大宗交易平臺

1、大宗交易平臺大宗交易平臺 大宗交易平臺是專門提供給那些交易數(shù)量和金額都非常大券商、機(jī)構(gòu)、投資者進(jìn)行交易的平臺，深交所是最早提供大宗交易平臺的。大宗交易一般和機(jī)構(gòu)投資者相聯(lián)系，和“主力”“莊家”的概念連在一起，所以對中小投資者而言，這種交易雖然表面上與自己無關(guān)，但實(shí)際上，知曉機(jī)構(gòu)買賣動(dòng)態(tài)對他們還是有著十分重要的參考意義。 目錄 交易規(guī)則 參考資料 交易規(guī)則編輯本段交易規(guī)則編輯本段回目錄回目錄 2003 年 7 月 28 日公布的大宗交易細(xì)則 大宗交易平臺大宗交易平臺 第一條 為規(guī)范大宗交易行為，維護(hù)正常的交易秩序，根據(jù)上海、深圳證券交易所交易規(guī)則(以下簡稱“交易規(guī)則”)的有關(guān)規(guī)定，制定本細(xì)則。

2、第二條 在上海證券交易所(以下簡稱“本所”)市場進(jìn)行的證券單筆買賣達(dá)到如下最低限額，可以采用大宗交易方式： (一)A 股交易數(shù)量在 50 萬股(含)以上，或交易金額在 300 萬元(含)人民幣以上；B 股交易數(shù)量在 50 萬股(含)以上，或交易金額在 30 萬美元(含)以上； (二)基金交易數(shù)量在 300 萬份(含)以上，或交易金額在 300 萬元(含)人民幣以上； (三)債券交易數(shù)量在 2 萬手(含)以上，或交易金額在 2000 萬元(含)人民幣以上。 (四)債券回購交易數(shù)量在 5 萬手(含)以上，或交易金額在 5000 萬元(含)人民幣以上。 第三條 投資者進(jìn)行大宗交易，應(yīng)委托其辦理指定交

3、易的本所會員辦理。 擁有本所專用席位的機(jī)構(gòu)可通過該席位進(jìn)行大宗交易。 第四條 大宗交易的交易時(shí)間為本所交易日的 15:00-15:30，本所在上述時(shí)間內(nèi)受理大宗交易申報(bào)。 本所交易日的 15:00 前仍處于停牌狀態(tài)的證券，本所不受理其大宗交易的申報(bào)。 第五條 大宗交易的申報(bào)包括意向申報(bào)和成交申報(bào)。 第六條 大宗交易的意向申報(bào)應(yīng)包括以下內(nèi)容： (一)證券代碼； (二)股東帳號； (三)買賣方向； (四)本所規(guī)定的其他內(nèi)容。 意向申報(bào)中是否明確交易價(jià)格和交易數(shù)量，由申報(bào)方?jīng)Q定。 第七條 意向申報(bào)應(yīng)當(dāng)真實(shí)有效。申報(bào)方價(jià)格不明確的，視為至少愿以規(guī)定的最低價(jià)格買入或最高價(jià)格賣出；數(shù)量不明確的，視為至少愿

4、以最低限額成交。 第八條 買方和賣方根據(jù)大宗交易的意向申報(bào)信息，就大宗交易的價(jià)格和數(shù)量等要素進(jìn)行議價(jià)協(xié)商。 第九條 當(dāng)意向申報(bào)被其他參與者接受(包括其他參與者報(bào)出比意向申報(bào)更優(yōu)的價(jià)格)時(shí)，申報(bào)方應(yīng)當(dāng)至少與一個(gè)接受意向申報(bào)的參與者進(jìn)行成交申報(bào)。 第十條 大宗交易的成交價(jià)格，由買方和賣方在當(dāng)日最高和最低成交價(jià)格之間確定。該證券當(dāng)日無成交的，以前收盤價(jià)為成交價(jià)。 第十一條 買方和賣方就大宗交易達(dá)成一致后，代表買方和賣方的會員分別通過各自席位(擁有本所專用席位的機(jī)構(gòu)通過該席位)進(jìn)行成交申報(bào)，成交申報(bào)應(yīng)包括以下內(nèi)容： (一)證券代碼； (二)股東帳號； (三)成交價(jià)格； (四)成交數(shù)量； (五)買賣方向

5、； (六)買賣對手方席位號； (七)本所規(guī)定的其他內(nèi)容。 買方和賣方的上述成交申報(bào)中，證券代碼、成交價(jià)格和成交數(shù)量必須一致。 第十二條 大宗交易的成交申報(bào)須經(jīng)本所確認(rèn)。本所確認(rèn)后，買方和賣方不得撤銷或變更成交申報(bào)，并必須承認(rèn)交易結(jié)果、履行相關(guān)的清算交收義務(wù)。 第十三條 會員應(yīng)保證大宗交易投資者帳戶(包括會員自營賬戶)實(shí)際擁有與意向申報(bào)和成交申報(bào)相對應(yīng)的證券或資金。 第十四條大宗交易的交易經(jīng)手費(fèi)按集中競價(jià)交易方式下同品種證券的交易經(jīng)手費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)下浮。其中，股票、基金下浮 30%，債券、債券回購下浮 10%。 第十五條 大宗交易收盤后，本所在指定媒體上公布每筆大宗交易的成交量、成交價(jià)以及買賣雙方所在

6、會員營業(yè)部的名稱(通過本所專用席位達(dá)成大宗交易時(shí)，為該專用席位所屬機(jī)構(gòu)的名稱)。 第十六條 大宗交易不納入指數(shù)計(jì)算，其成交價(jià)不作為該證券當(dāng)日的收盤價(jià)，成交量在收盤后計(jì)入該證券的成交總量。 第十七條 大宗交易成交后涉及法定信息披露要求的，買賣雙方應(yīng)依照有關(guān)法律法規(guī)履行信息披露義務(wù)。 第十八條根據(jù)市場需要，本所可依有關(guān)規(guī)定調(diào)整大宗交易的證券品種、最低限額、交易時(shí)間、價(jià)格限制、申報(bào)方式、申報(bào)內(nèi)容、費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)等。 第十九條 對于在大宗交易中進(jìn)行虛假申報(bào)、擾亂市場秩序等違反交易規(guī)則或本細(xì)則有關(guān)規(guī)定的行為，本所將依照規(guī)定進(jìn)行處罰。 第二十條 本細(xì)則未作規(guī)定的其他事項(xiàng)，依交易規(guī)則和本所其他有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則辦理。 第二十一條 本