中山電池項(xiàng)目財(cái)務(wù)分析報(bào)告

1、一、項(xiàng)目發(fā)展背景2018年，中國汽車產(chǎn)業(yè)歷經(jīng)了史無前例的負(fù)增長，比亞迪、上汽、廣汽、吉利、長安、長城等自主品牌巨頭的銷售目標(biāo)均未如期達(dá)成。與此同時(shí)，全球汽車巨頭們竟然開始“抱團(tuán)取暖”，2019年1月，全球最具實(shí)力的兩大汽車集團(tuán)大眾和福特宣布將結(jié)成戰(zhàn)略聯(lián)盟，并表示未來將在自動(dòng)駕駛、智能移動(dòng)出行服務(wù)和電動(dòng)車領(lǐng)域內(nèi)展開合作。同樣是在2018年的中國汽車市場，電動(dòng)車銷量保持著高達(dá)60%的驚人增速，其中乘用車增速更是高達(dá)80%。在滲透率方面，2018年中國電動(dòng)車銷量占汽車總銷量比例已超過4%，18年第四季度更是達(dá)到6%。第八屆清潔能源部長級會(huì)議上，中國提出了“到2030年新能源汽車保有量達(dá)到30%”的倡

2、議。在傳統(tǒng)的燃油汽車中，一臺(tái)發(fā)動(dòng)機(jī)和變速箱的價(jià)值量之和大概在1.5-3.5萬左右，而目前電池的成本大概占“三電”70%。從長期看，“三電”價(jià)值量可能與傳統(tǒng)動(dòng)力系統(tǒng)趨近，而動(dòng)力電池在全球的長期空間將達(dá)到2萬億/年。汽車的全生命周期成本分為兩部分。一部分是購置費(fèi)用，包括：裸車價(jià)格、購置稅、注冊上牌費(fèi)等；另一部分是使用和維護(hù)成本，包括：車船稅、能源費(fèi)用、保險(xiǎn)費(fèi)用、維修保養(yǎng)費(fèi)、停車過路費(fèi)等（注：車輛殘值變現(xiàn)收入是車輛成本的抵扣項(xiàng)）?，F(xiàn)依據(jù)2018年中國汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展報(bào)告中對新能源汽車和燃油車成本測算的假設(shè)條件與測算結(jié)果，對電動(dòng)汽車和燃油汽車的全生命周期成本進(jìn)行測算。購置費(fèi)用是指購買汽車時(shí)繳納的所有費(fèi)用。

3、主要由四部分構(gòu)成：第一是購買汽車時(shí)的廠商指導(dǎo)價(jià)格（MSRP）；第二是購置稅（PT），燃油購置稅約為整車價(jià)格的10%；第三是注冊上牌費(fèi)（RF），我們?nèi)∶枯v新車300元的注冊上牌費(fèi)；最后是國家、地方以及廠商為了推廣新能源汽車實(shí)行的補(bǔ)貼（S）。由國務(wù)院發(fā)展研究中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)研究部、中國汽車工程學(xué)會(huì)和大眾汽車集團(tuán)（中國）聯(lián)合編著的2018年中國汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展報(bào)告中指出，2030年將迎來“油電同價(jià)”拐點(diǎn)。到2025年，電動(dòng)車全生命周期成本將會(huì)低于略低于燃油車，之后因?yàn)樵谀茉促M(fèi)用上的巨大優(yōu)勢，電動(dòng)車在經(jīng)濟(jì)性方面會(huì)把燃車遠(yuǎn)遠(yuǎn)拋在身后，經(jīng)測算，到2030年相同車型電動(dòng)車的全生命周期成本比燃油車要低3.2萬左右。電

4、動(dòng)車將不再昂貴、缺乏性價(jià)比，而其在環(huán)保、操控性等方面的優(yōu)點(diǎn)將得以充分顯現(xiàn)。動(dòng)力電池行業(yè)在客戶認(rèn)證壁壘上與汽車零部件行業(yè)極為相似。一方面，鋰離子電池產(chǎn)品的安全性、穩(wěn)定性、一致性、快速響應(yīng)能力等因素是客戶選擇生產(chǎn)廠商的主要依據(jù)，產(chǎn)品得到市場檢驗(yàn)和得到客戶認(rèn)可通常需要較長時(shí)間。鋰離子電池廠商具備較強(qiáng)的綜合實(shí)力，才能獲取客戶的信任。另一方面，整車企業(yè)多采用向合格供應(yīng)商定點(diǎn)采購的模式，通過對供應(yīng)商的認(rèn)證與評估，確定其生產(chǎn)設(shè)備、工藝流程、管理能力、產(chǎn)品品質(zhì)等都能夠達(dá)到要求后，才會(huì)與之建立定點(diǎn)的供應(yīng)關(guān)系。動(dòng)力電池系統(tǒng)作為汽車重要部件之一，在一款車型的生命周期內(nèi)需持續(xù)供貨，整車企業(yè)一般不會(huì)輕易更換電池供應(yīng)商。

5、因此，鋰離子電池企業(yè)的品牌對能否進(jìn)入整車企業(yè)供應(yīng)鏈具有較強(qiáng)影響，客戶粘性強(qiáng)。汽車零部件行業(yè)屬于資金密集型的制造行業(yè)。前期需投入大量資金購置生產(chǎn)設(shè)備，且產(chǎn)品的開發(fā)設(shè)計(jì)、模具開發(fā)成本較高，同時(shí)生產(chǎn)經(jīng)營過程中又需要墊付較多的營運(yùn)資金以保證原材料的采購、資金的周轉(zhuǎn)和生產(chǎn)銷售規(guī)模的擴(kuò)大。因此，較大的資金投入要求對新進(jìn)入的投資者形成了較高的門檻。在這點(diǎn)上，動(dòng)力電池行業(yè)也表現(xiàn)出極高的相似性。自從國家對新能源汽車企業(yè)的補(bǔ)貼開始退坡后，電池企業(yè)和和整車企業(yè)為應(yīng)對市場變化而“風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”，形成了一種約定俗成的規(guī)則：長賬期。長賬期短則幾個(gè)月，長則兩到三年，時(shí)間根據(jù)每家與合作方的協(xié)議而不同。長賬期導(dǎo)致電池企業(yè)應(yīng)收賬款高

6、企，巨額貨款無法及時(shí)收回，給動(dòng)力電池企業(yè)在生產(chǎn)采購、產(chǎn)能擴(kuò)充、市場開拓、研發(fā)投入和設(shè)備升級等方面都造成了極大壓力；而財(cái)務(wù)壓力大的動(dòng)力電池企業(yè)甚至?xí)虼送．a(chǎn)，甚至倒閉，曾經(jīng)輝煌一時(shí)的沃特瑪就是最好的例子。二、項(xiàng)目總投資估算（一）固定資產(chǎn)投資估算本期項(xiàng)目的固定資產(chǎn)投資12271.10(萬元）。（二）流動(dòng)資金投資估算預(yù)計(jì)達(dá)產(chǎn)年需用流動(dòng)資金4165.09萬元。（三）總投資構(gòu)成分析1、總投資及其構(gòu)成分析：項(xiàng)目總投資16436.19萬元，其中：固定資產(chǎn)投資12271.10萬元，占項(xiàng)目總投資的74.66%；流動(dòng)資金4165.09萬元，占項(xiàng)目總投資的25.34%。2、固定資產(chǎn)投資及其構(gòu)成分析：本期工程項(xiàng)目固定

7、資產(chǎn)投資包括：建筑工程投資3868.70萬元，占項(xiàng)目總投資的23.54%；設(shè)備購置費(fèi)6062.09萬元，占項(xiàng)目總投資的36.88%；其它投資2340.31萬元，占項(xiàng)目總投資的14.24%。3、總投資及其構(gòu)成估算：總投資=固定資產(chǎn)投資+流動(dòng)資金。項(xiàng)目總投資=12271.10+4165.09=16436.19（萬元）。三、資金籌措全部自籌。四、經(jīng)濟(jì)評價(jià)財(cái)務(wù)測算根據(jù)規(guī)劃，項(xiàng)目預(yù)計(jì)三年達(dá)產(chǎn)：第一年負(fù)荷65.00%,計(jì)劃收入23179.65萬元，總成本18838.28萬元，利潤總額18612.58萬元，凈利潤13959.44萬元，增值稅754.40萬元，稅金及附加271.26萬元，所得稅4653.15萬

8、元；第二年負(fù)荷75.00%,計(jì)劃收入26745.75萬元，總成本21240.63萬元，利潤總額21641.93萬元，凈利潤16231.45萬元，增值稅870.46萬元，稅金及附加285.19萬元，所得稅5410.48萬元；第三年生產(chǎn)負(fù)荷100%，計(jì)劃收入35661.00萬元，總成本27246.50萬元，利潤總額8414.50萬元，凈利潤6310.88萬元，增值稅1160.62萬元，稅金及附加320.00萬元，所得稅2103.63萬元。（一）營業(yè)收入估算項(xiàng)目經(jīng)營期內(nèi)不考慮通貨膨脹因素，只考慮行業(yè)設(shè)備相對價(jià)格變化，假設(shè)當(dāng)年設(shè)備產(chǎn)量等于當(dāng)年產(chǎn)品銷售量。項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年預(yù)計(jì)每年可實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入35661.00

9、萬元。（二）達(dá)產(chǎn)年增值稅估算達(dá)產(chǎn)年應(yīng)繳增值稅=銷項(xiàng)稅額-進(jìn)項(xiàng)稅額=1160.62萬元。（三）綜合總成本費(fèi)用估算根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測算，當(dāng)項(xiàng)目達(dá)到正常生產(chǎn)年份時(shí)，按達(dá)產(chǎn)年經(jīng)營能力計(jì)算，本期工程項(xiàng)目綜合總成本費(fèi)用27246.50萬元，其中：可變成本24023.50萬元，固定成本3223.00萬元，具體測算數(shù)據(jù)詳見總成本費(fèi)用估算一覽表所示。達(dá)產(chǎn)年應(yīng)納稅金及附加320.00萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費(fèi)用-銷售稅金及附加+補(bǔ)貼收入=8414.50（萬元）。企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=8414.5025.00%=2103.63（萬元）。（六）利潤及利潤分配1、本期工程項(xiàng)目達(dá)

10、產(chǎn)年利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費(fèi)用-銷售稅金及附加+補(bǔ)貼收入=8414.50（萬元）。2、達(dá)產(chǎn)年應(yīng)納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=8414.5025.00%=2103.63（萬元）。3、本項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年可實(shí)現(xiàn)利潤總額8414.50萬元，繳納企業(yè)所得稅2103.63萬元，其正常經(jīng)營年份凈利潤：企業(yè)凈利潤=達(dá)產(chǎn)年利潤總額-企業(yè)所得稅=8414.50-2103.63=6310.88（萬元）。4、根據(jù)利潤及利潤分配表可以計(jì)算出以下經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。（1）達(dá)產(chǎn)年投資利潤率=51.19%。（2）達(dá)產(chǎn)年投資利稅率=60.20%。（3）達(dá)產(chǎn)年投資回報(bào)率=38.40%。5、根據(jù)經(jīng)濟(jì)測算，

11、本期工程項(xiàng)目投產(chǎn)后，達(dá)產(chǎn)年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入35661.00萬元，總成本費(fèi)用27246.50萬元，稅金及附加320.00萬元，利潤總額8414.50萬元，企業(yè)所得稅2103.63萬元，稅后凈利潤6310.88萬元，年納稅總額3584.25萬元。五、項(xiàng)目盈利能力分析全部投資回收期（Pt）=4.10年。本期工程項(xiàng)目全部投資回收期4.10年，小于行業(yè)基準(zhǔn)投資回收期，項(xiàng)目的投資能夠及時(shí)回收，故投資風(fēng)險(xiǎn)性相對較小。六、綜合評價(jià)本期工程項(xiàng)目投資效益是顯著的，達(dá)產(chǎn)年投資利潤率51.19%，投資利稅率60.20%，全部投資回報(bào)率38.40%，全部投資回收期4.10年（含建設(shè)期），表明本期工程項(xiàng)目利潤空間較大，具有較

12、好的盈利能力、較強(qiáng)的清償能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力。充分抓住經(jīng)濟(jì)全球化、我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的歷史機(jī)遇，加快該項(xiàng)目的開發(fā)建設(shè)、招商引資，努力規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，在產(chǎn)業(yè)布局和資金投向等方面要處理好多方面的協(xié)調(diào)關(guān)系，注重建立起良好的公共關(guān)系，加強(qiáng)與社會(huì)各階層、政府相關(guān)管理部門的溝通，準(zhǔn)確項(xiàng)目的定位，完善各項(xiàng)法定手續(xù)。充分抓住經(jīng)濟(jì)全球化、我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的歷史機(jī)遇，加快該項(xiàng)目的開發(fā)建設(shè)、招商引資，努力規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，在產(chǎn)業(yè)布局和資金投向等方面要處理好多方面的協(xié)調(diào)關(guān)系，注重建立起良好的公共關(guān)系，加強(qiáng)與社會(huì)各階層、政府相關(guān)管理部門的溝通，準(zhǔn)確項(xiàng)目的定位，完善各項(xiàng)法定手續(xù)。七、市場預(yù)測分析隨著補(bǔ)貼的退坡，電池企業(yè)成

13、了難受的“夾心餅干”。由于控制著原材料供應(yīng)，上游材料企業(yè)在整個(gè)新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈上擁有非常強(qiáng)的話語權(quán)，在交易中通常采取現(xiàn)款和現(xiàn)貨的方式，甚至極少付承兌。而電池企業(yè)為鎖定上游原材料價(jià)格，保障原料穩(wěn)定供給，還會(huì)與上游供應(yīng)商進(jìn)行預(yù)付合作。所以電池企業(yè)的“現(xiàn)金流”壓力進(jìn)一步加大。汽車供需關(guān)系和消費(fèi)市場、宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況有很強(qiáng)的關(guān)聯(lián)，因此汽車行業(yè)隨著經(jīng)濟(jì)景氣度的變化呈現(xiàn)周期性。當(dāng)宏觀經(jīng)濟(jì)處于上升階段時(shí)，汽車消費(fèi)活躍，汽車市場發(fā)展迅速；當(dāng)宏觀經(jīng)濟(jì)處于下降階段時(shí)，消費(fèi)者的購買力下降，汽車市場發(fā)展放緩。而汽車市場的消費(fèi)狀況會(huì)最終影響汽車零部件行業(yè)，所以汽車零部件行業(yè)存在一定的周期性特征。2018年以來，行業(yè)進(jìn)入

14、“總量沒彈性，龍頭大擴(kuò)張”的行業(yè)狀態(tài)，目前中國每千人保有汽車大概160輛，未來將保持低速增長與高波動(dòng)。歐美汽車行業(yè)現(xiàn)狀：已經(jīng)非常成熟，可以看出明顯的周期性。美國在千人保有量達(dá)到150以后，從之前的持續(xù)穩(wěn)定增長轉(zhuǎn)化為低速增長與高波動(dòng)，波動(dòng)性遠(yuǎn)大于復(fù)合增速。日韓的情況也一樣。新車周期:消費(fèi)者的細(xì)分需求決定了車型產(chǎn)品的多元化，我們可以發(fā)現(xiàn)，作為耐用消費(fèi)品的汽車價(jià)格區(qū)間非常大。而技術(shù)的革新與產(chǎn)品的復(fù)雜程度決定了車企產(chǎn)品換代周期在5-7年。為了在激烈的競爭中保持競爭力，每一次產(chǎn)品更新?lián)Q代都要支付巨額的費(fèi)用：其中包含車型、平臺(tái)等的開發(fā)費(fèi)用以及模具和產(chǎn)線的更新費(fèi)用。一般新車型和改款車型上市初期，汽車售價(jià)較高

15、，汽車零部件利潤水平較高。隨著車型銷量的逐漸增加，生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大，單位固定成本逐步下降，整車廠商在保證一定的利潤水平基礎(chǔ)上，對原有車型降價(jià)，同時(shí)要求一級供應(yīng)商的相應(yīng)產(chǎn)品降價(jià)一定比例，同時(shí)一級供應(yīng)商也會(huì)將該降價(jià)傳遞至二級供應(yīng)商。一級汽車零部件供應(yīng)商中的優(yōu)秀企業(yè)，由于具備較強(qiáng)的開發(fā)能力，能緊跟整車廠商更新的步伐，控制生產(chǎn)成本，其利潤水平受影響較小。消費(fèi)鋰離子電池的盈利狀況會(huì)在一定程度上受到下游周期性的影響，但由于消費(fèi)類電子產(chǎn)品的單品價(jià)格相對較低，且更換周期相對較短，受到宏觀經(jīng)濟(jì)變動(dòng)影響較小。因此消費(fèi)鋰電行業(yè)周期性表現(xiàn)相對不強(qiáng)。動(dòng)力電池行業(yè)在現(xiàn)階段并未看到明顯的周期性表現(xiàn)，主要由于新能源汽車行業(yè)還處于

16、政策拉動(dòng)下的導(dǎo)入與導(dǎo)入期與成長期交界點(diǎn)交界點(diǎn)，2018年之前完全依賴于補(bǔ)貼、限牌等政策。從目前的時(shí)點(diǎn)來看，動(dòng)力電池企業(yè)與車企的聯(lián)系緊密程度遠(yuǎn)不如傳統(tǒng)汽車零部件企業(yè)，但從更長遠(yuǎn)（比如電動(dòng)汽車的生命周期成本超越燃油汽車后）的角度來看，動(dòng)力電池行業(yè)會(huì)在更大程度上趨同于傳統(tǒng)汽車零部件行業(yè)。未來其盈利同樣普遍會(huì)受到行業(yè)周期以及車企新品周期影響。八、行業(yè)發(fā)展趨勢動(dòng)力電池的四大材料中，正極材料在鋰電池材料成本中所占的比例達(dá)30-40%，且目前行業(yè)格局尚在整合中，CR5仍未達(dá)到50%；負(fù)極材料格局較為穩(wěn)定，且龍頭企業(yè)市占率仍在提升，目前人工石墨開始占據(jù)主導(dǎo)地位；隔膜領(lǐng)域而言，濕法隔膜性能更優(yōu)，干法價(jià)格低廉，未

17、來隔膜仍有一定的降價(jià)壓力；電解液行業(yè)門檻相對較低，目前總體產(chǎn)能利用率不高，且未來同樣有降價(jià)壓力。新能源汽車動(dòng)力電池行業(yè)的現(xiàn)金流特點(diǎn)主要由其商業(yè)模式?jīng)Q定，由于龍頭動(dòng)力電池企業(yè)的市場化程度更高，客戶面向全球范圍內(nèi)，因而在客戶的應(yīng)收賬款回收上一般不會(huì)出現(xiàn)延期的現(xiàn)象，現(xiàn)金回流能夠及時(shí)；但排名靠后的企業(yè)則有一定的應(yīng)收賬款拖欠問題，增大了企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。動(dòng)力電池目前以鋰電池為主：鋰離子電池作為替代鎳氫電池和鉛酸電池的一種新型綠色電池，由日本索尼公司于1990年最先開發(fā)成功。鋰離子電池的構(gòu)成部分主要由正極、負(fù)極、電解液、隔膜四大材料為主。正極、負(fù)極和隔膜通過疊片和卷繞等工藝形成方形或圓形的形狀，在空隙處注入電解液

18、，并用鋁殼、鋼殼等進(jìn)行包裝，組成鋰離子電池。目前新能源汽車主要采用鋰電池作為動(dòng)力電池，按正極材料分為磷酸鐵鋰電池和三元電池，其余如鉛酸電池等占比極小，且不是未來方向。產(chǎn)業(yè)鏈較長，涉及領(lǐng)域眾多：鋰電池上游主要是正極、負(fù)極材料，隔膜、電解液、電解質(zhì)以及外殼包裝等其他材料；中游環(huán)節(jié)是由原材料加工制成鋰離子電芯，并成組為電池包。電池分為動(dòng)力電池、消費(fèi)電池、儲(chǔ)能電池三大類，應(yīng)用于不同的下游領(lǐng)域，動(dòng)力電池是新能源汽車核心的零部件環(huán)節(jié)。我國動(dòng)力電池可認(rèn)為從2015年起正式形成了產(chǎn)業(yè)規(guī)模，當(dāng)年裝機(jī)量達(dá)到15.55GWh，而2018年因補(bǔ)貼調(diào)整及大巴車的低迷導(dǎo)致有所下滑，全年裝機(jī)量32.84GWh。進(jìn)入2019

19、年后，動(dòng)力電池裝機(jī)量因“搶裝”的出現(xiàn)而快速增長，上半年動(dòng)力電池累計(jì)裝機(jī)電量為30.0GWh，其中6月份裝機(jī)電量6.61GWh，環(huán)比增幅達(dá)到16.5%，相比于5月份增速高出近11個(gè)百分點(diǎn)。相對應(yīng)地，6月份新能源汽車產(chǎn)量達(dá)12.9萬臺(tái)，環(huán)比增長16%，相較5月份增速上漲11.6個(gè)百分點(diǎn)。正極材料是鋰電池電化學(xué)性能的決定性因素，直接決定電池的能量密度及安全性，進(jìn)而影響電池的綜合性能。另外，由于正極材料在鋰電池材料成本中所占的比例達(dá)30-40%，其成本也直接決定了電池整體成本的高低，因此正極材料在鋰電池中具有舉足輕重的作用，并直接引領(lǐng)了鋰電池產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。正極材料可劃分為鈷酸鋰、錳酸鋰、磷酸鐵鋰、三元材

20、料等多種技術(shù)路線，整體集中度仍然相對分散。目前，行業(yè)主流的NCM型號包括333、523、622和811四種型號。三元正極材料主要是通過提高鎳含量、充電電壓上限和壓實(shí)密度使其能量密度不斷提升，高鎳正極通常指鎳相對含量在0.6（含）以上的材料型號。市場格局：正極材料行業(yè)尚未出現(xiàn)CR5占比超50%的現(xiàn)象，但2018年CR5已從2016年的34%提升至43%，趨勢較為明顯，而其中主要發(fā)展方向的三元正極材料領(lǐng)域，2018年CR5占比超50%，隨著大廠的逐步擴(kuò)產(chǎn)，未來集中趨勢將更加明顯。三元材料占比持續(xù)提升：2019年上半年，我國動(dòng)力電池累計(jì)產(chǎn)量達(dá)43.4GWh，其中三元電池累計(jì)生產(chǎn)27.4GWh，占動(dòng)力

21、電池總產(chǎn)量的63.2%；磷酸鐵鋰電池累計(jì)產(chǎn)量13.9GWh，占動(dòng)力電池總產(chǎn)量的32.0%;其他材料電池占比4.8%。負(fù)極材料目前主要是人造石墨和天然石墨，還有部分硅炭負(fù)極，目前行業(yè)的CR5超70%，其中上海杉杉和江西紫宸穩(wěn)居一線梯隊(duì)。未來行業(yè)內(nèi)低端重復(fù)產(chǎn)能將逐步被淘汰，擁有核心技術(shù)和優(yōu)勢客戶渠道的企業(yè)才能獲得長足的發(fā)展，市場集中度有望進(jìn)一步提高。目前主流三元?jiǎng)恿﹄姵貙ω?fù)極材料的需求約是0.1萬噸/GWh，非三元電池負(fù)極用量約為0.11萬噸/GWh。2017、2018年全球動(dòng)力電池出貨分別是67GWh和112GWh，對應(yīng)負(fù)極材料需求約7.3萬噸和11.4萬噸，而人造石墨的滲透率目前約70%。九、

22、附表上年度營收情況一覽表序號項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度合計(jì)1營業(yè)收入3969.395292.524914.494725.4718901.872主營業(yè)務(wù)收入3453.554604.744275.834111.3716445.492.1動(dòng)力電池(A)1139.671519.561411.021356.755427.012.2動(dòng)力電池(B)794.321059.09983.44945.623782.462.3動(dòng)力電池(C)587.10782.81726.89698.932795.732.4動(dòng)力電池(D)414.43552.57513.10493.361973.462.5動(dòng)力電池(E)276

23、.28368.38342.07328.911315.642.6動(dòng)力電池(F)172.68230.24213.79205.57822.272.7動(dòng)力電池(.)69.0792.0985.5282.23328.913其他業(yè)務(wù)收入515.84687.79638.66614.092456.38上年度主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)項(xiàng)目單位指標(biāo)完成營業(yè)收入萬元18901.87完成主營業(yè)務(wù)收入萬元16445.49主營業(yè)務(wù)收入占比87.00%營業(yè)收入增長率（同比）9.80%營業(yè)收入增長量（同比）萬元1687.56利潤總額萬元4791.99利潤總額增長率27.86%利潤總額增長量萬元1044.25凈利潤萬元3593.99凈利潤增長

24、率16.65%凈利潤增長量萬元512.89投資利潤率56.31%投資回報(bào)率42.24%財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率29.81%企業(yè)總資產(chǎn)萬元33472.72流動(dòng)資產(chǎn)總額占比萬元36.25%流動(dòng)資產(chǎn)總額萬元12134.96資產(chǎn)負(fù)債率37.40%主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)一覽表序號項(xiàng)目單位指標(biāo)備注1占地面積平方米45182.5867.74畝1.1容積率1.031.2建筑系數(shù)69.40%1.3投資強(qiáng)度萬元/畝181.151.4基底面積平方米31356.711.5總建筑面積平方米46538.061.6綠化面積平方米3025.36綠化率6.50%2總投資萬元16436.192.1固定資產(chǎn)投資萬元12271.102.1.1土建工程投

25、資萬元3868.702.1.1.1土建工程投資占比萬元23.54%2.1.2設(shè)備投資萬元6062.092.1.2.1設(shè)備投資占比36.88%2.1.3其它投資萬元2340.312.1.3.1其它投資占比14.24%2.1.4固定資產(chǎn)投資占比74.66%2.2流動(dòng)資金萬元4165.092.2.1流動(dòng)資金占比25.34%3收入萬元35661.004總成本萬元27246.505利潤總額萬元8414.506凈利潤萬元6310.887所得稅萬元1.038增值稅萬元1160.629稅金及附加萬元320.0010納稅總額萬元3584.2511利稅總額萬元9895.1212投資利潤率51.19%13投資利稅率

26、60.20%14投資回報(bào)率38.40%15回收期年4.1016設(shè)備數(shù)量臺(tái)（套）13417年用電量千瓦時(shí)483476.7718年用水量立方米14442.4119總能耗噸標(biāo)準(zhǔn)煤60.6520節(jié)能率23.41%21節(jié)能量噸標(biāo)準(zhǔn)煤18.1222員工數(shù)量人506區(qū)域內(nèi)行業(yè)經(jīng)營情況項(xiàng)目單位指標(biāo)備注行業(yè)產(chǎn)值萬元101972.39同期產(chǎn)值萬元87975.49同比增長15.91%從業(yè)企業(yè)數(shù)量家905規(guī)上企業(yè)家17從業(yè)人數(shù)人45250前十位企業(yè)產(chǎn)值萬元41639.91去年同期34979.76萬元。1、xxx科技發(fā)展公司（AAA）萬元10201.782、xxx投資公司萬元9160.783、xxx投資公司萬元5413

27、.194、xxx有限責(zé)任公司萬元4580.395、xxx科技發(fā)展公司萬元2914.796、xxx公司萬元2706.597、xxx投資公司萬元208.208、xxx有限責(zé)任公司萬元1707.249、xxx科技發(fā)展公司萬元1623.9610、xxx公司萬元1249.20區(qū)域內(nèi)行業(yè)營業(yè)能力分析序號項(xiàng)目單位指標(biāo)1行業(yè)工業(yè)增加值萬元18069.881.1同期增加值萬元16385.461.2增長率10.28%2行業(yè)凈利潤萬元13208.462.12016年凈利潤萬元11299.912.2增長率16.89%3行業(yè)納稅總額萬元13650.683.12016納稅總額萬元12232.893.2增長率11.59%4

28、2017完成投資萬元22708.934.12016行業(yè)投資萬元12.69%區(qū)域內(nèi)行業(yè)市場預(yù)測（單位：萬元）序號項(xiàng)目2018年2019年2020年1產(chǎn)值119969.47136328.94154919.252利潤總額34906.5439666.5245075.593凈利潤12242.6313912.0815809.184納稅總額10735.5212199.4513863.015工業(yè)增加值37237.8142315.6948086.016產(chǎn)業(yè)貢獻(xiàn)率10.00%13.00%15.08%7企業(yè)數(shù)量108613251696土建工程投資一覽表序號項(xiàng)目占地面積（）基底面積（）建筑面積（）計(jì)容面積（）投資（萬

29、元）1主體生產(chǎn)工程22169.1922169.1936687.7836687.783354.831.1主要生產(chǎn)車間13301.5113301.5122012.6722012.672079.991.2輔助生產(chǎn)車間7094.147094.1411740.0911740.091073.551.3其他生產(chǎn)車間1773.541773.542127.892127.89201.292倉儲(chǔ)工程4703.514703.516402.686402.68425.802.1成品貯存1175.881175.881600.671600.67106.452.2原料倉儲(chǔ)2445.832445.833329.393329.39

30、221.422.3輔助材料倉庫1081.811081.811472.621472.6297.933供配電工程250.85250.85250.85250.8518.773.1供配電室250.85250.85250.85250.8518.774給排水工程288.48288.48288.48288.4816.794.1給排水288.48288.48288.48288.4816.795服務(wù)性工程2978.892978.892978.892978.89198.115.1辦公用房1467.481467.481467.481467.48102.525.2生活服務(wù)1511.411511.411511.4115

31、11.41108.796消防及環(huán)保工程840.36840.36840.36840.3662.876.1消防環(huán)保工程840.36840.36840.36840.3662.877項(xiàng)目總圖工程125.43125.43125.43125.43-311.927.1場地及道路硬化8143.781510.571510.577.2場區(qū)圍墻1510.578143.788143.787.3安全保衛(wèi)室125.43125.43125.43125.438綠化工程2955.58103.45合計(jì)31356.7146538.0646538.063868.70節(jié)能分析一覽表序號項(xiàng)目單位指標(biāo)備注1總能耗噸標(biāo)準(zhǔn)煤60.651.1年

32、用電量千瓦時(shí)483476.771.2年用電量噸標(biāo)準(zhǔn)煤59.421.3年用水量立方米14442.411.4年用水量噸標(biāo)準(zhǔn)煤1.232年節(jié)能量噸標(biāo)準(zhǔn)煤18.123節(jié)能率23.41%節(jié)項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度一覽表序號項(xiàng)目單位指標(biāo)1完成投資萬元8509.341.1完成比例51.77%2完成固定資產(chǎn)投資萬元5281.272.1完成比例62.06%3完成流動(dòng)資金投資萬元3228.073.1完成比例37.94%人力資源配置一覽表序號項(xiàng)目單位指標(biāo)1一線產(chǎn)業(yè)工人工資1.1平均人數(shù)人3441.2人均年工資萬元4.641.3年工資額萬元1746.052工程技術(shù)人員工資2.1平均人數(shù)人762.2人均年工資萬元6.252.3年工

33、資額萬元431.163企業(yè)管理人員工資3.1平均人數(shù)人203.2人均年工資萬元7.773.3年工資額萬元135.424品質(zhì)管理人員工資4.1平均人數(shù)人404.2人均年工資萬元5.884.3年工資額萬元232.885其他人員工資5.1平均人數(shù)人265.2人均年工資萬元6.845.3年工資額萬元173.396職工工資總額萬元2718.90固定資產(chǎn)投資估算表序號項(xiàng)目單位建筑工程費(fèi)設(shè)備購置及安裝費(fèi)其它費(fèi)用合計(jì)占總投資比例1項(xiàng)目建設(shè)投資萬元3868.706062.09181.1512271.101.1工程費(fèi)用萬元3868.706062.0927652.801.1.1建筑工程費(fèi)用萬元3868.703868

34、.7023.54%1.1.2設(shè)備購置及安裝費(fèi)萬元6062.096062.0936.88%1.2工程建設(shè)其他費(fèi)用萬元2340.312340.3114.24%1.2.1無形資產(chǎn)萬元1041.491041.491.3預(yù)備費(fèi)萬元1298.821298.821.3.1基本預(yù)備費(fèi)萬元716.30716.301.3.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)萬元582.52582.522建設(shè)期利息萬元3固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元12271.1012271.10流動(dòng)資金投資估算表序號項(xiàng)目單位達(dá)產(chǎn)年指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1流動(dòng)資產(chǎn)萬元27652.8017467.5718583.6927652.8027652.8027652.801.1

35、應(yīng)收賬款萬元8295.845392.306221.888295.848295.848295.841.2存貨萬元12443.768088.449332.8212443.7612443.7612443.761.2.1原輔材料萬元3733.132426.532799.853733.133733.133733.131.2.2燃料動(dòng)力萬元186.66121.33139.99186.66186.66186.661.2.3在產(chǎn)品萬元5724.133720.684293.105724.135724.135724.131.2.4產(chǎn)成品萬元2799.851819.902099.882799.852799.8527

36、99.851.3現(xiàn)金萬元6913.204493.585184.906913.206913.206913.202流動(dòng)負(fù)債萬元23487.7115267.0117615.7823487.7123487.7123487.712.1應(yīng)付賬款萬元23487.7115267.0117615.7823487.7123487.7123487.713流動(dòng)資金萬元4165.092707.313123.824165.094165.094165.094鋪底流動(dòng)資金萬元1388.35902.441041.271388.351388.351388.35總投資構(gòu)成估算表序號項(xiàng)目單位指標(biāo)占建設(shè)投資比例占固定投資比例占總投資比

37、例1項(xiàng)目總投資萬元16436.19133.94%133.94%100.00%2項(xiàng)目建設(shè)投資萬元12271.10100.00%100.00%74.66%2.1工程費(fèi)用萬元9930.7980.93%80.93%60.42%2.1.1建筑工程費(fèi)萬元3868.7031.53%31.53%23.54%2.1.2設(shè)備購置及安裝費(fèi)萬元6062.0949.40%49.40%36.88%2.2工程建設(shè)其他費(fèi)用萬元1041.498.49%8.49%6.34%2.2.1無形資產(chǎn)萬元1041.498.49%8.49%6.34%2.3預(yù)備費(fèi)萬元1298.8210.58%10.58%7.90%2.3.1基本預(yù)備費(fèi)萬元71

38、6.305.84%5.84%4.36%2.3.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)萬元582.524.75%4.75%3.54%3建設(shè)期利息萬元4固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元12271.10100.00%100.00%74.66%5建設(shè)期間費(fèi)用萬元6流動(dòng)資金萬元4165.0933.94%33.94%25.34%7鋪底流動(dòng)資金萬元1388.3611.31%11.31%8.45%營業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表序號項(xiàng)目單位第一年第二年第三年第四年第五年1營業(yè)收入萬元23179.6526745.7535661.0035661.0035661.001.1萬元23179.6526745.7535661.0035661.0035661.

39、002現(xiàn)價(jià)增加值萬元7417.498558.6411411.5211411.5211411.523增值稅萬元754.40870.461160.621160.621160.623.1銷項(xiàng)稅額萬元5705.765705.765705.765705.765705.763.2進(jìn)項(xiàng)稅額萬元2954.343408.864545.144545.144545.144城市維護(hù)建設(shè)稅萬元52.8160.9381.2481.2481.245教育費(fèi)附加萬元22.6326.1134.8234.8234.826地方教育費(fèi)附加萬元15.0917.4123.2123.2123.219土地使用稅萬元180.73180.7318

40、0.73180.73180.7310稅金及附加萬元271.26285.19320.00320.00320.00折舊及攤銷一覽表序號項(xiàng)目運(yùn)營期合計(jì)第一年第二年第三年第四年第五年1建(構(gòu))筑物原值3868.703868.70當(dāng)期折舊額3094.96154.75154.75154.75154.75154.75凈值773.743713.953559.203404.463249.713094.962機(jī)器設(shè)備原值6062.096062.09當(dāng)期折舊額4849.67323.31323.31323.31323.31323.31凈值5738.785415.475092.164768.844445.533建筑物及

41、設(shè)備原值9930.79當(dāng)期折舊額7944.63478.06478.06478.06478.06478.06建筑物及設(shè)備凈值1986.169452.738974.678496.618018.557540.494無形資產(chǎn)原值1041.491041.49當(dāng)期攤銷額1041.4926.0426.0426.0426.0426.04凈值1015.45989.42963.38937.34911.305合計(jì)：折舊及攤銷8986.12504.10504.10504.10504.10504.10總成本費(fèi)用估算一覽表序號項(xiàng)目單位達(dá)產(chǎn)年指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1外購原材料費(fèi)萬元16472.8410707.3

42、512354.6316472.8416472.8416472.842外購燃料動(dòng)力費(fèi)萬元1459.51948.681094.631459.511459.511459.513工資及福利費(fèi)萬元2718.902718.902718.902718.902718.902718.904修理費(fèi)萬元57.3737.2943.0357.3757.3757.375其它成本費(fèi)用萬元6033.783921.964525.346033.786033.786033.785.1其他制造費(fèi)用萬元2406.571564.271804.932406.572406.572406.575.2其他管理費(fèi)用萬元661.61430.05496.21661.61661.61661.615.3其他銷售費(fèi)用萬元1803.741172.431352.811803.741803.741803.746經(jīng)營成本萬元26742.4017382.5620056.8026742.4026742.4026742.407折舊費(fèi)萬元478.06478.06478.06478.06478.06478.068攤銷費(fèi)萬元26.0426.0426.0426.0426.