IPO審計特殊考慮---肖菲老師課件(注師后續(xù)教育2012)

1、首次公開發(fā)行股票公司審計的特殊考慮首次公開發(fā)行股票公司審計的特殊考慮肖菲肖菲2教師簡介教師簡介n立信合伙人，上?？偛坎块T經(jīng)理n1996年加入大華（后為安永），2003年加入立信n系統(tǒng)集成、機械、信托、生物制藥、化工及交通業(yè)n專業(yè)經(jīng)歷：n2000年，兼任國務(wù)院派出國企監(jiān)事會的特別技術(shù)助理n2003年至今，兼任立信內(nèi)部培訓(xùn)講師n2009年，至立信北京兼任獨立復(fù)核合伙人n2009年至2010年，兼任開行貸款評審委員會行外委員曾主持的重大項目或客戶n境內(nèi)上市公司：n凱馬B股、安信信托、金宇集團、龍元建設(shè)、維維股份、杉杉股份n上海梅林（IPO）、上海機場（IPO）、寧波海運（IPO）、億陽信通（IPO）

2、、神州泰岳（IPO，首批創(chuàng)業(yè)板7家過會公司之一）、贛鋒鋰業(yè)（IPO）、百潤香精（IPO）n重組項目：四川路橋整體上市34大綱大綱n1、IPO現(xiàn)況一覽n2、財務(wù)盡職調(diào)查工作要點n3、股份公司改制工作要點n4、審計需要重點考慮的幾個方面n5、反饋意見回復(fù)IPO審計市場現(xiàn)狀集中度n摘自21世紀經(jīng)濟報道（2012/5/3）n立信和天健占了總數(shù)的26.5%5企業(yè)企業(yè)數(shù)量數(shù)量事務(wù)所事務(wù)所數(shù)量數(shù)量平均平均數(shù)數(shù)前十大前十大事務(wù)所事務(wù)所比例比例其中其中立信立信其中其中天健天健主板36443821760%5246創(chuàng)業(yè)板30441719664%4039IPO審計市場現(xiàn)狀質(zhì)量n兩年半以來，累計過會800多家n發(fā)生重大

3、問題的：低于5家n全球最活躍、發(fā)行價格最高、審計質(zhì)量最好的資本市場6IPO審計市場現(xiàn)狀證監(jiān)會n經(jīng)濟觀察報：很多被否案例都能找到已上市的反例，現(xiàn)行審核制度下至多是一門藝術(shù)而不是科學(xué)n流程最透明、審核最專業(yè)、人員最廉潔7監(jiān)管的最新動態(tài)（1/2）n關(guān)于進一步提高首次公開發(fā)行股票公司財務(wù)信息披露質(zhì)量有關(guān)問題的意見n九方面的要求n建立健全財務(wù)報告內(nèi)部控制制度n財務(wù)信息真實、準確、完整地反映公司的經(jīng)營情況n關(guān)注盈利增長情況和異常交易，防范利潤操縱n充分披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易8監(jiān)管的最新動態(tài)（2/2）n收入確認的真實性、合規(guī)性和毛利率分析的合理性n對主要客戶和供應(yīng)商進行核查n關(guān)注存貨的真實性和存貨跌價準備的

4、充分計提n關(guān)注現(xiàn)金收付交易對會計核算基礎(chǔ)的不利影響n保持對財務(wù)異常信息的敏感度，防范利潤操縱9IPO審計的幾個階段n盡職調(diào)查n業(yè)務(wù)重組方案n第一次詳細審計n股份公司改制n申報報告審計n反饋意見回復(fù)n加期補審10需會計師出具的主要報告n申報期審計報告n原始報表和申報報表的差異報告n納稅情況報告n內(nèi)控鑒證報告n非經(jīng)常性損益及主要財務(wù)指標計算鑒證報告1112大綱大綱n1、IPO現(xiàn)況一覽n2、財務(wù)盡職調(diào)查工作要點n3、股份公司改制工作要點n4、審計需要重點考慮的幾個方面n5、反饋意見回復(fù)財務(wù)盡職調(diào)查工作的目的n快速排查有無上市硬傷，為項目的進一步開展打下基礎(chǔ)n節(jié)約參與各方的成本：有問題沒法解決，直接撤

5、離n盡職調(diào)查工作的好壞，影響日后工作的效率及收益n初步判斷審計風(fēng)險，確定審計策略13重點核查領(lǐng)域（1/5）n歷年工商調(diào)檔資料：n歷史沿革，股東身份，出資情況n原始報表和未審報表是否一致n對外投資情況14重點核查領(lǐng)域（2/5）n業(yè)務(wù)是否完整和獨立n獨立的產(chǎn)、供、銷體系n商標、專有技術(shù)、土地15重點核查領(lǐng)域（3/5）n了解業(yè)務(wù)n買什么、賣什么、怎么生產(chǎn)、收付款方式n業(yè)務(wù)集中度n基本的內(nèi)部控制是否存在，基礎(chǔ)數(shù)據(jù)是否完整，收入確認的方式，成本核算方式n行業(yè)數(shù)據(jù)：毛利率、原材料消耗（林紙一體化：原木/紙漿4.5立方/噸；煤焦：煤/焦炭1.32等）16重點核查領(lǐng)域（4/5）n關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)方交易n關(guān)聯(lián)方清單

6、n關(guān)聯(lián)方交易的程度n同業(yè)競爭n業(yè)務(wù)重組的必要性及方案17重點核查領(lǐng)域（5/5）n資產(chǎn)狀況n減值準備的計提政策n實物資產(chǎn)的存放狀況n長期資產(chǎn)的入賬成本及產(chǎn)權(quán)歸屬n稅務(wù)n稅率，關(guān)稅政策n是否存在重大稅務(wù)風(fēng)險18評價審計風(fēng)險，是否承接n對方的誠信度n過去和未來的增長態(tài)勢n專業(yè)勝任能力n是否有行業(yè)經(jīng)驗n審計的可行性n審計資源是否足夠：費用、時間、人員n和其他機構(gòu)的配合程度19案例n被審計單位存貨占資產(chǎn)總額的1/3，存放在租借來的特定場所，盤點時需要將存貨搬出后才能進行，但搬運存貨需要很大的中轉(zhuǎn)場所，且可能導(dǎo)致一定數(shù)量的破損。因此被審計單位沒有進行過全面盤點。n被審計單位通過測算該存放場所的容積估算存貨

7、數(shù)量。2021大綱大綱n1、IPO現(xiàn)況一覽n2、財務(wù)盡職調(diào)查工作要點n3、股份公司改制工作要點n4、審計需要重點考慮的幾個方面n5、反饋意見回復(fù)股份公司改制工作要點（1/2）n改制基準日：避開年末n和投資者入股時間關(guān)系不大n評估報工商，但不按評估調(diào)賬（公司制改制除外）n土地產(chǎn)證需辦理完畢：房屋、土地及在建工程價值評估n個調(diào)稅22股份公司改制工作要點（2/2）n改制基準日審計報告n不需要合并報表n宜簡不宜繁n以第一次詳細審計為基礎(chǔ)，所有的重大問題已有妥善的處理方案2324大綱大綱n1、IPO現(xiàn)況一覽n2、財務(wù)盡職調(diào)查工作要點n3、股份公司改制工作要點n4、審計需要重點考慮的幾個方面n5、反饋意見

8、回復(fù)1、收入：一般的控制流程發(fā)貨控制信用控制收款控制開票控制收入確認？審計風(fēng)險！審計風(fēng)險！1、收入：發(fā)貨、開票和收入確認的關(guān)系已開票未開票已發(fā)貨V？未發(fā)貨？1、收入：客戶的兩種類型n商鋪：不消耗商品，再原樣賣出n消費者：消耗商品n比如：牛奶賣給超市、家庭n鋼鐵賣給貿(mào)易商、汽車廠n農(nóng)資賣給農(nóng)機站、農(nóng)民n是代銷還是買斷？?。ㄋ拇ㄩL虹、科龍是代銷還是買斷？?。ㄋ拇ㄩL虹、科龍電器）電器）1、收入：案例四川長虹n四川長虹在2004年，對APEX公司計提全額壞賬準備26億元，當年虧損37億元。n我們從網(wǎng)絡(luò)上可以查知APEX公司是北美家電的經(jīng)銷商，由于APEX公司低價在北美銷售長虹家電，導(dǎo)致巨額虧損，無法清

9、償長虹債務(wù)。但我們質(zhì)疑的是，長虹以高于APEX最終銷售價格的價格賣給APEX，是否有高估以前年度利潤的嫌疑？對APEX的“商鋪”銷售，代銷還是買斷？28收入：案例科龍電器n德勤對科龍電器2004年報審計報告：n“（二）2004年度已確認了銷售退回超過人民幣20,000萬元。管理層認為截至2004年12月31日沒有必要對銷售退回計提準備。我們未能取得足夠的資料及解釋以確定2004年12月31日是否需要對銷售退回計提準備?！眓“商鋪”銷售，應(yīng)以“代銷”方式確認銷售，卻以“經(jīng)銷”方式進行了確認。為控制風(fēng)險，對未來可能的退貨進行預(yù)估，但科龍沒有進行充分估計，因此德勤出了保留意見的報告。291、收入：特

10、殊行業(yè)的收入確認n系統(tǒng)集成：銷售商品還是提供勞務(wù)？n房地產(chǎn)：產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移的標志？n加盟店銷售：代銷還是買斷？n商業(yè)地產(chǎn)：免租期如何確認收入？n設(shè)計：完工百分比的計量？n建造合同：預(yù)算成本可靠？301、收入：軟件企業(yè)收入確認n案例：上市公司收入確認方法比較31簡稱自制軟件銷售定制軟件銷售技術(shù)服務(wù)系統(tǒng)集成青島軟控按合同約定的完工比例確認按合同約定的完工比例確認國脈科技按完成程度確認初驗確認華勝天成按時間直線法確認驗收確認浪潮軟件完工百分比久其軟件按合同約定的完工比例確認按合同約定的完工比例確認按合同約定的完工比例確認遠光軟件完工百分比東華軟件驗收確認驗收確認完工百分比東軟集團完工百分比完工百分比完工百

11、分比石基信息對應(yīng)系統(tǒng)集成確認時按進度確認安裝完畢確認拓維信息驗收確認完工百分比驗收確認S*st新太完工百分比按合同約定分階段確認恒生電子完工百分比完工百分比完工百分比川大智勝完工百分比完工百分比完工百分比信雅達完工百分比完工百分比科大訊飛驗收確認完工百分比按進度確認終驗確認交大博通完工百分比驗收確認浙大網(wǎng)新完工百分比完工百分比新世紀按服務(wù)期限驗收確認金證股份完工百分比在收款日確認驗收確認神州泰岳初驗確認初驗確認按時間直線法確認初驗確認1、收入：收入審計的其他思路n生產(chǎn)能力的考慮n裝配線、高爐、電解槽等n投入和產(chǎn)出的合理性（舉例）n化學(xué)反應(yīng)方程、實物數(shù)量、廢料n常識1、收入：常識案例nA公司是一

12、家從事輕型卡車生產(chǎn)銷售的公司，將一種輕型卡車的設(shè)計圖紙以400萬元的價格轉(zhuǎn)讓給B公司，B公司是一家物資流通企業(yè)，轉(zhuǎn)讓款已全部收到，付款人為B公司。除上述交易外，A公司和B公司之間無任何交易。我們已檢查了交易合同，并收到了B公司的函證回函。1、收入：小結(jié)n收入是整個審計的主要風(fēng)險n根據(jù)實際情況判斷收入確認的方式n和公司實際的收入確認方式進行比較n尋找簡便可行的模型來控制整體風(fēng)險n不要忽略常識2、成本n有沒有成本帳？n定額成本法補充成本帳n產(chǎn)品成本的拆解n差異的分配n期末在產(chǎn)品的核定353、會計政策的調(diào)整n壞賬準備計提政策n折舊年限n注意：如果調(diào)整采用未來適用法，應(yīng)在管理層通過相關(guān)決定之日為調(diào)整日

13、364、研發(fā)費用n一般不進行資本化n缺少外部證據(jù)的支持n被審計單位內(nèi)部證據(jù)的缺失n原始報表一般都不資本化n高新技術(shù)企業(yè)n研發(fā)費用發(fā)生的合理性375、發(fā)行費用的處理n列其他應(yīng)收款：計提壞賬準備？n列預(yù)付賬款？n掛賬時間較長時如何處理n或有資產(chǎn)？n建議：當期發(fā)生時，直接計入當期損益386、費用的完整性n運費、廣告費、傭金、銷售獎金等n審計方法：n了解內(nèi)控n發(fā)現(xiàn)關(guān)鍵控制點n尋找關(guān)鍵審計證據(jù)397、股份支付n親屬之間的轉(zhuǎn)讓，不屬于股份支付n戰(zhàn)略投資者的入股價格、時間、數(shù)量n凈資產(chǎn)值、評估值（收益法）408、現(xiàn)金流量n現(xiàn)金流量和凈利潤的關(guān)系n票據(jù)：剔除還是包括？n為上市支付的現(xiàn)金n收到和資產(chǎn)相關(guān)的政府補

14、助n和關(guān)聯(lián)方的資金往來等419、外幣報表折算n新準則：外幣貨幣性項目沒有明確列示預(yù)付賬款和預(yù)收賬款n正常情況下：預(yù)付賬款轉(zhuǎn)入存貨、固定資產(chǎn)，再轉(zhuǎn)入成本；預(yù)收賬款轉(zhuǎn)入收入n除非有證據(jù)表明日后將退回，預(yù)付賬款和預(yù)收賬款不應(yīng)根據(jù)匯率進行變動n如果預(yù)付賬款和預(yù)收賬款根據(jù)匯率進行變動，將影響主營業(yè)務(wù)毛利率4210、關(guān)聯(lián)方披露n定義：一方控制、共同控制另一方或?qū)α硪环绞┘又卮笥绊?，以及兩方或兩方以上同受一方控制、共同控制或重大影響的，?gòu)成關(guān)聯(lián)方。n明確：合營企業(yè)及聯(lián)營企業(yè)包括他們的子公司（即他們的合營企業(yè)及聯(lián)營企業(yè)不含在內(nèi)）4311、原始報表的差異n有沒有原始的合并報表？n沒有統(tǒng)一的格式n原始報表的重大差異構(gòu)成上市障礙n會計師要盡