銀行管理第四章銀行經營管理與創(chuàng)新

1、精選優(yōu)質文檔-傾情為你奉上第四章 銀行經營管理與創(chuàng)新本章主要內容：第一節(jié) 市場營銷第二節(jié) 績效考評第三節(jié) 財務管理第四節(jié) 金融創(chuàng)新第一節(jié)  市場營銷【知識點】市場定位（考綱沒有要求）(一)目標市場 目標市場是指銀行為滿足現實或潛在的客戶需求，在市場細分的基礎上將重點開展營銷活動的特定細分市場。市場細分，是營銷者通過市場調研，根據整體市場上客戶需求的差異性，以影響客戶需求和欲望的某些因素為依據，把某一產品的市場整體劃分為若干個消費者群的市場分類過程。市場細分是目標市場確定的前提和基礎，而選擇合適的目標市場則是市場細分的目的。 (二)市場定位市場定位是指商業(yè)銀行設計并

2、確定自身形象，決定向客戶提供何種產品的行為過程。目的是讓客戶能夠更加了解和喜歡銀行所代表的內涵。    銀行市場定位主要包括產品定位和銀行形象定位兩個方面。 (三)市場定位的步驟 1.識別重要屬性。2.制作定位圖。3.定位選擇。根據產品的市場規(guī)模、產品類型和技術手段等因素，可將定位方式分為三種:主導式定位（規(guī)模大）、追隨式定位（規(guī)模中等）、補缺式定位（規(guī)模?。?。4.執(zhí)行定位?！局R點】客戶管理（熟悉）商業(yè)銀行的客戶管理是指銀行持續(xù)為客戶提供產品和服務，以滿足客戶的特定需求，從而培育忠誠客戶的一種管理方法。 (一)客戶的開發(fā)和

3、管理客戶開發(fā)就是銀行按照其經營戰(zhàn)略和市場定位，尋找潛在客戶并將潛在客戶變?yōu)楝F實客戶的過程，以及向現實客戶營銷更多金融產品的過程?？蛻艄芾韯t是制定銀行客戶政策，對銀行客戶進行跟蹤、監(jiān)控、維護的過程。銀行客戶開發(fā)和管理是一項復雜的專業(yè)工作，需要一批高素質的專業(yè)人員，這類專業(yè)人員可稱之為客戶經理。(二)客戶開發(fā)和管理的主要方式1.建立客戶追蹤制度。2.擴大銷售。3.維護訪問。(三)客戶的風險管理客戶的風險管理就是在對政策、法律、市場、決策、管理等可能性因素進行考察、預測、分析的基礎上，發(fā)現客戶運營過程中的不確定性，并按照一定的方法進行評估，制定并實施防范風險的對策。1.要建立客戶風險管理機制。(1)

4、收集和整理客戶系統(tǒng)信息，建立起完備系統(tǒng)的客戶管理信息檔案。(2)及時把握客戶需求的變化，包括客戶對新產品需求的變化、對風險規(guī)避需求的變化等。(3)建立客戶風險管理負責制度。(4)建立專業(yè)化的信息與風險研究機構，協(xié)助客戶經理幫助客戶分析市場狀況、把握行業(yè)競爭的總體態(tài)勢，幫助客戶預見、規(guī)避和化解風險。2.是要完善客戶風險管理手段。包括風險預防和風險化解。風險預防是通過識別、分析和消除可能導致客戶風險發(fā)生的各種直接因素和間接因素，達到防患于未然的目的。風險化解就是采取一定的手段來分散、消減和轉移風險。【知識點】產品的開發(fā)管理與市場營銷(一)產品的開發(fā)管理（了解）產品的開發(fā)管理是商業(yè)銀行市場營銷的起點

5、，也是商業(yè)銀行制定和實施其他營銷策略的基礎和前提。產品開發(fā)的目標主要表現在以下三個方面:（1）提高現有市場的份額。（2）吸引現有市場之外的新客戶。（3）以更低的成本提供同樣或類似的產品。銀行應根據新產品的內容和特點，從本銀行和目標市場出發(fā)，選擇和確定適當的開發(fā)方法。產品開發(fā)的方法主要有以下三種：(1) 仿效法。是指以原有某信貸產品為模式，并結合本行以及目標市場的實際情況和條件，實行必要的調整、修改、補充，從而開發(fā)出新的公司信貸產品的方法。(2)交叉組合法。是指對兩個或多個現有產品加以重新組合，或加以改進將幾種產品組合在一起，提供給具有特殊需要的細分市場的客戶一種新產品。(3)創(chuàng)新法。是指依據市

6、場上出現的新需求，開發(fā)出能滿足這種需求的新產品。(二)市場營銷（掌握）1.營銷策略銀行營銷策略是指銀行在復雜的、變化的市場環(huán)境中，為了實現特定的營銷目標以求得生存發(fā)展而制定的全局性、決定性和長期性的規(guī)劃與決策。商業(yè)銀行可以通過以下幾種策略達到營銷目的：(1)低成本策略低成本策略強調降低銀行成本，使銀行保持令人滿意的邊際利潤，同時成為一個低成本競爭者。(2)產品差異策略以差異性為基礎的營銷策略力求在客戶的心目中樹立一種獨特性的觀念，并以這種獨特性為基礎，將它運用到市場競爭中?？梢酝ㄟ^諸如形象設計或特殊服務等多種途徑來實現差異化。(3)專業(yè)化策略專業(yè)化策略要求銀行在所選市場的一個或幾個部分中加強競

7、爭力度。(4)大眾營銷策略大眾營銷是指銀行的產品和服務是滿足大眾化需求，適宜所有的人群。其特點是目標大、針對性不強、效果差。(5)單一營銷策略又稱一對一的營銷，它是針對每一個客戶的個體需求而設計不同的產品或服務，有條件地滿足單個客戶的需要。(6)情感營銷策略情感營銷是在單一營銷的基礎上注入人性化的營銷理念，它不局限于滿足客戶的一次性需要，而是用情感打動客戶，提高客戶的忠誠度。(7)分層營銷策略客戶分層，是指銀行依據客戶需求的差異性和類似性，把整個市場劃分為若干客戶群，區(qū)分為若干子市場。分層營銷是現代營銷最基本的方法，它把客戶分成不同的細分市場，提供不同的產品和不同的服務，但又不同于一對一的營銷

8、，研究的是某一層面所有的需求，介于大眾營銷和一對一營銷之間，用相對少的資源滿足這一批客戶的需求。(8)交叉營銷策略交叉營銷是基于銀行同客戶的現有關系，向客戶推薦銀行的其他產品。2.營銷渠道營銷渠道，即分銷渠道，指的是產品或服務從制造商手中傳至消費者手中所經過的各中間商連接起來的通道。按營銷渠道模式分類，可分為：(1)自營營銷渠道自營營銷渠道是指銀行將產品直接銷售給最終需求者，不通過任何中介。(2)代理營銷渠道銀行自己的網點總是有限的，所以銀行非常重視建立自己的代理行（商）網絡，相互代理業(yè)務。(3)合作營銷渠道銀團貸款就是典型的合作營銷，是指由一家或幾家銀行牽頭，組織多家銀行參加，在同一貸款協(xié)議

9、中按商定的條件向同一借款人發(fā)放的貸款。按營銷渠道場所分類，可分為：(1)網點營銷網點機構是銀行人員面對面向客戶銷售產品的場所，也是銀行形象的載體，網點機構營銷目前仍然是銀行最重要的營銷渠道。(2)電子銀行營銷電子銀行的出現，改變了商業(yè)銀行賴以生存的環(huán)境，自助銀行、電話銀行、手機銀行和網上銀行等新的金融方式沖擊著傳統(tǒng)的金融方式和理念，也迫使商業(yè)銀行在市場營銷戰(zhàn)略方面進行一系列的調整，構建網絡時代的營銷戰(zhàn)略，以適應網絡時代的客戶需求和市場競爭的需要。(3)登門拜訪營銷銀行在面對一些重要的大客戶時通常采取登門拜訪的營銷方式，由客戶經理登門拜訪，了解客戶需求，向客戶推銷合適的產品。 3.促銷

10、策略 (1)廣告。廣告是通過宣傳媒介直接向目標市場上的客戶對象（包括現有的和潛在的）介紹和銷售產品、提供服務的宣傳活動。(2)人員促銷。人員促銷是一種以促成銷售為目的的交談，即與一個或幾個購買者進行交談，對信貸產品的復雜性和專業(yè)性進行針對性地宣講，以達到提高客戶忠誠度和促成購買更多金融產品的有效手段。(3)公共宣傳和公共關系。公共宣傳。公共宣傳是指以不付費的方式從宣傳媒體獲得報道版面，以達到幫助實施銷售的特定目的的活動。創(chuàng)新產品推出、簽字儀式、銀行業(yè)務發(fā)展史甚至人事變動等，均可以通過新聞報道的形式發(fā)布。公共關系。公共關系是指銀行為了與有關的各界公眾建立和保持良好的關系，使銀行在公眾心目中樹立良

11、好的形象，以及處理可能發(fā)生的對銀行的謠言和事件而進行的有效活動。公共關系的方式包括社會公益贊助活動、藝術和體育投資等。(4)銷售促進。銷售促進是銀行以各種刺激性的促銷手段吸引新的嘗試者和報答忠誠客戶的行為。銷售促進的方式包括提供贈品、專有利益、配套服務和促銷策略聯(lián)盟等。【知識點】監(jiān)管要求（考綱沒有要求）1、在機構設置和網點建設方面，商業(yè)銀行總體上要按照金融許可證管理辦法、中資商業(yè)銀行行政許可事項實施辦法等法規(guī)引導下有序推進機構網點建設。2、在客戶信息管理方面，商業(yè)銀行要充分了解自己的客戶。“了解你的客戶(know your customer, KYC)”、“了解你

12、的業(yè)務(know yourbusiness, KYB)”和“盡職調查(due diligence, DD)”，合稱商業(yè)銀行“展業(yè)三原則”。如今以上三點已日益成為監(jiān)管機構對金融機構開展業(yè)務、控制風險、宏觀審慎監(jiān)管的基本指導原則。商業(yè)銀行加強客戶信息管理工作，要防止客戶信息泄露。3、在規(guī)范產品銷售方面，監(jiān)管部門要求商業(yè)銀行加強產品體系的梳理，特別對理財等重點產品要加強管理。此外對商業(yè)銀行代理銷售(如代理保險業(yè)務，代理基金業(yè)務)要加強管理。第二節(jié) 績效考評【知識點】銀行績效考評的內涵及原則（熟悉） (一)銀行績效考評的內涵銀行績效考評即銀行經營業(yè)績的

13、考核與評價， 是對商業(yè)銀行經營活動績效進行度量和評價的一系列方法、工具、指標、技術支持和制度安排的總稱。(二)績效考評的基本原則商業(yè)銀行績效考評應當堅持以下原則：（1）穩(wěn)健經營。（2）合規(guī)引領。（3）戰(zhàn)略導向。（4）綜合平衡。（5）統(tǒng)一執(zhí)行。(三)績效考評的基本要素（1）評價目標。（績效評價系統(tǒng)的中樞）績效評價系統(tǒng)的目標是整個經營管理系統(tǒng)運行的指南和目的，它服從和服務于銀行整體經營目標。業(yè)績系統(tǒng)要處理好評價系統(tǒng)目標和銀行整體目標之間的依存關系。 （2）評價對象?？冃гu價系統(tǒng)有兩個評價對象，其一是銀行本身，其二是銀行管理者。（3）評價指標?？冃гu價指標是指對評價對象的哪些方面進行評價。

14、作為用來衡量業(yè)績的指標也分為財務指標和非財務指標。（4）評價標準?？冃гu價標準是指判斷評價對象業(yè)績優(yōu)劣的基準。選擇什么標準作為評價的基準取決于評價的目的。（5）評價報告?？冃гu價分析報告是績效評價系統(tǒng)的輸出信息，也是績效評價系統(tǒng)的結論性文件。它是績效實際與績效標準的差異分析、差異成因、差異責任、差異影響、業(yè)績優(yōu)劣的結論。(四)績效考評體系商業(yè)銀行績效考評體系是對商業(yè)銀行行為活動的效能進行科學測量和評定的程序、方式、方法的總稱?！局R點】績效考評指標體系與結果應用（熟悉）(一)績效考評指標體系的設計1.指標設置的原則考評指標的設置關鍵是突出考評重點，明確經營導向，同時還要考慮公司治理要求、指標問

15、關聯(lián)性和互補性、結構優(yōu)化與協(xié)調發(fā)展等因素。 2.銀行績效考評指標銀行績效考評指標一般包括以下五大類： (1)合規(guī)經營類指標。合規(guī)經營類指標用于評價銀行業(yè)金融機構遵守相關法律法規(guī)和規(guī)章制度、內部控制建設及執(zhí)行的情況，包括合規(guī)執(zhí)行、內控評價、違規(guī)處罰等方面。(2)風險管理類指標。風險管理類指標用于評價銀行風險狀況及變動趨勢，包括信用風險指標、操作風險指標、流動性風險指標、市場風險指標、聲譽風險指標等。(3)經營效益類指標。經營效益類指標用于評價銀行經營成果、經營效率和價值創(chuàng)造能力，包括利潤指標、成本控制指標、風險調整后收益指標等。在經營效益類指標中，銀行應以風險調整后收益指標為

16、核心，確定合理的分值和權重。(4)發(fā)展轉型類指標。發(fā)展轉型類指標用于評價銀行根據宏觀經濟政策、結構調整及自身需要，推動業(yè)務發(fā)展和戰(zhàn)略轉型的情況，包括業(yè)務及客戶發(fā)展指標、資產負債結構調整指標、收入結構調整指標等。 (5)社會責任類指標。社會責任類指標用于評價銀行業(yè)金融機構提供金融服務、支持節(jié)能減排和環(huán)境保護、提高社會公眾金融意識的情況，包括服務質量和公平對待消費者、綠色信貸、公眾金融教育等。3.核心指標的設置經濟增加值(EVA) 是商業(yè)銀行目前考評體系中的核心指標。經濟增加值公式為：經濟增加值(EVA)風險調整后利潤經濟資本占用×資本預期回報率經濟增加值(EVA)指

17、標涵蓋了公司價值創(chuàng)造過程中的主要因素，充分考慮了財務成本、風險成本、資本成本，可以準確地衡量企業(yè)經營業(yè)績，有助于財務管理體系的統(tǒng)一。4.指標權重的設置某一指標的權重是指該指標在整體評價中的相對重要程度。通常來說，設置權重的方法有主觀經驗法、主次指標排隊分類法和專家調查法。5.評價標準的設置評價標準是指判斷評價對象績效優(yōu)劣的基準，實務中也被稱為指標值或目標值。發(fā)達國家商業(yè)銀行實踐中常見的評價標準有三種：歷史標準、預算標準、相對業(yè)績標準。歷史標準是指以過去某一時間的銀行實際業(yè)績?yōu)闃藴剩缟夏陮嶋H值、歷史同期值、歷史最高值、一段歷史時期平均值等。預算標準是指商業(yè)銀行根據發(fā)展戰(zhàn)略以及環(huán)境、經營狀況等所

18、制定的目標，預算標準能在一定程度上保證績效評價的合理性與準確性，并且具有良好的操作性。相對業(yè)績標準是指以其他銀行的業(yè)績作為標桿或參照系，由此對被評價者做出評價，實踐中相對業(yè)績標準包括行業(yè)標準和競爭對手標準等。(二)績效考評體系的結果應用綜合考評結果可以反映被考評對象的整體經營情況， 它通常被應用于戰(zhàn)略目標審視、資源配置、人力資源管理應用、制度建設及企業(yè)文化建設等方面?！局R點】監(jiān)管要求（考綱無要求）1、銀行業(yè)金融機構及其分支機構在設置考評指標、確定考評標準和分解考評指標時，應當符合審慎經營和與自身能力相適應的原則，不得有下列情形：（1）設立時點性規(guī)模考評指標；（2）在綜合績效考評指標

19、體系外設定單項或臨時性考評指標；（3）設定沒有具體目標值、單純以市場份額或市場排名為要求的考評指標；（4）分支機構未經授權，自行制定考評辦法或提高考評標準及相關要求。2、績效考評結果的應用至少應當包括以下方面：（1）評定等級行；（2）確定管理授權；（3）分配信貸資源和財務費用；（4）核定績效薪酬總額；（5）評價高級管理人員和確定其績效薪酬。第三節(jié)  財務管理（本節(jié)考綱沒有要求）【知識點】財務管理的內涵1、商業(yè)銀行財務管理主要是指商業(yè)銀行對各職能部門、分支機構的成本費用和利潤進行控制考核，其目的是降低整體經營成本、提高經濟效益。2、商業(yè)銀行的財務管理主要包括處理資本來源和成本、管理銀行

20、資金、制定費用預算、進行審計、財務控制、進行稅收和風險管理等具體內容?？傮w可以分成三部分：一是財產管理。二是銀行內部資金管理。三是銀行的損益管理。3、商業(yè)銀行財務管理的目標是指在特定的經濟體制和財務管理環(huán)境中通過對財務工作的科學組織和對資源的合理配置所要達到的具體標準。商業(yè)銀行財務管理的原則一般包括如下幾項：（1）平衡原則。（2）彈性原則。（3）比例原則。（4）優(yōu)化原則。4、現代商業(yè)銀行財務管理的核心是基于價值最大化。5、商業(yè)銀行財務管理的重要內容和工具是其財務報告制度?！局R點】會計財務制度(一)金融會計金融會計作為我國會計體系的主體，是根據金融業(yè)務的特點而制定的特種會計。金融會計具有核算和

21、經營管理兩項主要功能，一方面直接負責財務管理、損益計算和經濟核算；另一方面通過反映情況、提供信息、分析預測來實現計劃管理、資金管理，對金融機構經營進行控制和調節(jié)。由于金融企業(yè)的行業(yè)特殊性，因此金融企業(yè)會計同其它行業(yè)比較有自身的特殊性，其主要特點如下：1.核算內容的社會性。2.核算方法的獨特性。3.監(jiān)督的政策性。4.內部控制的嚴密性。(二)金融會計制度的主要內容1、企業(yè)會計準則第 22號金融工具確認。該準則的內容主要包含兩個部分：金融資產和金融負債的計量，金融資產減值損失的計量。2.企業(yè)會計準則第23號金融資產轉移。該準則規(guī)范了金融資產轉移的確認和計量。其主要內容分為金融資產轉移的確認

22、條件、金融資產轉移與終止確認、金融資產轉移符合終止確認條件的會計處理、金融資產轉移不符合終止確認條件的會計處理和企業(yè)間金融資產轉入方提供了非現金擔保物(如債務工具或權益工具投資等)的會計處理。3.企業(yè)會計準則第24號-套期保值。企業(yè)規(guī)避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等而采用套期保值手段時，該準則為套期保值的確認和計量做出規(guī)范。其主要內容分為套期保值的涵義及其分類、套期會計方法和套期保值的確認與計量三個部分。4.企業(yè)會計準則第37號金融工具列報。金融工具列報，包括金融工具列示和金融工具披露?！局R點】新的金融會計財務制度對銀行的影響(一)具體會計準則對銀行的影響1.金融

23、工具確認對銀行的影響。2.金融工具計量對銀行的影響。3.金融工具減值對銀行的影響。(二)廣泛意義上的影響新會計準則的規(guī)范對商業(yè)銀行的經營管理產生了重要的影響。這些影響包括：1. 新會計準則更加規(guī)范準確的衡量資產和負債的信息，讓銀行更加準確、及時的了解當前的信貸狀況和客戶狀況，方便銀行調整信貸結構和優(yōu)化客戶結構。2.新會計準則引入了公允價值計量屬性,將對于待履約合同的公允價值改變及時計入損益,并以公允價值列示為資產和負債,有效揭示了銀行承受的市場風險,也有利于全面揭示市場風險。3.促進內部控制制度的設計與建立,提高風險管理水平。4.新會計與國際會計準則的趨同有助于我國銀行行業(yè)走國際化道

24、路。第四節(jié) 金融創(chuàng)新【知識點】創(chuàng)新定義與原則（了解）(一)金融創(chuàng)新定義金融創(chuàng)新是指商業(yè)銀行為適應經濟發(fā)展的要求，通過引入新技術、采用新方法、開辟新市場、構建新組織，在戰(zhàn)略決策、制度安排、機構設置、人員準備、管理模式、業(yè)務流程和金融產品等方面開展的各項新活動，最終體現為銀行風險管理能力的不斷提高，以及為客戶提供的服務產品和服務方式的創(chuàng)造與更新。(二)金融創(chuàng)新原則1.應堅持合法合規(guī)的原則，遵守法律、行政法規(guī)和規(guī)章的規(guī)定。商業(yè)銀行不得以金融創(chuàng)新為名，違反法律規(guī)定或變相逃避監(jiān)管。2.應堅持公平競爭原則，不得以排擠競爭對手為目的，進行低價傾銷、惡性競爭或其他不正當競爭。3.應充分尊重他人的知識

25、產權，不得侵犯他人的知識產權和商業(yè)秘密；商業(yè)銀行應制定有效的知識產權保護戰(zhàn)略，保護自主創(chuàng)新的金融產品和服務。4.應堅持成本可算、風險可控、信息充分披露的原則。5.應做到“認識你的業(yè)務”。 6.應做到“認識你的風險”。 7.應做到“認識你的客戶”。 8.應做到“認識你的交易對手”。 9.應遵守職業(yè)道德標準和專業(yè)操守，完整履行盡職義務，充分維護金融消費者和投資者利益?！局R點】商業(yè)銀行創(chuàng)新業(yè)務與產品（了解）(一)負債業(yè)務創(chuàng)新1.存款性負債業(yè)務創(chuàng)新(1)可轉讓支付命令賬戶可轉讓支付命令賬戶是一種針對個人和非營利機構開立的，計算利息的支票賬戶，也稱為付息的活期存

26、款?？赊D讓支付命令賬戶以支付命令書取代支票，實際上是一種不使用支票的支票賬戶。(2)貨幣市場存款賬戶貨幣市場存款賬戶(MMDA)具有儲蓄存款和活期存款的功能，近似于貨幣市場基金的一種存款賬戶。MMDA賬戶特點主要表現在：一是無存戶對象的限制；二是有最低存款余額2500美元的限制（現在已經取消）；三是無最高利率限制，銀行按照貨幣市場利率隨時進行調整；四是無準備金限制；五是有使用次數的限制，客戶利用該賬戶進行收付，每月不得超過6次，其中使用支票次數不得超過3次。(3)協(xié)定賬戶協(xié)定賬戶是一種可以在活期存款賬戶、可轉讓支付命令賬戶和貨幣市場存款賬戶三者之間自動轉賬的新型活期存款賬戶。(4)投資賬戶投資

27、賬戶是商業(yè)銀行同證券公司、保險公司等合作，通過銀行計算機網絡和銷售渠道，向自己的存款客戶等交叉銷售股票，債券，年金保險，共同基金等金融產品，并向資金的存款客戶提供咨詢及投資組合等建議，幫助客戶實現保值增值。2.非存款性負債業(yè)務創(chuàng)新(1)可轉換債券可轉換債券是商業(yè)銀行發(fā)行的，在一定期限內依據約定條件可以轉換成商業(yè)銀行普通股的債券?？赊D換債券是一種衍生的，復合型的證券品種，具有債券，股票和期權的多重特性。 (2)次級債券次級債券是商業(yè)銀行發(fā)行的，本金和利息的清償順序列在存款及其他負債之后，在普通股及優(yōu)先股之前的債券。次級債券是一種純債務，只在一定期限內具有資本的屬性，而并非銀行的自有資本，最終仍需

28、要償還。商業(yè)銀行相互持有次級債券可能會引起系統(tǒng)性風險。(3)回購協(xié)議借款回購協(xié)議是銀行在出售證券的同時，與證券的購買商達成協(xié)議，約定在一定期限后按原定價格購回所賣證券，從而獲得即時可用資金的一種交易行為?；刭弲f(xié)議實質上是一種短期抵押融資方式，那筆被借款方先售出后又購回的金融資產即是融資抵押品或擔保品?；刭弲f(xié)議按照期限不同，可分為隔夜、定期以及連續(xù)性三種?；刭弲f(xié)議對資金借貸雙方都有利。(二)資產業(yè)務創(chuàng)新1.貸款業(yè)務創(chuàng)新(1)平行貸款平行貸款是在不同國家的兩個母公司分別為對方設在本國境內的子公司提供金額相當的本幣貸款，并承諾在指定到期日，各自歸還所借貨幣。(2)背對背貸款背對背貸款是兩個國家的公司

29、之間簽訂合約，均以本幣向對方發(fā)放等值貸款，并在約定到期日還本付息。(3)多種貨幣貸款多種貨幣貸款是銀行對個人投資于外匯提供的一種融資便利。利用這種外匯投資便利，客戶要在銀行存入一定數量的定期存款，這種定期存款也稱之為“原始保證金”，其作為客戶向銀行借入資金的抵押品。多種貨幣貸款的融資便利，可以被客戶利用利率的差異來獲利。(4)機動償還期貸款機動償還期貸款把還本付息額與借款人的收入相掛鉤，當利率上升或收入減少時，債務分期還本付息額占總償付額比例下降，貸款的償還期相應延長。反之，則債務分期還本付息額比例上升，貸款的償還期縮短。2.投資業(yè)務創(chuàng)新(1)金融期貨與期權期貨是買賣雙方在有組織的交易所內以公

30、開競價的形式達成的，在將來某一特定時間交收標準數量特定金融工具的協(xié)議。期權是合約買方向賣方支付一定費用，在約定日期內或日期享有事前確定的價格向和約賣方買賣某種金融工具的權利的契約。(2)結構性票據結構性票據是一種結合“固定收益型產品”和“衍生性金融產品”的投資工具，通過發(fā)行機構將大部分的本金投資于固定收益產品，利用剩余少數的本金從事衍生性金融產品的操作，同時達到保障本金與資產增值的目的。(3)資產支持證券資產支持證券就是由特定目的信托受托機構發(fā)行的、代表特定目的信托的信托受益權份額。受托機構以信托財產為限向投資機構承擔支付資產支持證券收益的義務。(4)可交換債券可交換債券是指上市公司股份的持有

31、者（股東）通過抵押其持有的股票給托管機構進而發(fā)行的公司債券，該債券的持有人在將來的某個時期內，能按照債券發(fā)行時約定的條件用持有的債券換取發(fā)債人抵押的上市公司股權。(5)本息分離債券本息分離債券指債券發(fā)行后，把該債券的每筆利息支付和最終本金的償還進行拆分，然后依據各筆現金流形成對應期限和面值的零息債券。零息債券是指以低于面值的折扣價出售，在債券存續(xù)期間不發(fā)生利息支付，到期一次性按面值進行償還的債券。例如，一只2000年6月18日發(fā)行每年付息一次的10年期債券，票面利率為8%，發(fā)行金額為100萬元，到期日為2010年6月18日，則期間有10筆利息的支付和最終的一次本金償還。當該只債券轉換為本息分離

32、債券后，每一筆利息支付和本金償還都分別成為一只單獨的債券，即可分離為10只金額為8萬元和1只金額為100萬元的零息債券。(三)其他業(yè)務創(chuàng)新1.票據發(fā)行便利票據發(fā)行便利又稱票據發(fā)行融資安排，指有關銀行與借款人簽訂協(xié)議，約定在未來一段時間，借款人根據具有法律約束力的融資承諾，連續(xù)發(fā)行一系列的短期票據由銀行購買并以最高利率成本在二級市場上出售，否則由包銷銀行提供等額貸款以滿足借款人籌措資金需要的一種融資創(chuàng)新活動。票據發(fā)行便利的優(yōu)點體現在：(1)可以使企業(yè)獲得較低成本資金，提高使用資金的靈活性；(2)企業(yè)通過發(fā)行短期票據獲得中長期資金，具有創(chuàng)造信用功能，并使風險進一步分散，表內業(yè)務表外化；(3)銀行可

33、以向借款人收取協(xié)助籌資報酬。2.融資租賃業(yè)務創(chuàng)新融資租賃是指出租方融通資金為承租方提供所需設備，具有融資、融物雙重職能的交易，涉及出租方、承租方、供貨人三方當事人，包括租賃合同、供貨合同等兩個或兩個以上合同。實質上轉移與一項資產所有權有關的全部風險和報酬的一種租賃。融資租賃業(yè)務創(chuàng)新主要分：綜合租賃、委托租賃、聯(lián)合租賃、百分比租賃、風險租賃、項目融資租賃、租賃基金、融資租賃債權證券化。【知識點】互聯(lián)網金融（了解）(一)互聯(lián)網金融的概念互聯(lián)網金融，是包括銀行在內的金融機構在互聯(lián)網平臺上開展的各項金融業(yè)務，包括網絡銀行、網絡證券、網絡保險、網絡信托等，其概念又有廣義和狹義之分。廣義的互聯(lián)網金融，是指

34、通過互聯(lián)網技術這一媒介，把傳統(tǒng)金融與現代信息技術高度融合而形成的現代金融服務模式，除了包括狹義金融業(yè)務外，還囊括了與其運作模式相配套的網絡金融機構、網絡金融市場以及相關的法律、監(jiān)管等外部環(huán)境。狹義的互聯(lián)網金融，是指為適應電子商務發(fā)展需要，以金融服務提供者的主機為基礎，以互聯(lián)網或通信網為媒介，以用戶終端為操作界面的金融服務運作模式，概括來說就是在互聯(lián)網環(huán)境下開展各種金融活動的總稱。 (二)互聯(lián)網金融的主要特征1.成本低、效率高。2.以客戶為中心，尊重客戶體驗。3.促進金融業(yè)務綜合化，為混業(yè)經營助力。4.風險復雜化，網絡風險將難以掌控。 (三)互聯(lián)網金融的主要模式1.互聯(lián)網支付互聯(lián)網支付是指通過計算機、手機等設備，依托互聯(lián)網發(fā)起支付指令、轉移貨幣資金的服務。2.網絡借貸網絡借貸包括個體網絡借貸(即P2P網絡借貸)和網絡小額貸款。個體網絡借貸是指個體和個體之間通過互聯(lián)網平臺實現的直接借貸。網絡小額貸款是指互聯(lián)網企業(yè)通過其控制的小額貸款公司，利用互聯(lián)網向客戶提供的小額貸款。在個體網絡借貸平臺上發(fā)生的直接借貸行為屬于民間借貸范疇，受合同法、民法通