商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)報(bào)表分析

商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)報(bào)表分析浦發(fā)銀行是全國性股份制商業(yè)銀行，總行設(shè)在上海。本文通過對浦發(fā)銀行的財(cái)務(wù)分析、會(huì)計(jì)分析、前景分析，得出浦發(fā)銀行是一家前景很不錯(cuò)的公司。浦發(fā)銀行公司確立了清晰的發(fā)展戰(zhàn)略，實(shí)施以客戶為中心的基本方略，推動(dòng)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)、轉(zhuǎn)型發(fā)展，能夠有效應(yīng)對復(fù)雜環(huán)境和市場競爭。公司在銀團(tuán)貸款、國際保理以及綠色金融、直接股權(quán)基金業(yè)務(wù)、養(yǎng)老金等創(chuàng)新業(yè)務(wù)領(lǐng)域，公司形成了鮮明的特色并處在同業(yè)領(lǐng)先地位。公司的不良貸款率明顯低于行業(yè)平均水平，資產(chǎn)質(zhì)量長久保持在同業(yè)前列。標(biāo)簽：浦發(fā)銀行;財(cái)務(wù)分析;前景分析一、公司財(cái)務(wù)分析1.每股收益每股收益是是衡量上市公司盈利能力最重要的指標(biāo)之一。普通而言，每股收益指標(biāo)較高，含有較好的投資回報(bào)股東，股東獲得高股息的可能性更大。浦發(fā)銀行從到第一季度每股收益呈上升趨勢，同比第二第三季度也是增加的。浦發(fā)銀行第三季度每股收益1.6元，排在銀行業(yè)的第三位，理論上說它的投資收益高。但在事實(shí)上每股收益其計(jì)算就是直接的比值，并沒有能夠很實(shí)際反映公司的會(huì)計(jì)周期的經(jīng)營狀況，是一種總量概念。如果會(huì)計(jì)周期內(nèi)，有增發(fā)、配股等一系列向股東要錢的行為就會(huì)稀釋每股利潤，同時(shí)公司由于種種因素，轉(zhuǎn)型、投資研發(fā)、廠房等設(shè)備是會(huì)造成當(dāng)期的利潤減少，但是可能這并不變化公司在某種程度上的投資價(jià)值。如果在公司的會(huì)計(jì)年度內(nèi)出現(xiàn)股份回購、擴(kuò)大再生產(chǎn)等對公司久遠(yuǎn)發(fā)展有利的事項(xiàng)時(shí)也會(huì)對應(yīng)減少其利潤總額，因此這規(guī)定我們有比較獨(dú)特的慧眼，發(fā)現(xiàn)能反映公司真是狀況的指標(biāo)：例如現(xiàn)金流、存貨的變化、應(yīng)收賬款、預(yù)收賬款等指標(biāo)方面的變化。2.凈利潤凈利潤是指公司全部者最后獲得財(cái)務(wù)成果，浦發(fā)銀行第二季度實(shí)現(xiàn)凈利潤105億，比第一季度增加了16億，增加率為17.97%。浦發(fā)銀行凈利潤341.8億，凈利潤為272.9，增加率為25.25%。3.市盈率市盈率這個(gè)指標(biāo)固然有弊端，但它對衡量一只股票價(jià)值仍然是有參考價(jià)值的。普通來說，市盈率體現(xiàn)出該公司需要積累多少年的盈利才干達(dá)成現(xiàn)在的股票市價(jià)程度，能夠這樣說市盈率指標(biāo)數(shù)值越小越低越是成功的，越小闡明投資回收期越短，風(fēng)險(xiǎn)越小，投資價(jià)值普通就比較高;倍數(shù)大則意味著翻本期長，不擬定因素多，風(fēng)險(xiǎn)大。浦發(fā)的市盈率較低，按理論上來說，投資價(jià)值較高。中國現(xiàn)在上市公司的會(huì)計(jì)信息可信度較低，相稱多的公司在造假，在這種狀況下你是無法用市盈率這個(gè)指標(biāo)來評價(jià)一種公司的價(jià)值。尚有，中國上市公司的股權(quán)構(gòu)造，也決無法用市盈率來橫向?qū)Ρ壬鲜泄镜膬r(jià)值。4.凈資產(chǎn)收益率浦發(fā)銀行的凈資產(chǎn)收益率15.23%，排在第九位，凈資產(chǎn)收益率越是高，闡明公司的盈利越好。理論上說這家公司的盈利能力不行，但在實(shí)際狀況下，凈資產(chǎn)收益率有諸多缺點(diǎn)。凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算，是用凈資產(chǎn)除以凈利潤，由于公司的凈利并非僅是凈資產(chǎn)所產(chǎn)生的，于是分子分母的計(jì)算口徑其實(shí)并不一致，從邏輯上看不符合規(guī)定。由于每一種上市公司的資產(chǎn)規(guī)模不等于公司的規(guī)模，因此不能以回報(bào)指數(shù)的絕對值來評定的效率和管理水平?？己嗽瓌t重要是每股收益和凈資產(chǎn)收益率兩項(xiàng)相對數(shù)指標(biāo)，然而，每股收益重要是考核公司股權(quán)資金的使用狀況，凈資產(chǎn)收益率即使考核范疇略大，但也只是反映了公司權(quán)益性資金的使用狀況，顯然在考核公司效益指標(biāo)體系的設(shè)計(jì)上，需要調(diào)節(jié)和完善。公司進(jìn)行縱向比較分析用凈資產(chǎn)收益率這個(gè)指標(biāo)也是不適宜的。公司可通過以負(fù)債回購股權(quán)的辦法來提高凈資產(chǎn)收益率。5.杜邦財(cái)務(wù)分析體系凈資產(chǎn)收益率是最含有代表且綜合極強(qiáng)的財(cái)務(wù)比率，它是整個(gè)杜邦財(cái)務(wù)分析體系的核心點(diǎn)，反映了公司的財(cái)務(wù)目的，以及各項(xiàng)經(jīng)營活動(dòng)的綜合利益。浦發(fā)銀行的凈資產(chǎn)收益率是15.23%，重要影響因素是總資產(chǎn)凈利率和權(quán)益乘數(shù)?？傎Y產(chǎn)凈利率是0.83%受營業(yè)利潤率和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率影響，營業(yè)凈利率是41.4%，，受凈利潤和營業(yè)收入的影響，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是2.032，取決于固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，權(quán)益乘數(shù)為18.12，權(quán)益乘數(shù)較高造成凈資產(chǎn)收益率較高。二、會(huì)計(jì)分析公司營業(yè)收入是1，000.15億元，收入為829.52億元，比增加170.63億元，它們的增加率為20.57%;實(shí)的利潤總額是538.49億。元，的利潤總額是447.54億元，比增加90.95億元，增加率為20.32%;稅后歸屬母公司股東的凈利潤為409.22億元，為34186。比增加67.36億元，增加19.70%。隨著公司盈利的提高，公司平均資產(chǎn)利潤率為1.21%，比上年上升了0.03個(gè)百分點(diǎn);加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為21.53%，比上年上升了0.58個(gè)百分點(diǎn)。報(bào)告期內(nèi)，公司繼續(xù)努力控制各類成本開支，成本收入比率為25.83%，較上年下降2.88個(gè)百分點(diǎn)。公司凈利息收入比營業(yè)收入為85.16%，為88.44%，比下降了3.28個(gè)百分點(diǎn)，公司不良貸款率為0.74%，為0.58%，同比上升了0.16個(gè)百分點(diǎn)，。不良貸款率高，闡明金融機(jī)構(gòu)收回貸款的風(fēng)險(xiǎn)大;不良貸款率低，闡明金融機(jī)構(gòu)收回貸款的風(fēng)險(xiǎn)小。公司平均總資產(chǎn)回報(bào)率為1.21%，為1.18%，同比上升了0.03個(gè)百分點(diǎn)。平均總資產(chǎn)回報(bào)率是評價(jià)公司資產(chǎn)運(yùn)行效益的重耍指標(biāo)。公司資產(chǎn)總額為36801.25億，總資產(chǎn)為31457.07億，同比增加16.99%，外幣貸款余額為17674.94億元，外幣貸款余額為15445.8億元，同比增加14.43%。三、前景分析1.離岸業(yè)務(wù)浦發(fā)銀行離岸銀行服務(wù)是指為公司和客戶提供海外銀行服務(wù)。它能夠自由的以兌換貨幣為交易工具，含有靈活性等特性。它可覺得貿(mào)易、生產(chǎn)、投資類公司提供高效服務(wù)。浦發(fā)銀行是銀行業(yè)中含有離岸銀行牌照的四家銀行之一，不僅發(fā)揮離岸業(yè)務(wù)的優(yōu)勢并且強(qiáng)調(diào)著經(jīng)營客戶、服務(wù)在岸的發(fā)展理念，還聯(lián)動(dòng)著在岸業(yè)務(wù)發(fā)展，提高了離、在岸客戶的合作粘性。在長久專業(yè)的國際貿(mào)易服務(wù)中，浦發(fā)銀行形成了在岸保理業(yè)務(wù)等聯(lián)動(dòng)特色產(chǎn)品。這類業(yè)務(wù)不僅提高了競爭力并且有效減少了公司的融資成本。2.公司開展衍生金融業(yè)務(wù)4月16日人民幣FFA產(chǎn)品正式推出市場。公司作為上海清算所第一家綜合清算會(huì)員，代理客戶在上海清算所進(jìn)行清算。該產(chǎn)品是波羅的海交易和上海清算所研發(fā)的遠(yuǎn)期運(yùn)價(jià)合同產(chǎn)品，協(xié)助境內(nèi)航運(yùn)有關(guān)公司規(guī)避遠(yuǎn)期運(yùn)價(jià)波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，現(xiàn)在，公司是是唯一一家清算銀行也是人民幣FFA產(chǎn)品第一家。產(chǎn)品一經(jīng)推出即引發(fā)了行業(yè)參加者的廣泛關(guān)注和主動(dòng)參加，顯示了公司在航運(yùn)金融領(lǐng)域的創(chuàng)新性實(shí)踐和前瞻性思考。投資銀行業(yè)務(wù)以提高客戶服務(wù)為目的，繼續(xù)產(chǎn)業(yè)構(gòu)造優(yōu)化和產(chǎn)業(yè)升級，助力支持并購重組，繼續(xù)加大跨境股權(quán)基金綜合金融服務(wù)創(chuàng)新，成功發(fā)行國內(nèi)首單并購私募債券，搭建了并購貸款的并購融資服務(wù)方案，初步含有為股權(quán)基金提供多市場、境內(nèi)外、覆蓋全生命周期綜合金融服務(wù)能力，并主動(dòng)探索私募股權(quán)財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)，初步形成符合市場需求的產(chǎn)品服務(wù)體系;繼續(xù)堅(jiān)持綠色金融特色，大力推動(dòng)建筑節(jié)能，在國內(nèi)同業(yè)中推出亞開行建筑節(jié)能融資特色金融產(chǎn)品，并完畢首單項(xiàng)目簽約。作為國內(nèi)股份制商業(yè)銀行的代表，為客戶提供優(yōu)質(zhì)高效的國際貿(mào)易金融服務(wù)。通過數(shù)年來在國際貿(mào)易金融領(lǐng)域和離岸銀行領(lǐng)域的積累和沉淀，在本外幣、離在岸、境內(nèi)外一體化的經(jīng)營特色和理念的基礎(chǔ)上，整合在