如何建立自己的期貨交易系統(tǒng)

如何建立自己的期貨交易系統(tǒng)系統(tǒng)是什麼在股票市場中交易過兩、三年的人，幾乎都有一套自己的交易方法。曾經(jīng)有一個使用波浪理論的高手和我交流，他說他經(jīng)常性的能夠預測到價格波動的高低點，並且因此而獲利。但是總體上的交易成績並不是非常理想。深入交談以後，我發(fā)現(xiàn)他的整體系統(tǒng)存在一些問題。比如，他不知道當他的預測出現(xiàn)錯誤的時候，應該如何處理？當?shù)玫揭粋€買進信號的時候應該使用多少資金？什麼時間應該加倉或者什麼時間應該獲利了結？在我的大多數(shù)學生開始向我學習的時候，幾乎都有一些實戰(zhàn)經(jīng)驗，事實上，很多人的成績相當不錯。但是在交易的系統(tǒng)性方面，卻有明顯的欠缺。就拿前面的波浪高手來說，他應該認真的問一問自己，如何把所有的事項整理起來？除了市場分析以外，你還缺少什麼東西？很顯然，是缺少的東西妨礙了你長期穩(wěn)定的獲利。你的交易方法，是否適合你？它是不是你有能力把握的方法？是否與你的投機目標相吻合？是否與你的個性相吻合？如果你想長期穩(wěn)定的獲利，那麼整體的交易應該是一個過程，而絕不是簡簡單單的一次預測或者一次全倉買入。其間至少包括：1、如何處理判斷失誤？2、最大虧損能夠被控制在什麼範圍內？3、什麼時間追買？什麼時間獲利了結？4、市場出現(xiàn)突發(fā)因素，如何處理？5、預期的目標是多少？6、當市場價格變化以後，如何修正自己的交易計劃？大多數(shù)交易者心中都有一個強烈的願望，就是希望他們的每一次交易都是正確的，但是理智的思考一下，華爾街的頂尖交易員在十年中的平均正確率僅僅是35%左右，你能做到多少？你是否現(xiàn)在就比他們優(yōu)秀？另一方面，大多數(shù)人相信有一個通向成功的絕招：一個指標，一個形態(tài)，或者一個機械的交易系統(tǒng)，他們還肯定一小部分人正在使用著-------我在網(wǎng)上見過售價數(shù)十萬元的一個公式，據(jù)說可以百戰(zhàn)百勝--------他們努力的想揭開這個絕招的秘密，從此而獲利。簡直是一個天大笑話。市場真的有能夠長期穩(wěn)定的獲利的方法嗎？正確答案是有，而且答案就在你自己身上。我可以明確的告訴你：成功交易的一個秘密就是找到一套適合你的交易系統(tǒng)。這個交易系統(tǒng)是非完全機械式的，適合你自己個性的，有完善的交易思想、細致的市場分析和整體操作方案的。交易系統(tǒng)，或者說系統(tǒng)的交易方法，才是你長期穩(wěn)定獲利的正確方法。自我控制我認識很多成功的投機者，他們毫無例外的能夠認識到：市場的成功來自對自我的控制。自我控制並不是很難達到，但是對大多數(shù)人來說，意識到這一點卻非常困難。我們看看成功的投機者所共有的特點：1、他們的風險意識很強：他們在交易中經(jīng)常出現(xiàn)虧損，但是任何一次都沒有使他們承擔過分的虧損。這與大多數(shù)虧損的交易者剛好相反，或者說，與我們的天性相反。風險控制首先是自我的控制。2、在許多市場中，成功的投機者，成功率可以達到35%，甚至50%。他們的之所以成功，並非因為他們正確的預測是市場價格，而是因為他們的獲利部位要遠遠的高於虧損部位。這也需要極大的自我控制，當然，還需要整體的交易方案。3、成功的投機者的交易思路與眾不同。他們有很大的耐心去做別人都害怕做的事情，他們會非常耐心的等待一個看起來非常渺茫的機會，我們知道，投機，正是因為機會而獲利。如果沒有對自我的嚴格控制，很難做到這一點。很多人可以輕易地達到正確分析市場的程度，但是，要他們達到長期穩(wěn)定的獲利狀態(tài)，卻需要漫長的訓練，訓練的主要內容就是自我控制。很多時候，一些人會買現(xiàn)成的交易系統(tǒng)，他們非常喜歡，似乎有找到魔法的感覺，而如何正確的使用這些“魔法”，他們卻不願意關注-------人們似乎更加願意去做一些能夠使自己興奮的事情，而不考慮是否正確。當其他人告訴你他們是如何交易的時候，他們只是告訴了你他們的行動，這是為什麼大多股評或者機構推薦都會發(fā)生錯誤的原因。我們假設今天的媒體向100家機構咨詢，有90個機構認為市場會上升，那麼你如何考慮？實際他們並不是有意在欺騙你：因為他們在今天的交易中的確買入了。也許是他們因為看好而（已經(jīng)）買入，或者是因為（已經(jīng)）買入而看好，這都不重要，重要的是他們告訴了你他們的行動。元，約合4%，同時你的系統(tǒng)原則是單次交易虧損不超過總資金的2%，那麼你至多使用50%的總資金-----50%*4%=2%；如果介入價格是10.80，止損是9.80，可能虧損是1元，約10%，那麼你的使用資金至多是總資金的20%-----20%*10%=2%。這是在各股中的資金使用原則。當然，在實際交易中，交易者應該有不同的投資組合，或者說，交易者應該持有不同類型的股票。當大盤向好時，可以增加頭寸，這種頭寸增加一般不要在已經(jīng)持有的股票上面。什么是交易系統(tǒng)我們經(jīng)常從初學交易者到經(jīng)驗豐富投資者得到關于“什么是系統(tǒng)”的問題。這篇文章的目的是為了給你盡可能清晰的資訊。首先，我們將回顧一些背景資訊去幫助你理解交易內容之外的系統(tǒng)是什么。你將了解到不同的人擁有的系統(tǒng)與他們對錢的態(tài)度有關系。本文的第二段將注重清晰定義什么是交易系統(tǒng)。第三部分將討論系統(tǒng)的擴展部分——交易計劃。最后，我們將討論系統(tǒng)發(fā)展中的關鍵因素。商業(yè)系統(tǒng)在RobertKiyosaki的書《現(xiàn)金流象限》，他區(qū)分了為錢工作的兩類人和讓錢為他們工作的兩類人。在每個例子中，他們四者的主要不同區(qū)分特征是他們如何處理錢。首先，讓我們看商業(yè)系統(tǒng)。麥當勞是典型的大型系統(tǒng)的購買者。事實上，一個加盟商必須去漢堡大學六個月（我認為的時間長度）去學習運營店的系統(tǒng)。系統(tǒng)有食物運送，準備食物，問候顧客，在一分鐘內服務，清潔等等。所有的這些系統(tǒng)能容易得被一個大專水準的經(jīng)理和可能高中輟學的雇員完成。換而言之，系統(tǒng)是可重復，簡單得能被一個不怎么聰明的16歲的人運行，工作好的足夠保持顧客的流動?，F(xiàn)在，知道了系統(tǒng)的定義，讓我們看看在四個現(xiàn)金流象限中相關系統(tǒng)的人是如何的。雇員：雇員是典型的安全驅動型。他們有工作并通過此工作賺錢。雇員通常運行系統(tǒng)。他們不需要知道他們正在運行系統(tǒng)，但它是他們的職能。例如，在賣當勞的雇員將問候顧客并下單。雇員正運行“問候客戶”系統(tǒng)。大多數(shù)雇員不理解系統(tǒng)。他們只知道他們的工作是什么。這就像成為交易者的雇員或像交易者那么做的雇員。他們典型的問題例如“什么股票我該買”“市場將如何”“我怎么做這個”。我們總能看到諸如此類的問題。例如，在我寫這篇文章時，一位先生剛買了CNBC，他問客人“你認為戰(zhàn)爭會影響市場的什么方向？我們怎么從中賺錢”這些是典型的雇員問題。他們總說“我不真的理解這些，請告訴我做什么”金融媒體通過回答這些雇員式的交易者而興旺。自我雇傭者：自我雇傭者是典型的控制和正確做事的驅動。注意我經(jīng)常談論的關于如何這些驅動構成一些偏見即大多數(shù)交易者需要正確或控制市場。自我雇傭者就是整個系統(tǒng)。他們基本上如此單調的運行只是他們不知道。而且，他們做的越多，他們越累。像雇員一樣，自我雇傭者為錢工作。然而他們更喜歡這工作，因為他們是在變化中的。他們人為工作越努力賺錢越多，這在某種程度上是正確的。但通常，工作越努力他們就覺的越累。然而，他們繼續(xù)人為他們是唯一能做對事的人。正如我以前說的，自我雇傭者基本上就是系統(tǒng)。通常他們不能看見這個系統(tǒng)，因為他們就是其中的一部分。他們就是細節(jié)。此外，他們有強烈的趨勢去復雜化事物。他們總是完美主義者，他們相信完美的系統(tǒng)必定是復雜的。他們總是問“什么能讓我系統(tǒng)完美”。一些人從自我雇傭的精神進去交易中，醫(yī)生，牙醫(yī)，和其他擁有自己的小生意他們在其中基本上就是系統(tǒng)一樣的專家。這就是他們想了解并交易的同樣方式。他們想增加復雜性直到它們運行，即使這個策略很少工作。自我雇傭者很象有個自由決定的系統(tǒng)能夠持續(xù)的變化。企業(yè)主：一個好的企業(yè)主應該能夠離開公司一年回來后發(fā)現(xiàn)公司運營的更好。這是理想的狀態(tài)，但有理論的事實。這種狀態(tài)的發(fā)生是因為企業(yè)主的工作是設計一群系統(tǒng)，他的雇員能夠自我工作(或至少在一個經(jīng)理的帶領下)。換而言之，企業(yè)主是設計系統(tǒng)，而且這些系統(tǒng)一般都是簡單的。企業(yè)主通常在交易領域做的不錯如果他們采用以前做生意時同樣的方法。當然企業(yè)主可能雇傭某人運行他們的系統(tǒng)，給一份低的工資。當TOMＢＡＳＳＯ,在《新金融怪杰》??被采訪時，他和我一起做工作室，他總自我描述首先是位商人其次是交易者。ＴＯＭ的部分觀點是尋找可重復的任務，即一個人在他的組織中不得不反覆的重復。當他發(fā)現(xiàn)了如此的任務，他的工作是去發(fā)展一個程序不用人手去執(zhí)行。通常的電腦程序是簡單程序的很好例子。投資者：最后一個象限的是投資者。投資者是在商業(yè)中投資，他的最重要的標準是“生意的回報比率是多少”換而言之，投資者還會問“如果我投資，我將得到怎么樣的回報”高回報的投資是典型的投資好生意。ＲＯＢＥＲＴＫＩＹＯＳＡＫＩ描述這個象限的人把錢轉化成了財富。按照他的觀點，富有的人有70%的收入從投資中取得，３０％或更少的是從工資中取得。大多數(shù)的交易者可能不符合這個投資者的定義。他們買底賣高，交易股票。結果，他們必須做點什么來賺錢。相對的，投資者是典型的尋找可以產(chǎn)生25%的回報或更高的而不需要做任何事的投資地方。如果知道如何賺這些回報的形式，你想盡可能長的持有這些投資。很多高科技股票正顯示賺取了超過25%的增長率，當增長時，價格迅速的增長因為這就是投資者想要的。這些投資的問題是，他們不能保證持續(xù)到永遠，很多人可能發(fā)現(xiàn)這個問題在最近的18個月。什么是交易系統(tǒng)？大多數(shù)人考慮什么是交易系統(tǒng)，我人為交易系統(tǒng)有8部分組成：1）市場過濾2）開倉條件3）進場信號4）停損5）再進場6)贏利出場7)頭寸調整8）不同市場環(huán)境下的多系統(tǒng)市場過濾是觀察市場以決定是否適合你的系統(tǒng)。例如，我們有明顯趨勢市場，震蕩市場，無趨勢市場和小震蕩市場。當然，趨勢市場不是牛市就是熊市。你的系統(tǒng)可能只能適應其中的一個市場環(huán)境。結果，你需要過濾決定是否你??的系統(tǒng)有運行的可能。你是否交易系統(tǒng)？開倉條件總計你的屏幕標準。例如，如果你交易股票，在任意時間有7000多股票你可能決定投資。結果，大多數(shù)人采用一些標準減少到50個以下的股票。篩選的例子可能包括williamo'neil的CANSLIM標準或好的PEG或好的PEG比率或基本面的分析比如管理或資產(chǎn)回報。你可能有技術開倉，比如當股票連續(xù)7天下跌時進場。進場信號是最終的信號，在你篩選股票后開倉不是多就是空。有很多信號可能用來進場。但在一個進場信號發(fā)生時，價格通常會向你的方向移動。系統(tǒng)的下個部分是停損。這是你能容忍的最壞損失，它定義為1R（或你的初始風險）。你的停損可能將保持你持有股票一段時間（即股票價格下跌25%）或當市場對你不利時你將快速反應。停損是完全必要的。市場不可能永遠上漲或永遠下跌。你需要設置停損來保護自己。正如我在《通向金融王國的自由之路》中說到的，沒有設置停損的進場，就像在城里開車不管紅燈。你可能最終達到目的，但你做的如此成功和安全的機會非常少。交易系統(tǒng)的第五部分是再進場策略。經(jīng)常當你停損平倉后，股票向你原來的開倉方向移動。當這種事情發(fā)生，你可能有個很好的利潤機會，只要不去除原先的進場和開倉信號。結果，你也需要考慮到再進場標準。什么時候你想重新進場？什么情況是可行的什么標準將觸發(fā)你的再進場？你需要考慮一些關于再進場。第六個部分是出場策略。出場策略可能非常簡單。例如，當股票價格創(chuàng)新高可能調整25%的跟蹤止損。止贏總向上調