成的原因及合理性；查找管理上的問題以求改進(jìn)。3凈利潤(rùn)的閱讀與分析（1）性質(zhì)是企業(yè)最終的財(cái)務(wù)成果，綜合反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，歸屬于企業(yè)所有者，也是利潤(rùn)分配的主要來源。（2）分析重點(diǎn)應(yīng)納稅所得額核定的合法性所得稅計(jì)算的準(zhǔn)確性及交納的及時(shí)性第53頁(yè)，共206頁(yè)。 案例分析 新興公司利潤(rùn)表 單位：萬元 項(xiàng)目 2005年度 2006年度 2007年度一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入256528533098減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本153918541889

22、主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加256285310二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)770714899 加：其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)69-18643 減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用283316374 管理費(fèi)用260205288 財(cái)務(wù)費(fèi)用10885158三：營(yíng)業(yè)利潤(rùn)188-78122加：投資收益-24616383 營(yíng)業(yè)外收入10490125減：營(yíng)業(yè)外支出12467118四、利潤(rùn)總額-78108212 減：所得稅9.670五、凈利潤(rùn)-7898.4142第54頁(yè)，共206頁(yè)。利潤(rùn)表的結(jié)構(gòu)分析一、分析方法2分析思路：先看首層、再看過程（先看層次、再看項(xiàng)目）水平分析表垂直分析表第55頁(yè)，共206頁(yè)。利潤(rùn)表的綜合分析二、案例分析1利潤(rùn)增減變動(dòng)分析（教材例P26）凈利

23、潤(rùn)分析利潤(rùn)總額分析營(yíng)業(yè)利潤(rùn)分析2利潤(rùn)構(gòu)成變動(dòng)分析（教材例P27）營(yíng)業(yè)利潤(rùn)構(gòu)成變動(dòng)的分析第56頁(yè)，共206頁(yè)。 項(xiàng) 目 金額（萬元） 構(gòu)成比率 2005年2006年2005年2006年 營(yíng)業(yè)收入1113812044100.00100.00 營(yíng)業(yè)成本8500891076.3273.98營(yíng)業(yè)稅金及附加4005103.594.23 銷售費(fèi)用1983401.782.82 管理費(fèi)用941060.840.88 財(cái)務(wù)費(fèi)用26310.230.26 投資收益1351351.211.12 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)2055227218.4518.86練習(xí)：第57頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)介紹利潤(rùn)表的收支、盈利結(jié)構(gòu)分析課后作業(yè)無教學(xué)后記

24、上課紀(jì)律保持良好教學(xué)環(huán)節(jié)：第58頁(yè)，共206頁(yè)。第六講 利潤(rùn)表盈利能力分析第59頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)了解經(jīng)營(yíng)成果的相關(guān)知識(shí)，運(yùn)用比率分析法等對(duì)企業(yè)的收入能力、資本運(yùn)營(yíng)能力進(jìn)行初步分析教學(xué)重點(diǎn)1、利潤(rùn)表的銷售盈利能力2、利潤(rùn)表的資產(chǎn)盈利能力教學(xué)方法比較和圖示法、案例法教學(xué)環(huán)節(jié)：第60頁(yè)，共206頁(yè)。第三節(jié)利潤(rùn)表的盈利分析一、企業(yè)盈利能力分析1收入盈利能力分析主要指標(biāo)：銷售凈利率 銷售毛利率 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率2資產(chǎn)盈利能力分析主要指標(biāo)：總資產(chǎn)報(bào)酬率 凈資產(chǎn)報(bào)酬率 第61頁(yè)，共206頁(yè)。一、盈利能力分析（一）盈利能力分析的意義1、盈利能力的強(qiáng)弱可以反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的好壞2、盈利能力對(duì)于投資者、債權(quán)人、

25、企業(yè)管理者及政府相關(guān)部門都產(chǎn)生重要影響。（二）盈利能力分析1、銷售毛利率分析（1）計(jì)算公式：銷售毛利率=銷售收入-銷售成本 銷售收入100第62頁(yè)，共206頁(yè)。（2）、指標(biāo)評(píng)價(jià)：銷售毛利率越高表明企業(yè)盈利越強(qiáng)。注：1、提高銷售毛利率的途徑：一是擴(kuò)大銷售收入；二是降低銷售成本。 2、運(yùn)用該指標(biāo)評(píng)價(jià)企業(yè)盈利能力應(yīng)結(jié)合同行業(yè)平均水平對(duì)比。（3）、例：見教材28頁(yè)表2-102、銷售凈利潤(rùn)率分析（1）計(jì)算公式：第63頁(yè)，共206頁(yè)。（2）、指標(biāo)評(píng)價(jià)：稅前利潤(rùn)率和凈利潤(rùn)率越高表明單位銷售收入所取得的稅前利潤(rùn)和凈利潤(rùn)越多，其盈利能力越強(qiáng)；反之，則相反。凈利潤(rùn)率=凈利潤(rùn)銷售收入1003、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率分析營(yíng)業(yè)利潤(rùn)

26、率=營(yíng)業(yè)利潤(rùn)銷售收入100（1）計(jì)算公式：第64頁(yè)，共206頁(yè)。（2）、指標(biāo)評(píng)價(jià)：該指標(biāo)反映營(yíng)業(yè)收入中獲得營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的能力。該指標(biāo)越高，表示獲益能力越強(qiáng)。（三）投資收益能力分析總資產(chǎn)報(bào)酬率=利潤(rùn)總額資產(chǎn)平均總額100%1、總資產(chǎn)報(bào)酬率（1）、公式總資產(chǎn)報(bào)酬率 =銷售利潤(rùn)率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率第65頁(yè)，共206頁(yè)。2、凈資產(chǎn)報(bào)酬率（1）、公式凈資產(chǎn)報(bào)酬率 =凈利潤(rùn)所有者權(quán)益平均余額100%（2）、指標(biāo)評(píng)價(jià)：該指標(biāo)反映投資者投入資本獲取利潤(rùn)的能力。對(duì)于投資者而言，權(quán)益報(bào)酬率越高，企業(yè)的獲利能力越強(qiáng)。（2）、指標(biāo)評(píng)價(jià)：該指標(biāo)反映企業(yè)運(yùn)用資產(chǎn)獲取利潤(rùn)的能力。對(duì)于投資者而言，資產(chǎn)報(bào)酬率越高，資產(chǎn)的獲利能力越強(qiáng)。銷售

27、凈利率資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù)凈資產(chǎn)報(bào)酬率 =第66頁(yè)，共206頁(yè)。 項(xiàng) 目 金額（萬元） 構(gòu)成比率 2005年2006年2005年2006年 營(yíng)業(yè)收入1113812044100.00100.00 營(yíng)業(yè)成本8500891076.3273.98營(yíng)業(yè)稅金及附加4005103.594.23 銷售費(fèi)用1983401.782.82 管理費(fèi)用941060.840.88 財(cái)務(wù)費(fèi)用26310.230.26 投資收益1351351.211.12 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)2055227218.4518.86練習(xí)：計(jì)算該公司各項(xiàng)盈利指標(biāo)第67頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)介紹利潤(rùn)表的銷售、資產(chǎn)盈利能力分析課后作業(yè)簡(jiǎn)述主要反映盈利能力的指標(biāo)有哪

28、些？教學(xué)后記上課紀(jì)律保持不錯(cuò)教學(xué)環(huán)節(jié)：第68頁(yè)，共206頁(yè)。第七講 利潤(rùn)表分析復(fù)習(xí)第69頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)鞏固利潤(rùn)表結(jié)構(gòu)分析和盈利能力分析的主要知識(shí)，掌握利潤(rùn)率、報(bào)酬率的計(jì)算方法。教學(xué)重點(diǎn)1、利潤(rùn)表收支結(jié)構(gòu)分析2、利潤(rùn)表盈利能力分析教學(xué)方法練習(xí)法、答疑法教學(xué)環(huán)節(jié)：第70頁(yè)，共206頁(yè)。練習(xí)課一、填空題1利潤(rùn)表一般由（ ）、（ ）、（ ）三 部分構(gòu)成。2目前通用的利潤(rùn)表主要有（ ）、（ ）兩種。3、企業(yè)的（ ）是指企業(yè)利用各種經(jīng)濟(jì)資源賺取利潤(rùn)的能力。第71頁(yè)，共206頁(yè)。練習(xí)課一、填空題4、（ ）是企業(yè)本期凈利潤(rùn)與資本金的比率 指標(biāo)，反映了投資者投入資本金的獲利能力。 5、（ ）是企業(yè)一定

29、時(shí)期內(nèi)實(shí)現(xiàn)的收益額與 該時(shí)期平均資產(chǎn)總額的比率，是反映企業(yè)資產(chǎn)綜 合利用效果的核心指標(biāo)。第72頁(yè)，共206頁(yè)。練習(xí)課二、選擇題1、某企業(yè)凈利潤(rùn)為500萬元，所得稅費(fèi)用為234萬元，利息支出為300萬元，年初和年末資產(chǎn)總額為 5250萬元和6250萬元，則總資產(chǎn)報(bào)酬率為：A: 8.7% B: 12.77% C: 17.98% D: 8% 解析總資產(chǎn)報(bào)酬率=利潤(rùn)總額/平均資產(chǎn) =（500+234）/（5250+6250）/2 = 12.77%第73頁(yè)，共206頁(yè)。練習(xí)課二、選擇題2、某企業(yè)利潤(rùn)總額為734萬元，所得稅費(fèi)用為234萬元，利息支出為300萬元，年初和年末所有者權(quán)益分別為3000萬元和3

30、250萬元，則凈資產(chǎn)報(bào)酬率為：A: 16.67% B: 15.38% C: 16% D: 33.09% 解析凈資產(chǎn)報(bào)酬率=凈利潤(rùn)/平均凈資產(chǎn) =（700-234）/（3000+3250）/2 = 16%第74頁(yè)，共206頁(yè)。練習(xí)課二、選擇題3、盈利能力分析中使用的指標(biāo)主要有：A: 利息保障倍數(shù) B: 總資產(chǎn)報(bào)酬率C: 凈利潤(rùn)營(yíng)運(yùn)指數(shù) D: 存貨周轉(zhuǎn)率 4、在其他條件不變的情況下，會(huì)引起總資產(chǎn)報(bào)酬率下降的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)有：A: 用現(xiàn)金支付審計(jì)費(fèi) B: 償還應(yīng)付賬款C: 借入短期借款本金 D: 車間領(lǐng)用原材料 第75頁(yè)，共206頁(yè)。練習(xí)課三、實(shí)訓(xùn)練習(xí)： 具體見書P3638的業(yè)務(wù)資料及要求。第76頁(yè)，共2

31、06頁(yè)。教學(xué)小結(jié)復(fù)習(xí)利潤(rùn)表的收支構(gòu)成和盈利能力分析，重點(diǎn)是盈利指標(biāo)的計(jì)算。課后作業(yè)無教學(xué)后記上課紀(jì)律保持良好教學(xué)環(huán)節(jié)：第77頁(yè)，共206頁(yè)。第八講 利潤(rùn)分配表分析第78頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)了解利潤(rùn)分配的項(xiàng)目，原則和分配順序，重點(diǎn)掌握股利分配政策。教學(xué)重點(diǎn)1、利潤(rùn)分配的項(xiàng)目構(gòu)成2、股利分配的政策教學(xué)方法講授法、引導(dǎo)法教學(xué)環(huán)節(jié)：第79頁(yè)，共206頁(yè)。一、利潤(rùn)分配表分析的意義二、利潤(rùn)分配表一般分析三、利潤(rùn)分配表質(zhì)量分析四、利潤(rùn)分配的穩(wěn)定性分析第四節(jié) 利潤(rùn)分配表分析第80頁(yè)，共206頁(yè)。一、利潤(rùn)分配表分析的意義1、通過利潤(rùn)表分析，可以了解企業(yè)利潤(rùn)的分配（或虧損彌補(bǔ)）情況及利潤(rùn)分配（或虧損彌補(bǔ)）水平

32、。2、通過利潤(rùn)表分析，可以了解企業(yè)的內(nèi)部理財(cái)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。3、通過利潤(rùn)表分析，可以掌握企業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)。二、利潤(rùn)分配表的分析一般分析1、彌補(bǔ)以前年度虧損2、提取法定盈余公積3、提取任意盈余公積4、向投資者分配利潤(rùn)（支付優(yōu)先股股利和普通股股利第81頁(yè)，共206頁(yè)。三、利潤(rùn)分配表質(zhì)量分析1、可供分配利潤(rùn)凈利潤(rùn)：利潤(rùn)質(zhì)量表分析并結(jié)合歷史同期比較年初未分配利潤(rùn)盈余公積轉(zhuǎn)入2、可供投資者分配利潤(rùn)：扣除法定盈余公積后余額（外商企業(yè)還要扣除職工獎(jiǎng)勵(lì)和福利基金）。3、未分配利潤(rùn)：可供投資者分配的利潤(rùn)減去應(yīng)付股利后的余額。（一）分析項(xiàng)目 分配利潤(rùn)從哪里來的??？第82頁(yè)，共206頁(yè)。（二）分析關(guān)注事項(xiàng)1、任意盈余公積

33、和未分配利潤(rùn)：由于管理層決策權(quán)較大，對(duì)它的處理關(guān)系企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略和財(cái)務(wù)決策。2、應(yīng)付普通股股利會(huì)計(jì)政策：由于分配的股利與任意盈余公積和未分配利潤(rùn)是此增彼減的關(guān)系，因而從某方面可以反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀態(tài)和理財(cái)政策。3、轉(zhuǎn)增股本的普通股會(huì)計(jì)政策：當(dāng)企業(yè)發(fā)放股票股利時(shí)，實(shí)質(zhì)是將屬于股東的盈余轉(zhuǎn)作股本（股票股利的發(fā)放不受現(xiàn)金流量的限制），所以只有當(dāng)公司現(xiàn)金不足或有很大發(fā)展空間是才發(fā)放股票股利第83頁(yè)，共206頁(yè)。2008年?duì)I業(yè)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)分析圖第84頁(yè)，共206頁(yè)。2009年?duì)I業(yè)利潤(rùn)結(jié)構(gòu)分析圖第85頁(yè)，共206頁(yè)。第三步 資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的具體分析評(píng)價(jià)四、利潤(rùn)分配的穩(wěn)定性分析為樹立公司良好形象或公司處于成熟期，應(yīng)保持

34、穩(wěn)定的股利分配政策，主要有：剩余股利分配固定股利分配固定股利率支付低正常股利加額外股利政策第86頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)重點(diǎn)講解利潤(rùn)分配表構(gòu)成和股利分配政策的確定。課后作業(yè)利潤(rùn)表能力分析的主要指標(biāo)？教學(xué)后記上課紀(jì)律一般，因部分同學(xué)參加自考教學(xué)環(huán)節(jié)：第87頁(yè)，共206頁(yè)。第九講 資產(chǎn)負(fù)債表分析概述第88頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)了解資產(chǎn)負(fù)債表的性質(zhì)、作用，理解報(bào)表的結(jié)構(gòu)和格式，以及報(bào)告的編制方法。教學(xué)重點(diǎn)1、報(bào)表的格式、結(jié)構(gòu)2、報(bào)表的編制方法教學(xué)方法案例法、引導(dǎo)法教學(xué)環(huán)節(jié)：第89頁(yè)，共206頁(yè)。是否“超重” 欠銀行和供應(yīng)商的錢是否“貧血” 賬面上的現(xiàn)金和現(xiàn)金 等價(jià)物是否過低 “新陳代謝”是否正常存

35、貨和應(yīng)收 賬款周轉(zhuǎn)是否過慢引入新課：分析目的第90頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)負(fù)債表的概念：是反映企業(yè)某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表。持續(xù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)特定日期特定日期特定日期一定時(shí)期資產(chǎn)負(fù)債表分析-授入新課第91頁(yè)，共206頁(yè)。一、資產(chǎn)負(fù)債表概述一、資產(chǎn)負(fù)債表的性質(zhì)與作用性質(zhì)： 反映企業(yè)某一特定日期所擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源。告訴我們什么：講授新課：企業(yè)的資金從哪里來的，到哪里去了？1企業(yè)的財(cái)務(wù)實(shí)力怎樣？2企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)怎樣，對(duì)企業(yè)合適嗎？345企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，資產(chǎn)質(zhì)量好嗎？企業(yè)的償債能力、營(yíng)運(yùn)能力強(qiáng)嗎？第92頁(yè)，共206頁(yè)。作用：反映企業(yè)擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源反映企業(yè)的資金來源及其構(gòu)成反映企業(yè)的償債能力反映企業(yè)所

36、有者的權(quán)益有助于反映企業(yè)管理者的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)第93頁(yè)，共206頁(yè)。二、資產(chǎn)負(fù)債表的內(nèi)容表頭： 報(bào)表名稱、編報(bào)單位、編制日期、計(jì)量貨幣、金額單位。表體： 資產(chǎn)負(fù)債表具體內(nèi)容。補(bǔ)充資料： 對(duì)報(bào)表補(bǔ)充說明。四、資產(chǎn)負(fù)債表的格式 賬戶式、報(bào)告式第94頁(yè)，共206頁(yè)。帳戶式（我國(guó)）賬戶式（我國(guó)）： 資產(chǎn)負(fù)債表 單位： 年月日 貨幣 負(fù) 債資 產(chǎn) 所有者權(quán)益第95頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)-賬戶式（左右式） 資產(chǎn)負(fù)債表資 產(chǎn)負(fù)債和所有者權(quán)益合 計(jì)合 計(jì)按流動(dòng)性由強(qiáng)到弱排列按債權(quán)人權(quán)益優(yōu)先于所有者權(quán)益排列資產(chǎn)負(fù)債表-授入新課第96頁(yè)，共206頁(yè)。報(bào)告式報(bào)告式（上下式）：資產(chǎn)負(fù)債表 單位: 年月日 貨幣:

37、資產(chǎn) 負(fù)債 所有者權(quán)益第97頁(yè)，共206頁(yè)。報(bào)告式：項(xiàng)目 金額資產(chǎn)類： 流動(dòng)資產(chǎn) 長(zhǎng)期投資 固定資產(chǎn) 無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)資產(chǎn)合計(jì)負(fù)債及所有者權(quán)益： 流動(dòng)負(fù)債 長(zhǎng)期負(fù)債 負(fù)債合計(jì) 實(shí)收資本 所有者權(quán)益合計(jì)負(fù)債及所有者權(quán)益總計(jì) 第98頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)負(fù)債表的編制方法1、根據(jù)總賬賬戶期末余額直接填列項(xiàng)目。 舉例2、根據(jù)總賬賬戶余額分析計(jì)算填列項(xiàng)目。 舉例3、根據(jù)明細(xì)賬賬戶余額分析計(jì)算填列項(xiàng)目 舉例第99頁(yè)，共206頁(yè)。如：應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收股利、固定資產(chǎn)原價(jià)、累計(jì)折舊、短期借款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付職工薪酬、應(yīng)付股利、應(yīng)交稅費(fèi)、實(shí)收資本、資本公積、盈余公積等。注：有些賬戶若余額方向變反則按負(fù)數(shù)填列。如應(yīng)付

38、職工薪酬、應(yīng)交稅費(fèi)等。1、根據(jù)總賬賬戶期末余額直接填列第100頁(yè)，共206頁(yè)。2、根據(jù)總賬賬戶余額分析計(jì)算填列1、貨幣資金根據(jù)現(xiàn)金、銀行存款和其他貨幣資金賬戶的期末余額合計(jì)填列。2、存貨根據(jù)在途物資、原材料、庫(kù)存商品、生產(chǎn)成本等賬戶期末余額合計(jì)填列。3、未分配利潤(rùn)根據(jù)本年利潤(rùn)和利潤(rùn)分配賬戶的余額分析計(jì)算填列。第101頁(yè)，共206頁(yè)。3、根據(jù)明細(xì)賬戶余額分析計(jì)算填列項(xiàng)目1、應(yīng)收賬款根據(jù)應(yīng)收賬款和預(yù)收賬款所屬明細(xì)賬戶的借方余額合計(jì)數(shù)減去壞賬準(zhǔn)備貸方余額后的金額填列。2、預(yù)收賬款根據(jù)應(yīng)收賬款和預(yù)收賬款所屬明細(xì)賬戶的貸方余額合計(jì)數(shù)填列。3、應(yīng)付賬款根據(jù)應(yīng)付賬款和預(yù)付賬款所屬明細(xì)賬戶的貸方余額合計(jì)數(shù)填列

39、。4、預(yù)付賬款根據(jù)應(yīng)付賬款和預(yù)付賬款所屬明細(xì)賬戶的借方余額合計(jì)數(shù)填列。第102頁(yè)，共206頁(yè)。例一、某企業(yè)2009年3月31日有關(guān)賬戶余額如下：（單位：元）1、現(xiàn)金（借）10002、銀行存款（借）119003、在途物資（借）150004、原材料（借）1750005、庫(kù)存商品（借）700006、固定資產(chǎn)（借）8000007、累計(jì)折舊（貸）700008、待攤費(fèi)用（借）6009、應(yīng)付職工薪酬（借）480010、預(yù)提費(fèi)用（借）50011、生產(chǎn)成本（借）4000012、本年利潤(rùn)（貸）6000013、利潤(rùn)分配（借）10000 根據(jù)以上資料，列式計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債表中下列各項(xiàng)目的金額。1、貨幣資金2、存貨 3、待

40、攤費(fèi)用4、固定資產(chǎn)凈值5、應(yīng)付職工薪酬 6、未分配利潤(rùn)第103頁(yè)，共206頁(yè)。例二：某企業(yè)2009年3月31日有關(guān)帳戶的余額資料如下：（單位：元）1、應(yīng)收帳款（借）560002、預(yù)付帳款（借）44000其中：應(yīng)收帳款A(yù)（借）40000其中：預(yù)付帳款甲（借）30000B（借）20000乙（借）20000C（貸）4000丙（貸）60003、應(yīng)付帳款（貸）550004、預(yù)收帳款（貸）33000其中：應(yīng)付帳款丁（貸）60000其中：預(yù)收帳款D（貸）40000戊（借）5000E（借）7000 根據(jù)以下資料，列式計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債表中下列各項(xiàng)目的金額。1、應(yīng)收帳款 2、預(yù)付帳款 3、應(yīng)付帳款 4、預(yù)收帳款第10

41、4頁(yè)，共206頁(yè)。課堂練習(xí)：某企業(yè)2010年末有關(guān)帳戶的余額資料如下：生產(chǎn)成本5000（借）壞帳準(zhǔn)備1000（貸）庫(kù)存商品28000（借）應(yīng)交稅費(fèi)2000（借）原材料12000（借）固定資產(chǎn)1000000（借）累計(jì)折舊100000（貸）預(yù)付帳款A(yù)公司 20000（借） 應(yīng)收帳款 甲公司 100000（借） B公司 2000（貸） 乙公司 20000（貸）應(yīng)付帳款長(zhǎng)江廠100000（貸）光明廠80000（借） 要求：根據(jù)上述資料計(jì)算該企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表中下列項(xiàng)目的余額：1、應(yīng)收帳款 2、應(yīng)付帳款 3、存貨 4、固定資產(chǎn)凈值資產(chǎn)負(fù)債表-課堂練習(xí)第105頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)重點(diǎn)講解資產(chǎn)負(fù)債表的分析作

42、用，編制的內(nèi)容和方法。課后作業(yè)無教學(xué)后記上課積極性有待提高，要引入更多實(shí)際案例激發(fā)學(xué)習(xí)興趣教學(xué)環(huán)節(jié)：第106頁(yè)，共206頁(yè)。第十講 資產(chǎn)負(fù)債表綜合分析第107頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)目閱讀，掌握組成要素的基本內(nèi)容和分析要點(diǎn)，完成資產(chǎn)負(fù)債表的初步分析。教學(xué)重點(diǎn)1、資產(chǎn)負(fù)債表的組成要素2、流動(dòng)資產(chǎn)要素變動(dòng)情況分析教學(xué)方法案例法、解析法教學(xué)環(huán)節(jié)：第108頁(yè)，共206頁(yè)。一、通常的閱讀步驟是由粗到細(xì)，先了解總括，再了解大類項(xiàng)目，然后逐層分解，最后到具體項(xiàng)目。 ZX股份有限公司簡(jiǎn)單資產(chǎn)負(fù)債表 單位：百萬元 項(xiàng)目年末年初項(xiàng)目年末年初資產(chǎn)總計(jì)6777.50 7107.06 負(fù)債合計(jì)1178.7

43、9 1388.54 股東權(quán)益合計(jì)5598.70 5718.52 第109頁(yè)，共206頁(yè)。二、資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)分析意義：能夠揭示企業(yè)的 行業(yè)特點(diǎn) 經(jīng)營(yíng)管理特點(diǎn) 發(fā)展特點(diǎn) 支付能力 償債能力1.資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析總括的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)即指流動(dòng)資產(chǎn)、非流動(dòng)資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重。通過資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的總括分析，可以大致了解企業(yè)資產(chǎn)的基本構(gòu)成情況，認(rèn)識(shí)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)與管理的優(yōu)勢(shì)與不第110頁(yè)，共206頁(yè)。足，為進(jìn)一步分析這些優(yōu)勢(shì)與不足形成的原因提供資料。 例如：對(duì)ZX公司的資產(chǎn)構(gòu)成基本情況分析如下表。 ZX股份有限公司資產(chǎn)構(gòu)成基本情況分析表 單位:百萬元 項(xiàng) 目2005年2004年2003年2005年比重(%)2004年比重(%)

44、2003年比重(%)流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)3844.59 3957.79 4000.43 56.73 55.69 54.26 非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)2932.91 3149.27 3372.28 43.27 44.31 45.74 資產(chǎn)總計(jì)6777.50 7107.06 7372.71 100.00 100.00 100.00 企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)中，資產(chǎn)的基本構(gòu)成會(huì)受到：企業(yè)所處行業(yè)、企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)模、經(jīng)營(yíng)策略、盈利模式等眾多因素的影響，這需要分析者結(jié)合具體情況來分析。第111頁(yè)，共206頁(yè)。三、資產(chǎn)負(fù)債表要素資產(chǎn) 含義 由過去的交易或事項(xiàng)形成，并由企業(yè)擁有或控制的資源，該資源預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益的流入。特性現(xiàn)實(shí)性

45、收益性資產(chǎn)體現(xiàn)企業(yè)法人財(cái)產(chǎn)權(quán)第112頁(yè)，共206頁(yè)。二、資產(chǎn)負(fù)債表要素流動(dòng)資產(chǎn)非流動(dòng)資產(chǎn) 長(zhǎng)期股權(quán)投資固定資產(chǎn)無形資產(chǎn) 其他資產(chǎn) 分類 按資產(chǎn)的流動(dòng)性分類資產(chǎn)第113頁(yè)，共206頁(yè)。三、資產(chǎn)負(fù)債表具體項(xiàng)目閱讀1、交易性金融資產(chǎn)：在一年時(shí)間內(nèi)可以變現(xiàn)的投資 特點(diǎn)：容易變現(xiàn)持有時(shí)間短波動(dòng)性強(qiáng)，盈利和虧損難以把握等 警防某些公司任意將長(zhǎng)期投資改為交易性投資，以此來提高公司資產(chǎn)的流動(dòng)性。注意！第114頁(yè)，共206頁(yè)。 從短期投資的數(shù)量看從其實(shí)際營(yíng)運(yùn)資金的運(yùn)作情況看從投資收益的情況看如何判斷企業(yè)任意分割短期投資和長(zhǎng)期投資的行為呢？第115頁(yè)，共206頁(yè)。2、應(yīng)收賬款3、其他應(yīng)收款 大籮筐，什么東西都可以

46、往里面裝。第116頁(yè)，共206頁(yè)。4、存貨（原材料、周轉(zhuǎn)材料、庫(kù)存商品、生產(chǎn)成本、在產(chǎn)品等） 存貨越多，資金沉淀越多，可流動(dòng)資金就越少，資產(chǎn)的使用效率就越低。注意！第117頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)主要介紹了流動(dòng)資產(chǎn)中有關(guān)具體項(xiàng)目的內(nèi)容和分析要點(diǎn)課后作業(yè)思考1教學(xué)后記上課積極性有所提高教學(xué)環(huán)節(jié)：第118頁(yè)，共206頁(yè)。第十一講 資產(chǎn)負(fù)債表綜合分析第119頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)主要了解非流動(dòng)資產(chǎn)及負(fù)債、所有者權(quán)益具體項(xiàng)目?jī)?nèi)容及變動(dòng)情況分析，讓學(xué)生能熟練進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債表的初步分析教學(xué)重點(diǎn)1、非流動(dòng)資產(chǎn)項(xiàng)目分析2、負(fù)債、所有者權(quán)益項(xiàng)目分析教學(xué)方法引導(dǎo)法、講授法教學(xué)環(huán)節(jié)：第120頁(yè)，共206頁(yè)。1、長(zhǎng)期

47、股權(quán)投資 目的：出于企業(yè)戰(zhàn)略性的考慮按照風(fēng)險(xiǎn)投資理論為了粉飾企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況例：某企業(yè)正準(zhǔn)備籌集一筆2000萬元的款子。一、非流動(dòng)資產(chǎn)具體項(xiàng)目閱讀第121頁(yè)，共206頁(yè)。 X企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表（1） X年X月X日 單位：萬元資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額流動(dòng)資產(chǎn)1000負(fù)債5000固定資產(chǎn)5000所有者權(quán)益實(shí)收資本500資本公積盈余公積500所有者權(quán)益合計(jì)1000資產(chǎn)合計(jì)6000負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)6000第122頁(yè)，共206頁(yè)。 企業(yè)可與一受資方簽訂一份投資協(xié)議，協(xié)議規(guī)定：投資方用其固定資產(chǎn)1000萬元和一項(xiàng)專有技術(shù)3000萬元對(duì)外投資，總投資4000萬元。 投資后，企業(yè)資產(chǎn)增值3000萬元。第12

48、3頁(yè)，共206頁(yè)。 X企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表（2） X年X月X日 單位：萬元資產(chǎn)金額負(fù)債及所有者權(quán)益金額流動(dòng)資產(chǎn)1000負(fù)債5000固定資產(chǎn)4000所有者權(quán)益長(zhǎng)期投資4000實(shí)收資本500資本公積3000盈余公積500所有者權(quán)益合計(jì)4000資產(chǎn)合計(jì)9000負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)9000第124頁(yè)，共206頁(yè)。2、固定資產(chǎn)兩個(gè)條件：用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的，使用期限一年以上非生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的主要物品，單位價(jià)值2000元以上。固定資產(chǎn)的取得方式外購(gòu)自行建造投資轉(zhuǎn)入融資租入接受捐贈(zèng)第125頁(yè)，共206頁(yè)。折舊平均年限法 固定資產(chǎn)折舊=（固定資產(chǎn)原值-凈殘值）/折舊年限 例如：企業(yè)有設(shè)備一臺(tái)，原值為20萬元，預(yù)計(jì)可使用10年，

49、預(yù)計(jì)報(bào)廢時(shí)的凈殘值率為2%。求該設(shè)備的年折舊額。 年折舊=（20-20*2%）/10=1.96萬元 月折舊=1.96/12=0.98萬元第126頁(yè)，共206頁(yè)。工作量法每單位工作量折舊額 =固定資產(chǎn)原值*（1-凈殘值率）/預(yù)計(jì)總工作量某項(xiàng)固定資產(chǎn)的月折舊額 =該項(xiàng)固定資產(chǎn)當(dāng)月工作量*每單位工作量折舊額例如：某企業(yè)的一輛自卸車原值68000元，預(yù)計(jì)使用8年，預(yù)計(jì)凈殘值率4%，預(yù)計(jì)總行駛里程544000公里，本月行駛6000公里，則： 該車單位折舊額=68000*（1-4%）/544000=0.12元/公里 本月折舊額=6000*0.12=720元第127頁(yè)，共206頁(yè)。無形資產(chǎn) 企業(yè)長(zhǎng)期使用且無

50、實(shí)物形態(tài)的資產(chǎn) 如：土地使用權(quán)、專利權(quán)等 報(bào)表上所列示的無形資產(chǎn)，基本上都是企業(yè)外購(gòu)的無形資產(chǎn)。 商譽(yù)是無形資產(chǎn)嗎？注意！第128頁(yè)，共206頁(yè)。二、負(fù)債類項(xiàng)目短期借款應(yīng)付賬款應(yīng)付職工薪酬長(zhǎng)期應(yīng)付款 第129頁(yè)，共206頁(yè)。三、所有者權(quán)益項(xiàng)目1、實(shí)收資本 企業(yè)收到投資者的實(shí)際投入資本.資本金制度 資本金:企業(yè)法人在工商行政管理部門登記注冊(cè)的資金. 資本金在股份公司稱為股本,在其他公司稱為實(shí)收資本 第130頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)重點(diǎn)介紹非流動(dòng)資產(chǎn)分析項(xiàng)目和所有者權(quán)益分析項(xiàng)目構(gòu)成課后作業(yè)無教學(xué)后記上課紀(jì)律保持良好教學(xué)環(huán)節(jié)：第131頁(yè)，共206頁(yè)。第十二講 資產(chǎn)負(fù)債表短期償債能力分析第132頁(yè)，共

51、206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)主要了解資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu)和內(nèi)容的基礎(chǔ)上，詳細(xì)理解短期資產(chǎn)的流動(dòng)性作用教學(xué)重點(diǎn)1、資產(chǎn)的流動(dòng)性2、短期償債能力 教學(xué)方法引導(dǎo)法、講授法教學(xué)環(huán)節(jié)：第133頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)負(fù)債表分析要點(diǎn)：1、資產(chǎn)表現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)模，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的擴(kuò)充實(shí)力。2、負(fù)債表示企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的大小，體現(xiàn)資本結(jié)構(gòu)的穩(wěn)健、安全性。3、所有者權(quán)益表明企業(yè)的資本大小，保證企業(yè)的償債能力、發(fā)展能力。 引入新課：第134頁(yè)，共206頁(yè)。引入新課：思考：某公司08、07年流動(dòng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)如下，請(qǐng)對(duì)該公司的資產(chǎn)流動(dòng)性進(jìn)行分析？ 項(xiàng)目 08年 07年 差異速動(dòng)資產(chǎn)1,045,0661,002,785 +4.22%存貨 663,372

52、 716,192 -7.38%流動(dòng)資產(chǎn)1,708,4381,718,977 -0.61%第135頁(yè)，共206頁(yè)。解析：1、該公司08年的流動(dòng)資產(chǎn)比07年減少-0.61%。2、此減少的主要原因是存貨、預(yù)付賬款的減少，但不會(huì)減少資產(chǎn)的流動(dòng)性，相反卻減少了資金的占用，在一定程度上增強(qiáng)了企業(yè)的流動(dòng)性。3、綜合對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)的水平、垂直性分析，我們可以進(jìn)一步判斷，公司08年的流動(dòng)性有所增強(qiáng)。 第136頁(yè)，共206頁(yè)。講授新課：主要內(nèi)容1.資產(chǎn)的流動(dòng)性2.短期償債能力分析 第137頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)的流動(dòng)性與短期償債能力分析： 一、短期流動(dòng)性的重要意義： 流動(dòng)性是衡量企業(yè)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力的重要指標(biāo)，缺乏流動(dòng)性，

53、對(duì)不同的分析主體將產(chǎn)生不同程度的影響。 企業(yè)： 缺乏有利的折扣和有利可圖的機(jī)會(huì) 管理措施受到限制 清償能力 投資和資產(chǎn)的強(qiáng)行出售 企業(yè)清算破產(chǎn) 第138頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)的流動(dòng)性與短期償債能力分析：短期流動(dòng)性的重要意義： 債權(quán)人：本金收回的延遲 利息的損失 股東：盈利水平低 投資機(jī)會(huì)少 控制權(quán)或資本投資的流失 獨(dú)資或合伙將危機(jī)私人財(cái)產(chǎn) 第139頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)的流動(dòng)性與短期償債能力分析：短期流動(dòng)性的重要意義： 消費(fèi)者和供應(yīng)商： 企業(yè)無力履行合同 信譽(yù)受到影響 重要客戶的損失第140頁(yè)，共206頁(yè)。資金運(yùn)用狀況流動(dòng)資產(chǎn)占總資產(chǎn)比重營(yíng)運(yùn)資金資產(chǎn)的流動(dòng)性與短期償債能力分析：二、影響短期償債能力

54、的主要因素第141頁(yè)，共206頁(yè)。資產(chǎn)的流動(dòng)性與短期償債能力分析：三、資產(chǎn)流動(dòng)性與短期償債能力的關(guān)系 1、 企業(yè)有盈利并不說明具有償債能力 2、 償還債務(wù)要以貨幣資金支付 企業(yè)的利潤(rùn)與實(shí)際持有的現(xiàn)有資金有一定差距 利潤(rùn) 可支配的現(xiàn)金 第142頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)小結(jié)重點(diǎn)介紹資產(chǎn)的流動(dòng)性是企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)換成現(xiàn)金的能力，它關(guān)系企業(yè)短期的償債能力課后作業(yè)資產(chǎn)流動(dòng)性的重要作用教學(xué)后記上課紀(jì)律保持良好教學(xué)環(huán)節(jié)：第143頁(yè)，共206頁(yè)。第十三講 短期償債能力比率分析第144頁(yè)，共206頁(yè)。教學(xué)目標(biāo)主要了解償債能力比率指標(biāo)內(nèi)容及評(píng)價(jià)方法，讓學(xué)生能熟練掌握不同規(guī)模的企業(yè)短期償債能力的分析教學(xué)重點(diǎn)1、營(yíng)運(yùn)資金 2、

55、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率 教學(xué)方法引導(dǎo)法、例示法教學(xué)環(huán)節(jié)：第145頁(yè)，共206頁(yè)。引入新課：復(fù)習(xí)：1、企業(yè)資產(chǎn)缺乏流動(dòng)性會(huì)導(dǎo)致什么結(jié)果2、資產(chǎn)流動(dòng)性與短期償債能力之間的關(guān)系如何短期資產(chǎn)的流動(dòng)性第146頁(yè)，共206頁(yè)。講授新課：主要內(nèi)容1.同一規(guī)模下企業(yè)短期償債能力的比較 2.不同規(guī)模下企業(yè)短期償債能力的比較 第147頁(yè)，共206頁(yè)。營(yíng)運(yùn)資金 1、概念：是衡量公司短期償債能力的重要指標(biāo)，它是流動(dòng)資產(chǎn)總額與流動(dòng)負(fù)債總額的差。 計(jì)算公式：營(yíng)運(yùn)資金=流動(dòng)資產(chǎn) 流動(dòng)負(fù)債 流動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)負(fù)債營(yíng)運(yùn)資金衡量同一規(guī)模的企業(yè)短期償債能力分析指標(biāo)：第148頁(yè)，共206頁(yè)。營(yíng)運(yùn)資金：2、作用：計(jì)量流動(dòng)性儲(chǔ)備的重要指

56、標(biāo)。 營(yíng)運(yùn)資本規(guī)模是財(cái)務(wù)分析師投資決策和投資建議的依據(jù)。 政府實(shí)施對(duì)企業(yè)監(jiān)管和政策推行的參考依據(jù)。 3、局限性： 它是一個(gè)絕對(duì)額概念，不同規(guī)模的公司之間，營(yíng)運(yùn)資金的大小不便于比較。 它的值是賬面價(jià)值，與實(shí)際價(jià)值可能有差異。如果差異過大的時(shí)候，會(huì)影響衡量的準(zhǔn)確性。 例：某公司有流動(dòng)資產(chǎn)100萬，流動(dòng)負(fù)債50萬，那么50萬的營(yíng)運(yùn)資金是否合理呢？ 第149頁(yè)，共206頁(yè)。（一）流動(dòng)比率 1、概念：是指流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比值 計(jì)算公式：流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債 表示每1元流動(dòng)負(fù)債有多少流動(dòng)資產(chǎn)作為償付擔(dān)保，反映短期債權(quán)的安全程度不同規(guī)模的企業(yè)短期償債能力分析：第150頁(yè)，共206頁(yè)。例題： 公司

57、甲 公司乙流動(dòng)資產(chǎn) 3000 6000流動(dòng)負(fù)債 1000 4000營(yíng)運(yùn)資金 2000 2000 流動(dòng)比率 3 1.5 假設(shè)某銀行信貸人員，有筆一年期貸款。該兩公司都遞交了申請(qǐng)，且都用于企業(yè)規(guī)模擴(kuò)張使用，該貸給誰？第151頁(yè)，共206頁(yè)。流動(dòng)比率 2、作用：越高，債權(quán)人的安全程度越高； 緩沖能力越強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)越低。因?yàn)?，企業(yè)一旦進(jìn)入破產(chǎn)清算，則存貨將大量被迫壓價(jià)出售，并發(fā)生大量的應(yīng)收賬款信用損失； 計(jì)量企業(yè)應(yīng)付現(xiàn)金流量的不確定性和突發(fā)事件的安全程度； 從企業(yè)管理者的角度出發(fā)，過高的流動(dòng)比率則表明企業(yè)資產(chǎn)利用率低下，管理松懈，資金浪費(fèi)，同時(shí)表明企業(yè)過于保守，沒有充分使用目前的借款能力。 流動(dòng)比率判斷標(biāo)

58、準(zhǔn)：一般2：1比較合適第152頁(yè)，共206頁(yè)。 接上例，假如公司甲借款1000元， 流動(dòng)比率=4000/2000=2：1 假如公司甲還款1500元，短期償債能力又會(huì)怎樣呢？ 假如公司乙還款2000元， 流動(dòng)比率=4000/2000=2:1 否定流動(dòng)比率是否能：計(jì)量并預(yù)測(cè)未來現(xiàn)金流入和流出模式？計(jì)量未來現(xiàn)金流入相對(duì)現(xiàn)金流出的充足性？第153頁(yè)，共206頁(yè)。短期償債能力分析指標(biāo)： 3、局限性：是一種靜態(tài)的衡量方法 當(dāng)期現(xiàn)金存量與未來現(xiàn)金流入沒有邏輯上的因果關(guān)系 沒有考慮影響現(xiàn)金流入的其他因素 4、分解分子分母 分母：包括應(yīng)付債權(quán)人、供應(yīng)商、 職工、稅務(wù)部門、投資者等負(fù)債 流動(dòng)負(fù)債是現(xiàn)金的一個(gè)來源

59、流動(dòng)負(fù)債取決于銷售水平 總之，負(fù)債很大程度上取決于預(yù)期現(xiàn)金流量，而不是現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物分母質(zhì)量：在極端情況下，各種應(yīng)付稅金必須立即支付以及長(zhǎng)期供應(yīng)商的負(fù)債。 第154頁(yè)，共206頁(yè)。短期償債能力分析指標(biāo)：分解分子分母 分子：現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物主要起預(yù)防儲(chǔ)備的作用，以應(yīng)付短期現(xiàn)金。 現(xiàn)金金額幾乎與企業(yè)現(xiàn)有經(jīng)營(yíng)水平無關(guān)。 有價(jià)證劵回報(bào)遠(yuǎn)高于現(xiàn)金回報(bào)，投資可償還負(fù)債。 應(yīng)收賬款和銷售的關(guān)系受信用和收款方式的制約，它反映的是未來現(xiàn)金流入量。 預(yù)付費(fèi)用是為了獲得未來利益而支付的現(xiàn)金， 存貨取決于銷售和預(yù)期銷售，來自于存貨銷售的未來現(xiàn)金流入量的確定取決于可以實(shí)現(xiàn)的毛利。流動(dòng)比率不能揭示銷售水平或毛利水平，但

60、它是未來現(xiàn)金流入量的重要決定因素。 總之，未來現(xiàn)金流入主要是盈利資產(chǎn)的運(yùn)用，流動(dòng)性是次要的！ 第155頁(yè)，共206頁(yè)。短期償債能力分析指標(biāo)：易理解性計(jì)算的簡(jiǎn)單性數(shù)據(jù)的易得性是債權(quán)人最后解決問題的慣用方法。為什么流動(dòng)比率應(yīng)用如此廣泛？第156頁(yè)，共206頁(yè)。短期償債能力分析指標(biāo)：（二）、速動(dòng)比率這是對(duì)流動(dòng)比率的改進(jìn)，比它更加準(zhǔn)確、可信計(jì)算公式： 速動(dòng)比率=（流動(dòng)資產(chǎn)-存貨-預(yù)付賬款等）/流動(dòng)負(fù)債判斷標(biāo)準(zhǔn)： 為1較合適，還應(yīng)當(dāng)結(jié)合企業(yè)的實(shí)際情況進(jìn)行評(píng)價(jià)。第157頁(yè)，共206頁(yè)。短期償債能力分析指標(biāo)：速動(dòng)比率局限性 1、是一個(gè)靜態(tài)指標(biāo) 2、應(yīng)收賬款的質(zhì)量可能會(huì)影響速動(dòng)比率的可信性 3、預(yù)付款項(xiàng)應(yīng)當(dāng)扣