看股票的幾個(gè)主要技術(shù)分析指標(biāo)

1、看股票的幾個(gè)主要技術(shù)分析指標(biāo)(一) MACD 指標(biāo)(Moving Average Convergence Divergence)MACD指數(shù)平滑異同移動(dòng)平均線為GERALD APPLE所創(chuàng)，其利用兩條長(zhǎng)、短期的平滑平均線，計(jì)算其二者之差離值，作為研判行情買賣之依據(jù)。買賣原則：1. DIF、MACD在0以上，大勢(shì)屬多頭市場(chǎng)，DIF向上突破MACD，可作買，若 DIF向下跌破 MACD ,只可作原單的平倉(cāng)，不可新賣單進(jìn)場(chǎng)。2. DIF , MACD在0以下，大勢(shì)屬空頭市場(chǎng)，DIF向下跌破MACD，可作買，若 DIF向上突破MACD ,只可作原單的平倉(cāng)，不可新買單入場(chǎng)。3. 牛離差：股價(jià)出現(xiàn)二或三個(gè)

2、近期低點(diǎn)而MACD并不配合出現(xiàn)新低，可作買。4. 熊離差：股價(jià)出現(xiàn)二或三個(gè)近期高點(diǎn)而MACD并不配合出現(xiàn)新高，可作賣。5. 高檔兩次向下交叉大跌，低檔兩次向上交叉大漲。(二) DMI指標(biāo)DMI(Directional Muvement Index)指標(biāo)系 由 J.Wells Wilder 于 1978 年在"New Concepts in TechnicalTradingSystems”一書中首先提出，DMI指標(biāo)提示投資人不要在盤整世道中入場(chǎng)交易，一旦市場(chǎng)變得有利潤(rùn) 時(shí)，DMI立刻引導(dǎo)投資者進(jìn)場(chǎng)，并且在適當(dāng)?shù)臅r(shí)機(jī)退場(chǎng)，實(shí)為近年來(lái)受到相當(dāng)重視的指標(biāo)之一。買賣原則：1. +DI上交叉-D

3、I時(shí)作買。2. +DI下交叉-DI時(shí)作賣。3. ADX于50以上向下轉(zhuǎn)折時(shí)，代表市場(chǎng)趨勢(shì)終了。4. 當(dāng)ADX滑落到_+DI之下時(shí)，不宜進(jìn)場(chǎng)交易。5. 當(dāng)ADXR介于20-25時(shí)，宜采用TBP及CDP中之反應(yīng)秘訣為交易參考。(三) DMA指標(biāo)DMA平均線差(Different of Moving Average)乃利用兩條不同期間的平均線，計(jì)算差值之后，再除以基期天 數(shù)。買賣原則：1. 實(shí)線向上交叉虛線，買進(jìn)；實(shí)線向下交叉虛線，賣出。2. DMA也可觀察與股價(jià)的背離。(四) TRIX指標(biāo)TRIX(Triple Exponentially Smoothed Moving Average)為股價(jià)之三

4、重指數(shù)平滑移動(dòng)平均線。此指標(biāo)類似于MACD ,屬于長(zhǎng)期趨勢(shì)指標(biāo)，在盤整或短期波動(dòng)較劇烈的行情中，容易假訊號(hào)。本指標(biāo)于長(zhǎng)期趨勢(shì)中，過(guò) 濾掉許多不必要的波動(dòng)，配合一條 TRIX的平均線使用，其效果相當(dāng)良好。買賣原則1. 盤整行情本指標(biāo)不適用。2. TRIX向上交叉其 TMA線，買進(jìn)。TRIX向下交叉其 TMA線，賣出。3. TRIX與股價(jià)產(chǎn)生背離時(shí)，應(yīng)注意隨時(shí)會(huì)反轉(zhuǎn)。4. TRIX是一種三重指數(shù)平滑平均線。（五）BRAR指標(biāo)BR、AR二者中BR無(wú)法單獨(dú)使用，須配合 AR指標(biāo)使用，可以有效提供投資者辨認(rèn)高價(jià)圈和低價(jià)圈，BR代表人氣指標(biāo)，依反市場(chǎng)心理，當(dāng)市場(chǎng)人氣狂熱時(shí)賣出，人氣悲觀時(shí)買進(jìn)，AR代表股價(jià)

5、氣勢(shì)指標(biāo)，測(cè)量市場(chǎng)真實(shí)的潛在動(dòng)能，籍由二者之間微妙的變化，提供買賣訊號(hào)。買賣原則：1. BR=100是強(qiáng)弱的均衡狀態(tài)。2. BR<AR，而 AR<50 時(shí)可買。3. BR由高檔下跌一半，股價(jià)反彈。4. BR由低檔上漲一半，股價(jià)回檔。5. BR>300以上進(jìn)入高價(jià)圈。6. BR>AR，再轉(zhuǎn)而變成 BR<AR時(shí)，可能作底。7. AR>180以上，進(jìn)入高價(jià)圈。8. AR<100之后急劇下跌，致使 AR<40時(shí)可買。（六）CR指標(biāo)CR與BR、AR最大的不同在于采用中間價(jià)作為計(jì)算的基準(zhǔn).由于價(jià)格雖然收高，但其中一天的能量中心卻較前一天為低，這是一個(gè)不可忽略

6、的重點(diǎn)。CR可和以BR、AR完全分開(kāi)獨(dú)立使用，對(duì)于股價(jià)何時(shí)上漲、何時(shí)下跌提供難得的參考。 CR本身配置4條平均線，平均線又較 CR先行若干天，另一方面，平均線之間 又相互構(gòu)筑一個(gè)強(qiáng)弱帶，被應(yīng)用來(lái)對(duì)股價(jià)進(jìn)行預(yù)測(cè)。買賣原則：1. CR平均線周期由短到長(zhǎng)分成 a、b、c、d4條。2. 由c、d構(gòu)成的帶狀稱為主帶，a、b構(gòu)成的帶狀稱為副帶。3. CR跌至帶狀以下兩日時(shí)，買進(jìn)。4. CR亦會(huì)對(duì)股價(jià)產(chǎn)生背離現(xiàn)象。5. CR由帶狀之下上升160%時(shí)，賣出。6. CR跌至40以下，重回副帶，而 a線由下轉(zhuǎn)上時(shí)，買進(jìn)。7. CR上升至帶狀之上時(shí)，而 a線由上轉(zhuǎn)下時(shí)，宜賣出。8. 主帶與副帶分別代表主要的壓力支撐

7、及次要壓力支撐區(qū)。9. CR在300以上，漸入高檔區(qū)，注意 a線變化。（七）VR指標(biāo)VR實(shí)為成交量之強(qiáng)弱指標(biāo)，運(yùn)用在過(guò)熱的市場(chǎng)及低迷的盤局中，進(jìn)一步辨認(rèn)頭部和底部的形成。有相當(dāng)?shù)淖饔?，VR可與PSY配合使用。買賣原則：1. VR下跌至40%以下時(shí)，市場(chǎng)極易形成底部。2. VR值一般分布在150%左右最多，一旦越過(guò) 250%，市場(chǎng)極易產(chǎn)生一段多頭行情。3. VR超過(guò)350%以上，應(yīng)有高檔危機(jī)意識(shí)，隨時(shí)注意翻轉(zhuǎn)之可能，可配合 CR及PSY使用。4. VR運(yùn)用在尋找底部時(shí)較為可靠，確認(rèn)頭部時(shí)，多配合其他指標(biāo)使用。(八) OBV指標(biāo)OBV(On Balance Volume)為美國(guó)投資分析師 Lee

8、Granville的主要分析工具，？#20;能量是因，股價(jià)是果？#20;, 關(guān)于成交量方面的分析，此為相當(dāng)重要的分析指標(biāo)之一。買賣原則：1. 必須觀察OBV之N字形波動(dòng)。2. 當(dāng)OBV超越前一次N字形高點(diǎn)，即記一個(gè)向上的箭號(hào)。3. 當(dāng)OBV跌破前一次N字形低點(diǎn)，即記一個(gè)向下的箭號(hào)。4. 累計(jì)5個(gè)向上或向下的箭號(hào)，即為短期反轉(zhuǎn)訊號(hào)。5. 累計(jì)9個(gè)向下或向上的箭號(hào)，即為中期反轉(zhuǎn)訊號(hào)。6. N字形波動(dòng)加大時(shí)，須注意行情隨時(shí)有反轉(zhuǎn)可能。(九) ASI指標(biāo)ASI累計(jì)震蕩指標(biāo)(Accumulation Swing Index)為Welles Wider所創(chuàng)，其企圖籍調(diào)整指標(biāo)對(duì)于開(kāi)高低收的迷思， 設(shè)計(jì)出一條

9、感應(yīng)線，以便代表真實(shí)的市場(chǎng)，對(duì)于壓力線及支撐線的突破及新高，低點(diǎn)的確認(rèn)，背離等現(xiàn)象，提供相當(dāng)精辟的解釋，理論上，ASI將震蕩高點(diǎn)數(shù)值化，并且確實(shí)的界定了短期的震蕩點(diǎn)，另一方面又真實(shí)強(qiáng)力的指示出市場(chǎng)的內(nèi)涵。買賣原則：1. 股價(jià)創(chuàng)新高、低，而 ASI未創(chuàng)新高、低，代表此高低點(diǎn)不確認(rèn)。2. 股價(jià)已突破壓力或支撐線，ASI卻未伴隨發(fā)生，為假突破。3. ASI前一次形成的顯著高、低點(diǎn)，視為 ASI停損點(diǎn)；多頭時(shí)，ASI跌破前一次低點(diǎn)，停損賣出；空頭時(shí)， ASI向上突破前一次高點(diǎn)，停損回補(bǔ)。(十)EMV指標(biāo)阿姆氏簡(jiǎn)易波動(dòng)指標(biāo) (EMV)原名Arm's Ease of Movement Value.

10、是由Richard W.Arms Jr.依據(jù)等量圖及壓縮圖 原理設(shè)計(jì)而成.ARMS嘗試將價(jià)格與成交量的變化，結(jié)合成一個(gè)指標(biāo)，為觀察市場(chǎng)在缺乏動(dòng)力情況下的移動(dòng) 情形。較少成交量可以向上推動(dòng)股價(jià)時(shí)，則EMV的值會(huì)升高，同樣的，較少的成交量可以向下推落股價(jià)時(shí)，EMV的值會(huì)降低，但是，如果股價(jià)需要大成交量來(lái)推動(dòng)時(shí)，則EMV會(huì)趨向于0。買賣原則：1. EMV值上升，代表量跌價(jià)增； EMV值下降，代表量跌價(jià)跌。2. EMV趨向于0,代表大成交量；EMV>0，買進(jìn)；EMV<0 ,賣出（H一 ）WVAD 指標(biāo)WVAD(Williams's Variable Accumulation/Dis

11、tribution) 是一種加權(quán)的量?jī)r(jià)動(dòng)量指標(biāo)，由 Larry Williams 所設(shè)計(jì)，其作用在于測(cè)量從開(kāi)盤到收盤期間，買方與賣方各自的爆發(fā)力程度。買賣原則：1. 指標(biāo)為正值時(shí)，代表多方的沖力占優(yōu)勢(shì)，應(yīng)買進(jìn)。2. 指標(biāo)為負(fù)值時(shí)，代表空方的沖力占優(yōu)勢(shì)，應(yīng)賣出。3. WVAD是測(cè)量股價(jià)由開(kāi)盤到收盤期間，多空雙方的戰(zhàn)斗力平衡。4. 運(yùn)用WVAD指標(biāo)，應(yīng)先將參數(shù)設(shè)置為長(zhǎng)期。(十二)RSI指標(biāo)RSI 為 1978 年美國(guó)作者 Welles Wilder JR.在著作(New Concepts in Technical Trading Systems )中所提出的 交易方法之一，所謂 RSI英文全名為(

12、Relative Strenth Index)中文名稱為相當(dāng)強(qiáng)弱指標(biāo)。RSI的基本原理是在一個(gè)正常的股市中，多空買賣雙方的力道必須取得均衡，股價(jià)才能穩(wěn)定；而 RSI是對(duì)于固定期間內(nèi)， 股價(jià)上漲總幅度平均指占總幅度平均值的比例。買賣原則：1. RSI值于0-100之間呈常態(tài)分配，2. 當(dāng)6日RSI值在80%以上時(shí)，股市呈超買現(xiàn)象，若出現(xiàn) M頭，為賣出時(shí)機(jī)。3. 當(dāng)6日RSI值在20%以下時(shí)，股市呈超賣現(xiàn)象，若出現(xiàn) W底為買進(jìn)時(shí)機(jī)。4. RSI 一般選用6天；12天，24天作為參考基期，基期越長(zhǎng)越有趨勢(shì)性-慢速RSI，基期越短越有敏感性-快速RSI,5. 當(dāng)快速RSI由下往上突破慢速 RSI時(shí)，為

13、買進(jìn)時(shí)機(jī)；當(dāng)快速RSI由上往下跌破慢速 RSI時(shí)，為賣出時(shí)機(jī)。(十三)W%R指標(biāo)W&R 為 Larry Williams 于 1973 年在"How I made a million dollars?” 一 書中首次提出，其全名 ”Williams Overbought/oversold index”。此為測(cè)量行情震蕩強(qiáng)度的指標(biāo)，乃引用遇強(qiáng)則買，遇弱則賣的原理，提供投資 人交易之參考依據(jù)。買賣原則：1. W&R介于100%-0%之間；100%置于底部，0%置于頂部。2. 設(shè)一條超賣線，價(jià)格進(jìn)入 80%-100%之間，而后再度上升到 80%之上時(shí)，為買入信號(hào)。3. 設(shè)一

14、條超買線，價(jià)格進(jìn)入 20%-0%之間，而后再度跌落至 20%之下時(shí)，為賣出信號(hào)。4. 設(shè)一條中軸線，行情由下往上穿越時(shí)，表示確認(rèn)買進(jìn)信號(hào)；行情由上往下穿越時(shí)，表示確認(rèn)賣出訊號(hào)。(十四)SAR指標(biāo)SAR(Stop and Reverse)又名拋物線(Parabolic).是韋爾達(dá)系統(tǒng)中最簡(jiǎn)便的分析工具，屬于時(shí)間與價(jià)格并重的系統(tǒng)，由于組成該指標(biāo)的每一個(gè)點(diǎn)以弧線移動(dòng)，故名之為拋物線。買賣原則:1. 任何一天的收盤價(jià)高于或低于SAR，則須執(zhí)行空頭或多頭之停損交易。2. 任何一次停損交易，也視為實(shí)況轉(zhuǎn)變，交易者須改變立場(chǎng)，從事新趨勢(shì)之交易。3. 收盤價(jià)SAR,空頭停損。4. 收盤價(jià)<SAR,多頭停

15、損。（十五）KDJ指標(biāo)KDJ全名為隨機(jī)指標(biāo)（Stochastics）,由George Lane所創(chuàng)，其綜合動(dòng)量觀念，強(qiáng)弱指標(biāo)及移動(dòng)平均線的優(yōu)點(diǎn)， 早年應(yīng)用在期貨投資方面，功能頗為顯著，目前為股市中最常用的指標(biāo)之一。買賣原則：1. K值由右邊向下交叉 D值作賣，K值由右邊向上交叉 D值作買。2. 高檔連續(xù)兩次向下交叉確認(rèn)跌勢(shì).低檔兩次向上交叉確認(rèn)漲勢(shì)。3. D值<20%超賣，D值>80%超買；J>100%超買，J<10%超賣。4. KD值于50%左右徘徊或交叉時(shí)，無(wú)意義。5. 投機(jī)性太強(qiáng)的個(gè)股不適用。6. 可觀察KD值與股價(jià)之背離，以確認(rèn)高低點(diǎn)。（十六）CCI指標(biāo)CCI全

16、名Commodity Channel Index，是由Donald R.Lambert所創(chuàng)，此指標(biāo)同時(shí)適用于期貨商品及股價(jià)。主 要測(cè)量脫離價(jià)格正常范圍的變異性。買賣原則：1. 股價(jià)產(chǎn)生背離現(xiàn)象時(shí)，是一項(xiàng)明顯的警告訊號(hào)。2. 常波動(dòng)范圍在正負(fù)100之間，正100以上為超買訊號(hào)，負(fù)100為超賣訊號(hào)。3. 測(cè)量脫離價(jià)格正常范圍之變異性。（十七）ROC指標(biāo)ROC（Price Rate of Change）乃以今天之價(jià)格比較其 N天前之價(jià)格，以比率表示之，此指標(biāo)經(jīng)由 Gerald Apple And Fred Hitschler兩人于"Stock Market Trading Systems&

17、quot; 一書中介紹，采用12天及25天周期可達(dá)到相當(dāng)?shù)?效果。買賣原則：1. ROC具有超買超賣的原則。2. 個(gè)股經(jīng)價(jià)格比率之不同，其超買超賣范圍也略有不同，但一般介于正負(fù)6.5之間。3. ROC抵達(dá)超賣水準(zhǔn)時(shí)，作買；抵達(dá)超買水準(zhǔn)時(shí)，作買。4. ROC對(duì)于股價(jià)也能產(chǎn)生背離作用。（十八）MIKE指標(biāo)MIKE指標(biāo)（Mike Base）是另一種形式的路徑指標(biāo)， 依據(jù)Typical Price為計(jì)算基準(zhǔn)，求其 Weak、Medium > Strong 三條帶狀支撐與壓力。買賣原則：1. Weak-s、Medium-s、Strong-s三條線代表初級(jí)、中級(jí)及強(qiáng)力支撐。2. Weak-r、Med

18、ium-r、Strong-r三條線代表初級(jí)、中級(jí)及強(qiáng)力壓力。3. MIKE Base是一種路徑指標(biāo)，依據(jù) Typical Price計(jì)算，包含三條帶狀支撐與壓力 .本欄不以 圖形表示，請(qǐng)依照數(shù)據(jù)操作。（十九）布林線指標(biāo)布林線（Bollinger Bands）為John Bollinger設(shè)計(jì)，利用統(tǒng)計(jì)學(xué)原理標(biāo)準(zhǔn)差求其信賴區(qū)間，本指標(biāo)相較 Envelopes,更能隨機(jī)調(diào)整其變異性，上下限之范圍不被固定，隨股價(jià)之變動(dòng)而變動(dòng)。買賣原則：1. 布林線利用波帶可以顯示其安全的高低價(jià)位。2. 當(dāng)變易性變小，而波帶變窄時(shí)，激烈的價(jià)格波動(dòng)有可能隨時(shí)產(chǎn)生。3. 高低點(diǎn)穿越波帶邊線時(shí)，立刻又回到波帶內(nèi)，會(huì)有回檔產(chǎn)

19、生。4. 波帶開(kāi)始移動(dòng)后，以此方式進(jìn)入另一波帶，這對(duì)于找出目標(biāo)值有相當(dāng)幫助。（二十）擺動(dòng)量（OSC）OSC公式=當(dāng)日收盤-若干天的平均線價(jià)當(dāng)震蕩點(diǎn)大于0且股價(jià)趨勢(shì)仍屬上升時(shí)，為多頭走勢(shì)，反之當(dāng)震蕩點(diǎn)小于0且股價(jià)趨勢(shì)為下跌是為空頭走勢(shì)。OSC可用切線研判研漲跌訊號(hào)。OSC可用形態(tài)學(xué)指示進(jìn)出點(diǎn)。OSC與價(jià)格背離則反轉(zhuǎn)日為時(shí)不遠(yuǎn)。（二一）指數(shù)平均線（EXPMA ）通常只設(shè)定兩條線，參數(shù)為 5與20,當(dāng)短期指數(shù)平均線由下往上交叉中期平均數(shù)時(shí)為買進(jìn)訊號(hào)，由上往下 交叉時(shí)為賣進(jìn)訊號(hào)。指數(shù)平均數(shù)也與一般移動(dòng)平均線有異曲同工之妙，可做為壓力與支撐的參考。（二十二）乖離率（BIAS ）簡(jiǎn)稱Y值葛南碧移動(dòng)平均線八

20、法則中第四與第五項(xiàng)中提示股價(jià)距離移動(dòng)平均線太遠(yuǎn)，不管是股價(jià)在移動(dòng)平均線之上 或之下，都有可能趨向移動(dòng)平均線。但并沒(méi)有表示股價(jià)距離平均線多遠(yuǎn)，才是買賣時(shí)機(jī)，乖離率即是此種 原則的技術(shù)指標(biāo)。乖離率可分為正乖離率與負(fù)乖離率。若股價(jià)在移動(dòng)平均線之上，則乖離率為正，反之則 為負(fù)，當(dāng)股價(jià)與平均線相同，則乖離率為零。隨著股市強(qiáng)弱，乖離率周而復(fù)始穿梭在零的上方或下方。從 長(zhǎng)期圖形變動(dòng)可看出正乖離率大至某百分比以上便是賣出時(shí)機(jī)，負(fù)乖離率大至某百分比之下是買進(jìn)時(shí)機(jī)。多頭市場(chǎng)的狂漲與空頭市場(chǎng)的狂跌會(huì)使乖離率達(dá)到意想不到的百分比，但是出現(xiàn)次數(shù)極少，時(shí)間亦短。應(yīng)用法則：乖離率究竟達(dá)到何種程度才是買進(jìn)時(shí)機(jī)？見(jiàn)仁見(jiàn)智，并沒(méi)有統(tǒng)一的原則，而且股價(jià)與各種短期移動(dòng)平均線 的乖離率都有不同的乖離程度，使用者只能經(jīng)驗(yàn)判斷一段行情