新時(shí)期的金融企業(yè)會(huì)計(jì)

1、金融企業(yè)會(huì)計(jì)論文論文關(guān)鍵詞：金融企業(yè)會(huì)計(jì)創(chuàng)新，公司治理，金融體系，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；防范論文摘要：面對(duì)百年一遇的金融危機(jī)，世界的金融體系受到很大沖擊。在此背景下，如何開(kāi)展金融創(chuàng)新，防范金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)，重構(gòu)金融體系是國(guó)際金融機(jī)構(gòu)考慮的首要命題。在目前國(guó)際形勢(shì)下，我國(guó)的金融創(chuàng)新還存在不足，文章對(duì)創(chuàng)新不足的原因進(jìn)行了剖析，并提出了完善公司治理機(jī)制等發(fā)展對(duì)策?；跁?huì)計(jì)準(zhǔn)則的風(fēng)險(xiǎn)防范措施在業(yè)務(wù)開(kāi)始時(shí)就為企業(yè)提供了一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)防范的制度基礎(chǔ)。通過(guò)相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，可以加強(qiáng)對(duì)相關(guān)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)防范與控制，尤其是新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則彌補(bǔ)了原準(zhǔn)則的一些不足之處，在企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范方面有促進(jìn)作用。 金融危機(jī)的擴(kuò)散和蔓延給世界金融

2、市場(chǎng)帶來(lái)深刻的啟示。金融創(chuàng)新的“雙刃劍”效應(yīng)在美國(guó)金融危機(jī)的現(xiàn)實(shí)面前被放大。同時(shí)，金融創(chuàng)新對(duì)我國(guó)的金融市場(chǎng)產(chǎn)生了深遠(yuǎn)而巨大的影響。我國(guó)的金融創(chuàng)新還存在不足，應(yīng)該在完善創(chuàng)新機(jī)制的同時(shí)，強(qiáng)化監(jiān)管，健全公司治理機(jī)制，促進(jìn)良性循環(huán)。 一、金融創(chuàng)新的內(nèi)涵 20世紀(jì)70年代以來(lái)，金融領(lǐng)域發(fā)生了革命性的變化，這些變化被稱之為金融創(chuàng)新。從廣義的角度來(lái)講，金融創(chuàng)新是指各種要素的重新組合，具體講是指金融機(jī)構(gòu)和金融管理當(dāng)局出于對(duì)微觀利益和宏觀效益的考慮而對(duì)機(jī)構(gòu)設(shè)置、業(yè)務(wù)品種、金融工具及制度安排所進(jìn)行的金融業(yè)創(chuàng)造性變革和開(kāi)發(fā)活動(dòng)。從銀行經(jīng)營(yíng)角度出發(fā)，可以將金融創(chuàng)新活動(dòng)分為以下幾類(lèi)。 （一）金融產(chǎn)品創(chuàng)新 金融產(chǎn)品、衍生

3、品創(chuàng)新是銀行金融創(chuàng)新的核心，對(duì)銀行增加收入、贏得市場(chǎng)、擴(kuò)大利潤(rùn)和積累資本具有非常明顯的影響。我國(guó)銀行應(yīng)加強(qiáng)對(duì)知識(shí)和技術(shù)含量較高的投資銀行、資產(chǎn)管理、衍生產(chǎn)品等中間業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)的研究和開(kāi)發(fā)；要把銀行信用和企業(yè)信用有機(jī)結(jié)合起來(lái)，利用銀行信用創(chuàng)造效益；加強(qiáng)銀行同業(yè)之間和銀行與證券、保險(xiǎn)、信托、基金、租賃、財(cái)務(wù)公司等金融機(jī)構(gòu)的合作，共同研發(fā)新的金融產(chǎn)品，滿足客戶多樣化需要；盡快建立強(qiáng)大的后臺(tái)信息技術(shù)體系，提高銀行業(yè)務(wù)電子化處理能力，運(yùn)用科技創(chuàng)新的一切成果支持商業(yè)銀行的產(chǎn)品和業(yè)務(wù)創(chuàng)新。 （二）金融管理創(chuàng)新 金融管理創(chuàng)新包括5項(xiàng)具體內(nèi)容：戰(zhàn)略決策創(chuàng)新，即銀行在發(fā)展的前瞻性和戰(zhàn)略決策上體現(xiàn)出來(lái)的創(chuàng)新思維；

4、制度安排創(chuàng)新。制度安排是經(jīng)濟(jì)主體之間進(jìn)行合作的一種方式和機(jī)制，制度安排創(chuàng)新通過(guò)優(yōu)化這種方式和機(jī)制提升整體管理效率。機(jī)構(gòu)設(shè)置創(chuàng)新，即運(yùn)用組織機(jī)構(gòu)調(diào)整的方式實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新目標(biāo)，目前主要體現(xiàn)出兩個(gè)發(fā)展方向，一個(gè)是從“部門(mén)銀行”向“流程銀行”的轉(zhuǎn)變，另一個(gè)是通過(guò)減少行政管理層次、裁減冗余人員建立一種緊湊、干練的扁平化組織結(jié)構(gòu)；人員準(zhǔn)備創(chuàng)新，即培養(yǎng)、吸引并留住優(yōu)秀人才，通過(guò)創(chuàng)新的方式培訓(xùn)現(xiàn)有人才、提升現(xiàn)有人才素質(zhì)，使人力資源價(jià)值得到充分發(fā)揮；管理模式創(chuàng)新，即通過(guò)審視管理原則、豐富管理方法，實(shí)現(xiàn)銀行管理流程的優(yōu)化，主要包括項(xiàng)目管理、績(jī)效評(píng)估、內(nèi)部協(xié)調(diào)等方面的工作。 （三）金融服務(wù)創(chuàng)新 銀行產(chǎn)品天然具有同質(zhì)性強(qiáng)的

5、特點(diǎn)，銀行單靠“有形產(chǎn)品”很難取得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，被稱為“無(wú)形產(chǎn)品”的金融服務(wù)必將成為各家商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)的焦點(diǎn)。從一定意義上講，國(guó)內(nèi)銀行的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)質(zhì)上已經(jīng)進(jìn)入了“以服務(wù)取勝、以服務(wù)論優(yōu)”的階段。在打造差別化、個(gè)性化、綜合化服務(wù)體系，努力形成具有自身特質(zhì)、區(qū)別于競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手、難以輕易模仿的服務(wù)優(yōu)勢(shì)的過(guò)程中，商業(yè)銀行應(yīng)重點(diǎn)從兩個(gè)方面進(jìn)行金融服務(wù)創(chuàng)新：一方面要打牢提升服務(wù)的管理基礎(chǔ)，需要解決的首要問(wèn)題是加強(qiáng)流程優(yōu)化工作。商業(yè)銀行內(nèi)部工作環(huán)節(jié)設(shè)置要突出風(fēng)險(xiǎn)控制原則，外部服務(wù)環(huán)節(jié)設(shè)置要突出“以客戶為中心”的原則，進(jìn)一步簡(jiǎn)化操作手續(xù)，提高服務(wù)效率，努力使銀行服務(wù)達(dá)到“超出客戶期望”的水準(zhǔn)。另一方面要夯實(shí)服務(wù)的素質(zhì)基礎(chǔ)，

6、立足于銀行現(xiàn)有人力資源狀況，系統(tǒng)化、針對(duì)性、立體式、多角度地加強(qiáng)員工服務(wù)培訓(xùn)，充分發(fā)揮好清算、科技、統(tǒng)計(jì)等后臺(tái)部門(mén)的服務(wù)職能，實(shí)行全覆蓋的銀行全面服務(wù)管理，從深層次上解決一線服務(wù)水平差強(qiáng)人意的問(wèn)題。 二、當(dāng)前我國(guó)銀行金融創(chuàng)新不足的原因分析 面對(duì)百年一遇的金融危機(jī)，世界的金融體系受到很大沖擊。在此背景下，如何開(kāi)展金融創(chuàng)新，防范金融創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)是國(guó)際金融體系重構(gòu)考慮的首要命題。國(guó)際形勢(shì)下，我國(guó)的金融創(chuàng)新還存在以下不足，主要原因是： （一）金融機(jī)構(gòu)的公司治理機(jī)制存在缺陷 國(guó)有銀行的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)復(fù)雜化。由于政府代表國(guó)家行使國(guó)有商業(yè)銀行產(chǎn)權(quán)，銀行只是在政府授權(quán)下從事相應(yīng)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。經(jīng)營(yíng)目標(biāo)往往受制于政府的社會(huì)偏

7、好，國(guó)有商業(yè)銀行被迫承擔(dān)大量的社會(huì)職能，導(dǎo)致其經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的多元性、復(fù)雜化，必然弱化利潤(rùn)最大化目標(biāo)。由于所有者虛置，處于代現(xiàn)經(jīng)營(yíng)地位的國(guó)有商業(yè)銀行缺乏最終所有者虛置。處于代理經(jīng)營(yíng)地位的國(guó)有商業(yè)銀行缺乏最終所有者的監(jiān)督激勵(lì)，或者監(jiān)督激勵(lì)成本過(guò)大而不可行，表現(xiàn)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中墨守成規(guī)，不愿承擔(dān)失敗的風(fēng)險(xiǎn)，不能有意識(shí)地、主動(dòng)地通過(guò)金融工具、服務(wù)方式的創(chuàng)新、防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)。金融創(chuàng)新過(guò)于依賴政府，金融機(jī)構(gòu)動(dòng)力不足。另一方面，作為公司治理的激勵(lì)和約束機(jī)制不足。對(duì)企業(yè)高管進(jìn)行激勵(lì)的前提是公司治理的有效。然而，到目前為止，我國(guó)國(guó)有金融機(jī)構(gòu)的治理機(jī)制仍然存在如下的制度缺陷：首先，國(guó)有公司高管基本都是上級(jí)主管部門(mén)任命

8、；其次，國(guó)企“內(nèi)部人控制”的現(xiàn)實(shí)決定了高管的薪酬名義上由股東決定，但事實(shí)上制定薪酬完全是高管們自己的事務(wù)，“薪酬委員會(huì)”有名無(wú)實(shí)；再次，高管薪酬缺乏外在的制約和監(jiān)督，透明度差，引起民眾的斥責(zé)。最后，高管年薪的制定應(yīng)進(jìn)一步透明化，增強(qiáng)信息披露。正是因?yàn)檫@種公司治理上的缺陷，導(dǎo)致國(guó)企的激勵(lì)機(jī)制完全淪為了偽激勵(lì)機(jī)制。 （二）正確認(rèn)識(shí)金融創(chuàng)新的“雙刃劍”效應(yīng) 在金融創(chuàng)新觀念上有兩種極端：一是為了逃避監(jiān)管或利用監(jiān)管和政策方面存在的某些漏洞進(jìn)行創(chuàng)新，這些業(yè)務(wù)在短其內(nèi)可能會(huì)給部分金融機(jī)構(gòu)帶來(lái)一定的收益，但潛在的風(fēng)險(xiǎn)很大；二是中資商業(yè)銀行與外資銀行在金融創(chuàng)新理念方面的一個(gè)重大差異，表現(xiàn)在外資銀行一般認(rèn)為只要在

9、央行的規(guī)定中沒(méi)有明確的限制，在創(chuàng)新的都可以涉及，而中資銀行則認(rèn)為只有央行明確可以涉及的領(lǐng)域才可搞創(chuàng)新。中資商業(yè)銀行普遍沒(méi)有建立客戶價(jià)值評(píng)價(jià)體系和產(chǎn)品評(píng)價(jià)體系，市場(chǎng)定位不明確，產(chǎn)品開(kāi)發(fā)不系統(tǒng)，缺乏市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)的觀念，相應(yīng)的服務(wù)和科技手段不配套，盲目開(kāi)發(fā)，造成一些業(yè)務(wù)推出后市場(chǎng)反應(yīng)平淡、收效不大。金融危機(jī)的爆發(fā)帶給我國(guó)的啟示之一就是在發(fā)展金融創(chuàng)新的同時(shí)，要注意防范金融風(fēng)險(xiǎn)，利用良好的公司治理機(jī)制推動(dòng)金融創(chuàng)新。 （三）金融監(jiān)管等宏觀環(huán)境的制約 首先，社會(huì)信用環(huán)境不佳制約了金融創(chuàng)新的步伐；其次，銀行間非法競(jìng)爭(zhēng)、惡性競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)象依然存在，金融體系仍存在一定程度的壟斷；再次，仍然存在的較為嚴(yán)重的金融管制，扼制了金

10、融創(chuàng)新的有效空間；最后，現(xiàn)行的合規(guī)性監(jiān)管壓制了金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新的主觀能動(dòng)性，缺乏創(chuàng)新的保護(hù)，激勵(lì)機(jī)制尚未形成。 三、金融創(chuàng)新的機(jī)制選擇以公司治理機(jī)制為主導(dǎo) （一）完善公司治理機(jī)制 公司治理是銀行持續(xù)、穩(wěn)定發(fā)展的關(guān)鍵。通過(guò)完善治理體系，強(qiáng)化對(duì)金融機(jī)構(gòu)高層管理者的激勵(lì)和約束，健全監(jiān)管機(jī)制，可以有效地防范風(fēng)險(xiǎn)，化解風(fēng)險(xiǎn)。金融危機(jī)的爆發(fā)，再一次凸顯了“繁榮”背后的金融風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，缺乏治理保障的金融創(chuàng)新，最終導(dǎo)致了空前的災(zāi)難。正是由于金融機(jī)構(gòu)自身治理和對(duì)業(yè)務(wù)對(duì)象治理的雙重問(wèn)題，如果金融機(jī)構(gòu)的治理不善，必然使得其治理風(fēng)險(xiǎn)日積月累，達(dá)到閥值并最終以金融風(fēng)險(xiǎn)事故的形式爆發(fā)，進(jìn)而導(dǎo)致其自身陷入困境、破產(chǎn)，甚至引發(fā)委托

11、代理鏈條上其他利益相關(guān)機(jī)構(gòu)的倒閉，嚴(yán)重威脅社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活的各個(gè)鏈條。 （二）建立有效的金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新機(jī)制 要建立完善金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新的組織結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)創(chuàng)新制度保障體系。要明確創(chuàng)新部門(mén)的職責(zé)和創(chuàng)新目標(biāo)，以利于發(fā)揮每個(gè)員工的聰明才智；要高度重視人力資源開(kāi)發(fā)，加強(qiáng)對(duì)員工金融新業(yè)務(wù)、新知識(shí)的培訓(xùn)，進(jìn)一步提高員工的創(chuàng)新意識(shí)和實(shí)際創(chuàng)新能力。 （三）加強(qiáng)金融產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新機(jī)制 隨著信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的發(fā)展，金融創(chuàng)新的范圍進(jìn)一步擴(kuò)大，金融創(chuàng)新的進(jìn)程進(jìn)一步加快。提高金融產(chǎn)品的科技含量，延伸金融的服務(wù)觸角，是商業(yè)銀行提高核心競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵。同時(shí)大力發(fā)展金融中間業(yè)務(wù)，要提高匯兌、結(jié)算業(yè)務(wù)的服務(wù)效率，保住已有的市場(chǎng)份額。要迅速增加代理

12、業(yè)務(wù)的服務(wù)種類(lèi)，擴(kuò)展業(yè)務(wù)范圍。要大力發(fā)展租賃業(yè)務(wù)，根據(jù)實(shí)際情況開(kāi)展回租租賃、經(jīng)營(yíng)租賃、杠桿租賃業(yè)務(wù)等。要積極開(kāi)展各種咨詢業(yè)務(wù)，利用專(zhuān)業(yè)優(yōu)勢(shì)和不斷發(fā)展的信息網(wǎng)絡(luò)對(duì)企業(yè)和個(gè)人開(kāi)展有關(guān)資產(chǎn)管理、負(fù)債管理、風(fēng)險(xiǎn)控制、投資組合設(shè)計(jì)和家庭理財(cái)?shù)榷喾N咨詢服務(wù)。一、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源 企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源有內(nèi)外之分，外在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指企業(yè)外部各項(xiàng)因素的變化所引起的財(cái)務(wù)收益的不確定性。企業(yè)外部的各項(xiàng)因素主要包括市場(chǎng)、行業(yè)、外匯、通貨膨脹、經(jīng)濟(jì)政策及國(guó)際環(huán)境因素等。所有企業(yè)都會(huì)受到外部因素影響，只是各個(gè)企業(yè)受到影響的程度有所差別。對(duì)于這種不可分散風(fēng)險(xiǎn)或外部風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)不能通過(guò)多元化經(jīng)營(yíng)來(lái)分散。企業(yè)的資金會(huì)在籌集、投入、營(yíng)運(yùn)

13、、收回這幾個(gè)環(huán)節(jié)中流動(dòng)，在此過(guò)程中，由于各生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)內(nèi)部因素的影響而可能引起財(cái)務(wù)收益的不確定性，稱之為內(nèi)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。 內(nèi)部影響因素主要包括籌資過(guò)程中負(fù)債資金數(shù)量和籌資成本以及償還時(shí)間；資金投入過(guò)程中投向、數(shù)量、結(jié)構(gòu)；生產(chǎn)營(yíng)運(yùn)過(guò)程中收入、成本、經(jīng)營(yíng)管理水平；收益分配過(guò)程中收益的確認(rèn)以及收益分配政策、數(shù)量和形式。由于外部風(fēng)險(xiǎn)不可回避，本文所說(shuō)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范主要指內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)防范。上述這些因素的影響引起的內(nèi)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具體表現(xiàn)為籌資風(fēng)險(xiǎn)、投資風(fēng)險(xiǎn)和運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。 其實(shí)這些風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的一個(gè)根本原因，就是關(guān)于相關(guān)制度或者規(guī)則制定得不完善，當(dāng)預(yù)估風(fēng)險(xiǎn)時(shí)沒(méi)有合理的方法去評(píng)價(jià)，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)臨時(shí)沒(méi)有一套科學(xué)的措施應(yīng)對(duì)。會(huì)計(jì)信

14、息系統(tǒng)在企業(yè)整個(gè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中發(fā)揮的是反映、監(jiān)督、參與決策的職能，許多業(yè)務(wù)時(shí)是可以通過(guò)會(huì)計(jì)工作加以控制的，這種基于會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的風(fēng)險(xiǎn)防范措施在業(yè)務(wù)開(kāi)始時(shí)就為企業(yè)提供了一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)防范的制度基礎(chǔ)。通過(guò)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，可以加強(qiáng)相關(guān)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)防范與控制，尤其是新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則彌補(bǔ)了原準(zhǔn)則的一些不足之處，在企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范方面有促進(jìn)作用。 二、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的目標(biāo) 總的來(lái)說(shuō)，企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的最終目標(biāo)是在財(cái)務(wù)安全的前提下盡可能取得更大的經(jīng)濟(jì)利益，而財(cái)務(wù)安全可以體現(xiàn)在財(cái)務(wù)的穩(wěn)定性和財(cái)務(wù)效益性上。 （一）財(cái)務(wù)穩(wěn)定性 1.時(shí)間上。企業(yè)資金在運(yùn)作過(guò)程中，時(shí)間上的合理性尤為重要。對(duì)于籌資來(lái)說(shuō)，長(zhǎng)期籌資與短期籌資在企業(yè)運(yùn)用資

15、金和償還資金的時(shí)間方面是有差異的，為了保證企業(yè)最大程度地利用資金，要保持長(zhǎng)期籌資與短期籌資的合理搭配，否則，會(huì)影響企業(yè)的下一步用資計(jì)劃。而投資則要先計(jì)算投資回收期，看看此投資計(jì)劃是否會(huì)在相應(yīng)的投資回收期內(nèi)與另一項(xiàng)用資計(jì)劃有沖突。在投資回收期后，穩(wěn)定的現(xiàn)金流入量對(duì)企業(yè)的投資收效有著至關(guān)重要的作用。只有保持企業(yè)財(cái)務(wù)在時(shí)間上的合理性，才會(huì)為企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展奠定基礎(chǔ)。 2.空間上。企業(yè)內(nèi)部與外部的資金運(yùn)用計(jì)劃要科學(xué)分配，首先要穩(wěn)固自己的主營(yíng)業(yè)務(wù)，把資金運(yùn)用到內(nèi)部以提升企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力。在有資金閑置的時(shí)候要主動(dòng)向外部尋找投資機(jī)會(huì)，通過(guò)外部投資達(dá)到資金最大程度利用。在內(nèi)外用資安排的問(wèn)題上要科學(xué)統(tǒng)籌，以求有限資金

16、在空間上的平衡，平衡的資金利用會(huì)從企業(yè)內(nèi)部和外部提升企業(yè)價(jià)值，達(dá)到發(fā)展企業(yè)的目的。 （二）財(cái)務(wù)效益性 財(cái)務(wù)效益總體上指企業(yè)資金運(yùn)動(dòng)的增值。搞好企業(yè)財(cái)務(wù)效益分析是經(jīng)濟(jì)活動(dòng)分析的重要組成部分。通過(guò)企業(yè)財(cái)務(wù)效益分析和總結(jié)評(píng)價(jià)，認(rèn)識(shí)財(cái)務(wù)活動(dòng)規(guī)律，為改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理提出建議，是提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的重要手段。企業(yè)財(cái)務(wù)效益會(huì)直接體現(xiàn)在一系列指標(biāo)上，如企業(yè)財(cái)務(wù)效益水平主要表現(xiàn)在盈利能力、資產(chǎn)營(yíng)運(yùn)能力、償債能力等方面。上佳的盈利能力、有效率的運(yùn)營(yíng)能力以及有保證的償債能力會(huì)使企業(yè)的財(cái)務(wù)效益最大化，對(duì)推動(dòng)企業(yè)長(zhǎng)足發(fā)展有著決定性的作用。 三、新準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范的作用 在以往的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范探討中，常注重公司治理

17、以及員工素質(zhì)等，其實(shí)我們可以在業(yè)務(wù)工作開(kāi)始時(shí)就通過(guò)會(huì)計(jì)系統(tǒng)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)加以提防，以會(huì)計(jì)穩(wěn)健推動(dòng)財(cái)務(wù)穩(wěn)健。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則為企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范提供的是一種制度規(guī)范，新準(zhǔn)則中的相關(guān)規(guī)定對(duì)企業(yè)加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范有很好的作用。 這種制度上的防火墻為企業(yè)在一開(kāi)始就加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理提供了一種務(wù)實(shí)的途徑。 （一）減值準(zhǔn)備的處理 資產(chǎn)減值準(zhǔn)備準(zhǔn)則第十六條規(guī)定：資產(chǎn)減值損失確認(rèn)后減值資產(chǎn)的折舊或者攤銷(xiāo)費(fèi)用應(yīng)當(dāng)在未來(lái)期間做相應(yīng)調(diào)整，以使該資產(chǎn)在剩余使用壽命內(nèi)，系統(tǒng)地分?jǐn)傉{(diào)整后的資產(chǎn)賬面價(jià)值（扣除預(yù)計(jì)凈殘值）；第十七條規(guī)定：資產(chǎn)減值損失一經(jīng)確認(rèn)，在以后會(huì)計(jì)期間不得轉(zhuǎn)回。 原會(huì)計(jì)準(zhǔn)則允許對(duì)已經(jīng)計(jì)提減值準(zhǔn)備，并在其價(jià)值恢復(fù)時(shí)予以轉(zhuǎn)回，這

18、給上市公司進(jìn)行“盈利上升，多計(jì)提減值準(zhǔn)備；盈利下滑，再將減值準(zhǔn)備沖回”的盈余管理提供了機(jī)會(huì)。因此，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備在一定程度上已成為上市公司操縱經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、粉飾財(cái)務(wù)狀況、規(guī)避上市監(jiān)管的工具。特別是已經(jīng)面臨嚴(yán)重財(cái)務(wù)危機(jī)的上市公司，濫用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的做法已經(jīng)達(dá)到了難以想象的地步。這種“自欺欺人”的行為必然會(huì)加大企業(yè)自身的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。 而新準(zhǔn)則改變了這一狀況，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則嚴(yán)格規(guī)范了資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提與轉(zhuǎn)回、不允許同一控制下的企業(yè)合并采用購(gòu)買(mǎi)法、可轉(zhuǎn)換債券在股價(jià)上升情況下的損失確認(rèn)等，有利于財(cái)務(wù)穩(wěn)健和風(fēng)險(xiǎn)防范。絕大多數(shù)資產(chǎn)項(xiàng)目計(jì)提減值準(zhǔn)備之后，不可以任意轉(zhuǎn)回，從而不能借此手段虛增利潤(rùn)，有利于財(cái)務(wù)的穩(wěn)健。 （二）

19、計(jì)量模式 作為新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系中的一個(gè)亮點(diǎn)，公允價(jià)值計(jì)量屬性的運(yùn)用受到了各方的關(guān)注。新準(zhǔn)則允許公允價(jià)值在債務(wù)重組、非貨幣交易、投資性房地產(chǎn)、金融衍生工具等多個(gè)具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中應(yīng)用，體現(xiàn)了國(guó)際趨同。 在社會(huì)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)變化多樣的新情況下，大量無(wú)形資產(chǎn)、衍生金融工具風(fēng)險(xiǎn)等不斷涌現(xiàn)，會(huì)計(jì)信息使用者對(duì)信息的質(zhì)量要求也從可靠性轉(zhuǎn)向以可靠性為前提的更高相關(guān)性。公允價(jià)值計(jì)量具備較強(qiáng)公允性特征，推行公允價(jià)值計(jì)量主要體現(xiàn)以下優(yōu)點(diǎn)：（1）符合實(shí)物資本維護(hù)理論，有利于資本保全。（2）能更合理地反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，提高財(cái)務(wù)信息的相關(guān)性，滿足不同利益團(tuán)體對(duì)財(cái)務(wù)信息的需求。 公允價(jià)值反映了現(xiàn)行經(jīng)濟(jì)情況對(duì)資產(chǎn)或者負(fù)債影

20、響的市場(chǎng)評(píng)價(jià)，公允價(jià)值變更反映了經(jīng)濟(jì)情況變化的影響。 由于公允價(jià)值以市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)，不取決于取得或承擔(dān)資產(chǎn)或負(fù)債的日期或成本，也不取決于資產(chǎn)或負(fù)債何時(shí)被打算處置。因此，公允價(jià)值代表企業(yè)內(nèi)部和企業(yè)之間的公平計(jì)量。公允價(jià)值不僅反映管理層銷(xiāo)售資產(chǎn)或清償債務(wù)的決策，而且反映其繼續(xù)持有資產(chǎn)或承擔(dān)債務(wù)的決策的影響。 因此，公允價(jià)值計(jì)量使會(huì)計(jì)記錄由靜態(tài)轉(zhuǎn)化為動(dòng)態(tài)，能更客觀地反映企業(yè)真實(shí)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，其提供的信息是相關(guān)的。動(dòng)態(tài)相關(guān)的信息對(duì)企業(yè)及時(shí)發(fā)現(xiàn)潛在的風(fēng)險(xiǎn)是非常關(guān)鍵的，通過(guò)公允價(jià)值的計(jì)量，企業(yè)可以在最早的時(shí)間內(nèi)注意到其中的異常之處，提高警惕，防范風(fēng)險(xiǎn)。 （三）高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù) 金融工具確認(rèn)和計(jì)量、金融資

21、產(chǎn)轉(zhuǎn)移、套期保值和金融工具列報(bào)4項(xiàng)金融工具會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，為企業(yè)在金融市場(chǎng)開(kāi)放、金融工具創(chuàng)新的環(huán)境下，利用金融工具、套期保值等進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避提供了制度基礎(chǔ)。 風(fēng)險(xiǎn)回避是企業(yè)為規(guī)避財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生而主動(dòng)放棄可能導(dǎo)致財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的方案，它是簡(jiǎn)單易行、徹底的風(fēng)險(xiǎn)管理措施，其實(shí)質(zhì)是回避那些引發(fā)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的活動(dòng)，以減少風(fēng)險(xiǎn)損失。當(dāng)企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行估量決策后，如果因?yàn)槟稠?xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)非進(jìn)行不可，而企業(yè)又無(wú)足夠能力承擔(dān)其風(fēng)險(xiǎn)，或者企業(yè)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的成本高于預(yù)期收益，則可考慮將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移，如通過(guò)保險(xiǎn)、期權(quán)、期貨、遠(yuǎn)期外匯交易、貨幣和利率互換等方式進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移或規(guī)避。 會(huì)計(jì)在整個(gè)企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中發(fā)揮的是反映、監(jiān)督、參與決策的職能

22、，在衍生金融工具風(fēng)險(xiǎn)的管理中會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)應(yīng)當(dāng)幫助報(bào)表使用者綜合判斷企業(yè)衍生金融工具交易的財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營(yíng)結(jié)果。衍生金融工具表外業(yè)務(wù)表內(nèi)化，并一律以公允價(jià)值計(jì)量，有利于及時(shí)、充分反映企業(yè)的衍生金融工具業(yè)務(wù)所隱含的風(fēng)險(xiǎn)及其對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的影響。為了防范衍生金融工具可能產(chǎn)生的金融風(fēng)險(xiǎn)，新準(zhǔn)則規(guī)定衍生金融工具從表外移到表內(nèi)反映，而且一律以公允價(jià)值計(jì)量，因此，在新準(zhǔn)則指導(dǎo)之下的會(huì)計(jì)處理方式將有助于企業(yè)防范因?yàn)檠苌鹑诠ぞ卟僮鞑划?dāng)而引發(fā)的財(cái)務(wù)危機(jī)。 在實(shí)踐中，企業(yè)絕大多數(shù)的套期保值業(yè)務(wù)是通過(guò)衍生金融工具來(lái)操作的，企業(yè)可以對(duì)可能出現(xiàn)的財(cái)產(chǎn)損失到保險(xiǎn)公司進(jìn)行保險(xiǎn)，但對(duì)價(jià)格變動(dòng)形成的損失風(fēng)險(xiǎn)卻無(wú)法進(jìn)行保

23、險(xiǎn)。利用衍生金融工具進(jìn)行套期保值可以規(guī)避利率、匯率、股價(jià)等價(jià)格波動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。 參考文獻(xiàn)： 1、令偉鋒,李杰.我國(guó)商業(yè)銀行金融創(chuàng)新能力分析j.商場(chǎng)現(xiàn)代化,2008(35). 2、秦漢鋒.金融創(chuàng)新需要處理好三大關(guān)系j.中國(guó)農(nóng)村信用合作,2008(12). 3、孫德順.穩(wěn)步推進(jìn)金融創(chuàng)新,促進(jìn)銀行健康發(fā)展j.新金融,2009(1). 4、彭雪峰.從美國(guó)次貸危機(jī)看金融創(chuàng)新的風(fēng)險(xiǎn)管理j.中國(guó)貨幣市場(chǎng),2008(12). 5、韓振亞.金融創(chuàng)新的風(fēng)險(xiǎn)及其防范j.現(xiàn)代金融,2006(12). 蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄

24、薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈

25、莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂

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27、蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃

28、艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋

29、薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂

30、莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆

31、蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀

32、葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇

33、芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂

34、薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆

35、蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄肁莇螄螃芇芃螃裊肀薁螂羈芅蕆袁肀肈莃袀螀芃艿衿袂肆蚈衿肄莂薄袈膇膄蒀袇袆莀莆蒃罿膃節(jié)蒃肁莈薁薂螁膁蕆薁袃莆莂薀羅腿莈蕿膈羂蚇薈袇羋薃薇罿肀葿薇肂芆蒞薆螁聿芁蚅襖芄薀蚄羆肇蒆蚃膈節(jié)蒂螞袈肅莈蟻羀莁芄蟻肅膄薂蝕螂荿蒈蠆裊膂莄螈羇莇芀螇聿膀

36、蕿螆蝿羃薅螅羈羋蒁螅肄袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆

37、節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁

38、肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅

39、芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂

40、膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆

41、莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀

42、芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅

43、肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿

44、羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃

45、腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀

46、莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄

47、膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿

48、肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃

49、艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇

50、膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂

51、莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈

52、膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃

53、肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇

54、艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈

55、肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆

56、莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀

57、膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿襖肈膇莈薃袁肅莇蚆肆莂蒆螈衿羋蒅袀肄膄蒄薀袇膀蒃螂膃肆蒃裊羆莄蒂薄膁芀蒁蚇羄膆蒀蝿腿肂蕿袁羂莁薈薁螅芇薇蚃羀芃薇袆袃腿薆薅聿肅薅蚇袂莃薄螀肇艿薃袂袀膅螞薂肅肁蟻蚄袈莀蟻袆肄莆蝕罿羆節(jié)蠆蚈膂膈芅螁羅肄芅袃膀莃芄薃羃艿莃蚅膈膄莂螇羈肀莁羀螄葿莀蠆肀蒞荿螁袂芁荿芆蒁薀螀羆芃蒆衿肈葿螄衿膁節(jié)蝕袈芃蕆薆袇肅芀薂袆膅薅蒈裊芇莈螇襖羇薄蚃襖聿莇蕿羃膂薂蒅羂芄蒞螃羈羄膈蝿羀膆莃蚅罿羋芆薁羈羈蒁蕆羈肀芄螆羇膂蒀螞肆芅節(jié)薈肅羄蒈蒄肄肇芁袃肅艿蒆蝿肂莁荿蚅肂肁薅薁蚈膃莇蕆蚇芆薃螅螆羅莆蟻螅肈薁薇螅膀莄蒃螄莂膇

58、袂螃肂蒂螈螂膄芅蚄螁芆蒁薀螀羆芃蒆衿肈葿螄衿膁節(jié)蝕袈芃蕆薆袇肅芀薂袆膅薅蒈裊芇莈螇襖羇薄蚃襖聿莇蕿羃膂薂蒅羂芄蒞螃羈羄膈蝿羀膆莃蚅罿羋芆薁羈羈蒁蕆羈肀芄螆羇膂蒀螞肆芅節(jié)薈肅羄蒈蒄肄肇芁袃肅艿蒆蝿肂莁荿蚅肂肁薅薁蚈膃莇蕆蚇芆薃螅螆羅莆蟻螅肈薁薇螅膀莄蒃螄莂膇袂螃肂蒂螈螂膄芅蚄螁芆蒁薀螀羆芃蒆衿肈葿螄衿膁節(jié)蝕袈芃蕆薆袇肅芀薂袆膅薅蒈裊芇莈螇襖羇薄蚃襖聿莇蕿羃膂薂蒅羂芄蒞螃羈羄膈蝿羀膆莃蚅罿羋芆薁羈羈蒁蕆羈肀芄螆羇膂蒀螞肆芅節(jié)薈肅羄蒈蒄肄肇芁袃肅艿蒆蝿肂莁荿蚅肂肁薅薁蚈膃莇蕆蚇芆薃螅螆羅莆蟻螅肈薁薇螅膀莄蒃螄莂膇袂螃肂蒂螈螂膄芅蚄螁芆蒁薀螀羆芃蒆衿肈葿螄衿膁節(jié)蝕袈芃蕆薆袇肅芀薂袆膅薅蒈裊芇莈螇襖羇薄

59、蚃襖聿莇蕿羃膂薂蒅羂芄蒞螃羈羄膈蝿羀膆莃蚅罿羋芆薁羈羈蒁蕆羈肀芄螆羇膂蒀螞肆芅節(jié)薈肅羄蒈蒄肄肇芁袃肅艿蒆蝿肂莁荿蚅肂肁薅薁蚈膃莇蕆蚇芆薃螅螆羅莆蟻螅肈薁薇螅膀莄蒃螄莂膇袂螃肂蒂螈螂膄芅蚄螁芆蒁薀螀羆芃蒆衿肈葿螄衿膁節(jié)蝕袈芃蕆薆袇肅芀薂袆膅薅蒈裊芇莈螇襖羇薄蚃襖聿莇蕿羃膂薂蒅羂芄蒞螃羈羄膈蝿羀膆莃蚅罿羋芆薁羈羈蒁蕆羈肀芄螆羇膂蒀螞肆芅節(jié)薈肅羄蒈蒄肄肇芁袃肅艿蒆蝿肂莁荿蚅肂肁薅薁蚈膃莇蕆蚇芆薃螅螆羅莆蟻螅肈薁薇螅膀莄蒃螄莂膇袂螃肂蒂螈螂膄芅蚄螁芆蒁薀螀羆芃蒆衿肈葿螄衿膁節(jié)蝕袈芃蕆薆袇肅芀薂袆膅薅蒈裊芇莈螇襖羇薄蚃襖聿莇蕿羃膂薂蒅羂芄蒞螃羈羄膈蝿羀膆莃蚅罿羋芆薁羈羈蒁蕆羈肀芄螆羇膂蒀螞肆芅節(jié)薈肅羄蒈蒄肄肇芁袃肅艿蒆蝿肂莁荿蚅肂肁薅薁蚈膃莇蕆蚇芆薃螅螆羅莆蟻螅肈薁薇螅膀莄蒃螄莂膇袂螃肂蒂螈螂膄芅蚄螁芆蒁