財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容

1、財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容 （一）財(cái)務(wù)活動(dòng) 企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的核心是資金運(yùn)動(dòng)，資金的收支形成了各種財(cái)務(wù)活動(dòng)。從建廠生產(chǎn)籌集資金和營(yíng)運(yùn)資金，銷售后獲得利潤(rùn)分紅，企業(yè)的每一項(xiàng)資金運(yùn)動(dòng)都完成了它的一個(gè)運(yùn)轉(zhuǎn)周期。在企業(yè)資金運(yùn)動(dòng)過程中，推動(dòng)資金做正常運(yùn)動(dòng)的是不同環(huán)節(jié)的各種收支活動(dòng)，這些收支活動(dòng)就是企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)。詳細(xì)地說，企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)主要包括以下四個(gè)方面： 1籌資活動(dòng) 籌集資金是企業(yè)進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的前提，也是資金運(yùn)動(dòng)的起點(diǎn)。企業(yè)籌資而引起的財(cái)務(wù)活動(dòng)是資金籌集過程中產(chǎn)生的資金收支，即企業(yè)通過汲取投資人投入資金、銀行借款、發(fā)行債券和股票等方式籌集資金，表現(xiàn)為資金的收入；企業(yè)償還債權(quán)人的借款和利息、支付股東股利以及付出其

2、他籌資費(fèi)用等，則表現(xiàn)為資金的支出。 在籌資的過程中，一方面，企業(yè)需要依據(jù)戰(zhàn)略發(fā)展的要求和投資規(guī)劃來確定各個(gè)時(shí)期企業(yè)總體的籌資規(guī)模，以保證進(jìn)行投資所需的足夠資金；另一方面，要慎重選擇籌資形式、籌資工具與籌資渠道，合理確定籌資結(jié)構(gòu)，降低籌資成本和風(fēng)險(xiǎn)，提高企業(yè)自身價(jià)值。 2資金的營(yíng)運(yùn)活動(dòng) 企業(yè)在正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中，會(huì)發(fā)生一系列的資金收支。首先，企業(yè)進(jìn)行生產(chǎn)運(yùn)作，選購原材料或商品，支付職工工資和相關(guān)費(fèi)用；其次，企業(yè)把產(chǎn)成品售出并取得收入，收回資金；再次，假如企業(yè)現(xiàn)有資金不能滿意企業(yè)經(jīng)營(yíng)的需要，還要采取向銀行借款等方式來籌集所需資金。上述各方面都會(huì)產(chǎn)生企業(yè)資金的收支，即企業(yè)經(jīng)營(yíng)而引起的財(cái)務(wù)活動(dòng)，這種

3、為滿意企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)需要而墊支的資金，稱為營(yíng)運(yùn)資金。 小提示 資金的營(yíng)運(yùn)活動(dòng)是企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中短期資金的投放活動(dòng)，這也可以回到資產(chǎn)負(fù)債表的左半部分下的貨幣資金、應(yīng)收賬款、存貨。對(duì)貨幣資金、應(yīng)收賬款、存貨等的管理叫流淌資金的管理，也可稱為營(yíng)運(yùn)資金的管理。具體內(nèi)容參見第十章。 3投資活動(dòng) 企業(yè)籌資的目的是為了投資，以獲取利潤(rùn)，增大企業(yè)價(jià)值，也就是企業(yè)依據(jù)項(xiàng)目資金需要投出資金的行為。企業(yè)的投資可以分為廣義的投資和狹義的投資兩種。廣義的投資既包括對(duì)外投資又包括對(duì)內(nèi)投資，對(duì)外投資包括購買其他企業(yè)債券、股票等，對(duì)內(nèi)投資包括購置各種資產(chǎn)、改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)條件、擴(kuò)大生產(chǎn)能力等。狹義的投資僅指對(duì)外投資。 企業(yè)在

4、投資過程中，購買內(nèi)部所需各種資產(chǎn)或者購買各種證券，都需要支出資金，這種因企業(yè)投資而產(chǎn)生的資金的收支，便是由投資而引起的財(cái)務(wù)活動(dòng)。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中，需要慎重考慮投資范圍及規(guī)模，選擇正確的投資方式，確定最優(yōu)的投資結(jié)構(gòu)，提高投資效益，有效規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。 4利潤(rùn)安排活動(dòng) 利潤(rùn)安排的對(duì)象是股東和債權(quán)人，對(duì)股東安排股利（企業(yè)稅后凈利潤(rùn)），對(duì)債權(quán)人支付利息（企業(yè)稅前凈利潤(rùn)）。這里講的利潤(rùn)安排主要是指對(duì)股東的安排。給股東安排多少，企業(yè)留存多少，這就是利潤(rùn)安排的范疇。 企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中取得的利潤(rùn)，也可能會(huì)因?qū)ν馔顿Y而分得利潤(rùn)，這表明企業(yè)有了資金的增值或取得了投資報(bào)酬。企業(yè)在繳納所得稅以后，要根據(jù)法律規(guī)定以及

5、企業(yè)收益安排政策對(duì)利潤(rùn)進(jìn)行安排。這種因利潤(rùn)安排而產(chǎn)生的資金收支便屬于由利潤(rùn)安排而引起的財(cái)務(wù)活動(dòng)。 上述財(cái)務(wù)活動(dòng)的四個(gè)方面是相互聯(lián)系、相互依存、相互影響的，但又有一定區(qū)分，這四個(gè)方面構(gòu)成了完整的企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)。對(duì)它們的管理構(gòu)成了企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基本內(nèi)容，即籌資管理、投資管理、營(yíng)運(yùn)資金管理、利潤(rùn)及其安排管理。 小學(xué)問 根據(jù)公司法的規(guī)定，企業(yè)稅后利潤(rùn)通常是按以下順序進(jìn)行安排：一是彌補(bǔ)企業(yè)以前年度虧損；二是提取法定公積金；三是提取任意公積金；四是對(duì)股東進(jìn)行利潤(rùn)安排。 （二）財(cái)務(wù)關(guān)系 企業(yè)財(cái)務(wù)關(guān)系是指企業(yè)在組織財(cái)務(wù)活動(dòng)過程中與各有關(guān)方面發(fā)生的經(jīng)濟(jì)關(guān)系。企業(yè)的籌資活動(dòng)、投資活動(dòng)、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、利潤(rùn)及其安排活動(dòng)與企

6、業(yè)上下左右各方面有著廣泛的聯(lián)系。企業(yè)的財(cái)務(wù)關(guān)系可概括為以下幾個(gè)方面。 （1）受資與投資關(guān)系，主要是企業(yè)與投資者和被投資者的關(guān)系。企業(yè)吸引投資者投入資金，履行出資義務(wù)向投資者支付投資報(bào)酬，形成企業(yè)受資關(guān)系；同樣地，企業(yè)以購買股票或直接投資的形式向其他企業(yè)投資，形成企業(yè)投資關(guān)系。 （2）債務(wù)與債權(quán)關(guān)系，主要是指企業(yè)與債權(quán)人和債務(wù)人的關(guān)系。企業(yè)從銀行、其他企業(yè)等借入資金，并按合同的規(guī)定歸還本金并支付利息，形成企業(yè)的債務(wù)關(guān)系；企業(yè)將其資金以供應(yīng)借款、購買債券或商業(yè)信用等形式出借給其他單位，形成企業(yè)的債權(quán)關(guān)系。 （3）內(nèi)部與外部關(guān)系，主要指企業(yè)與政府、供應(yīng)商、客戶等的外部關(guān)系和企業(yè)與內(nèi)部各部門、職工等的內(nèi)