智能檢測設(shè)備項(xiàng)目投資管理手冊

智能檢測設(shè)備項(xiàng)目

投資管理手冊

目錄

一、項(xiàng)目建設(shè)環(huán)境影響評估..........................................3

二、項(xiàng)目勞動保護(hù)與安全防護(hù)條件評估................................9

三、軟技術(shù)評估....................................................11

四、項(xiàng)目技術(shù)總體評估..............................................13

五、項(xiàng)目直接費(fèi)用和直接效益.......................................14

六、間接費(fèi)用和間接效益...........................................16

七、環(huán)境影響與環(huán)境影響評估的目的與作用...........................19

八、環(huán)境影響評估的內(nèi)容...........................................21

九、影子價格......................................................27

十、評估參數(shù)......................................................38

H、公司簡介....................................................45

十二、產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析................................................46

十三、半導(dǎo)體封裝測試設(shè)備行業(yè)發(fā)展概況及發(fā)展趨勢...................47

十四、必要性分析..................................................49

十五、項(xiàng)目投資分析................................................50

建設(shè)投資估算表....................................................51

建設(shè)期利息估算表..................................................52

流動資金估算表....................................................54

總投資及構(gòu)成一覽表................................................55

項(xiàng)目投資計(jì)劃與資金籌措一覽表......................................56

十六、項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益評價...........................................57

營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表...............................58

綜合總成本費(fèi)用估算表..............................................59

利潤及利潤分配表..................................................61

項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表................................................63

借款還本付息計(jì)劃表................................................65

十七、進(jìn)度實(shí)施計(jì)劃................................................66

項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度計(jì)劃一覽表............................................67

一、項(xiàng)目建設(shè)環(huán)境影響評估

環(huán)境問題已經(jīng)成為當(dāng)前人類社會面臨的最嚴(yán)重的問題之一，關(guān)系

經(jīng)濟(jì)社會是否能夠持續(xù)健康發(fā)展。目前，許多工業(yè)發(fā)達(dá)國家已經(jīng)將環(huán)

境保護(hù)措施由事后處理型升級到事前預(yù)防型。我國自2002年首次將環(huán)

境影響評估納入法律體系，已經(jīng)不斷顧發(fā)和修訂了多部相關(guān)法律法規(guī),

至今，我國已形成比較完整的建設(shè)項(xiàng)目環(huán)境影響法律法規(guī)體系。

環(huán)境影響評估是管理環(huán)境的一種有效手段。由于企業(yè)和政府進(jìn)行

的生產(chǎn)建設(shè)活動不可避免地會對環(huán)境造成不同程度的破壞，我們需要

在這些生產(chǎn)建設(shè)活動開始前對其可能產(chǎn)生的影響及消除、減緩這些不

良影響的措施有效性進(jìn)行分析、預(yù)測、評價及跟蹤監(jiān)測，最大限度地

保證環(huán)境污染影響最小化。

（一）環(huán)境影響評估程序

對投資項(xiàng)目的環(huán)境影響進(jìn)行評估時，我們應(yīng)按照如產(chǎn)步驟依次展

開：

（1）分析投資項(xiàng)目可能造成環(huán)境污染的因素；

（2）分析投資項(xiàng)目可能對環(huán)境造成的影響；

（3）評估投資項(xiàng)目預(yù)計(jì)采取的環(huán)境保護(hù)措施；

（4）分析投資項(xiàng)目環(huán)境影響的經(jīng)濟(jì)損益；

（5）編制環(huán)境影響報告書。

（二）投資項(xiàng)目環(huán)境污染因素

從環(huán)境污染的影響對象來看，環(huán)境污染主要分為自然環(huán)境污染和

社會環(huán)境污染兩個方面。自然環(huán)境污染主要是指人類社會生活對空氣、

土壤、河流和森林等自然資源形成的不可改變或有害的破壞；而社會

環(huán)境污染主要是指人類社會活動形成的城市膨脹、交通擁擠、垃圾堆

積等影響人類健康發(fā)展的問題。

1、自然環(huán)境污染

在投資項(xiàng)目的建設(shè)、生產(chǎn)及后續(xù)經(jīng)營的整個生命周期內(nèi)都有可能

造成環(huán)境污染，總體來看大部分都是對自然環(huán)境造成的污染。

（1）投資項(xiàng)目建成以后在生產(chǎn)過程中投入物帶來的環(huán)境污染。投

資項(xiàng)目建成投產(chǎn)后，只有投入物料才能進(jìn)行生產(chǎn)，而投入的物料會對

周圍環(huán)境產(chǎn)生污染和影響。比如有毒或易爆的投入物，在沒有密封和

安全設(shè)施的情況下，投料過程可能會污染自然環(huán)境；再比如一些危險

投入物在存放過程中可能存在不安全的隱患，導(dǎo)致環(huán)境污染。

（2）投資項(xiàng)目建成以后生產(chǎn)期間所用能源導(dǎo)致的污染。一般工業(yè)

項(xiàng)目的生產(chǎn)都會使用礦物能源，如煤、石油、天然氣等，這些能源在

燃燒過程中會產(chǎn)生大量硫的氧化物、氣的氧化物、經(jīng)類、一氧化碳和

顆粒粉塵等污染物。它們除危害人類呼吸系統(tǒng)外，還以酸雨形式返回

地面，影響生物生長。

(3)投資項(xiàng)目建成以后在生產(chǎn)過程中直接排放“三廢”(廢水、

廢氣、廢渣)造成的污染。廢水是工業(yè)生產(chǎn)過程中的液態(tài)排放物。例

如，造紙工業(yè)、化學(xué)工業(yè)、電子工業(yè)等排放的廢水，都含有一種或多

種對人體和其他生物有害的物質(zhì)。廢氣是工業(yè)生產(chǎn)過程中的氣態(tài)排放

物。廢氣污染主要指大氣環(huán)境受到有害氣體破壞，從而影響人類活動。

盡管大氣環(huán)境本身有一定的凈化能力，但是當(dāng)排放的氣體污染物的數(shù)

量和濃度超過了大氣的凈化能力時，就會對人類活動和生物生存帶來

不利影響。廢渣包括礦山的廢棄開采物、爐渣、粉煤灰等。廢渣的大

量排放除直接影響排放地區(qū)人們的生活環(huán)境外，有些廢渣污染物隨河

流、雨水沖刷滲入土壤，會造成更大范圍的污染。

(4)投資項(xiàng)目建成以后其產(chǎn)出物對環(huán)境的污染。一些工業(yè)產(chǎn)品在

使用過程中或使用之后會對環(huán)境產(chǎn)生不利的影響或污染，比如某些化

肥和農(nóng)藥，在使用時若不遵守使用規(guī)則，會對環(huán)境產(chǎn)生不良影響。再

比如電器產(chǎn)品在其使用價值喪失之后，都會對環(huán)境造成一定的污染。

(5)投資項(xiàng)目建成以后生產(chǎn)、管理人員生活對環(huán)境造成的生活污

染。項(xiàng)目建成投產(chǎn)必然要提供生產(chǎn)、管理人員的生活場所，而生活垃

圾可能成為環(huán)境污染的重要污染源。

2、社會環(huán)境污染

（1）投資項(xiàng)目建成以后生產(chǎn)期間產(chǎn)生的噪聲污染和光污染。投資

項(xiàng)目的生產(chǎn)過程常常伴隨著噪音和光電污染，比如重型機(jī)器所產(chǎn)生的

瞬間或者連續(xù)的機(jī)器轟鳴聲，發(fā)光物對環(huán)境的光刺激等。噪聲和光污

染現(xiàn)在已越來越引起人們的重視，其對人類的危害也是不容忽視的。

（2）投資項(xiàng)目建設(shè)期間對廠址所在地造成的不良影響。一些工業(yè)

投資項(xiàng)目要在建設(shè)過程中利用一定的土地進(jìn)行建廠，這個過程不僅需

要改變建廠地址的地形地貌，對自然環(huán)境造成影響，還可能破壞附近

居民的生活環(huán)境。另外，投資帶來的地區(qū)經(jīng)濟(jì)布局的改變也會給人們

的生存帶來很多潛在的影響。

（三）投資項(xiàng)目預(yù)計(jì)采取的環(huán)境保護(hù)措施評估

環(huán)境保護(hù)措施評估應(yīng)首先從擬建項(xiàng)目的實(shí)際情況出發(fā)，收集項(xiàng)目

所在地有關(guān)地形、氣候、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和城市規(guī)劃等基礎(chǔ)資料，根據(jù)項(xiàng)目

涉及污染物的實(shí)際排放情況，分析項(xiàng)目對空氣、水質(zhì)、土壤等芻然環(huán)

境的影響。了解可能產(chǎn)生的環(huán)境污染程度，然后對為消除和減輕這些

影響，使其達(dá)到國家環(huán)境質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)要求而采取的環(huán)境保護(hù)措施進(jìn)行分

析評估。在評估時，我們應(yīng)著重分析評價這些環(huán)保措施是否能達(dá)到環(huán)

境保護(hù)的目的。具體內(nèi)容如下:

1、審查環(huán)境影響報告書

對環(huán)境影響報告書的審查，可以從三個方面著手：一是審查可行

性研究階段是否全面分析了項(xiàng)目建設(shè)對周圍環(huán)境產(chǎn)生的影響，是否形

成環(huán)境報告書；二是審查環(huán)境影響報告書是否經(jīng)過環(huán)保部門批準(zhǔn)；三

是審查環(huán)境影響報告書中是否提出了具體的治理對策，特別是對生產(chǎn)

過程中產(chǎn)生的污染源是否提出了科學(xué)可靠的控制方案。審查分析可行

性研究報告的附件中是否有環(huán)境影響評價報告書和各級環(huán)保部門的審

查意見。

2、審查治理方案

對治理方案的審查，可從兩方面著手：一是審查對投入物、燃料

和原材料的使用是否安排處理措施；二是審查設(shè)計(jì)任務(wù)書中的治理措

施是否合理可靠，經(jīng)治理的各種污染物的排放量是否低于國家環(huán)保部

門規(guī)定的排放量，全面分析項(xiàng)目對環(huán)境的影響，并提出治理對策。在

分析產(chǎn)生污染的種類、可能污染的范圍及程度的基礎(chǔ)上，對治理對策

進(jìn)行評估。尤其要注意為防止生產(chǎn)過程污染而進(jìn)行的治理項(xiàng)目與建設(shè)

的配套設(shè)施，是否做到了與主體工程同時設(shè)計(jì)、同時施工和同時投產(chǎn)。

分析評價治理后能否達(dá)到有關(guān)標(biāo)準(zhǔn)要求。項(xiàng)目在規(guī)劃治理措施時，必

須保證各種污染物的排放量低于國家環(huán)保部門規(guī)定允許的最大排放量。

在評估時，以國家頒發(fā)的有關(guān)標(biāo)準(zhǔn)作為依據(jù)，檢測項(xiàng)目的治理是否達(dá)

到這些標(biāo)準(zhǔn)要求的限度。對于國家尚未頒發(fā)標(biāo)準(zhǔn)的一些行業(yè)，則應(yīng)根

據(jù)項(xiàng)目的具體情況，分析其對環(huán)境造成的污染程度，并結(jié)合國家關(guān)于

環(huán)境質(zhì)量的一些標(biāo)準(zhǔn)，如大氣環(huán)境質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)、城市噪音標(biāo)準(zhǔn)等，來判

斷該項(xiàng)目的污染治理措施是否符合環(huán)境保護(hù)的要求。項(xiàng)目只有符合環(huán)

保要求，才能進(jìn)行建設(shè)。

3、審查總投資與總設(shè)計(jì)

對總投資的審查，看是否包括了環(huán)保工程的相關(guān)投資，是否單獨(dú)

列項(xiàng)，來源有無保證。對總設(shè)計(jì)的審查，看是否堅(jiān)持了環(huán)保工程與主

體工程同時設(shè)計(jì)、同時施工、同時使用的方針。分析評價投入環(huán)保工

程的資金有無保證、是否落實(shí)。應(yīng)貫徹環(huán)保工程與主體工程同時設(shè)計(jì)、

同時施工、同時投產(chǎn)使用的方針，以達(dá)到控制環(huán)境污染和惡化的目的。

4、分析項(xiàng)目環(huán)境影響的經(jīng)濟(jì)損益

建設(shè)項(xiàng)目本身會對環(huán)境造成影響，因此必須采取合適的環(huán)境保護(hù)

措施，但與此同時，環(huán)境保護(hù)措施的采取又會對項(xiàng)目本身的經(jīng)濟(jì)效益

產(chǎn)生影響。治理標(biāo)準(zhǔn)既要符合排放物不危害環(huán)境的要求，同時又要考

慮治理投資的效益問題。治理費(fèi)用并非越大越好，如果治理費(fèi)用超出

了項(xiàng)目可獲得的經(jīng)濟(jì)效益，項(xiàng)目就不具備可行性。因此，應(yīng)從項(xiàng)目社

會效益、經(jīng)濟(jì)效益、環(huán)境效益相統(tǒng)一的角度綜合評估項(xiàng)目的可行性，

在治理環(huán)境所獲成效和所付出的經(jīng)濟(jì)代價之間進(jìn)行對比和衡量，盡量

用有限的資金獲取最大效益。

（四）編制環(huán)境影響報告書

根據(jù)《中華人民共和國環(huán)境影響評價法》的規(guī)定，環(huán)境影響評價

報告書的內(nèi)容主要包括以下幾個方面：

（1）建設(shè)項(xiàng)目概況；

（2）建設(shè)項(xiàng)目周圍環(huán)境現(xiàn)狀；

（3）建設(shè)項(xiàng)目對環(huán)境可能造成影響的分析、預(yù)測和評估；

（4）建設(shè)項(xiàng)目環(huán)境保護(hù)措施及其技術(shù)、經(jīng)濟(jì)論證；

（5）建設(shè)項(xiàng)目對環(huán)境影響的經(jīng)濟(jì)損益分析；

（6）對建設(shè)項(xiàng)目實(shí)施環(huán)境監(jiān)測的建議；

（7）環(huán)境影響評價的結(jié)論。

二、項(xiàng)目勞動保護(hù)與安全防護(hù)條件評估

對環(huán)境污染的考察不應(yīng)局限于項(xiàng)目對項(xiàng)目以外的對象造成的污染,

項(xiàng)目內(nèi)部的環(huán)境污染問題也應(yīng)得到重視。因此，為了控制項(xiàng)目的內(nèi)部

環(huán)境，企業(yè)要遵照勞動部門和消防部門的有關(guān)法規(guī)及規(guī)范，制訂必要

的勞動與安全防護(hù)方案，進(jìn)行勞動保護(hù)與安全防護(hù)。

（一）勞動保護(hù)條件評估

在對項(xiàng)目的勞動保護(hù)條件進(jìn)行評估時，我們主要審查和分析企業(yè)

制訂的勞動保護(hù)方案是否符合標(biāo)準(zhǔn)。以下是勞動保護(hù)方案應(yīng)包括的內(nèi)

容：

(1)說明生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的粉塵和毒氣的成分、性質(zhì)、濃度，并

分析對人體可能造的影響，并說明國家規(guī)定該粉塵和毒氣排放的標(biāo)準(zhǔn),

從而判斷哪些粉塵和毒氣屬應(yīng)治理的，指出重點(diǎn)治理內(nèi)容。

(2)要確定采用什么新工藝、新技術(shù)、新設(shè)備，如防塵設(shè)備、密

封操作設(shè)備等，減少或消滅粉塵和毒氣的產(chǎn)生，并達(dá)到國家規(guī)定的排

放標(biāo)準(zhǔn)。凡是從國外引進(jìn)成套技術(shù)設(shè)備，在生產(chǎn)使用中產(chǎn)生塵毒危害

的，必須同時引進(jìn)或由國內(nèi)制造相應(yīng)配套的防塵防毒技術(shù)裝備，這些

技術(shù)裝備若由國內(nèi)配套制造，必須納入計(jì)劃，落實(shí)生產(chǎn)單位，與主體

工種同時安裝和投產(chǎn)使用。

(3)擬建項(xiàng)目的外協(xié)項(xiàng)目在加工過程中產(chǎn)生塵毒問題的，要同主

體項(xiàng)目同時制訂治理方案，不得將塵毒問題不加治理而轉(zhuǎn)嫁給其他企

業(yè)。投資項(xiàng)目的塵毒治理必須與主體工程同時設(shè)計(jì)、審批，同時施工,

同時驗(yàn)收，并同時投入使用。

(二)安全防護(hù)條件評估

在對項(xiàng)目的勞動保護(hù)條件進(jìn)行評估時，我們主要審查和分析其制

仁的勞動保護(hù)方案是否符合標(biāo)準(zhǔn)。以下是勞動保護(hù)方案應(yīng)包括的內(nèi)容:

(1)應(yīng)列明生產(chǎn)中使用和生產(chǎn)的易燃易爆物品的名稱、數(shù)量、性

質(zhì)(燃點(diǎn)、閃點(diǎn)、爆炸極限)和安全要求；明確需要防治的主要物品

的名稱，并將其作為防護(hù)的重點(diǎn)對象。

(2)專設(shè)易燃易爆物品倉庫、自動控溫裝置、自動滅火裝置等，

并建立必要的消防站、消防供水系統(tǒng)、消防通信、消防用車等。對項(xiàng)

目生產(chǎn)建設(shè)中容易產(chǎn)生可燃性氣體或液體的工序應(yīng)設(shè)置儀器儀表控制

系統(tǒng)，以便在爆炸極限前及時報警，消除爆炸危險。對有放射性污染

的項(xiàng)目應(yīng)審查分析項(xiàng)目是否采取防護(hù)設(shè)施，如設(shè)置防護(hù)門、防護(hù)屏等,

以避免或減少放射性污染對人體和環(huán)境的危害。

(3)對采用的新材料、新設(shè)備、新工藝，必須了解其火災(zāi)危險性

的特點(diǎn)，并采取相應(yīng)的消防安全措施。審查分析項(xiàng)目的有關(guān)防腐部分

是否按有關(guān)規(guī)定要求采取措施進(jìn)行防腐，以提高項(xiàng)目的使用壽命。

(4)廠房、倉庫、車間的距離要符合安全距離的要求，應(yīng)按照安

全防火的規(guī)定或規(guī)范，分析項(xiàng)目的耐火等級、防火間距等是否達(dá)到有

關(guān)要求，對易爆工段進(jìn)行隔絕或保持一定的安全距離等。建筑設(shè)計(jì)需

符合國家關(guān)于建筑設(shè)計(jì)防火規(guī)范的規(guī)定。投資項(xiàng)目一般不應(yīng)在9級以

上地震強(qiáng)度區(qū)建設(shè)，對在地震區(qū)建設(shè)的項(xiàng)目應(yīng)采取抗震措施，保證建

筑物在發(fā)生7-9級地震時不發(fā)生倒塌。

三、軟技術(shù)評估

(一)軟技術(shù)評估的含義

隨著經(jīng)濟(jì)活動中的軟技術(shù)交流越來越頻繁，軟技術(shù)轉(zhuǎn)讓活動也變

程十分普遍，而軟技術(shù)評估就是為了使軟技術(shù)能夠以合理的價格轉(zhuǎn)讓

或引進(jìn)，并提高項(xiàng)目的整體效益的活動。軟技術(shù)的轉(zhuǎn)讓活動主要包括

工業(yè)產(chǎn)權(quán)的技術(shù)轉(zhuǎn)讓（如專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)）、技術(shù)服務(wù)性的轉(zhuǎn)讓（如

工程合同、技術(shù)援助等）、銷售方面的軟技術(shù)轉(zhuǎn)讓（如專門營銷）等。

一方面，通過國際上軟技術(shù)的轉(zhuǎn)讓，我國能夠得到并掌握先進(jìn)的手段,

從而推廣到經(jīng)濟(jì)建設(shè)中去，推動了國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。另一方面，對軟

件技術(shù)的引進(jìn)及其評估也會提高項(xiàng)目的整體效益。因此，在項(xiàng)目評估

中加強(qiáng)對軟技術(shù)轉(zhuǎn)讓的評估工作，具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

（二）軟技術(shù)評估的特點(diǎn)

軟技術(shù)評估相較于硬件技術(shù)而言具有一定難度，這是由軟技術(shù)本

身具備的特點(diǎn)決定的。首先，同硬件技術(shù)相比，軟技術(shù)具有無形性，

看不見也摸不著，這就導(dǎo)致交易的雙方往往對其估價相差很大，也給

兩方協(xié)商談判增加了難度；其次，軟技術(shù)轉(zhuǎn)讓普遍具有不等價交換的

特點(diǎn)，即其計(jì)價不取決于它的成本，而是取決于它能給使用者帶來的

收益，即軟技術(shù)使用方實(shí)施該項(xiàng)技術(shù)后所能取得的總利潤額。但與此

同時，軟技術(shù)所能提供的經(jīng)濟(jì)效益往往具有很大的不確定性，這主要

是因?yàn)檐浖夹g(shù)往往還不太成熟，其使用效果難以單獨(dú)計(jì)量，必須和其

他資源一起使用才能發(fā)揮作用。這種不確定性也增加了軟技術(shù)轉(zhuǎn)讓定

價的難度。

（三）軟技術(shù)評估的內(nèi)容

軟技術(shù)評估包括專利權(quán)評估、專有技術(shù)評估、技術(shù)幫助評估、商

譽(yù)標(biāo)準(zhǔn)評估、特種經(jīng)營權(quán)評估、版權(quán)轉(zhuǎn)讓評估、計(jì)算機(jī)軟件評估、集

成電路布圖設(shè)計(jì)評估及土地使用權(quán)評估。

項(xiàng)目建設(shè)生產(chǎn)活動的進(jìn)行，不僅要靠各種專業(yè)技術(shù)和設(shè)備支持，

還要靠各種工程設(shè)計(jì)方案來保證項(xiàng)目工程的建設(shè)。具體而言，對工程

設(shè)計(jì)方案的評估主要包括三個步驟：對總平面布置方案的評估、建筑

工程方案的評估及對施工組織總設(shè)計(jì)的評估。

四、項(xiàng)目技術(shù)總體評估

項(xiàng)目在運(yùn)行過程中涉及許多技術(shù)的運(yùn)用，對項(xiàng)目技術(shù)的評估不能

只注重某項(xiàng)具體技術(shù)的優(yōu)劣，而應(yīng)按照一定的原則從全局的角度對各

種技術(shù)進(jìn)行綜合評價，以此來保證具體技術(shù)在整體方案中的協(xié)調(diào)性。

項(xiàng)目技術(shù)總體評估應(yīng)遵循協(xié)調(diào)性、先進(jìn)性、適用性、可靠性、經(jīng)濟(jì)性

等原則。

首先，項(xiàng)目技術(shù)總體上要具備系統(tǒng)性，各個程序要相互配合、協(xié)

調(diào)一致，這樣才能使整個項(xiàng)目運(yùn)轉(zhuǎn)有序。統(tǒng)一協(xié)調(diào)的總體方案有助于

管理層統(tǒng)籌管理，有利于提高生產(chǎn)效率。其次，項(xiàng)目技術(shù)總體上要滿

足先進(jìn)性的原則，采用先進(jìn)的技術(shù)可以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，加快技術(shù)進(jìn)步,

使我國在國際經(jīng)濟(jì)技術(shù)競爭中占據(jù)有利位置。在對投資項(xiàng)目進(jìn)行技術(shù)

評估時，我們應(yīng)盡量選用先進(jìn)技術(shù)，避免使用落后或淘汰的技術(shù)。對

于投資擬建項(xiàng)目來說，若采用的是引進(jìn)技術(shù)，在項(xiàng)目可以配套消化的

基礎(chǔ)上，應(yīng)該比國內(nèi)現(xiàn)有的技術(shù)先進(jìn)；如果投資項(xiàng)目采用的是國內(nèi)技

術(shù)，就應(yīng)當(dāng)是國內(nèi)已經(jīng)成熟的先進(jìn)技術(shù)。而保證技術(shù)的經(jīng)濟(jì)性是保證

其先進(jìn)性的前提，不講經(jīng)濟(jì)性的先進(jìn)性是盲目且不可靠的。所選技術(shù)

的經(jīng)濟(jì)性是指項(xiàng)目所采用的方案各項(xiàng)投資小、生產(chǎn)成本低、投入產(chǎn)出

關(guān)系合理、能獲得較好的經(jīng)濟(jì)效益。在評估方案的經(jīng)濟(jì)性時我們應(yīng)處

理好局部經(jīng)濟(jì)效益與整體經(jīng)濟(jì)效益、直接經(jīng)濟(jì)效益與間接經(jīng)濟(jì)效益、

當(dāng)前效益與長遠(yuǎn)效益的關(guān)系。最后，項(xiàng)目技術(shù)總體上還應(yīng)滿足可靠性

與適用性，即所采用技術(shù)在適應(yīng)項(xiàng)目設(shè)備和建設(shè)環(huán)境的基礎(chǔ)上可以很

快轉(zhuǎn)化為生產(chǎn)力，帶來明顯效益，并且該技術(shù)是經(jīng)過實(shí)踐檢驗(yàn)的可信

賴的技術(shù)。

五、項(xiàng)目直接費(fèi)用和直接效益

（一）項(xiàng)目直接費(fèi)用

項(xiàng)目的直接費(fèi)用也稱內(nèi)部費(fèi)用，主要指國家為滿足項(xiàng)目投入的需

要而付出的代價。這些投入物用影子價格計(jì)算的經(jīng)濟(jì)價值即為項(xiàng)目的

直接費(fèi)用。項(xiàng)目直接費(fèi)用的確定可分為以下幾種情況：

(1)如果擬建項(xiàng)目的投入物來自國內(nèi)供應(yīng)量的增加，即增加國內(nèi)

生產(chǎn)來滿足擬建項(xiàng)目的需求，其費(fèi)用就是增加國內(nèi)生產(chǎn)所消耗的資源

價值。

(2)項(xiàng)目的投入本來用于其他項(xiàng)目，改用于擬建項(xiàng)目將減少對其

他項(xiàng)目的供應(yīng)，其費(fèi)用為其他項(xiàng)目因此而減少的效益，也就是其他項(xiàng)

目對該項(xiàng)投入物的支付意愿。

(3)增加進(jìn)口或減少出口。當(dāng)項(xiàng)目投入物來自國外，增加進(jìn)口就

是因?yàn)轫?xiàng)目存在，國家不得不增加進(jìn)口以滿足項(xiàng)目對投入物的需要。

其費(fèi)用可看作國家為增加進(jìn)口而支付的外匯。當(dāng)投入物本來可以出口,

減少出口是因?yàn)轫?xiàng)目使用了國家用來出口的商品作為投入物從而減少

了國家的出口量，其費(fèi)用是國家因減少出口而損失的外匯收入。

(二)項(xiàng)目直接效益

項(xiàng)目直接效益也稱為內(nèi)部效益，是由項(xiàng)目本身產(chǎn)生，由其產(chǎn)出物

提供，并用影子價格計(jì)算的產(chǎn)出物的經(jīng)濟(jì)價值，直接效益一般有以下

幾種情況：

(1)項(xiàng)目投產(chǎn)后增加總的供給量，即增加了國內(nèi)的最終消費(fèi)品或

中間產(chǎn)品。從理論上講，這種情況下項(xiàng)目的效益用消費(fèi)者或用戶的原

支付價格計(jì)算，但在實(shí)際工作中，這種原支付價格不易確定，可以用

口岸價格加或減運(yùn)輸費(fèi)用和貿(mào)易費(fèi)用，或用國家統(tǒng)一價格加補(bǔ)貼或用

國內(nèi)市場價格代替。當(dāng)然，對一些比較容易確定原支付價格的產(chǎn)出物,

我們還是要用原支付價格度量。

（2）項(xiàng)目產(chǎn)出物頂替了原有項(xiàng)目的生產(chǎn)，致使其減產(chǎn)或停產(chǎn)的，

其效益為原有項(xiàng)目減產(chǎn)或停產(chǎn)向社會釋放出來的資源，其價值也就等

于對這些資源的支付意愿。

（3）增加出口或減少進(jìn)口。增加出口就是項(xiàng)目投產(chǎn)以后增加國家

出口產(chǎn)品的數(shù)量。減少出口是指項(xiàng)目投產(chǎn)以后，其產(chǎn)品可以替代進(jìn)口

產(chǎn)品，減少國家等量產(chǎn)品的進(jìn)口。在這種情況下，項(xiàng)目的效益都是外

匯收入，增加出口是創(chuàng)造的外匯收入，減少進(jìn)口是節(jié)省的外匯。

六、間接費(fèi)用和間接效益

項(xiàng)目的費(fèi)用和效益不僅體現(xiàn)在它的直接投入物和產(chǎn)出物中，還會

在國民經(jīng)濟(jì)相鄰部門及社會中反映出來。這就是項(xiàng)目的間接費(fèi)用（外

部費(fèi)用）和間接效益（外部效益），也統(tǒng)稱為外部效果。

外部費(fèi)用指國民經(jīng)濟(jì)為項(xiàng)目付出了代價，而項(xiàng)目本身并不實(shí)際支

付的費(fèi)用。外部效益指項(xiàng)目對社會做出貢獻(xiàn)，而項(xiàng)目本身并未得到的

那部分效益。

（一）間接費(fèi)用

間接費(fèi)用是指國民經(jīng)濟(jì)為項(xiàng)目付出了代價，而在項(xiàng)目直接費(fèi)用中

未得到反映的那部分費(fèi)用。例如，項(xiàng)目產(chǎn)生的廢水、廢氣、廢渣引起

的環(huán)境污染及造成的生態(tài)平衡破壞所需治理的費(fèi)用；為新建投費(fèi)項(xiàng)目

的服務(wù)配套、附屬工程所需的投資支出和其他費(fèi)用；為新建項(xiàng)目配套

的郵政、水、電、氣、道路、港口碼頭等公用基礎(chǔ)設(shè)施的投資支出和

費(fèi)用。如果這些設(shè)施全部是為本項(xiàng)目服務(wù)的，則應(yīng)作為項(xiàng)目的組成部

分，其所有費(fèi)用都應(yīng)包括在項(xiàng)目總費(fèi)用之內(nèi)；如果這些設(shè)施不全部是

為本項(xiàng)目服務(wù)的，即同時為多個項(xiàng)目提供服務(wù)，則應(yīng)根據(jù)本項(xiàng)目所享

受的服務(wù)量的大小、程度進(jìn)行分?jǐn)?，并把這部分費(fèi)用計(jì)入項(xiàng)目的總費(fèi)

用中。

在經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益評估中，只有同時符合以下兩個條件的費(fèi)用或效

益才能稱作間接費(fèi)用或間接效益：

（1）項(xiàng)目將對與其并無直接關(guān)聯(lián)的其他項(xiàng)目或消費(fèi)者產(chǎn)生影響

（產(chǎn)生費(fèi)用或效益）；

（2）這種費(fèi)用或效益在財(cái)務(wù)報表（如財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表）中并沒有

得到反映，或者說沒有將其價值量化。

在某些特定條件下，我們需要考慮下面的外部效果：

（1）項(xiàng)目造成的環(huán)境污染對生態(tài)的破壞，是一種間接費(fèi)用，一般

較難計(jì)量，除環(huán)衛(wèi)部門規(guī)定征集的排污費(fèi)計(jì)算外，可以參照同類企業(yè)

所造成的損失計(jì)算，至少也應(yīng)做定性的描述。

(2)技術(shù)擴(kuò)散的效果。一個使用先進(jìn)技術(shù)的項(xiàng)目的建設(shè)，由于技

術(shù)人員的流動，技術(shù)得到擴(kuò)散和推廣，整個社會都將受益。不過，這

類外部效益常常由于計(jì)量的困難，只作定性的說明。

(3)對下游企業(yè)的效果。這主要是指生產(chǎn)初級產(chǎn)品的項(xiàng)目對以其

產(chǎn)出物為原料的經(jīng)濟(jì)部門產(chǎn)生的效果。就項(xiàng)目評估而言，如果能夠合

理確定這些初級產(chǎn)品影子價格，就能正確計(jì)算這類項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效益，

這樣就不再需要單獨(dú)考慮向前聯(lián)的效果了。

(4)對上游企業(yè)的效果。這主要是指一個項(xiàng)目的建設(shè)會刺激那些

為該項(xiàng)目提供原材料或半成品的經(jīng)濟(jì)部門的發(fā)展，從而引起向Q聯(lián)效

果。

(5)計(jì)算外部效果時，我們應(yīng)注意區(qū)別其是否已經(jīng)在項(xiàng)目投入物

和產(chǎn)出物的影子價格中得到充分反映。項(xiàng)目使用投入物、提供產(chǎn)出物,

引起上、下游企業(yè)效掠或費(fèi)用的變化，一般多在投入物、產(chǎn)出物的影

子價格中得到反映，不必再計(jì)算間接效益或費(fèi)用。

(6)乘數(shù)效果。乘數(shù)效果是指新建項(xiàng)目的實(shí)施刺激了對項(xiàng)目投入

物的國內(nèi)需求，可以使原來閑置的資源得到利用，從而產(chǎn)生的一種連

鎖性的外部效果。以勞動力為例，若勞動力嚴(yán)重過剩，項(xiàng)目的實(shí)施利

用了原來閑散的勞動力，引起勞動力消費(fèi)的增加，促進(jìn)了服務(wù)行業(yè)的

發(fā)展，從而引起一系列的連鎖效果，但是，只有在滿足下列條件時才

能把這種乘數(shù)效果歸因于某個具體項(xiàng)目：①資源閑置的原因是國內(nèi)需

求不足，且除實(shí)施該項(xiàng)目之外，沒有其他辦法來提高這種需求；②該

項(xiàng)目所使用的資金沒有機(jī)會用于其他項(xiàng)目；③應(yīng)考慮整個項(xiàng)目周期內(nèi)

這種閑置資源被利用的情況，一般情況下，我們在項(xiàng)目國民經(jīng)濟(jì)評價

中不考慮這種乘數(shù)效果，只有在評估不發(fā)達(dá)地區(qū)建設(shè)項(xiàng)目時，才有必

要考慮這種乘數(shù)效果。

（二）間接效益

間接效益是指項(xiàng)目對社會做出的貢獻(xiàn)，而在項(xiàng)目的直接效益中未

得到反映的那部分效益。它是由于項(xiàng)目的投資興建、經(jīng)營，配套項(xiàng)目

和相關(guān)部門因增加產(chǎn)量和勞務(wù)量而獲得的效益。例如，水利工程，除

了發(fā)電外，還可以為當(dāng)?shù)剞r(nóng)田灌溉、防洪、農(nóng)產(chǎn)品加工等帶來收益；

某水泵廠生產(chǎn)了一種新型節(jié)能水泵，用戶可得到較低的運(yùn)行費(fèi)用的好

處，但由于種種因素，這部分效益未能在水泵的財(cái)務(wù)價格中被全部反

映出來，因此這部分節(jié)能效益未能完全反映在水泵廠的直接效益中。

這部分節(jié)能效益也就是水泵廠的間接效益。

七、環(huán)境影響與環(huán)境影響評估的目的與作用

環(huán)境影響是指人類活動（包括經(jīng)濟(jì)活動和社會活動）對環(huán)境的作

用和因此產(chǎn)生的環(huán)境變化，以及由此引發(fā)的對人類社會和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的

影響。投資項(xiàng)目的實(shí)施一般會對環(huán)境產(chǎn)生影響，且這種影響的后果有

時會十分嚴(yán)重。因此，在投資項(xiàng)目實(shí)施之前，我們應(yīng)該進(jìn)行環(huán)境影響

評價（EIA）,充分調(diào)查項(xiàng)目涉及的各種環(huán)境因素，據(jù)此識別、預(yù)測和

評價該項(xiàng)目可能對環(huán)境帶來的影響，并按照社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展與環(huán)境保護(hù)

相協(xié)調(diào)的原則提出預(yù)防或降低不良環(huán)境影響的具體措施。對項(xiàng)目實(shí)施

環(huán)境影響評估的目的與作用主要有：

（一）保障和促進(jìn)國家可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的實(shí)施

當(dāng)前，實(shí)施可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略是我國國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展的基本指

導(dǎo)方針。實(shí)施可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的一個重要途徑，就是把環(huán)境保方納入

綜合決策，轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)增長模式。國家制定環(huán)境影響評估的法規(guī),

建立健全環(huán)境影響評估制度，就是為了在建設(shè)項(xiàng)目實(shí)施前就能夠綜合

考慮環(huán)境保護(hù)問題，從源頭上預(yù)防或減輕對環(huán)境的污染和對生態(tài)的破

壞，從而保障和促進(jìn)可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的實(shí)施。

（二）預(yù)防因建設(shè)項(xiàng)目實(shí)施而對環(huán)境造成的不良影響

預(yù)防為主是環(huán)境保護(hù)的一項(xiàng)基本原則。如果等環(huán)境被污染后再去

治理，我們不但在經(jīng)濟(jì)上要付出重大代價，而且更多情況是，環(huán)境污

染一旦發(fā)生，即使花費(fèi)很大代價，也難以恢復(fù)。因此，我們要對建設(shè)

項(xiàng)目進(jìn)行環(huán)境影響評估，使項(xiàng)目在動工興建之前，就能根據(jù)環(huán)境影響

評估的要求，修改和完善建設(shè)設(shè)計(jì)方案，提出相應(yīng)的環(huán)保對策和措施,

從而預(yù)防和減輕項(xiàng)目實(shí)施對環(huán)境造成的不良影響。

（三）促進(jìn)經(jīng)濟(jì)、社會和環(huán)境的協(xié)調(diào)發(fā)展

經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和社會的進(jìn)步要與環(huán)境相協(xié)調(diào)。為了實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)和社會

的可持續(xù)發(fā)展，我們必須將經(jīng)濟(jì)建設(shè)、城鄉(xiāng)建設(shè)，環(huán)境建設(shè)與姿源保

護(hù)同步規(guī)劃、同步實(shí)施，以達(dá)到經(jīng)濟(jì)效益、社會效益和環(huán)境效益的統(tǒng)

一。對建設(shè)項(xiàng)目進(jìn)行環(huán)境影響評估在于避免或降低環(huán)境問題對經(jīng)濟(jì)和

社會的發(fā)展可能造成的負(fù)面影響，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)、社會和環(huán)境協(xié)調(diào)發(fā)展。

八、環(huán)境影響評估的內(nèi)容

（一）環(huán)境條件調(diào)查

環(huán)境條件主要調(diào)查以下幾個方面的狀況：

（1）自然環(huán)境。調(diào)查項(xiàng)目所在地的大氣、水體、地貌、土壤等自

然環(huán)境狀況。其中，大氣環(huán)境主要包括風(fēng)、沉降物、溫度、大氣質(zhì)量

等方面的內(nèi)容；水體環(huán)境主要包括地表水的來源、總量、結(jié)構(gòu)比例及

其與動植物之間的關(guān)系，地下水狀況和排水形式，以及水體質(zhì)量等方

面的內(nèi)容；地貌環(huán)境主要包括項(xiàng)目所在地的地形、地勢等方面的內(nèi)容;

土壤環(huán)境主要包括土壤特征、土壤利用狀況等方面的內(nèi)容。

（2）生態(tài)環(huán)境。調(diào)查項(xiàng)目所在地的森林、草地、濕地、動物棲息、

水土保持等生態(tài)環(huán)境狀況。

（3）社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境。調(diào)查項(xiàng)目所在地居民生活、文化教育衛(wèi)生、

風(fēng)俗習(xí)慣等社會環(huán)境狀況；調(diào)查項(xiàng)目周圍地區(qū)的城鄉(xiāng)分布及發(fā)展規(guī)劃

要點(diǎn)，居民人口數(shù)量與密度、收入分配、就業(yè)與失業(yè)情況、人均收入

水平與需求水平，項(xiàng)目所在地區(qū)的交通運(yùn)輸條件，等等。

（4）特殊環(huán)境。調(diào)查項(xiàng)目周圍地區(qū)名勝古跡、風(fēng)景區(qū)、自然保護(hù)

區(qū)等環(huán)境狀況。

（二）影響環(huán)境因素分析

影響環(huán)境因素分析主要是分析項(xiàng)目建設(shè)過程中破壞環(huán)境、生產(chǎn)運(yùn)

營過程中污染環(huán)境，從而導(dǎo)致環(huán)境質(zhì)量惡化的主要因素。

1、污染環(huán)境因素分析

污染環(huán)境因素分析主要分析項(xiàng)目在生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的各種污染源,

計(jì)算排放污染物數(shù)量及其對環(huán)境的污染程度。

（1）廢氣。分析氣體排放點(diǎn)，計(jì)算污染物產(chǎn)生量和排放量、有害

成分和濃度，研究排放特征及其對環(huán)境危害程度并編制廢氣排放一覽

表。

（2）廢水。分析工業(yè)廢水（廢液）和生活污水的排放點(diǎn)，計(jì)算污

染物產(chǎn)生量和排放量、有害成分和濃度，研究排放特征及其對環(huán)境危

害程度并編制廢水排放一覽表。

（3）固體廢棄物。分析計(jì)算固體廢棄物產(chǎn)生量和排放量、有害成

分及其對環(huán)境的污染程度并編制固體廢棄物排放一覽表。

(4)噪聲。分析噪聲源位置，計(jì)算聲壓等級，研究噪聲特征及其

對環(huán)境危害程度并編制噪聲源一覽表。

(5)粉塵。調(diào)查粉塵排放點(diǎn)分布情況，計(jì)算產(chǎn)生量和排放量，研

究成分與特征、排放方式及其對環(huán)境造成的危害程度并編制粉塵排放

一覽表。

(6)其他污染物。分析生產(chǎn)過程中產(chǎn)生的電磁波、放射性物質(zhì)等

污染物發(fā)生的位置、特征，計(jì)算強(qiáng)度值及其對周圍環(huán)境的危害程度。

2、破壞環(huán)境因素分析

破壞環(huán)境因素分析主要分析項(xiàng)目建設(shè)施工和生產(chǎn)運(yùn)營對環(huán)境可能

造成的破壞因素，預(yù)測其破壞程度，主要包括以下方面：

(1)對地形、地貌等自然環(huán)境的破壞。

(2)對森林草地植被的破壞，如引起的土壤退化、水土流失等。

(3)對社會環(huán)境、文物古跡、風(fēng)景名勝區(qū)、水源保護(hù)區(qū)的破壞。

(三)環(huán)境影響因素的確定與影響程度的分析

在全面分析項(xiàng)目所在地環(huán)境信息的基礎(chǔ)上，我們就可以根據(jù)項(xiàng)目

類型、性質(zhì)分析預(yù)測該項(xiàng)目對環(huán)境的影響，從中找出主要影響因素，

并進(jìn)行環(huán)境影響程度分析。

1、項(xiàng)目對自然環(huán)境的影響

項(xiàng)目對自然環(huán)境的影響主要表現(xiàn)為對水、大氣、土壤等環(huán)境要素

的影響。第一，對水的影響，包括對地下水和地表水的影響。許多項(xiàng)

目需要大量的水進(jìn)行生產(chǎn)或冷卻，會嚴(yán)重影響水文特征。另外，還需

要考慮項(xiàng)目興建帶動的如服務(wù)業(yè)等產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，特別是人口的增長，

會帶來水的供求矛盾。第二，對大氣環(huán)境質(zhì)量的影響，主要是指排放

的氣體污染物對人類和動物的健康帶來的不利影響。第三，對土壤質(zhì)

量的影響，主要表現(xiàn)在三個方面：一是污染影響，二是可能引起的土

壤沙化，三是造成土壤和土地資源破壞。

2、項(xiàng)目對生態(tài)環(huán)境的影響

項(xiàng)目對生態(tài)環(huán)境的影響主要表現(xiàn)為對動植物種類的分布和豐富度

的影響。維持生物物種的多樣性，應(yīng)是項(xiàng)目設(shè)計(jì)及選擇項(xiàng)目方案必須

考慮的一個重要方面。

3、項(xiàng)目對美學(xué)的影響

這主要是指項(xiàng)目對與美感有關(guān)事物的作用與影響。美感是人們對

具有審美價值的客體（環(huán)境質(zhì)量），從感官開始，通過想象、情感、

道德等多種心理因素的相互作用，綜合而戌的一種心理感受狀態(tài)，如

項(xiàng)目的建設(shè)是否影響了原有清新的空氣、美麗的水景及空氣的能見度

等。

4、項(xiàng)目對社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響

這種影響主要是指項(xiàng)目建設(shè)與運(yùn)營可能對經(jīng)濟(jì)、社會、人類健康

和福利等產(chǎn)生的直接影響和通過改變環(huán)境因素帶來的間接影響。它主

要從如下四個方面進(jìn)行：第一對人口的影響。由于工人的入住而引起

項(xiàng)目所在地區(qū)人口大量增加，人口的組成、分布等發(fā)生變化，以至于

影響勞動力市場，影響本地居民就業(yè)。第二，對地區(qū)服務(wù)設(shè)施的影響。

項(xiàng)目的投資建設(shè)與運(yùn)營，無疑會加劇項(xiàng)目所在地各種服務(wù)設(shè)施的供求

矛盾。第三，對經(jīng)濟(jì)的影響。這種影響主要表現(xiàn)為項(xiàng)目所帶來的經(jīng)濟(jì)

利益是如何進(jìn)行分配的，社會的受益、受害程度如何。第四，對價值

觀的影響。這種影響主要表現(xiàn)在對生活方式和生活質(zhì)量的影響。受項(xiàng)

目建設(shè)的經(jīng)濟(jì)活動影響，項(xiàng)目附近人群的居住習(xí)慣、文化水平及生活

方式發(fā)生改變，生活質(zhì)量發(fā)生變化。

(四)環(huán)境保護(hù)措施

在分析環(huán)境影響因素及其影響程度的基礎(chǔ)上，按照國家有關(guān)環(huán)境

保護(hù)法律、法規(guī)的要求，我們要提出治理方案。

1、治理措施方案

我們應(yīng)根據(jù)項(xiàng)目的污染源和排放污染物的性質(zhì)，采取不同的治理

措施。

(1)關(guān)于廢氣污染治理，我們可采用冷凝、吸附、燃燒和催化轉(zhuǎn)

化等方法。

（2）關(guān)于廢水污染治理，我們可采用物理法（如重力分離、離心

分離、過濾、蒸發(fā)結(jié)晶、高磁分離等）、化學(xué)法（如中和、化學(xué)凝聚、

氧化還原等）、物理化學(xué)法（如離子交換、電滲析、反滲透等）、生

物法（如自然氧池、生物過濾等）等方法。

（3）關(guān)于固體廢棄物污染治理，有毒廢棄物可采用防滲漏池堆存

方法；放射性廢棄物可采用封閉固化方法；無毒廢棄物可采用露天堆

存方法；生活垃圾可采用衛(wèi)生填埋、堆肥、生物降解或者焚燒等方法;

無毒害固體廢棄物，我們可以將其加工制作為建筑材料，或者作為建

材添加物進(jìn)行綜合利用。

（4）關(guān)于粉塵污染治理，我們可采用過濾除塵、混式除塵、電除

塵等方法。

（5）關(guān)于噪聲污染治理，我們可采用吸聲、隔音、減震、隔震等

措施。

（6）關(guān)于建設(shè)和生產(chǎn)運(yùn)營引起環(huán)境破壞的治理。對于巖體滑坡、

植被破壞、地面塌陷、土壤劣化等，我們應(yīng)提出相應(yīng)治理方案。

在可行性研究中，我們應(yīng)在環(huán)境治理方案中列出所需的設(shè)施、設(shè)

條和投資。

2、治理方案比選

我們要對環(huán)境治理的各局部方案和總體方案進(jìn)行技術(shù)經(jīng)濟(jì)比較，

并做出綜合評價。比較評價的主要內(nèi)容有：

(1)技術(shù)水平對比。分析對比不同環(huán)境保護(hù)治理方案所采用的技

術(shù)和設(shè)備的先進(jìn)性、實(shí)用性、可靠性與可得性。

(2)治理效果對比。分析對比不同環(huán)境保護(hù)治理方案在治理前和

治理后環(huán)境指標(biāo)的變化情況，以及能否滿足環(huán)境保護(hù)法律、法規(guī)的要

求。

(3)管理及監(jiān)測方式對比。分析對比各環(huán)境保護(hù)治理方案采用的

管理和監(jiān)測方式的優(yōu)缺點(diǎn)。

(4)環(huán)境效益對比。將環(huán)境保護(hù)治理所需投資和環(huán)境保護(hù)運(yùn)行費(fèi)

用與所獲得的收益相比較，效益費(fèi)用比值較大的方案為優(yōu)。

經(jīng)比選治理方案后，我們要提出推薦方案，并編制環(huán)境保護(hù)治理

設(shè)施和設(shè)備表。

九、影子價格

(一)影子價格的含義

影子價格又稱最優(yōu)計(jì)劃價格或核算價格，是20世紀(jì)三四十年代由

荷蘭數(shù)理經(jīng)濟(jì)學(xué)家、計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)創(chuàng)始人之一簡，丁伯根和蘇聯(lián)數(shù)學(xué)家、

經(jīng)濟(jì)學(xué)家康托洛維奇分別提出來的，影子價格是指當(dāng)社會經(jīng)濟(jì)處于某

種最優(yōu)狀態(tài)下時，能夠反映社會勞動的消耗、資源稀缺程度和對最終

產(chǎn)品需求情況的價格。也就是說，影子價格是人為確定的、比交換價

格更為合理的價格。這里所說的合理的標(biāo)志，從定價原則來看，應(yīng)該

能更好地反映產(chǎn)品的價值、市場供求狀況、資源稀缺程度；從定價的

效果來看，應(yīng)該能使資源配置向優(yōu)化的方向發(fā)展。

影子價格是進(jìn)行國民經(jīng)濟(jì)評價時使用的價格。經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益（效

果）評估目的是考察項(xiàng)目給國民經(jīng)濟(jì)做出多大貢獻(xiàn)（效益）和國民經(jīng)

濟(jì)付出多少代價（費(fèi)用）。所以，價格是否真實(shí)，決定了經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效

益評估的可信度，決定了資源配置是否能趨向優(yōu)化。如果價格是合理

的，或者說對效益和費(fèi)用的衡量是真實(shí)的，那么項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評價就能夠

正確指導(dǎo)投資決策以及有限資源的合理配置，從而使國民經(jīng)濟(jì)獲得高

效率、高速度的增長；如果價格扭曲，對效益和費(fèi)用的衡量失實(shí)，就

必須導(dǎo)致錯誤的投資決策，浪費(fèi)國家有限的資源，阻礙國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)

展。所以，價格是否真實(shí)，決定了國民經(jīng)濟(jì)評價的可信度，決定了資

源配置是否能趨向優(yōu)化。

（二）項(xiàng)目影子價格的類型及范圍

從本質(zhì)上說，影子價格應(yīng)該是運(yùn)用線性規(guī)劃對偶解計(jì)算的最優(yōu)計(jì)

劃價格。從數(shù)學(xué)上看，影子價格即線性對偶規(guī)劃的最優(yōu)解，是物品的

邊際效用價值。但由于求解線性對偶規(guī)劃需要大量的參數(shù)，有些參數(shù)

很難獲?。辉偌由衔覈匀皇前l(fā)展中國家，整個經(jīng)濟(jì)體系還沒有完成

工業(yè)化過程，國際市場和國內(nèi)市場的完全融合仍然需要一定時間等具

體情況。我們將投入物和產(chǎn)出物區(qū)分為外貿(mào)貨物和非外貿(mào)貨物，并采

用不同的思路確定其影子價格。一般符合以下條件的投入物和產(chǎn)出物

應(yīng)該進(jìn)行價格調(diào)整：一是現(xiàn)行價格嚴(yán)重不合理，二是在費(fèi)用或效益中

所占比重較大。

項(xiàng)目的投入物和產(chǎn)出物按其類型可分為外貿(mào)貨物、非外貿(mào)貨物、

特殊投入物、資金和外匯等。其中資金、外匯均按照國家頒發(fā)的影子

價格即影子匯率和社會折現(xiàn)率加以確定。國民經(jīng)濟(jì)評價價格調(diào)整的主

要內(nèi)容是貨物的價格調(diào)整，即影子價格的確定。要正確確定某種貨物

的影子價格，首先必須正確區(qū)分貨物的類型。

根據(jù)我國的具體情況，區(qū)分外貿(mào)貨物與非外貿(mào)貨物的原則一般是:

（1）凡是直接進(jìn)口的都看作外貿(mào)貨物。

（2）凡是符合下列情況的、間接影響進(jìn)出口的貨物，按外貿(mào)貨物

處理。

①雖然是供國內(nèi)使用，但確實(shí)可以替代進(jìn)口，項(xiàng)目投產(chǎn)后，可以

減少進(jìn)口數(shù)量；

②雖然不直接出口，但確實(shí)能頂替其他產(chǎn)品，使這些產(chǎn)品增加出

口。

（3）符合下列情況的貨物，應(yīng)視為非外貿(mào)貨物。

①天然非外貿(mào)貨物，如國內(nèi)運(yùn)輸項(xiàng)目、大部分電力項(xiàng)目、國內(nèi)電

信項(xiàng)目等基礎(chǔ)設(shè)施所提供的產(chǎn)品或服務(wù)；

②由于地理位置所限，國內(nèi)運(yùn)費(fèi)過高，不能進(jìn)行外貿(mào)的貨物；

③受國內(nèi)國際貿(mào)易政策的限制，不能進(jìn)行外貿(mào)的貨物。

(4)特殊投入物一般指勞務(wù)的投入和土地的投入。

(5)資金的影子價格一社會折現(xiàn)率。

(6)外匯的影子價格一影子匯率。

(三)項(xiàng)目影子價格的確定

1、外貿(mào)貨物的影子價格

如果投入物或產(chǎn)出物是外貿(mào)貨物，在理論上，如果假設(shè)在完全的

市場經(jīng)濟(jì)條件下，國內(nèi)市場價格應(yīng)等于口岸價格，即進(jìn)口貨物為到岸

價格，出口貨物為離岸價格。但在實(shí)際經(jīng)濟(jì)生活中，由于關(guān)稅、進(jìn)出

口限額、補(bǔ)貼等因素，各類貨物存在供需矛盾，國內(nèi)市場價格可能高

于或低于口岸價格。因此，在國民經(jīng)濟(jì)評價中要以口岸價格為基礎(chǔ)確

定外貿(mào)貨物的影子價格。

(1)項(xiàng)目投入物影子價格(到廠價格)確定。

①直接進(jìn)口產(chǎn)品(國外產(chǎn)品)的影子價格等于到岸價格乘以影子

匯率，力口)國內(nèi)運(yùn)輸費(fèi)用和貿(mào)易費(fèi)用。

②間接進(jìn)口產(chǎn)品的影子價格等于到岸價格乘以影子匯率，加口岸

到原用戶的運(yùn)輸費(fèi)及貿(mào)易費(fèi)用，減去供應(yīng)廠到用戶（原供應(yīng)廠和用戶

難以確定時，可按直接進(jìn)口考慮）的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用，再加上供

應(yīng)廠到擬建項(xiàng)目的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用。

③減少出口產(chǎn)品的影子價格等于離岸價格乘以影子匯率，減去供

應(yīng)廠（供應(yīng)廠難以確定時，可按離岸價格計(jì)算）到口岸的運(yùn)輸費(fèi)用及

貿(mào)易費(fèi)用，再加上供應(yīng)廠到擬建項(xiàng)目的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用。

（2）項(xiàng)目產(chǎn)出物影子價格（出廠價格）的確定。

①直接出口產(chǎn)品（外銷產(chǎn)品）的影子價格等于離岸價格乘以影子

匯率，再減去國內(nèi)運(yùn)輸費(fèi)用和貿(mào)易費(fèi)用。

②間接出口產(chǎn)品的影子價格等于離岸價格乘以影子匯率，減去原

供應(yīng)廠到口岸的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用，再加上原供應(yīng)廠到用戶（原供

應(yīng)廠和用戶難以確定時，可按直接出口考慮）的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用,

再減去擬建項(xiàng)目到用戶的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用。

③替代進(jìn)口產(chǎn)品的影子價格等于原進(jìn)口貨物的到岸價格乘以影子

匯率，加口岸到用戶（具體用戶難以確定時，可按到岸價格計(jì)算）的

運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用減去擬建項(xiàng)目到用戶的運(yùn)輸費(fèi)用及貿(mào)易費(fèi)用。

在計(jì)算外貿(mào)貨物的影子價格時，有一個問題需要注意，這里的運(yùn)

費(fèi)和貿(mào)易費(fèi)用屬非貿(mào)易貨物，本身如果是財(cái)務(wù)價格，且占的比重較大

時，就要按非貿(mào)易貨物首先調(diào)整為影子價格，再計(jì)算貿(mào)易貨物的影子

價格。

外貿(mào)貨物影子價格的基礎(chǔ)是口岸價格?？诎秲r格可根據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì)

數(shù)據(jù)對歷年的口岸價格進(jìn)行回歸和預(yù)測，也可根據(jù)國際上一些組織機(jī)

構(gòu)編輯的出版物，分析一些重要貨物國際市場價格的變動趨勢。在確

定口岸價格時，我們要注意剔除傾銷、暫時緊缺、短期波動等因素，

同時還要考慮質(zhì)量差價。

2、非外貿(mào)貨物的影子價格

從理論上說，非外貿(mào)貨物的影子價格主要應(yīng)從供求關(guān)系出發(fā)，按

照機(jī)會成本加以確定。

(1)項(xiàng)目投入物影子價格的確定。

①通過挖掘原有企業(yè)生產(chǎn)能力增加供應(yīng)。項(xiàng)目所需某種投入物，

只要發(fā)揮原有生產(chǎn)能力即可滿足供應(yīng)，不必新增投資。這說明貨物原

有生產(chǎn)能力過剩，屬于長線物資。此時，我們可對它的可變成本進(jìn)行

分解，得到貨物出廠的影子價格，加上運(yùn)輸費(fèi)用和貿(mào)易費(fèi)用，就是貨

物到項(xiàng)目的影子價格。

②通過新增生產(chǎn)能力增加供應(yīng)。項(xiàng)目所需的投入物必須通過投資

擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，從而滿足項(xiàng)目需求。這說明貨物的生產(chǎn)能力已被充分

利用，不屬于長線物資。此時，我們可對它的全部成本進(jìn)行分解，得

到貨物出廠影子價格，加上運(yùn)輸費(fèi)用和貿(mào)易費(fèi)用，就是貨物到項(xiàng)目的

影子價格。

③無法通過擴(kuò)大生產(chǎn)能力供應(yīng)。項(xiàng)目需要的某種投入物，原有生

產(chǎn)能力無法滿足供應(yīng)，又不可能新增生產(chǎn)能力，只有去擠占其他用戶

的用量才能得到。這說明貨物是極為緊缺的物資。此時，影子價格取

計(jì)劃價格加補(bǔ)貼、市場價格、協(xié)議價格這三者之中最高者，再加上貿(mào)

易費(fèi)用和運(yùn)輸費(fèi)用。

(2)項(xiàng)目產(chǎn)出物影子價格的確定。

①增加國內(nèi)供應(yīng)數(shù)量，滿足國內(nèi)需求者，產(chǎn)出物影子價格從計(jì)劃

價格、計(jì)劃價格加補(bǔ)貼、市場價格、協(xié)議價格、同類企業(yè)產(chǎn)品的平均

分解成本等價格中選取。選取的依據(jù)是供求狀況。供求基本均衡，取

上述價格中低者；供不應(yīng)求，取上述價格中高者；無法判斷供求關(guān)系,

取低者。

②替代其他企業(yè)的產(chǎn)出，使這些企業(yè)減產(chǎn)甚至停產(chǎn)。這說明產(chǎn)出

物是長線產(chǎn)品，項(xiàng)目很可能屬于盲目投資或重復(fù)建設(shè)。在這種情況下,

如果產(chǎn)出物在質(zhì)量、花色、品種等方面并無特色，我們應(yīng)該分解被替

代企業(yè)相應(yīng)產(chǎn)品的可變成本作為影子價格；如果質(zhì)量確有提高，我們

可取國內(nèi)市場價格為影子價格，也可參照國際市場價格定價，但這時

該產(chǎn)出物可能已轉(zhuǎn)變成可實(shí)現(xiàn)進(jìn)口替代的外貿(mào)貨物了。

（3）確定非外貿(mào)貨物影子價格的基本方法是成本分解法。

成本分解法是確定非外貿(mào)貨物影子價格的一種重要方法，基本思

路是：如果某貨物為一項(xiàng)非外貿(mào)貨物，且找不到現(xiàn)成的影子價格，則

可將構(gòu)成該貨物價格的各要素如，原料、燃料、動力等進(jìn)行分解，分

另I求出其影子價格，加總后即可得到該貨物的影子價格。用成本分解

法求取影子價格的最重要的調(diào)整是將原單位產(chǎn)品成本費(fèi)用中的折舊及

信貸資金利息項(xiàng)目調(diào)整為單位貨物總投資的資金回收費(fèi)用。成本分解

法原則上是對邊際成本而不是平均成本進(jìn)行分解，如果缺乏資料，也

可分解平均成本。必須用新增投資增加所需投入物供應(yīng)的，應(yīng)按其全

部成本進(jìn)行分解；可以挖掘原有企業(yè)生產(chǎn)能力增加供應(yīng)的，應(yīng)按其可

變成本進(jìn)行分解。這種方法的具體步驟為：

①按照費(fèi)用要素列出某種非外貿(mào)貨物的財(cái)務(wù)成本、單位貨物的固

定資產(chǎn)投資額和流動資金，并列出該貨物生產(chǎn)廠的建設(shè)期限及建設(shè)期

各年投資比例。

②剔除上述數(shù)據(jù)中包括的稅金。

③對外購原材料、燃料和動力等投入物的費(fèi)用進(jìn)行調(diào)整，其中有

些可直接使用給定的影子價格或換算系數(shù)；對于重要的外貿(mào)貨物自行

測算其影子價格；對于重要的非外貿(mào)貨物可留待第二輪分解，有條件

時，也應(yīng)對投資中某些占比例大的費(fèi)用項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整。

④工資及福利費(fèi)和其他費(fèi)用原則上不予調(diào)整。

⑤計(jì)算單位貨物總投資（包括固定資產(chǎn)和流動資金）的資金回收

費(fèi)用，對折舊和流動資金利息進(jìn)行調(diào)整。

⑥必要時對上述分解成本中涉及非外貿(mào)貨物進(jìn)行第二輪分解。

綜合以上各步之后，即可得到該種貨物的分解成本。

3、特殊投入物的影子價格

（1）人力資源的影子工資。

影子工資體現(xiàn)國家和社會為建設(shè)項(xiàng)目使用勞動力而付出的代價，

勞動力的影子工資應(yīng)該能夠反映該勞動力用于擬建項(xiàng)目而使社會放棄

的效益，以及社會為此而增加的資源消耗。因此，影子工資由兩部分

組成：勞動的邊際產(chǎn)出和勞動力就業(yè)或轉(zhuǎn)移引起的社會資源消耗。在

國民經(jīng)濟(jì)評價中，影子工資作為費(fèi)用計(jì)入經(jīng)營費(fèi)用。

影子工資可通過財(cái)務(wù)評價時所用的工資與福利費(fèi)之和乘以影子工

資換算系數(shù)求得。影子工資換算系數(shù)是項(xiàng)目國民經(jīng)濟(jì)評價的重要參數(shù),

根據(jù)我國勞動力的狀況、結(jié)構(gòu)及就業(yè)水平，國家擬定一般建設(shè)項(xiàng)目的

影子工資換算系數(shù)為1,在建設(shè)期內(nèi)使用大量民工的項(xiàng)目，如水利、公

路項(xiàng)目，其民工的影子工資換算系數(shù)為0.5。

項(xiàng)目評價可根據(jù)項(xiàng)目所在地區(qū)勞動力的充裕程度及所用勞動力的

技術(shù)熟練程度，適當(dāng)提高或降低影子工資換算系數(shù)，對于就業(yè)壓力大

的地區(qū)或占用大量非熟練勞動力的項(xiàng)目，影子工資換算系數(shù)可小于1;

對于占用大量短缺的專業(yè)技術(shù)人員的項(xiàng)目，影子工資換算系數(shù)可以大

于lo

（2）土地的影子費(fèi)用。

土地是項(xiàng)目的特殊投入物，土地的影子費(fèi)用應(yīng)該能夠反映該土地

用于擬建項(xiàng)目而使社會為此放棄的效益，以及社會為此面增加的資源

消耗。在國民經(jīng)濟(jì)評價中，土地的影子費(fèi)用包括擬建項(xiàng)目占用土地而

使國民經(jīng)濟(jì)為此放棄的效益，即土地的機(jī)會成本，以及國民經(jīng)濟(jì)為項(xiàng)

目占用土地而新增加的資源消耗。

土地機(jī)會成本按照擬建項(xiàng)目占用土地而使國民經(jīng)濟(jì)為此放棄的該

土地最好可行替代用途的凈效益測算。評估人員可根據(jù)土地的種類，

項(xiàng)目計(jì)算期內(nèi)技術(shù)、環(huán)境、適應(yīng)性等多方面的約束條件，選擇該土地

最可行的替代用途2?3種進(jìn)行比較，以其最大者為計(jì)算基礎(chǔ)，適當(dāng)考

慮年平均凈收益的增長率，求出土地的機(jī)會成本，

在進(jìn)行國民經(jīng)濟(jì)評價時，如果土地費(fèi)用是分年度支付的，則將土

地的影子費(fèi)用按等額回收因數(shù)計(jì)算每年應(yīng)支付的影子費(fèi)用，記入經(jīng)營

成本；如為一次性支付，則將影子費(fèi)用全部記入固定資產(chǎn)投資。處理

方法及范圍可與財(cái)務(wù)評價相一致，如搬遷費(fèi)，若計(jì)入固定資產(chǎn)投資，

則在影子費(fèi)用計(jì)算時就不應(yīng)重復(fù)計(jì)入經(jīng)營費(fèi)用。

4、其他投入物的影子價格

如果項(xiàng)目的產(chǎn)出效果表現(xiàn)為對人力資本、生命延續(xù)或疾病預(yù)防等

方面的影響，如教育項(xiàng)目、衛(wèi)生項(xiàng)目、環(huán)境改善工程或交通運(yùn)輸項(xiàng)目

等，我們應(yīng)根據(jù)項(xiàng)目的具體情況，測算人力資本增值的價值、可能減

少死亡的價值，以及對健康影響的價值，并將量化結(jié)果納入項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)

費(fèi)用效益分析的框架之中。如果貨幣量化缺乏可靠依據(jù)，應(yīng)采用非貨

幣的方法進(jìn)行量化。

（1）對于項(xiàng)目的實(shí)施能夠引起人力資本增值的效果，如教育項(xiàng)目

引起的人才培養(yǎng)和素質(zhì)提高，在勞動力市場發(fā)育成熟的情況下，其價

值應(yīng)根據(jù)“有項(xiàng)目”和“無項(xiàng)目”兩種情況下的稅前工資率的差別進(jìn)

行估算。

（2）對于項(xiàng)目的效果表現(xiàn)為增加或減少死亡的價值，應(yīng)盡可能地

分析由于死亡風(fēng)險的增加或減少的價值，根據(jù)社會成員為避免死亡而

愿意支付的價格進(jìn)行計(jì)算。在缺乏估算人們對生命的支付意愿的資料

時，我們可采用人力資本法，通過分析人員死亡所帶來的為社會創(chuàng)造

收入的減少評價死亡引起的損失，以測算生命的價值，或者通過分析

不同工種的工資差別測算人們對生命價值的支付意愿。

（3）對于項(xiàng)目的效果表現(xiàn)為對人們健康的影響時，一般應(yīng)通過分

析疾病發(fā)病率與項(xiàng)目影響之間的關(guān)系，測算發(fā)病率的變化所導(dǎo)致的收

入損失，看病、住院、醫(yī)藥等醫(yī)療成本及其他各種相關(guān)支出的變化，

并綜合考慮人們對避免疾病而獲得健康生活所愿意付出的代價，測算

其經(jīng)濟(jì)價值。

十、評估參數(shù)

國民經(jīng)濟(jì)評估參數(shù)是國民經(jīng)濟(jì)評估的基礎(chǔ)。正確理解和使用評估

參數(shù)，對正確計(jì)算項(xiàng)目的效益、費(fèi)用和評價指標(biāo)，以及比選優(yōu)化方案

具有重要作用。國民經(jīng)濟(jì)評估參數(shù)包括計(jì)算、衡量項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效

益的各類計(jì)算參數(shù)和判定項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)合理性的判據(jù)參數(shù)。它主要可分為

兩大類：一類是通用參數(shù)，如影子匯率（口岸價格綜合轉(zhuǎn)換系數(shù)）、

社會折現(xiàn)率等，由國家行政主管部門統(tǒng)一測定并發(fā)布，在各類投資項(xiàng)

目的國民經(jīng)，濟(jì)評估中必須使用。另一類是貨物影子價格等一般參數(shù),

如影子工資換算系數(shù)和土地影子價格等，由行業(yè)或者項(xiàng)目評價人員測

定，在各類投資項(xiàng)目的國民經(jīng)濟(jì)評估中可參考使用。需要說明的是，

這些參數(shù)僅僅供投資項(xiàng)目評價及決策使用，并不在任何意義上暗示現(xiàn)

行價格、匯率及利率的變動趨勢，也不作為國家分配投資、企業(yè)間進(jìn)

行商品交換的依據(jù)。另外，由于在現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)生活中，各方面的經(jīng)濟(jì)情

況是在發(fā)展變化的，所以從理論上講，參數(shù)具有一定的時效性，我們

應(yīng)根據(jù)具體情況隨時調(diào)整，但是在實(shí)踐過程中只能做到階段性調(diào)整。

國民經(jīng)濟(jì)評估參數(shù)是用來計(jì)算和衡量項(xiàng)目投入費(fèi)用和產(chǎn)出效益，

并判斷項(xiàng)目宏觀經(jīng)濟(jì)合理性的一系列數(shù)值依據(jù)。其目的是保證各類項(xiàng)

目評價標(biāo)準(zhǔn)的統(tǒng)一性和評價結(jié)論的可比性。所以，項(xiàng)目評估工作人員

在評價參數(shù)的取值時一定要注意其合理性，并能反映、符合客觀實(shí)際

情況。一般地，項(xiàng)目國民經(jīng)濟(jì)評估參數(shù)主要有以下幾種：

（一）社會折現(xiàn)率

1、社會折現(xiàn)率的含義

項(xiàng)目的國民經(jīng)濟(jì)評估主要采用費(fèi)用效益分析方法或者費(fèi)用效果分

析方法。在費(fèi)用效益分析方法中，主要采用動態(tài)計(jì)算方法，計(jì)算經(jīng)濟(jì)

凈現(xiàn)值或者經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率指標(biāo)。在計(jì)算項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值指標(biāo)時，

我們需要使用一個事先確定的折現(xiàn)率，而在使用經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率指標(biāo)

時，需要用一個事先確定的基準(zhǔn)收益率做對比，以判定項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)效

益是否達(dá)到了標(biāo)準(zhǔn)。為此，現(xiàn)實(shí)中通常將經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值計(jì)算中的折現(xiàn)率

和經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率判據(jù)的基準(zhǔn)收益率統(tǒng)一起來，規(guī)定為社會折現(xiàn)率。

社會折現(xiàn)率是資金的影子價格，也是資金的機(jī)會成本，反映國家

對資金時間價值的估量和資金稀缺程度，是社會對項(xiàng)目占用資金所要

求達(dá)到的最低獲利標(biāo)準(zhǔn)。它是項(xiàng)目國民經(jīng)濟(jì)效益評估的重要通用參數(shù),

作為計(jì)算經(jīng)濟(jì)凈現(xiàn)值的折現(xiàn)率，并作為衡量經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率的基準(zhǔn)值,

是項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)可行性和方案比優(yōu)的主要判據(jù)。在宏觀上，社會折現(xiàn)率是

國家調(diào)節(jié)控制投資活動的主要手段之一，可以起到控制投資規(guī)模、調(diào)

節(jié)投資方向、優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)和提高投資效益等作用。社會折現(xiàn)率低，

滿足經(jīng)濟(jì)要求的項(xiàng)目多，投資規(guī)模就會大；社會折現(xiàn)率高，滿足經(jīng)濟(jì)

要求的項(xiàng)目少，投資規(guī)模就會小。由于社會折現(xiàn)率的高低會影響整個

國家的投資規(guī)模，從而影響整個國家的積累與消費(fèi)比例，影響整個國

家的總投資效果。因此，適當(dāng)?shù)纳鐣郜F(xiàn)率有利于正確引導(dǎo)投麥，改

變整個國家的資源配置情況，達(dá)到社會資源的最佳配置，調(diào)節(jié)資金的

供求平衡。

2、社會折現(xiàn)率的測定

目前公布的社會折現(xiàn)率，是以資本的社會機(jī)會成本與費(fèi)用效益的

時間偏好率二者為基礎(chǔ)進(jìn)行測算的結(jié)果。

在項(xiàng)目評價中，社會折現(xiàn)率既代表了資金的機(jī)會成本，也是不同

年份之間費(fèi)用效益的折算率。理論上，如果社會資源供求在最優(yōu)狀態(tài)

平衡，資金的機(jī)會成本應(yīng)當(dāng)?shù)扔诓煌攴葜g的折算率，但在現(xiàn)實(shí)經(jīng)

濟(jì)中，社會投資資金總是表現(xiàn)出一定的短缺，資金的機(jī)會成本總是高

于不同年份之間的費(fèi)用效率折算率。同時，由于投資風(fēng)險的存在，資

本投資所要求的收益率總是要高于不同年份折算率。因此，按照資金

機(jī)會成本原則確定的社會折現(xiàn)率總是高于按照費(fèi)用效益的時間偏好率

原則確定的數(shù)值。社會折現(xiàn)率的測定主要有以下兩種方法：

(1)用投資項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率排隊(duì)的方法測定。

用投資項(xiàng)目內(nèi)部收益率排隊(duì)的方法制定社會折現(xiàn)率的原理是：在

一定的時期內(nèi)，國家和社會可用來投資的資金總額是一定的，而投資

項(xiàng)目的數(shù)量則是不定的。將可供選擇的投資項(xiàng)目按其經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率

高低依次累計(jì)并計(jì)算項(xiàng)目投資額之和，直到累計(jì)投資額等于預(yù)計(jì)可供

籌集的投資總額為止。最后一個投資項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)內(nèi)部收益率即為社會

折現(xiàn)率。從這種意義上講，社會折現(xiàn)率的高低取決于一個國家資金供

應(yīng)總量和社會資源量的多少。一般地，投資資金供應(yīng)量越多，社會折

現(xiàn)率就越低；反之，社會折現(xiàn)率就越高。

但是，需要提出的是，這種方法從理論上講是成立的，但在實(shí)際

中卻是很難計(jì)算的。這是因?yàn)椋菏紫?，現(xiàn)實(shí)中，投資項(xiàng)目的可行性研

究、安排及決策是分別進(jìn)行的，并不具備這樣測定社會折現(xiàn)率的條件。

其次，若能有效地按這種方式進(jìn)行投資項(xiàng)目的排隊(duì)并進(jìn)行決策，就沒

有必要再測定社會折現(xiàn)率。現(xiàn)階段，我國的市場經(jīng)濟(jì)還不完善，各行

業(yè)之間的收益水平也很不平衡，考慮國民經(jīng)濟(jì)綜合平衡的要求，也不

可能按照這種方式安排投資項(xiàng)目并分配投資資金。如果這樣的話，投

資收益水平較低的基礎(chǔ)性投資項(xiàng)目和公益性投資項(xiàng)目的投資資金就得

不到保證。

(2)根據(jù)現(xiàn)行價格下的投資收益率的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)測定。

這是一種根據(jù)投資收益率的統(tǒng)計(jì)值測定社會折現(xiàn)率的方法，即是

利用國家統(tǒng)計(jì)局公開公布的有關(guān)統(tǒng)計(jì)資料，用一種簡化的方法測算社

會平均投資收益率，從而確定社會折現(xiàn)率取值的方法。它的原理是在

考慮資金時間價值的情況下，一定時期內(nèi)的投資支出與可收回投資的

收益額相等時的折現(xiàn)率。

總之，社會折現(xiàn)率應(yīng)根據(jù)國家的社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)、發(fā)展戰(zhàn)略、

發(fā)展優(yōu)先順序、發(fā)展水平、宏觀調(diào)控意圖、社會成員的費(fèi)用效益偏好、

社會投資收益水平、資金供給狀況、資金機(jī)會成本等因素綜合測定。

根據(jù)上述要求，結(jié)合當(dāng)前的實(shí)際情況，我國在現(xiàn)階段的社會折現(xiàn)率的

取值為8%。對于受益期長的建設(shè)項(xiàng)目，如果遠(yuǎn)期效益較大，效益實(shí)現(xiàn)

的風(fēng)險較小，社會折現(xiàn)率可適當(dāng)降低，但不應(yīng)低于6%。

（二）影子匯率

1、影子匯率

影子匯率是外匯的影子價格，是把單位外幣換成人民幣的真實(shí)價

值。一般發(fā)展中國家都存在外匯短缺情況，政府不同程度地對外匯實(shí)

施管制，低估外匯價值，外匯市場匯率往往不能反映外匯的真實(shí)價值。

因此，在進(jìn)行項(xiàng)目的國民經(jīng)濟(jì)效益評估時，我們需要采用影子匯率。

外匯是一種稀缺資源，我們應(yīng)該用機(jī)會成本測算其實(shí)際價值，影子匯

率實(shí)際上等于外匯可自由兌換時的市場匯率。它是國民經(jīng)濟(jì)效益評估

中的重要通用參數(shù)，由國家統(tǒng)一測定并定期修正。它體現(xiàn)從國家角度

對外匯價值的估量，在國民經(jīng)濟(jì)評估中用于外匯與人民幣之間的換算。

同時，它又是經(jīng)濟(jì)換匯成本或經(jīng)濟(jì)節(jié)匯成本的判據(jù)。影子匯率的高低,

直接影響項(xiàng)目比選中的進(jìn)出口決策，影響對產(chǎn)品進(jìn)口替代型項(xiàng)目和產(chǎn)

品出口型項(xiàng)目的決策。當(dāng)項(xiàng)目需要國外進(jìn)口投入物時，影子匯率影響

土口物成本，從而影響項(xiàng)目的費(fèi)用。當(dāng)項(xiàng)目產(chǎn)出物出口時，影子匯率

影響項(xiàng)目效益的計(jì)算，從而影響項(xiàng)目決策。因此，影子匯率的高低往

往對項(xiàng)目的國民經(jīng)濟(jì)評估具有決定性的作用。

2、影子匯率換算系數(shù)

影子匯率換算系數(shù)是影子匯率與國家外匯牌價的比值系數(shù)，可以

直觀反映外匯影子價格相對于官方匯率的溢價比例，也可以反映國家

外匯牌價對于外匯經(jīng)濟(jì)價值的低估比率。在項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)評價中，常用

國家外匯牌價乘以影子匯率換算系數(shù)得到影子匯率。

影子匯率換算系數(shù)在項(xiàng)目國民經(jīng)濟(jì)評估中用于計(jì)算外匯影子價格,

直接或間接地影響項(xiàng)目的進(jìn)出口貨物價值。

3、影子匯率的測定

在現(xiàn)有的外匯收支狀況下，國家在現(xiàn)有水平上增加一個單位的外

匯收入，可以用于增加進(jìn)口或者減少出口。一般認(rèn)為，在邊際上，這

一單位外匯中將有一部分用于增加進(jìn)口，另一部分用于減少出口。有

多少用于增加進(jìn)口，多少用于減少出口，夙決于國家外貿(mào)的進(jìn)出口彈

性。用于增加進(jìn)口，可以增加國內(nèi)消費(fèi)或投資，獲得社會經(jīng)濟(jì)效益；

用于減少出口，可以減少國內(nèi)生產(chǎn)出口產(chǎn)品的資源消耗，減少社會資

源消耗費(fèi)用。一個單位外匯的社會經(jīng)濟(jì)價值，取決于其用于增加進(jìn)口

而獲得的社會經(jīng)濟(jì)效益與減少出口獲得的社會資源消耗費(fèi)用節(jié)省兩部

分之和。增加進(jìn)口的社會經(jīng)濟(jì)效益應(yīng)當(dāng)以使用者的支付意愿定價。減

少出口節(jié)省的社會資源消耗費(fèi)用由這些社會資源的社會經(jīng)濟(jì)價值決定,

應(yīng)當(dāng)也決定于這些資源的社會使用者的支付意愿。

如果外匯的邊際成本等于邊際貢獻(xiàn)，那么國家的外匯收支應(yīng)當(dāng)處

于可以由市場自動均衡的狀態(tài)，即外匯收支處于均衡狀態(tài)，這種可以

使外匯收支平衡的匯率稱為均衡匯率。影子匯率的一種理論上的確定

方法是以均衡匯率為基礎(chǔ)的。由于國家的外匯收支并沒有被市場自動

平衡的狀態(tài)，國家外匯牌價相對于影子匯率存在差異。外匯牌價與影

子匯率之間的差異，一方面來自外匯牌價對均衡匯率的扭曲，另一方

面來自進(jìn)出口關(guān)稅帶來的扭曲。

均衡匯率需要通過一定的模型進(jìn)行估算。實(shí)踐中，影子匯率的測

定還存在多種實(shí)用的簡化方法，如采用進(jìn)出口平均關(guān)稅稅率確定影子

匯率，采用進(jìn)出口貿(mào)易逆差確定影子匯率，以出口換匯成本確定影子

匯率等。

（三）貿(mào)易費(fèi)用率

在國民經(jīng)濟(jì)評估中，貿(mào)易費(fèi)用主要是指物資系統(tǒng)、外貿(mào)公司和各

級商業(yè)批發(fā)站等部門花費(fèi)在貨物流通過程中以影子價格計(jì)算的費(fèi)用

（長途運(yùn)輸費(fèi)用除外）。貿(mào)易費(fèi)用率是反映這部分費(fèi)用相對于影子價

格的一個綜合比率。貿(mào)易費(fèi)用率用以計(jì)算貨物的貿(mào)易費(fèi)用。

一般地，貿(mào)易費(fèi)用率取值為6%。對于少數(shù)價格高、體積與重量相

對較小的貨物，我們可適當(dāng)降低貿(mào)易費(fèi)用率。不經(jīng)商貿(mào)部門流轉(zhuǎn)而由

生產(chǎn)廠家直接提供的貨物，不計(jì)算貿(mào)易費(fèi)用。

十一、公司簡介

（一）公司基本信息

1、公司名稱：XXX有限責(zé)任公司

2、法定代表人：薛xx

3、注冊資本：1350萬元

4、統(tǒng)一社會信用代碼：xxxxxxxxxxxxx

5、登記機(jī)關(guān)：xxx市場監(jiān)督管理局

6、成立日期：2015-2-6

7、營業(yè)期限：2015-2-6至無固定期限

8、注冊地址：xx市xx區(qū)xx

（二）公司簡介

公司在發(fā)展中始終堅(jiān)持以創(chuàng)新為源動力，不斷投入巨資引入先進(jìn)

研發(fā)設(shè)備，更新思想觀念，依托優(yōu)秀的人才、完善的信息、現(xiàn)代科技

技術(shù)等優(yōu)勢，不斷加大新產(chǎn)品的研發(fā)力度，以實(shí)現(xiàn)公司的永續(xù)經(jīng)營和

品牌發(fā)展。

經(jīng)過多年的發(fā)展，公司擁有雄厚的技術(shù)實(shí)力，豐富的生產(chǎn)經(jīng)營管

理經(jīng)驗(yàn)和可靠的產(chǎn)品質(zhì)量保證體系，綜合實(shí)力進(jìn)一步增強(qiáng)。公司將繼

續(xù)提升供應(yīng)鏈構(gòu)建與管理、新技術(shù)新工藝新材料應(yīng)用研發(fā)。集團(tuán)成立

至今，始終堅(jiān)持以人為本、質(zhì)量第一、自主創(chuàng)新、持續(xù)改進(jìn)，以技術(shù)

領(lǐng)先求發(fā)展的方針。

十二、產(chǎn)業(yè)環(huán)境分析

從中長期發(fā)展趨勢看，蘇州戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型升級必須更加注重經(jīng)濟(jì)、社

會、政治、文化、生態(tài)的全面協(xié)調(diào)發(fā)展；必須更加注重創(chuàng)新與創(chuàng)意為

核心的現(xiàn)代要素驅(qū)動；必須更加注重增強(qiáng)中心城市的核心功能；必須

更加注重參與國際分工、國際競爭、融入全球城市網(wǎng)絡(luò)；必須更加注

重發(fā)展城市軟實(shí)力，全方位重塑蘇州城市魅力。面對新機(jī)遇、新挑戰(zhàn),

蘇州必須準(zhǔn)確把握戰(zhàn)略機(jī)遇期內(nèi)涵的深刻變化，準(zhǔn)確把握國際國內(nèi)發(fā)

展基本趨勢，準(zhǔn)確把握蘇州發(fā)展階段性特征和新的任務(wù)要求，始終保

持清醒頭腦，堅(jiān)定信心，銳意進(jìn)取，奮發(fā)作為，謀求戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型新突破、

繪就城市發(fā)展新藍(lán)圖，推動經(jīng)濟(jì)建設(shè)。

十三、半導(dǎo)體封裝測試設(shè)備行業(yè)發(fā)展概況及發(fā)展趨勢

1、半導(dǎo)體行業(yè)發(fā)展概況及發(fā)展趨勢

半導(dǎo)體是一種導(dǎo)電性可受控制、范圍可從絕緣體至導(dǎo)體之間的材

料，是計(jì)算機(jī)、通信設(shè)備、電子產(chǎn)品的核心組成部分，廣泛應(yīng)用于生

產(chǎn)和消費(fèi)的各個領(lǐng)域，是基礎(chǔ)性、戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)。

近年來，5G、物聯(lián)網(wǎng)、人工智能新興應(yīng)用領(lǐng)域的蓬勃發(fā)展，對海

量數(shù)據(jù)的有效處理提出更高的要求，使半導(dǎo)體產(chǎn)品的使用場景不斷豐

富，為半導(dǎo)體行業(yè)的發(fā)展注入了新的增長動力。受半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的

影響，我國已成為全球最大的半導(dǎo)體產(chǎn)品制造基地，并初步形成了包

括芯片設(shè)計(jì)、晶圓制造、封裝測試三個主要環(huán)節(jié)相關(guān)的產(chǎn)業(yè)鏈格局。

在政策支持、市場拉動等因素的作用下，我國半導(dǎo)體行業(yè)在推進(jìn)國產(chǎn)

化的進(jìn)程中繼續(xù)保持快速增長態(tài)勢。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2021年我國集成電路產(chǎn)業(yè)銷售額為10,458.30億元，同

比增長18.20%,其中設(shè)計(jì)、制造、封裝測試業(yè)占比分別為43.21%、

30.37%和26.42%。封裝測試位于半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈的后段，包括封裝和測

試兩個環(huán)節(jié)，是半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈尤為重要的環(huán)節(jié)。其中，封裝是對制造

完成的晶圓進(jìn)行劃片、貼片、鍵合等一系列工藝，使電路與外部器件

實(shí)現(xiàn)連接，并為晶圓上的芯片提供保護(hù)，使其免受物理、化學(xué)等環(huán)境

因素造成損傷的工藝；測試主要是對半導(dǎo)體性能進(jìn)行測試，是保障成

品質(zhì)量穩(wěn)定、控制系統(tǒng)損失的關(guān)鍵工藝。

當(dāng)前，全球封裝測試市場規(guī)模與日俱增，據(jù)統(tǒng)計(jì)，全球封裝測試

市場規(guī)模從2011年的455億美元增長至2020年的594億美元，其間

年均復(fù)合增長率約為3.00%o

憑借巨大的消費(fèi)電子市場、龐大的電子制造業(yè)基礎(chǔ)，我國吸引了

眾多半導(dǎo)體公司在國內(nèi)投資，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移正不斷深入，我國的封

裝測試行業(yè)，將受益于半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移帶來的需求傳導(dǎo)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，

2021年我國半導(dǎo)體封裝測試行業(yè)銷售規(guī)模為2,763億元，同比增長

10.10%,封裝測試是我國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈中國產(chǎn)化水平較高的環(huán)節(jié)，已

形成較強(qiáng)的國際競爭力。

2、半導(dǎo)體封裝測試設(shè)備行業(yè)發(fā)展概況及發(fā)展趨勢

封裝測試設(shè)備包括封裝設(shè)備及后道測試設(shè)備。封裝設(shè)備包括劃片

機(jī)、貼片機(jī)、鍵合設(shè)備等，封裝測試環(huán)節(jié)的后道測試設(shè)備主要包括測

試機(jī)、分選機(jī)及探針臺等。從現(xiàn)階段看，封裝測試設(shè)備國產(chǎn)化率較低,

市場主要由海外公司占據(jù)，國產(chǎn)設(shè)備的替代空間較大。

測試設(shè)備的國產(chǎn)化進(jìn)程相對較快，已實(shí)現(xiàn)部分國產(chǎn)化替代，隨著

國內(nèi)企業(yè)不斷加大研發(fā)投入，自主核心技術(shù)水平不斷增強(qiáng)，國產(chǎn)化滲

透率將逐步提升。在國內(nèi)封裝測試行業(yè)強(qiáng)勁的發(fā)展下，各類封裝測試

設(shè)備的市場規(guī)模均有高速增長，據(jù)統(tǒng)計(jì)，2021年測試機(jī)、分選機(jī)及探

針臺的增速分別達(dá)到48%、70%及90%。目前我國封裝測試行業(yè)發(fā)展迅

速，封裝廠商積極投入新產(chǎn)線以實(shí)現(xiàn)擴(kuò)產(chǎn)，未來，封裝測試市場尤其

是先進(jìn)封裝測試市場的擴(kuò)產(chǎn)需求將持續(xù)帶動對封裝測試設(shè)備的需求。

十四、必要性分析

1、現(xiàn)有產(chǎn)能已無法滿足公司業(yè)務(wù)發(fā)展需求

作為行業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)，公司已建立良好的品牌形象和較高的市場

知名度，產(chǎn)品銷售形勢良好，產(chǎn)銷率超過100%。預(yù)計(jì)未來幾年公司的

銷售規(guī)模仍將保持快速增長。

隨著業(yè)務(wù)發(fā)展，公司現(xiàn)有廠房、設(shè)備資源已不能滿足不斷增長的

市場需求。公司通過優(yōu)化生產(chǎn)流程、強(qiáng)化管理等手段，不斷挖掘產(chǎn)能

潛力，但仍難以從根本上緩解產(chǎn)能不足問題。通過本次項(xiàng)目的建設(shè)，

公司將有效克服產(chǎn)能不足對公司發(fā)展的制約，為公司把握市場磯遇奠

定基礎(chǔ)