韓國電信市場介紹

1、統(tǒng)計處.國際電信分析小組 韓國電信市場介紹 2 目錄目錄 行業(yè)發(fā)展 主要運營商 3 一、宏觀環(huán)境在一、宏觀環(huán)境在08-0908-09年有較大波動年有較大波動 韓國近幾年韓國近幾年gdpgdp 從04年開始，韓國經(jīng)濟保持了較快增長，08年-09年受到全球經(jīng)濟影響，gdp增長率快速下滑，09年 增長率僅為0.2% 09年以韓元計價gdp比08年增長3.6%，但主要是通貨膨脹的影響。09年以美元計價的gdp下降10.5%， 反映出韓國為應(yīng)對金融危機，韓元對美元的大幅度貶值 韓國韓國gdpgdp增長率增長率(%,以05年 不變單價計算) 備注：數(shù)據(jù)來源于韓國統(tǒng)計信息服務(wù)網(wǎng)站(www.kosis.kr/

2、eng/index.html) 4 1.21.2、受經(jīng)濟影響，韓國失業(yè)率高企，同時人均收、受經(jīng)濟影響，韓國失業(yè)率高企，同時人均收 入下降較大入下降較大 韓國各季度失業(yè)率韓國各季度失業(yè)率(%)(%) 韓國雖然也推出了經(jīng)濟刺激計劃，但09-10年失業(yè)率依然高企。09年前三季度失業(yè)率達到近幾年的高 點，10年1季度再次創(chuàng)歷史新高。 08-09年韓國的人均收入連續(xù)2年呈現(xiàn)較大幅度下降，下降幅度達到11% 備注：數(shù)據(jù)來源于韓國統(tǒng)計信息服務(wù)網(wǎng)站(www.kosis.kr/eng/index.html) 韓國人均收入（萬美元）韓國人均收入（萬美元） 5 1.31.3、韓國電信監(jiān)管機構(gòu)、韓國電信監(jiān)管機構(gòu) 監(jiān)管

3、機構(gòu)：韓國通信委員會(kcc)，下設(shè)計劃協(xié)調(diào)室、 廣播通信融合政策室和另外三個局 成立背景：統(tǒng)一廣電和通信的管理，積極應(yīng)對由于數(shù)字 技術(shù)快速發(fā)展，而帶來的廣電和通信加速融合的趨勢， 并確保能給韓國帶來更大的福利 獨立管制機構(gòu)，具體職能如下： 一是管制政策、規(guī)則的制定，促進公平競爭；二是相關(guān) 許可證的發(fā)放。三是促進技術(shù)和服務(wù)的提升；四是要管 理企業(yè)間互聯(lián)互通的協(xié)議；五是運營商間和運營商與用 戶間的糾紛的仲裁；六是要求每個運營商將通信的報告 書報到kcc；七是號碼資源管理 2008年2月，在合并了信息通信部、廣播委員會的基礎(chǔ)上，韓國成立了通信委員會（部級單位） 新成立的韓國通信委員會直接隸屬于總統(tǒng)

4、，包含5個委員，其中兩名由總統(tǒng)任命，另外三名由國民 大會任命（一名執(zhí)政黨任命，兩名在野黨任命）。 韓國通信委員會 備注：資料來源于kcc網(wǎng)站 6 1.41.4、韓國電信監(jiān)管政策、韓國電信監(jiān)管政策 資費管制：資費管制：skt的資費、產(chǎn)品等業(yè)務(wù)相關(guān)協(xié)議發(fā)生變更時，需要得到批準。ktf 、lgt（兩個韓國非主導(dǎo)移動運營商）的入網(wǎng)協(xié)議發(fā)生變更時，只需要申報備案 互聯(lián)互通管制：互聯(lián)互通管制：規(guī)定skt與ktf、lgt之間不同的互通結(jié)算費用，幫助市場后進入 者獲得間接的經(jīng)濟利益 市場份額的管制：市場份額的管制：1999年底，skt收購新世紀通信，兩家公司的市場份額合計占 到56.9%。監(jiān)管部門要求skt在

5、2001年6月底之前把市場份額降到50%以下，否則 每天罰款10億韓幣 號碼攜帶：號碼攜帶：根據(jù)移動運營商對市場支配能力的高低，分先后實施。2004年1月， skt率先實施號碼攜帶；2004年7月，ktf開始實施；2005年1月，lgt公司實施 頻率管制：頻率管制：頻率使用費=季度平均用戶數(shù)單價減免系數(shù) 監(jiān)管政策主要集中在移動通信市場，特點是實行不對稱的管制政策 監(jiān)管政策的目標是促進更加均衡的市場競爭格局，最終更好地保障用戶的權(quán)益 7 目錄目錄 運營環(huán)境 主要運營商 8 1 1、韓國通信市場演變、韓國通信市場演變 根據(jù)從通訊部(現(xiàn)信息通信部)分離通訊部門的“公營化”轉(zhuǎn)換計劃，kt于81年 12

6、月10日成立 91年以前，kt單獨提供本地、國內(nèi)和國際長途服務(wù)。韓國政府在90年代早期逐 步引入競爭 94年蜂窩市場引入競爭。95年dacom被允許進入長途市場，并放開增值網(wǎng)絡(luò)和 公眾數(shù)據(jù)通信業(yè)務(wù) 97年6月onse telecom被授予第三張國內(nèi)長途業(yè)務(wù)牌照 2002年12月，hanaro telecom除本地業(yè)務(wù)之外，獲準經(jīng)營長途和國際電信業(yè)務(wù) 目前，韓國每個通信細分市場都有2家和2家以上的運營商參與競爭 整體電信市場整體電信市場 9 1 1、韓國通信市場演變、韓國通信市場演變( (續(xù)續(xù)) ) 韓國于1984 年，由韓國電信（kt）的子公司提供模擬移動電話業(yè)務(wù) 1996年1月skt開始提供

7、cdma移動電話業(yè)務(wù)。1996年8月，韓國政府引入新世紀 電信公司（sti） 1996 年，韓國分別給lgt，ktf和hansol pcs公司頒發(fā)運營許可證 2000年4月，skt與新世紀電信公司合并。2001年5月hansolpcs公司也并入了 ktf公司 2000年10月及2002年12月，sk電訊又率先分別推出了cdma 2000 1x （2.5g） 和cdma 1x ev-do(3g)商用服務(wù)。2003年底正式推出wcdma商用服務(wù) 特殊情況：特殊情況：skt和ktf運營兩種3g制式，目前以wcdma為主要發(fā)展方向 目前韓國基本實現(xiàn)3g的覆蓋 移動通信市場移動通信市場 10 2 2、整

8、體行業(yè)投資情況、整體行業(yè)投資情況 05年開始，skt、ktf相繼實施轉(zhuǎn)型wcdma戰(zhàn)略，并加大對wcdma的投資，導(dǎo)致06年資本開支較快增長 韓國通信行業(yè)資本開支在07年達到頂峰后，開始逐步下降，09年比08年下降12.7%。資本開支占收入 比09年僅達到13.43%，大幅度低于以前年度。（與中國移動基本相當） 目前三家主要運營商的資本開支投向主要是擴張升級3g網(wǎng)絡(luò)，加強對寬帶互聯(lián)網(wǎng)、聚合型和互聯(lián)網(wǎng) 型業(yè)務(wù)的投入。這些業(yè)務(wù)包括金融、電子商務(wù)、影視娛樂、游戲等 韓國通信行業(yè)資本開支情況韓國通信行業(yè)資本開支情況 單位：萬億韓元 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc網(wǎng)站 11 3 3、整體行業(yè)用戶發(fā)展情況、整體行

9、業(yè)用戶發(fā)展情況 固定電話用戶數(shù)固定電話用戶數(shù) 移動電話用戶數(shù)移動電話用戶數(shù) 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶數(shù)寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶數(shù) 從行業(yè)整體發(fā)展趨勢看，通信行業(yè)進入緩慢 增長階段，在固定、移動、寬帶達到相對成 熟 08-09年，固定電話市場呈現(xiàn)加速下滑的趨 勢，主要是隨著移動用戶普及率的提高，移 動對固定的替代作用更加明顯 移動用戶已經(jīng)有很高的普及率，增幅保持在 5%左右的緩慢速度 韓國3g用戶主要是skt、kt運營的wcdma， lgt從08年才開始發(fā)展cdma的3g用戶 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶也保持5%左右的增幅，增幅 基本與移動電話相當 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc網(wǎng)站 12 5 5、目前細分市場競爭狀況、目前細分市場競

10、爭狀況 0909年本地電話用戶份額年本地電話用戶份額(%)(%) 0909年長途電話用戶份額年長途電話用戶份額(%)(%) 0909年移動電話用戶份額年移動電話用戶份額(%)(%) 0909年寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額年寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額(%)(%) 每一個細分的電信市場 ，都有三家以上的運營 商參與競爭。市場競爭 結(jié)構(gòu)非常穩(wěn)定 本地電話、長途電話市 場屬于“一家獨大”的 競爭結(jié)構(gòu) 移動電話和寬帶互聯(lián)網(wǎng) 競爭結(jié)構(gòu)相對均衡，各 運營商之間的實力相對 更加接近 總體而言，kt的綜合實 力最強，但其在本地、 長途、寬帶領(lǐng)域的領(lǐng)先 地位并沒有促成其在移 動電話領(lǐng)域的領(lǐng)先地位 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc網(wǎng)站 13

11、附：附：3g3g用戶市場份額更加接近用戶市場份額更加接近 wcdmawcdma用戶份額用戶份額韓國韓國wcdmawcdma用戶數(shù)（萬戶）用戶數(shù)（萬戶） 韓國3g用戶發(fā)展較早，經(jīng)過06年市場的培育，07年-09年用戶數(shù)得到快速發(fā)展，09年wcdma用戶增幅 達到50%。3g用戶占比已經(jīng)達到53.8%(含cdma)，3g發(fā)展已經(jīng)在韓國進入了一個良性循環(huán)趨勢 kt在3g用戶市場份額上具有相對優(yōu)勢，08年3g用戶份額達到50.1% kt在3g發(fā)展的成效，主要是kt為提高用戶價值和收入，同時把3g作為通信市場發(fā)展的轉(zhuǎn)折點，因此 投入更多的資源發(fā)展3g用戶，平且注重將2g用戶轉(zhuǎn)為3g用戶。08年時，3g用

12、戶占比超過58% 20082008年年3g3g用戶占總用戶比用戶占總用戶比 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc網(wǎng)站 14 6.16.1、移動通信行業(yè)情況、移動通信行業(yè)情況 韓國移動電話普及率韓國移動電話普及率韓國移動通信收入韓國移動通信收入 單位：萬億韓元 韓國移動電話普及率穩(wěn)步提高，09年底普及率達到98.3%，可以認為達到了飽和階段 韓國通信委員會著力簡化資費結(jié)構(gòu)、降低月租費等資費，同時要求各運營商為接受政府資助的個人 、低收入家庭提供非常優(yōu)惠的資費。08年主導(dǎo)對短信資費進行下調(diào) 以上因素，使得收入增幅呈現(xiàn)逐步下降趨勢。08年數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)占收入比重下降較大 注：08年數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)占比減少主要是短信資費下降 備

13、注：數(shù)據(jù)來源于kcc網(wǎng)站 15 6.26.2、移動用戶消費情況、移動用戶消費情況 從話務(wù)消費來看，用戶的mou、arpu保持非常穩(wěn)定，從中也可以推測，用戶的語音消費非常平穩(wěn) 在競爭加劇、語音資費下降的情況下，各運營商主要利用3g技術(shù)、移動寬帶互聯(lián)網(wǎng)等，推出各類新 業(yè)務(wù)提高或維持用戶的消費，如依托先進終端提供包括多媒體應(yīng)用、移動商務(wù)、數(shù)字多媒體廣播 (dmb)、數(shù)據(jù)家庭等業(yè)務(wù) 韓國移動用戶韓國移動用戶arpu(arpu(韓元韓元) )韓國移動用戶主叫韓國移動用戶主叫mou(mou(分鐘分鐘) ) 10年6月24日匯率:人民幣兌韓元=1：174 約為人民約為人民 幣幣 223.8223.8元元 1

14、6 目錄目錄 運營環(huán)境 行業(yè)發(fā)展 經(jīng)營業(yè)績與策略經(jīng)營業(yè)績與策略 管制政策及影響管制政策及影響 借鑒意義和作用借鑒意義和作用 17 1 1、ktkt發(fā)展簡介發(fā)展簡介 kt于1981年12月10日成立(從通訊部(現(xiàn)信息通信部)分離) 2001年5月開始提供cdma20001x業(yè)務(wù)，2002年5月開始提供cdma20001xev-do 業(yè)務(wù)。 2002年kt通過股權(quán)交易成為一家私營公司，并開始著重建設(shè)寬帶網(wǎng)絡(luò) 2005年收購電影制片公司，并推出寬帶融合網(wǎng)絡(luò)服務(wù) 2007年，kt開始將價值業(yè)務(wù)重點鎖定在ftth、iptv領(lǐng)域 2009年，kt與ktf合并，并推出第一個針對家庭市場的固定移動融合性服務(wù)

15、品牌“qook&show” kt corporation（前身是korea telecom）現(xiàn)在是韓國的最大的固定電話運營商，最大的寬帶互聯(lián)網(wǎng) 接入提供商，公司還是韓國第二大移動通訊運營商，和韓國首要的商業(yè)和數(shù)據(jù)通信運營商 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 18 1.21.2、ktkt經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 韓國電信收入韓國電信收入 韓國電信凈利潤韓國電信凈利潤 單位：10億韓元 單位：10億韓元 韓國電信業(yè)務(wù)包括固話（含本地和長途）、移動、寬 帶、數(shù)據(jù)等 韓國電信的業(yè)務(wù)組合中，固話、移動、寬帶等都處于 飽和期，因此其收入增長比較緩慢，0

16、5年-09年復(fù)合 增長率僅為3.4%，09年收入增幅創(chuàng)歷史新低，為 0.29% 同時，隨著市場進入成熟期，行業(yè)競爭加劇，韓國電 信經(jīng)營費用大幅增長，盈利能力大幅度下降。roe和 ebitda margin都呈現(xiàn)較大幅度下降 韓國電信盈利能力韓國電信盈利能力 備注：數(shù)據(jù)來源于kt年報 19 1.31.3、ktkt經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶 固話用戶固話用戶移動電話用戶移動電話用戶 iptviptv用戶用戶 韓國電信固話用戶平均每年 下降3.9%，有加速趨勢 移動電話用戶近4年平均增 長5.2%，但增長幅度在逐年 降低，09年增幅

17、為4.5% 韓國電信移動用戶的arpu值 保持較好，有明顯的提高的 趨勢，是唯一的arpu提高的 運營商 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶增長平穩(wěn)。 近幾年大力發(fā)展光纖到戶， 09年底ftth用戶的覆蓋率達 到78.6%，處于領(lǐng)先地位 iptv方面，用戶增長較快， 同時arpu得到大幅度提升， 是發(fā)展的一大亮點 平均下降率:3.9% 平均增長率:5.2% 平均增長率:3%增長率:51.6% 備注：數(shù)據(jù)來源于kt年報 單位：千戶 20 1.41.4、ktkt在各細分市場用戶份額的變動趨勢在各細分市場用戶份額的變動趨勢 本地電話用戶份額本地電話用戶份額(%)(%) 長途電話用戶份額長途電話用戶份額(%)(%) 移動

18、電話用戶份額移動電話用戶份額(%)(%) 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額(%)(%) 韓國電信在各個領(lǐng)域 有較大的用戶市場份 額，但其本地電話、 移動電話、寬帶三大 領(lǐng)域的市場份額都有 下降趨勢，也反映出 公司在各個領(lǐng)域都面 臨激烈的競爭 移動電話、寬帶是主 要拉動公司增長領(lǐng)域 ，在寬帶領(lǐng)域份額下 降幅度相對較大，09 年比06年下降2.7pp 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc 21 1.51.5、ktkt的經(jīng)營策略的經(jīng)營策略 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 固定通信（含固定電話、寬帶） 總體上要鞏固和維持在固話、voip、互聯(lián)網(wǎng)、i

19、ptv等方面的領(lǐng)導(dǎo)地位 固話：固話：減緩固話用戶的流失，與寬帶、移動進行組合捆綁，且大力發(fā)展voip、固移 融合產(chǎn)品（fmc）等 iptviptv：08年取得iptv許可，在提供互動內(nèi)容、非實時視頻點播業(yè)務(wù)基礎(chǔ)上，提供實 時視頻點播服務(wù)，09年底內(nèi)容頻道達到86個。今后著力打造開放的生態(tài)系統(tǒng)，促進 通信和廣電融合，利用衛(wèi)星電視等，成長為媒體公司 寬帶：寬帶：提高ftth覆蓋率，并且提升上網(wǎng)速率和上網(wǎng)質(zhì)量 移動市場 總體上，著力發(fā)展數(shù)據(jù)業(yè)務(wù) 引入智能手機（獨家代理iphone），成為移動寬帶市場的領(lǐng)導(dǎo)者 推進固移融合。如提供移動辦公等公司型固移融合產(chǎn)品 06年率先提供無線寬帶互聯(lián)網(wǎng)接入服務(wù)(wi

20、bro)，08年擴展到首爾外的19個城市.09 年結(jié)合wi-fi、wcdma，在3g時代提供3w的服務(wù)。今后將繼續(xù)提升其覆蓋 kt經(jīng)營策略的特點是，利用自身具有的全業(yè)務(wù)運營的各種資源，努力適應(yīng)固定與移動融合、通信與 廣電融合的趨勢，抓住媒體娛樂對通信和廣電巨大影響的機遇，不斷創(chuàng)新，推進3g運營，推出固 移融合性產(chǎn)品和各種捆綁性服務(wù) 22 2 2、sktskt發(fā)展簡介發(fā)展簡介 skt前身是成立于1984年的韓國移動通信(kmt)。 1996年1月，sk電訊在全球首次實現(xiàn)cdma技術(shù)的商用化 1997年，kmt正式改名為sk telecom(sk電訊) 2000年10月開始提供cdma20001x

21、業(yè)務(wù)，2002年11月推出了基于 cdma20001xev-do網(wǎng)絡(luò)的june業(yè)務(wù)，第三代移動多媒體業(yè)務(wù) 2003年3月，在世界上首次實現(xiàn)同步方式可視電話服務(wù)商用化 2005年推出音樂網(wǎng)站、3d游戲網(wǎng)站 2006年開始建設(shè)hsdpa網(wǎng)絡(luò)，并在07年完成 2007年收購hanaro telecom 2008年著力推進互聯(lián)網(wǎng)型業(yè)務(wù)發(fā)展，如電影分銷、在線游戲、電子商務(wù) 2009年大力建設(shè)wi-fi、hspa+,推出應(yīng)用程序商店“t-store” skt現(xiàn)在是韓國的最大移動通信運營商，同時在本地、長途、寬帶互聯(lián)網(wǎng)占有重要位置 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 23 2.22.2、skts

22、kt經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 韓國韓國sktskt的收入的收入 韓國韓國sktskt的凈利潤的凈利潤 單位：10億韓元 單位：10億韓元 sk電訊主要提供移動通信業(yè)務(wù)，并通過控股公司，提 供寬帶業(yè)務(wù)，以及少量的固定電話業(yè)務(wù) sk電訊也面臨普及率高、市場飽和的問題，收入增長 緩慢，但高于kt和lgt sk電訊的經(jīng)營費用近幾年也大幅增長，盈利能力有較 大幅度下降。如roe和ebitda margin。但其盈利能力 遠高于kt和lgt 韓國韓國sktskt的盈利能力的盈利能力 備注：數(shù)據(jù)來源于skt年報 24 2.32.3、sktskt經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績 借鑒意

23、義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶 移動電話用戶移動電話用戶 sk電訊移動電話用戶近4年平均增長6.2% ，增幅高于kt，但低于lgt(7.3%)。sk電 訊用戶增幅也呈現(xiàn)下降趨勢。 sk電訊的arpu值雖然較高，但08-09年連 續(xù)兩年呈下降趨勢，09年比07年下降4.4% 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶增幅較低，近4年增長率 僅為2.1%，是增幅最低的運營商 平均增長率:6.2% 平均增長率:2.1% 備注：數(shù)據(jù)來源于skt年報 單位：千戶 25 2.42.4、sktskt在各細分市場用戶份額的變動趨勢在各細分市場用戶份額的變動趨勢 本地電話用戶份額本地電話用戶份額(%

24、)(%) 長途電話用戶份額長途電話用戶份額(%)(%) 移動電話用戶份額移動電話用戶份額(%)(%) 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額(%)(%) sk電訊在移動電話領(lǐng)域 占據(jù)主導(dǎo)地位，且主導(dǎo) 地位非常穩(wěn)固 移動電話的收入份額高 于用戶份額，體現(xiàn)出sk 電訊中高端用戶比重較 高 寬帶領(lǐng)域，sk電訊用戶 數(shù)雖然有所增長，但份 額出現(xiàn)明顯的下降 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 sk broadband sk broadband 注：為增強自身競爭力，skt于09年7月21日將在sk broadband持股比例從43.4%提高到50.6% 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc 26 2.52.

25、5、sktskt的經(jīng)營策略的經(jīng)營策略 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 對個人市場：著力提升無線數(shù)據(jù)業(yè)務(wù) 提供多媒體、游戲、商務(wù)等內(nèi)容服務(wù)，同時整合控股公司資源，提供或者 捆綁提供寬帶上網(wǎng)服務(wù) 模仿蘋果，建立并開放應(yīng)用程序商店“t-store” 在終端方面，大力引入智能手機，并將wi-fi功能整合進手機 在網(wǎng)絡(luò)方面，繼續(xù)擴張3g網(wǎng)絡(luò)，并提供hspa服務(wù)。同時，擴大wi-fi區(qū)域， 并將其與寬帶、wibro進行整合 對集團市場： 利用自身ict能力，與各行業(yè)主要公司進行合作，實現(xiàn)雙贏 利用自身傳感技術(shù)、多種網(wǎng)絡(luò)的資源整合、智能技術(shù)，大力發(fā)展行業(yè)應(yīng)用 skt經(jīng)營策略的特點是聚焦于移動

26、通信市場，通過收購寬帶運營商，強化自身競爭力。在業(yè)務(wù)上抓住 固移融合、通信與廣電融合等趨勢，嘗試提供融合性產(chǎn)品，并且介入電影、音樂、游戲、商務(wù)等 內(nèi)容領(lǐng)域 27 3 3、lgtlgt發(fā)展簡介發(fā)展簡介 1996年成立并獲得牌照。98年發(fā)展到200萬用戶 2001年獲得3g牌照，并運營cdma2000 1x network 03年全球首先提供基于紅外線的移動支付服務(wù) 04年提供手機銀行服務(wù)、音樂門戶等服務(wù)，并發(fā)展到600萬用戶 05年全球首先提供數(shù)字多媒體廣播服務(wù)(dmb) 08年推出oz 3g 數(shù)據(jù)服務(wù) 09年被批準lg集團(lg group)旗下三家電信子公司的合并計劃。根據(jù)該計 劃，lg電信

27、2010年1月1日前將吸收固定電話運營商lg dacom corp.和互聯(lián) 網(wǎng)服務(wù)供應(yīng)商lg powercom 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 28 3.23.2、lgtlgt經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 韓國韓國lgtlgt的收入的收入 韓國韓國lgtlgt的凈利潤的凈利潤 單位：10億韓元 單位：10億韓元 lg電訊主要提供移動通信業(yè)務(wù)，并通過控股公司，提 供寬帶業(yè)務(wù)，以及少量的固定電話業(yè)務(wù) lg電訊收入增幅在08-09年收入增幅下降較快，除競 爭原因外，與短信資費下降有關(guān) sk電訊的經(jīng)營費用近幾年也大幅增長，但控制相對較 高，ebitd

28、a margin也相對較高 韓國韓國lgtlgt的盈利能力的盈利能力 備注：數(shù)據(jù)來源于lgt年報 29 3.33.3、lgtlgt經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶 移動電話用戶移動電話用戶 lg電訊移動電話用戶近4年平均增長7.3% ，增幅最高 sk電訊的arpu值最低，相對而言，低端用 戶比重較高 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶增幅較快，復(fù)合增長率達 到27.7% 平均增長率:7.3% 平均增長率:27.7% 備注：數(shù)據(jù)來源于lgt年報 單位：千戶 30 3.43.4、lgtlgt在各細分市場用戶份額的變動趨勢在各細分市場用戶份額的變動趨勢 本地

29、電話用戶份額本地電話用戶份額(%)(%) 長途電話用戶份額長途電話用戶份額(%)(%) 移動電話用戶份額移動電話用戶份額(%)(%) 寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額寬帶互聯(lián)網(wǎng)用戶份額(%)(%) 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 lg dacom lg dacom lg powercom lgt在各個市場領(lǐng)域都 處于相對弱勢地位 在移動電話用戶、收入 份額上相對穩(wěn)定。說明 移動通信市場的競爭結(jié) 構(gòu)相對穩(wěn)定 寬帶領(lǐng)域，lg電訊用戶 數(shù)增長較快，并且市場 份額快速提升 備注：數(shù)據(jù)來源于kcc 31 3.53.5、lgtlgt的經(jīng)營策略的經(jīng)營策略 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 致

30、力于成為移動互聯(lián)網(wǎng)時代領(lǐng)導(dǎo)者 推出并加強數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)品牌與內(nèi)涵，如oz3g數(shù)據(jù)服務(wù)品牌，包括移動 生活、移動教育、移動商務(wù)等 在資費上，采用更加實惠的資費政策 lgt在經(jīng)營策略上的也專注于移動通信市場，同時通過控股子公司、關(guān)聯(lián)公司進行寬帶等的捆綁服務(wù) 。在面對話音等傳統(tǒng)業(yè)務(wù)飽和情況下，著力發(fā)展數(shù)據(jù)業(yè)務(wù) 32 1 1、管制政策之：市場份額限制、管制政策之：市場份額限制 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 由于1999年12月，sk電訊宣布收購新世紀通信51.19%的股份，并提出了合并申請。 韓國政府要求到2001年6月底為止sk電訊、新世紀兩家公司的合計市場占有率要從56.9%降低到50

31、%以下 01年，skt收入和營業(yè)利潤分別增長了8.1%和29.4%，arpu值提升14% 停止新用戶的分期付款制度；停止免收重新申請入網(wǎng) 費制度； 停止入網(wǎng)和保險費分期付款制度；取消了小額用戶制 度； 停止新的促銷活動、停止商品廣告、減少企業(yè)廣告、 對欠費用戶強制停機 停止接受新用戶入網(wǎng)申請 sktskt應(yīng)對市場份額管制過程及舉措應(yīng)對市場份額管制過程及舉措 大力發(fā)展數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)，發(fā)展和保有中高端用戶，以提升用 戶整體的arpu值 2001年下半年推出有線/無線數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)nate 推出高端用戶品牌“uto” 33 2 2、管制政策之：號碼攜帶、管制政策之：號碼攜帶 單位：10億韓元ktf同比增長 用戶

32、獲取成本331 119.4% 用戶挽留成本551 28.8% 廣告費123 8.9% 市場費用小計1,005 45.3% 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 2004年1月，skt率先實施號碼攜帶，即skt用戶可攜號轉(zhuǎn)出，但其他運營商不能轉(zhuǎn)入。2004年7月，ktf開 始實施；2005年1月，lgt公司開始實施。從此實現(xiàn)用戶自由攜號轉(zhuǎn)網(wǎng) skt起初在mnp網(wǎng)絡(luò)上動手腳，導(dǎo)致用戶轉(zhuǎn)網(wǎng)成功率為20%左右，并借此時機挽留中高端用戶 ktf和lgt利用單向攜號轉(zhuǎn)網(wǎng)的有力時機，加大用戶的宣傳、促銷營銷力度，ktf、lgt都有效地發(fā)展了用戶 ，而lgt是最大贏家 單位：10億韓元lgt同比增長

33、 用戶獲取成本312.7154% 持續(xù)傭金72.716% 廣告費60.13% 促銷費73.468% 市場費用小計518.981% 0404年年ktfktf、lgtlgt市場費用增長情況市場費用增長情況 凈增用戶份額 攜號轉(zhuǎn)網(wǎng)獲取的用戶 單位：千戶 34 2.22.2、號碼攜帶政策在不同階段影響不一、號碼攜帶政策在不同階段影響不一 根據(jù)韓國號碼攜帶政策要求，在前半年僅skt用戶能號碼攜帶，下半年ktf用戶能號碼攜帶 從政策效果看，前期號碼攜帶政策最大受益者是ktf。 3-4季度最大受益者是lgt，其凈增用戶份額最大。ktf份額最小，僅為4.5% 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 號

34、碼攜帶政策的影響：前期號碼攜帶政策的影響：前期 號碼攜帶政策的影響：第號碼攜帶政策的影響：第4 4季度季度 市場份額 0404年年4 4季度凈增用戶份額季度凈增用戶份額 35 2.32.3、號碼攜帶政策長期影響、號碼攜帶政策長期影響 公司20052006200720082009 skt17.2%21.0%25.3%26.3%26.9% ktf19.1%23.2%28.7%31.5% lgt20.6%23.7%29.8%28.1%29.9% 公司200420052006200720082009 skt1.7%1.8%2.0%2.6%2.7%2.6% ktf2.8%3.1%2.7%3.8%4.4%

35、4.4% lgt2.9%3.1%3.1%3.7%3.7%3.8% 市場費用占收入比市場費用占收入比 公司200420052006200720082009 skt20.6%26.6%28.5%27.5%23.4%24.5% ktf14.1%16.1%17.2%17.3%18.4% lgt8.87%8.8%10.8%11.3%11.2%11.5% 數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)占收入比數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)占收入比 離網(wǎng)率離網(wǎng)率 影響一：隨著普及率提高，號碼攜帶 轉(zhuǎn)移后，運營商之間用戶爭奪更加激 烈，市場費用占收入比大幅度提高， 已經(jīng)嚴重影響到了運營商的盈利 影響二：在業(yè)務(wù)表現(xiàn)上，運營商更加 注重存量用戶的爭奪，使得用戶離網(wǎng) 率節(jié)節(jié)

36、升高。另外skt、ktf05年開始 轉(zhuǎn)型wcdma也導(dǎo)致了左右互搏，提高率 離網(wǎng)率 影響三：在市場日趨飽和、競爭白熱 化情況下，要實現(xiàn)收入的穩(wěn)定或者持 續(xù)增長，唯一的途徑是發(fā)展數(shù)據(jù)業(yè)務(wù) 。韓國數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展成績在全世界有 目共睹 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 36 2.32.3、號碼攜帶政策長期影響、號碼攜帶政策長期影響( (續(xù)續(xù)) ) 借鑒意義和經(jīng)驗 管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 單向號碼攜帶政策對移動通信市場格局有較大影響，韓國借此形成相對穩(wěn)定的市場競爭格局 05年進入雙向號碼攜帶后，市場格局重新逐步恢復(fù)。skt重新占據(jù)凈增用戶的半壁江山，而ktf市場份 額呈現(xiàn)下降的趨勢

37、，ktf全業(yè)務(wù)運營的優(yōu)勢并沒有得到體現(xiàn)。（ktf與skt都重點運營wcdma） lgt雖然凈增市場份額有所波動，但整體份額保持提高趨勢。(3g制式是cdma2000，有一定的差異性) 各年度凈增用戶市場份額各年度凈增用戶市場份額各年度用戶市場份額各年度用戶市場份額 37 3 3、管制政策之：網(wǎng)間結(jié)算價格、管制政策之：網(wǎng)間結(jié)算價格 互聯(lián)互通是直接保護市場后進入者最為有利的非對稱管制手段之一。規(guī)定運營商之間不同的互通結(jié)算 費用，幫助市場后進入者獲得間接的經(jīng)濟利益。如規(guī)定skt收取的互聯(lián)接入費用較低。 2000年以后，skt與市場后進入者互聯(lián)接入費收付之間的差距逐漸拉大，2006年差距才有所減少。據(jù)

38、估 算，每年ktf和lgt由于互聯(lián)互通的非對稱管制措施而增加的收益大約為900億韓元。 年份skt收取 ktf收取lgt收取 費率與skt差異費率與skt差異 200068.973.67%73.67% 200163.665.73%65.73% 200245.753.517%5929% 2003414817%52.929% 200431.847.750%58.684% 200531.246.750%54.976% 200633.140.121%4742% 200732.839.621%45.138% 移動運營商之間互聯(lián)互通結(jié)算價格移動運營商之間互聯(lián)互通結(jié)算價格 單位：韓元/分鐘 借鑒意義和經(jīng)驗

39、管制政策及影響 經(jīng)營業(yè)績與策略 38 3.23.2、管制政策之：網(wǎng)間結(jié)算價格、管制政策之：網(wǎng)間結(jié)算價格 除移動與移動之間結(jié)算費用差別定價外，韓國目前對固話到移動話音進行了差別定價（考慮邊際成本 、技術(shù)發(fā)展因素和未來預(yù)期成本進行確定） 從kt固話結(jié)算給各移動運營商的資費看，結(jié)算給sk的資費明顯低于ktf和lg，在結(jié)算價格上壓制了skt 。另外，結(jié)算價格越來越接近 從結(jié)算成本/結(jié)算收入比值看，skt結(jié)算成本要高于ktf、lgt，尤其是08年以前更加明顯。但隨著移動 對固話的替代作用、不對等結(jié)算差距縮小等，各家運營商結(jié)算成本/結(jié)算收入的比值更加接近 toto2006200720082009 skt33.1 32.8 33.4 33.4 ktf40.139.638.738.7 lg47 ktkt固話打移動所支付的結(jié)算價格固話打移動所支付的結(jié)算價格 單位：韓元/分鐘 主要運營商結(jié)算