電子元件公司工程項(xiàng)目投資估算（工程項(xiàng)目管理）

1、泓域咨詢/電子元件公司工程項(xiàng)目投資估算電子元件公司工程項(xiàng)目投資估算一、 項(xiàng)目背景分析電子元器件是電子元件和小型的機(jī)器、儀器的組成部分，其本身常由若干零件構(gòu)成，可以在同類產(chǎn)品中通用；常指電器、無(wú)線電、儀表等工業(yè)的某些零件，是電容、晶體管、游絲、發(fā)條等電子器件的總稱。常見的有二極管等。數(shù)據(jù)顯示，2019年，我國(guó)電子元件產(chǎn)量為67524億只，同比增長(zhǎng)26.9%。優(yōu)秀的電子元器件分銷商需要為下游客戶提供參考設(shè)計(jì)方案、現(xiàn)場(chǎng)工程支持、技術(shù)培訓(xùn)、測(cè)試服務(wù)等增值服務(wù)，因此本行業(yè)公司在研發(fā)、客戶支持服務(wù)時(shí)需要大量的人力資源投入。雖然我國(guó)電子元器件產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，但規(guī)模化時(shí)間較短，具備一定經(jīng)驗(yàn)的優(yōu)秀行業(yè)專業(yè)人才有限

2、，難以完全滿足行業(yè)快速發(fā)展的需要，專業(yè)人才的匱乏已經(jīng)成為目前國(guó)內(nèi)電子元器件分銷行業(yè)快速發(fā)展的制約因素之一。電子元器件產(chǎn)業(yè)是關(guān)系經(jīng)濟(jì)發(fā)展及國(guó)防安全的高科技支柱產(chǎn)業(yè)，一直受到國(guó)家的高度重視和大力支持。2020年2月，發(fā)改委、中央網(wǎng)信辦、科技部、工信部等十一部委發(fā)布智能汽車創(chuàng)新發(fā)展戰(zhàn)略，要求到2025年，中國(guó)標(biāo)準(zhǔn)智能汽車的技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)生態(tài)、基礎(chǔ)設(shè)施、法規(guī)標(biāo)準(zhǔn)、產(chǎn)品監(jiān)督和網(wǎng)絡(luò)安全體系將基本形成，能夠?qū)崿F(xiàn)有條件自動(dòng)駕駛的智能汽車達(dá)到規(guī)?；a(chǎn)，實(shí)現(xiàn)高度自動(dòng)駕駛的智能汽車在特定環(huán)境下市場(chǎng)化應(yīng)用。到2035年，中國(guó)標(biāo)準(zhǔn)智能汽車體系全面建成的目標(biāo)。上述政策文件從電子元器件分銷和汽車市場(chǎng)的行業(yè)整體發(fā)展方向、階

3、段性目標(biāo)、財(cái)稅鼓勵(lì)措施等方面提供指引和引導(dǎo)，進(jìn)一步細(xì)化了產(chǎn)業(yè)發(fā)展路徑、明確了具體操作細(xì)則，將對(duì)于ic行業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展產(chǎn)生積極作用。隨著近幾年來(lái)消費(fèi)者對(duì)汽車安全性、舒適性和娛樂性的需求不斷增加，汽車智能化趨勢(shì)不斷加速。其中以汽車主動(dòng)安全為代表的高級(jí)輔助駕駛不斷運(yùn)用在高檔車中，并不斷在向中低端滲透。汽車在智能化的過(guò)程中廣泛使用傳感器、攝像頭、雷達(dá)、微處理器、電路板等汽車電子部件，汽車從功能性向智能化的發(fā)展過(guò)程，也是汽車電子廣泛運(yùn)用和升級(jí)的過(guò)程。二、 建設(shè)期利息估算的前提條件進(jìn)行建設(shè)期利息估算必須先完成以下各項(xiàng)工作：1建設(shè)投資估算及其分年投資計(jì)劃；2確定項(xiàng)目資本金（注冊(cè)資本）數(shù)額及其分年投入計(jì)劃；

4、3確定項(xiàng)目債務(wù)資金的籌措方式（銀行貸款或企業(yè)債券）及債務(wù)資金成本率銀行貸款利率或企業(yè)債券利率及發(fā)行手續(xù)費(fèi)率等）。三、 建設(shè)期利息的估算方法估算建設(shè)期利息應(yīng)按有效利率計(jì)息。項(xiàng)目在建設(shè)期內(nèi)如能用非債務(wù)資金按期支付利息，應(yīng)按單利計(jì)息；在建設(shè)期內(nèi)如不支付利息，或用貸款支付利息應(yīng)按復(fù)利計(jì)息。項(xiàng)目評(píng)價(jià)中對(duì)借款額在建設(shè)期各年年內(nèi)按月、按季均衡發(fā)生的項(xiàng)目，為了簡(jiǎn)化計(jì)算，通常假設(shè)借款發(fā)生當(dāng)年均在年中使用，按半年計(jì)息，其后年份按全年計(jì)息。對(duì)借款額在建設(shè)期各年年初發(fā)生的項(xiàng)目，則應(yīng)按全年計(jì)息。建設(shè)期利息的計(jì)算要根據(jù)借款在建設(shè)期各年年初發(fā)生或者在各年年內(nèi)均衡發(fā)生，采用不同的計(jì)算公式。建設(shè)期利息估算表單位：萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng)目合

5、計(jì)第1年第2年1借款1.1建設(shè)期利息855.75213.94641.811.1.1期初借款余額8732.1751.1.2當(dāng)期借款17464.358732.178732.171.1.3當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息855.75213.94641.811.1.4期末借款余額8732.17517464.351.2其他融資費(fèi)用1.3小計(jì)855.75213.94641.812債券2.1建設(shè)期利息2.1.1期初債務(wù)余額2.1.2當(dāng)期債務(wù)金額2.1.3當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息2.1.4期末債務(wù)余額2.2其他融資費(fèi)用2.3小計(jì)3合計(jì)855.75213.94641.81四、 分年投資計(jì)劃表的編制估算出項(xiàng)目建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金后，應(yīng)

6、根據(jù)項(xiàng)目計(jì)劃進(jìn)度的安排，編制分年投資計(jì)劃表。實(shí)際工作中往往將項(xiàng)目總投資估算表、分年投資計(jì)劃表和資金籌措表合而為編制“項(xiàng)目總投資使用計(jì)劃與資金籌措表”。總投資及構(gòu)成一覽表單位：萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng)目指標(biāo)占總投資比例1總投資44434.79100.00%1.1建設(shè)投資35158.5979.12%1.1.1工程費(fèi)用29652.8666.73%1.1.1.1建筑工程費(fèi)13774.9231.00%1.1.1.2設(shè)備購(gòu)置費(fèi)14960.8833.67%1.1.1.3安裝工程費(fèi)917.062.06%1.1.2工程建設(shè)其他費(fèi)用4740.7010.67%1.1.2.1土地出讓金2728.536.14%1.1.2.2其他前期

7、費(fèi)用2012.174.53%1.2.3預(yù)備費(fèi)765.031.72%1.2.3.1基本預(yù)備費(fèi)402.880.91%1.2.3.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)362.150.82%1.2建設(shè)期利息855.751.93%1.3流動(dòng)資金8420.4518.95%項(xiàng)目投資計(jì)劃與資金籌措一覽表單位：萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng)目數(shù)據(jù)指標(biāo)占總投資比例1總投資44434.79100.00%1.1建設(shè)投資35158.5979.12%1.2建設(shè)期利息855.751.93%1.3流動(dòng)資金8420.4518.95%2資金籌措44434.79100.00%2.1項(xiàng)目資本金26970.4460.70%2.1.1用于建設(shè)投資17694.2439.82%2.1

8、.2用于建設(shè)期利息855.751.93%2.1.3用于流動(dòng)資金8420.4518.95%2.2債務(wù)資金17464.3539.30%2.2.1用于建設(shè)投資17464.3539.30%2.2.2用于建設(shè)期利息2.2.3用于流動(dòng)資金2.3其他資金五、 生產(chǎn)能力指數(shù)法該方法根據(jù)已建成的、性質(zhì)類似的建設(shè)項(xiàng)目的生產(chǎn)能力和投資額與擬建項(xiàng)目的生產(chǎn)能力來(lái)估算擬建項(xiàng)目投資額。采用生產(chǎn)能力指數(shù)法，計(jì)算簡(jiǎn)單、速度快；但要求類似項(xiàng)目的資料可靠，條件基本相同，否則誤差就會(huì)增大。對(duì)于建設(shè)內(nèi)容復(fù)雜的項(xiàng)目，可行性研究中有時(shí)也用生產(chǎn)能力指數(shù)法進(jìn)行分項(xiàng)裝置（或生產(chǎn)線）的工程費(fèi)用估算。六、 比例估算法比例估算法可分為兩種：（一）以擬

9、建項(xiàng)目的設(shè)備購(gòu)置費(fèi)為基數(shù)進(jìn)行估算該方法以擬建項(xiàng)目的設(shè)備購(gòu)置費(fèi)為基數(shù)，根據(jù)已建成的同類項(xiàng)目的建筑工程費(fèi)和安裝工程費(fèi)占設(shè)備購(gòu)置費(fèi)的百分比，求出相應(yīng)的建筑工程費(fèi)和安裝工程費(fèi)，再加上擬建項(xiàng)目的其他費(fèi)用（包括工程建設(shè)其他費(fèi)用和預(yù)備費(fèi)等），其總和即為擬建項(xiàng)目的建設(shè)投資。（二）以擬建項(xiàng)目的工藝設(shè)備投資為基數(shù)進(jìn)行估算該方法以擬建項(xiàng)目的工藝設(shè)備投資為基數(shù)，根據(jù)同類型的已建項(xiàng)目的有關(guān)統(tǒng)計(jì)資料，各專業(yè)工程（總圖、土建、暖通、給排水、管道、電氣、電信及自控等）占工藝設(shè)備投資（包括運(yùn)雜費(fèi)和安裝費(fèi)）的百分比，求出擬建項(xiàng)目各專業(yè)工程的投資，然后把各部分投資（包括工藝設(shè)備投資）相加求和，再加上擬建項(xiàng)目的其他有關(guān)費(fèi)用，即為擬建

10、項(xiàng)目的建設(shè)投資。固定資產(chǎn)投資估算表單位：萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng)目建筑工程設(shè)備購(gòu)置安裝工程其他費(fèi)用合計(jì)1工程費(fèi)用13774.9214960.88917.0629652.861.1建筑工程費(fèi)13774.9213774.921.2設(shè)備購(gòu)置費(fèi)14960.8814960.881.3安裝工程費(fèi)917.06917.062其他費(fèi)用2012.172012.173預(yù)備費(fèi)765.03765.033.1基本預(yù)備費(fèi)402.88402.883.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)362.15362.154建設(shè)期利息855.75855.755合計(jì)33285.81七、 流動(dòng)資金估算應(yīng)注意的問題1投入物和產(chǎn)出物采用不含增值稅銷項(xiàng)稅額和進(jìn)項(xiàng)稅額的價(jià)格時(shí)，流動(dòng)資金估

11、算中應(yīng)注意將銷項(xiàng)稅額和進(jìn)項(xiàng)稅額分別包含在相應(yīng)的收入和成本支出中。2技術(shù)改造項(xiàng)目采用有無(wú)對(duì)比法進(jìn)行財(cái)務(wù)分析或經(jīng)濟(jì)分析時(shí)，其增量流動(dòng)資金可能出現(xiàn)負(fù)值的情況。當(dāng)增量流動(dòng)資金出現(xiàn)負(fù)值時(shí)，對(duì)不同方案之間的效益比選應(yīng)體現(xiàn)出流動(dòng)資金的變化，以客觀公正反映各方案的相對(duì)效益，而對(duì)選定的上報(bào)方案而言，其增量流動(dòng)資金只能取零。3項(xiàng)目投產(chǎn)初期所需流動(dòng)資金在實(shí)際工作中應(yīng)在項(xiàng)目投產(chǎn)前籌措。為簡(jiǎn)化計(jì)算，項(xiàng)目評(píng)價(jià)中流動(dòng)資金可從投產(chǎn)第一年開始安排，運(yùn)營(yíng)負(fù)荷增長(zhǎng)，流動(dòng)資金也隨之增加，但采用分項(xiàng)詳細(xì)估算法估算流動(dòng)資金時(shí)，運(yùn)營(yíng)期各年的流動(dòng)資金數(shù)額應(yīng)按照上述計(jì)算公式分別進(jìn)行估算，不能簡(jiǎn)單地按100%運(yùn)營(yíng)負(fù)荷下的流動(dòng)資金乘以投產(chǎn)期運(yùn)營(yíng)負(fù)

12、荷估算。八、 分項(xiàng)詳細(xì)估算法分項(xiàng)詳細(xì)估算法雖然工作量較大，但是準(zhǔn)確度較高，一般項(xiàng)目在可行性研究階段應(yīng)采用分項(xiàng)詳細(xì)估算法。分項(xiàng)詳細(xì)估算法是對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債主要構(gòu)成要素，即存貨、現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款等項(xiàng)內(nèi)容分項(xiàng)進(jìn)行估算，最后得出項(xiàng)目所需的流動(dòng)資金數(shù)額。流動(dòng)資金估算的具體步驟是首先確定各分項(xiàng)的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)，計(jì)算出各分項(xiàng)的年周轉(zhuǎn)次數(shù)，然后再分項(xiàng)估算占用資金額。（一）各項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債最低周轉(zhuǎn)天數(shù)的確定采用分項(xiàng)詳細(xì)估算法估算流動(dòng)資金，其準(zhǔn)確度取決于各項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)取值的合理性。在確定最低周轉(zhuǎn)天數(shù)時(shí)要根據(jù)項(xiàng)目的實(shí)際情況，并考慮一定的保險(xiǎn)系數(shù)。如：存貨中的

13、外購(gòu)原材料、燃料的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)根據(jù)不同來(lái)源，考慮運(yùn)輸方式和運(yùn)輸距離等因素分別確定。在產(chǎn)品的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)根據(jù)產(chǎn)品生產(chǎn)的實(shí)際情況確定。（二）年周轉(zhuǎn)次數(shù)計(jì)算各類流動(dòng)資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)債的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)參照同類企業(yè)的平均周轉(zhuǎn)天數(shù)并結(jié)合項(xiàng)目特點(diǎn)確定，或按部門（行業(yè)）規(guī)定執(zhí)行。（三）流動(dòng)資產(chǎn)估算流動(dòng)資產(chǎn)是指可以在1年或者超過(guò)1年的一個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或耗用的資產(chǎn)，主要包括貨幣資金、短期投資、應(yīng)收及預(yù)付款項(xiàng)、存貨等。為簡(jiǎn)化計(jì)算，項(xiàng)目評(píng)價(jià)中僅考慮存貨、應(yīng)收賬款和現(xiàn)金三項(xiàng)，可能發(fā)生預(yù)付賬款的某些項(xiàng)目，還可包括預(yù)付賬款。1存貨估算存貨是指企業(yè)在日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中持有以備出售，或者仍然處在生產(chǎn)過(guò)程，或者在生產(chǎn)或提供勞務(wù)過(guò)

14、程中將消耗的材料或物料等，包括各類材料、商品、在產(chǎn)品、半成品、產(chǎn)成品等。為簡(jiǎn)化計(jì)算，項(xiàng)目評(píng)價(jià)中僅考慮外購(gòu)原材料、外購(gòu)燃料、在產(chǎn)品和產(chǎn)成品，對(duì)外購(gòu)原材料和外購(gòu)燃料通常需要分品種分項(xiàng)進(jìn)行計(jì)算。2應(yīng)收賬款估算應(yīng)收賬款的計(jì)算也可用營(yíng)業(yè)收入替代經(jīng)營(yíng)成本。考慮到實(shí)際占用企業(yè)流動(dòng)資金的主要是經(jīng)營(yíng)成本范疇的費(fèi)用，因此選擇經(jīng)營(yíng)成本有其合理性。3現(xiàn)金估算項(xiàng)目評(píng)價(jià)中的現(xiàn)金是指貨幣資金，即為維持日常生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)所必須預(yù)留的貨幣資金，包括庫(kù)存現(xiàn)金和銀行存款。4預(yù)付賬款估算預(yù)付賬款是指企業(yè)為購(gòu)買各類原材料、燃料或服務(wù)所預(yù)先支付的款項(xiàng)。（四）流動(dòng)負(fù)債估算流動(dòng)負(fù)債是指將在1年（含1年）或者超過(guò)1年的一個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)，包括

15、短期借款、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款、應(yīng)付工資、應(yīng)付福利費(fèi)、應(yīng)交稅金、應(yīng)付股利、預(yù)提費(fèi)用等。為簡(jiǎn)化計(jì)算，項(xiàng)目評(píng)價(jià)中僅考慮應(yīng)付賬款，將發(fā)生預(yù)收賬款的某些項(xiàng)目，還可包括預(yù)收賬款。1應(yīng)付賬款估算應(yīng)付賬款是因購(gòu)買材料、商品或接受勞務(wù)等而發(fā)生的債務(wù)，是買賣雙方在購(gòu)銷活動(dòng)中由于取得物資與支付貨款在時(shí)間上不一致而產(chǎn)生的負(fù)債。2預(yù)收賬款估算預(yù)收賬款是買賣雙方協(xié)議商定，由購(gòu)買方預(yù)先支付一部分貨款給銷售方，從而形成銷售方的負(fù)債。估算流動(dòng)資金應(yīng)編制流動(dòng)資金估算表。流動(dòng)資金估算表單位：萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng)目第1年第2年第3年第4年第5年1流動(dòng)資產(chǎn)0.0042211.2345025.3156281.641.1應(yīng)收賬款0.0018995.0620261.3925326.741.2存貨0.0014773.9315758.8619698.571.2.1原輔材料0.004432.184727.665909.571.2.2燃料動(dòng)力0.00221.61236.38295.481.2.3在產(chǎn)品0.006796.017249.079061.341.2.4產(chǎn)成品0.003324.143545.744432.181.3現(xiàn)金0.003376.