美國(guó)養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)模式

1、美國(guó)養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)模式美國(guó)早在20世紀(jì)40年代便進(jìn)入了老齡化社會(huì)，截至2013年65歲及以上老年人口4413.16萬(wàn)人，占比為13.96%。相較于日本重度老齡化現(xiàn)象和中國(guó)加速的老齡化進(jìn)程，美國(guó)的老齡化處于一種緩慢而穩(wěn)步推進(jìn)的狀態(tài)。美國(guó)嬰兒潮時(shí)代（1947年以后）出生的人口如今將邁入老年人行業(yè)，將在一定程度上加速日本老齡化進(jìn)程。美國(guó)人口局預(yù)測(cè)，美國(guó)老齡化率（65歲及以上人口）將在2030年達(dá)到19%。三支柱體系保障美國(guó)養(yǎng)老保障制度美國(guó)的養(yǎng)老保障制度從1935 年社會(huì)保險(xiǎn)法頒布以后開始正式建立，隨著社會(huì)保險(xiǎn)法的不斷修正和完善，美國(guó)的養(yǎng)老保障制度逐漸演變成美國(guó)特有的“三支柱”模式。國(guó)家強(qiáng)制的社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)。

2、國(guó)家強(qiáng)制的社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)就是老年和遺屬保險(xiǎn)，是美國(guó)建立最早的社會(huì)保障制度，也是覆蓋被保險(xiǎn)人數(shù)最多的險(xiǎn)種，被覆蓋人數(shù)大約占全美職工的 95%。目前參保者1.5 億，約有4600 萬(wàn)人受益。它是由美國(guó)社會(huì)保障管理局管理與運(yùn)作的。職工退休后，按以基本保額為基礎(chǔ)計(jì)算領(lǐng)取養(yǎng)老金。美國(guó)老年和遺屬保險(xiǎn)如今已經(jīng)成為美國(guó)聯(lián)邦政府最大的財(cái)政項(xiàng)目，其稅收收入約占聯(lián)邦政府收入總額的三分之一。政府及雇主養(yǎng)老金計(jì)劃。此項(xiàng)養(yǎng)老金計(jì)劃包括公共部門養(yǎng)老金計(jì)劃和私人養(yǎng)老金計(jì)劃。公共部門養(yǎng)老金計(jì)劃針對(duì)的對(duì)象主要是聯(lián)邦政府職工和退伍軍人。私人養(yǎng)老金計(jì)劃包括收益確定型計(jì)劃（DB計(jì)劃）、繳費(fèi)確定型計(jì)劃（DC計(jì)劃）以及二者的混合計(jì)劃。其中繳

3、費(fèi)確定型計(jì)劃主要包括了美國(guó)國(guó)內(nèi)收入法規(guī)定的401K計(jì)劃等，這種計(jì)劃類似于雇主管理雇員的儲(chǔ)蓄賬戶，向該賬戶繳納的資金可以延緩交納聯(lián)邦所得稅，同時(shí)雇主也需要向此賬戶交納一定的資金，這部分資金可以投資于各種金融手段，包括股票和證券等。職工到了退休年齡時(shí)，所得的養(yǎng)老金就是這個(gè)賬戶中的余額。個(gè)人儲(chǔ)蓄養(yǎng)老金計(jì)劃。人儲(chǔ)蓄養(yǎng)老金計(jì)劃作為國(guó)家養(yǎng)老保障的補(bǔ)充也逐漸的得到發(fā)展壯大。該計(jì)劃是完全由個(gè)人自愿參加的，主要包括個(gè)人退休賬戶和羅斯個(gè)人退休賬戶等。個(gè)人退休賬戶（IRA）是具有代表性的個(gè)人儲(chǔ)蓄養(yǎng)老金計(jì)劃。個(gè)人退休賬戶面向所有具有納稅收入的公民，參加者每年將一部分資金存進(jìn)該賬戶。這是一個(gè)個(gè)人自愿參加的投資性賬戶，賬

4、戶里面的資金用于投資升值。個(gè)人退休賬戶相對(duì)于普通投資賬戶來(lái)說(shuō)，具有減稅、免稅還有盈利延稅等優(yōu)惠。如今，個(gè)人退休賬戶已經(jīng)成為美國(guó)規(guī)模最大的養(yǎng)老金計(jì)劃，資金規(guī)模已經(jīng)超過(guò)了 401K計(jì)劃。美國(guó)養(yǎng)老保障制度特點(diǎn)。強(qiáng)調(diào)養(yǎng)老保障由政府、企業(yè)和個(gè)人共擔(dān)責(zé)任。個(gè)人儲(chǔ)蓄養(yǎng)老金比例逐步擴(kuò)大，反映出養(yǎng)老力量從政府逐步到社會(huì)、個(gè)人力量轉(zhuǎn)變的趨勢(shì)。具有代表性的個(gè)人退休賬戶（IRA）近30年來(lái)迅猛發(fā)展，成為美國(guó)養(yǎng)老金資產(chǎn)持續(xù)增長(zhǎng)的主要來(lái)源，規(guī)模已超過(guò)以401K位代表的DC計(jì)劃。美國(guó)三支柱體系的養(yǎng)老保障制度層次分明、主輔得當(dāng)，市場(chǎng)化程度高，給老年人提供了充足的養(yǎng)老金來(lái)獲得養(yǎng)老服務(wù)。這為美國(guó)養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)的發(fā)展提供源源不竭的動(dòng)力。

5、養(yǎng)老社區(qū)+專業(yè)護(hù)理美國(guó)養(yǎng)老模式美國(guó)養(yǎng)老模式包括居家養(yǎng)老、養(yǎng)老社區(qū)、專業(yè)護(hù)理機(jī)構(gòu)三種。而在這三個(gè)領(lǐng)域中，均有運(yùn)作成熟的養(yǎng)老服務(wù)公司。美國(guó)獨(dú)立自主的家庭觀念使得美國(guó)的養(yǎng)老模式和日本有所不同。相較于前述國(guó)家居家養(yǎng)老為主的模式，美國(guó)的養(yǎng)老社區(qū)、專業(yè)護(hù)理機(jī)構(gòu)也存在著巨大的市場(chǎng)空間。美國(guó)老年人可以根據(jù)自身養(yǎng)老金情況和需求選擇適合自己的養(yǎng)老模式。居家養(yǎng)老。美國(guó)老年人選擇居家養(yǎng)老的一個(gè)重要原因是節(jié)省費(fèi)用，居家養(yǎng)老相較于養(yǎng)老社區(qū)，專業(yè)護(hù)理機(jī)構(gòu)等免去了房租成本。居家養(yǎng)老又可分為生活型居家養(yǎng)老和醫(yī)療保健型居家養(yǎng)老。相應(yīng)提供居家養(yǎng)老服務(wù)的公司可分為生活型居家養(yǎng)老公司和醫(yī)療保健型居家養(yǎng)老公司。二者提供養(yǎng)老服務(wù)的內(nèi)容側(cè)重

6、點(diǎn)不同，前者主要提供日常生活照料服務(wù)，而后者則側(cè)重提供康復(fù)護(hù)理。Home Instead Senior Care：代表性生活型居家養(yǎng)老公司Home Instead 1994年成立，現(xiàn)已發(fā)展成為規(guī)模最大的生活型居家養(yǎng)老服務(wù)公司。公司致力于提供居家養(yǎng)老全套解決方案，提供從老年陪護(hù)到臨終關(guān)懷全方位的居家養(yǎng)老服務(wù)，同時(shí)也能滿足個(gè)人獨(dú)特的需求和偏好提供養(yǎng)老服務(wù)。Home Instead采用加盟連鎖、特許經(jīng)營(yíng)的模式。目前HomeInstead共有640家加盟商，加盟商初始投資在10萬(wàn)-11.5萬(wàn)美元左右，這包括初始一次性加盟費(fèi)、租金、運(yùn)營(yíng)成本等。加盟商凈利潤(rùn)率平均水平在12%-15%左右，新加盟商第一年平

7、均收入約24.8萬(wàn)美元。Apria healthcare group：醫(yī)療保健型居家養(yǎng)老領(lǐng)先企業(yè)Apria healthcare group是美國(guó)醫(yī)療保健型居家養(yǎng)老龍頭公司。公司擁有約2300人的醫(yī)護(hù)團(tuán)隊(duì)，包括750名呼吸疾病護(hù)理醫(yī)師、700名護(hù)士、775名藥劑師以及100名注冊(cè)營(yíng)養(yǎng)學(xué)專家，每年為240萬(wàn)老年人服務(wù)，在全美50個(gè)洲有425個(gè)分支機(jī)構(gòu)，能夠覆蓋全美98%人口。Apriahealthcare group側(cè)重于老年人家庭醫(yī)療輔助護(hù)理。公司業(yè)務(wù)包括家庭輸液、管道助食、睡眠輔助、呼吸道疾病護(hù)理、家庭醫(yī)療器械等。各業(yè)務(wù)在全美市場(chǎng)均占據(jù)領(lǐng)先地位。公司業(yè)績(jī)穩(wěn)定增長(zhǎng)。2013年前三季度公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)

8、收18.12億美元，同比增長(zhǎng)1.69%。公司主要收入來(lái)源于家庭輸液、呼吸道疾病護(hù)理和睡眠輔助業(yè)務(wù)。養(yǎng)老社區(qū)。美國(guó)是世界上養(yǎng)老社區(qū)發(fā)展得最好的國(guó)家之一。美國(guó)養(yǎng)老社區(qū)主要形式包括活躍老人社區(qū)（Active Adult Community）、獨(dú)立生活社區(qū)（IndependentLiving Community）、協(xié)助生活機(jī)構(gòu)/社區(qū)（AssistedLiving/Community）、失憶護(hù)理（Alzheimers Care）、專業(yè)理療養(yǎng)老院（Nursing Home/Skilled Nursing Facility）、持續(xù)護(hù)理退休社區(qū)（Continuing Care Retirement Commu

9、nities,CCRC）等。由活躍老人社區(qū)到專業(yè)理療養(yǎng)老院，護(hù)理的程度逐步加深、而相應(yīng)的費(fèi)用也逐步提高。養(yǎng)老社區(qū)典范模式：太陽(yáng)城模式、持續(xù)護(hù)理退休社區(qū)模式（CCRC）、REIT模式。太陽(yáng)城模式太陽(yáng)城模式的開創(chuàng)者是地產(chǎn)開發(fā)商德爾·韋布（DelWebb）公司，上個(gè)世紀(jì)60年代在亞利桑那州陽(yáng)光明媚的鳳凰城建立了第一個(gè)太陽(yáng)城項(xiàng)目，以“太陽(yáng)城”（Sun CityCenter）命名，并直接帶動(dòng)了美國(guó)養(yǎng)老社區(qū)的建設(shè)。太陽(yáng)城這類地產(chǎn)項(xiàng)目主要針對(duì)年齡在5570歲的活躍健康老人，除住宅外，還提供康樂(lè)會(huì)所和戶外運(yùn)動(dòng)設(shè)施。目前全美有十多個(gè)太陽(yáng)城項(xiàng)目，分布于亞利桑那州、加利福尼亞州等。太陽(yáng)城模式本質(zhì)上屬于住宅

10、開發(fā)性質(zhì)，由地產(chǎn)開發(fā)商主導(dǎo)，通過(guò)銷售養(yǎng)老概念住宅，開發(fā)商得以收回投資并產(chǎn)生盈利。太陽(yáng)城選址通常位于郊區(qū)，占地大、容積率低，精裝修標(biāo)準(zhǔn)，拎包即可入住，附近一般配有專為社區(qū)服務(wù)的商業(yè)中心。考慮到老年人收入水平，太陽(yáng)城項(xiàng)目房?jī)r(jià)往往相對(duì)便宜，如“蘋果谷太陽(yáng)城”位于洛杉磯東北方向120公里左右，房?jī)r(jià)僅為洛杉磯市內(nèi)的約三分之一，對(duì)老年購(gòu)房群體構(gòu)成了極大的吸引力。太陽(yáng)城平均規(guī)模在23000戶左右，入住率可達(dá)90.95%，住宅類型多樣，以獨(dú)棟和雙拼為主，還有多層公寓、獨(dú)立居住中心、生活救助中心、生活照料社區(qū)、復(fù)合公寓住宅等。據(jù)2013年的一項(xiàng)統(tǒng)計(jì)顯示，太陽(yáng)城的常住居民達(dá)20多萬(wàn)人。由于項(xiàng)目面向的是身體康健的老

11、者，因此社區(qū)內(nèi)沒(méi)有專門提供醫(yī)療、護(hù)理等配套服務(wù)，主要依賴社區(qū)所在城鎮(zhèn)提供的大市政配套。但社區(qū)為活躍長(zhǎng)者們提供了多樣的設(shè)施，如高爾夫球場(chǎng)、娛樂(lè)中心以及教育培訓(xùn)等。在醫(yī)療護(hù)理方面，允許第三方提供的家政、保健等服務(wù)。太陽(yáng)城模式涉足養(yǎng)老地產(chǎn)項(xiàng)目的開發(fā)和出售，以及配套設(shè)施的營(yíng)建，德爾·韋布是典型的重資產(chǎn)公司，其多年來(lái)都是微利經(jīng)營(yíng)（毛利率低于20%）。在被大型建筑商帕爾迪收購(gòu)后，結(jié)合兩家公司各自的優(yōu)勢(shì)以及開發(fā)經(jīng)驗(yàn)，德爾·韋布得以繼續(xù)主導(dǎo)著美國(guó)高質(zhì)量老年住宅社區(qū)的開發(fā)。持續(xù)護(hù)理退休社區(qū)模式（CCRC）在美國(guó)，另一種主流養(yǎng)老地產(chǎn)模式為持續(xù)護(hù)理退休社區(qū)（ContinueCare of Ret

12、irement Community，簡(jiǎn)稱CCRC），由運(yùn)營(yíng)商主導(dǎo)，主打精細(xì)化管理服務(wù)。這一模式已有100多年歷史，經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期發(fā)展，CCRC進(jìn)一步發(fā)展成為一種復(fù)合型養(yǎng)老社區(qū)。和太陽(yáng)城靠出售地產(chǎn)獲利不同，CCRC只提供地產(chǎn)租賃權(quán)和服務(wù)享受權(quán)，通過(guò)收取房屋租賃費(fèi)和服務(wù)費(fèi)賺錢。其中，服務(wù)費(fèi)包括一次性的入門費(fèi)、定期的房屋租賃費(fèi)及特殊服務(wù)費(fèi)等。根據(jù)房間大小，入門費(fèi)從20萬(wàn)美元到100萬(wàn)美元不等，年費(fèi)或月費(fèi)則視所需護(hù)理的程度而定，針對(duì)健康活躍長(zhǎng)者，每月需要支付3000美元，半護(hù)理老人4000美元/月，全護(hù)理老人則是5000-6000美元/月。特殊服務(wù)費(fèi)則取決于個(gè)體所需的額外護(hù)理服務(wù)。CCRC模式的理念是，在復(fù)

13、合型社區(qū)中滿足老人對(duì)健康管理、護(hù)理和醫(yī)療等不同生理年齡階段的基本養(yǎng)老需求，令老人不需要搬家就可以在CCRC社區(qū)中完成人生三分之一的幸福旅程，這也是一種提升客戶粘性的有效做法。全美目前共有近2000處CCRC，其中約82%為非盈利性組織所有，有相當(dāng)一部分是從傳統(tǒng)養(yǎng)老院轉(zhuǎn)型而來(lái)。CCRC主要服務(wù)三類老人，一類是自理型老人，年齡介于55-65歲之間，在社區(qū)中有獨(dú)立住所。社區(qū)為這部分老年人提供便捷的社區(qū)服務(wù)，如餐飲、清潔、醫(yī)療保健及緊急救護(hù)等。同時(shí)，為滿足老年人精神生活的需求，社區(qū)會(huì)組織各種形式的活動(dòng)，如老年大學(xué)、興趣協(xié)會(huì)等。第二類是介助型老人，主要服務(wù)對(duì)象為需要他人照料的老人。這類老人除了可以得到社區(qū)服務(wù)外，還有類似飲食、穿衣、洗浴等日常生活護(hù)理。為了豐富介助老人的生活，一些社區(qū)也會(huì)在老人身體可接受范圍內(nèi)，提供各類活動(dòng)。第三類是介護(hù)型老人，針對(duì)的是生活完全無(wú)法自理的老人，在介護(hù)型社區(qū)，老人24小時(shí)都處于專業(yè)護(hù)士的監(jiān)護(hù)之下。介護(hù)型老人年齡一般在80歲以上，同時(shí)居住在特殊的單元里。CCRC模式對(duì)管理和護(hù)理人員水平要求較高，員工人數(shù)眾多，服務(wù)提供者和入住老人的比例一般為1：1。