《其他銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展經(jīng)驗分析綜述》4600字

其他銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展經(jīng)驗分析綜述目錄TOC\o"1-2"\h\u26794其他銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展經(jīng)驗分析綜述 1224621.1招商銀行理財業(yè)務(wù)開展情況介紹 1210491.1.1招商銀行理財管理規(guī)模與渠道分布 1141641.1.2招商銀行理財業(yè)務(wù)組織架構(gòu) 1182581.1.1招商銀行理財轉(zhuǎn)型方向 2252391.2工商銀行理財業(yè)務(wù)開展情況介紹 3213721.2.1工商銀行理財管理業(yè)務(wù)簡介 329111.2.2工商銀行理財業(yè)務(wù)體系構(gòu)成 330571.2.3工商銀行理財業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方向 3311581.3招商銀行、工商銀行理財業(yè)務(wù)供Y銀行可借鑒經(jīng)驗的分析 4269821.3.1在風(fēng)險傳遞上擺脫剛性兌付 464111.3.2在終端渠道上打造線上下一體化營銷 5207211.3.3增加對標(biāo)準(zhǔn)化及權(quán)益投資配置 5194431.3.4推進理財子公司的建立和完善 6我國商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)在2017年資管新規(guī)頒布前普遍在資產(chǎn)配置、規(guī)避監(jiān)管、收益兌現(xiàn)等方面存在共性問題，理財業(yè)務(wù)在資管新規(guī)出臺后亟待轉(zhuǎn)型發(fā)展新的業(yè)務(wù)模式。本章通過對比分析，結(jié)合與Y銀行在業(yè)務(wù)規(guī)模類似、管理結(jié)構(gòu)匹配、理財業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型成效明顯的招商銀行、工商銀行兩家銀行案例分析，對后一章促進Y銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展的建議提供借鑒。1.1招商銀行理財業(yè)務(wù)開展情況介紹1.1.1招商銀行理財管理規(guī)模與渠道分布招商銀行近年來理財業(yè)務(wù)體量持續(xù)增長，保持著穩(wěn)定的理財業(yè)務(wù)增長率，其理財規(guī)模從2013年的680億元增加到2020年的1920億元。盡管資管新規(guī)出臺元年增速有所下降，但之后仍然保持著穩(wěn)定增長的態(tài)勢。通過分析招商銀行理財產(chǎn)品銷售去向的構(gòu)成，發(fā)現(xiàn)以零售客戶為主，其中2020年占比一度超過75%，比2019年上升10個百分點，而下降的部分則為公司理財，下降的比例接近20%，同業(yè)理財規(guī)模近乎降為零。1.1.2招商銀行理財業(yè)務(wù)組織架構(gòu)招商銀行有關(guān)理財業(yè)務(wù)的組織架構(gòu)供經(jīng)歷過四次變遷，一是獨立運行時期，在2012-2015年，招商銀行注重理財業(yè)務(wù)的風(fēng)險分割，采取了柵欄原則。目的是將代理業(yè)務(wù)和自營業(yè)務(wù)分離開，并通過建立獨立運行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)管理部門，有效加強資管新業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型發(fā)展。二是事業(yè)部式管理時期，從2015年年底實行總行管理制度，重新將資產(chǎn)管理部門確立為利潤來源部門，同時加深對運營與風(fēng)險控制部門的融合，通過事業(yè)部制運營。三是理財子公司成立運營時期，2017年至今，通過落實新的資管新規(guī)要求和理財業(yè)務(wù)發(fā)展方向，組建成立新的招商銀行理財子公司試運營。1.1.1招商銀行理財轉(zhuǎn)型方向招商銀行理財轉(zhuǎn)型方向注重多層次發(fā)展，由表及里。在產(chǎn)品層面，改變理財資金趨于短期性的劣勢。在產(chǎn)品定價和設(shè)計方面，深度結(jié)合衍生工具的靈活性并拓展了產(chǎn)品的結(jié)構(gòu)性設(shè)計。在銀行投研層面，著力于對大類資產(chǎn)配置的考量。通過自適應(yīng)投資為依托穩(wěn)步推進在股票市場的投資力度。在網(wǎng)絡(luò)建設(shè)層面，通過配置完善網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的獨立性，逐步積累信息數(shù)字資產(chǎn)，為未來理財業(yè)務(wù)向數(shù)字智能化升級改造奠定信息基礎(chǔ)。（1）依托金融科技提升風(fēng)控能力招商銀行近年來理財業(yè)務(wù)規(guī)模穩(wěn)步增長，風(fēng)險也隨之加劇，主要表現(xiàn)在：一是招商銀行風(fēng)控體系不獨立完善，其基本上是基于銀行原有的信貸業(yè)務(wù)風(fēng)控系統(tǒng)，在權(quán)重上對可能的市場風(fēng)險不夠重視，在方式上不重視風(fēng)險的量化。二是招商銀行風(fēng)控系統(tǒng)缺乏科學(xué)性，從屬于多個系統(tǒng)口徑包括了全行資產(chǎn)口徑和表內(nèi)資產(chǎn)口徑等，這導(dǎo)致了不同的風(fēng)控環(huán)節(jié)無法貫通，控制環(huán)節(jié)較為分散，依照不同的標(biāo)準(zhǔn)操作會產(chǎn)生操作風(fēng)險；三是招商銀行風(fēng)控技術(shù)在智能化應(yīng)用方面較為落后，在時效性、準(zhǔn)確性上得不到保障。因此，招商銀行憑借金融科技提升其風(fēng)控能力，通過研發(fā)風(fēng)險預(yù)處理系統(tǒng)，通過人工智能領(lǐng)域語言處理的高效性，結(jié)合Python等爬蟲技術(shù)進行網(wǎng)絡(luò)輿情信息的爬取與處理，實時反饋了金融終端的風(fēng)險數(shù)據(jù)，同時人工智能的金融科技技術(shù)能夠從巨大的信息中提取識別影響投資的風(fēng)險信息。其在理財業(yè)務(wù)中的應(yīng)用豐富，招商銀行日后還可以在研報信息挖掘、投資圖譜的制作、情緒指數(shù)量化等領(lǐng)域廣泛應(yīng)用，以此來逐步提升在業(yè)務(wù)風(fēng)險和產(chǎn)品風(fēng)險中的控制水平。立足產(chǎn)品設(shè)計針對資金短期化趨勢招商銀行理財業(yè)務(wù)在高速法扎時期忽略了產(chǎn)品設(shè)計，過度追求短期限、簡單化，一度使得流動性成為產(chǎn)品衡量的好壞標(biāo)準(zhǔn)，產(chǎn)品千篇一律。對于大部分追求該類資產(chǎn)的客戶，招商銀行過去借助項目信托來達到其流動性、收益要求，而隨著之后不再剛性兌付，該部分客戶可能面臨流失。招商銀行立足產(chǎn)品設(shè)計，不再以期限、收益為設(shè)計標(biāo)準(zhǔn)，通過專業(yè)的理財團隊發(fā)掘客戶需求，對應(yīng)設(shè)計產(chǎn)品，使客戶長期收益得到保證。借力大數(shù)據(jù)，打造理財業(yè)務(wù)人工智能應(yīng)用招商銀行借助信息科技領(lǐng)域的區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用于業(yè)務(wù)金融體系的管理，通過構(gòu)建大數(shù)據(jù)共享平臺，將以項目所擁有的的資產(chǎn)為基礎(chǔ)，加強與機構(gòu)的證券化融資，證券化投資機構(gòu)根據(jù)共享平臺加密算法數(shù)據(jù)綜合研判未來收益、現(xiàn)金流、資產(chǎn)風(fēng)險大小，多重加密可以實現(xiàn)數(shù)據(jù)的實時更新以及真實性不被修改。1.2工商銀行理財業(yè)務(wù)開展情況介紹1.2.1工商銀行理財管理業(yè)務(wù)簡介2016-2019年年底，工商銀行在四年內(nèi)的理財業(yè)務(wù)規(guī)模達到23.24%的總增長率，理財業(yè)務(wù)規(guī)模達到2800億元。其中，工商銀行理財業(yè)務(wù)投資主要涉及依法發(fā)行的債券、資產(chǎn)支持證券等固定收益證券等標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)投資和股票、股票型,指數(shù)型,債券基金等權(quán)益產(chǎn)品投資，在投資理財領(lǐng)域?qū)I(yè)服務(wù)于投資者。1.2.2工商銀行理財業(yè)務(wù)體系構(gòu)成工商銀行資產(chǎn)管理部由四個事業(yè)部組成，分別是負(fù)責(zé)產(chǎn)品的產(chǎn)品管理部，負(fù)責(zé)資產(chǎn)投資的投資決策部以及負(fù)責(zé)產(chǎn)品風(fēng)險管控的風(fēng)險與合規(guī)部和負(fù)責(zé)項目審核的項目評審部。事業(yè)部層級往下又由16個項目團隊組成，分別是管理中后臺的負(fù)責(zé)產(chǎn)品研發(fā)、投資、風(fēng)控、運營、科技部門，以及負(fù)責(zé)股權(quán)、債權(quán)、衍生品、機構(gòu)產(chǎn)品、外匯、權(quán)益等9個項目部門。工商銀行還下設(shè)獨立的信息技術(shù)部和運營部，業(yè)務(wù)上與母公司保持相對的獨立性。權(quán)責(zé)分明，保證了投資、風(fēng)控、運營等多個過程運行良好。1.2.3工商銀行理財業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方向資管新規(guī)出臺后，工商銀行秉持凈值化發(fā)展核心，快速推進相關(guān)產(chǎn)品研發(fā)。在產(chǎn)品定位層面，以滿足各層次客戶、引導(dǎo)理財投資方式為核心，參照排名前列的大型信托、基金公司和商業(yè)銀行，篩選出不同定位諸如量產(chǎn)規(guī)模、差異化、賺取中間收入等不同產(chǎn)品進行規(guī)劃。根據(jù)本行特色打造特色化產(chǎn)品，增加市場競爭優(yōu)勢。同時做好市場的劃分，產(chǎn)生規(guī)模效應(yīng)的同時進一步豐富產(chǎn)品種類，進而滿足不同的需求。建立獨立風(fēng)控體系工商銀行注重本行風(fēng)控體系的建設(shè)，尤其在理財業(yè)務(wù)中，工商銀行將大數(shù)據(jù)賦能金融科技應(yīng)用到本行的風(fēng)控體系，一直將其作為理財業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型發(fā)展的核心要素，同時，工商銀行也一改以前只注重控制信用風(fēng)險的狀態(tài)，而是將風(fēng)控貫穿在理財業(yè)務(wù)全流程，包括產(chǎn)品設(shè)計、投資、銷售等所有閉環(huán)環(huán)節(jié)。通過這種全流程的綜合風(fēng)控體系，來進一步實現(xiàn)理財業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)風(fēng)控的全覆蓋。整合加強銷售能力工商銀行注重在理財業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型階段的銷售管理，產(chǎn)品從過去的剛性兌付到新規(guī)后的凈值管理，工商銀行針對本行理財銷售相關(guān)人員提升轉(zhuǎn)變其銷售能力，不僅為客戶全面提供理財管理配置方案，更注重服務(wù)意識的提高。提倡從客戶需求出發(fā)，合理規(guī)劃量身定制理財服務(wù)，從“重產(chǎn)品”到“重服務(wù)”轉(zhuǎn)變，通過掌握客戶風(fēng)險偏好、理財習(xí)慣等對客戶進行精細(xì)劃分引流。除了線下銷售渠道，通過加強與互聯(lián)網(wǎng)公司合作，拓展?fàn)I銷渠道。金融科技服務(wù)理財轉(zhuǎn)型工商銀行注重本行科技部門的建設(shè)，加大了在信息技術(shù)、數(shù)據(jù)處理方面的資金投入，同時通過整合本行的理財系統(tǒng)，實現(xiàn)一體化運營，各個部門的數(shù)據(jù)貫通減少了運營成本，工商銀行關(guān)注大數(shù)據(jù)等技術(shù)在理財業(yè)務(wù)領(lǐng)域的實踐應(yīng)用和創(chuàng)新，為理財業(yè)務(wù)更好地服務(wù)。1.3招商銀行、工商銀行理財業(yè)務(wù)供Y銀行可借鑒經(jīng)驗的分析1.3.1在風(fēng)險傳遞上擺脫剛性兌付招商銀行、工商銀行理財業(yè)務(wù)在資管新規(guī)下發(fā)展轉(zhuǎn)型的主要策略是匹配理財資金與期限與投資資產(chǎn)期限，針對普通投資者注重收益現(xiàn)金流穩(wěn)定、連續(xù)盈利，對高凈值客戶注重對其資產(chǎn)的全面化、綜合化、定制一體化提供服務(wù)包括信托規(guī)劃、定投、私募股權(quán)投資等；針對機構(gòu)客戶注重向無期限的凈值產(chǎn)品轉(zhuǎn)型，關(guān)聯(lián)于設(shè)立單位的現(xiàn)金管理策略。主要體現(xiàn)如下：（1）轉(zhuǎn)型為開放式凈值型產(chǎn)品投資者購買開放式凈值產(chǎn)品，不再設(shè)置具體贖回等期限，相對于預(yù)期收益型產(chǎn)品，該類產(chǎn)品收益通過實時發(fā)布的凈值知悉。（2）轉(zhuǎn)型為封閉式凈值產(chǎn)品不同于開放式凈值產(chǎn)品，封閉式凈值產(chǎn)品在一定時期內(nèi)完成募集的過程，下一步進入封閉期階段，在此階段，運作直至收回本金收益即可結(jié)束。該募集對象一般為單體融資項目，根據(jù)成本法償（3）轉(zhuǎn)型為項目融資產(chǎn)品類似金融機構(gòu)表內(nèi)項目貸款，該類產(chǎn)品確定只對單獨的項目募集資金，且在存續(xù)期內(nèi)銀行方需掌握項目完成度和利息回收進程。1.3.2在終端渠道上打造線上下一體化營銷招商銀行、工商銀行之前在理財產(chǎn)品銷售客戶端集中于銀行物理網(wǎng)點柜臺辦理，這種方式的受制于空間和時間的限制，也大大降低了銀行募資的效率。故而M、工商銀行明確要在維持原有線上銷售渠道時一并提高對網(wǎng)絡(luò)端線上營銷的力度，通過多樣的網(wǎng)絡(luò)途徑比如微信小程序、公眾號、官網(wǎng)客戶端等點對點與投資者對接并進行宣傳，通過線上下的緊密聯(lián)系，與客戶頻繁交互，增加客戶粘性。（1）實現(xiàn)線上產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化銷售將涉及到理財業(yè)務(wù)的每個流程從客戶購買到風(fēng)險定時披露、資金贖回等環(huán)節(jié)進行模式化、等份額化，實現(xiàn)在客戶端、網(wǎng)銀銷售端整合嵌入，優(yōu)化客戶端體驗；在網(wǎng)絡(luò)端建立零成本網(wǎng)絡(luò)交易平臺，客戶購買的理財產(chǎn)品可按照份額在平臺上進行轉(zhuǎn)讓，既能節(jié)約銀行的運營維護成本，也能及時解決客戶的流動性需求。（2）提升線下專業(yè)服務(wù)能力線下銷售更應(yīng)注重對客戶的服務(wù)能力體現(xiàn)，對客戶的專屬服務(wù)提升其滿意度和對本行的粘性。從普通個人客戶到高凈值客戶，招商銀行、工商銀行通過技能培訓(xùn)、KPI績效考核等對銀行的理財團隊系統(tǒng)帶教管理，從服務(wù)禮儀到業(yè)務(wù)專業(yè)程度都能給出客戶滿意的回復(fù)；同時改變以往產(chǎn)品為中心的銷售理念，轉(zhuǎn)而以客戶為中心，為客戶提供定制化、個性化服務(wù)，最大程度吸引投資者，穩(wěn)定銀行的理財客源。1.3.3增加對標(biāo)準(zhǔn)化及權(quán)益投資配置招商銀行、工商銀行理財業(yè)務(wù)產(chǎn)品投資標(biāo)的早期于Y銀行類似，將沒有于銀行間市場與交易所進行交易的非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)、標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)為投資去向，而在資管新規(guī)出臺后，為符合其產(chǎn)品的凈值要求，招商銀行、工商銀行加深了對權(quán)益類產(chǎn)品的重視，其較好的代替原有的不符合新規(guī)要求的品種，又能為銀行帶來不菲的中間收入。商業(yè)銀行應(yīng)該摒棄以前“重債輕股”的思路，更應(yīng)關(guān)注投資標(biāo)的的收益成長度以及未來現(xiàn)金流的穩(wěn)定性，增加權(quán)益類產(chǎn)品與外匯、大宗商品等的掛鉤，提高其收益率。從加強資產(chǎn)組合管理的角度，招商銀行、工商銀行之前也存在權(quán)益類業(yè)務(wù)投資去向不明確的問題，理財資金和標(biāo)的投資沒有嚴(yán)格對應(yīng)，為此，招商銀行、工商銀行通過參考基金管理模式，將理財所募集資金建立每一期的詳細(xì)賬目，控制資金久期不超過項目資金收回期，原則上加強對資產(chǎn)組合的把控，達到降低流動性風(fēng)險的目的，提高理財資金的安全性。1.3.4推進理財子公司的建立和完善招商銀行、工商銀行順應(yīng)新規(guī)要求，成立理財子公司，理財業(yè)務(wù)更加獨立，節(jié)約了審批流程冗長的時間成本，并同表內(nèi)業(yè)務(wù)，經(jīng)過一系列審批、核準(zhǔn)、實施等過程均由理財子公司獨立執(zhí)行，在授信合理范圍自主行使投資處置權(quán)，同時有效避免了與本行在理財業(yè)務(wù)審核、投資、標(biāo)的投