企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析

企業(yè)內(nèi)部控制與風(fēng)險(xiǎn)管理趙露潔2017.05.25第七章企業(yè)常見風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析1第二節(jié)企業(yè)治理層面常見風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析2第三節(jié)企業(yè)業(yè)務(wù)層面常見風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析3第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一、企業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析三、企業(yè)政治風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一、企業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析

市場風(fēng)險(xiǎn)是指未來市場價(jià)格的不確定性對企業(yè)實(shí)現(xiàn)其既定目標(biāo)的影響。根據(jù)引發(fā)市場風(fēng)險(xiǎn)的市場因子不同，市場風(fēng)險(xiǎn)可分為利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)和商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一、企業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（一）利率風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析

利率風(fēng)險(xiǎn)是指利率變動(dòng)對收益或資本所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。按照利率風(fēng)險(xiǎn)的成因，利率風(fēng)險(xiǎn)分為以下4類：重新定價(jià)風(fēng)險(xiǎn):又稱成熟期不匹配風(fēng)險(xiǎn)，指由于企業(yè)可重新定價(jià)的資產(chǎn)和可重新定價(jià)的負(fù)債的不匹配，使得利率變動(dòng)時(shí)企業(yè)將要面臨的風(fēng)險(xiǎn)。收益曲線風(fēng)險(xiǎn):描述投資收益率與投資期限之間關(guān)系的曲線。收益率曲線的意外位移或斜率的變化有可能對企業(yè)的利差收入造成不利影響?；鶞?zhǔn)風(fēng)險(xiǎn):指企業(yè)的利率敏感性資產(chǎn)和利率敏感性負(fù)債雖然相等，但是二者利率波動(dòng)幅度不一致，引起企業(yè)收益的變動(dòng)，由此產(chǎn)生的收益風(fēng)險(xiǎn)，也叫利率結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)。期權(quán)風(fēng)險(xiǎn):指企業(yè)行使提前歸還貸款本息和提前支取存款的潛在選擇而產(chǎn)生的利率風(fēng)險(xiǎn)。期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)常在市場利率水平發(fā)生較大變化時(shí)出現(xiàn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一、企業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（二）匯率風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析匯率風(fēng)險(xiǎn)是指預(yù)期以外的匯率變動(dòng)對企業(yè)價(jià)值的影響。企業(yè)匯率風(fēng)險(xiǎn)一般可分為以下三種類型：交易風(fēng)險(xiǎn)、折算風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)。交易風(fēng)險(xiǎn)：指以外幣計(jì)價(jià)的交易，由于該幣與本國貨幣的比值發(fā)生變化即匯率變動(dòng)而引起的損益的不確定性。折算風(fēng)險(xiǎn)：是指根據(jù)會(huì)計(jì)制度的規(guī)定，在企業(yè)全球性的經(jīng)營活動(dòng)中，為適應(yīng)報(bào)告需要而出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)，即因?yàn)閰R率的變化，引起資產(chǎn)負(fù)債表上某些項(xiàng)目價(jià)值的變化。經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)：指由于突然的匯率變動(dòng)，引起企業(yè)在未來一定期間的收益發(fā)生變化，是一種潛在性的風(fēng)險(xiǎn)。一切有國際業(yè)務(wù)的企業(yè)和一切有國際競爭對手的企業(yè)都面臨經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一、企業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（二）匯率風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析

對于外匯風(fēng)險(xiǎn)的分析，可以用凈外匯風(fēng)險(xiǎn)敞口來計(jì)量，若企業(yè)凈外匯敞口為正數(shù)，則意味著外幣對本幣的匯率下降時(shí)企業(yè)將面臨外匯虧損的風(fēng)險(xiǎn)；反之，則說明外幣對本幣的匯率下降時(shí)企業(yè)會(huì)有所收益。企業(yè)在計(jì)算凈外匯風(fēng)險(xiǎn)敞口以后，將其折算成本幣，再結(jié)合匯率的預(yù)期變動(dòng)趨勢進(jìn)行計(jì)算，即可得到企業(yè)面臨的外匯損失，具體公式為：以本幣計(jì)價(jià)的某種外幣A的損失=以本幣計(jì)價(jià)的凈風(fēng)險(xiǎn)敞口A×外幣A的匯率變動(dòng)值第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一、企業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（三）商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析

商品價(jià)格運(yùn)動(dòng)背離買賣雙方的利益要求，從而形成的風(fēng)險(xiǎn)稱為商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)屬于動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)，又是投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)，總會(huì)使買賣雙方中有一方利益受損。商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)會(huì)影響消費(fèi)者和最終用戶，如果最終用戶是企業(yè)，則這些企業(yè)在商品價(jià)格上升的情況下，采購成本會(huì)增加，利潤將減少。商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)同樣也會(huì)使生產(chǎn)者受到影響，如果商品價(jià)格下降，生產(chǎn)者的收入將會(huì)降低，從而減少企業(yè)所得。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析

法律風(fēng)險(xiǎn)是指在法律實(shí)施過程中，由于行為人做出的具體法律行為不規(guī)范而導(dǎo)致的，與其期望達(dá)到的目標(biāo)相違背的法律不利后果發(fā)生的可能性。企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析，具體可以從以下幾個(gè)方面來考慮：（一）、企業(yè)組織的法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（二）、企業(yè)人力資源的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析（三）、企業(yè)合同的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析（四）、企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析（五）、企業(yè)稅務(wù)相關(guān)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（一）企業(yè)組織的法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析一般企業(yè)作為營利性的經(jīng)濟(jì)組織，其從法律形態(tài)的選擇、設(shè)立、權(quán)益分配以及最后的清算等過程中，均存在一定的風(fēng)險(xiǎn)。如企業(yè)法律形態(tài)選擇的風(fēng)險(xiǎn)、企業(yè)設(shè)置的法律風(fēng)險(xiǎn)、企業(yè)權(quán)益分配的法律風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（一）企業(yè)組織的法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析1、企業(yè)法律形態(tài)選擇的風(fēng)險(xiǎn)：我國最基本的三種企業(yè)組織形式為獨(dú)資企業(yè)、合伙企業(yè)和公司制企業(yè)。我國法律對企業(yè)形態(tài)作了嚴(yán)格規(guī)定，企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身經(jīng)營需要選擇，隨意選擇不恰當(dāng)?shù)钠髽I(yè)形式而產(chǎn)生的法律風(fēng)險(xiǎn)必然損害投資者利益。2、企業(yè)設(shè)置的法律風(fēng)險(xiǎn)：企業(yè)在設(shè)立過程中，需要在出資人之間簽訂確定規(guī)范企業(yè)運(yùn)作的協(xié)議、章程等法律文件。缺少書面協(xié)議或者設(shè)立協(xié)議約定不當(dāng)、缺乏約束機(jī)制等都會(huì)產(chǎn)生法律風(fēng)險(xiǎn)。3、企業(yè)權(quán)益分配的法律風(fēng)險(xiǎn)：企業(yè)股權(quán)設(shè)置的結(jié)構(gòu)一般有平衡的股權(quán)結(jié)構(gòu)、股權(quán)過分集中以及股權(quán)平均分散。每一種股權(quán)結(jié)構(gòu)都有可能產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)：平衡股權(quán)結(jié)構(gòu)容易出現(xiàn)股東僵局或者控制權(quán)與利益索取權(quán)失衡的問題；股權(quán)過分集中會(huì)造成一股獨(dú)大、公司治理機(jī)制形同虛設(shè)、不利于保護(hù)中小股東利益和公司長遠(yuǎn)發(fā)展；而股權(quán)過度分散會(huì)減弱股東參與治理的動(dòng)力，容易產(chǎn)生管理層的道德風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（二）企業(yè)人力資源的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析在企業(yè)人力資源管理過程各個(gè)環(huán)節(jié)中，從招聘開始，面試、錄用、試用、簽訂勞動(dòng)合同、員工待遇直至員工離職的一系列流程中都有相關(guān)的勞動(dòng)法律法規(guī)的約束，企業(yè)的任何不遵守法律的行為都有可能給企業(yè)帶來勞動(dòng)糾紛，從而給企業(yè)造成不良影響。如勞動(dòng)合同的法律風(fēng)險(xiǎn)、勞動(dòng)者社會(huì)保障的法律風(fēng)險(xiǎn)、勞動(dòng)爭議的法律風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（二）企業(yè)人力資源的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析1、勞動(dòng)合同的法律風(fēng)險(xiǎn)：我國新實(shí)施《勞動(dòng)合同法》對于企業(yè)規(guī)章制度的設(shè)計(jì)和執(zhí)行，勞動(dòng)合同的簽訂、執(zhí)行和解除等內(nèi)容都進(jìn)行了重新的規(guī)范，企業(yè)需要按照規(guī)定對自己的勞動(dòng)合同進(jìn)行改進(jìn)，來避免由于上述內(nèi)容和法律違背而帶來的法律風(fēng)險(xiǎn)。2、勞動(dòng)者社會(huì)保障的法律風(fēng)險(xiǎn)：勞動(dòng)者的權(quán)利保障是《勞動(dòng)法》的重要內(nèi)容，企業(yè)必須首先樹立起應(yīng)有的勞動(dòng)者權(quán)利意識(shí)，并在勞動(dòng)合同簽訂、勞動(dòng)合同履行以及人力資源管理的各個(gè)方面，在實(shí)現(xiàn)企業(yè)利益的同時(shí)切實(shí)做到保護(hù)勞動(dòng)者的權(quán)利，從而避免相關(guān)的法律風(fēng)險(xiǎn)。3、勞動(dòng)爭議的法律風(fēng)險(xiǎn)：主要表現(xiàn)在勞動(dòng)爭議的性質(zhì)、勞動(dòng)爭議的處理程序、工傷認(rèn)定爭議的適用情況、勞動(dòng)爭議的時(shí)效和證據(jù)問題等方面。企業(yè)應(yīng)明確勞動(dòng)爭議的性質(zhì)、特征和處理程序，注意對證據(jù)的收集和保存，并靈活運(yùn)用協(xié)商調(diào)解等非激烈對抗的方式解決勞動(dòng)爭議來避免法律風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（三）企業(yè)合同的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析企業(yè)的合同法律風(fēng)險(xiǎn)同樣貫穿從合同的訂立到終止的整個(gè)過程中，由于外部法律環(huán)境，合同主體、內(nèi)容和程序等因素的不規(guī)范導(dǎo)致企業(yè)利益損失和承擔(dān)責(zé)任的風(fēng)險(xiǎn)。如合同簽訂前的風(fēng)險(xiǎn)、合同簽訂時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)、合同履行的風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（三）企業(yè)合同的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析1、合同簽訂前的風(fēng)險(xiǎn)：主要表現(xiàn)在合同對方的主體資格和履約能力方面。因?yàn)楹贤炗喦皼]有對合同對方作必要調(diào)查和了解，與有瑕疵的當(dāng)事人或代理人簽署合同，從而導(dǎo)致合同無效或效力待定。2、合同簽訂時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)：應(yīng)從合同簽訂的過程、合同的內(nèi)容以及合同簽訂的形式三個(gè)方面來考慮。合同簽訂的過程中，應(yīng)注意承諾的內(nèi)容和要約的內(nèi)容完全一致時(shí)，合同才能成立。對于合同內(nèi)容，企業(yè)進(jìn)行全面細(xì)致地撰寫，無重大遺漏和歧義。合同簽訂可以采用書面形式、口頭形式和其他形式。3、合同履行的風(fēng)險(xiǎn)：企業(yè)在合同履行過程中自身或發(fā)現(xiàn)對方喪失履行能力或出現(xiàn)其他可能違約情形時(shí)所帶來的損失的風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（四）企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析知識(shí)越來越成為企業(yè)最重要的生產(chǎn)要素，知識(shí)產(chǎn)權(quán)依賴于法律對其的確認(rèn)和保護(hù)。知識(shí)產(chǎn)權(quán)是一種無形資產(chǎn)，擁有專有性、時(shí)間性、地域性等特點(diǎn)。具體有以下幾個(gè)方面：第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（四）企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析1、企業(yè)專利的法律風(fēng)險(xiǎn)：一項(xiàng)發(fā)明創(chuàng)造完成后，權(quán)利人需要按規(guī)定程序進(jìn)行申請，經(jīng)過審查后方能獲得專利權(quán)，任何人實(shí)施該專利均需經(jīng)過專利人的授權(quán)許可，否則都構(gòu)成侵權(quán)。2、企業(yè)商標(biāo)的法律風(fēng)險(xiǎn)：企業(yè)在申請商標(biāo)注冊時(shí)，應(yīng)注意自身申請是否侵犯他人商標(biāo)或他人是否侵害自己的商標(biāo)；在商標(biāo)轉(zhuǎn)讓時(shí)注意程序的規(guī)范性；商標(biāo)的許可使用應(yīng)注意使用的范圍、方法等是否合規(guī)；注意商標(biāo)的國際注冊等等一系列內(nèi)容，從而避免此類法律風(fēng)險(xiǎn)對企業(yè)利益的損害。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（四）企業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析3、企業(yè)域名的法律風(fēng)險(xiǎn)：企業(yè)應(yīng)注意域名在注冊、使用和轉(zhuǎn)讓等事務(wù)中的法律風(fēng)險(xiǎn)，防止與企業(yè)名稱、商標(biāo)相關(guān)的域名被他人搶注，防止企業(yè)注冊的域名與他人在先權(quán)利沖突而帶來的法律風(fēng)險(xiǎn)。4、企業(yè)商業(yè)秘密的法律風(fēng)險(xiǎn)：企業(yè)商業(yè)秘密的法律風(fēng)險(xiǎn)中最根本的是商業(yè)秘密的泄露風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)應(yīng)該注意在核心人才流動(dòng)、商業(yè)間諜、學(xué)術(shù)論文發(fā)表、接待來訪、簽署合同等方面由于缺少管理而導(dǎo)致的商業(yè)秘密泄露。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（五）企業(yè)稅務(wù)相關(guān)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析企業(yè)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)的涉稅行為未能有效遵守或被認(rèn)為違反稅收法規(guī)，而導(dǎo)致企業(yè)未來利益的可能損失或者不利的法律后果。從法律規(guī)范角度看，企業(yè)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分為違反稅務(wù)管理的法律風(fēng)險(xiǎn)、違反納稅義務(wù)的法律風(fēng)險(xiǎn)、違反發(fā)票管理與使用的法律風(fēng)險(xiǎn)等。其中，違反納稅義務(wù)的法律風(fēng)險(xiǎn)主要包括企業(yè)稅務(wù)違法風(fēng)險(xiǎn)、主觀非故意而結(jié)果違法的法律風(fēng)險(xiǎn)、稅收政策調(diào)整或稅務(wù)機(jī)關(guān)的責(zé)任導(dǎo)致的企業(yè)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、客觀上少繳稅的無責(zé)任稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（五）企業(yè)稅務(wù)相關(guān)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析在上述企業(yè)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)中，違法稅務(wù)管理的法律風(fēng)險(xiǎn)、違反發(fā)票管理管理與使用的法律風(fēng)險(xiǎn)以及企業(yè)稅務(wù)違法風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)的形成帶有強(qiáng)烈的主觀性，原因較為簡單，基本屬于企業(yè)自身能夠識(shí)別的法律風(fēng)險(xiǎn)，無須評估者在法律風(fēng)險(xiǎn)評估過程中予以識(shí)別。而納稅籌劃由于其各方面的不確定性，造成其存在各種各樣的稅務(wù)法律風(fēng)險(xiǎn)，需要進(jìn)行全面的法律風(fēng)險(xiǎn)評估與風(fēng)險(xiǎn)管理。具體可以從企業(yè)外部和企業(yè)內(nèi)部兩個(gè)方面來考慮：第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析二、企業(yè)法律風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析（五）企業(yè)稅務(wù)相關(guān)的法律風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與分析企業(yè)外部納稅籌劃風(fēng)險(xiǎn)：政府政策的時(shí)空性和時(shí)效性所造成的稅收環(huán)境的不確定性會(huì)給企業(yè)納稅籌劃帶來較大的風(fēng)險(xiǎn)；企業(yè)稅收政策選擇正確與否也會(huì)給企業(yè)的納稅籌劃帶來風(fēng)險(xiǎn)；此外稅務(wù)部門在行政執(zhí)法時(shí)的偏差而造成納稅籌劃方案失敗也可能產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)內(nèi)部納稅籌劃風(fēng)險(xiǎn)：管理者的經(jīng)營理念和納稅意識(shí)會(huì)對企業(yè)的納稅籌劃產(chǎn)生一定的影響，管理者對納稅籌劃的誤解會(huì)導(dǎo)致投資扭曲風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生；稅收籌劃人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)以及職業(yè)道德也直接影響到企業(yè)的籌劃風(fēng)險(xiǎn)；此外，經(jīng)濟(jì)合同、商業(yè)票據(jù)、會(huì)計(jì)資料等涉稅資料的及時(shí)完整合法與否也會(huì)嚴(yán)重地影響到企業(yè)的納稅籌劃風(fēng)險(xiǎn)。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析三、企業(yè)政治風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析政治風(fēng)險(xiǎn)是指一個(gè)國家或地區(qū)發(fā)生的政治環(huán)境或?qū)ν庹侮P(guān)系發(fā)生的變化而導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)受到影響，并導(dǎo)致其經(jīng)營績效或其他目標(biāo)遭受損失的不確定性。第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析三、企業(yè)政治風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析政治風(fēng)險(xiǎn)源主要表現(xiàn)在征收、外匯管制、戰(zhàn)爭和內(nèi)亂、政府違約、政策干預(yù)等方面。關(guān)于政治風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別，重點(diǎn)工作是了解和預(yù)測有關(guān)導(dǎo)致投資環(huán)境突然出現(xiàn)變化的政治因素，具體有以下幾點(diǎn)：1.政治穩(wěn)定性與連續(xù)性2.一國的政治體制3.政府對企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)的政策4.以往的政府類型、黨派結(jié)構(gòu)和各黨派的政治實(shí)力及政治觀念5.有可能取代現(xiàn)執(zhí)政者的政治勢力6.政策的歷史走向和政策形成的公共選擇程序7.政治、社會(huì)、宗教、少數(shù)民族和其他沖突8.政府效率與廉潔狀況9.國民經(jīng)濟(jì)重心與發(fā)展重點(diǎn)10.國際關(guān)系11.東道國政府與本國政府關(guān)系等第一節(jié)企業(yè)環(huán)境層面風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析三、企業(yè)政治風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與分析政治