項目一 會計報表分析入門

1、會會 計計 報報 表表 分分 析析 項目一項目一 會計報表分析入門會計報表分析入門 會會 計計 報報 表表 分分 析析 任務(wù)任務(wù)1.1會計報表分析概述會計報表分析概述 任務(wù)任務(wù)1.2會計報表分析的方法會計報表分析的方法 任務(wù)任務(wù)1.3財務(wù)分析報告的撰寫方法財務(wù)分析報告的撰寫方法 會會 計計 報報 表表 分分 析析 1、會計報表的含義 會計報表是指企業(yè)對外提供的反映企業(yè)某一特定日期 的財務(wù)狀況和某一會計期間的經(jīng)營成果、現(xiàn)金流量等會計 信息的文件，也是向財務(wù)會計報告使用者提供與公司財務(wù) 狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)今流量等有關(guān)的會計信息，反映企業(yè) 管理層受托責(zé)任的履行情況，有助了財務(wù)會計報告使用者 做出經(jīng)濟(jì)

2、決策。 2、會計報表分析的含義 會計報表分析是以企業(yè)財務(wù)會計報告和其他有關(guān)信息 資料為依據(jù)和起點(diǎn)，采取財務(wù)分析理論及財務(wù)分析的一系 列專門的方法，對企業(yè)一定時期的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果及 未來前景進(jìn)行分析，借以評價企業(yè)財務(wù)活動業(yè)績、控制財 務(wù)活動運(yùn)行、預(yù)測財務(wù)未來發(fā)展、促進(jìn)企業(yè)提高財務(wù)管理 水平和經(jīng)濟(jì)效益的財務(wù)管理活動。 任務(wù)任務(wù)1.1會計報表分析概述會計報表分析概述 會會 計計 報報 表表 分分 析析 1.1.2會計報表分析的起源與發(fā)展 1、會計報表分析的起源 隨著商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，尤其是16世紀(jì)以 來，大工廠和公司制度的出現(xiàn)，使社會經(jīng)濟(jì)組織 之間的業(yè)務(wù)往來日益頻繁，商品與貨幣的流通量 與日俱增，

3、商品生產(chǎn)者和消費(fèi)者逐漸遇到了生產(chǎn) 成本、費(fèi)用和利潤等方面的核算問題；投資者和 債權(quán)人也需要了解企業(yè)的經(jīng)營狀況和償債能力， 以便做出投資和融資的決策。 在這種背景下，記賬原理、會計核算理論得到了 很大發(fā)展。1531年，德國紐倫堡商人約翰戈特 利布編制第一張資產(chǎn)負(fù)債表，1875年，克朗赫 爾蒙的單一產(chǎn)品的復(fù)式記賬，1892年，英 國的狄克西出版審計學(xué)，開辟了審計和成本 會計的新天地。會計理論和實(shí)務(wù)的發(fā)展為財務(wù)會 計報告分析奠定了堅實(shí)的基礎(chǔ)。 會會 計計 報報 表表 分分 析析 2、會計報表分析的發(fā)展 會計報表分析成為一門獨(dú)立的學(xué)科還是始于50年 代。隨著股份制經(jīng)濟(jì)和資本市場的發(fā)展，企業(yè)要 向社會發(fā)

4、行股票和債券，而許多普通公民也開始 作為投資者進(jìn)入資本市場和股票市場。在股票買 賣過程中，廣大公眾希望了解企業(yè)的經(jīng)營及財務(wù) 狀況，以便進(jìn)行認(rèn)真的比較和分析，審慎地做出 投資決策。在這種形勢下，西方各主要發(fā)達(dá)國家 的財務(wù)分析隨之發(fā)展起來，成為一門獨(dú)立的、實(shí) 用性很強(qiáng)的新學(xué)科。全面、系統(tǒng)地進(jìn)行籌資分析、 投資分析、經(jīng)營分析是財務(wù)分析的基本領(lǐng)域。隨 著經(jīng)濟(jì)發(fā)展、體制改革與現(xiàn)代公司制的出現(xiàn)，財 務(wù)分析在資本市場、企業(yè)重組、績效評價、企業(yè) 評估等領(lǐng)域的應(yīng)用也越來越廣泛。 會會 計計 報報 表表 分分 析析 1.1.3會計報表分析的作用 1、評價企業(yè)財務(wù)狀況 2、評價企業(yè)盈利能力 3、評價企業(yè)資產(chǎn)管理水平

5、 4、評價企業(yè)成本費(fèi)用水平 5、評價企業(yè)未來發(fā)展能力 會會 計計 報報 表表 分分 析析 1.1.4會計報表分析的使用者 1、投資 投資者最關(guān)心的是企業(yè)投資回報率水平和風(fēng)險程 度，他們希望了解企業(yè)的短期盈利能力和長期發(fā) 展?jié)摿ΑＸ攧?wù)會計報告分析中有大量揭示企業(yè)財 務(wù)目標(biāo)是否實(shí)現(xiàn)的信息，為投資者做出投資決策， 提供了重要依據(jù)。 2、債權(quán)人 短期債權(quán)人更多地注重企業(yè)各項流動比率，而長 期債權(quán)人則會更多地考慮企業(yè)的經(jīng)營方針、發(fā)展 方向、項目性質(zhì)及潛在財務(wù)風(fēng)險等。財務(wù)會計報 告分析的全面性從不同角度，對不同債權(quán)人對信 息的要求均給予了較大幫助。 3、經(jīng)營者 4、政府相關(guān)部門 會會 計計 報報 表表 分

6、分 析析 任務(wù)任務(wù)1.2會計報表分析的方法會計報表分析的方法 一、比較分析法 比較分析法又叫對比分析法或水平分析法，是指 通過同類財務(wù)指標(biāo)在不同時期或不同情況下數(shù)量 上的比較，來揭示指標(biāo)間差異或趨勢的一種方法。 比較分析法是財務(wù)報告分析中最基本、最常用的 方法。用于比較的指標(biāo)可以是絕對數(shù)，最重要的 是確定一個比較標(biāo)準(zhǔn)即確定一個比較的基礎(chǔ)和 “參照物”。 本年度的經(jīng)營業(yè)績可以與該企業(yè)本 年度計劃實(shí)現(xiàn)利潤數(shù)、上年度實(shí)現(xiàn)利潤數(shù)、歷史 上實(shí)現(xiàn)利潤最高年度的利潤數(shù)，或同行業(yè)、同規(guī) 模企業(yè)實(shí)現(xiàn)的利潤數(shù)相比，對企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤情況 做出判斷，即得出該企業(yè)本年度利潤是否完成計 劃、比上年和歷史最高水平的增減變化、

7、在同行 業(yè)同規(guī)模企業(yè)中實(shí)現(xiàn)利潤水平是高還是低的結(jié)論。 會會 計計 報報 表表 分分 析析 （二）比較方法的運(yùn)用舉例 1、橫向比較法 橫向分析法又稱水平分析法，是指將實(shí)際達(dá)到的結(jié)果與 某一標(biāo)準(zhǔn)，包括某一期或數(shù)期財務(wù)報表的相同項目的實(shí) 際數(shù)據(jù)作比較。這種比較可以用絕對數(shù)比較，也可以用 相對數(shù)比較。 2、縱向比較法 縱向比較分析法又稱垂直分析法或動態(tài)分析法，即以資 產(chǎn)負(fù)債表、利潤表等會計報表中的某關(guān)鍵項目為基礎(chǔ)項 目，其金額為100，分別計算出其余項目的金額占關(guān)鍵項 目金額的百分比，即各項目的比重，通過比重對各項目 做出判斷和評價。 這種僅有百分比而不表示金額的會計報表稱為共同比會 計報表，它是縱向

8、分析的一種重要形式。資產(chǎn)負(fù)債表的 共同比報表通常以資產(chǎn)總額為基數(shù)。利潤表的共同比報 表通常以營業(yè)收入總額為基數(shù)。 會會 計計 報報 表表 分分 析析 二、比率分析法 比率分析法是利用兩個指標(biāo)之間的某種關(guān) 聯(lián)關(guān)系，通過計算比率來考察、計量經(jīng)濟(jì) 活動變動程度，來揭示它們之間的關(guān)系及 其經(jīng)濟(jì)意義，借以評價企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng) 營成果的一種方法。 1、相關(guān)比率分析 2、結(jié)構(gòu)比率分析 3、動態(tài)比率分析 會會 計計 報報 表表 分分 析析 三、因素分析法 1、比率因素分解法 比率因素分解法，是指把一個財務(wù)比率分解為若干個影響因素的方 法。例如，資產(chǎn)收益率可以分解為資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和銷售利潤率兩個比 率的乘積。財務(wù)比

9、率是財務(wù)報表分析的特有概念，財務(wù)比率分解是 財務(wù)報表分析所特有的方法。 在實(shí)際的分析中,分解法和比較法是結(jié)合使用的。比較之后需要分解， 以深入了解差異的原因；分解之后還需要比較，以進(jìn)一步認(rèn)識其特 征。不斷的比較和分解，構(gòu)成了財務(wù)報表分析的主要過程。 2、差異因素分解法 為了解釋比較分析中所形成差異的原因，需要使用差異分解法。例 如，產(chǎn)品材料成本差異可以分解為價格差異和數(shù)量差異。 差異因素 分解法又分為定基替代法和連環(huán)替代法兩種。 定基替代法 定基替代法是測定比較差異成因的一種定量方法。按照這種方法， 需要分別用標(biāo)準(zhǔn)（歷史的、同業(yè)企業(yè)的或預(yù)算的標(biāo)準(zhǔn)）替代實(shí)際值， 以測定各因素對財務(wù)指標(biāo)的影響。

10、連環(huán)替代法 連環(huán)替代法是另一種測定比較差異成因的定量分析方法。按照這種 方法，需要依次用標(biāo)準(zhǔn)值替代實(shí)際值，以測定各因素對財務(wù)指標(biāo)的 影響。 會會 計計 報報 表表 分分 析析 四、趨勢分析法 趨勢分析法也稱水平分析法、動態(tài)比率分析法。 它是運(yùn)用動態(tài)比率數(shù)據(jù)對企業(yè)某些同類經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象 各個時期的變化情況加以對比分析，以發(fā)現(xiàn)其發(fā) 展規(guī)律和發(fā)展趨勢的分析方法。 企業(yè)財務(wù)信息受多方面因素影響，如果只從某一 時期或某時點(diǎn)上進(jìn)行觀察，則很難看清它的發(fā)展 規(guī)律和發(fā)展趨勢，因此，只有把若干時期或時點(diǎn) 上的數(shù)據(jù)按時間順序整理為數(shù)列，對該數(shù)列進(jìn)行 觀察，并計算出它的發(fā)展速度、增長速度、平均 發(fā)展與增長速度尊，才能準(zhǔn)確

11、探索它的發(fā)展?jié)摿?和趨勢。 會會 計計 報報 表表 分分 析析 （一）運(yùn)用趨勢分析法應(yīng)掌握的基本概念 1、動態(tài)數(shù)列 它是反映某種經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象發(fā)展變化的一系列指標(biāo)數(shù)值，它們按時間先 后順序排列，其指標(biāo)可以是絕對數(shù)，也對以是相對數(shù)或平均數(shù)。 2、時間數(shù)列 它是反映某種經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象在一定時期內(nèi)各發(fā)展過程結(jié)果及總量的系列 指標(biāo)數(shù)值。它是各個時期的數(shù)值不斷累計的結(jié)果。因此，當(dāng)時期擴(kuò) 大時可以相應(yīng)地把各個時期的指標(biāo)值直接相加，從而反映擴(kuò)大了的 時期總量。 3、時點(diǎn)數(shù)列 它是反映某種經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象在特定時點(diǎn)上所處狀態(tài)的系列數(shù)值，由于時 點(diǎn)上的數(shù)值大部分都是現(xiàn)象的重復(fù)，因此，時點(diǎn)數(shù)列不能相加。 4、增長量 它是反映某種經(jīng)濟(jì)

12、現(xiàn)象在一定時期內(nèi)所增加（或減少）的絕對數(shù)， 是比較期與基期的差額。增長量指標(biāo)由于作為比較標(biāo)準(zhǔn)的時間不同， 分為逐期增長量（即把前一期作為基數(shù)逐期比較）和累計增長量 （即把各個比較期均與一個固定基期比較）。 其計算公式為： 增長量比較期數(shù)值（報告期水平）基期數(shù)值（基期水平） 5、發(fā)展速度 會會 計計 報報 表表 分分 析析 （二）趨勢分析的方法 1、絕對金額式趨勢分析 絕對金額式趨勢分析是指以連續(xù)數(shù)年同一指標(biāo)的 絕對金額或增加額為依據(jù)，觀察其變化趨勢。 2、環(huán)比式比率趨勢分析 環(huán)比式比率趨勢分析是指以環(huán)比增長率為依據(jù)觀 察指標(biāo)變動趨勢，環(huán)比增長率的計算公式為：環(huán) 比增長率 本期實(shí)際數(shù)上期實(shí)際數(shù) 100% 上期實(shí)際數(shù) 3、趨勢百分比分析 會會 計計 報報 表表 分分 析析 任務(wù)任務(wù)1.3財務(wù)分析報告的撰寫方法財務(wù)分析報告的撰寫方法 一、要清楚明白地知