計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)⑸

1、第五章第五章 計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型的擴(kuò)展問題計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型的擴(kuò)展問題 內(nèi)容提要：內(nèi)容提要： 討論非線性模型及常用的特殊檢驗(yàn)方法，特別是協(xié)討論非線性模型及常用的特殊檢驗(yàn)方法，特別是協(xié)整理論的介紹，模型是否具有協(xié)整關(guān)系決定了模型是不整理論的介紹，模型是否具有協(xié)整關(guān)系決定了模型是不是一個(gè)有效模型的前提。因此，單整的確定、協(xié)整的檢是一個(gè)有效模型的前提。因此，單整的確定、協(xié)整的檢驗(yàn)、誤差修正模型的應(yīng)用是核心。驗(yàn)、誤差修正模型的應(yīng)用是核心。第一節(jié)第一節(jié) 非線性計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型參數(shù)估計(jì)非線性計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型參數(shù)估計(jì) 一、非線性模型概述一、非線性模型概述 模型是否為線性形式并不重要，關(guān)鍵能否用線性模型是否為線性形式并不重要，關(guān)

2、鍵能否用線性模型的參數(shù)估計(jì)方法估計(jì)參數(shù)問題模型的參數(shù)估計(jì)方法估計(jì)參數(shù)問題 非線性模型的可線性化、不可線性化非線性模型的可線性化、不可線性化 可線性化的模型一般采用線性的參數(shù)估計(jì)方法可線性化的模型一般采用線性的參數(shù)估計(jì)方法 不可線性化的模型的估計(jì)方法：迭代線性化法不可線性化的模型的估計(jì)方法：迭代線性化法 二、迭代線性化法二、迭代線性化法 給定參數(shù)估計(jì)值的初始值，利用泰勒級(jí)數(shù)在初始給定參數(shù)估計(jì)值的初始值，利用泰勒級(jí)數(shù)在初始值處展開，取線性近似值；值處展開，取線性近似值； 變換模型，估計(jì)新模型得到新的參數(shù)估計(jì)值；變換模型，估計(jì)新模型得到新的參數(shù)估計(jì)值； 與初始值比較，若不滿足精度要求，用新的參數(shù)與初

3、始值比較，若不滿足精度要求，用新的參數(shù)值代替初始值，若滿足參數(shù)估計(jì)完成。值代替初始值，若滿足參數(shù)估計(jì)完成。 迭代線性化法原理（以一元模型為例）迭代線性化法原理（以一元模型為例）,XfY)(|),(),(),(000dXdfXfXf0|),()(:0dXdfZ記)(),(000ZXfY0000),(ZZXfY*XY010給定1估計(jì)第二節(jié)第二節(jié) 特殊檢驗(yàn)問題特殊檢驗(yàn)問題 一、參數(shù)之間線性約束關(guān)系檢驗(yàn)（一、參數(shù)之間線性約束關(guān)系檢驗(yàn)（waldwald檢驗(yàn)）檢驗(yàn)） 在回歸分析中，往往根據(jù)經(jīng)濟(jì)理論能夠?qū)δＰ椭心承┰诨貧w分析中，往往根據(jù)經(jīng)濟(jì)理論能夠?qū)δＰ椭心承﹨?shù)之間的關(guān)系事先有某種推測(cè)，因而也應(yīng)對(duì)此進(jìn)行檢

4、驗(yàn)。參數(shù)之間的關(guān)系事先有某種推測(cè)，因而也應(yīng)對(duì)此進(jìn)行檢驗(yàn)。 柯布柯布道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)模型中，若存在不變規(guī)模道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)模型中，若存在不變規(guī)模報(bào)酬的情況，如何檢驗(yàn)這一結(jié)論？報(bào)酬的情況，如何檢驗(yàn)這一結(jié)論？ 即檢驗(yàn)即檢驗(yàn)1 1！ 又如投資又如投資I I對(duì)利率對(duì)利率i i和通貨膨脹率和通貨膨脹率p p的計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型：的計(jì)量經(jīng)濟(jì)模型： I=+i+p+uI=+i+p+u那么是否實(shí)際利率才是真正影響投資的主要因素呢？那么是否實(shí)際利率才是真正影響投資的主要因素呢？ 需要需要對(duì)對(duì)=-=-進(jìn)行檢驗(yàn)！進(jìn)行檢驗(yàn)！) 1,() 1/()/()(111knkkFknRSSkkRSSRSSF 判斷準(zhǔn)則：判斷準(zhǔn)則：) 1,

5、(1knkkFF 若成立，線性約束不顯著；反之，存在線性約束關(guān)系。若成立，線性約束不顯著；反之，存在線性約束關(guān)系。 1.F1.F檢驗(yàn)檢驗(yàn) 不考慮線性約束條件，估計(jì)原模型，不考慮線性約束條件，估計(jì)原模型，得到無約束得到無約束模型的殘差平方和模型的殘差平方和RSS 考慮線性約束條件（利用線性約束條件），構(gòu)造考慮線性約束條件（利用線性約束條件），構(gòu)造并估計(jì)新模型，得到有約束模型的殘差平方和并估計(jì)新模型，得到有約束模型的殘差平方和RSSRSS1 1 構(gòu)造構(gòu)造F F統(tǒng)計(jì)量（分子的自由度是無約束模型和有約統(tǒng)計(jì)量（分子的自由度是無約束模型和有約束模型束模型解釋變量個(gè)數(shù)之差；可能是約束條件個(gè)數(shù)）解釋變量個(gè)數(shù)之

6、差；可能是約束條件個(gè)數(shù)） 構(gòu)造構(gòu)造t t統(tǒng)計(jì)量：統(tǒng)計(jì)量：1kntBWarVqBWt 判斷準(zhǔn)則：判斷準(zhǔn)則：) 1(|2/kntt 若成立，線性約束不顯著；反之，存在線性約束關(guān)系。若成立，線性約束不顯著；反之，存在線性約束關(guān)系。 2.t2.t檢驗(yàn)檢驗(yàn) 假設(shè)模型參數(shù)之間存在某種線性關(guān)系，可描述為：假設(shè)模型參數(shù)之間存在某種線性關(guān)系，可描述為：qkk1100qWB 3.3.案例分析（某省某行業(yè)投入產(chǎn)出情況）案例分析（某省某行業(yè)投入產(chǎn)出情況） C-DC-D生產(chǎn)函數(shù)模型及估計(jì)結(jié)果生產(chǎn)函數(shù)模型及估計(jì)結(jié)果eKLAKYeLAKY LKYln7582. 0ln6862. 05655. 2ln 考慮約束條件考慮約束條

7、件1，新構(gòu)造模型及估計(jì)結(jié)果，新構(gòu)造模型及估計(jì)結(jié)果KLKYln652. 0931. 1ln35. 2RSS29. 31RSS 線性約束的線性約束的t t檢驗(yàn)檢驗(yàn)eLAKY LKAYlnlnlnln 線性約束的線性約束的F F檢驗(yàn)檢驗(yàn)54. 4)15, 1 (605. 0FF則線性約束則線性約束1不顯著！不顯著！131. 2)15(436. 2 0457. 020535. 00706. 017582. 06862. 0 ), cov(2)() (1025. 0tVarVart則線性約束則線性約束1不顯著！不顯著！ EViewsEViews軟件，軟件，沃爾德（沃爾德（WaldWald）檢驗(yàn)）檢驗(yàn) W

8、WCovqBWBWarVqBWt1檢驗(yàn)1 ln ) 110(A1 ) 110(qW 關(guān)于關(guān)于t t統(tǒng)計(jì)量統(tǒng)計(jì)量LKAYlnlnlnln)var(),cov(),cov(ln),cov()var(),cov(ln),cov(ln),cov(ln)var(ln)(AAAAACov),cov(2)var()var()(WBWCov 二、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變化檢驗(yàn)（二、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變化檢驗(yàn)（ChowChow檢驗(yàn)檢驗(yàn) ） 檢驗(yàn)樣本區(qū)間內(nèi)參數(shù)估計(jì)值是否穩(wěn)定，或者檢驗(yàn)不檢驗(yàn)樣本區(qū)間內(nèi)參數(shù)估計(jì)值是否穩(wěn)定，或者檢驗(yàn)不同的樣本區(qū)間是否具有相同的經(jīng)濟(jì)關(guān)系同的樣本區(qū)間是否具有相同的經(jīng)濟(jì)關(guān)系 ChowChow（鄒志莊）檢驗(yàn)法的步驟（

9、鄒志莊）檢驗(yàn)法的步驟 1.1.樣本分兩段，分別用兩段樣本及全部樣本估計(jì)模型樣本分兩段，分別用兩段樣本及全部樣本估計(jì)模型 2.2.分別計(jì)算殘差平方和分別計(jì)算殘差平方和RSSRSS1 1、RSSRSS2 2、RSSRSS 3. 3.構(gòu)造構(gòu)造F F統(tǒng)計(jì)量統(tǒng)計(jì)量)22, 1( )22/()21() 1/()21(knkFknRSSRSSkRSSRSSRSSF)1(2, 1(knkFF 上式若成立，差異顯著，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化；否則經(jīng)上式若成立，差異顯著，經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化；否則經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)未發(fā)生變化。濟(jì)結(jié)構(gòu)未發(fā)生變化。 三、格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)三、格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn) 經(jīng)濟(jì)變量之間是否存在先導(dǎo)經(jīng)濟(jì)變量之間是否存在

10、先導(dǎo)滯后的影響關(guān)系滯后的影響關(guān)系 檢驗(yàn)的結(jié)果可能性：檢驗(yàn)的結(jié)果可能性： 經(jīng)濟(jì)變量之間存在單向的因果關(guān)系經(jīng)濟(jì)變量之間存在單向的因果關(guān)系 經(jīng)濟(jì)變量之間存在雙向的因果關(guān)系經(jīng)濟(jì)變量之間存在雙向的因果關(guān)系 經(jīng)濟(jì)變量之間不存在因果關(guān)系經(jīng)濟(jì)變量之間不存在因果關(guān)系 檢驗(yàn)的輔助模型及原假設(shè)檢驗(yàn)的輔助模型及原假設(shè)ikiitikiititXYY1100:0iH) 12,( ) 12/(/ )(knkFknRSSkRSSRSSFuur) 12,(knkFF 上式若成立，拒絕原假設(shè)，表明上式若成立，拒絕原假設(shè)，表明X X 對(duì)對(duì)Y Y 存在存在格蘭杰因格蘭杰因果關(guān)系；否則不存在格蘭杰因果關(guān)系。果關(guān)系；否則不存在格蘭杰因果

11、關(guān)系。第三節(jié)第三節(jié) 協(xié)整理論協(xié)整理論 協(xié)整理論是格蘭杰和恩格爾于八十年代末提出的，通協(xié)整理論是格蘭杰和恩格爾于八十年代末提出的，通過研究發(fā)現(xiàn)在非穩(wěn)定的單整變量之間存在著一種長(zhǎng)期穩(wěn)定過研究發(fā)現(xiàn)在非穩(wěn)定的單整變量之間存在著一種長(zhǎng)期穩(wěn)定的關(guān)系。的關(guān)系。 一、時(shí)間序列的平穩(wěn)性一、時(shí)間序列的平穩(wěn)性 1.1.平穩(wěn)時(shí)間序列平穩(wěn)時(shí)間序列 若某時(shí)間序列，其統(tǒng)計(jì)規(guī)律不會(huì)隨著時(shí)間若某時(shí)間序列，其統(tǒng)計(jì)規(guī)律不會(huì)隨著時(shí)間的推移而發(fā)的推移而發(fā)生變化。盡管存在震蕩，但震蕩是暫時(shí)的，必將恢復(fù)長(zhǎng)期生變化。盡管存在震蕩，但震蕩是暫時(shí)的，必將恢復(fù)長(zhǎng)期的平均水平。的平均水平。 一個(gè)平穩(wěn)的時(shí)間序列可以看作一條圍繞其均值上下波一個(gè)平穩(wěn)的時(shí)

12、間序列可以看作一條圍繞其均值上下波動(dòng)的曲線。動(dòng)的曲線。 如白噪聲序列就是平穩(wěn)時(shí)間序列如白噪聲序列就是平穩(wěn)時(shí)間序列), 0( 2Nyttt 2.2.非平穩(wěn)時(shí)間序列非平穩(wěn)時(shí)間序列 與時(shí)間有關(guān)，時(shí)間序列不存在可收斂的平均水平，且與時(shí)間有關(guān)，時(shí)間序列不存在可收斂的平均水平，且方差會(huì)隨著時(shí)間方差會(huì)隨著時(shí)間的推移而的推移而無限地增大。無限地增大。 可用隨機(jī)游動(dòng)序列討論非平穩(wěn)序列的統(tǒng)計(jì)特性：可用隨機(jī)游動(dòng)序列討論非平穩(wěn)序列的統(tǒng)計(jì)特性：), 0( 21Nyytttt2210)( tyVaryyttt 若對(duì)隨機(jī)游動(dòng)序列進(jìn)行一階差分，即若對(duì)隨機(jī)游動(dòng)序列進(jìn)行一階差分，即ttttyyy1則差分后是白噪聲序列，是平穩(wěn)的。

13、則差分后是白噪聲序列，是平穩(wěn)的。 二、單位根檢驗(yàn)二、單位根檢驗(yàn) 1.1.單整單整 如果一個(gè)非平穩(wěn)時(shí)間序列經(jīng)過如果一個(gè)非平穩(wěn)時(shí)間序列經(jīng)過 K K次差分后為平穩(wěn)時(shí)間次差分后為平穩(wěn)時(shí)間序列，則這個(gè)時(shí)間序列為序列，則這個(gè)時(shí)間序列為 k k階單整，記為階單整，記為I(kI(k) )。 零階單整零階單整 許多經(jīng)濟(jì)變量都能夠遵從許多經(jīng)濟(jì)變量都能夠遵從1 1階單整階單整 如以不變價(jià)格表示的消費(fèi)額及收入額如以不變價(jià)格表示的消費(fèi)額及收入額 哪些經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)表現(xiàn)為哪些經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)表現(xiàn)為2 2階單整呢？階單整呢？ 不變價(jià)格表示的資產(chǎn)總額不變價(jià)格表示的資產(chǎn)總額 不變價(jià)格表示的儲(chǔ)蓄余額不變價(jià)格表示的儲(chǔ)蓄余額 現(xiàn)價(jià)表示的消費(fèi)額現(xiàn)價(jià)

14、表示的消費(fèi)額 現(xiàn)價(jià)表示的收入額現(xiàn)價(jià)表示的收入額 時(shí)間序列的非單整性時(shí)間序列的非單整性 檢驗(yàn)經(jīng)濟(jì)變量時(shí)間序列的非平穩(wěn)性（單整性）是確定檢驗(yàn)經(jīng)濟(jì)變量時(shí)間序列的非平穩(wěn)性（單整性）是確定變量之間是否存在著一種長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系的重要問題，變量之間是否存在著一種長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系的重要問題，嚴(yán)格嚴(yán)格的統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)方法為單位根檢驗(yàn)，即的統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)方法為單位根檢驗(yàn)，即DFDF檢驗(yàn)或檢驗(yàn)或ADFADF檢驗(yàn)。檢驗(yàn)。 2.DF2.DF統(tǒng)計(jì)量的分布特征統(tǒng)計(jì)量的分布特征 對(duì)于某時(shí)間序列，自回歸模型可表示為：對(duì)于某時(shí)間序列，自回歸模型可表示為：tttttttttytyyyyy111 模型中逐個(gè)增加了漂移項(xiàng)、趨勢(shì)項(xiàng)。模型中逐個(gè)增加了漂移項(xiàng)

15、、趨勢(shì)項(xiàng)。當(dāng)當(dāng)=1時(shí)（意味時(shí)（意味著時(shí)間序列是非平穩(wěn)的），統(tǒng)計(jì)量記為：著時(shí)間序列是非平穩(wěn)的），統(tǒng)計(jì)量記為：DFSDF1 3.DF3.DF檢驗(yàn)檢驗(yàn) 對(duì)于時(shí)間序列，可用如下自回歸模型檢驗(yàn)單位根對(duì)于時(shí)間序列，可用如下自回歸模型檢驗(yàn)單位根tttyy1 DFDF檢驗(yàn)?zāi)Ｐ鸵部杀硎鰹橄率鲂问剑簷z驗(yàn)?zāi)Ｐ鸵部杀硎鰹橄率鲂问剑簍ttttyyyy111tttyy1判斷準(zhǔn)則：判斷準(zhǔn)則： 統(tǒng)計(jì)量統(tǒng)計(jì)量DF DF 臨界值，接受原假設(shè)，時(shí)間序列非平穩(wěn)，臨界值，接受原假設(shè)，時(shí)間序列非平穩(wěn)，至少存在一階單整；至少存在一階單整； 統(tǒng)計(jì)量統(tǒng)計(jì)量DF DF 臨界值，時(shí)間序列是平穩(wěn)的。臨界值，時(shí)間序列是平穩(wěn)的。 4.ADF 4.ADF

16、檢驗(yàn)檢驗(yàn) 時(shí)間序列經(jīng)常不表現(xiàn)為一個(gè)簡(jiǎn)單的時(shí)間序列經(jīng)常不表現(xiàn)為一個(gè)簡(jiǎn)單的AR(1)AR(1)過程（一階過程（一階自回歸過程），自回歸過程），ADFADF檢驗(yàn)（增項(xiàng)檢驗(yàn)（增項(xiàng)DFDF檢驗(yàn)）是最常用的單位檢驗(yàn)）是最常用的單位根檢驗(yàn)方法。根檢驗(yàn)方法。ADFADF檢驗(yàn)所采用的輔助模型為：檢驗(yàn)所采用的輔助模型為：titkiittyyy11 那么時(shí)間序列是否存在那么時(shí)間序列是否存在2 2階單整呢？可對(duì)時(shí)間序列數(shù)階單整呢？可對(duì)時(shí)間序列數(shù)據(jù)經(jīng)過一次差分再檢驗(yàn)，可表述為下述模型：據(jù)經(jīng)過一次差分再檢驗(yàn)，可表述為下述模型：tttyy12 繼續(xù)差分，可檢驗(yàn)是否存在繼續(xù)差分，可檢驗(yàn)是否存在 k k 階單整。階單整。ttt

17、yy1 三、協(xié)整三、協(xié)整 如果兩個(gè)或兩個(gè)以上同階單整的非平穩(wěn)時(shí)間序列的線如果兩個(gè)或兩個(gè)以上同階單整的非平穩(wěn)時(shí)間序列的線性組合是平穩(wěn)時(shí)間序列，則變量之間就具有協(xié)整關(guān)系。性組合是平穩(wěn)時(shí)間序列，則變量之間就具有協(xié)整關(guān)系。 1.1.長(zhǎng)期均衡關(guān)系與協(xié)整長(zhǎng)期均衡關(guān)系與協(xié)整 兩兩個(gè)經(jīng)濟(jì)變量盡管它們具有各自的長(zhǎng)期波動(dòng)規(guī)律，若個(gè)經(jīng)濟(jì)變量盡管它們具有各自的長(zhǎng)期波動(dòng)規(guī)律，若是協(xié)整的，則它們之間存在著長(zhǎng)期穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)關(guān)系，也就是協(xié)整的，則它們之間存在著長(zhǎng)期穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)關(guān)系，也就是內(nèi)在的均衡機(jī)制（經(jīng)濟(jì)規(guī)律）使經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)保持著均衡狀是內(nèi)在的均衡機(jī)制（經(jīng)濟(jì)規(guī)律）使經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)保持著均衡狀態(tài)。態(tài)。 例如收入與消費(fèi)之間就具有協(xié)整關(guān)系，即

18、存在一個(gè)長(zhǎng)例如收入與消費(fèi)之間就具有協(xié)整關(guān)系，即存在一個(gè)長(zhǎng)期穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)關(guān)系，這個(gè)經(jīng)濟(jì)關(guān)系就是消費(fèi)傾向，即消費(fèi)期穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)關(guān)系，這個(gè)經(jīng)濟(jì)關(guān)系就是消費(fèi)傾向，即消費(fèi)傾向是穩(wěn)定的。傾向是穩(wěn)定的。 經(jīng)濟(jì)變量之間若處于均衡狀態(tài)，則不存在均衡誤差；經(jīng)濟(jì)變量之間若處于均衡狀態(tài)，則不存在均衡誤差；但政策、環(huán)境等外力的作用，均衡關(guān)系被打破，形成了非但政策、環(huán)境等外力的作用，均衡關(guān)系被打破，形成了非均衡誤差，即均衡誤差，即)(10tttXY 若兩若兩個(gè)非平穩(wěn)的經(jīng)濟(jì)變量之間存在協(xié)整關(guān)系，也就是個(gè)非平穩(wěn)的經(jīng)濟(jì)變量之間存在協(xié)整關(guān)系，也就是長(zhǎng)期均衡關(guān)系的存在，非均衡誤差是平穩(wěn)的，否則難以回長(zhǎng)期均衡關(guān)系的存在，非均衡誤差是平穩(wěn)

19、的，否則難以回到均衡狀態(tài)。即：對(duì)于模型到均衡狀態(tài)。即：對(duì)于模型tttXY10)0(則It 2.2.協(xié)整檢驗(yàn)（協(xié)整檢驗(yàn)（EGEG檢驗(yàn)）檢驗(yàn)） 由協(xié)整的表現(xiàn)形式可知，若經(jīng)濟(jì)變量之間存在協(xié)整關(guān)由協(xié)整的表現(xiàn)形式可知，若經(jīng)濟(jì)變量之間存在協(xié)整關(guān)系，則非均衡誤差必然是平穩(wěn)的。因此，可通過檢驗(yàn)非均系，則非均衡誤差必然是平穩(wěn)的。因此，可通過檢驗(yàn)非均衡誤差的平穩(wěn)性以檢驗(yàn)是否存在協(xié)整關(guān)系。衡誤差的平穩(wěn)性以檢驗(yàn)是否存在協(xié)整關(guān)系。 檢驗(yàn)兩個(gè)變量之間是否存在協(xié)整關(guān)系，首先檢驗(yàn)各檢驗(yàn)兩個(gè)變量之間是否存在協(xié)整關(guān)系，首先檢驗(yàn)各經(jīng)濟(jì)變量的單整。如果都是平穩(wěn)時(shí)間序列，肯定是具有協(xié)經(jīng)濟(jì)變量的單整。如果都是平穩(wěn)時(shí)間序列，肯定是具有協(xié)整

20、關(guān)系；如果兩變量不具有同階單整，肯定不具有協(xié)整關(guān)整關(guān)系；如果兩變量不具有同階單整，肯定不具有協(xié)整關(guān)系；系；如果兩變量具有同階單整，仍需通過非均衡誤差檢驗(yàn)如果兩變量具有同階單整，仍需通過非均衡誤差檢驗(yàn)其協(xié)整性。其協(xié)整性。 檢驗(yàn)多個(gè)變量之間是否存在協(xié)整關(guān)系，確定各變量檢驗(yàn)多個(gè)變量之間是否存在協(xié)整關(guān)系，確定各變量是否具有相同的單整階數(shù)，選任一個(gè)變量作為被解釋變量是否具有相同的單整階數(shù)，選任一個(gè)變量作為被解釋變量進(jìn)行協(xié)整回歸，檢驗(yàn)殘差的平穩(wěn)性。進(jìn)行協(xié)整回歸，檢驗(yàn)殘差的平穩(wěn)性。 協(xié)整檢驗(yàn)方法協(xié)整檢驗(yàn)方法 對(duì)于模型對(duì)于模型 協(xié)整回歸，估計(jì)模型參數(shù)協(xié)整回歸，估計(jì)模型參數(shù) 計(jì)算殘差，進(jìn)行殘差序列的平穩(wěn)性檢驗(yàn)計(jì)

21、算殘差，進(jìn)行殘差序列的平穩(wěn)性檢驗(yàn) 協(xié)整檢驗(yàn)與判別，若協(xié)整檢驗(yàn)與判別，若e et t為平穩(wěn)時(shí)間序列，則認(rèn)為兩為平穩(wěn)時(shí)間序列，則認(rèn)為兩變量具有協(xié)整關(guān)系變量具有協(xié)整關(guān)系 注意：協(xié)整檢驗(yàn)的臨界值問題注意：協(xié)整檢驗(yàn)的臨界值問題 協(xié)整回歸式與協(xié)整檢驗(yàn)式問題協(xié)整回歸式與協(xié)整檢驗(yàn)式問題 漂移項(xiàng)與趨勢(shì)項(xiàng)加入問題漂移項(xiàng)與趨勢(shì)項(xiàng)加入問題tttXY10 四、誤差修正模型（四、誤差修正模型（ECMECM） 格蘭杰和恩格爾已經(jīng)證明，如果變量之間存在長(zhǎng)期均格蘭杰和恩格爾已經(jīng)證明，如果變量之間存在長(zhǎng)期均衡關(guān)系，則非均衡誤差將顯著地影響變量之間短期動(dòng)態(tài)關(guān)衡關(guān)系，則非均衡誤差將顯著地影響變量之間短期動(dòng)態(tài)關(guān)系。即誤差修正模型是客觀

22、存在的。系。即誤差修正模型是客觀存在的。 若采用差分方法將數(shù)據(jù)變成平穩(wěn)時(shí)間序列，其模型為：若采用差分方法將數(shù)據(jù)變成平穩(wěn)時(shí)間序列，其模型為：tttXY1 上述差分模型存在的問題有哪些呢？上述差分模型存在的問題有哪些呢？ 變量的水平信息、長(zhǎng)期均衡關(guān)系變量的水平信息、長(zhǎng)期均衡關(guān)系 格蘭杰定理：如果非平穩(wěn)經(jīng)濟(jì)變量存在協(xié)整關(guān)系，則格蘭杰定理：如果非平穩(wěn)經(jīng)濟(jì)變量存在協(xié)整關(guān)系，則它們之間的短期非均衡關(guān)系總能有一個(gè)誤差修正模型來表它們之間的短期非均衡關(guān)系總能有一個(gè)誤差修正模型來表示，即示，即ttttECMXY11 如研究消費(fèi)問題，假設(shè)一般消費(fèi)函數(shù)模型為：如研究消費(fèi)問題，假設(shè)一般消費(fèi)函數(shù)模型為：tttYC10t

23、ttttYYCC2110110)( 長(zhǎng)期均衡關(guān)系長(zhǎng)期均衡關(guān)系邊際消費(fèi)傾向邊際消費(fèi)傾向 長(zhǎng)期均衡關(guān)系偏離程度長(zhǎng)期均衡關(guān)系偏離程度非均衡誤差非均衡誤差調(diào)整消費(fèi)調(diào)整消費(fèi) 誤差修正模型：誤差修正模型： 誤差修正模型的特點(diǎn)：誤差修正模型的特點(diǎn)： 若變量存在協(xié)整關(guān)系，則非均衡誤差具有平穩(wěn)性；若變量存在協(xié)整關(guān)系，則非均衡誤差具有平穩(wěn)性；而很多經(jīng)濟(jì)變量又具有一階單整，經(jīng)過差分變量都具有平而很多經(jīng)濟(jì)變量又具有一階單整，經(jīng)過差分變量都具有平穩(wěn)性，參數(shù)估計(jì)具有優(yōu)良的漸近特性。穩(wěn)性，參數(shù)估計(jì)具有優(yōu)良的漸近特性。 誤差修正模型中既有描述長(zhǎng)期均衡關(guān)系的參數(shù)，又誤差修正模型中既有描述長(zhǎng)期均衡關(guān)系的參數(shù)，又有描述短期動(dòng)態(tài)關(guān)系的參數(shù)；即可研究經(jīng)濟(jì)問題長(zhǎng)期的靜有描述短期動(dòng)態(tài)關(guān)系的參數(shù)；即可研究經(jīng)濟(jì)問題長(zhǎng)期的靜態(tài)特征，又可研究其短期的動(dòng)態(tài)特征。態(tài)特征，又可