淺論公允價(jià)值及其運(yùn)用

淺論公允價(jià)值及其運(yùn)用

論文摘要：文章介紹了公允價(jià)值的定義和必然性及我國(guó)新頒布的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)公允價(jià)值的運(yùn)用，簡(jiǎn)要分析了目前公允價(jià)值的運(yùn)用中存在的問(wèn)題，提出了針對(duì)現(xiàn)存問(wèn)題的對(duì)策。

公允價(jià)值的應(yīng)用從1997年的引入到2001年的回避，再到2006年的重新引入帶擴(kuò)大應(yīng)用范圍，真可謂一波三折。2006年2月15日，國(guó)家財(cái)政部頒布了新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，并自2007年1月1日在上市公司中率先執(zhí)行，這套體系標(biāo)志著中國(guó)的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系已經(jīng)與國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則實(shí)現(xiàn)了實(shí)質(zhì)性趨同，對(duì)于完善我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制、促進(jìn)國(guó)際間的貿(mào)易與投資活動(dòng)以及加速中國(guó)融入全球經(jīng)濟(jì)都具有重要愿意。在這套新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，最大的亮點(diǎn)無(wú)疑是在投資性房地產(chǎn)和債務(wù)重組等項(xiàng)目中引進(jìn)可公允價(jià)值計(jì)量，使得國(guó)內(nèi)

對(duì)于公允價(jià)值的定義，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)對(duì)公允價(jià)值的定義是指在公平交易中，熟悉情況并自愿的各方之間，交換一項(xiàng)資產(chǎn)或就結(jié)算一項(xiàng)負(fù)債時(shí)采用的金額。美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)將公允價(jià)值定義為：在自愿的各方進(jìn)行的當(dāng)前交易中，即在非強(qiáng)制或清算性出售交易中，買(mǎi)賣(mài)一項(xiàng)資產(chǎn)所采用的金額。我國(guó)的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則也對(duì)公允價(jià)值計(jì)量屬性進(jìn)行了定義：在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~。在公平交易中，交易雙方應(yīng)當(dāng)是持續(xù)經(jīng)營(yíng)企業(yè)，不打算或不需要進(jìn)行清算、重大縮減經(jīng)營(yíng)規(guī)模，或在不利條件下進(jìn)行交易。

上述的定義雖有不同，但從各國(guó)的公允價(jià)值所下的定義可概括出其基本特征：公允價(jià)值的本質(zhì)都是一種基于市場(chǎng)的評(píng)價(jià)，是市場(chǎng)而不是其他主體對(duì)資產(chǎn)或負(fù)債價(jià)值的認(rèn)定；交易雙方平等、自愿、熟悉情況是構(gòu)成公允價(jià)值的三大特性。

二、公允價(jià)值運(yùn)用的必然性

與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則趨同

完善的制度需要在國(guó)際間、政府間尋求趨同，才能縮短各主體間的差別。近年來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)日益融入世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展的大環(huán)境，各項(xiàng)制度與規(guī)定在充分考慮我國(guó)國(guó)情的前提下與國(guó)際規(guī)則越來(lái)越明顯接近。會(huì)計(jì)作為通用的商業(yè)語(yǔ)言，自然也應(yīng)同國(guó)際準(zhǔn)則保持一致。引入公允價(jià)值計(jì)量屬性，除了在一定程度上保持了應(yīng)有的謹(jǐn)慎之外，在操作層面上也保持了自己的特色。既符合我國(guó)國(guó)情，又是對(duì)國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的有益補(bǔ)充。

資本市場(chǎng)、技術(shù)信息日趨成熟

近年來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)，各類(lèi)金融資產(chǎn)的交易已經(jīng)形成較為活躍的市場(chǎng)，具備引入公允價(jià)值的條件，回避公允價(jià)值的使用將導(dǎo)致企業(yè)在會(huì)計(jì)處理上前后不一致。財(cái)務(wù)報(bào)告在舊準(zhǔn)則框架體系下基本無(wú)法真實(shí)地反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，難以滿足新形勢(shì)下對(duì)外提供對(duì)決策有用信息的要求，引入公允價(jià)值能反映企業(yè)的實(shí)際情況，更有利于報(bào)告使用者做出正確的決策。

三、公允價(jià)值在我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的運(yùn)用現(xiàn)狀

目前，我國(guó)已頒布的38項(xiàng)具體準(zhǔn)則中涉及會(huì)計(jì)要素計(jì)量的有30項(xiàng)，其中17項(xiàng)不同程度運(yùn)用公允價(jià)值，其中主要在投資性房地產(chǎn)、非貨幣性資產(chǎn)交換、債務(wù)重組、非同一控制企業(yè)合并、金融工具確認(rèn)和計(jì)量等項(xiàng)目中采用公允價(jià)值。例如：在《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第7號(hào)—非貨幣性資產(chǎn)交換》中，對(duì)非貨幣性資產(chǎn)交換，符合一定條件時(shí)，可將換出資產(chǎn)的公允價(jià)值與其資產(chǎn)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益。在《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)—債務(wù)重組》中，以轉(zhuǎn)讓非現(xiàn)金資產(chǎn)的方式進(jìn)行債務(wù)重組的，債務(wù)重組利得以非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值與其賬面價(jià)值之間的差額確認(rèn)為資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓損益，計(jì)入當(dāng)期損益。在《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第20號(hào)—企業(yè)合并》中也多處用到公允價(jià)值。如購(gòu)買(mǎi)方在購(gòu)買(mǎi)日對(duì)作為企業(yè)合并對(duì)價(jià)的資產(chǎn)、發(fā)生或承擔(dān)的負(fù)債應(yīng)當(dāng)按照公允價(jià)值計(jì)量，公允價(jià)值與其賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益。

盡管公允價(jià)值的運(yùn)用范圍較為廣泛，但這種運(yùn)用是有條件的、謹(jǐn)慎的。首先，公允價(jià)值在當(dāng)前準(zhǔn)則中并不具有主導(dǎo)性。基本準(zhǔn)則明確規(guī)定：“企業(yè)在對(duì)會(huì)計(jì)要素進(jìn)行計(jì)量時(shí)，一般應(yīng)采用歷史成本”。即歷史成本計(jì)量仍處于主導(dǎo)地位。其次，公允價(jià)值的運(yùn)用要符合一定條件。如《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第7號(hào)—非貨幣性資產(chǎn)交換》中規(guī)定，可以運(yùn)用公允價(jià)值的非貨幣性交換須具有商業(yè)性質(zhì)并換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價(jià)值能可靠計(jì)量。由此看來(lái)，新準(zhǔn)則對(duì)公允價(jià)值的運(yùn)用采用非常謹(jǐn)慎態(tài)度。

四、公允價(jià)值運(yùn)用的局限性

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)尚不完全成熟

公允價(jià)值計(jì)量屬性適合于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，公允價(jià)值廣泛運(yùn)用的最基本條件是：擁有健康而成熟的生產(chǎn)資料市場(chǎng)、產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)、發(fā)達(dá)的專(zhuān)業(yè)評(píng)估技術(shù)以及嫻熟而講求誠(chéng)信的評(píng)估隊(duì)伍等。我國(guó)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)雖然已經(jīng)基本確立，但非市場(chǎng)化的因素依然存在，證券交易市場(chǎng)、產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)、生產(chǎn)資料市場(chǎng)等都不夠活躍、完善，如不顧客觀條件的限制而廣泛運(yùn)用必然會(huì)帶來(lái)公允價(jià)值的濫用，并最終導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息的失真。

公允價(jià)值的理論框架不足

難以獲得精確的數(shù)據(jù)，造成操作人員主觀性較強(qiáng)。在我國(guó)新準(zhǔn)則中，有17項(xiàng)要求應(yīng)用公允價(jià)值計(jì)量，公允價(jià)值計(jì)量指南不僅十分有限，而且還分散于多項(xiàng)具體準(zhǔn)則中，計(jì)量指南的缺乏必然影響相關(guān)準(zhǔn)則在具體實(shí)務(wù)中的有效實(shí)施；同時(shí)這些指南制定目的單一、開(kāi)發(fā)過(guò)程分散，指南之間存在差異，這加劇了我國(guó)新準(zhǔn)則體系的復(fù)雜性，使實(shí)務(wù)操作多樣化，導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)告信息缺乏可比性。

容易給關(guān)聯(lián)交易提供操作之便

在我國(guó)，上市公司與其大股東的關(guān)聯(lián)交易較普遍，特別是上市公司與其母公司、關(guān)聯(lián)公司進(jìn)行債務(wù)重組及資產(chǎn)交易等交易中，交易價(jià)格缺乏公允性情況時(shí)有發(fā)生。新準(zhǔn)則引入公允價(jià)值，在相關(guān)法律不完善的情況下，公允價(jià)值仍有可能被一些關(guān)聯(lián)交易者利用。

人員素質(zhì)環(huán)境不高，不能適應(yīng)公允價(jià)值的推廣

公允價(jià)值的運(yùn)用較歷史成本在人員的專(zhuān)業(yè)素質(zhì)和職業(yè)道德方面提出更高的要求。長(zhǎng)期以來(lái)，我國(guó)會(huì)計(jì)人員習(xí)慣嚴(yán)格按照會(huì)計(jì)制度處理會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)，主要是記錄和報(bào)告，對(duì)需大量職業(yè)判斷的確認(rèn)和計(jì)量很生疏。在公允價(jià)值計(jì)量中，其具體的實(shí)現(xiàn)形式如未來(lái)現(xiàn)金流量等要素的確定取決于財(cái)務(wù)人員的職業(yè)判斷。從我國(guó)現(xiàn)狀看，會(huì)計(jì)人員與評(píng)估人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)與專(zhuān)業(yè)技能都不容樂(lè)觀，大多數(shù)從業(yè)人員對(duì)公允價(jià)值的運(yùn)用尚難以適應(yīng)，出現(xiàn)了利用會(huì)計(jì)職業(yè)判斷操縱會(huì)計(jì)利潤(rùn)，導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真等行為。

五、正確運(yùn)用公允價(jià)值的對(duì)策

完善公允價(jià)值運(yùn)用的市場(chǎng)環(huán)境

市場(chǎng)化程度的高低、信息資料的及時(shí)、準(zhǔn)確、充分對(duì)公允價(jià)值計(jì)量至關(guān)重要。在完善的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，公允價(jià)值才易于取得。我國(guó)應(yīng)加快建立與市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展相適應(yīng)的全國(guó)市場(chǎng)價(jià)格信息數(shù)據(jù)網(wǎng)絡(luò)，大力推進(jìn)信息資源公開(kāi)化，才更有利于取得及時(shí)、可靠、充分的公允價(jià)值，更好地服務(wù)于財(cái)務(wù)報(bào)告使用者進(jìn)行決策。

1．培養(yǎng)各級(jí)市場(chǎng)，特別是生產(chǎn)資料市場(chǎng)和二手交易市場(chǎng)，獲得客觀市價(jià)，發(fā)展生產(chǎn)資料可采取的措施有：加強(qiáng)生產(chǎn)資料市場(chǎng)監(jiān)測(cè)與調(diào)控工作；積極培育農(nóng)村市場(chǎng)資料市場(chǎng)；大力創(chuàng)新流通業(yè)；加快批發(fā)市場(chǎng)的改造和提升。對(duì)二手交易市場(chǎng)建立市場(chǎng)準(zhǔn)入門(mén)檻，對(duì)資質(zhì)的審核嚴(yán)格把關(guān)，鼓勵(lì)和支持中介機(jī)構(gòu)的發(fā)展，從而使交易雙方能獲取較公允的市場(chǎng)信息。

2．加快各種金融價(jià)格市場(chǎng)化進(jìn)程。國(guó)債發(fā)行中的投標(biāo)、競(jìng)價(jià)方式，全國(guó)銀行間同一拆借利率的出現(xiàn)和入網(wǎng)會(huì)員的逐漸增多，以及公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)操作的進(jìn)行，為金融衍生品的公允價(jià)值計(jì)量的實(shí)施提供了條件。

完善我國(guó)的公司治理結(jié)構(gòu)

1．改善內(nèi)部控制環(huán)境。企業(yè)要建立健全的內(nèi)部控制制度，保證公允價(jià)值在企業(yè)中的運(yùn)用；建立一套公允價(jià)值計(jì)量資產(chǎn)的類(lèi)別標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)是否采用公允價(jià)值計(jì)量的資產(chǎn)進(jìn)行清晰的劃分，建立對(duì)公允價(jià)值變動(dòng)專(zhuān)人負(fù)責(zé)、定時(shí)按照既定途徑收集數(shù)據(jù)的制度，以保證數(shù)據(jù)收集的及時(shí)性與穩(wěn)定性，建立董事會(huì)在財(cái)務(wù)報(bào)表日對(duì)公允價(jià)值變動(dòng)進(jìn)行審核的制度，以落實(shí)與公允價(jià)值變動(dòng)相關(guān)的程序及其責(zé)任。

2．建立和完善信息系統(tǒng)及有效的交流渠道，充分滿足企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的需求，保證信息的充分流動(dòng)。

3．大力整頓企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和防范模式，建立健全風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和評(píng)估體系，借鑒國(guó)際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)并運(yùn)用現(xiàn)代科技手段，逐步建立覆蓋所有業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控和評(píng)價(jià)預(yù)警系統(tǒng)，并進(jìn)行持續(xù)監(jiān)控和定期評(píng)估。

加強(qiáng)公允價(jià)值的理論研究，規(guī)范公允價(jià)值的計(jì)算方法

1．制定公允價(jià)值具體準(zhǔn)則及應(yīng)用指南。FASB已經(jīng)頒布了公允價(jià)值的計(jì)量準(zhǔn)則，IASB于2007年發(fā)布征求意見(jiàn)稿，并將于2008年發(fā)布終稿，這將對(duì)各國(guó)公允價(jià)值的應(yīng)用產(chǎn)生重大的影響。我國(guó)應(yīng)研究國(guó)際公允價(jià)值應(yīng)用的最新發(fā)展動(dòng)態(tài)，借鑒其成熟經(jīng)驗(yàn)，并在總結(jié)我國(guó)國(guó)情基礎(chǔ)上，抓緊制定相關(guān)的公允價(jià)值指南。

2．促進(jìn)評(píng)估等相關(guān)行業(yè)的技術(shù)進(jìn)步。評(píng)估業(yè)應(yīng)積極主動(dòng)配合公允價(jià)值發(fā)展的技術(shù)要求，明確公允價(jià)值確定方法等，或適時(shí)出臺(tái)相關(guān)的操作指南，以加強(qiáng)對(duì)實(shí)務(wù)界的操作指導(dǎo)，促進(jìn)會(huì)計(jì)業(yè)、審計(jì)業(yè)對(duì)公允價(jià)值評(píng)估結(jié)果的認(rèn)可和采納。借鑒國(guó)際評(píng)估行業(yè)的經(jīng)驗(yàn)，結(jié)合我國(guó)的實(shí)際情況，深入研究市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中評(píng)估行業(yè)的發(fā)展規(guī)律，制定和完善資產(chǎn)評(píng)估領(lǐng)域的法律法規(guī)，保障資產(chǎn)評(píng)估有關(guān)各方的合法權(quán)益，加快以財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)為目的等專(zhuān)業(yè)評(píng)估準(zhǔn)則的建設(shè)進(jìn)程，有效推動(dòng)評(píng)估業(yè)與會(huì)計(jì)業(yè)的合作。

加強(qiáng)對(duì)上市公司會(huì)計(jì)準(zhǔn)則執(zhí)行情況的監(jiān)管

1．界定清楚財(cái)政、審計(jì)、證券、稅務(wù)、會(huì)計(jì)等監(jiān)管的職能和作用，合理分工、明確責(zé)任，做到各司其職、嚴(yán)加監(jiān)管。同時(shí)，財(cái)政部門(mén)應(yīng)會(huì)同證監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)等相關(guān)監(jiān)管部門(mén)建立互動(dòng)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)信息共享，充分發(fā)揮合作力量，提高監(jiān)管的效能。證券監(jiān)管部門(mén)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)上市公司運(yùn)用公允價(jià)值的監(jiān)管力度，提高上市公司信息披露的透明度，對(duì)于上市公司利用公允價(jià)值操縱盈余的行為，要嚴(yán)加懲處，以保護(hù)投資者的利益。

2．搞好社會(huì)監(jiān)督機(jī)制的建設(shè)。深化會(huì)計(jì)師事務(wù)所體制改革，完善執(zhí)業(yè)環(huán)境，制定相應(yīng)的執(zhí)業(yè)自律準(zhǔn)則，大力提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、業(yè)務(wù)水平和職業(yè)道德水準(zhǔn)，借鑒國(guó)外會(huì)計(jì)師事務(wù)所的管理經(jīng)驗(yàn)，建立注冊(cè)會(huì)計(jì)師懲戒制度。

3．建立公允價(jià)值審計(jì)制度，國(guó)際的審計(jì)界已做了大量的研究，公布了一系列研究報(bào)告和指南，我國(guó)也應(yīng)當(dāng)建立一套公允價(jià)值的審計(jì)具體準(zhǔn)則，規(guī)范公允價(jià)值的確定程序。

更新觀念，提高執(zhí)業(yè)人員的素質(zhì)

1．充分理解會(huì)計(jì)準(zhǔn)則?！镀髽I(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的頒布為會(huì)計(jì)人員的工作提供了指導(dǎo)，但并不提供所有問(wèn)題的具體解決辦法，對(duì)某些交易或事項(xiàng)不再規(guī)定具體的會(huì)計(jì)處理方法，只給出會(huì)計(jì)可選擇和判斷的標(biāo)準(zhǔn)。在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中對(duì)某些交易的確認(rèn)、計(jì)量等需要在多個(gè)會(huì)計(jì)原則中做出選擇，會(huì)計(jì)人員需認(rèn)真領(lǐng)會(huì)相關(guān)準(zhǔn)則、制度，在準(zhǔn)則、制度提供的范圍內(nèi)根據(jù)會(huì)計(jì)精神對(duì)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行判斷和處理。

2．提高業(yè)務(wù)水平。公允價(jià)值計(jì)量是技術(shù)性很強(qiáng)的工作，會(huì)計(jì)人員必須具備扎實(shí)的專(zhuān)業(yè)理論知識(shí)，會(huì)計(jì)人員應(yīng)吸收國(guó)際先進(jìn)的會(huì)計(jì)理念和會(huì)計(jì)處理方法，掌握專(zhuān)業(yè)理論知識(shí)，同時(shí)在實(shí)踐中不斷鍛煉自己。應(yīng)加強(qiáng)專(zhuān)業(yè)知識(shí)培訓(xùn)，版主會(huì)計(jì)人員熟悉和掌握新的會(huì)計(jì)處理方法和持續(xù)提高會(huì)計(jì)人員的素質(zhì)。培訓(xùn)的內(nèi)容不僅包括各類(lèi)知識(shí)培訓(xùn)，還應(yīng)當(dāng)包括信息技術(shù)的應(yīng)用等，培訓(xùn)的目的是提高會(huì)計(jì)人員對(duì)交易和事項(xiàng)的確認(rèn)、計(jì)量和報(bào)告進(jìn)行復(fù)雜判斷和處理的能力，減少對(duì)公允價(jià)值的判斷偏差。

3．提高職業(yè)道德素質(zhì)。會(huì)計(jì)人員對(duì)不確定的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行職業(yè)判斷時(shí)，始終面臨著可靠性與相關(guān)性、穩(wěn)定性與適用性、利益驅(qū)動(dòng)和公允公正等觀念和立場(chǎng)的矛盾與權(quán)衡選擇。新準(zhǔn)則的靈活性一方面給予企業(yè)自主權(quán)；另一方面給企業(yè)提供可乘之機(jī)，以職業(yè)判斷為借口操縱利潤(rùn)。因此，會(huì)計(jì)人員要有高度的原則性和敬業(yè)精神，恪守客觀、公正的職業(yè)道德，做到真實(shí)、不偏不倚，使其判斷產(chǎn)生的各會(huì)計(jì)主體的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果更加真實(shí)可靠。

六、結(jié)語(yǔ)

公允價(jià)值在歷史成本計(jì)量出現(xiàn)問(wèn)題的情況下慢慢發(fā)展起來(lái)，以其自身的優(yōu)點(diǎn)正逐漸成為會(huì)計(jì)計(jì)量中的新寵。在我