理財(cái)規(guī)劃財(cái)務(wù)1班第7組：家庭理財(cái)規(guī)劃

1、西南財(cái)經(jīng)大學(xué)天府學(xué)院2013級(jí)家庭理財(cái)規(guī)劃（作業(yè)）題 目： 理財(cái)規(guī)劃 班 級(jí)： 2013級(jí)本科財(cái)務(wù) 01 班 姓名學(xué)號(hào)： 41306108袁 林 41306121 鄒浩淼 41306275 胡 麟 41305901 陳恬瑩 41305902 任旻怡 2016年5月摘 要家庭理財(cái)就是管理自己的財(cái)富，進(jìn)而提高財(cái)富的效能的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。理財(cái)也就是對(duì)資本金和負(fù)債資產(chǎn)的科學(xué)合理的運(yùn)作。通俗的來說，理財(cái)就是賺錢、省錢、花錢之道。理財(cái)就是打理錢財(cái)。本文將從家庭基本狀況、家庭財(cái)務(wù)分析、家庭理財(cái)目標(biāo)、家庭理財(cái)規(guī)劃、家庭理財(cái)工具等幾個(gè)方面對(duì)家庭進(jìn)行理財(cái)規(guī)劃。關(guān)鍵詞：理財(cái) 規(guī)劃 分析 目標(biāo) 工具 一、理財(cái)目標(biāo)規(guī)劃一、家

2、庭基本情況（一）成員介紹表1-1 成員介紹家庭成員姓名年齡職業(yè)月收入爸爸胡麟35理財(cái)規(guī)劃師8000媽媽鄒浩淼30會(huì)計(jì)師5000女兒任旻怡4無無爺爺袁林60退休4000奶奶陳恬瑩58退休3000（二）家庭資產(chǎn)負(fù)債表表1-2 家庭資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)金額負(fù)債金額銀行活期存款5000房屋按揭貸款350000銀行定期存款50000房產(chǎn)一套100平米500000合計(jì)555000合計(jì)350000注：公積金貸款，等額本息還款，貸款期限：20年，貸款利率：3.25%（三）家庭收支表表1-3 家庭收支表收入金額支出金額家庭年收入156000基本生活開銷78000年終獎(jiǎng)50000父母贍養(yǎng)費(fèi)0養(yǎng)老退休金年收入84000子

3、女教育費(fèi)50000保險(xiǎn)費(fèi)支出10000旅游費(fèi)用12000非定期休閑大額支出0房貸還款支出35000合計(jì)290000185000（四）家庭各成員未來20年理財(cái)方式爸爸：基金定投股指，預(yù)計(jì)每年預(yù)計(jì)10%收益。P2P產(chǎn)品，預(yù)計(jì)年收益6%。余額寶或者貨幣基金，預(yù)計(jì)年收益4%。媽媽：在股票市場(chǎng)投入10W左右。賺的錢用來穩(wěn)定一年旅游至少一趟。女兒：在假期做兼職賺取零花錢，讀大學(xué)時(shí)成績(jī)優(yōu)異領(lǐng)取校園獎(jiǎng)學(xué)金 爺爺：預(yù)期投入50000元進(jìn)股市，其他錢存入銀行獲得銀行存款收益。奶奶：銀行定期存款 4000（農(nóng)行五年定期年利息2.75%）銀行活期存款（全部用于余額寶）（五）家庭未來20年實(shí)現(xiàn)總目標(biāo)1、短期目標(biāo)購買一輛

4、25W左右的汽車。使得家庭存款達(dá)到20萬。2、中期目標(biāo)子女從幼兒園到高中就讀公立學(xué)校；換一個(gè)比現(xiàn)在更大、位置更好的房子，完善現(xiàn)有保障。使得家庭存款達(dá)到50萬。3、長(zhǎng)期目標(biāo)老了后能夠過上閑適的生活，生活有保障。使得家庭存款達(dá)到80萬。送女兒出國念大學(xué)。還清貸款。購買一輛價(jià)值30萬的車（六）理財(cái)工具及方法。 考慮到我家屬于小康家庭，因此我們家采用了理財(cái)4321法則。1、 將收入的40%用于供房和其他方面的投資。2、 30%用于家庭生活開支。3、 20%用于銀行的存款和應(yīng)急。4、 10%用于購買保險(xiǎn)。（七）家庭收支情況分析圖1-1家庭支出比例家庭年度支出中，日產(chǎn)生活費(fèi)用占42%，房貸支出占19%，旅

5、游、養(yǎng)育小孩支出占34%，保險(xiǎn)費(fèi)支出只占5%低于合理水平的10%，說明家庭有有可能未獲得足夠的保障。二、家庭流動(dòng)性管理資產(chǎn)增值的意識(shí)：因?yàn)槲覀兗彝サ馁Y產(chǎn)增值保值方式僅僅是銀行存款，基于我們家庭風(fēng)險(xiǎn)承受能力，我們決定購買風(fēng)險(xiǎn)小、收益穩(wěn)定的產(chǎn)品。(一) 活期存款和現(xiàn)金規(guī)劃現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的高流動(dòng)性，以犧牲相應(yīng)的的收益而獲得的，我們思考一定要滿足家庭支付日常家庭費(fèi)用和意外時(shí)間開銷，又要使流動(dòng)性較強(qiáng)的資產(chǎn)保持一定收益。1. 現(xiàn)金：現(xiàn)金是現(xiàn)金規(guī)劃以及日常開支中重要的工具，流動(dòng)性最強(qiáng)，我們將現(xiàn)金的結(jié)余用于儲(chǔ)蓄及日常開銷，預(yù)留5000元為家庭開銷。2. 儲(chǔ)蓄品種：我們了解到目前的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)不太景氣，活期存款0

6、.35%，定期存款1.5%。因此用于儲(chǔ)蓄的部分會(huì)有所減少，未來會(huì)考慮相關(guān)基金投資。(二) 子女教育規(guī)劃我們家目前一個(gè)女兒在讀幼兒園，接下來5年的教育經(jīng)費(fèi)基本的有每年25000元，考慮到物價(jià)的上漲，所以我們需要為孩子準(zhǔn)備150000元的教育資金，但是教育是最高收益率的投資，我們決定在中國銀行購買一筆定期定存的教育基金，具體金額在下方列出。(三) 家庭保障規(guī)劃從成熟家庭的保障情況看，一般建議年度保費(fèi)支出占投保人年收入總額的10%至20%，從本家庭的情況看，保費(fèi)支出只占收入的8%，家庭可能未能獲得足夠的保障。父親母親都已經(jīng)購買了重大疾病保險(xiǎn)，而且單位也分別為其購買了養(yǎng)老保險(xiǎn)，社會(huì)保險(xiǎn)等。應(yīng)該再增加購

7、買一份意外傷害保險(xiǎn)，畢竟根據(jù)家庭的流動(dòng)性比率來看，本家庭無法良好的應(yīng)對(duì)突發(fā)事件的發(fā)生，那么購買一份意外保險(xiǎn)，可以很大程度上對(duì)整個(gè)家庭進(jìn)行一份保障。另外，可以為子女分別購買一份醫(yī)療保險(xiǎn)，因?yàn)樾『⒆拥挚沽^差，比較容易生病。(四) 流動(dòng)儲(chǔ)蓄規(guī)劃表2-1 中國銀行儲(chǔ)蓄規(guī)劃中國銀行活期存款9000三年期定期存款30000利率0.35%利率2.75%期限3年到期收益2569.5表2-2 中國銀行教育儲(chǔ)蓄金規(guī)劃中國銀行教育儲(chǔ)蓄金儲(chǔ)蓄存期10年年利率5%月存額500年存額6000到期本息合計(jì)63000（五） 、家庭財(cái)務(wù)比率分析1、 資產(chǎn)負(fù)債比率資產(chǎn)負(fù)債比率=總負(fù)債/總資產(chǎn)=350000/555000=63%

8、這項(xiàng)數(shù)據(jù)反映了家庭綜合還債能力的高低。經(jīng)驗(yàn)表明家庭的資產(chǎn)負(fù)債率一般以50%較為適宜。本家庭資產(chǎn)負(fù)債率比較高，高于50%，因此債務(wù)壓力較大，也可能會(huì)出現(xiàn)財(cái)務(wù)危機(jī)。2、 結(jié)余比率結(jié)余比率=每月結(jié)余/月收入=7250/18000=40%這項(xiàng)數(shù)據(jù)反映了家庭控制開支能力的高低。經(jīng)驗(yàn)表明家庭的結(jié)余比率一般以40%較為適宜。本家庭資產(chǎn)負(fù)債率剛好40%，比較合適，家庭儲(chǔ)蓄能力不錯(cuò)。注意預(yù)算，勤于記賬都是進(jìn)行家庭財(cái)務(wù)管理的有效手段。 3、 債務(wù)償還率債務(wù)償還率=月還貸額/月收入=833.33/18000=4.6%經(jīng)驗(yàn)數(shù)值表明，債務(wù)償還率低于50%比較安全。本家庭的債務(wù)償還率遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于50%，說明房貸完全沒有影響到

9、家庭的正常生活。但是為了增強(qiáng)儲(chǔ)蓄能力，可以考慮通過延長(zhǎng)債務(wù)償還期限來降低月供水平，維持家庭財(cái)務(wù)的持續(xù)發(fā)展。4、 流動(dòng)性比率流動(dòng)性比率=流動(dòng)性資產(chǎn)/每月支出=5000/10750=0.47流動(dòng)性比率的理想值在3-6之間，目前家庭的流動(dòng)性資產(chǎn)比率在0.47，說明家庭暫時(shí)無法根據(jù)流動(dòng)性資產(chǎn)來維持開銷，必須要依靠每月的收入來維持，家庭也無法應(yīng)對(duì)突發(fā)事件的發(fā)生。但因?yàn)榱鲃?dòng)性資產(chǎn)的收益一般不高，對(duì)于父親、母親這樣工作比較穩(wěn)定，收入也有保障的家庭來說，流動(dòng)性比率相對(duì)低一點(diǎn)也可。但還是應(yīng)該保持在3左右。（六） 家庭收入表 該家庭收入表為每年家庭的收入，其中基本工資、退休工資、年終獎(jiǎng)為固定收入。投資收益及額外收

10、入為不固定收入。投資收益包括家庭成員銀行存款定期利息收入，余額寶利息收入，小額股票收入。額外收入主要是女兒在大學(xué)期間獲得2000元獎(jiǎng)學(xué)金（共四學(xué)期）和在大學(xué)期間兼職三個(gè)月所賺的兼職工資。表2-3家庭收入表人物基本工資退休工資年終獎(jiǎng)投資收益額外收入爸爸5000013200147320媽媽30300001000091000女兒0002000+65008500爺爺480000960048960奶奶3600001060037060合計(jì)156000840008000043408500332840圖2-1家庭收入情況（七）家庭支出表表2-4家庭支出表必要支 出明細(xì)金額（年）其他支出明細(xì)金額水電氣2400娛

11、樂5000網(wǎng)費(fèi)1200應(yīng)酬禮金27000物管費(fèi)2160護(hù)膚品8020生活開銷食物（42000）62000旅游出國旅游國內(nèi)旅游夕陽紅老年游29600用品(5000)衣物（15000）房貸3449/月41388醫(yī)療保健品/體檢/藥務(wù)5760教育學(xué)費(fèi)（幼兒園：10000）19800保險(xiǎn)支出5800補(bǔ)課（5000）興趣班（4800）交通出行6720合庭支出主要用于日常的開銷支出、孩子教育費(fèi)用、相關(guān)娛樂休閑以及醫(yī)療保險(xiǎn)等支出（八）現(xiàn)金結(jié)余情況表現(xiàn)金的結(jié)余我們將列為備用金，按照上述現(xiàn)金分配的計(jì)劃實(shí)行，部分用于開銷部分用于儲(chǔ)蓄以及進(jìn)行基金投資，以實(shí)現(xiàn)少量收入增長(zhǎng)。表2-5現(xiàn)金結(jié)余情

12、況爸爸固定總收入146000基本生活開銷153500媽媽固定總收入90000女兒教育支出19800爺爺固定總收入48000房貸及物管費(fèi)43548奶奶固定總收入36000總計(jì)320000216848結(jié)余： 103152圖2-2家庭資金情況（九）備用金家庭每年可結(jié)余103152元的資金，那么我們將這一部分資金用于備用。表2-6備用金用途（年）銀行存款存40000大額支出留50000應(yīng)急資金備10000閑散支出3152總計(jì)103152三、大額購買籌資規(guī)劃在一個(gè)家庭中，我認(rèn)為一個(gè)融資計(jì)劃，有利有弊，正確的投資會(huì)讓家庭產(chǎn)生額外的收入，提升生活質(zhì)量。相反，錯(cuò)誤的投資也極有可能讓多年的儲(chǔ)蓄縮水，影響家庭生活

13、的質(zhì)量甚至可能因此產(chǎn)生家庭生活中的矛盾。因此一個(gè)好的融資計(jì)劃就必不可少。（一）目前家庭情況：表3-1家庭資金情況項(xiàng)目金額家庭目前資金1,237,824現(xiàn)居住房屋房貸350,000家庭資金余額887,824表3-2家庭收入情況項(xiàng)目金額家庭收入103152房屋出租收入30000（一）購買新房計(jì)劃房屋總價(jià)70萬。向銀行借款40萬，首付30萬，20年還清，每月還款額2245.5元，每年還款26956元表3-3購房計(jì)劃年數(shù)12345還款額2695626956269562695626956年數(shù)678910還款額2695626956269562695626956年數(shù)1112131415還款額26956269

14、56269562695626956年數(shù)1617181920還款額2695626956269562695626956我們家庭打算換個(gè)房，全額付款肯定不能實(shí)現(xiàn)，需要的金額的太大，一次性也拿不出那么多錢，所以考慮貸款買房。1、商業(yè)貸款 （1）如果我們選擇商業(yè)貸款的等額本息，如表所示：表3-4 商業(yè)貸款等額本息表單位：元房?jī)r(jià)首付（50%）貸款期限每月還款額累計(jì)還款總額70000030000030000020年2245.5362819.63（2）如果我們選擇商業(yè)貸款的等額本金，如表所示：表3-5 商業(yè)貸款等額本金表單位：元房?jī)r(jià)首付（60%）貸款期限首月還款額累計(jì)還款總額70000042000028000

15、010年3591356088.832、公積金貸款 （1）自由還款方式，如表所示：表3-6公積金貸款自由還款表單位：元房?jī)r(jià)首付貸款期限最低還款額最后期本金最后期利息總償還利息70000042000028000010年1644193850.62741.48110228.1（2）等額本息方式，如表所示：表3-7 公積金貸款等額本息表單位：元房?jī)r(jià)首付貸款期限每月還款額本息合計(jì)70000042000028000010年2914.04349684.8（3）、等額本金方式，如表所示：表3-8 公積金貸款等額本金表單位：元房?jī)r(jià)首付貸款期限首月還款額本息合計(jì)70000042000028000010年3404.3

16、3344795.5綜上所述，在商業(yè)貸款和公積金貸款對(duì)比下，我們很顯然選擇公積金貸款更劃算，在公積金貸款的三種方式對(duì)比下，我們家庭選擇自由還款的方式。因?yàn)閷?duì)于我們家庭這種購買二套房的借款人來說，選擇公積金貸款為首選。一方面，在保留名下房產(chǎn)的前提下，無論使用商業(yè)貸款或是公積金貸款購買二套房，首付都是60%。但是從還款利率上來比較的話，商業(yè)貸款基準(zhǔn)利率6.55%，二套房基準(zhǔn)利率上浮 10%，而公積金貸款利率4.9%相對(duì)較低，盡管同樣上浮10%，但相對(duì)還款壓力較小。另一方面，公積金貸款恰好能滿足我們的貸款額度。所以，綜合兩方面因素來看，公積金貸款購買二套房更加適合我們的需求。（二）買車計(jì)劃預(yù)

17、期計(jì)劃，購買大眾途觀 23萬，首付9.2萬，向銀行借款13.8萬，五年期，年利率6%，年還款額15100元表3-11大眾汽車還款年數(shù)12345還款額1510015100151001510015100車輛保險(xiǎn)維修油費(fèi)每年共計(jì)：26000元表3-12收入支出比例收入133152支出67056圖3-1大額購買后家庭收支比經(jīng)過分析研究1、全額購買我們家庭需要購買一輛23萬的汽車，但是如果采用全額付款的話，對(duì)家庭的流動(dòng)資金有很大的影響，導(dǎo)致家庭生活比較緊張。2、貸款買車采用貸款買車的話，雖然有額外的利息支出，但是可以把剩下的資金靈活運(yùn)用，因?yàn)槌ナ赘犊钜酝猓€能留大筆資金，如果此時(shí)恰好有好的投資機(jī)會(huì)，所

18、獲取的收益有可能大大彌將將付出利息的損失。而一次性付款因?yàn)殄X已付出，故而當(dāng)有好的投資機(jī)會(huì)時(shí)，便有可能失去良機(jī)，錯(cuò)過極佳 的賺錢可能。（1）信用卡分期購車信用卡貸款買車好處就是快、簡(jiǎn)單、門檻低，信用卡辦理貸款手續(xù)比較簡(jiǎn)單，需要指定合作品牌和車型，對(duì)申請(qǐng)人有一定限制，分期最長(zhǎng)為36期(3年)，實(shí)際操作控制在12-24期，不少信用卡產(chǎn)品都有其免息期，如果將當(dāng)月賬單金額按時(shí)全額還款，就不用支付利息了，但是會(huì)收取一定的手續(xù)費(fèi)，手續(xù)費(fèi)在首月一次性支付。我們選擇的是在建設(shè)銀行辦信用卡分期購車，如圖所示： 表3-9 信用卡分期購車單位：元新車市價(jià)首付（40%）貸款期限手續(xù)費(fèi)率手續(xù)費(fèi)首期還款額各期還款

19、額累計(jì)還款總額2300009200013800024期3.5%483095305800142765（2）銀行車貸銀行車貸車型眾多，還貸時(shí)間靈活，審批麻煩，放款周期長(zhǎng)，大部分需要不動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押，不采用直客模式，擔(dān)保公司介入增加了車主費(fèi)用。如果采用等額本息還款方式貸款，如表所示：表3-10 銀行車貸購車單位：元新車市價(jià)首付（40%）貸款期限利率每月支付本息累計(jì)還款總額230000920001380002年6.15%5875.76145858.88綜上所訴，對(duì)比全額購買和貸款買車，我們家庭選擇貸款買車，再對(duì)比貸款買車中的信用卡分期購買和銀行車款，由上面兩個(gè)表我們可以看出選擇信用卡分期購車更好，從累計(jì)還款

20、總額看來，信用卡分期購車更劃算點(diǎn)，而且壓力較小，辦理也簡(jiǎn)單，容易操作。四、投資規(guī)劃（一）投資理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)根據(jù)家庭的風(fēng)險(xiǎn)以及回報(bào)的要求來定，不具有普遍規(guī)律。1、高風(fēng)險(xiǎn)高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品，高風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品比如股票，股票型基金，混合型基金，股權(quán)投資等。2、低風(fēng)險(xiǎn)低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品，包括銀行，國債，保險(xiǎn)，貨幣型基金，債券型基金，網(wǎng)貸P2P平臺(tái)，以及寶寶類產(chǎn)品等。（二）家庭投資資金規(guī)劃閑錢投資理財(cái)，每月收入扣除支出。前期因?yàn)榕畠洪L(zhǎng)大支出增長(zhǎng)，并且要償還房貸，車貸，因此我們打算用保守型的資產(chǎn)組合方案，即：現(xiàn)金投資70%、國內(nèi)資本市場(chǎng)投資30%。（三）市場(chǎng)分析自2015年6月12日起，中國A股市場(chǎng)，上證指數(shù)出現(xiàn)了懸崖式

21、的大跳樓，經(jīng)過了1年多的調(diào)整，震蕩，2016年6月8日維持在2800,2900左右，預(yù)期未來A股市場(chǎng)，以及全球的金融市場(chǎng)，會(huì)繼續(xù)震蕩，波動(dòng)，不景氣，因此，家庭選擇，投入30%的閑錢，投入混合型基金，之后隨著家庭閑散資金的增長(zhǎng)，車貸還清，考慮下一步的投資規(guī)劃；投入70%的閑錢于低風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品。具體產(chǎn)品分析：銀行定期存款年利率，2.75%銀行，國家企業(yè)發(fā)行的債券，如圖表4-1國家企業(yè)發(fā)行的債券證券代碼證券簡(jiǎn)稱上市日期發(fā)行量(億)起息日期到期日期票面利率107036湖北16Z32016-6-81502016-6-62021-6-63.04107037湖北16Z42016-6-81502016-6-62

22、023-6-63.3107038湖北16092016-6-876.82016-6-62019-6-62.8平均回報(bào)率（票面利率）為3%網(wǎng)貸(P2P)。因?yàn)榧彝ヒ捎帽Ｊ匦偷馁Y產(chǎn)組合方案，所以選擇投入資金雄厚，規(guī)模大，有機(jī)構(gòu)作擔(dān)保的P2P平臺(tái)，如陸金所（年化收益<8%），拍拍貸（年化收益8%-12%），你我貸(年化收益8%-12%)，宜人貸（年化收益8%-12%），有利網(wǎng)（年化收益8%-12%），PPmoney（年化收益8%-12%）；寶寶類產(chǎn)品，平均年回報(bào)率，約為4%-5%；基金方面混合型基金，債券型基金，保本型基金。表4-2基金組合方案基金類別預(yù)期收益率投資比例折算預(yù)期收益率債券型基金4%20%0.8%混合型基金9%60%5.4%股票型基金15%20%3%總計(jì)100%9.2%表4-2基金