內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證研究及牛頓環(huán)干涉實(shí)驗(yàn)的相關(guān)問題及研究

內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證研究1前言1.1研究背景追溯過往，面對(duì)世界通信、施樂、美林公司、騎士交易集團(tuán)等上市公司的會(huì)計(jì)造假事件，經(jīng)專家的調(diào)查與研究，分析出內(nèi)部控制的缺陷。這一系列事件沖擊了美國(guó)的資本市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)，使企業(yè)價(jià)值大打折扣。隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，對(duì)于各企業(yè)的內(nèi)部控制是十分有必要的，各專家提出各種內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值的關(guān)系與影響的理論。面對(duì)我國(guó)的藍(lán)田股份、中航油等造假案件，甚至于珠海巨人集團(tuán)的衰敗事件，追究其緣由，都是內(nèi)部控制的缺陷。我國(guó)應(yīng)借鑒美國(guó)的成果，根據(jù)我國(guó)當(dāng)前社會(huì)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，結(jié)合企業(yè)具體情況，提高內(nèi)部控制的質(zhì)量，從而提升企業(yè)價(jià)值，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。隨著經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展，人們的消費(fèi)意識(shí)有所改善，人民享受生活的意愿也隨之提高，旅游業(yè)迅速發(fā)展。同樣，旅游業(yè)也面對(duì)著挑戰(zhàn)，旅游業(yè)的多樣化發(fā)展，使市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)更多的變化，成為人們與專家關(guān)注的焦點(diǎn)。從旅游業(yè)中各上市公司出現(xiàn)的產(chǎn)生問題中，可見內(nèi)部管理的重要性。企業(yè)業(yè)績(jī)的提高，最主要的原因來自于有力的監(jiān)管和有效的內(nèi)部控制。為完善內(nèi)部控制管理，財(cái)政部等五部委聯(lián)合制定了《企業(yè)內(nèi)部控制評(píng)價(jià)指引》,建立了多角度、立體式的管理體系,為實(shí)現(xiàn)保值增值作出貢獻(xiàn),促使企業(yè)價(jià)值最大化。1.2研究意義本文運(yùn)用理論聯(lián)系實(shí)證的方法分析兩者的關(guān)系，其意義如下：第一，理論意義。傳統(tǒng)的內(nèi)部控制研究視角有：審計(jì)角度，管理控制角度，行為控制角度。目前專家對(duì)內(nèi)部控制的研究成果主要是從審計(jì)視角出發(fā)，限制了內(nèi)部控制理論的發(fā)展和完善。本文不僅僅局限于審計(jì)監(jiān)督方面，而是運(yùn)用實(shí)證，具體分析在企業(yè)管理和價(jià)值方面，內(nèi)部控制發(fā)揮出來的作用，由此拓寬內(nèi)控管理的效能。第二，現(xiàn)實(shí)意義。完善內(nèi)部控制管理，能改善經(jīng)營(yíng)環(huán)境，增加企業(yè)財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)，提升企業(yè)價(jià)值。通過價(jià)值的提高也會(huì)推動(dòng)內(nèi)部控制不斷地發(fā)展。1.3研究?jī)?nèi)容本文研究對(duì)象為上市的旅游公司,以2014年旅游類上市公司披露的年報(bào)為信息來源,找出體現(xiàn)內(nèi)部控制和企業(yè)價(jià)值的指標(biāo),從而研究?jī)烧叩年P(guān)系。進(jìn)一步地通過對(duì)其相關(guān)文獻(xiàn)整理總結(jié)，實(shí)證分析了兩者的關(guān)系。構(gòu)建內(nèi)部控制過程與結(jié)果評(píng)價(jià)指標(biāo)，并使之量化，選擇企業(yè)價(jià)值衡量指標(biāo)；構(gòu)建模型，對(duì)企業(yè)價(jià)值進(jìn)行描述性和回歸分析，從實(shí)證結(jié)果中可以看出兩者的確存在關(guān)系；最后提出有針對(duì)性的對(duì)策建議。以上都是本文研究的內(nèi)容。2內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值的理論概述2.1內(nèi)部控制含義結(jié)合查閱的文獻(xiàn)中所提到的理論框架，得知國(guó)內(nèi)外均取得了豐碩成果。從而總結(jié)出內(nèi)部控制是企業(yè)全體人員為了實(shí)現(xiàn)內(nèi)部控制目標(biāo)，而一起實(shí)施任務(wù)所組成的一個(gè)過程。2.2企業(yè)價(jià)值含義經(jīng)過查閱，國(guó)內(nèi)外從不同的視角來對(duì)企業(yè)價(jià)值進(jìn)行不同研究，引起不同的爭(zhēng)鳴?？偨Y(jié)得出企業(yè)價(jià)值即公司為遵循價(jià)值規(guī)律,以價(jià)值為核心進(jìn)行管理,使所有利益相關(guān)者都獲得應(yīng)得回報(bào)的能力。企業(yè)價(jià)值是公司整體的經(jīng)濟(jì)價(jià)值，目前學(xué)術(shù)界常用的主要有以下四個(gè)指標(biāo)：托賓Q值、經(jīng)濟(jì)增加值（EVA）、凈資產(chǎn)收益率（ROE）、剩余收益（RI）。2.3內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的理論基礎(chǔ)協(xié)同論提出，專家們把資源結(jié)構(gòu)理論作為內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值的理論基礎(chǔ)，此理由對(duì)于協(xié)調(diào)這兩者之間的關(guān)系發(fā)揮著無可替代的作用。企業(yè)在這里就充當(dāng)著一個(gè)巨大的資源庫，企業(yè)想要保證價(jià)值增值，就要進(jìn)行良好的內(nèi)部控制，還要實(shí)施有效的價(jià)值管理措施，充分發(fā)揮這兩個(gè)方面的作用。資源結(jié)構(gòu)理論的提出為這兩者之間關(guān)系研究提供了理論依據(jù)。企業(yè)的持續(xù)存在是企業(yè)穩(wěn)定發(fā)展的基礎(chǔ)。企業(yè)要用戰(zhàn)略的眼光科學(xué)地規(guī)劃企業(yè)的未來，合理地進(jìn)行價(jià)值管理，由此獲得的發(fā)展前景才會(huì)對(duì)投資者有著巨大的吸引力。3內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證研究3.1變量選擇與解釋3.1.1解釋變量基于財(cái)政部等五部委頒發(fā)的《內(nèi)部控制基本規(guī)范》,借鑒《內(nèi)部控制—整體框架》,聯(lián)系旅游公司的特點(diǎn),再考慮內(nèi)部控制五大要素，得到解釋變量。（1）控制環(huán)境它體現(xiàn)了整個(gè)公司的氛圍。在本文中，它是企業(yè)實(shí)際控制人擁有控制權(quán)的比例程度的一個(gè)環(huán)境。（2）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估本文用綜合杠桿系數(shù)來體現(xiàn)這一變量，從而更便于把企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)大小分辨清楚。這樣經(jīng)過一定的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估措施，才能更便捷地找到正確合理的方式進(jìn)行解決。（3）信息與溝通信息與溝通好，從而發(fā)現(xiàn)與解決問題的效率高，由此可采用董事會(huì)會(huì)議次數(shù)來表示信息與溝通的程度。（4）控制活動(dòng)控制活動(dòng)就是企業(yè)學(xué)會(huì)運(yùn)用具體的措施來解決出現(xiàn)的問題。其指標(biāo)采用企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)制度程度。為了簡(jiǎn)潔方便的表示其程度，本文設(shè)定用“1”表示其良好的控制活動(dòng)的程度；否，用“0”表示另外的控制活動(dòng)的程度。（5）監(jiān)督本文采用審計(jì)報(bào)告意見類型表示監(jiān)督。如果為標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，說明監(jiān)督工作比較有效，用“1”表示；其他，用“0”表示。3.1.2被解釋變量美國(guó)凱恩斯主義經(jīng)濟(jì)學(xué)家詹姆斯托賓提出的托賓Q值有很多優(yōu)點(diǎn)。托賓能反映其它財(cái)務(wù)衡量指標(biāo)無法量化的指標(biāo)；托賓的分子，即市場(chǎng)價(jià)值，能反映一個(gè)公司的未來利潤(rùn)；托賓值可操作性強(qiáng)，計(jì)算比較簡(jiǎn)便。所以選擇托賓Q值作為衡量企業(yè)價(jià)值的指標(biāo)。托賓Q值是企業(yè)市場(chǎng)價(jià)值與總資產(chǎn)的重置成本的比值。3.1.3控制變量確定了解釋變量和被解釋變量，還要考慮到其他的外在影響因素。（1）企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模它是指資產(chǎn)總額的大小，它會(huì)跟著企業(yè)發(fā)展的步伐不斷增大。（2）企業(yè)每股收益投資者用它來衡量股票具有投資的價(jià)值的程度。（3）企業(yè)資本結(jié)構(gòu)本文用資產(chǎn)負(fù)債率表示此變量，若比值較高，說明企業(yè)對(duì)內(nèi)部管理更嚴(yán)，企業(yè)價(jià)值就更高。3.2數(shù)據(jù)來源和樣本選擇以下為篩選的20家樣本公司：表3-1上市公司樣本股票代碼股票名稱股票代碼股票名稱000033新都酒店002186全聚德000428華天酒店002306湘鄂情000524東方賓館600054黃山旅游000610西安旅游600138中青旅000802北京旅游600358國(guó)旅聯(lián)合000888峨眉山A600749西藏旅游000978桂林旅游600754錦江股份002033麗江旅游600873五洲明珠002059云南旅游601007金陵飯店002159三特索道601888中國(guó)國(guó)旅本文選取2014年12月31日的相關(guān)數(shù)據(jù)作為分析的依據(jù)。通過同花順網(wǎng)和巨潮資訊網(wǎng)網(wǎng)站，上網(wǎng)查看公司的年報(bào)及公告內(nèi)容可直接或間接地確定各項(xiàng)指標(biāo)。運(yùn)用EXCEL計(jì)算統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，查詢及計(jì)算數(shù)據(jù)如下表3-2：表3-2上市公司樣本公司名稱QBBBBBSIZEEPSDEBT新都酒店-9.2527413.83%-267.54%070431909051.14-1.3647141.13%華天酒店2.7158232.48%651.30%1219230771984.44-0.1480.31%東方賓館6.0496837.19%65.63%141781023181.130.1329.12%西安旅游4.7849328.26%-8267.95%1111576615171.18-0.10624.24%北京旅游4.8023229.30%91.77%12312186459000000.000.212938.15%峨眉山A2.8712232.33%237.09%1712205115827.570.719318.09%桂林旅游2.2591323.06%227.40%1213066930823.760.11447.66%麗江旅游2.2757215.73%-48.37%1212613133105.820.65621.78%云南旅游2.8830048.99%-570.69%1413874874155.740.205550.51%三特索道3.0466115.07%-1697.24%0412090686253.49-0.345.11%全聚德4.4948342.67%-308.45%0211724359090.020.424319.48%湘鄂情-56.3888922.70%-87.41%0121619927625000.00-0.85105.48%黃山旅游3.2872141.95%277.20%0113431701751.740.4434.42%中青旅2.6970817.17%259.02%1218878236935.610.5336.57%國(guó)旅聯(lián)合10.6995217.03%7902.02%131731340971.71-0.3859.53%西藏旅游3.6601816.10%51.15%1011336514605.23-0.176952.13%錦江股份2.3223375.00%300.12%11111362507114.920.785723.19%五洲明珠2.7085335.41%74.96%12120601673245.050.1659.31%金陵飯店2.3121641.40%-307.13%1112186459000000.001.7394.01%中國(guó)國(guó)旅4.2925555.30%-49.79%11114700790200.051.506126.59%3.4描述性統(tǒng)計(jì)分析表3-3各變量的描述性統(tǒng)計(jì)N極小值極大值均值中位數(shù)標(biāo)準(zhǔn)差Q20-56.3888910.699530.1260622.87711513.752925B2013.83%75.00%32.05%30.82%0.158722B20-8267.95%7902.02%-73.35%58.39%26.651768B20010.7510.444262B200234.5525.443248B20010.9510.2236067SIZE20431909051.12186459000000144862625147.93147312656.8499800612636.9EPS20-1.36471.730.214810.182750.710168DEBT2018.09%141.13%50.34%41.63%0.325444觀察表3-3，得出：（1）被解釋變量的描述性分析最大值是約10，然而最小值約-56，這說明企業(yè)價(jià)值的大小參差不齊。中位數(shù)在2與3之間，這說明大多數(shù)公司的市凈率比較高，企業(yè)的投資回報(bào)更多。企業(yè)價(jià)值的標(biāo)準(zhǔn)差為13.752925，可見其變量變化大，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況各不相同。觀察原始數(shù)據(jù)，發(fā)現(xiàn)湘鄂情的企業(yè)價(jià)值不太樂觀，但其他企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況比較健康。（2）解釋變量的描述性分析實(shí)際控制人的控制權(quán)比例由13.83%到75.00%不等，相差較大。均值是32.05%，中位數(shù)是30.82%，它們之間卻相差不大。想要使企業(yè)績(jī)效最大，不是要盲目地?cái)U(kuò)大控制權(quán)，而是要把它控制在一個(gè)合理的范圍內(nèi)。綜合杠桿系數(shù)由-8267.95%到7902.02%不等，相差懸殊。中位數(shù)為58.39%，標(biāo)準(zhǔn)差約為26.651768，觀察到該變量差別大，每個(gè)企業(yè)所面臨的風(fēng)險(xiǎn)相差甚遠(yuǎn)。但其平均值是-73.35%，從平均值看總體上還算均衡。其中有75%的公司具有良好的績(jī)效評(píng)價(jià)制度。這說明大多數(shù)公司認(rèn)識(shí)到績(jī)效評(píng)價(jià)的重要性，從而重視它的建設(shè)，促使企業(yè)健康成長(zhǎng)。從上表中可以看出，2014年，上市公司召開董事會(huì)平均為4—5次，這說明公司定期地召開會(huì)議，經(jīng)常進(jìn)行交流與溝通，會(huì)發(fā)現(xiàn)更多的反饋與問題，集思廣益，從而總結(jié)更好的解決方法與措施，促進(jìn)公司各部門和企業(yè)外部進(jìn)行良好的協(xié)作，從而使企業(yè)迅速健康發(fā)展。95%的上市公司，其結(jié)果是標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，說明我國(guó)大多數(shù)旅游公司能根據(jù)國(guó)家規(guī)定，及時(shí)編制年報(bào)，及時(shí)進(jìn)行披露。（3）控制變量的描述性分析其中的資產(chǎn)負(fù)債率的極小值是18.09%，極大值是141.13%，平均值約50.34%，中位數(shù)約為41.63%，與均值相差不大。標(biāo)準(zhǔn)差約0.33，觀察到其數(shù)據(jù)普遍偏低，說明各公司愿意用股權(quán)的方式進(jìn)行融資，不太采用舉債方式經(jīng)營(yíng)。其中的資產(chǎn)規(guī)模由4.32億元到21864.59億不均，可看出這組數(shù)據(jù)參差不齊，差距很大。其中位數(shù)約為31.47億，平均值約為1448.63億，標(biāo)準(zhǔn)差約為4998.01億元，出現(xiàn)資產(chǎn)規(guī)模大小不等的現(xiàn)狀，可能是由于旅游業(yè)的行業(yè)特點(diǎn)和企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)狀況引起的。其中每股收益正負(fù)值都有，由-1.3647到1.73不等。平均每股收益值為0.21左右，中位數(shù)為0.18，從總體上看，上市公司的每股收益普遍較低。標(biāo)準(zhǔn)差為0.71左右，明顯地反映出它的集中性比較強(qiáng)，說明其穩(wěn)定性較好。3.5相關(guān)性檢驗(yàn)分析與回歸分析通過分析建立如下模型，來綜合反映這兩者的關(guān)系。運(yùn)用EXCEL的分析工具庫中的相關(guān)分析工具計(jì)算如下表：表3-4相關(guān)性分析rQBBBBBSIZEEPSDEBTQ1.00000.16600.07160.4776-0.31160.1605-0.18800.4161-0.5317B0.16601.0000-0.07390.1793-0.20310.2702-0.07320.58490.1660B0.0716-0.07391.00000.0763-0.24160.01720.0145-0.03110.1579B0.47760.17930.07631.0000-0.07070.39740.02290.4545-0.3419B-0.3116-0.2031-0.2416-0.07071.0000-0.10590.8652-0.32110.0979B0.16050.27020.01720.3974-0.10591.00000.06800.5235-0.6566SIZE-0.1880-0.07320.01450.02290.86520.06801.0000-0.09420.2296EPS0.41610.5849-0.03110.4545-0.32110.5235-0.09421.0000-0.5227DEBT-0.5317-0.33500.1579-0.34190.0979-0.65660.0230-0.52271.0000觀察上面的相關(guān)系數(shù)表，得到相關(guān)性基本都小于0.5，說明其不存在多重共線性，這些選擇的指標(biāo)不相互呈線性相關(guān)，從而才能進(jìn)行多元回歸分析。運(yùn)用分析工具庫進(jìn)行回歸分析，計(jì)算結(jié)果如下：SUMMARYOUTPUT回歸統(tǒng)計(jì)MultipleR0.77883RSquare0.60657AdjustedRSquare0.32044標(biāo)準(zhǔn)誤差11.33728觀測(cè)值20方差分析dfSSMSFSignificanceF回歸分析82179.84385272.480482.119910.12349殘差111413.87226128.53384總計(jì)193593.71611回歸分析Coefficients標(biāo)準(zhǔn)誤差tStatP-value預(yù)計(jì)相關(guān)性Intercept47.8037022.371462.136820.05591+XVariable1-11.4107120.47247-0.557370.58844+XVariable20.006660.124500.053480.95831+XVariable312.099086.891511.755650.10692+XVariable4-1.465161.38317-1.059270.31218+XVariable5-34.5293816.83389-2.051180.06484+XVariable69.83096E-121.3844E-110.710130.49241+XVariable71.540616.119680.251750.80588+XVariable8-30.5435911.43234-2.671680.02173+Lower95%Upper95%下限95.0%上限95.0%-1.4355597.04295-1.4355597.04295-56.4703233.64890-56.4703233.64890-0.267370.28069-0.267370.28069-3.0690227.26719-3.0690227.26719-4.509511.57919-4.509511.57919-71.580512.52176-71.580512.52176-2.06394E-114.03014E-11-2.06394E-114.03014E-11-11.9287215.00994-11.9287215.00994-55.70600-5.38119-55.70600-5.38119續(xù)前表運(yùn)用EXCEL軟件分析工具進(jìn)行數(shù)據(jù)處理，分析其中的關(guān)系。通過上表我們可以看出，（1）調(diào)整后的R的平方為0.32，數(shù)值比較低，說明還有另外一些因素對(duì)企業(yè)價(jià)值產(chǎn)生影響。有些因素?zé)o法用具體的數(shù)據(jù)體現(xiàn)，如企業(yè)對(duì)文化以及風(fēng)險(xiǎn)的重視程度等。F檢驗(yàn)的相伴概率為0.123，說明模型方程是顯著的。（2）實(shí)際控制人控制權(quán)比例的系數(shù)為-11.41，說明與企業(yè)價(jià)值負(fù)相關(guān)。將此比例控制在一個(gè)合理的點(diǎn)或程度范圍時(shí)，控制人自身的利益與企業(yè)發(fā)展關(guān)系緊密。這一指標(biāo)的不符的緣由可能是出現(xiàn)濫用職權(quán)的現(xiàn)象等。（3）綜合杠桿的系數(shù)為0.006，表明其與企業(yè)價(jià)值正相關(guān)。經(jīng)過檢驗(yàn)，其對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響比較明顯。（4）績(jī)效評(píng)價(jià)制度的系數(shù)為12.099，表明其與企業(yè)價(jià)值呈正相關(guān)關(guān)系。經(jīng)過檢測(cè)其對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響特別明顯，符合之前的假設(shè)。（5）審計(jì)報(bào)告意見類型的系數(shù)為-34.529，其與企業(yè)價(jià)值負(fù)相關(guān)，這不符合假設(shè)，可能是由于審計(jì)報(bào)告的完善，但是企業(yè)發(fā)展不景氣的原因等。（6）信息與溝通的系數(shù)為負(fù)值，說明其與企業(yè)價(jià)值是負(fù)相關(guān)的。因?yàn)樾畔⑴c溝通傳達(dá)的有效，才會(huì)增加企業(yè)價(jià)值。所以企業(yè)會(huì)議中可能出現(xiàn)分析解決問題的針對(duì)性不明確等問題。（7）年末資產(chǎn)總額的系數(shù)為9.831，說明其與企業(yè)價(jià)值正相關(guān)，經(jīng)過檢驗(yàn)為非常顯著。資產(chǎn)規(guī)模要適應(yīng)經(jīng)營(yíng)發(fā)展?fàn)顩r擴(kuò)張，嚴(yán)格管理好企業(yè)，從而會(huì)提高企業(yè)價(jià)值，符合之前的假設(shè)。（8）年末每股收益的系數(shù)約1.541，說明它與企業(yè)價(jià)值呈正相關(guān)。其p值為0.806，說明它對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響特別明顯。（9）資產(chǎn)負(fù)債率的系數(shù)約-30.543，它沒有通過顯著檢測(cè)，說明資產(chǎn)負(fù)債率與企業(yè)價(jià)值不顯著負(fù)相關(guān)，所以可以認(rèn)為是正相關(guān)。經(jīng)過以上實(shí)證分析，除了最后一個(gè)因素沒通過顯著性檢驗(yàn)，其他都是顯著的。所以為了企業(yè)業(yè)績(jī)蒸蒸日上，為保證價(jià)值增值，我們需要不斷地對(duì)內(nèi)部控制管理進(jìn)行反饋與改革。4完善內(nèi)部控制的建議4.1優(yōu)化企業(yè)內(nèi)部控制環(huán)境優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)和促進(jìn)企業(yè)文化發(fā)展是優(yōu)化內(nèi)部控制環(huán)境的有效途徑。（1）優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)公司要合理分配企業(yè)各董事及管理層的權(quán)力職責(zé)，把控制權(quán)比例控制在合理范圍，采取正確的措施進(jìn)行內(nèi)部管理。優(yōu)化公司的治理結(jié)構(gòu)，權(quán)力要有一定的制衡，各管理層根據(jù)自己的職權(quán)，合理地實(shí)行控制權(quán)。（2）促進(jìn)企業(yè)文化發(fā)展為了促進(jìn)企業(yè)文化發(fā)展，企業(yè)可以在新員工入職后，通過給員工發(fā)放員工手冊(cè)的途徑，來宣傳企業(yè)文化，其中要涉及企業(yè)的發(fā)展史和本職業(yè)員工應(yīng)具備的道德素養(yǎng)，培養(yǎng)他們的責(zé)任感。同時(shí)，要對(duì)員工定時(shí)進(jìn)行專業(yè)培訓(xùn)，提高員工所在的各崗位所需的專業(yè)技術(shù)能力，不斷跟上時(shí)代的潮流。4.2建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理體系企業(yè)要根據(jù)評(píng)估建立體系，得到合理控制企業(yè)的各項(xiàng)指標(biāo)的目標(biāo)，從而保證企業(yè)價(jià)值的增值。企業(yè)可以建立評(píng)估小組，確定組長(zhǎng)以及成員。評(píng)估小組要定期地反饋，不斷跟上風(fēng)險(xiǎn)變化的步伐，對(duì)其體系進(jìn)行完善。企業(yè)還可以讓專門的風(fēng)險(xiǎn)投資管理公司進(jìn)行評(píng)估，但是一定要找口碑好的，這樣才能保證評(píng)估的質(zhì)量。4.3建立以風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估為依據(jù)的控制活動(dòng)在現(xiàn)實(shí)中，機(jī)遇和風(fēng)險(xiǎn)并存。首先要清楚風(fēng)險(xiǎn)大小，還要了解其波及的領(lǐng)域范圍，這樣才能更好的對(duì)各項(xiàng)內(nèi)容及領(lǐng)域進(jìn)行控制。企業(yè)可以在公告板上發(fā)布企業(yè)的管理規(guī)章的公告，對(duì)員工進(jìn)行紀(jì)律管理，還可以發(fā)放員工手冊(cè)，介紹公司的基本狀況，各職位的職責(zé)及整個(gè)業(yè)務(wù)流程圖，讓員工提前自學(xué)了解企業(yè)的具體情況及自己的本職工作的內(nèi)容，使企業(yè)管理能夠順利地進(jìn)行。結(jié)論經(jīng)過計(jì)算與分析，有三個(gè)要素與企業(yè)價(jià)值的相關(guān)性呈負(fù)相關(guān)，它們分別是控制環(huán)境、信息與溝通和審計(jì)報(bào)告意見類型。出現(xiàn)此狀況可能是由于不可量化的指標(biāo)比較多，例如企業(yè)文化、會(huì)議的有效性等。另外，控制變量結(jié)果顯示，資產(chǎn)規(guī)模、每股收益與資產(chǎn)負(fù)債率這三個(gè)變量與企業(yè)價(jià)值呈正相關(guān)。經(jīng)過本文的所有分析與研究，從大體上來看，我們可以得到內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值呈正相關(guān)的結(jié)論。參考文獻(xiàn)[1]丁紅燕.COSO內(nèi)部控制新框架解讀[J].財(cái)會(huì)通訊，2013（9）：110-111.[2]金玉梅.淺析旅游企業(yè)內(nèi)部控制問題[J].中國(guó)集體經(jīng)濟(jì).2010(34).[3]查劍秋,張秋生,莊健.戰(zhàn)略管理下的企業(yè)內(nèi)控與企業(yè)價(jià)值關(guān)系實(shí)證研究[J].審計(jì)研究,2009(01):76-80.[4]林鐘高,曾祥飛,王海生.內(nèi)部控制、風(fēng)險(xiǎn)管理與企業(yè)價(jià)值[J].財(cái)政監(jiān)督，2011(03):17.[5]蔡麗.資本結(jié)構(gòu)對(duì)企業(yè)價(jià)值影響的實(shí)證研究[D].江蘇：江蘇大學(xué),2011:1-19.[6]張宜霞.企業(yè)建立健全內(nèi)部控制的幾個(gè)關(guān)鍵問題[J].財(cái)會(huì)學(xué)習(xí),2011(03):66-67.[7]張先治.現(xiàn)代企業(yè)內(nèi)部控制理念的五大轉(zhuǎn)變[J].財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)，2012(08):28-29.[8]林鐘高,曾祥飛,王海生.內(nèi)部控制、風(fēng)險(xiǎn)管理與企業(yè)價(jià)值[J].財(cái)政監(jiān)督2011(03):17.[9]徐佳珠.我國(guó)上市公司內(nèi)部控制與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性研究[D].江蘇:江蘇大學(xué),2010:15-24.[10]徐述國(guó).資本結(jié)構(gòu)、治理結(jié)構(gòu)與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性研究[D].湖北:湖北工業(yè)大學(xué),2011:14-18.[11]李軍訓(xùn)，陳靜上市公司內(nèi)部控制評(píng)價(jià)指標(biāo)體系的構(gòu)建及應(yīng)用[N].西安財(cái)經(jīng)學(xué)院學(xué)報(bào)，2010(3).[12]金玉梅.淺析旅游企業(yè)內(nèi)部控制問題[J].中國(guó)集體經(jīng)濟(jì).2010(34).[13]葉柳青.淺析旅游企業(yè)內(nèi)部控制問題[J].現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)信息.2012(24).[14]DoyleJ,GeW.McVayS.DeterminantsofWeaknessesinInternalControloverFinancialReporting[J].JournalofAccountingandEconomics,2007a（44）：22-25.致謝時(shí)光荏苒，很快大學(xué)四年就這樣以畢業(yè)論文的形式結(jié)束了。懷著一顆感激之心，真誠(chéng)地對(duì)幫助我，陪伴我一起成長(zhǎng)、進(jìn)步的人們說一聲感謝。在此，首先感謝在學(xué)習(xí)財(cái)務(wù)管理專業(yè)時(shí)老師給予我的幫助，多謝指導(dǎo)老師的悉心栽培與指導(dǎo)，耐心地指引我如何解決自己的疑難問題，讓我不斷提升自己，增長(zhǎng)知識(shí)，強(qiáng)化自己的專業(yè)技能。其次，多謝同學(xué)的熱情交流與探索，陪伴著一同前進(jìn)，讓我鼓起勇氣不斷的提升自己。最后，經(jīng)過自己不懈地努力，不斷地摸索與研究，順利完成這篇畢業(yè)論文的研究。牛頓環(huán)干涉實(shí)驗(yàn)的相關(guān)問題及研究第一作者：學(xué)號(hào)：院系：航空科學(xué)與工程學(xué)院第二作者：學(xué)號(hào)：院系：航空科學(xué)與工程學(xué)院

牛頓環(huán)干涉實(shí)驗(yàn)的相關(guān)問題及研究【摘要】在判斷透鏡表面凸凹、精確檢驗(yàn)光學(xué)元件表面質(zhì)量、測(cè)量透鏡表面曲率半徑和液體折射率等方面，牛頓環(huán)干涉是一種非常常用的方法。通過觀察牛頓環(huán)并進(jìn)行計(jì)算，可以較為準(zhǔn)確地得出結(jié)果，但同時(shí)，現(xiàn)實(shí)中是無法達(dá)到完美的理想效果的，所以實(shí)驗(yàn)中一定會(huì)出現(xiàn)一系列問題，本文對(duì)牛頓環(huán)干涉實(shí)驗(yàn)中出現(xiàn)的若干問題進(jìn)行了研究?！娟P(guān)鍵詞】牛頓環(huán)、光的干涉、一元線性回歸【實(shí)驗(yàn)原理】牛頓環(huán)是一種光的干涉圖樣。是牛頓在1675年首先觀察到的。將一塊曲率半徑較大的平凸透鏡放在一塊玻璃平板上，用單色光照射透鏡與玻璃板，就可以觀察到一些明暗相間的同心圓環(huán)。圓環(huán)分布是中間疏、邊緣密，圓心在接觸點(diǎn)O。從反射光看到的牛頓環(huán)中心是暗的，從透射光看到的牛頓環(huán)中心是明的。若用白光入射．將觀察到彩色圓環(huán)。牛頓環(huán)是典型的等厚薄膜干涉。凸透鏡的凸球面和玻璃平板之間形成一個(gè)厚度均勻變化的圓尖劈形空氣簿膜，當(dāng)平行光垂直射向平凸透鏡時(shí)，從尖劈形空氣膜上、下表面反射的兩束光相互疊加而產(chǎn)生干涉。同一半徑的圓環(huán)處空氣膜厚度相同，上、下表面反射光程差相同，因此使干涉圖樣呈圓環(huán)狀。這種由同一厚度薄膜產(chǎn)生同一干涉條紋的干涉稱作等厚干涉。分析光路：將一大曲率半徑的平凸玻璃透鏡A放在平板玻璃上即構(gòu)成牛頓環(huán)儀。光源S通過透鏡L產(chǎn)生平行光束，再經(jīng)傾角為QUOTE450450的平板玻璃M反射后，垂直照射到平凸透鏡上。入射光分別在空氣層的兩表面反射后，穿過M進(jìn)入讀數(shù)顯微鏡下，在顯微鏡中可以觀察到以接觸點(diǎn)為中心的圓環(huán)形干涉條紋——牛頓環(huán)。推導(dǎo)公式：根據(jù)光的干涉條件，在空氣厚度為d的地方，有QUOTE明條紋暗條紋式中左端的QUOTE為“半波損失”。令r為條紋半徑，由右圖可知：R化簡(jiǎn)后得QUOTEr2=2Re-d2當(dāng)R>>d時(shí)，上式中的QUOTEd2d2可以略去，因此d=將此式代入上述干涉條件，并化簡(jiǎn)，得QUOTE明環(huán)QUOTE暗環(huán)由上式可以看出，若測(cè)出了明紋或暗紋的半徑r，就可定出平凸透鏡的曲率半徑R。在實(shí)際測(cè)量中，暗紋比明紋更容易對(duì)準(zhǔn)，故以測(cè)量暗紋為宜，另外通常測(cè)量直徑D比較方便，于是可將公式變形為上式即為測(cè)透鏡焦距的公式。【實(shí)驗(yàn)儀器】牛頓環(huán)儀、讀數(shù)顯微鏡（附QUOTE450450玻璃片）、鈉光燈?！局饕襟E】1、干涉條紋的調(diào)整按圖1所示放置儀器，光源S發(fā)出的光經(jīng)平板玻璃M的反射進(jìn)入牛頓環(huán)儀。調(diào)節(jié)目鏡清晰地看到十字叉絲，然后由下到上移動(dòng)顯微鏡鏡筒（為防止壓壞被測(cè)物體和物鏡，不得由上向下移動(dòng)），看清牛頓環(huán)干涉條紋。2、牛頓環(huán)直徑的測(cè)量連續(xù)測(cè)出10個(gè)以上干涉條紋的直徑。提示：=1\*GB3①測(cè)量前先定性觀察條紋是否都在顯微鏡的讀數(shù)范圍內(nèi)；=2\*GB3②由于接觸點(diǎn)附近存在形變，故中心附近的圓環(huán)不宜用來測(cè)量；=3\*GB3③讀數(shù)前應(yīng)使叉絲中心和牛頓環(huán)的中心重合；=4\*GB3④為了有效地消除空程帶來的誤差，不僅要保證單方向轉(zhuǎn)動(dòng)鼓輪，而且要在叉絲推進(jìn)一定的距離以后才開始讀數(shù)。3、數(shù)據(jù)處理=1\*GB3①自行設(shè)計(jì)原始數(shù)據(jù)列表；=2\*GB3②由QUOTE用一元線性回歸方法計(jì)算平凸透鏡的曲率半徑；【實(shí)驗(yàn)現(xiàn)象觀測(cè)】【數(shù)據(jù)處理】原始數(shù)據(jù)環(huán)數(shù)1918171615左28.71228.78628.87528.96629.049右35.14535.00534.97734.88234.801直徑（d）6.4336.2196.1025.9165.752直徑平方（d^2）41.3834938.6759637.234434.9990633.0855環(huán)數(shù)1413121110左29.14129.23729.32829.42129.526右34.70534.60534.51834.41434.309直徑（d）5.5645.3685.194.9934.783直徑平方（d^2）30.958128.8154226.936124.9300522.87709第一種數(shù)據(jù)處理方法：由幾何關(guān)系:QUOTE，令:QUOTED2=yD2=y，k=x,b=4QUOTE,則原式變?yōu)閥=bx.x1918171615y41.3834938.6759637.234434.9990633.0855x1413121110y30.958128.8154226.936124.9300522.87709QUOTE=14.5QUOTE=31.98952QUOTE=218.5QUOTE=463.84804QUOTE=480.5954398QUOTE=1057.356則QUOTE=0.9997線性非常好不確定度計(jì)算:A類不確定度：B類不確定度可忽略不計(jì)合成不確定度：又已知鈉光燈的波長(zhǎng)為QUOTE則分析：幾何關(guān)系:QUOTE，則使用一元線性回歸所得函數(shù)應(yīng)為正比例函數(shù)，函數(shù)圖像為過原點(diǎn)的直線，而由已知計(jì)算結(jié)果可以看到所得線性回歸函數(shù)并非正比例函數(shù)，而且有一段相對(duì)而言很大的截距，使之不能簡(jiǎn)單地近似為正比例函數(shù)，故可知一定存在某種原因?qū)е铝诉@種結(jié)果的出現(xiàn)。現(xiàn)實(shí)條件下，無法達(dá)到實(shí)驗(yàn)所希望的理想條件，誤差無論如何也不可能避免，不僅僅是在計(jì)算之中，實(shí)驗(yàn)儀器本身也有誤差存在。我們所觀察的牛頓環(huán)儀由一片弧面玻璃與一面平面玻璃制成，制作過程中工藝水準(zhǔn)的限制以及制作完成后的保存條件都會(huì)對(duì)其有非常大的影響，弧面玻璃和平面玻璃的接觸點(diǎn)處可能會(huì)產(chǎn)生形變，也就意味著，我們所觀察到的牛頓環(huán)中心級(jí)數(shù)k不易確定，計(jì)算所得D值也會(huì)與理想存在偏差使用這種方法處理數(shù)據(jù)，在級(jí)數(shù)k錯(cuò)誤的情況下，計(jì)算結(jié)果與真實(shí)值會(huì)有很大的偏差。所以有必要對(duì)數(shù)據(jù)處理方法進(jìn)行改進(jìn)。第二種數(shù)據(jù)處理方法設(shè)無法確定的中心級(jí)數(shù)為k0，則根據(jù)幾何關(guān)系:QUOTE可得QUOTE令:QUOTE，QUOTEk-k0=xk-k0=x，QUOTE,則原式變?yōu)閥=bx.x98765y18.506415.7988714.3573112.1219710.20841x43210y8.0810065.9383344.059012.0529590QUOTE=4.5QUOTE=9.112427QUOTE=28.5QUOTE=41.0059215QUOTE=57.7533628QUOTE=117.06340則QUOTE=0.9991215線性非常好不確定度計(jì)算:A類不確定度：B類不確定度可忽略不計(jì)合成不確定度：又已知鈉光燈的波長(zhǎng)為QUOTE則分析：通過這種計(jì)算方法，使得最后的線性回歸非常近似于正比例函數(shù)，截距非常小，可以忽略，非常好地表現(xiàn)出了QUOTE的正比關(guān)系。此外，通過這種方法來處理數(shù)據(jù)，可以避免k0無法確定導(dǎo)致的對(duì)結(jié)果的影響，相對(duì)而言，偏差大幅減小，而且不確定度也有很大幅度的變化，使結(jié)果的精度有了不小的提升?！菊`差分析及解決辦法】在牛頓環(huán)干涉實(shí)驗(yàn)中，由于設(shè)備及操作精度的問題，誤差很不好控制，因此在此我對(duì)這個(gè)實(shí)驗(yàn)的誤差予以詳細(xì)討論，希望能從操作方法上得到誤差控制的一般方法。誤差來源主要有：1、系統(tǒng)誤差1.1牛頓環(huán)干涉計(jì)算公式中略去的高階無窮小量方法：在R>>d的情況下產(chǎn)生的影響很小，可忽略不計(jì)；1.2讀數(shù)顯微鏡的儀器誤差方法：可依據(jù)儀器給出的誤差限對(duì)不確定度進(jìn)行修正，但儀器誤差很小，故也可忽略不計(jì)；1.3讀數(shù)顯微鏡空程誤差方法：始終沿一個(gè)方向旋轉(zhuǎn)讀數(shù)顯微鏡手輪，旋轉(zhuǎn)過一定距離后再開始讀數(shù)。2、隨機(jī)誤差2.1牛頓環(huán)讀數(shù)位置的定位誤差方法：暗紋定位精度顯然高于明紋，故應(yīng)選暗紋中心進(jìn)行定位，同時(shí):QUOTEr2=k位Rr2故因此取級(jí)數(shù)較高的環(huán)進(jìn)行測(cè)量也可減小誤差；2.2牛頓環(huán)圓度的影響：由于變形及牛頓環(huán)不同位置光學(xué)性質(zhì)的微小差異，牛頓環(huán)并不是標(biāo)準(zhǔn)的圓形，其直徑也隨測(cè)量位置而產(chǎn)生變化。方法：通過不同直徑進(jìn)行測(cè)量取平均值可減小此項(xiàng)誤差。3、粗大誤差由于計(jì)數(shù)錯(cuò)誤，使圓環(huán)級(jí)數(shù)不正確方法：使用公式QUOTED2-D02=4位R【實(shí)驗(yàn)感想】同樣采用線性回歸的計(jì)算方法，但是對(duì)應(yīng)兩種思路的兩種方法所得的結(jié)果卻有著相當(dāng)大的差異，無論是計(jì)算結(jié)果還是不確定度，第二種方法都比第一種方法好出很多。其實(shí)，物理實(shí)驗(yàn)中的很多問題都在細(xì)節(jié)處體現(xiàn)，一個(gè)非常簡(jiǎn)單的公式QUOTE，所對(duì)應(yīng)出的正比例函數(shù)關(guān)系與我們初次結(jié)果所得的線性回歸曲線進(jìn)行對(duì)比就可以發(fā)現(xiàn)二者的差距，這也應(yīng)該讓我們得到啟發(fā)，去進(jìn)一步思考。學(xué)習(xí)不能只是單純地完成任務(wù)，更要努力去探尋自然科學(xué)的本質(zhì)。發(fā)現(xiàn)問題是第一步，解決問題是第二步，單純地思考是無法得到真知的，我們需要去實(shí)踐。在這個(gè)實(shí)驗(yàn)中對(duì)第二種方法的研究就是知識(shí)運(yùn)用的實(shí)際體現(xiàn)。由簡(jiǎn)單的現(xiàn)象去發(fā)現(xiàn)問題，依托知識(shí)去解決問題，如此，我們才能真正地掌握到知識(shí)。【歷史探尋】牛頓在試驗(yàn)中取來兩塊玻璃體，一塊是14英尺望遠(yuǎn)鏡用的平凸鏡，另一塊是50英尺左右望遠(yuǎn)鏡用的大型雙凸透鏡。在雙凸透鏡上放上平凸鏡，使其平面向下，當(dāng)把玻璃體互相壓緊時(shí)，就會(huì)在圍繞著接觸點(diǎn)的周圍出現(xiàn)各種顏色，形成色環(huán)。于是這些顏色又在圓環(huán)中心相繼消失。在壓緊玻璃體時(shí)，在別的顏色中心最后現(xiàn)出的顏色，初次出現(xiàn)時(shí)看起來像是一個(gè)從周邊到中心幾乎均勻的色環(huán)，再壓緊玻璃體時(shí)，這色環(huán)會(huì)逐漸變寬，直到新的顏色在其中心現(xiàn)出。如此繼續(xù)下去，第三、第四、第五種以及跟著的別種顏色不斷在中心現(xiàn)出，并成為包在最