保險公司財務(wù)報告分析

<保險會計學(xué)>廣東金融學(xué)院文芳2007年6月第十三章保險公司財務(wù)會計報告分析第一節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析概述第二節(jié)保險公司財務(wù)報告分析方法第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的1/20/2024文芳第一節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析概述一、保險公司財務(wù)會計報告分析的概念和目的1.概念：保險公司財務(wù)報告分析，就是運用保險公司財務(wù)報表數(shù)據(jù)及其他相關(guān)資料,運用專門方法，對保險公司的財務(wù)情況和運營成果進展分析和評價,整理出有用的信息，供決策者運用的全過程。2.目的：財務(wù)會計報告分析可以協(xié)助決策者減少對預(yù)感、猜測和直覺的依賴，在決策時防止采用直覺推測的方法，減少不確定的判別，減少錯誤的領(lǐng)域，以添加決策的科學(xué)性.1/20/2024文芳第一節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析概述二、保險公司財務(wù)會計報告分析的程序保險公司財務(wù)會計報告分析程序普通包括以下幾個步驟：(一)明確分析的目的(二)搜集有關(guān)財務(wù)信息(三)整理并審查各種財務(wù)信息(四)選擇詳細(xì)的分析方法得出分析結(jié)論(五)傳送財務(wù)會計報告分析的結(jié)果1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法一、比率分析法1．在運用比率分析法時，只需計算比率的工程之間，確實存在某種關(guān)系。2．在運用比率分析法時應(yīng)留意會計原那么的一致性和一致性。3．比率分析法應(yīng)與其他分析工具相配合，才干了解現(xiàn)實的全部真象。4．只憑單個比率評價公司的做法是不可取的。1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法二、比較分析法1.比較分析法的含義與作用比較分析法是將公司財務(wù)會計報告中的主要工程或財務(wù)目的與選定的基準(zhǔn)相比較，確定其差別，并據(jù)以判別、衡量公司財務(wù)情況和運營成果等的一種分析方法。2.比較分析法的運用原那么(1)合理選擇比較的對象(2)對比目的的可比性(3)多種比較方式的結(jié)合1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法二、比較分析法3.比較分析法的詳細(xì)方式運用于財務(wù)報表的分析中，比較分析法的詳細(xì)方式普通說來有如下幾種類型:(1)與歷史規(guī)范相比較(2)實踐完成情況與方案或預(yù)算相比較(3)本公司與同行業(yè)公司比較〔4〕與絕對值規(guī)范比較1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法三、趨勢分析法1．趨勢分析法的概念和作用2．趨勢分析法的方式〔1〕絕對金額式趨勢分析〔2〕環(huán)比式比率趨勢分析環(huán)比增長率=〔本期實踐數(shù)－上期實踐數(shù)〕÷上期實踐數(shù)×100%〔3〕定基百分比趨勢分析定基百分比=某期實踐數(shù)÷基期實踐數(shù)×100%1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法四、共同比分析法共同比分析又稱構(gòu)造分析，是把分析對象的總體作為100%，借以分析構(gòu)成總體的各個部分所占的比重，以認(rèn)識部分與總體的關(guān)系和影響。按照這種思緒，構(gòu)造分析的計算公式普通為:構(gòu)造百分比=部分÷總體×100％1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法五、圖表分析圖表分析是以各種圖形(如餅圖、曲線圖、直方圖等)或表格來表示公司在同一年度或不同年度內(nèi)有關(guān)財務(wù)情況、運營成果以及財務(wù)情況變動的各種關(guān)系與趨勢。圖表分析便于信息的運用者一目了然，可以迅速的掌握有關(guān)財務(wù)情況和運營成果的相互關(guān)系和變動趨勢，使會計信息更具可了解性或更有可比性。1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法六、要素分析法(一)要素分析法的根本含義要素分析法又稱連環(huán)替代法,是指對經(jīng)濟活動的總體進展要素分解，確定影響經(jīng)濟活動總體的各種要素，并按一定的方法確定各要素變動對經(jīng)濟活動總體的影響程度和影響方向的分析方法。

1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法六、要素分析法(二)要素分析法的運用原那么1.要素的相關(guān)性2.要素的順序性3.要素的相對穩(wěn)定性.4.計算程序的連環(huán)性1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法〔四〕要素分析法的分析程序及數(shù)學(xué)方式1.要素分析法的分析程序〔1〕列出各個要素的規(guī)范數(shù)〔方案數(shù)、預(yù)算數(shù)或上期數(shù))和實踐數(shù)。〔2〕按照各個要素的陳列程序，依次以每個要素的實踐數(shù)替代規(guī)范數(shù)，有幾個要素就替代幾次，直到一切要素都從規(guī)范數(shù)變成實踐數(shù)為止?！?〕將各個要素的影響值相加，即為實踐數(shù)與規(guī)范數(shù)的總差額。2.要素分析法的數(shù)學(xué)模型1/20/2024文芳第二節(jié)保險公司財務(wù)會計報告分析的方法七、差額計算法要素分析法的簡化方式是差額計算法，它是利用實踐數(shù)與方案數(shù)或前期實踐數(shù)之間的差額，來直接計算由于各個要素變動而對所分析目的的影響程度。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的一、反映償債才干才干的目的1.流動比率。流動比率是流動資產(chǎn)與流動負(fù)債的比率，其計算公式為:流動比率=流動資產(chǎn)÷流動負(fù)債本目的用于反映公司短期償債才干，比值越高，資產(chǎn)流動性越強。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的一、反映償債才干才干的目的2.現(xiàn)金比率。現(xiàn)金比率是現(xiàn)金與現(xiàn)金等價物對流動負(fù)債的比率，其計算公式為:現(xiàn)金比率=(現(xiàn)金十現(xiàn)金等價物)÷流動負(fù)債現(xiàn)金包括庫存現(xiàn)金和銀行存款。現(xiàn)金比率是衡量短期償付才干最可信目的。金比率越高，短期債務(wù)人的債務(wù)風(fēng)險就越小。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的一、反映償債才干才干的目的3．資產(chǎn)負(fù)債率。資產(chǎn)負(fù)債率是負(fù)債總額與資產(chǎn)總額的比率,其計算公式為:資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債總額÷資產(chǎn)總額×100%該目的用來以反映保險公司資產(chǎn)負(fù)債比例關(guān)系，闡明總資產(chǎn)中有多大比例是經(jīng)過負(fù)債來籌集的，也用來衡量保險公司在清算時維護債務(wù)人利益的程度。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的一、反映償債才干才干的目的4.負(fù)債運營率。負(fù)債運營率是負(fù)債與一切者權(quán)益的比率,其計算公式為:負(fù)債運營率=負(fù)債÷一切者權(quán)益負(fù)債運營率又稱產(chǎn)權(quán)比率,反映由債務(wù)人提供的資本與投資者或股東提供的資本的對應(yīng)關(guān)系，用以衡量保險公司的根本財務(wù)構(gòu)造能否穩(wěn)定，闡明債務(wù)人投人的資本遭到股東權(quán)益保證的程度。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的一、反映償債才干才干的目的5.固定資本比率。固定資本比率是固定資產(chǎn)凈值和在建工程余額之和與凈資產(chǎn)的比率,其計算公式為:固定資本比率=〔固定資產(chǎn)凈值+在建工程余額〕÷凈資產(chǎn)×100%本目的為約束性目的,主要監(jiān)測保險公司固定資產(chǎn)占資本金的比重，旨在控制保險公司實物資本比例。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的二、反映資產(chǎn)質(zhì)量的目的1.活期存款占流動資產(chǎn)比率。它是指活期存款平均余額與流動資產(chǎn)平均余額的比率,其計算公式為:活期存款占流動資產(chǎn)比率=活期存款平均余額÷流動資產(chǎn)平均余額×100%活期存款在一年內(nèi)可以隨時變現(xiàn),所以該比率越高,保險公司資產(chǎn)流動性越強。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的二、反映資產(chǎn)質(zhì)量的目的2.應(yīng)收保費率。應(yīng)收保費率是應(yīng)收保費余額與保費收入的比率,其計算公式為:應(yīng)收保費率=本期應(yīng)收保費余額÷本期保費收入×100%本目的主要反映保險公司本期保費收入中有多少保費尚未收回,假設(shè)應(yīng)收保費率較高，那么影響保險公司的現(xiàn)金流量及財務(wù)穩(wěn)定性。因此,該比率普通應(yīng)控制在規(guī)定規(guī)范內(nèi)。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的二、反映資產(chǎn)質(zhì)量的目的3.不良資產(chǎn)比率。不良資產(chǎn)比率是不良資產(chǎn)平均余額與資產(chǎn)平均余額的比率,其計算公式為:不良資產(chǎn)比率=本期不良資產(chǎn)平均余額÷總資產(chǎn)平均余額×100%本目的主要反映保險公司本期保費收入中有多少保費尚未收回,假設(shè)應(yīng)收保費率較高，那么影響保險公司的現(xiàn)金流量及財務(wù)穩(wěn)定性。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的二、反映資產(chǎn)質(zhì)量的目的4.無息資產(chǎn)比率。無息資產(chǎn)比率是指無息資產(chǎn)平均余額與資產(chǎn)平均余額的比率,其計算公式為:無息資產(chǎn)比率=本期無息資產(chǎn)平均余額÷總資產(chǎn)平均余額×100%無息資產(chǎn)是指現(xiàn)金、低值易耗品、固定資產(chǎn)凈值、在建工程、長等待攤費用、無形資產(chǎn)、其他應(yīng)收款等非生息資產(chǎn),該比率不宜過高.1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的二、反映資產(chǎn)質(zhì)量的目的5.應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)率(或應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)天數(shù))應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)率計算公式為:應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)率=保費收入÷應(yīng)收保費平均余額應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)天數(shù)是指應(yīng)收保費平均每周轉(zhuǎn)一次所需求的天數(shù),其計算公式為:應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)天數(shù)=360÷應(yīng)收保費周轉(zhuǎn)率=應(yīng)收保費平均余額×360÷保費收入1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的二、反映資產(chǎn)質(zhì)量的目的6.資金運用率。本目的反映保險公司能否將應(yīng)運用的保險資金全部進展運用，有無占用應(yīng)運用資金進展固定資產(chǎn)投資等行為。其計算公式為:資金運用率=資金運用總額÷應(yīng)運用資金總額×l00%1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的三、反映本錢控制才干目的1．賠付率。本目的反映一定時期的賠款支出與保費收入的比率，其計算公式為：賠付率=(賠款支出-攤回分保賠款+分保賠款支出)÷〔保費收入-分出保費+分入保費)×l00%本目的主要反映財富保險業(yè)務(wù)、不測損傷保險業(yè)務(wù)和短期安康保險業(yè)務(wù)的賠款支出情況，該目的越低越好。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的三、反映本錢控制才干目的2．給付率。本目的反映壽險及長期安康險業(yè)務(wù)保險給付情況，其計算公式為:給付率=〔滿期給付+死亡給付+傷殘給付+醫(yī)療給付+年金給付〕÷〔壽險、長期安康險期初責(zé)任預(yù)備金余額+當(dāng)期壽險、長期安康險保費收入〕×l00%該目的越低，闡明保險公司效益越好。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的三、反映本錢控制才干目的3．退保率。本目的反映壽險及長期安康險業(yè)務(wù)保險退保情況，其計算公式為:退保率=當(dāng)期退保金支出÷〔期初壽險、長期安康險責(zé)任預(yù)備金余額+當(dāng)期壽險、長期安康險保費收入〕×100%退保率目的不宜過高。退保率過高，闡明保險公司業(yè)務(wù)不穩(wěn)定1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的三、反映本錢控制才干目的4．費用率。本目的反映一定時期內(nèi)的營業(yè)費用與該時期營業(yè)收入的比率，其計算公式為:費用率=營業(yè)費用÷營業(yè)收入×100%該目的反映保險公司為獲得營業(yè)收入而付出的費用，它可用來衡量保險公司費用的管理程度。該目的越低，闡明保險公司費用的管理程度越好。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的四、反映盈利才干目的1．承保利潤率。本目的反映反映每一元的保費收人所帶來的承保利潤的多少，旨在反映保險公司的承保效益。其計算公式為：承保利潤率=承保利潤÷保費收入×l00%該目的值假設(shè)大于0，闡明保險公司直接承保業(yè)務(wù)有利潤，否那么，直接業(yè)務(wù)將出現(xiàn)虧損。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的四、反映盈利才干目的2．營業(yè)利潤率。本目的反映每一元的保費收人所帶來的營業(yè)利潤的多少，其計算公式為：營業(yè)利潤率=營業(yè)利潤÷保費收入×l00%該目的不僅能表達保險公司的承保效益，而且可以表達保險公司的投資效益。普通來說，該目的值普通應(yīng)大于0。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的四、反映盈利才干目的3．利潤率。利潤率反映保險公司每1元的營業(yè)收入所帶來的凈利潤的多少，闡明營業(yè)收人的收益程度。其計算公式為：利潤率=凈利潤÷營業(yè)收入×l00%營業(yè)收入也即保險業(yè)務(wù)收入，包括保費收入、追償款收入、分保費收入，綜合的反映公司所獲得的收入發(fā)明利潤的程度。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的四、反映盈利才干目的4．凈資產(chǎn)利潤率。凈資產(chǎn)利潤率又稱權(quán)益報酬率，是用來闡明保險公司的凈利潤同資產(chǎn)凈值的關(guān)系，其計算公式為：凈資產(chǎn)利潤率=凈利潤÷資產(chǎn)凈值平均余額×l00%式中資產(chǎn)凈值是指資產(chǎn)減負(fù)債的差額,也即凈資產(chǎn)或一切者權(quán)益,闡明保險公司運用投資者投入的資本發(fā)明利潤的才干。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的四、反映盈利才干目的5.資產(chǎn)利潤率。資產(chǎn)利潤率闡明保險公司運用全部資產(chǎn)發(fā)明利潤的才干,它綜合反映了保險公司資產(chǎn)的利用效果,其計算公式為：資產(chǎn)利潤率=凈利潤÷資產(chǎn)平均余額×l00%1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的四、反映盈利才干目的6．每股凈收益。每股凈收益又稱為每股盈余或每股稅后利潤,是指在某個會計年度內(nèi)平均每股普通股獲得的收益,反映了股東原始投資的獲利程度，它會直接影響到股票市價,適宜于保險上市公司,其計算公式為：每股凈收益=(凈利潤一優(yōu)先股股息)÷發(fā)行在外的普通股加權(quán)平均數(shù)股數(shù)1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的五、反映資金運用效益目的1．資金運用收益率。本目的主要反映保險公司資金運用效益情況,其計算公式為:資金運用收益率=(投資收益+利息收入+買人返售證券收入-賣出回購證券支出一各項投資減值預(yù)備)÷MAX〔資金運用平均余額，各項責(zé)任預(yù)備金平均余額)資金運用平均余額=(年初資金運用余額與至N季末的各季資金運用余額之和)/(N+1)各項責(zé)任預(yù)備金平均余額=(年初各項責(zé)任預(yù)備金余額與至N季末的各季各項責(zé)任預(yù)備金余額之和)÷(N+1)1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的五、反映資金運用效益目的2．資金運用收益充足率。本目的主要反映運營壽險業(yè)務(wù)的保險公司壽險資金運用實踐收益與應(yīng)有最低收益的比較情況,其計算公式為:資金運用收益充足率=資金運用凈收益÷預(yù)定資金運用收益×100%預(yù)定資金運用收益=(年初責(zé)任預(yù)備金+年末責(zé)任預(yù)備金)÷2×各險種預(yù)定利率加權(quán)平均數(shù)1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的五、反映資金運用效益目的3．存款收益率。本目的主要反映保險公司銀行存款生息形狀,其計算公式為:存款收益率=銀行存款利息收入÷銀行存款平均余額本目的中銀行存款包括活期存款和定期存款,該目的不能過高,也不能太低。1/20/2024文芳第三節(jié)保險公司財務(wù)分析目的五、反映資金運用效益目的4．投資收益率(資金報答率)。本目的主要反映保險公司對外投資的效益，可以衡量投資組合的質(zhì)量,其計算公式為:投資收益率=本期投資凈收益÷〔短期投資平均余額+長期投資平均余額〕1/20/2