基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識復(fù)習(xí)資料大全

基金從業(yè)資格證之私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識復(fù)習(xí)資料大全

單選題（共50題）1、國家對創(chuàng)業(yè)投資基金在稅收上給予特別支持，對有限合伙型創(chuàng)業(yè)投資基金而言，有限合伙型創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權(quán)投資方式投資于未上市的中小高新技術(shù)企業(yè)滿（）年的，其法人合伙人可按照對未上市中小高新技術(shù)企業(yè)投資額的（）％抵扣該法人合伙人從該有限合伙制創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)分得的應(yīng)納稅所得額，當(dāng)年不足抵扣的，可以在以后納稅年度結(jié)轉(zhuǎn)抵扣。A.2；60B.4；60C.2；70D.4；70【答案】C2、關(guān)于股權(quán)投資協(xié)議中的回售權(quán)條款，描述錯(cuò)誤的是()。A.一般在新老股東之間發(fā)生B.體現(xiàn)了對股權(quán)投資方利益的保護(hù)C.體現(xiàn)了目標(biāo)企業(yè)要求投資方保護(hù)商業(yè)機(jī)密的權(quán)利D.體現(xiàn)了投資方對目標(biāo)企業(yè)或大股東回售股權(quán)的權(quán)利【答案】C3、股權(quán)投資基金的銷售機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員從事股權(quán)投資基金募集業(yè)務(wù)的禁止行為不包括（）。A.使用本機(jī)構(gòu)雇傭的人員進(jìn)行股權(quán)投資基金推介B.采用不具有可比性、公平性、準(zhǔn)確性、權(quán)威性的數(shù)據(jù)來源和方法進(jìn)行業(yè)績比較，任意使用“業(yè)績最佳”、“規(guī)模最大”等相關(guān)措辭C.夸大或者片面推介基金，違規(guī)使用“安全”“保證”“承諾”“保險(xiǎn)”“避險(xiǎn)”“有保障”“高收益”“無風(fēng)險(xiǎn)”等可能誤導(dǎo)投資人進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)判斷的措辭D.推介非本機(jī)構(gòu)設(shè)立或負(fù)責(zé)募集的私募基金【答案】A4、關(guān)于創(chuàng)業(yè)投資估值法，下列表述正確的是（）。A.創(chuàng)業(yè)投資估值法基于退出期目標(biāo)公司的現(xiàn)金流以及目標(biāo)收益率，折現(xiàn)計(jì)算其當(dāng)前價(jià)值B.創(chuàng)業(yè)投資估值法是一種基于創(chuàng)業(yè)早期企業(yè)未來清算退出情境下估值預(yù)測的估值方法C.創(chuàng)業(yè)投資估值法基于退出時(shí)目標(biāo)公司的股權(quán)價(jià)值以及目標(biāo)收益率，折現(xiàn)計(jì)算出其當(dāng)前價(jià)值D.創(chuàng)業(yè)投資估值法是一種基于創(chuàng)業(yè)早期公司可比公司估值倍數(shù)的相對估值法【答案】C5、基金業(yè)協(xié)會會員可分為（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B6、公司制股權(quán)投資基金章程必備條款包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅲ.Ⅳ【答案】A7、在完成基金風(fēng)險(xiǎn)揭示后，募集機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)要求投資者提供必要的資產(chǎn)證明文件或（）。募集機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)合理審慎地審查投資者是否符合基金合格投資者標(biāo)準(zhǔn)，依法履行反洗錢義務(wù)，并確保單只基金的投資者人數(shù)累計(jì)不得超過法律規(guī)定的特定數(shù)量。A.收入證明B.身份證C.地址證明D.稅收收入【答案】A8、企業(yè)家在與私募股權(quán)基金談判時(shí)，在反稀釋問題上該盡可能爭取以（）解決反稀釋問題，這樣將對企業(yè)家較為有利。A.棘輪條款B.估值條款C.反攤薄條款D.加權(quán)平均反稀釋條款【答案】D9、基金業(yè)協(xié)會鼓勵(lì)私募基金管理人選具備下列（）條件的中國律師事務(wù)所出具法律意見書。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D10、下列有關(guān)于登記與備案制度的介紹，說法有誤的是（）。A.2013年修訂后的《證券投資基金法》明確規(guī)定，基金業(yè)協(xié)會“依法辦理非公開募集基金的登記、備案”B.基金業(yè)協(xié)會為股權(quán)投資基金管理人和股權(quán)投資基金辦理登記備案并不構(gòu)成對股權(quán)投資基金管理人投資能力、持續(xù)合規(guī)情況的認(rèn)可，但可以作為對基金財(cái)產(chǎn)安全的保證C.基金業(yè)協(xié)會還發(fā)布了《私募基金管理登記法律意見書指引》，為律師事務(wù)所在基金管理人登記備案中出具法律意見書提供了方向性指引D.《監(jiān)管暫行辦法》再次明確規(guī)定各類基金管理人應(yīng)當(dāng)根據(jù)基金業(yè)協(xié)會的規(guī)定，向基金業(yè)協(xié)會申請登記，并且基金業(yè)協(xié)會應(yīng)當(dāng)建立基金管理人登記、私募基金備案管理信息系統(tǒng)【答案】B11、有限合伙企業(yè)的利潤分配、虧損分擔(dān)時(shí)，有限合伙協(xié)議約定不明確且協(xié)商無果的，由合伙人按照（）分配、分擔(dān)。A.認(rèn)繳出資比例B.實(shí)繳出資比例C.平均D.持股比例【答案】B12、下述主體受讓基金份額時(shí)，應(yīng)當(dāng)穿透核查至最終投資者是否為合格投資者的是（）。A.合伙企業(yè)B.企業(yè)年金基金C.有限責(zé)任公司D.社會保障基金【答案】A13、有限責(zé)任公司增加或減少注冊資本時(shí)，由股東會決議，必須經(jīng)代表（）表決權(quán)的股東通過。A.1/3以上B.半數(shù)以上C.2/3以上D.全部【答案】C14、關(guān)于合伙型股權(quán)投資基金，說法錯(cuò)誤的是()A.基金的有限合伙人不參與投資決策B.基金的普通合伙人可自行擔(dān)任基金管理人或者委托專業(yè)的基金管理人機(jī)構(gòu)擔(dān)任基金管理人C.基金的普通合伙人隨基金債務(wù)承擔(dān)無限連帶責(zé)任，有限合伙人以其認(rèn)繳的出資額為限對基金債務(wù)承擔(dān)責(zé)任D.基金是獨(dú)立法人主體【答案】D15、下列屬于合伙企業(yè)型股權(quán)投資基金收益分配原則的是()。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B16、在未獲得董事會席位的情況下，股權(quán)投資基金有時(shí)會希望委派人員出任董事會“觀察員”角色，以下關(guān)于觀察員的表述錯(cuò)誤的是（）。A.觀察員是一個(gè)輔助性角色B.觀察員可幫助投資人更好地了解公司日常運(yùn)營情況C.觀察員通常不具有投票權(quán)D.觀察員通常會承擔(dān)決策的作用【答案】D17、關(guān)于投資框架協(xié)議與投資協(xié)議，以下表述錯(cuò)誤的是（）A.投資框架協(xié)議中的一些條款在投資協(xié)議中可能不再約定B.投資框架協(xié)議是投資協(xié)議的必要前提，投資框架協(xié)議的約定將會影響到投資協(xié)議C.排他性條款屬于投資框架協(xié)議常見條款之一D.盡管投資框架協(xié)議已有相關(guān)約定，投資協(xié)議中對應(yīng)的條款可能因投融資雙方的談判能力而進(jìn)行調(diào)整【答案】B18、（）是指目標(biāo)公司的其他股東欲對外出售股權(quán)時(shí)，股權(quán)投資基金有權(quán)以其持股比例為基礎(chǔ)，以同等條件參與該出售交易。A.第一拒絕權(quán)B.反攤薄C.隨售權(quán)D.優(yōu)先認(rèn)購權(quán)【答案】C19、投資者不直接投資股權(quán)投資基金,而是通過投資母基金間接投資股權(quán)投資基金，主要原因是（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D20、個(gè)人進(jìn)行集資詐騙數(shù)額在30萬元以上的，應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為（）。A.數(shù)額較大B.數(shù)額巨大C.數(shù)額特別巨大D.數(shù)額大【答案】B21、某股權(quán)投資基金管理公司被列入了異常機(jī)構(gòu)名單，該公司的管理對列入異常機(jī)構(gòu)名單的后果進(jìn)行討論，管理層的說法正確的是（）。A.對公司進(jìn)行整改，整改完成后即可恢復(fù)正常機(jī)構(gòu)公示狀態(tài)B.公司在列入異常機(jī)構(gòu)名單期間不能從事股權(quán)投資管理業(yè)務(wù)C.對公司進(jìn)行整改，整改完成后至少六個(gè)月才能恢復(fù)正常機(jī)構(gòu)公示狀態(tài)D.公司會被中國證券投資基金業(yè)協(xié)會注銷管理人登記【答案】C22、合伙型基金的分配為（），即合伙企業(yè)的“生產(chǎn)經(jīng)營所得和其他所得”由合伙人按照國家有關(guān)稅收規(guī)定分別繳納所得稅，在基金層面不繳納所得稅。在實(shí)務(wù)中，合伙型基金的收益分配原則、時(shí)點(diǎn)和順序可在更大自由度內(nèi)進(jìn)行適應(yīng)性安排。A.“先稅后分”B.“先分后稅”C.“不分先后”D.“隨意處理”【答案】B23、以凈利潤為基礎(chǔ)的相對估值是（）。A.P/E（市盈率）B.折現(xiàn)現(xiàn)金流法C.P/B（市凈率）D.P/S（市銷率）【答案】A24、股權(quán)投資基金A現(xiàn)擬對目標(biāo)公司B進(jìn)行財(cái)務(wù)盡職調(diào)查，B公司旗下?lián)碛卸嗉铱毓勺庸炯皡⒐勺庸?，以下表述正確的（）A.B公司于財(cái)務(wù)盡職調(diào)查前2個(gè)月收購了F公司5%的股權(quán)，A基金應(yīng)取得并審閱相關(guān)收購協(xié)議，如無異議則無需進(jìn)一步核查財(cái)務(wù)情況B.A基金應(yīng)獲取B公司披露的參股子公司D最近一年的財(cái)務(wù)報(bào)告，但無需獲得審計(jì)報(bào)告或進(jìn)一步履行審慎核查程序C.A基金應(yīng)獲取B公司納入合并報(bào)表范圍的重要控股子公司C最近一年的財(cái)務(wù)報(bào)告及審計(jì)報(bào)告，但無需進(jìn)一步履行審慎核查程序D.B公司于財(cái)務(wù)盡職調(diào)查前6個(gè)月對E公司完成的收購被視為重大收購，A基金應(yīng)獲得E公司被收購前一年的財(cái)務(wù)報(bào)表并核查其財(cái)務(wù)情況【答案】D25、股權(quán)投資基金的參與主體主要不包括（）。A.外包服務(wù)管理機(jī)構(gòu)B.監(jiān)管機(jī)構(gòu)C.行業(yè)自律組織D.基金投資者【答案】A26、（2019年真題）關(guān)于股權(quán)投資基金管理人的內(nèi)部控制,表述正確的是（）A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B27、下列不是合格投資者必備的要素是（）A.投資額不低于規(guī)定限額B.風(fēng)險(xiǎn)識別能力C.投資資金充足D.資產(chǎn)規(guī)模或者收人水平達(dá)到一定要求【答案】C28、（2017年真題）（）具有較好的市場進(jìn)入壁壘和政策保護(hù)制度安排，這種形式的創(chuàng)新企業(yè)成為創(chuàng)業(yè)投資基金尤為偏好的投資對象。A.管理創(chuàng)新B.市場創(chuàng)新C.科技創(chuàng)新D.組織創(chuàng)新【答案】C29、有限合伙型股權(quán)投資基金的投資者人數(shù)上限為（）。A.50人B.200人C.20人D.100人【答案】A30、2007年6月1日起，將合伙人分為（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ【答案】A31、關(guān)于股權(quán)投資基金管理人和投資者之間的溝通，以下表述錯(cuò)誤的是（）。A.基金募集階段，基金管理人應(yīng)對潛在投資者進(jìn)行充分的背景調(diào)查B.基金募集階段，基金管理人應(yīng)在投資者簽署基金合同確認(rèn)投資生效后，按規(guī)定履行一系列募集合規(guī)程序C.基金運(yùn)行階段，如發(fā)生合伙人變動、投資項(xiàng)目重大進(jìn)展、基金托管機(jī)構(gòu)變更等事項(xiàng)時(shí)，基金管理人應(yīng)及時(shí)告知投資者D.基金運(yùn)行階段，定期報(bào)告是投資者了解基金運(yùn)作狀況的重要途徑【答案】B32、股權(quán)投資基金宣傳推薦資料登載過往業(yè)績的，一般應(yīng)遵循（）原則。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B33、下列機(jī)構(gòu)中,不符合股權(quán)投資基金管理人的組織形式規(guī)范的是（）A.創(chuàng)業(yè)投資管理股份有限B.股權(quán)投資管理有限C.資產(chǎn)管理合伙企業(yè)D.個(gè)人獨(dú)資企業(yè)【答案】D34、有限責(zé)任公司的股東之間可以相互轉(zhuǎn)讓其全部或者部分股權(quán)。股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓股權(quán)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)其他股東經(jīng)（）以上同意。A.1/2B.1/3C.1/4D.1/5【答案】A35、律師事務(wù)所及其經(jīng)辦律師對基金管理人可采取的盡職調(diào)查查驗(yàn)方式有（）。A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】D36、（2018年真題）杠桿收購基金的資金主要來源是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A37、下列關(guān)于公司型股權(quán)投資基金的設(shè)立步驟的說法中，錯(cuò)誤的是（）。A.申請材料齊全，符合法定形式，登記機(jī)構(gòu)能夠當(dāng)場登記的，應(yīng)予當(dāng)場登記并頒發(fā)營業(yè)執(zhí)照B.根據(jù)法律法規(guī)對企業(yè)名稱的特別規(guī)定為企業(yè)準(zhǔn)備名稱，并根據(jù)所在地工商登記機(jī)構(gòu)的流程要求進(jìn)行名稱預(yù)先核準(zhǔn)C.名稱核準(zhǔn)通過后，根據(jù)各地工商登記機(jī)構(gòu)的要求提交一系列申請材料進(jìn)行設(shè)立登記，并同時(shí)向中國基金業(yè)協(xié)會提交基金備案申請D.領(lǐng)取營業(yè)執(zhí)照后刻企業(yè)印章，申請納稅登記，開立銀行基本賬戶等【答案】C38、（2018年真題）基金管理人進(jìn)行登記并開展基金管理業(yè)務(wù)應(yīng)滿足一定的要求，以下說法錯(cuò)誤的是（）A.以私募基金管理業(yè)務(wù)為主營業(yè)務(wù)的基金管理人，可以同時(shí)兼營其他類型的基金管理業(yè)務(wù)B.基金管理人只能為依法設(shè)立的公司和合伙企業(yè)，自然人不能登記為基金管理人C.兼營民間借貸、小額理財(cái)、房地產(chǎn)開發(fā)等業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)申請成為私募基金管理機(jī)構(gòu)時(shí)，由于業(yè)務(wù)和私募基金的屬性沖突，中國證券投資基金協(xié)會對此存在沖突業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)不予登記D.基金管理人從業(yè)人員人數(shù)和其內(nèi)部機(jī)構(gòu)的設(shè)置以及內(nèi)部控制制度相匹配，并且應(yīng)當(dāng)具備相應(yīng)數(shù)量的專職高管人員【答案】A39、(2017年)下列不屬于股權(quán)投資基金估值方法中市場法的是（）。A.近期交易價(jià)格法B.重置成本法C.有效市場價(jià)格法D.乘數(shù)法【答案】B40、披露形式上應(yīng)遵循的原則包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B41、有限合伙型私募股權(quán)投資基金中關(guān)于收益分配說法錯(cuò)誤的是（）A.在收益分配順序上普通合伙人優(yōu)先于有限合伙人B.管理分紅可以接照總體利潤計(jì)算。也可以按每個(gè)項(xiàng)目單獨(dú)計(jì)算C.特定項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)之前.所有收益歸有限合伙人D.有限合伙型私募基金與公司型私募基金收益分配存在差別【答案】A42、下列對于相對估值法的評價(jià)不準(zhǔn)確的是（）。A.運(yùn)用簡單，易于理解B.主觀因素相對較多C.可以及時(shí)反映市場看法的變化D.受可比公司企業(yè)價(jià)值偏差影響【答案】B43、(2017年)下列屬于股權(quán)投資基金的一般風(fēng)險(xiǎn)的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A44、投資后管理的作用不包括（）。A.有利于提升被投資企業(yè)自身價(jià)值，增加投資收益B.對股權(quán)投資基金參與企業(yè)后續(xù)融資時(shí)的決策起到重要的決策支撐作用C.有利于保證股權(quán)投資基金收益D.有利于及時(shí)了解被投資企業(yè)經(jīng)營運(yùn)作情況，并根據(jù)不同情況及時(shí)采取必要措施，保證資金安全【答案】C45、下列關(guān)于我國股權(quán)投資基金業(yè)發(fā)展趨勢的說法中，錯(cuò)誤的是（）。A.股權(quán)投資基金對于解決中小企業(yè)融資難、促進(jìn)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)有重要作用B.股權(quán)投資基金行業(yè)專業(yè)化、市場化程度不斷提高C.股權(quán)投資基金的運(yùn)作模式和發(fā)展方式區(qū)別于創(chuàng)新驅(qū)動的內(nèi)在要求D.股權(quán)投資基金對于支持企業(yè)重組重建、推動產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級具有重要作用【答案】C46、股權(quán)投資基金不具有（）特點(diǎn)。A.投資期限長、流動性較差B.投資后管理投入資源較少C.專業(yè)性較強(qiáng)D.投資收益波動性較大【答案】B47、（）均由工商登記機(jī)構(gòu)進(jìn)行登記管理，設(shè)立步驟相同。A.合伙型基金與信托（契約）型基金B(yǎng).公司型基金與信托（契約）型基金C.公司型基金與合伙型基金D.公司型基金、合伙型基金與信托（契約）型基金【答案】C48、中國最大的養(yǎng)老基金是（）