自考 工商管理 畢業(yè)論文 高校貸款現(xiàn)狀與風(fēng)險(xiǎn)的防范措施

1、 自 考 本 科 生 畢 業(yè) 論 文 論文題目 高校貸款現(xiàn)狀與風(fēng)險(xiǎn)的防范措施 作者姓名 聯(lián)系方式 專業(yè)名稱 工 商 管 理 準(zhǔn)考證號(hào) 指導(dǎo)教師 二o 一二年 四 月 二十五 日內(nèi)容提要目前，越來(lái)越多的高校老校區(qū)的再建、新校區(qū)的規(guī)劃新建，“大學(xué)城”的興建，促使高校資金的需求逐年增加，資金來(lái)源成為高校關(guān)注的熱點(diǎn)，高校貸款應(yīng)運(yùn)而生。高校貸款促使我國(guó)的教育有了翻天覆地的變化，我國(guó)的教育規(guī)模逐年擴(kuò)大，國(guó)民的受教育水平不斷提高。與此同時(shí)，高校貸款的數(shù)目也在不斷增加，越來(lái)越多的高校開始面臨債務(wù)危機(jī)，如何應(yīng)對(duì)高校貸款成為了大多數(shù)高校面臨的難題。本文試通過(guò)對(duì)于目前高校貸款現(xiàn)狀的介紹，分析高校貸款帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，并闡

2、述其防范風(fēng)險(xiǎn)的措施，致力于解決高校貸款問(wèn)題。關(guān)鍵詞：高校貸款，風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)危機(jī)目 錄內(nèi)容提要i一、高校貸款出現(xiàn)的原因1（一）政府的高校擴(kuò)招政策以及高校自身發(fā)展的需要1（二）中央政府對(duì)高校財(cái)政投入不足2（三）地方政府為高校貸款提供支持3（四）銀行為高校貸款大開方便之門3二、目前高校貸款的基本現(xiàn)狀以及帶來(lái)的影響4（一）各大高校均在大規(guī)模貸款4（二）高校適度規(guī)模的銀行貸款促進(jìn)了高等教育事業(yè)的發(fā)展4（三）過(guò)度規(guī)模的銀行貸款引發(fā)高校財(cái)務(wù)危機(jī)并增大了銀行金融危機(jī)4（四）不良貸款誘發(fā)高校出現(xiàn)“倒閉潮”7三、高校貸款風(fēng)險(xiǎn)防范的措施7（一）政府應(yīng)加大投入、優(yōu)化環(huán)境并進(jìn)行體制創(chuàng)新7（二）合理限定高校負(fù)債額度，降低高

3、校貸款風(fēng)險(xiǎn)9（三）商業(yè)銀行要謹(jǐn)慎放貸，防范高校貸款風(fēng)險(xiǎn)9（四）高校應(yīng)建立合理的資金結(jié)構(gòu)，高校領(lǐng)導(dǎo)要有正確的認(rèn)識(shí)10四、結(jié)束語(yǔ)11參考文獻(xiàn)12 銀行貸款風(fēng)險(xiǎn)是高校近年來(lái)面臨的新問(wèn)題，已經(jīng)開始困擾高校并埋下非常大的隱患，隨著高校法人地位的取得、自主權(quán)的擴(kuò)大、教育結(jié)構(gòu)和規(guī)模的變化，高校的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)也發(fā)生了根本性的變化，從原來(lái)的圓滿完成預(yù)算支出計(jì)劃，改為廣泛籌資、追求辦學(xué)效益、擴(kuò)大辦學(xué)規(guī)模。在籌集擴(kuò)大辦學(xué)資金時(shí)，由于需求數(shù)量較大，籌資渠道較少，向銀行借款就成為高校資金運(yùn)作的主要手段。 一、高校貸款出現(xiàn)的原因（一）政府的高校擴(kuò)招政策以及高校自身發(fā)展的需要1、政府的高校擴(kuò)招政策促使高校貸款1999年中共

4、中央 國(guó)務(wù)院關(guān)于深化教育改革全面推進(jìn)素質(zhì)教育的決定指出：“通過(guò)多種形式積極發(fā)展高等教育，到2010年，我國(guó)同齡人口的高等教育入學(xué)率要從現(xiàn)在的9%提高到15%左右?！蓖?，國(guó)務(wù)院教科領(lǐng)導(dǎo)小組決定高等學(xué)校大幅度擴(kuò)招的戰(zhàn)略決策。同年底，時(shí)任教育部部長(zhǎng)陳至立在2000年度全國(guó)教育工作會(huì)議上講話指出，要“利用銀行貸款加大校園改造和建設(shè)的力度”。1999年伊始，我國(guó)高校開始大規(guī)模擴(kuò)招，截止到2009年，全國(guó)各類高等教育總規(guī)模達(dá)到驚人的2979萬(wàn)人，而1999年全國(guó)在校大學(xué)生總量卻不到700萬(wàn)人 楊東平：中國(guó)教育發(fā)展報(bào)告 2011，社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社2011年版，第273頁(yè)。 從1999年到2010年，我國(guó)

5、高等教育由“精英教育”走向“大眾化教育”的階段，有利的緩解了就業(yè)壓力，提高了國(guó)民的受教育水平。在高校大規(guī)模擴(kuò)招的同時(shí)，高校原有的場(chǎng)地設(shè)施以及師資等資源無(wú)法滿足需求，而國(guó)家財(cái)政投入不足，高校只能向銀行貸款以解燃眉之急。伴隨著高校招生規(guī)模的快速發(fā)展，高校貸款的數(shù)目也飛速發(fā)展。1998年教育部直屬高校銀行貸款總額僅為5億元，至2006年底已超過(guò)300億元，增幅近60倍 劉道興：教育投入的革命，社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社2011年版，第140頁(yè)。，并且這一數(shù)字還在不斷快速增長(zhǎng)。2、高校建設(shè)新校區(qū)、興建“大學(xué)城”等自身發(fā)展的需要高校擴(kuò)招后，一些高校由于占地面積小，基礎(chǔ)設(shè)施老化、校舍面積尤其是教學(xué)、實(shí)驗(yàn)用房和學(xué)生

6、宿舍嚴(yán)重不足，給學(xué)校的教學(xué)、管理和學(xué)生生活帶來(lái)諸多困難，各學(xué)校不堪重負(fù)，不得不重新規(guī)劃新校區(qū)，于是就有了大學(xué)城的出現(xiàn)。隨著1999年國(guó)內(nèi)第一座大學(xué)城河北省廊坊市經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)東方大學(xué)城的成功運(yùn)營(yíng)，大學(xué)城的興建如雨后春筍般的出現(xiàn)在祖國(guó)大地。新校區(qū)長(zhǎng)遠(yuǎn)的規(guī)劃興建，改變了老校區(qū)擁擠破舊的面貌，新的校舍教學(xué)設(shè)施以及師資力量的補(bǔ)充，極大緩解了擴(kuò)招后帶來(lái)的種種矛盾，高校自身更是得到了長(zhǎng)足的發(fā)展，提高了知名度和影響力。（二）中央政府對(duì)高校財(cái)政投入不足高校是為國(guó)家和社會(huì)培養(yǎng)高等人才的教育機(jī)構(gòu)，政府的財(cái)政支出支持是理所當(dāng)然。然而，我國(guó)高校財(cái)政投入不足的問(wèn)題由來(lái)已久，財(cái)政性教育經(jīng)費(fèi)增長(zhǎng)的速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)趕不上高校擴(kuò)招的速度，

7、特別是國(guó)家財(cái)政性教育支出占gdp的比重。早在1993年，我國(guó)制定教育發(fā)展規(guī)劃綱要，明確提出國(guó)家財(cái)政性教育支出占gdp總量4%的目標(biāo)?？墒俏覈?guó)持續(xù)多年沒(méi)有達(dá)到這一指標(biāo)要求，截至2009年，我國(guó)國(guó)家財(cái)政性教育支出占gdp總量方才達(dá)到3.59%，遠(yuǎn)低于4.8%的世界平均水平，甚至不及經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)國(guó)家4.1%的平均水平 教育部發(fā)展規(guī)劃司：中國(guó)教育統(tǒng)計(jì)年鑒2008-2011資料，人民教育出版社。 劉道興：教育投入的革命，社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社2011年版，第148頁(yè)，第167頁(yè)。2010年7月13號(hào)，全國(guó)教育工作會(huì)議在京召開，正式頒布國(guó)家中長(zhǎng)期教育和發(fā)展規(guī)劃綱要（2010-2020），教育規(guī)劃綱要再次明確指出

8、，到2012年，國(guó)家財(cái)政性教育支出占gdp總量達(dá)到4%的這一目標(biāo)。教育擴(kuò)招前，由于生源少，負(fù)擔(dān)較輕，高校在過(guò)去相當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)期內(nèi)能夠得到來(lái)自國(guó)家的充足資金支持，擴(kuò)招后隨著學(xué)生數(shù)量和教師數(shù)量的增加，財(cái)政資金卻遲遲得不到同步增長(zhǎng)。十幾年來(lái)，我國(guó)的財(cái)政收入增幅大都每年以兩位數(shù)增長(zhǎng)，但是我國(guó)的財(cái)政性教育經(jīng)費(fèi)占gdp4%的標(biāo)準(zhǔn)一直沒(méi)有達(dá)到。正是由于教育需求猛增與財(cái)政投入不足的矛盾，迫使各高校不得不另覓資金來(lái)源來(lái)為擴(kuò)建校園、增加基礎(chǔ)設(shè)施籌集資金。而政府在理論準(zhǔn)備、政策準(zhǔn)備不足的情況下，對(duì)高校向銀行借貸搞基建采取支持態(tài)度，恰在這一背景下，國(guó)有商業(yè)銀行出現(xiàn)了越來(lái)越豐裕的存款積累，銀行有能力又愿意向高校發(fā)放貸款，

9、通過(guò)向銀行貸款籌集建設(shè)資金成為目前高?；窘ㄔO(shè)投資的基本模式，也成為目前高校債務(wù)負(fù)擔(dān)較重問(wèn)題的主要原因。（三）地方政府為高校貸款提供支持1、規(guī)劃“大學(xué)城”并提供土地支持 大學(xué)城能夠提升城市的科學(xué)文化品味，同時(shí)也是城市孕育人才的搖籃，更為重要的是，大學(xué)城往往可以帶動(dòng)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。因此，各地政府紛紛出臺(tái)了一項(xiàng)項(xiàng)支持教育事業(yè)的重大舉措，其中最重要的往往是，以行政劃撥方式而不是以市場(chǎng)機(jī)制提供建設(shè)用地，并可以減免各種相關(guān)費(fèi)用。資金匱乏的學(xué)校自然是積極響應(yīng)。筆者所在的南京，地方政府就大力支持規(guī)劃了仙林大學(xué)城、江寧大學(xué)城和浦口大學(xué)城。仙林和江寧大學(xué)城依靠大學(xué)的入駐以“城市經(jīng)營(yíng)”理念發(fā)展新市區(qū)，實(shí)現(xiàn)大學(xué)與城

10、市發(fā)展的“雙贏”。 李俊峰、米巖軍、姚士謀：大學(xué)城我國(guó)城市化進(jìn)程中的新型城市空間，中國(guó)科學(xué)技術(shù)大學(xué)出版社2010年版，第84頁(yè)。2、地方政府的“貼息貸款”等措施為其提供財(cái)政支持 擴(kuò)招之初，許多大學(xué)校長(zhǎng)對(duì)貸款辦學(xué)比較謹(jǐn)慎。此時(shí)，一些地方政府向高校承諾將在未來(lái)協(xié)助高校償還銀行貸款，具體的協(xié)助方式有政府全額還本付息，高校還本、政府還息以及高校還本、政府部分貼息幾種。 新華社高管信息：還貸高峰凸顯高?！捌飘a(chǎn)”隱患四對(duì)策尋求破解，新華網(wǎng)，在政府的支持與保證下，各大高校紛紛走上了銀行貸款興建新校區(qū)的道路。（四）銀行為高校貸款大開方便之門然而，一座大學(xué)城的興建往往需要大量的資金注入，而高?？隙貌怀鋈绱司揞~

11、的資金興建，這時(shí)，銀行貸款成了高校和政府的最佳選擇。20世紀(jì)80年代，國(guó)家停止了對(duì)國(guó)企的撥款，為充實(shí)自身發(fā)展資金，國(guó)企開始向銀行貸款，而銀行認(rèn)為“貸款給國(guó)企是國(guó)有對(duì)國(guó)有，出了問(wèn)題也是國(guó)家承擔(dān)”，因此對(duì)貸款給國(guó)企“非?？犊?，于是大批銀行信貸資金源源不斷涌入國(guó)企。 新華社高管信息：還貸高峰凸顯高?！捌飘a(chǎn)”隱患四對(duì)策尋求破解，新華網(wǎng)，如今的高校貸款擴(kuò)建熱，與當(dāng)初的國(guó)企貸款熱如出一轍，貸款風(fēng)險(xiǎn)高度集中，高校則把銀行貸款當(dāng)成了擴(kuò)大規(guī)模，壯大發(fā)展的“提款機(jī)”。由于有地方政府擔(dān)保，銀行則是找到了一批沒(méi)有大風(fēng)險(xiǎn)的大客戶，放心地為高校貸款。二、目前高校貸款的基本現(xiàn)狀以及帶來(lái)的影響（一）各大高校均在大規(guī)模貸款

12、隨著2007年全國(guó)“兩會(huì)”上，人大代表及政協(xié)委員提交的有關(guān)高校貸款的十余件提案，全國(guó)高校貸款總額已達(dá)2500億元， 李靜睿采寫：全國(guó)高校貸款總額已達(dá)2500億元，全國(guó)政協(xié)報(bào)告建議發(fā)行千億國(guó)債解決，新京報(bào)2007年7月6日。高校貸款受到空前關(guān)注。高校貸款的數(shù)額雖然都是以不完全統(tǒng)計(jì)的數(shù)據(jù)在坊間流傳，但是其貸款數(shù)額巨大已經(jīng)得到各方證實(shí)，并且這一數(shù)據(jù)還在不斷增加。幾乎所有的高校都有貸款已成不爭(zhēng)事實(shí)。（二）高校適度規(guī)模的銀行貸款促進(jìn)了高等教育事業(yè)的發(fā)展 長(zhǎng)久以來(lái)，高校經(jīng)費(fèi)主要由政府財(cái)政撥款、學(xué)生繳費(fèi)收入、校辦產(chǎn)業(yè)收入、社會(huì)捐資辦學(xué)等部分組成。但往往這些資金來(lái)源不穩(wěn)定，相比較少，一定程度制約了高校的發(fā)展。

13、但是隨著高校貸款的產(chǎn)生，它越來(lái)越成為高校資金的又一重要來(lái)源，它填充了高校經(jīng)費(fèi)的不足，它為高校注入新鮮血液的同時(shí)，也促使了高校超常規(guī)發(fā)展。它使高校面積和在校生數(shù)量均實(shí)現(xiàn)了飛速的增長(zhǎng)，校園環(huán)境，教學(xué)設(shè)施，以及教學(xué)質(zhì)量得到了飛躍的提高。根據(jù)聯(lián)合國(guó)教科文組織的統(tǒng)計(jì)，2005年，中國(guó)高等教育規(guī)模達(dá)到2336.1萬(wàn)人，躍居世界第一位，比居第二位的美國(guó)還多608.9萬(wàn)人，即超出美國(guó)高等教育注冊(cè)人數(shù)的35.2%。 國(guó)家教育發(fā)展中心：2008年中國(guó)教育綠皮書：中國(guó)教育政策年度分析報(bào)告，教育科學(xué)出版社2008年版，第18頁(yè)。因此，適度規(guī)模的銀行貸款促進(jìn)了高等教育事業(yè)的發(fā)展。（三）過(guò)度規(guī)模的銀行貸款引發(fā)高校財(cái)務(wù)危機(jī)

14、并增大了銀行金融危機(jī)1、加大了高校的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高校貸款通常是數(shù)以億計(jì)，并且貸款年限普遍較短，一般為5-10年，對(duì)學(xué)校近期的財(cái)務(wù)壓力較大。 張建初：高校新校區(qū)建設(shè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)與對(duì)策，中國(guó)高等教育改革與發(fā)展網(wǎng)，這為高校的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展埋下了許多不確定的風(fēng)險(xiǎn)因素，如果管理不善會(huì)給高校帶來(lái)嚴(yán)重的危機(jī)。在高校擴(kuò)招期間，為了滿足國(guó)家未來(lái)發(fā)展人才的需求，提高國(guó)民的受教育水平，1999年12月6日時(shí)任教育部部長(zhǎng)陳至立在在教育部2000年度工作會(huì)議上的講話提出“利用銀行貸款加大校園改造和建設(shè)的力度，使學(xué)校的教學(xué)設(shè)施、體育設(shè)施、基礎(chǔ)設(shè)施有較大的改善”，2001年教育部印發(fā)全國(guó)教育事業(yè)第十五年規(guī)劃進(jìn)一步明確“建立健全符合社會(huì)

15、主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和政府公共財(cái)產(chǎn)體制的教育撥款政策和成本分擔(dān)體制，適當(dāng)運(yùn)用財(cái)政、金融、信貸手段發(fā)展教育事業(yè)，合理利用銀行貸款，繼續(xù)爭(zhēng)取世界銀行貸款項(xiàng)目”，并且國(guó)家在發(fā)放教育國(guó)債基金時(shí)，都要求地方政府和高校必須給予相應(yīng)的配套資金。在這時(shí)期，高校的貸款風(fēng)險(xiǎn)比較小，但是一旦國(guó)家的政策發(fā)生變化，銀行的貸款額度收緊，而這時(shí)短期貸款年限的高校，債務(wù)負(fù)擔(dān)沉重，將會(huì)面臨嚴(yán)重的財(cái)務(wù)危機(jī)。2、增大了銀行的金融風(fēng)險(xiǎn) 眾所周知，基本上每個(gè)高校都有貸款。而高校的償還能力主要是學(xué)雜費(fèi)和國(guó)家的財(cái)政撥款。其中，財(cái)政撥款基本上用于學(xué)校人員工資的支出，不可能會(huì)有結(jié)余，收取的學(xué)費(fèi)中，國(guó)家明文規(guī)定不少于25%用于返還學(xué)生，不少于20%

16、用于彌補(bǔ)教學(xué)經(jīng)費(fèi)的不足，不少于1%的比例用于畢業(yè)生的就業(yè)指導(dǎo)，剩下54%剩余學(xué)費(fèi)收入用于貸款的還本付息。 朱永新：關(guān)于盡快解決高校巨額貸款負(fù)債問(wèn)題的建議 ，人民網(wǎng)，和動(dòng)輒上億元幾十億元的貸款相比，甚至連還款利息都不夠，銀行的貸款將很難收回，這對(duì)銀行體系的資產(chǎn)安全產(chǎn)生潛在的風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)對(duì)金融市場(chǎng)的穩(wěn)定造成沖擊。 3、過(guò)度的銀行貸款引起高校盲目投資、過(guò)度建設(shè)和重復(fù)建設(shè) 在政府一系列政策的支持下，高校能夠輕易地得到大筆的銀行貸款，于是“不貸白不貸”似乎成了高校間默認(rèn)的潛臺(tái)詞。這么一大筆數(shù)目的資金注入，往往讓高校的財(cái)務(wù)分配失衡，一些高校的面子工程開始逐漸擴(kuò)大，盲目增加了學(xué)科門類，出現(xiàn)了“不管工科、理科院校

17、，都有新聞傳播學(xué)和廣告學(xué)的怪現(xiàn)象”。 孫瑞灼：高校因何深陷負(fù)債困局，人民日?qǐng)?bào)海外版2011年07月12日，第05版。一座座豪華的辦公樓拔地而起，游泳館，健身房，劇場(chǎng)更是與國(guó)際接軌。本該用于提高教學(xué)設(shè)施改善教學(xué)條件的資金就這么被分配給了充當(dāng)臉面的“面子工程”。 更有許多高校在擴(kuò)建新校園時(shí)，往往未經(jīng)過(guò)科學(xué)長(zhǎng)遠(yuǎn)的規(guī)劃，一個(gè)新校區(qū)建設(shè)的初具規(guī)模時(shí)，感覺(jué)地理位置不理想又重新選址，另建新校區(qū)，這樣，一座大學(xué)往往會(huì)有多個(gè)校區(qū)，支離破碎。還有的高校，搞面子工程，興建游泳館、音樂(lè)廳等，可是一年都不開放當(dāng)成擺設(shè)，造成許多資源的白白浪費(fèi)，而這些場(chǎng)館的維護(hù)費(fèi)用往往又很高。4、資金流轉(zhuǎn)不暢使教學(xué)科研質(zhì)量難以保證 高校極

18、度擴(kuò)張之后，往往赤字運(yùn)作的高校并沒(méi)有像原來(lái)預(yù)料的那樣順利，部分高校的貸款規(guī)模大大超出其經(jīng)濟(jì)承受能力，無(wú)力償還貸款，甚至連利息都還不起。 經(jīng)費(fèi)的緊張開始影響高等教育質(zhì)量，一些高校為了還貸不得不壓縮學(xué)生經(jīng)費(fèi)和科研經(jīng)費(fèi)，許多學(xué)校甚至無(wú)法為學(xué)生開設(shè)實(shí)驗(yàn)課，無(wú)法為學(xué)生提供實(shí)習(xí)課堂，理論與實(shí)踐不能有效結(jié)合，致使教育質(zhì)量得不到保證；對(duì)教師而言，資金限制使得在科研經(jīng)費(fèi)、儀器購(gòu)置等的申請(qǐng)上阻力很大，往往會(huì)拖延很長(zhǎng)的時(shí)間，教學(xué)質(zhì)量大打折扣。5、給高校帶來(lái)更大的競(jìng)爭(zhēng)壓力 高校作為培養(yǎng)人才的地方，它和生源是一種雙向選擇的關(guān)系。一座師資雄厚，具有豐厚歷史文化底蘊(yùn)的高校，往往具有較高的口碑，來(lái)自五湖四海的生源爭(zhēng)相涌入，爭(zhēng)

19、相報(bào)考，它的生源充足，社會(huì)口碑好，往往融資也就會(huì)容易。但是，一旦高校陷入銀行貸款的財(cái)務(wù)危機(jī)時(shí)，經(jīng)費(fèi)緊張影響教學(xué)質(zhì)量，生源就會(huì)下降，融資往往就舉步維艱。而這時(shí)銀行催還款的壓力會(huì)不斷放大，進(jìn)入一個(gè)惡性循環(huán)，對(duì)高校的競(jìng)爭(zhēng)帶來(lái)毀滅性的打擊。一所具有悠久文化底蘊(yùn)的大學(xué)往往會(huì)走入沒(méi)落，不復(fù)競(jìng)爭(zhēng)之力。（四）不良貸款誘發(fā)高校出現(xiàn)“倒閉潮” 20世紀(jì)80年代，由于國(guó)家停止對(duì)國(guó)企的撥款，國(guó)企大肆向銀行貸款，大批銀行信貸資金源源不斷涌入國(guó)企，國(guó)有銀行與企業(yè)資金互相牽連，最終因國(guó)企無(wú)力償付貸款本息紛紛出現(xiàn)“倒閉潮”，造成大量銀行貸款呆滯在國(guó)企，成為國(guó)家財(cái)政的巨大包袱。 巨額債務(wù)已成為制約高校發(fā)展的重要因素，個(gè)別學(xué)校甚

20、至資不抵債，“破產(chǎn)”隱患凸顯。這些現(xiàn)象如果不加以重視，高校有可能會(huì)復(fù)制當(dāng)年國(guó)企的“倒閉潮”。三、高校貸款風(fēng)險(xiǎn)防范的措施在中國(guó)特色社會(huì)主義的國(guó)度里，我國(guó)的高校也具有濃重的“特色”，高校既是事業(yè)單位，又是企業(yè)，兩者在屬性上有明顯的沖突。事業(yè)單位，按其屬性和財(cái)務(wù)要求，講究社會(huì)效益，不應(yīng)出現(xiàn)營(yíng)利行為。而企業(yè)恰恰相反，講究經(jīng)濟(jì)效益，一切營(yíng)利為先。我國(guó)高等教育的普及發(fā)展，又要求著高校進(jìn)行擴(kuò)招。而擴(kuò)招后，高校收入資金不足。這就意味著負(fù)債高校需要通過(guò)某些途徑謀求利潤(rùn)，往往校辦企業(yè)發(fā)揮了不小的作用。既然我國(guó)高校存在著這種特色的二重性，那么合理利用管理好它，二者還是能夠很好的兼顧的。解決好這個(gè)問(wèn)題，防止因貸款原因

21、產(chǎn)生的負(fù)面影響需要政府、銀行和高校本身三個(gè)方面的共同努力。（一）政府應(yīng)加大投入、優(yōu)化環(huán)境并進(jìn)行體制創(chuàng)新對(duì)我國(guó)來(lái)說(shuō)，高教事業(yè)公益型的特征決定了政府是其最終的責(zé)任承擔(dān)者。因此，作為最終責(zé)任人的政府，無(wú)論是高校已有的債務(wù)問(wèn)題，還是未來(lái)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，都需要政府通過(guò)加大投入來(lái)協(xié)助高校加以解決。為了拓寬高校融資渠道，政府可以采取稅收優(yōu)惠等政策，吸引社會(huì)力量辦學(xué)。同時(shí)，鼓勵(lì)高校發(fā)揮其高等教育自身優(yōu)勢(shì)，利用高校的科技、智力、校辦產(chǎn)業(yè)等優(yōu)勢(shì)增加教育經(jīng)費(fèi)來(lái)源。2007年9月12日，教育部周濟(jì)部長(zhǎng)在國(guó)務(wù)院新聞辦公室舉行的發(fā)布會(huì)上明確表示，“從根本上來(lái)說(shuō)，還在加大財(cái)政投入，我們準(zhǔn)備將來(lái)從中央財(cái)政到地方對(duì)高校的生均撥款都

22、會(huì)增加投入，逐步償還基本建設(shè)債務(wù)。” 王晴：教育部稱將加大財(cái)務(wù)投入逐步償還高校債務(wù)，京華時(shí)報(bào)2007年9月13日,第004版。近些年來(lái)，地方政府也在加大對(duì)教育的扶持，特別是高校貸款方面。江蘇省政府已經(jīng)多次召開會(huì)議討論解決高校貸款問(wèn)題，并拿出初步方案，對(duì)100多億元的貸款，政府拿出三四十億，另外通過(guò)資金運(yùn)作再籌集三四十億，余下部分由高校自己承擔(dān)。 周揚(yáng)：江蘇將用三四十億財(cái)政資金直補(bǔ)高校貸款，21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)2007年3月22日。廣東省政府也作出相應(yīng)承諾，在2007年廣東省科學(xué)技術(shù)協(xié)會(huì)第七次代表大會(huì)上，黃華華省長(zhǎng)公開且明確承諾：廣東省屬高校貸款在政府已經(jīng)持續(xù)貼息的基礎(chǔ)上，年底將代替省屬高校一次還清投

23、資于教學(xué)設(shè)施的130多億元貸款。 陳實(shí)、梁艷燕：高校貸款年內(nèi)還清，南方都市報(bào)2007年7月5日。這就大大緩解了高校的貸款壓力。高校貸款不僅是中央政府的責(zé)任，地方政府往往也充當(dāng)著重要的角色。1、努力引導(dǎo)提高高校“財(cái)務(wù)效率” 高校按照其屬性和財(cái)務(wù)要求，是非營(yíng)利性的，這就導(dǎo)致其往往忽視了其財(cái)務(wù)效率。一些高校在降低能源消耗，控制高校運(yùn)營(yíng)成本方面做的很不夠。校園存在著巨大的能源浪費(fèi)，水電費(fèi)支出往往占了很高的比例。經(jīng)常能夠看到，校園的教室燈晚上忘記關(guān)掉，亮了一宿；偌大的階梯教室哪怕就1個(gè)人上自習(xí)也把所有的燈打開；校園里面大小路燈整夜照明，甚至大白天也亮著燈，整個(gè)校園夜里面燈火輝煌。學(xué)校校車有時(shí)候空車也來(lái)回

24、運(yùn)行，白白浪費(fèi)著能源。在這一方面，我國(guó)高校做的還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，政府應(yīng)該積極引導(dǎo)高校，提高其財(cái)務(wù)效率，使其資源利用最大化，提高資金的使用效率，這樣高校可以大大降低其運(yùn)營(yíng)成本。2、明晰還貸責(zé)任主體 高校貸款的初衷是為了彌補(bǔ)辦學(xué)資金不足，滿足日常教學(xué)的需要。而往往在實(shí)行過(guò)程中，一些高校過(guò)分追求高標(biāo)準(zhǔn)、大規(guī)模、高檔次而造成盲目投入和重復(fù)建設(shè)，建設(shè)許多華而不實(shí)的“面子工程”。而這些高校領(lǐng)導(dǎo)班子賺足所謂的“政績(jī)”后，留下一堆巨額債務(wù)往往就會(huì)被調(diào)走。因此，高校貸款要明晰還貸主體，實(shí)行貸款責(zé)任制，任期內(nèi)的領(lǐng)導(dǎo)班子要樹立正確的責(zé)任意識(shí)，建立規(guī)范的經(jīng)濟(jì)責(zé)任制度，實(shí)行貸款終身責(zé)任制，“誰(shuí)貸款誰(shuí)負(fù)責(zé)”。只要這樣強(qiáng)制要求，

25、明晰還貸責(zé)任主體，方能使任期內(nèi)的高校領(lǐng)導(dǎo)充分認(rèn)識(shí)高校貸款的本質(zhì)，形成勤儉治校、量力而行的觀念，合理安排預(yù)算，正確處理短期利益與長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的關(guān)系，建設(shè)節(jié)約型大學(xué)。（二）合理限定高校負(fù)債額度，降低高校貸款風(fēng)險(xiǎn) 高校的籌資能力和還貸能力是有限的，如果貸款規(guī)模過(guò)大，會(huì)影響到高校的正常運(yùn)轉(zhuǎn)，影響到日常的教學(xué)質(zhì)量。因此，建立貸款風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制很有必要。 1、根據(jù)學(xué)?；I資能力來(lái)限定貸款額度 貸款額度的高低往往很難操作，貸款低了，起不到改善高校教學(xué)發(fā)展的目的，而貸款太高，高校依靠自己的收支計(jì)劃往往無(wú)法償還貸款，甚至連利息都負(fù)擔(dān)不起。因此，政府相關(guān)部門可以按照高校的籌資能力進(jìn)行級(jí)別劃分，以此來(lái)限定高校的貸款額度，做

26、到量入為出。比如，從高校的社會(huì)影響力，生源吸引力，籌資渠道分析出最近五年高校的收支情況以劃定高校的貸款級(jí)別。這樣，每個(gè)高校的貸款額度就能得以控制，一旦發(fā)現(xiàn)高校的貸款超過(guò)最高警戒線可以及時(shí)叫停，并停止貸款。2、合理制定還款額度 高校從銀行得到貸款資金，自身得到很大的發(fā)展，但是貸款的償還還是需要合理制定的。一方面，還款額度應(yīng)該盡可能的多，這樣可以節(jié)省很多利息；另一方面，還款額度不能超出學(xué)校的負(fù)債能力，不能犧牲教學(xué)質(zhì)量，否則，也就失去了貸款的初衷意義。大家試想一下，如果高校的收入資金大部分或者全部用來(lái)償還貸款，那么日常教學(xué)工作就無(wú)法正常運(yùn)行，無(wú)法運(yùn)行就更沒(méi)有能力償還貸款。那么這就進(jìn)入了一個(gè)惡性循環(huán)。

27、南昌大學(xué)負(fù)債20億元，每年的利息就要1.1億元，全校收入不足3億元，每年僅夠償還利息的，只能采用新貸款償還就貸款的辦法來(lái)維持債務(wù)，學(xué)校運(yùn)營(yíng)出現(xiàn)了嚴(yán)重的財(cái)務(wù)問(wèn)題。（三）商業(yè)銀行要謹(jǐn)慎放貸，防范高校貸款風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行具有獨(dú)立的法人資格，要自主承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。因此，在進(jìn)行貸款業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)客觀評(píng)價(jià)業(yè)務(wù)對(duì)象的風(fēng)險(xiǎn)與收益，作出理性決策。高等學(xué)校作為政府扶持的公益教育單位具有特別的地位，而不同的高校又具有不同的特點(diǎn)。比如，政府每年都會(huì)進(jìn)行財(cái)政撥款支持高校的發(fā)展，而“985”“211”這些高校又會(huì)得到政府的格外支持。地方政府對(duì)高校的支持程度又不盡相同，江蘇、山東等教育大省往往財(cái)政支持較多。而且，不同院校的籌資能力又不盡

28、相同，一般來(lái)說(shuō)，外語(yǔ)學(xué)院的籌資能力要遠(yuǎn)遠(yuǎn)強(qiáng)于傳統(tǒng)的農(nóng)林院校。所以，銀行在對(duì)高校進(jìn)行貸款時(shí)也應(yīng)該依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，結(jié)合高校特點(diǎn)，區(qū)別對(duì)待。最大限度的降低貸款風(fēng)險(xiǎn)，避免主觀臆斷、片面認(rèn)為所有公立高校都具有穩(wěn)定性強(qiáng)、貸款風(fēng)險(xiǎn)小的優(yōu)勢(shì)。1、貸前調(diào)查，既要收集高校的會(huì)計(jì)信息，又要收集與高校發(fā)展相關(guān)的其他信息 銀行對(duì)高校貸款前一定要對(duì)其進(jìn)行全面的信用等級(jí)評(píng)估。既要收集高校近年來(lái)的會(huì)計(jì)信息，又要收集與高校發(fā)展相關(guān)的其他信息。要全面分析高校近年來(lái)的收支情況，尤其是大額收入來(lái)源和巨大支出的去向。了解高校在全國(guó)所處的地位聲譽(yù)、政府財(cái)政支持情況以及在校生源和高校未來(lái)發(fā)展計(jì)劃。重點(diǎn)查看該校的貸款項(xiàng)目，對(duì)貸款項(xiàng)目進(jìn)行可

29、行性評(píng)估，并確認(rèn)該項(xiàng)目貸款金額所占比重，以及非貸款金額的投入來(lái)源穩(wěn)定性。在這些基礎(chǔ)上，經(jīng)過(guò)全面分析，銀行才能確定貸款金額。2、貸后檢查，銀行應(yīng)定期檢查貸款資金的使用并對(duì)相關(guān)高校進(jìn)行信用級(jí)別的重新審查銀行不能做完貸前檢查后對(duì)所放資金就不聞不問(wèn)，銀行要密切注意所貸資金的使用情況，確保貸款資金?？顚Ｓ?，并且要實(shí)時(shí)關(guān)注貸款項(xiàng)目的進(jìn)展情況。并定期對(duì)高校進(jìn)行信用評(píng)估，不斷收集完善高校的詳細(xì)資料，降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。一經(jīng)發(fā)現(xiàn)高校不能按時(shí)還本付息，要立即采取措施，及時(shí)與高校貸款責(zé)任人聯(lián)系，了解情況，作出合理的處理方案。（四）高校應(yīng)建立合理的資金結(jié)構(gòu)，高校領(lǐng)導(dǎo)要有正確的認(rèn)識(shí) 良好的財(cái)務(wù)狀況，合理的資金結(jié)構(gòu)是高校發(fā)展的

30、基礎(chǔ)，因此，高校領(lǐng)導(dǎo)要充分認(rèn)識(shí)高校貸款的本質(zhì)，樹立正確的責(zé)任意識(shí)，充分利用好貸款資金，促使高校又好又快的發(fā)展。1、合理確定貸款規(guī)模 高校應(yīng)該給自己正確的定位，明確發(fā)展目標(biāo)，作出長(zhǎng)遠(yuǎn)的規(guī)劃，合理確定自己的貸款規(guī)模。不盲目投入，不搞形象工程，每一個(gè)重大決定作出前一定要進(jìn)行科學(xué)的論證，論證其可行性，以此來(lái)確定自己的貸款規(guī)模，不能走一步看一步，更不能有“不貸白不貸”的思想，一定要保持清醒的頭腦。2、科學(xué)進(jìn)行貸款管理 高校在貸款前就應(yīng)該制定好一份詳細(xì)的還款計(jì)劃，然后根據(jù)貸款過(guò)程不斷調(diào)整，使其達(dá)到效率最大化。高校的貸款管理應(yīng)由專人負(fù)責(zé)，并實(shí)行經(jīng)濟(jì)責(zé)任制，另外還要定期和政府行政主管部門以及銀行溝通，共同分析

31、高校貸款的財(cái)務(wù)狀況，降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。3、拓寬高校的籌資渠道 高?？梢越梃b國(guó)外辦學(xué)的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，不斷拓寬其籌資渠道。首先，加大科研經(jīng)費(fèi)的投入并使其科研成果轉(zhuǎn)化為經(jīng)濟(jì)成果。其次，向社會(huì)提供教育培訓(xùn)，為企業(yè)和商業(yè)機(jī)構(gòu)提供咨詢。利用寒暑假和節(jié)假日，出租教學(xué)場(chǎng)地場(chǎng)館。同時(shí)，不斷提高自身的影響力和社會(huì)地位，建立健全社會(huì)捐贈(zèng)制度和校友會(huì)的建設(shè)，尋求更多的資金支持。四、結(jié)束語(yǔ)高校貸款問(wèn)題普遍存在并且還將一直存在，這是多種社會(huì)原因綜合作用的結(jié)果。面對(duì)高校貸款，要從根本上解決問(wèn)題還有很長(zhǎng)的路要走，要正確認(rèn)識(shí)，科學(xué)的分析看待它，社會(huì)要給它一個(gè)相對(duì)寬松的環(huán)境去適應(yīng)調(diào)整。政府適當(dāng)?shù)囊龑?dǎo)，高校自身正確的認(rèn)知把握，以及金融機(jī)構(gòu)

32、謹(jǐn)慎合理的放貸等，各方共同努力，有效利用它的優(yōu)勢(shì)，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，這才是真正理性的選擇。參考文獻(xiàn)1馬寧、陳立文：高等教育投融資風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警管理與實(shí)證研究，河北大學(xué)出版社，2007年版2楊東平：中國(guó)教育發(fā)展報(bào)告2011，社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社，2011年版3劉道興：教育投入的革命，社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社，2011年版4李百超等：高校債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范與化解問(wèn)題研究兼論高校法律風(fēng)險(xiǎn)管理體制創(chuàng)新，知識(shí)產(chǎn)權(quán)出版社，2010年版5楊東平：教育藍(lán)皮書-深入推進(jìn)教育公平2008，社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社，2008年版6教育部發(fā)展規(guī)劃司：中國(guó)教育統(tǒng)計(jì)年鑒2008-2011，人民教育出版社。 襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂

33、罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆

34、聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇

35、袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀

36、羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞

37、聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃

38、袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆

39、羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈

40、蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁

41、袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞

42、羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄

43、螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇

44、裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆芅芃薈羅羅蒈蒄羅肇芁螃肄腿蕆蠆肅節(jié)芀薅肂羈蒅薁肁膄莈袀肀芆薃螆聿莈莆螞聿肈薂薈蚅膀莄蒄螄芃薀螂螃羂莃蚈螂肅薈蚄螂芇蒁薀螁荿芄衿螀聿葿螅蝿膁節(jié)蟻螈芃蒈薇袇羃芀蒃袇肅蒆螁袆羋艿螇裊莀薄蚃襖肀莇蕿袃膂薂蒅袂芄蒞螄袁羄薁蝕羈肆莄薆羀腿蕿蒂罿莁莂袀羈肁膅螆羇膃蒀螞羆