xx公司發(fā)展戰(zhàn)略中期報(bào)告

首創(chuàng)股份開(kāi)展戰(zhàn)略

中期報(bào)告大岳咨詢公司2001年12月天馬行空官方博客：://；；QQ群：1755696321目錄行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素2目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素3根據(jù)行業(yè)生命周期理論，自來(lái)水、污水處理和垃圾發(fā)電在國(guó)內(nèi)處于不同階段，投資者應(yīng)根據(jù)階段特點(diǎn)制定戰(zhàn)略生命周期增長(zhǎng)速度生長(zhǎng)成長(zhǎng)成熟衰退垃圾焚燒行業(yè)生命周期污水處理自來(lái)水進(jìn)入階段試探時(shí)機(jī)謹(jǐn)慎進(jìn)入自來(lái)水行業(yè)政策法規(guī)及標(biāo)準(zhǔn)根本健全技術(shù)工藝根本成熟收入模型已確定，有較好的現(xiàn)金流市場(chǎng)需求穩(wěn)定污水處理政策法規(guī)及標(biāo)準(zhǔn)根本健全技術(shù)工藝根本成熟收入模型尚未確定垃圾燃燒處理政策法規(guī)及標(biāo)準(zhǔn)尚未健全技術(shù)工藝國(guó)外根本成熟，國(guó)內(nèi)尚未成熟收入模型尚未確定衰退階段：停止進(jìn)入逐步退出成長(zhǎng)階段全力進(jìn)入加強(qiáng)投入全力推動(dòng)成熟階段：滲透擴(kuò)張技術(shù)更新降低本錢(qián)4同世界環(huán)保產(chǎn)業(yè)開(kāi)展進(jìn)程相比，中國(guó)污水處理和垃圾處理產(chǎn)業(yè)尚處于啟動(dòng)階段階段一階段二階段六階段五階段四階段三階段七公眾關(guān)心與輿論壓力政府政策聲明環(huán)境標(biāo)準(zhǔn)及責(zé)任進(jìn)一步細(xì)化環(huán)保企業(yè)市場(chǎng)開(kāi)發(fā)標(biāo)準(zhǔn)頒布及商家授權(quán)法規(guī)政策頒布國(guó)際化進(jìn)程及環(huán)境成果整合美國(guó)、加拿大英國(guó)、西歐日本墨西哥、東南亞中國(guó)？？資料來(lái)源：普華永道參謀公司?中國(guó)環(huán)保產(chǎn)業(yè)報(bào)告?5目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素6目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素7結(jié)論市場(chǎng)時(shí)機(jī)制水行業(yè)呈現(xiàn)行政區(qū)域性壟斷、行業(yè)整體極為分散的特征，行業(yè)整合的趨勢(shì)已經(jīng)顯現(xiàn)城市制水市場(chǎng)還有一定的增長(zhǎng)空間，十五期間將新增4000萬(wàn)噸/日的供水能力，主要分布在中小型城市，規(guī)模以中小型水廠為主通過(guò)與政府協(xié)商獲得有利有水價(jià)、供水量及原水價(jià)格，并在運(yùn)營(yíng)環(huán)節(jié)降低本錢(qián)，在制水行業(yè)獲得8%-12%的投資收益是有保障的政策環(huán)境由于制水行業(yè)為公用事業(yè)的特征，政府政策對(duì)制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)具有重要的影響地方政府在收購(gòu)現(xiàn)有水廠工程、新建水廠工程的立項(xiàng)及審批中處于主導(dǎo)地位制水企業(yè)的水質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)、水價(jià)、供水量及原水價(jià)格由政府與企業(yè)協(xié)商制定，上述因素對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)有重要的影響競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手隨著制水行業(yè)投資向民間和國(guó)外資本開(kāi)放，主要的國(guó)際性水務(wù)集團(tuán)已進(jìn)入中國(guó)廣闊地區(qū)。國(guó)際性水務(wù)公司擁有資本優(yōu)勢(shì)和運(yùn)營(yíng)、技術(shù)優(yōu)勢(shì)，將是該行業(yè)主要的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手隨著各地水務(wù)管理體制的改革，將產(chǎn)生一批類似深圳水務(wù)集團(tuán)的大型水務(wù)公司，這些企業(yè)具有龐大的資產(chǎn)規(guī)模及政府關(guān)系優(yōu)勢(shì)，具備區(qū)域擴(kuò)張的能力大局部中小城市的系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司規(guī)模小，資金實(shí)力弱，不具備擴(kuò)張能力，是投資公司關(guān)注的收購(gòu)對(duì)象一局部上市企業(yè)以資金優(yōu)勢(shì)在制水行業(yè)擴(kuò)張，這些企業(yè)的開(kāi)展動(dòng)向值得密切關(guān)注制水行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)目前主要表現(xiàn)在投資工程資源的爭(zhēng)奪，在運(yùn)營(yíng)中不存在直接的競(jìng)爭(zhēng)8結(jié)論〔續(xù)〕行業(yè)成功的關(guān)鍵因系良好的政府關(guān)系：獲取工程信息并取得供水工程的建設(shè)和經(jīng)營(yíng)權(quán)力；與政府協(xié)商取得有利的水價(jià)、供水量及原水價(jià)格在一家程度上決定投資收益運(yùn)營(yíng)能力：經(jīng)營(yíng)過(guò)程的本錢(qián)控制是水廠重要的利潤(rùn)來(lái)源。水廠建設(shè)大規(guī)模的投資需要企業(yè)具備大型工程的承包和組織能力整合資源的能力：包括獲取先進(jìn)技術(shù)、收購(gòu)現(xiàn)有水廠及管理運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)的能力融資能力：包括很強(qiáng)的股本融資能力和債務(wù)融資能力，以適應(yīng)大規(guī)模的資金需求社會(huì)形象：隨著社會(huì)環(huán)保意識(shí)的增強(qiáng)，制水企業(yè)需要在社會(huì)上樹(shù)立良好的形象首創(chuàng)的優(yōu)勢(shì)具有很強(qiáng)的融資能力具有良好的北京市政府背景根底設(shè)施行業(yè)品牌形象首創(chuàng)技能差距缺乏投資管理與購(gòu)并經(jīng)驗(yàn)缺乏水廠建設(shè)和運(yùn)營(yíng)的經(jīng)驗(yàn)缺乏先進(jìn)的行業(yè)技術(shù)9對(duì)首創(chuàng)競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略的建議

利用資本優(yōu)勢(shì)，參與行業(yè)整合，通過(guò)合資、收購(gòu)、購(gòu)置特許經(jīng)營(yíng)權(quán)等方式投資已有水廠可以獲得現(xiàn)有水廠的人才，整合形成自己的水廠運(yùn)營(yíng)和技術(shù)團(tuán)隊(duì)迅速的獲取、積累運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，通過(guò)整合形成自己的運(yùn)營(yíng)、管理流程和方式?jīng)]有建設(shè)期，能夠迅速獲取投資回報(bào)〔利潤(rùn)〕，減輕公司資本市場(chǎng)盈利要求的壓力防止水廠建設(shè)期的風(fēng)險(xiǎn)與國(guó)際性的水務(wù)公司合作通過(guò)BOT方式投資新建水廠，或者與當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司合資建設(shè)新水廠；通過(guò)廣泛合作，彌補(bǔ)爭(zhēng)取工程時(shí)公司在的建設(shè)、運(yùn)營(yíng)方面劣勢(shì)，更容易獲取工程，同時(shí)有助于分散投資風(fēng)險(xiǎn)通過(guò)與外資水務(wù)合作，培養(yǎng)公司在水廠投資分析和建設(shè)、運(yùn)營(yíng)方面的人才建設(shè)期較長(zhǎng)，公司必須面對(duì)資本市場(chǎng)對(duì)公司盈利要求的壓力盡量爭(zhēng)取獲得北京第九水廠三期轉(zhuǎn)讓工程：北京是首創(chuàng)股份的重點(diǎn)市場(chǎng)，并且據(jù)我們分析這是2021年之前投資北京水廠的唯一時(shí)機(jī)工程影響力大，能提高首創(chuàng)股份在水務(wù)市場(chǎng)的知名度，有助于首創(chuàng)股份樹(shù)立水務(wù)品牌北京市政策環(huán)境較好，財(cái)政力量強(qiáng)，居民收入水平高，投資風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小10目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素11地方政府在城市供水行業(yè)的各環(huán)節(jié)起主導(dǎo)作用用水量一定的情況下，供水廠之間存在上網(wǎng)競(jìng)爭(zhēng)制水廠的本錢(qián)控制是提高利潤(rùn)率的關(guān)鍵因素管網(wǎng)和用戶具有市政壟斷特點(diǎn)水價(jià)、水量、水質(zhì)具有強(qiáng)制性特點(diǎn)收費(fèi)機(jī)制逐步改革，現(xiàn)金流良好自來(lái)水終端市場(chǎng)的規(guī)模決定制水廠的數(shù)量和供水能力。管網(wǎng)的政府壟斷性使投資者不能涉足終端用戶市場(chǎng)政府對(duì)制水行業(yè)的開(kāi)放政策將吸引眾多投資者參加，產(chǎn)生一定競(jìng)爭(zhēng)制水廠工程的競(jìng)爭(zhēng)同一城市制水廠之間的競(jìng)爭(zhēng)政府相關(guān)部門(mén)是商談投資制水廠條件是的關(guān)鍵機(jī)構(gòu)水源水量和水價(jià)管網(wǎng)水量和水價(jià)進(jìn)水和出水水量和水價(jià)確定后制水廠本錢(qián)控制成為利潤(rùn)率的關(guān)鍵當(dāng)?shù)厮Y源的狀況對(duì)制水廠也有較大影響水質(zhì)狀況水資源豐富與否水資源水量和水質(zhì)對(duì)制水廠有較大影響地下水源/自備井對(duì)制水廠運(yùn)作的影響地表/地下水源/自備井終端用戶終端用戶終端用戶終端用戶管網(wǎng)終端市場(chǎng)制水廠制水廠水量水質(zhì)水價(jià)水量水價(jià)政府有關(guān)部門(mén)影響12我國(guó)城市供水行業(yè)的特征經(jīng)營(yíng)分散的特征我國(guó)目前有城市668個(gè)，根本上每個(gè)城市都擁有自己的自來(lái)水公司，共有水廠2000多個(gè)，全國(guó)未形成跨地區(qū)大公司各自來(lái)水公司的供水能力普遍比較小，所占份額以當(dāng)?shù)匦杷繛橄蕖](méi)有一家超過(guò)我國(guó)城市總體供水能力(2.1億噸/日〕的5%。如上海四家水廠合計(jì)占全國(guó)總供水能力的3.41%，北京幾家水廠合計(jì)占1.43%,中法水務(wù)占1.33%,武漢控股占0.71%資料來(lái)源：建設(shè)部、中國(guó)城鎮(zhèn)供水協(xié)會(huì)、武漢控股的2001年中報(bào)、新浪網(wǎng)相關(guān)文章明顯區(qū)域性壟斷的特征水廠的供水范圍以行政區(qū)域有界限，同一地區(qū)內(nèi)水廠形成區(qū)域性供水壟斷地方政府對(duì)水廠建設(shè)投資的擁有很大權(quán)力，供水行業(yè)有一定的政策性壟斷特征對(duì)首創(chuàng)競(jìng)爭(zhēng)策略的影響行業(yè)整體分散，管理效益不高要擴(kuò)大市場(chǎng)分額，必須逐個(gè)和地方政府談判，目前市場(chǎng)開(kāi)拓難度比較大市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)主要在工程投資方面，工程運(yùn)營(yíng)期間競(jìng)爭(zhēng)相對(duì)較小13目前我國(guó)城市供水行業(yè)有較強(qiáng)的整合趨勢(shì)水廠建設(shè)投資巨大，給地方政府財(cái)政帶來(lái)較大的壓力系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司因?yàn)槠髽I(yè)體制等方面的原因，管理經(jīng)營(yíng)不善，盈利能力較低，甚至虧損同時(shí)隨著國(guó)家水質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)的提高，不少小城市的供水公司的資金和技術(shù)力量缺乏 政府觀念的轉(zhuǎn)變和水務(wù)體制改革為我國(guó)城市供水行業(yè)的整合帶來(lái)了契機(jī)：行業(yè)整合的杠桿資本優(yōu)勢(shì)運(yùn)營(yíng)管理方面優(yōu)勢(shì)技術(shù)優(yōu)勢(shì)首創(chuàng)股份可通過(guò)資本優(yōu)勢(shì)迅速參與行業(yè)整合，與外資水務(wù)集團(tuán)或國(guó)內(nèi)有實(shí)力的制水企業(yè)及市政工程設(shè)計(jì)單位合作，積累運(yùn)營(yíng)管理和技術(shù)能力，將行業(yè)整合的時(shí)機(jī)變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)14目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素15我國(guó)城市自來(lái)水市場(chǎng)供求關(guān)系1998年，全國(guó)80％的城市的供水能力已經(jīng)高于供水高日供水量*有關(guān)專家預(yù)測(cè)2005年，供需比將到達(dá)1.35供水能力1990－1997年平均每年增加906噸，十五期間，新增供水能力4000萬(wàn)噸，平均年增800萬(wàn)噸，增長(zhǎng)速度減緩全國(guó)新建水廠的數(shù)量不會(huì)很多，投資時(shí)機(jī)比較小已有水廠的改造、市場(chǎng)化運(yùn)作比例逐步提高，收購(gòu)時(shí)機(jī)比較多由于需求量有降低趨勢(shì)，投資時(shí)取得地方政府承諾最低購(gòu)水量非常重要*資料來(lái)源：建設(shè)部?城市供水行業(yè)２０１０年技術(shù)進(jìn)步開(kāi)展規(guī)劃?，中國(guó)城鎮(zhèn)供水協(xié)會(huì)城市供水生產(chǎn)能力和供水總量中國(guó)城市市政供水“供需比〞16節(jié)水措施的推行使城市用水總量降低水價(jià)的提高和節(jié)水宣傳使人們的節(jié)水意識(shí)提高中水回用量的增長(zhǎng)和工業(yè)用水重復(fù)利用率的提高節(jié)水措施的推行和節(jié)水器具的推廣限額用水措施的實(shí)施1990年1998年1990年1998年資料來(lái)源：?保護(hù)和利用好水資源實(shí)現(xiàn)上海城市的可持續(xù)開(kāi)展?全國(guó)城市供水節(jié)水與水污染防治工作會(huì)議，2000年10月，建設(shè)部上海市用水效率變化單位：立方米/萬(wàn)元萬(wàn)元工業(yè)產(chǎn)值耗水量萬(wàn)元GDP耗水量城市工業(yè)用水和生活用水總量與1990年相比大幅下降，其原因是：17但是，我國(guó)局部地區(qū)城市用水總量還有上升空間，存在一定的新建水廠時(shí)機(jī)我國(guó)城市的萬(wàn)元工業(yè)產(chǎn)值的下降空間逐漸減小工業(yè)產(chǎn)值將保持增長(zhǎng)，工業(yè)產(chǎn)值增量逐步上升城市化率的提高和人口的自然增長(zhǎng)，導(dǎo)致城市人口數(shù)量增加，用水增加目前雖然全國(guó)的供水能力超過(guò)高日供水量，但是地區(qū)分布不均，有的城市存在資源性缺水水廠建設(shè)和供水能力應(yīng)當(dāng)有一定的超前性，為今后用水量的增加需要加強(qiáng)供水設(shè)施建設(shè)地表水源替代地下水源，需新建地表源水廠資料來(lái)源：?溫家寶副總理在全國(guó)城市供水節(jié)水與水污染防治工作會(huì)議上的講話?、國(guó)家計(jì)委公布的?國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)開(kāi)展第十個(gè)五年方案水利開(kāi)展重點(diǎn)專項(xiàng)規(guī)劃?十五期間我國(guó)城市供水將新增4000萬(wàn)立方米/日的能力，其原因是：我國(guó)城市用水總量增長(zhǎng)預(yù)測(cè)平均年增長(zhǎng)23億立方米單位：億立方米/年平均增長(zhǎng)率3.65%生活用水工業(yè)用水18新增4000萬(wàn)立方米供水能力的地域和規(guī)模分布〔大岳公司分析〕3652164937數(shù)量<2020-5050-100>100人口(百萬(wàn)）小城市中等城市大城市特大城市類型<1010-2020-50>50供水能力（萬(wàn)噸/日）小型中型大型特大水廠規(guī)模160039%130033%50013%60015%特大城市大城市中等城市小城市地域分布資料來(lái)源：?２０００年中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒?、?國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)開(kāi)展第十個(gè)五年方案水利開(kāi)展重點(diǎn)專項(xiàng)規(guī)劃?、大岳工作小組的分析。規(guī)模分布60*5個(gè)6*250個(gè)14*100個(gè)26*30個(gè)單位：萬(wàn)噸單位：萬(wàn)噸X個(gè)〔水廠〕新建水廠將主要分布在中小型城市，規(guī)模以中型和小型水廠為主4000萬(wàn)噸385個(gè)37.5%35%20%7.5%19目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素20方面對(duì)首創(chuàng)股份的影響說(shuō)明首創(chuàng)股份要取得工程必須建立與目標(biāo)市場(chǎng)地方政府的廣泛關(guān)系投資限制工程審批水廠的建設(shè)和投資已經(jīng)對(duì)內(nèi)外資開(kāi)放新建水廠或者收購(gòu)已有水廠都需經(jīng)過(guò)相關(guān)政府部門(mén)的審批〔見(jiàn)下頁(yè)流程圖〕為首創(chuàng)股份進(jìn)入城市制水行業(yè)提供了時(shí)機(jī)，但是同時(shí)首創(chuàng)股份必須面對(duì)劇烈的競(jìng)爭(zhēng)，尤其是來(lái)自外資水務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)水務(wù)管理體制越來(lái)越多的城市開(kāi)始實(shí)行水務(wù)局管理體制，城市內(nèi)實(shí)行上下水統(tǒng)一管理。局部城市將自來(lái)水公司和排水公司合并成立了水務(wù)集團(tuán)，如深圳就成立了水務(wù)集團(tuán)首創(chuàng)集團(tuán)在大型城市開(kāi)拓市場(chǎng)將面臨當(dāng)?shù)厮畡?wù)集團(tuán)強(qiáng)大的競(jìng)爭(zhēng)，同時(shí)全國(guó)范圍內(nèi)也將面臨更多更強(qiáng)大的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手政府放開(kāi)投資限制，水務(wù)管理體制將產(chǎn)生重大變化21方面現(xiàn)狀說(shuō)明水資源費(fèi)水資源費(fèi)由國(guó)家制定指導(dǎo)性政策，地方政府有關(guān)部門(mén)制定水質(zhì)水價(jià)水質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)由國(guó)家建設(shè)部和衛(wèi)生部制定，地方政府對(duì)本地的水質(zhì)有制定附加標(biāo)準(zhǔn)的權(quán)力水價(jià)的制定過(guò)去是由政府物價(jià)部門(mén)制定，現(xiàn)在大局部城市實(shí)行價(jià)格聽(tīng)證會(huì)制度，但水價(jià)調(diào)整仍須物價(jià)部門(mén)批準(zhǔn)與地方政府的關(guān)系和談判能力將影響首創(chuàng)股份投資工程在水價(jià)、水質(zhì)、水資源費(fèi)等方面能得到的條件，從而直接影響工程的利潤(rùn)率國(guó)家有關(guān)部門(mén)嚴(yán)格控制水質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)、水價(jià)及水資源費(fèi)22政府控制的水價(jià)、售水量和原水價(jià)格，是影響水廠利潤(rùn)的重要因素投資水廠工程時(shí)，與地方政府協(xié)商，確定有利的水價(jià)、原水價(jià)格以及最低的購(gòu)水量，將直接奉獻(xiàn)于水廠的利潤(rùn)原水費(fèi)運(yùn)營(yíng)本錢(qián)利潤(rùn)自來(lái)水費(fèi)10%80%10%100%水廠的利潤(rùn)形成〔示意〕原水量X原水價(jià)格供水量X水價(jià)23獲取水廠工程最關(guān)鍵的環(huán)節(jié)是地方政府。其中：新建水廠的工程最關(guān)鍵的環(huán)節(jié)是地方計(jì)委、地方政府的主管部門(mén)，收購(gòu)已有水廠的關(guān)鍵部門(mén)是地方政府的主管部門(mén)通常地方政府會(huì)成立一個(gè)談判小組就水質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)、水價(jià)、原水價(jià)格和最低購(gòu)水量等所有相關(guān)問(wèn)題進(jìn)行談判，如北京第十水廠招標(biāo)工程從國(guó)家計(jì)委幾乎可以得到10萬(wàn)噸/規(guī)?！餐顿Y額一般大于１億元〕以上所有新建水廠的立項(xiàng)信息大岳公司工作小組的訪談和分析。訪談對(duì)象：大岳咨詢公司金永祥、李冰發(fā)起人地方政府的主管部門(mén)地方計(jì)委國(guó)家計(jì)委〔２〕〔３〕報(bào)批規(guī)劃設(shè)計(jì)院〔１〕省計(jì)委國(guó)家外經(jīng)貿(mào)部中國(guó)國(guó)際工程咨詢公司〔４〕〔６〕批復(fù)〔７〕報(bào)批〔８〕與有關(guān)部門(mén)會(huì)審〔５〕與有關(guān)部門(mén)會(huì)審〔９〕〔1０〕批復(fù)〔１１〕析性分可行報(bào)批報(bào)批報(bào)批/批復(fù)會(huì)審會(huì)審意見(jiàn)書(shū)外資>３０００萬(wàn)美元內(nèi)資>１億人民幣外資<３０００萬(wàn)美元內(nèi)資<１億人民幣外資工程水廠新建或者已有水廠收購(gòu)工程的審批流程現(xiàn)在報(bào)國(guó)家計(jì)委的規(guī)定已取消24現(xiàn)行的水務(wù)管理體制：多龍治水〔以北京為例)在實(shí)行水務(wù)局管理體制的城市中，局部城市由自來(lái)水公司和排水公司成立了水務(wù)集團(tuán)。新成立的水務(wù)集團(tuán)資產(chǎn)規(guī)模得到增長(zhǎng)，融資能力和技術(shù)實(shí)力也得到了增強(qiáng)，具有對(duì)外擴(kuò)張的潛力，如1999年深圳自來(lái)水集團(tuán)曾到河北省保定市與中法水務(wù)競(jìng)爭(zhēng)一個(gè)水廠工程，而新成立深圳水務(wù)集團(tuán)更加積極籌劃上市融資，并到外地投資工程首創(chuàng)股份將面對(duì)這些懂國(guó)情和技術(shù)，又有一定資金實(shí)力的水務(wù)集團(tuán)的競(jìng)爭(zhēng)污水回用及排水水利局市政管委水庫(kù)地下水給水處排水處自來(lái)水公司排水公司水源凈水廠網(wǎng)用戶終端污水廠網(wǎng)水源凈水廠網(wǎng)用戶終端污水網(wǎng)污水回用及排放水務(wù)局水務(wù)公司A水務(wù)公司B水庫(kù)地下水水務(wù)公司C越來(lái)越多的城市開(kāi)始實(shí)行水務(wù)局管理體制并開(kāi)始建立水務(wù)集團(tuán)水務(wù)管理體制改革〔以深圳為例)25深圳水務(wù)集團(tuán)將產(chǎn)生一定的示范效應(yīng)，預(yù)計(jì)全國(guó)更多的地方政府將按相似的思路進(jìn)行水務(wù)管理體制的改革，也意味著首創(chuàng)將面臨更多的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手水廠大涌水廠梅林水廠東湖水廠筆架山水廠沙頭角水廠濱河污水處理廠羅芳污水處理廠南山污水處理廠泵站東湖泵站鐵崗泵站排水管網(wǎng)深圳市市區(qū)整個(gè)排水管網(wǎng)〔原水、防洪排澇暫不進(jìn)入〕分公司羅湖分公司上步分公司福田分公司南山分公司沙頭角分公司深圳水務(wù)集團(tuán)業(yè)務(wù)單元構(gòu)成深圳水務(wù)集團(tuán)26目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素27投資水廠的運(yùn)營(yíng)流程一般情況下一個(gè)水廠僅面對(duì)一處水源和配水管網(wǎng)，所以對(duì)水源和管網(wǎng)的依賴度比較大首創(chuàng)股份投資的水廠與當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司水廠的競(jìng)爭(zhēng)中缺乏管網(wǎng)優(yōu)勢(shì)，意味著相同價(jià)格和水質(zhì)的情況下，當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司會(huì)優(yōu)先購(gòu)置本公司水廠的凈水水源外部投資的水廠配水管網(wǎng)用戶水費(fèi)水費(fèi)地方政府水利局當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司首創(chuàng)股份投資水廠要降低投資風(fēng)險(xiǎn)，必須就如下內(nèi)容與地方政府談判：原水供給量、價(jià)格自來(lái)水的購(gòu)置量、價(jià)格自來(lái)水水質(zhì)當(dāng)?shù)厮畯S原水價(jià)格和原水量地方政府相關(guān)部門(mén)水質(zhì)、水價(jià)、水量28水廠的投資規(guī)模比較大，建設(shè)期和回收期比較長(zhǎng)，對(duì)投資者的實(shí)力要求較高投資規(guī)模大，回收期長(zhǎng)，要求投資者有較強(qiáng)的資本實(shí)力建設(shè)期長(zhǎng)，要求投資者有較強(qiáng)的工程組織和監(jiān)控能力案例：三菱－安格利安聯(lián)合體投資北京第十水廠〔50萬(wàn)噸/日〕BOT工程北京第十水廠投資水平比較具有代表性，但是輸水管網(wǎng)的投資與水源的遠(yuǎn)近等有較大關(guān)系根據(jù)第十水廠推算10萬(wàn)噸現(xiàn)代化的水廠〔不包括輸水管網(wǎng)的投資〕大約需要投資1.32億元建設(shè)期與水廠的規(guī)模有一定關(guān)系投資回收期受水廠規(guī)模影響較小29水廠80%以上的本錢(qián)由電費(fèi)、人工費(fèi)用及制造費(fèi)用構(gòu)成，通過(guò)提升管理水平、優(yōu)化運(yùn)營(yíng)流程，有較大的利潤(rùn)增加空間制水企業(yè)運(yùn)營(yíng)環(huán)節(jié)典型的本錢(qián)構(gòu)成3.93%1.77%25.74%22.79%29.47%16.31%衢州水廠成本構(gòu)成100%30降低本錢(qián)的環(huán)節(jié)管理漏洞人工本錢(qián)藥費(fèi)案例1：威望迪在天津凌莊水廠〔50萬(wàn)噸能力，實(shí)際30萬(wàn)噸〕通過(guò)加強(qiáng)管理消減了大量本錢(qián)：運(yùn)營(yíng)階段本錢(qián)消減環(huán)節(jié)投藥種類由1種改為4種標(biāo)準(zhǔn)運(yùn)作，科學(xué)投藥藥耗取消三產(chǎn)、盲目建設(shè)，減少管理漏洞基建工程加強(qiáng)培訓(xùn)，崗位考核，裁減冗員還有裁減空間〔實(shí)際需要少于百人〕人工措施環(huán)節(jié)每年節(jié)省1000萬(wàn)元藥費(fèi)高度自動(dòng)化300人減為100人人工措施效果環(huán)節(jié)科學(xué)預(yù)測(cè)案例2：中法水務(wù)投資的沈陽(yáng)第八水廠〔40萬(wàn)噸/日〕50人〔方案〕北京十廠崗位重疊，非生產(chǎn)人員多100人北京九廠措施人工水廠自動(dòng)化水平高，人員專而精案例2：安格利安運(yùn)營(yíng)〔預(yù)測(cè)〕北京第十水廠〔50萬(wàn)噸/日〕與北京第九水廠一期〔50萬(wàn)噸/日〕每年節(jié)省100多萬(wàn)元每年節(jié)省500萬(wàn)元400人減為273人效果31本錢(qián)控制能力，是獲得投資工程的重要保障，同時(shí)也是提高利潤(rùn)的重要手段獲取工程：目前我國(guó)水廠建設(shè)投資公開(kāi)招標(biāo)的工程，根本是水價(jià)競(jìng)標(biāo)；如北京第十水廠招標(biāo)工程；非招標(biāo)工程中，水價(jià)也是重要的談判內(nèi)容；隨著競(jìng)爭(zhēng)的加劇和政府工作透明度的提高，在政府選擇工程投資人時(shí)，水價(jià)將成為更重要的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，甚至是關(guān)鍵的標(biāo)準(zhǔn)；能否詳細(xì)了解當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)條件、水務(wù)市場(chǎng)狀況，以確定水價(jià)的合理性，是確保水廠工程投資成功的重要保障。獲取利潤(rùn)：隨著中國(guó)水務(wù)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)的加劇和市場(chǎng)透明度的增加，預(yù)計(jì)未來(lái)不同的競(jìng)爭(zhēng)者在同一地區(qū)取得的水質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)、原水價(jià)格和售水價(jià)格等條件根本相同；在水價(jià)根本鎖定的條件下，要獲得比競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手高的利潤(rùn)，降低生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)本錢(qián)是關(guān)鍵因素32目前城市制水市場(chǎng)上，外資的盈利能力最強(qiáng)，系統(tǒng)內(nèi)水廠的盈利能力最低2000年國(guó)家統(tǒng)計(jì)局提供的一項(xiàng)報(bào)告顯示：1999年度，外資在中國(guó)的自來(lái)水廠，其利潤(rùn)與本錢(qián)的比率為24.48%。據(jù)專家分析，收益率為15％運(yùn)營(yíng)收入〔?中國(guó)水務(wù)市場(chǎng)開(kāi)放情況?〕系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司上市公司外資水務(wù)技術(shù)水平、管理水平先進(jìn)，降低了運(yùn)營(yíng)本錢(qián)，同時(shí)獲得了不菲的技術(shù)和設(shè)備轉(zhuǎn)讓收入；能獲得較高的水價(jià)和穩(wěn)定的供水量。轉(zhuǎn)制過(guò)程解決了冗員和社會(huì)負(fù)擔(dān)問(wèn)題；上市后有業(yè)績(jī)壓力，管理水平有提高。政府有財(cái)政補(bǔ)貼，同時(shí)企業(yè)利潤(rùn)要上繳，公司更愿意財(cái)務(wù)報(bào)表虧損；體制不完善，管理落后；冗員多，社會(huì)負(fù)擔(dān)過(guò)重；資料來(lái)源：建設(shè)部、上市公司年報(bào)33首創(chuàng)股份投資水廠，確定的10%-12%的投資回報(bào)率標(biāo)準(zhǔn)是比較合理的首創(chuàng)的經(jīng)營(yíng)能力首創(chuàng)股份投資水廠社會(huì)負(fù)擔(dān)比系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司輕有業(yè)績(jī)壓力，善于借助專業(yè)參謀公司的經(jīng)驗(yàn)有與外資水務(wù)建立戰(zhàn)略聯(lián)盟的能力首創(chuàng)股份不能象外資水務(wù)一樣，取得技術(shù)和設(shè)備轉(zhuǎn)讓收入首創(chuàng)股份缺乏水廠運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)；政府保證1998年國(guó)家建設(shè)部和計(jì)委聯(lián)合公布的?城市供水價(jià)格管理方法?規(guī)定，供水企業(yè)合理盈利的平均水平應(yīng)當(dāng)是凈資產(chǎn)利潤(rùn)率8-10%案例錢(qián)江水利競(jìng)購(gòu)杭州赤埠水廠特許經(jīng)營(yíng)權(quán)錢(qián)江水利是水力發(fā)電類上市公司，沒(méi)有水廠的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)投資：1.5億元，經(jīng)營(yíng)期限：30年，水廠規(guī)模：15萬(wàn)噸杭州市自來(lái)水公司無(wú)償提供原水，并以現(xiàn)金收購(gòu)全部?jī)羲９こ掏顿Y收益率為12% 首創(chuàng)股份采取如下措施，有希望到達(dá)或者超過(guò)水務(wù)上市公司的盈利水平，可以取得10%-12%的投資回報(bào)率：在投資階段整合外部資源，協(xié)助談判，取得較好的投資條件〔水價(jià)，水量，人員裁減，等等〕運(yùn)營(yíng)階段注重培養(yǎng)自己運(yùn)營(yíng)能力并且充分整合外部資源，以降低運(yùn)營(yíng)本錢(qián)強(qiáng)化當(dāng)?shù)卣P(guān)系，確保運(yùn)營(yíng)期間得到當(dāng)?shù)卣⒉块T(mén)、結(jié)構(gòu)有效配合34目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素35我國(guó)城市制水市場(chǎng)企業(yè)的主要類型類型說(shuō)明舉例系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司目前我國(guó)供水市場(chǎng)上主要的制水企業(yè)具有一定的運(yùn)營(yíng)管理優(yōu)勢(shì)，但是存在體制缺陷，大局部沒(méi)有市場(chǎng)化運(yùn)作，暫時(shí)不具備擴(kuò)張實(shí)力北京自來(lái)水公司、天津自來(lái)水公司、深圳水務(wù)集團(tuán)上市公司系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司改制上市后，形成的上市公司體制得到改善，融資能力得到加強(qiáng)，擁有一定的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，是有力的競(jìng)爭(zhēng)者南海開(kāi)展、武漢三鎮(zhèn)控股外資水務(wù)隨著我國(guó)制水行業(yè)向外資開(kāi)放，國(guó)際性的水務(wù)集團(tuán)已迅速進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)擁有雄厚的資金實(shí)力，豐富的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，先進(jìn)的技術(shù)，良好的處理政府關(guān)系的能力，世界知名的環(huán)保形象，是水務(wù)市場(chǎng)上最有力的競(jìng)爭(zhēng)者威望迪水務(wù)集團(tuán)、蘇伊士－里昂水務(wù)集團(tuán)〔中法水務(wù)〕、泰晤士、安格利安投資公司首創(chuàng)股份、錢(qián)江水利水務(wù)市場(chǎng)的新進(jìn)入者一般為上市公司或者擁有雄厚資本實(shí)力及一定政府關(guān)系的公司，缺乏運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)600多家2家十幾家2家數(shù)量36系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司方案經(jīng)濟(jì)下我國(guó)每個(gè)城市〔668個(gè)城市〕都建立了負(fù)責(zé)本城市供水業(yè)務(wù)的自來(lái)水公司，在全國(guó)約有2000多個(gè)水廠，這些自來(lái)水公司大局部隸屬于建設(shè)部系統(tǒng)系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司是目前水務(wù)市場(chǎng)上市場(chǎng)份額最大的競(jìng)爭(zhēng)者，擁有豐富的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，但由于歷史原因，體制落后，社會(huì)負(fù)擔(dān)都比較重。只有少數(shù)人口數(shù)量較多的大城市如北京、上海、天津、廣州、重慶、沈陽(yáng)、深圳、武漢等地的自來(lái)水公司是首創(chuàng)股份應(yīng)當(dāng)注意的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，中小城市的自來(lái)水公司規(guī)模小、實(shí)力弱是首創(chuàng)收購(gòu)兼并的對(duì)象因?yàn)轶w制的原因，大局部公司沒(méi)有市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)，目前不具備擴(kuò)張的實(shí)力。大城市的自來(lái)水公司實(shí)力較強(qiáng)，如果體制一旦理順，將是自來(lái)水市場(chǎng)的主要競(jìng)爭(zhēng)者。例如，深圳水務(wù)集團(tuán)、北京自來(lái)水公司37宗關(guān)水廠105萬(wàn)噸，全國(guó)第４沒(méi)有供水業(yè)務(wù)，開(kāi)始進(jìn)入賓館水處理，目前關(guān)注水的深度處理備注運(yùn)營(yíng)運(yùn)營(yíng)運(yùn)營(yíng)運(yùn)營(yíng)運(yùn)作性質(zhì)2000.12.251998.04.271994.02.041993.05.18上市時(shí)間自來(lái)水、供水工程設(shè)計(jì)、安裝及技術(shù)咨詢、銷售供水設(shè)備等給排水、污水綜合治理，道路、橋梁、電、氣等基礎(chǔ)設(shè)施的投資、建設(shè)和經(jīng)營(yíng)管理2001年7月將原有的水廠，進(jìn)行資產(chǎn)置換，目前不再經(jīng)營(yíng)供水行業(yè)原水供應(yīng)、自來(lái)水開(kāi)發(fā)、給排水工程、機(jī)電設(shè)備安裝、繪水設(shè)備制造業(yè)務(wù)范圍南海、佛山武漢上海浦東上海供水地域80萬(wàn)噸160萬(wàn)噸40萬(wàn)噸300萬(wàn)噸，原水總供水能力（萬(wàn)噸/日）南海發(fā)展600323武漢三鎮(zhèn)控股600168申通地鐵600834原水股份600649上市公司38已在中國(guó)開(kāi)展業(yè)務(wù)的主要外資水務(wù)公司世界第一大水務(wù)公司，2000年，水處理業(yè)務(wù)〔自來(lái)水和污水〕業(yè)務(wù)收入265.1億歐元在全球范圍內(nèi)為1.1億人口提供效勞，雇員67000，環(huán)保及公共事業(yè)領(lǐng)域的世界先導(dǎo)者概況公司威望迪集團(tuán)世界第二大水務(wù)公司，2000年水處理〔自來(lái)水和污水〕業(yè)務(wù)收入91億歐元在全球130多個(gè)國(guó)家，擁有10000多個(gè)水和污水處理廠，為1.04億人口提供飲水效勞，0.7億人口提供污水處理效勞，為60000多工業(yè)用戶提供水處理效勞,雇員60000人在中國(guó)以子公司中法水務(wù)投資開(kāi)拓水務(wù)市場(chǎng)蘇伊士－里昂集團(tuán)(ONDEO)世界第三大水務(wù)公司，有400多年歷史，英國(guó)最大的水務(wù)公司，也是英國(guó)100家最大的公司之一，2000年6月30日至2001年6月30日，水務(wù)業(yè)務(wù)收入17億歐元在世界范圍內(nèi)，它為0.43億用戶提供效勞，其雇員達(dá)14000余人泰晤士水務(wù)集團(tuán)英國(guó)一個(gè)完全私營(yíng)的水務(wù)集團(tuán)，其擁有和運(yùn)營(yíng)的水務(wù)設(shè)施為世界上的人口提供給水和污水處理效勞普拉克集團(tuán)是安格利安水務(wù)國(guó)際的分支機(jī)構(gòu)主要從事工程建設(shè)業(yè)務(wù)安格利安水務(wù)集團(tuán)39投資公司概況企業(yè)首創(chuàng)股份在浙江省水務(wù)市場(chǎng)上的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手2000年10月上市的錢(qián)江水利，是我國(guó)第一家水電類上市公司。公司主營(yíng)業(yè)務(wù)為城市供水和水電，業(yè)務(wù)主要集中在浙江省公司將城市供水作為主要的業(yè)務(wù)之一，2000年9月26日通過(guò)競(jìng)拍,成功獲得浙江省杭州市赤山埠水廠的特許經(jīng)營(yíng)權(quán),期限為30年,競(jìng)拍價(jià)格1.5億元整，公司正式介入了城鎮(zhèn)供水業(yè)務(wù),并擬以此為契機(jī),逐步擴(kuò)展在浙江省其他地區(qū)的供水業(yè)務(wù)錢(qián)江水利60028340通化：水廠洛陽(yáng)：水廠邯鄲：污水廠西安：污水廠惠州：污水廠成都水廠40萬(wàn)噸設(shè)計(jì)建設(shè)工程投資或者經(jīng)營(yíng)的水廠威望迪集團(tuán)已經(jīng)通過(guò)多種形式在中國(guó)涉足眾多的上下水業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)主要分布在東部地區(qū)齊齊哈爾：水廠天津凌莊水廠50萬(wàn)噸大慶：水廠80年代初涉足中國(guó)工程主要集中于飲用水和污水處理廠成都的水廠是中國(guó)供水領(lǐng)域第一個(gè)采用BOT方式利用外資的工程天津凌莊水廠是中國(guó)政府第一次特許外國(guó)公司經(jīng)營(yíng)現(xiàn)有的水廠41吉林四平中法水務(wù)15萬(wàn)噸昌圖中法水務(wù)供水公司10萬(wàn)噸萬(wàn)洲中法水務(wù)供水公司20萬(wàn)噸保定中法供水公司２６萬(wàn)噸鄭州中法供水公司35萬(wàn)噸鄭州中法原水公司40萬(wàn)噸南昌雙港供水公司廉江中法供水公司中山大豐自來(lái)水中山中法供水中山坦洲自來(lái)水公司蘇伊士－里昂〔中法水務(wù)〕在中國(guó)的業(yè)務(wù)多數(shù)分布在東部和東南部地區(qū)70年代末進(jìn)入中國(guó)，主要通過(guò)中法水務(wù)投資和得利滿水處理集團(tuán)開(kāi)拓中國(guó)市場(chǎng)在中國(guó)已參與了100多家自來(lái)水廠及污水處理廠的工程建設(shè)或經(jīng)營(yíng)中法水務(wù)是其與香港新世界基建合資組建，直接經(jīng)營(yíng)的水廠有13個(gè)，總供水能力323萬(wàn)噸/日，投資額到達(dá)2.1億美元得利滿水處理集團(tuán)是其子公司之一，其設(shè)計(jì)、建設(shè)的飲用水工程有56個(gè)，污水處理工程有30個(gè)，工業(yè)用水工程工程10個(gè)，工程建設(shè)的總投資額已達(dá)33億美元42進(jìn)入我國(guó)水務(wù)市場(chǎng)的主要方式方式說(shuō)明一、新建水廠投資建設(shè)水廠，運(yùn)營(yíng)一定時(shí)間后，無(wú)償將資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓給當(dāng)?shù)卣腺Y與當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司合資新建水廠，在新水廠中占有一定的股份，一般以技術(shù)和設(shè)備投資也可以資金投資技術(shù)效勞利用豐富的技術(shù)和運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，為當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司提供技術(shù)和經(jīng)營(yíng)管理效勞，并收取費(fèi)用需要豐富的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)和先進(jìn)的技術(shù)成都六水廠，威望迪和日本丸紅株式會(huì)社合資，工程總投資1.065億美元，運(yùn)營(yíng)期18年，供水能力40萬(wàn)噸/日北京第十水廠廉江中法供水昌圖中法供水〔10萬(wàn)噸/日〕中法水務(wù)為沈陽(yáng)水業(yè)提供技術(shù)和經(jīng)營(yíng)管理效勞〔地表水廠1個(gè)，地下水廠7個(gè)，總供水能力150萬(wàn)噸/日〕舉例BOT43外資進(jìn)入我國(guó)水務(wù)市場(chǎng)的主要方式〔續(xù)〕方式說(shuō)明當(dāng)?shù)卣畬⒁延兴畯S轉(zhuǎn)讓給投資者，投資者運(yùn)營(yíng)一定時(shí)間后，再將轉(zhuǎn)讓給當(dāng)?shù)卣畷簾o(wú)案例舉例TOT特許經(jīng)營(yíng)錢(qián)江水利以1.5億元購(gòu)置杭州赤埠水廠30年經(jīng)營(yíng)權(quán)收購(gòu)已有水廠特許經(jīng)營(yíng)權(quán)，從而在一段時(shí)間內(nèi)經(jīng)營(yíng)已有水廠合資收購(gòu)已有水廠的一局部資產(chǎn)或者股權(quán)，從而與當(dāng)?shù)刈詠?lái)水公司以合資的形式經(jīng)營(yíng)現(xiàn)有水廠整體收購(gòu)吉林四平中法水務(wù)〔中外各占50%的股份〕北京第九水廠三期收購(gòu)已有水廠全部資產(chǎn)，從而經(jīng)營(yíng)已有水廠44目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市制水市場(chǎng)結(jié)構(gòu)特點(diǎn)城市制水市場(chǎng)的市場(chǎng)規(guī)模城市制水的政策環(huán)境制水企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市制水競(jìng)爭(zhēng)分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素45城市制水行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵成功因素 我們認(rèn)為首創(chuàng)股份要在城市供水行業(yè)里開(kāi)展，并成為行業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者，需要培養(yǎng)并加強(qiáng)如下方面的能力/資源，并注意在行業(yè)內(nèi)形成廣泛的戰(zhàn)略聯(lián)盟：政府關(guān)系獲取工程信息的渠道廣泛的與地方政府的關(guān)系與政府協(xié)商的能力運(yùn)營(yíng)能力/經(jīng)驗(yàn)本錢(qián)控制整合資源的能力形成廣泛的戰(zhàn)略聯(lián)盟工程牽頭人的組織能力融資能力股本擴(kuò)張債務(wù)擴(kuò)張社會(huì)形象46注：城市供水行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者的關(guān)鍵能力/資源比照外資水務(wù)是最強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)者，在工程技術(shù)方面是理想的合作者，籍此可迅速提升首創(chuàng)運(yùn)營(yíng)和技術(shù)能力系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司大多經(jīng)營(yíng)狀況欠佳，首創(chuàng)股份可利用資金優(yōu)勢(shì)，有選擇地進(jìn)行收購(gòu)，實(shí)現(xiàn)在該行業(yè)的快速擴(kuò)張，并積累水廠經(jīng)營(yíng)的經(jīng)驗(yàn)政府協(xié)商能力系統(tǒng)內(nèi)自來(lái)水公司外資水務(wù)上市公司投資公司本錢(qián)控制融資能力運(yùn)營(yíng)能力資源整合能力政府關(guān)系〔外地〕社會(huì)形象最強(qiáng)較強(qiáng)一般較弱最弱47關(guān)鍵因素現(xiàn)狀要求建議政府關(guān)系/協(xié)商能力缺乏以戰(zhàn)略導(dǎo)向的系統(tǒng)方案；基于個(gè)人與政府的私人關(guān)系；缺乏專業(yè)與政府協(xié)商的能力；戰(zhàn)略高度的系統(tǒng)方案；具有專業(yè)技能互補(bǔ)的專業(yè)團(tuán)隊(duì)；以組織為根底的關(guān)系；建議成立開(kāi)發(fā)部；招聘專才，加強(qiáng)訓(xùn)練；需求合作伙伴。整合資源的能力本錢(qián)控制運(yùn)營(yíng)能力有能力與包括內(nèi)、外資在內(nèi)的水務(wù)公司建立戰(zhàn)略聯(lián)盟關(guān)系；缺乏作工程牽頭人的經(jīng)驗(yàn)；沒(méi)有運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，缺乏從工藝和流程方面控制本錢(qián)的能力；有一定的管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用控制能力；沒(méi)有運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，缺乏有相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的管理和技術(shù)人員；與各種水務(wù)公司廣泛建立戰(zhàn)略聯(lián)盟的能力；缺乏工程；完整的管理流程和工藝流程，豐富的運(yùn)營(yíng)和本錢(qián)知識(shí)；完備的財(cái)務(wù)和管理費(fèi)用控制流程；包括具備相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的管理和技術(shù)人才的團(tuán)隊(duì)；成功運(yùn)營(yíng)的案例；與各種公司廣泛合作，培養(yǎng)公司的總承包組織能力；招聘富有大型工程組織經(jīng)驗(yàn)的人員，并對(duì)員工加強(qiáng)培訓(xùn)；與相關(guān)的咨詢公司合作；招聘相關(guān)人才；聘請(qǐng)相關(guān)的參謀公司協(xié)助選擇合理的工藝，建立合理的管理和工藝流程或者與富有運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)的公司合作。收購(gòu)水廠，培養(yǎng)自己的能力和團(tuán)隊(duì)；招聘相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的管理和技術(shù)人員；行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素及對(duì)首創(chuàng)的建議48行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素及對(duì)首創(chuàng)的建議〔續(xù)〕融資能力缺乏戰(zhàn)略指導(dǎo)下的系統(tǒng)的融資方案和策略；具備較強(qiáng)的融資能力，包括股本擴(kuò)張和債務(wù)融資；戰(zhàn)略高度的系統(tǒng)的融資方案和策略；加強(qiáng)融資的職能部門(mén)的能力；關(guān)鍵因素現(xiàn)狀要求建議社會(huì)形象具備良好的社會(huì)形象；良好的企業(yè)形象；加強(qiáng)企業(yè)形象的宣傳和培養(yǎng)；49目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素50目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市污水處理市場(chǎng)與規(guī)模分析城市污水處理產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)污水處理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市污水處理的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與競(jìng)爭(zhēng)者行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素51結(jié)論市場(chǎng)時(shí)機(jī)今后五年我國(guó)將新增2800萬(wàn)噸/日的處理能力，需投資400億左右，污水市場(chǎng)具有巨大的開(kāi)展?jié)摿?，但目前市?chǎng)運(yùn)作機(jī)制還很不成熟隨著人們環(huán)保意識(shí)的增強(qiáng)，在國(guó)家規(guī)劃的強(qiáng)力推動(dòng)下，城市污水廠即將進(jìn)入高速開(kāi)展時(shí)期，新建污水廠將是主要的開(kāi)展方向，同時(shí)舊管網(wǎng)的改造和新管網(wǎng)的建設(shè)也將成為投資的重點(diǎn)現(xiàn)有污水廠的分布很不均衡，按照污水治理規(guī)劃，到2021年，設(shè)市城市的污水處理率不得低于50%，重點(diǎn)城市不低于70%，局部城市如北京、天津等要求到達(dá)90%，因而新建污水廠將集中分布于沿海經(jīng)濟(jì)興旺地區(qū)、省會(huì)城市和旅游城市新建污水廠具有投資額大、投資回收期長(zhǎng)的特點(diǎn)，從規(guī)模經(jīng)濟(jì)和社會(huì)效益上考慮，新建污水廠的規(guī)模將以中型和大型為主政策環(huán)境污水處理廠的市政公用事業(yè)單位的特征，使得地方政府在工程立項(xiàng)、審批、投資決策等方面居于主導(dǎo)地位中央政府有關(guān)部門(mén)就鼓勵(lì)多種方式投資污水處理，提高污水處理費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)出臺(tái)了多項(xiàng)指導(dǎo)性政策，但各省市的具體規(guī)劃和實(shí)施細(xì)那么的制定相對(duì)滯后，使得中央政策落實(shí)的不確定性增大考慮到居民的承受能力和維護(hù)社會(huì)的穩(wěn)定，污水處理費(fèi)收取標(biāo)準(zhǔn)的提高需要一個(gè)過(guò)程，目前正處于宣傳階段，使得一段時(shí)期內(nèi)污水處理廠的收益沒(méi)有明確的保證由于法制不健全和各地經(jīng)濟(jì)開(kāi)展水平不同，污水處理費(fèi)不能足額征收，排污資金被非法占用，成為投資公司進(jìn)入污水領(lǐng)域的主要政策障礙52結(jié)論〔續(xù)〕競(jìng)爭(zhēng)狀況污水處理領(lǐng)域尚未形成真正意義上的競(jìng)爭(zhēng)格局目前絕大局部污水由各地的排水公司管理運(yùn)營(yíng)，由于污水廠行政區(qū)域劃分，彼此間不存在競(jìng)爭(zhēng)外資水務(wù)公司出于對(duì)中國(guó)政治氣候不確定性的考慮，主要以引進(jìn)技術(shù)和提供設(shè)備方式參與污水廠建設(shè)并從中獲利，將來(lái)有可能成為運(yùn)營(yíng)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手民營(yíng)環(huán)保企業(yè)數(shù)量眾多，在個(gè)別工程有有采用BOT或類似BOT模式來(lái)運(yùn)作的，但他們爭(zhēng)取到的工程一般規(guī)模小，數(shù)量少，目前不是競(jìng)爭(zhēng)的主要力量國(guó)內(nèi)一些投資公司有進(jìn)入污水處理行業(yè)的意向，但尚未明確進(jìn)入方式、進(jìn)入?yún)^(qū)域等關(guān)鍵因素，正處于探索階段，也是潛在的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手地方政府仍然對(duì)污水廠的規(guī)劃、興建有很大的決定權(quán)，積極培育并保持與地方政府關(guān)系的公司將在未來(lái)工程資源的爭(zhēng)奪中取得優(yōu)勢(shì)現(xiàn)階段的贏利水平由政府控制，從政府政策變化趨勢(shì)上看，贏利水平有提高的可能目前收入模式不確定現(xiàn)階段提高收益的方法是控制本錢(qián)贏利水平國(guó)內(nèi)污水處理的工藝、技術(shù)已經(jīng)成熟，與國(guó)外差距不大，根本上不會(huì)出現(xiàn)重大變革國(guó)內(nèi)設(shè)備制造總體水平落后興旺國(guó)家20-30年，而行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)制定嚴(yán)重滯后，使得設(shè)備制造的技術(shù)水平和產(chǎn)品質(zhì)量相當(dāng)時(shí)期內(nèi)不會(huì)有突破性地進(jìn)展技術(shù)與設(shè)備53建議以沿海經(jīng)濟(jì)興旺地區(qū)為目標(biāo)城市〔如山東、浙江等地〕，充分利用現(xiàn)有政府資源，積極培育、開(kāi)展并建立與地方政府的長(zhǎng)期關(guān)系，爭(zhēng)取工程資源和有利的運(yùn)營(yíng)條件以收購(gòu)現(xiàn)有污水廠的運(yùn)營(yíng)權(quán)為切入點(diǎn)，積累技術(shù)、人才和運(yùn)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)，樹(shù)立首環(huán)保形象，創(chuàng)立首創(chuàng)水務(wù)品牌，為將來(lái)大規(guī)模進(jìn)入創(chuàng)造條件謹(jǐn)慎選擇投資工程，加大工程前期談判力度，在與政府的談判中把握污水進(jìn)水量、進(jìn)水水質(zhì)、處理量和效勞價(jià)格等要素，盡量減少不確定因素，降低風(fēng)險(xiǎn)實(shí)施收購(gòu)時(shí)可先考慮15萬(wàn)噸/日以下規(guī)模的污水廠，積累一定經(jīng)驗(yàn)后，可在20萬(wàn)噸/日以上的污水廠中爭(zhēng)取一定數(shù)量的工程，從而確立國(guó)內(nèi)行業(yè)領(lǐng)先者的地位現(xiàn)階段不在工藝技術(shù)、設(shè)備開(kāi)發(fā)制造上進(jìn)行投資，而采用收購(gòu)或其他方式與一至兩家水平高的市政設(shè)計(jì)院所建立聯(lián)盟，從工程的一開(kāi)始就考慮本錢(qián)控制，確保工程的工藝合理性、技術(shù)先進(jìn)性和工程設(shè)計(jì)的可靠性54目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市污水處理市場(chǎng)與規(guī)模分析城市污水處理產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)污水處理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市污水處理的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與競(jìng)爭(zhēng)者行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素55我國(guó)污水處理產(chǎn)業(yè)與興旺國(guó)家污水處理產(chǎn)業(yè)的比較當(dāng)前各國(guó)污水廠數(shù)量比照各國(guó)污水處理率比較世界興旺國(guó)家不僅污水廠數(shù)量眾多，而且80%以上為二級(jí)生物處理廠，在提高處理率的同時(shí)也改善了水體環(huán)境我國(guó)水體遭受污染的嚴(yán)峻形式，污水處理尚屬空白，不僅要求大量興建污水處理廠，而且是能夠進(jìn)行二級(jí)處理的污水廠565000-6000萬(wàn)噸/日2800萬(wàn)噸/日局部國(guó)家平均建廠速率〔個(gè)/年〕中國(guó)日處理能力增長(zhǎng)空間國(guó)外城市污水廠的建設(shè)大都經(jīng)歷了一個(gè)集中興建、迅速開(kāi)展的過(guò)程我國(guó)目前的狀況與國(guó)外70年代初的情形相類似，即將進(jìn)入高速開(kāi)展階段，污水處理產(chǎn)業(yè)具有極大開(kāi)展?jié)摿ξ覈?guó)污水處理產(chǎn)業(yè)與興旺國(guó)家污水處理產(chǎn)業(yè)的比較〔續(xù)〕57今后污水處理廠分布規(guī)劃2000年污水處理廠分布2021年污水處理廠分布規(guī)劃545：未建123個(gè)城市：共建307座廠設(shè)市城市建制鎮(zhèn)總數(shù)：19200幾乎都未建12500將建12500未建總數(shù)：800均需建污水廠從城市數(shù)量開(kāi)展上來(lái)看，需建污水廠677座建制鎮(zhèn)開(kāi)展迅速，其污水處理應(yīng)結(jié)合區(qū)域或流域規(guī)劃，相應(yīng)管網(wǎng)建設(shè)蘊(yùn)含巨大的商機(jī)和投資時(shí)機(jī)58目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市污水處理市場(chǎng)與規(guī)模分析城市污水處理產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)污水處理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市污水處理的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與競(jìng)爭(zhēng)者行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素59根據(jù)行業(yè)生命周期理論，污水處理在國(guó)內(nèi)處于起步階段，各方面條件均沒(méi)有完全成熟，投資者需要區(qū)分時(shí)機(jī)，認(rèn)清風(fēng)險(xiǎn)，關(guān)注開(kāi)展生命周期增長(zhǎng)速度生成成長(zhǎng)成熟衰退污水處理行業(yè)生命周期政策法規(guī)及標(biāo)準(zhǔn)逐漸健全，但市場(chǎng)機(jī)制尚未健全居民和企事業(yè)單位環(huán)保意識(shí)尚未建立，繳納污水處理費(fèi)意識(shí)淡薄。國(guó)內(nèi)技術(shù)和設(shè)備尚未完全成熟，國(guó)外設(shè)備價(jià)格昂貴，投資巨大。污水處理廠的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)欠缺。利潤(rùn)偏低或虧損，投資收益難以保證60風(fēng)險(xiǎn)之一：多級(jí)多部門(mén)的管理體制排水公司居民企業(yè)污水處理廠水費(fèi)〔含〕污水處理費(fèi)地方物價(jià)部門(mén)地方環(huán)保部門(mén)污水處理資金流向圖自來(lái)水公司地方財(cái)政政府相關(guān)部門(mén)根據(jù)污水廠預(yù)算撥付財(cái)政補(bǔ)貼上交99%-99.5%撥付運(yùn)行費(fèi)用政府作為污水廠的建設(shè)管理者和業(yè)主的雙重身份，使工程建設(shè)承包無(wú)法實(shí)現(xiàn)真正的市場(chǎng)化污水廠不僅要受行政主管部門(mén)的領(lǐng)導(dǎo)，而且要接受環(huán)保、水利、城建等部門(mén)的指導(dǎo)污水廠的建設(shè)審批涉及地方所有相關(guān)部門(mén)，并根據(jù)污水廠規(guī)模涉及地方、省市及中央各級(jí)計(jì)委城市污水廠歷史上歸口于排水公司管理，又依賴排水公司的管網(wǎng)資源，因而同時(shí)也涉及城建和水利部門(mén)兩個(gè)部門(mén)污水廠的運(yùn)行資金來(lái)源于企業(yè)和居民交納的水費(fèi)和排污費(fèi)，地方環(huán)保部門(mén)和地方物價(jià)部門(mén)通過(guò)制訂排污費(fèi)和水費(fèi)的標(biāo)準(zhǔn)，對(duì)污水廠起到間接監(jiān)控的作用61風(fēng)險(xiǎn)之二：污水處理費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)低于治理本錢(qián)，并且排污資金占用情況嚴(yán)重收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)與治理本錢(qián)比較排污資金非法占用情況財(cái)政未撥付款政府或部門(mén)占用銀行存款形式的待用環(huán)?？铐?xiàng)全國(guó)平均污水收費(fèi)全國(guó)平均治理本錢(qián)元/噸目前所收污水處理費(fèi)無(wú)法抵償污水廠日常運(yùn)轉(zhuǎn)和設(shè)備維護(hù)費(fèi)用，更談不上提取折舊回收投資獲取利潤(rùn)污水處理費(fèi)的缺乏阻礙或延緩了污水廠建設(shè)啟動(dòng)及投入運(yùn)行，使規(guī)劃目標(biāo)不能按期實(shí)現(xiàn)0.46東部某市排污費(fèi)征收情況62風(fēng)險(xiǎn)之三：污水處理廠的投資額大，投資者需要關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)城市污水廠的初始投資與工藝、技術(shù)的選擇直接相關(guān)，工藝選擇決定了設(shè)備投資設(shè)備、基建投資占的比重較大，設(shè)備的國(guó)產(chǎn)化率越高，所需的投資越少此外，附屬設(shè)施的數(shù)量，社會(huì)化效勞的水平，廠區(qū)綠化等公共工程的考慮也是決定投資額的重要因素污水廠的投資回收期一般都在10-15年以上進(jìn)入和退出壁壘都很高局部污水廠投資額列示資料來(lái)源：中國(guó)環(huán)保網(wǎng)局部資料統(tǒng)計(jì)63國(guó)內(nèi)技術(shù)、設(shè)備現(xiàn)狀國(guó)外技術(shù)、設(shè)備現(xiàn)狀我國(guó)可以自行設(shè)計(jì)城市污水處理廠的全部工藝，生產(chǎn)所需設(shè)備國(guó)內(nèi)設(shè)備制造技術(shù)水平整體落后興旺國(guó)家20-30年水污染防治設(shè)備總量供過(guò)于求，但結(jié)構(gòu)不合理，一些新處理工藝所需的設(shè)備短缺，需要進(jìn)口產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化制定滯后，標(biāo)準(zhǔn)化程度低，使企業(yè)陷入低水平重復(fù)境地注重工藝研究與設(shè)備開(kāi)發(fā)并重，工藝的優(yōu)越性表達(dá)在集成化的設(shè)備上贏利點(diǎn)主要在設(shè)備上水處理設(shè)備完全實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化、定型化、系統(tǒng)化和成套化設(shè)備制造形成專業(yè)化規(guī)模生產(chǎn)，質(zhì)量穩(wěn)定，性能可靠現(xiàn)代化污水處理廠選用國(guó)外技術(shù)設(shè)備較多，增加了投資費(fèi)用良好的設(shè)備和技術(shù)又能降低運(yùn)營(yíng)本錢(qián)收購(gòu)技術(shù)設(shè)備先進(jìn)的污水處理廠將提高運(yùn)營(yíng)效率國(guó)內(nèi)外污水處理技術(shù)、設(shè)備比較64目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市污水處理市場(chǎng)與規(guī)模分析城市污水處理產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)污水處理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市污水處理的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與競(jìng)爭(zhēng)者行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素65萬(wàn)噸1551217624實(shí)際污水處理量0.2680.5360.8041.0721.34效勞價(jià)格收入1收入2收入3AB元/噸污水處理費(fèi)和污水進(jìn)水量、進(jìn)水水質(zhì)對(duì)收入模式的影響按北京市企業(yè)污水收費(fèi)0.5元/噸計(jì)算，高污工程的效勞價(jià)格包含的財(cái)政補(bǔ)貼為0.84元/噸工程談判中進(jìn)水量、進(jìn)水水質(zhì)、處理量和效勞價(jià)格是關(guān)鍵因素每個(gè)工程的收益模式都各不相同，取決于與政府的協(xié)商能力污水廠建設(shè)在現(xiàn)階段及未來(lái)一段時(shí)間不可能完全市場(chǎng)化運(yùn)作，政府在整個(gè)行業(yè)的開(kāi)展中仍起著重要作用說(shuō)明：如果由于排水公司供水缺乏使實(shí)際污水處理量小于15512萬(wàn)噸，那么首創(chuàng)收入構(gòu)成為：正常收費(fèi)A+排水公司補(bǔ)償額B=收入1實(shí)例：首創(chuàng)“高污〞工程收益模式66國(guó)內(nèi)外污水處理廠總本錢(qián)構(gòu)成比較

總成本29.1%25.3%45.6%貸款利息折舊運(yùn)行本錢(qián)ATV調(diào)查1997德國(guó)污水廠24%31.8%44.2%貸款利息折舊運(yùn)行本錢(qián)我國(guó)西部某污水廠(20萬(wàn)噸/日)19.5%80.5%折舊運(yùn)行本錢(qián)某污水廠〔全部為自有資金〕〔2萬(wàn)噸/日〕資料來(lái)源：山東省濟(jì)寧市城市排水管理處牛學(xué)義等?德法兩國(guó)與我國(guó)在污水處理廠設(shè)計(jì)建設(shè)和運(yùn)行方面的比較?污水處理廠的可控本錢(qián)主要為運(yùn)行本錢(qián)國(guó)內(nèi)外運(yùn)行本錢(qián)在總本錢(qián)中的比重根本相當(dāng)67國(guó)內(nèi)外污水廠運(yùn)行本錢(qián)構(gòu)成比較，總運(yùn)行本錢(qián)出水污水排放費(fèi)管理費(fèi)維護(hù)費(fèi)用動(dòng)力及藥劑費(fèi)7.3%36%26.3%人工費(fèi)17.3-25%5.4-13.1%ATV調(diào)查1997德國(guó)污水廠資料來(lái)源：山東省濟(jì)寧市城市排水管理處牛學(xué)義等?德法兩國(guó)與我國(guó)在污水處理廠設(shè)計(jì)建設(shè)和運(yùn)行方面的比較?維修費(fèi)動(dòng)力費(fèi)17.6%管理費(fèi)35.3%人工費(fèi)27.4%3.4%16.3%藥劑費(fèi)動(dòng)力費(fèi)5.2%管理費(fèi)71.5%人工費(fèi)9%11.3%3%維修費(fèi)藥劑費(fèi)我國(guó)西部某污水廠(20萬(wàn)噸/日)某污水廠〔全部為自有資金〕〔2萬(wàn)噸/日〕國(guó)內(nèi)污水處理廠原材料消耗過(guò)大，提高管理水平和技術(shù)水平可以有效地降低電費(fèi)、藥劑費(fèi)、維修費(fèi)等費(fèi)用68威海污水廠運(yùn)營(yíng)本錢(qián)降低例如本錢(qián)工程措施效果動(dòng)力費(fèi)投資15萬(wàn)元更換曝氣系統(tǒng)降低了動(dòng)力要求將連續(xù)曝氣改為間歇曝氣降低15%威海污水處理廠根本情況簡(jiǎn)介：原設(shè)計(jì)規(guī)模為1.5萬(wàn)噸/日，改造后處理能力為4.5萬(wàn)噸/日，處理工藝為階段曝氣活性污泥法，效勞范圍21.9平方公里，并承擔(dān)市區(qū)排水管道的改造、擴(kuò)建、維護(hù)、巡查、疏通及兩座輸水泵站的運(yùn)行管理工作1999年該廠采取了一系列降低本錢(qián)的措施，使得99年本錢(qián)比98年同期有顯著地降低二級(jí)水處理人工費(fèi)將24人組成8人三班制改由16人組成的4人四班三運(yùn)轉(zhuǎn)制采取競(jìng)聘上崗方式降低66%資料來(lái)源：威海市污水處理廠王麗?淺談降低污水運(yùn)行本錢(qián)的經(jīng)驗(yàn)與體會(huì)?外部管網(wǎng)維護(hù)費(fèi)建立財(cái)務(wù)監(jiān)管體系降低35.5%維修費(fèi)降低31%運(yùn)行本錢(qián)由0.74元/噸降到0.382元/噸總本錢(qián)下降48.4%處理工藝和管理體制是運(yùn)行本錢(qián)降低的主要環(huán)節(jié)更換曝氣系統(tǒng)制定費(fèi)用方案69目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市污水處理市場(chǎng)與規(guī)模分析城市污水處理產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)污水處理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市污水處理的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與競(jìng)爭(zhēng)者行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素70污水處理行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者分析行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者擁有排水管網(wǎng)資源，有技術(shù)、管理人員和實(shí)際運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)優(yōu)勢(shì)排水公司民營(yíng)企業(yè)以技術(shù)或產(chǎn)品起家，大多擁有自己的特色技術(shù)、產(chǎn)品或效勞，樹(shù)立了一定的環(huán)保品牌經(jīng)過(guò)十幾年的運(yùn)行，與各地環(huán)保、城建等部門(mén)建立了良好的關(guān)系，在中小型工程的爭(zhēng)取上具有一定的優(yōu)勢(shì)公司機(jī)制靈活，能迅速適應(yīng)市場(chǎng)的變化地方水務(wù)集團(tuán)一體化整合源水、上水、下水生產(chǎn)廠和管網(wǎng)資源，在其地域內(nèi)擁有絕對(duì)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)采用企業(yè)化方式運(yùn)作，機(jī)制較原來(lái)的排水公司靈活水務(wù)集團(tuán)的目標(biāo)直指上市融資并向區(qū)域外擴(kuò)張劣勢(shì)以事業(yè)單位模式經(jīng)營(yíng)管理污水廠，機(jī)制僵化，無(wú)法有效控制本錢(qián)組建集團(tuán)需涉及多個(gè)政府部門(mén)的關(guān)系及利益協(xié)調(diào)，組建過(guò)程緩慢集團(tuán)內(nèi)部真正實(shí)現(xiàn)企業(yè)化方式運(yùn)作，還需較長(zhǎng)的整合時(shí)期資金實(shí)力缺乏人員流動(dòng)過(guò)大，公司處于相對(duì)不穩(wěn)定的狀態(tài)71國(guó)內(nèi)投資公司和上市公司外資公司有一定的資金實(shí)力和融資能力有迅速擴(kuò)充人才、技術(shù)的能力有一定的政府關(guān)系和社會(huì)影響力有一定的企業(yè)知名度和品牌影響力資金充足，融資能力強(qiáng)工程談判經(jīng)驗(yàn)豐富在污水廠的運(yùn)營(yíng)管理上擁有國(guó)內(nèi)企業(yè)不能相比的核心技能行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者優(yōu)勢(shì)劣勢(shì)污水處理行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者分析〔續(xù)〕無(wú)明顯的劣勢(shì)剛開(kāi)始或有涉足污水處理領(lǐng)域的意向，缺乏對(duì)行業(yè)的深刻理解和把握能力沒(méi)有本行業(yè)工程的實(shí)際運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)72邯鄲鋼廠北京黑龍江鎮(zhèn)江山東省：青島、東營(yíng)、龍口、曲阜、兗州、日照、太陽(yáng)上海目前外資水務(wù)參與污水處理主要集中于處理廠的設(shè)備提供和建設(shè)的競(jìng)爭(zhēng)邯鄲慈溪威望迪集團(tuán)惠州西安安格利集團(tuán)金山青島洛陽(yáng)污水處理廠大多集中于東部和沿海地區(qū)，并呈現(xiàn)向西部擴(kuò)張的趨勢(shì)73民營(yíng)企業(yè)和國(guó)內(nèi)投資公司的市場(chǎng)分布較為廣泛，爭(zhēng)奪焦點(diǎn)仍是東部和沿海地區(qū)桑德金源清華紫光青島北京兗州龍巖上海北京大同重慶杭州烏魯木齊晉城湘潭荊州荊門(mén)江陰海門(mén)無(wú)錫沈陽(yáng)北京74現(xiàn)有行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者投資〔參與建設(shè)〕的污水廠規(guī)模分布日處理規(guī)?！踩f(wàn)噸〕510152025303540455055…170222018161412108642數(shù)量個(gè)資料來(lái)源外資公司〔含外國(guó)政府貸款〕數(shù)據(jù)來(lái)源于國(guó)家計(jì)委98年統(tǒng)計(jì)民營(yíng)企業(yè)僅包括桑德和金源兩公司，根據(jù)兩公司網(wǎng)站資料作不完全統(tǒng)計(jì)各類公司投資污水廠數(shù)量及規(guī)模分布外資參與污水建設(shè)的程度和范圍是極其廣泛的，在各個(gè)層面上都具有相當(dāng)?shù)膶?shí)力外資公司在20萬(wàn)噸/日以上規(guī)模的污水廠建設(shè)中具有絕對(duì)的優(yōu)勢(shì)民營(yíng)環(huán)保企業(yè)參建的污水廠規(guī)模多集中于15萬(wàn)噸/日以下10萬(wàn)噸/日左右的污水廠是競(jìng)爭(zhēng)的焦點(diǎn)5221311201111222134111外資公司民營(yíng)企業(yè)首創(chuàng)股份75外資公司是國(guó)內(nèi)公司主要的、強(qiáng)大的、潛在的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手成立時(shí)間數(shù)十年至上百年員工數(shù)量數(shù)千人至幾十萬(wàn)人公司背景大型跨國(guó)根底設(shè)施集團(tuán)或水務(wù)公司核心業(yè)務(wù)水處理或相關(guān)環(huán)保產(chǎn)業(yè)投資地域全球范圍資金規(guī)模不詳，可投資幾乎所有工程公司性質(zhì)投資+運(yùn)營(yíng)概況公司特點(diǎn)描述擁有世界環(huán)保著名品牌擁有世界范圍內(nèi)的融資能力擁有數(shù)十年至上百年污水廠投資建設(shè)及運(yùn)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)熟悉并精通中國(guó)有關(guān)法律和政策出色的政府協(xié)商、溝通能力利用資金優(yōu)勢(shì)，可獲得國(guó)內(nèi)公司難以企及的優(yōu)惠政策目前在中國(guó)的贏利模式主要是提供設(shè)備、工藝設(shè)計(jì)和進(jìn)行人員培訓(xùn)謹(jǐn)慎選擇BOT形式代表公司蘇伊士-里昂、威望迪、泰晤士76清華紫光是少數(shù)已涉足污水處理產(chǎn)業(yè)的投資公司，從提供技術(shù)到爭(zhēng)取BOT工程，向環(huán)保產(chǎn)業(yè)集團(tuán)方向開(kāi)展成立時(shí)間1999.8公司背景高校環(huán)保業(yè)務(wù)范圍環(huán)境污染〔水、氣、垃圾〕防治工程、工業(yè)及民用給水工程、環(huán)保設(shè)備集成、環(huán)保設(shè)施運(yùn)營(yíng)、環(huán)保產(chǎn)品代理、環(huán)?？萍甲稍冃诘韧顿Y地域北京、江蘇、浙江資金規(guī)模募集資金：4.5億元公司性質(zhì)技術(shù)主導(dǎo)型的投資+運(yùn)營(yíng)介入污水行業(yè)時(shí)間1999年公司特點(diǎn)描述市場(chǎng)根本定位提供城市環(huán)境綜合治理技術(shù)參與環(huán)保產(chǎn)業(yè)的方式接受政府及工業(yè)排污企業(yè)的委托，運(yùn)營(yíng)環(huán)保設(shè)施，并實(shí)行社會(huì)化的有償效勞BOT模式環(huán)保產(chǎn)業(yè)集團(tuán)化已控股5個(gè)專業(yè)的環(huán)保公司，參股5個(gè)環(huán)保公司研發(fā)能力突出在北京密云、懷柔和通州建立了三個(gè)大型環(huán)保產(chǎn)業(yè)基地，擁有自己的專利技術(shù)概況77北京桑德環(huán)保集團(tuán)是民營(yíng)企業(yè)的典范，近十年來(lái)一直處于加速開(kāi)展階段成立時(shí)間1993年員工數(shù)量400人公司背景民營(yíng)業(yè)務(wù)范圍市政水處理、工業(yè)給水與廢水處理、城市垃圾處理等環(huán)境工程的技術(shù)開(kāi)發(fā)、工程設(shè)計(jì)、設(shè)備制造、工程施工、污染治理設(shè)施的托管運(yùn)營(yíng)等投資地域華北、華中地區(qū)資金規(guī)模不詳公司性質(zhì)投資+運(yùn)營(yíng)介入污水行業(yè)時(shí)間1999年公司特點(diǎn)描述競(jìng)爭(zhēng)策略以壟斷技術(shù)為核心，以資本為紐帶，采用ＢＯＴ模式經(jīng)營(yíng)環(huán)境工程實(shí)施步驟第一步：以市政污水與城市垃圾處理為突破口，開(kāi)發(fā)和逐步普及低運(yùn)行費(fèi)和低操作管理要求的三低技術(shù)，采用ＢＯＴ模式，在國(guó)內(nèi)直轄市、方案單列市、省會(huì)城市進(jìn)行推廣第二步：為地級(jí)、縣城、村鎮(zhèn)的市政設(shè)施建設(shè)效勞第三步：在３－５年內(nèi)將這類技術(shù)采用ＢＯＴ的模式迅速推廣至中南亞和廣闊的開(kāi)展中國(guó)家第四步：將這種模式推廣到興旺國(guó)家概況78首創(chuàng)股份作為中國(guó)污水處理行業(yè)的投資公司之一，當(dāng)前開(kāi)展的主要困難在于尋找恰當(dāng)?shù)那腥朦c(diǎn)成立時(shí)間1999.4員工數(shù)量30余人公司背景依托于首創(chuàng)集團(tuán)，有較強(qiáng)的政府背景核心業(yè)務(wù)定位于環(huán)保行業(yè)投資地域北京資金規(guī)模募集資金26.7億元公司性質(zhì)投資公司介入污水行業(yè)時(shí)間2000.4公司特點(diǎn)描述在北京地區(qū)擁有高碑店污水處理廠的資產(chǎn)和品牌資金實(shí)力較雄厚，并且有可利用的多方融資渠道高碑店污水處理廠的運(yùn)營(yíng)、管理經(jīng)驗(yàn)沒(méi)有很好地打造公司核心競(jìng)爭(zhēng)力缺乏污水行業(yè)的專業(yè)人才、技術(shù)和運(yùn)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)缺乏工程運(yùn)作全過(guò)程的實(shí)際經(jīng)驗(yàn)概況79不同進(jìn)入方式的比較進(jìn)入方式條件分析BOT模式購(gòu)置資產(chǎn)并運(yùn)營(yíng)購(gòu)置經(jīng)營(yíng)權(quán)從立項(xiàng)審批到正式建設(shè)，與地方政府談判的內(nèi)容較多，談判期長(zhǎng)建設(shè)投資大，一般有2-3年的建設(shè)期需要具備從污水廠建設(shè)到生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)、管理整個(gè)過(guò)程的人才和經(jīng)驗(yàn)

前期投資額巨大資產(chǎn)評(píng)估無(wú)法保證真實(shí)對(duì)污水廠生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)進(jìn)行實(shí)質(zhì)控制無(wú)法整合、積累污水廠的人才、運(yùn)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)

投資額相對(duì)較小需要具備精通污水廠生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)的人才和相應(yīng)的管理經(jīng)驗(yàn)在資金規(guī)模上，首創(chuàng)擁有以全部方式進(jìn)入的能力BOT建設(shè)期長(zhǎng)，投資額大，涉及面廣，不可控因素較多，風(fēng)險(xiǎn)較大。是綜合實(shí)力較強(qiáng)的公司經(jīng)常運(yùn)用的投資形式購(gòu)置污水處理廠的資產(chǎn)和運(yùn)營(yíng)權(quán)較BOT風(fēng)險(xiǎn)小，但對(duì)投資額有較大要求購(gòu)置現(xiàn)有污水廠的經(jīng)營(yíng)權(quán)是現(xiàn)階段最理想的進(jìn)入方式80目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素結(jié)論及建議城市污水處理市場(chǎng)與規(guī)模分析城市污水處理產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)污水處理企業(yè)的運(yùn)營(yíng)及盈利能力城市污水處理的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與競(jìng)爭(zhēng)者行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的關(guān)鍵因素81行業(yè)關(guān)鍵成功因素關(guān)鍵成功因素說(shuō)明域外政府關(guān)系決定了能否獲得廣泛的工程資源與政府的協(xié)商能力排污費(fèi)定價(jià)的協(xié)商和相關(guān)優(yōu)惠政策的獲得運(yùn)營(yíng)能力科學(xué)有效地管理污水廠，使之產(chǎn)生切實(shí)的經(jīng)濟(jì)效益本錢(qián)控制降低非必要性支出，減少浪費(fèi)資源整合結(jié)合優(yōu)勢(shì)資源，具有總承包商的牽頭能力融資能力權(quán)益性資本和債權(quán)性資本的籌集能力

地域分布地域分布的廣泛程度說(shuō)明公司的市場(chǎng)地位82污水競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手比照分析與政府的協(xié)調(diào)能力運(yùn)營(yíng)能力本錢(qián)控制資源整合融資能力技術(shù)掌握排水公司民營(yíng)企業(yè)國(guó)內(nèi)投資公司外資公司最強(qiáng)最弱較強(qiáng)較弱一般83差距分析方面現(xiàn)狀要求建議政府關(guān)系及協(xié)商能力缺乏戰(zhàn)略導(dǎo)向的系統(tǒng)的方案缺乏團(tuán)隊(duì)和專業(yè)的協(xié)商能力以個(gè)人為中心的政府關(guān)系在戰(zhàn)略高度上有組織的可實(shí)施方案有一個(gè)專業(yè)技能互補(bǔ)的團(tuán)隊(duì)以組織為根底的政府關(guān)系成立開(kāi)發(fā)部招聘專才，加強(qiáng)培訓(xùn)與參謀公司建立穩(wěn)定的合作伙伴關(guān)系運(yùn)營(yíng)能力缺乏專業(yè)技術(shù)人員缺乏業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和管理經(jīng)驗(yàn)不具備工程整體管理能力有一支配套齊全的專業(yè)技術(shù)人員隊(duì)伍有污水廠建設(shè)及運(yùn)轉(zhuǎn)的實(shí)際運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)和管理能力具有工程全過(guò)程的推進(jìn)能力招聘專業(yè)技術(shù)人員和管理人員收購(gòu)現(xiàn)有污水廠，接收并整合運(yùn)營(yíng)管理能力建立工程識(shí)別、分析、決策流程，招聘培訓(xùn)相關(guān)人員84差距分析〔續(xù)〕方面現(xiàn)狀要求建議本錢(qián)控制無(wú)法對(duì)本錢(qián)構(gòu)成各環(huán)節(jié)進(jìn)行實(shí)質(zhì)性的控制有標(biāo)準(zhǔn)本錢(qián)有監(jiān)督機(jī)制和控制手段通過(guò)提高管理水平來(lái)控制本錢(qián)資源整合已與威望迪達(dá)成某種形式地合作尚未擔(dān)任工程總承包商角色與行業(yè)內(nèi)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手形成廣泛的戰(zhàn)略聯(lián)盟具有工程總承包的牽頭能力與市政設(shè)計(jì)院、設(shè)備供給商和排水公司等都建立合作關(guān)系，形成垂直聯(lián)盟融資能力自有資金較充足與銀行等部門(mén)保持良好關(guān)系作為上市公司，有多種可利用的融資渠道在企業(yè)需要時(shí)能夠迅速籌集所需資金有多種融資渠道，使加權(quán)資本本錢(qián)最低通過(guò)招聘、培訓(xùn)等方式使各種融資人員到位，以迅速配合工程開(kāi)發(fā)地域分布擁有北京高碑店污水廠在全國(guó)范圍內(nèi)有不同規(guī)模的一定數(shù)量的污水廠選擇重點(diǎn)地區(qū)和重點(diǎn)城市進(jìn)行市場(chǎng)開(kāi)拓〔公司已初步確定在山東、浙江兩省〕85目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素86目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素總結(jié)與建議城市生活垃圾燃燒發(fā)電市場(chǎng)規(guī)模影響投資垃圾燃燒發(fā)電的因素城市生活垃圾燃燒發(fā)電廠經(jīng)濟(jì)模型垃圾熱值對(duì)燃燒發(fā)電的影響競(jìng)爭(zhēng)狀況關(guān)鍵成功要素分析87總結(jié)與大多數(shù)國(guó)家一樣，由于我國(guó)總體經(jīng)濟(jì)開(kāi)展不平衡，在今后相當(dāng)長(zhǎng)時(shí)間里，衛(wèi)生填埋處理仍是中國(guó)大多數(shù)城市解決垃圾出路的最主要方法。垃圾燃燒3－5年內(nèi)不會(huì)成為我國(guó)多數(shù)城市生活垃圾處理技術(shù)的主流。中國(guó)城市生活垃圾燃燒產(chǎn)業(yè)目前剛開(kāi)始開(kāi)展，政策環(huán)境、贏利模式和技術(shù)設(shè)備尚未成熟，不能保障投資收益率，不具備大規(guī)模投資條件。雖然我國(guó)環(huán)保立法有很大開(kāi)展，但有關(guān)垃圾處理的政策尚不能保證投資者所需的投資收益率沒(méi)有可靠的向居民和企事業(yè)單位收取垃圾處理費(fèi)的政策和機(jī)制政府沒(méi)有對(duì)垃圾處理提供足夠財(cái)政補(bǔ)貼的政策沒(méi)有垃圾分類、轉(zhuǎn)運(yùn)的環(huán)保政策?？茖W(xué)有效的垃圾收集轉(zhuǎn)運(yùn)系統(tǒng)是發(fā)揮垃圾處理設(shè)施投資效益的保障我國(guó)現(xiàn)在尚沒(méi)有建設(shè)大型現(xiàn)代化生活垃圾燃燒廠的成功經(jīng)驗(yàn)可供借鑒，國(guó)內(nèi)尚未系統(tǒng)掌握垃圾燃燒技術(shù)，在建設(shè)與運(yùn)營(yíng)中均缺乏可靠的技術(shù)支撐。垃圾燃燒廠建設(shè)需要巨大投資。為了與國(guó)際先進(jìn)處理技術(shù)接軌，確保工程的可靠性，需要引進(jìn)的現(xiàn)代化燃燒處理技術(shù)和關(guān)鍵設(shè)備，這些設(shè)備價(jià)格很高，使垃圾燃燒發(fā)電工程投資本錢(qián)很高，約70萬(wàn)元/噸.日。需要投資者有較強(qiáng)的經(jīng)濟(jì)實(shí)力和融資能力。垃圾燃燒廠的運(yùn)營(yíng)費(fèi)用也較高，售電收入根本不能滿足工廠運(yùn)營(yíng)，需要投資者有良好的工廠運(yùn)營(yíng)本錢(qián)控制能力和與政府談判以取得支持的能力。我國(guó)大多數(shù)城市生活垃圾熱值偏低，不能到達(dá)自燃要求，需要添加助燃材料才能徹底燃燒，增加了運(yùn)營(yíng)本錢(qián)。市場(chǎng)時(shí)機(jī)制約因素88總結(jié)〔續(xù)〕我國(guó)目前比較適合開(kāi)展垃圾燃燒的地區(qū)集中在超大城市和沿海經(jīng)濟(jì)興旺中小城市，這些城市或區(qū)域土地資源緊缺，經(jīng)濟(jì)實(shí)力比較興旺，生活垃圾熱值也較高，垃圾燃燒的處理方式對(duì)市政管理層有強(qiáng)烈的吸引力。這些地區(qū)燃?xì)饣食^(guò)90％，城市垃圾熱值較高，尤其是一些分類收集的垃圾，低位熱值已達(dá)4180～5852kJ/kg。〔垃圾需要到達(dá)一定的熱值〔>3550kJ/公斤〕才能進(jìn)行自燃發(fā)電〕，熱能回收發(fā)電有了穩(wěn)定的根底。經(jīng)濟(jì)實(shí)力較強(qiáng)，填埋空間較困難，具有進(jìn)行垃圾燃燒的能力與要求。如果投資城市生活垃圾燃燒產(chǎn)業(yè)，垃圾本身熱值是工程的決定因素外，當(dāng)?shù)卣菍?duì)工程具有最大影響力的外在因素。地方政府是工程所有者垃圾處理廠土地需要地方政府批準(zhǔn)劃撥或轉(zhuǎn)讓如果有國(guó)外貸款，當(dāng)?shù)卣琴J款的擔(dān)保者上網(wǎng)電量和電價(jià)需要和電網(wǎng)運(yùn)營(yíng)部門(mén)及物價(jià)部門(mén)協(xié)商垃圾處理費(fèi)的收取需要地方政府出臺(tái)政策并負(fù)責(zé)執(zhí)行收取如果電量銷售和垃圾處理費(fèi)不能滿足投資收益需要，需要當(dāng)?shù)卣峁╅L(zhǎng)期的財(cái)政補(bǔ)貼多數(shù)市政管理者認(rèn)為，垃圾燃燒發(fā)電首先是確保環(huán)境效益和社會(huì)效益，其重點(diǎn)是垃圾處理而不是發(fā)電，然后才是提高垃圾處理的綜合利用率和經(jīng)濟(jì)效益。所以投資該項(xiàng)產(chǎn)業(yè)需要地方政府對(duì)投資方經(jīng)濟(jì)效益提供保障。地域選擇政策環(huán)境89總結(jié)〔續(xù)〕垃圾燃燒發(fā)電產(chǎn)業(yè)在中國(guó)現(xiàn)在沒(méi)有形成競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)。城市生活垃圾燃燒屬于市政工程，具有區(qū)域性壟斷特點(diǎn)，一旦進(jìn)入，競(jìng)爭(zhēng)壓力較小作為投資公司，投資工程時(shí)可能遇到其他投資公司的工程競(jìng)爭(zhēng)，工程競(jìng)爭(zhēng)會(huì)集中在經(jīng)濟(jì)興旺的大城市和沿海經(jīng)濟(jì)興旺地區(qū)。資金雄厚，擁有技術(shù)和政府關(guān)系的公司具有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)目前以當(dāng)?shù)卣d建運(yùn)營(yíng)工程為主，但已開(kāi)始走向市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)。國(guó)外公司處于觀望狀態(tài)，投資型公司已開(kāi)始試探進(jìn)入；以技術(shù)開(kāi)發(fā)為主的小型公司已活潑在小城市之中〔主要提供技術(shù)和設(shè)備〕。競(jìng)爭(zhēng)狀況90建議參考國(guó)外行業(yè)開(kāi)展經(jīng)驗(yàn)，垃圾燃燒處理在中國(guó)一些經(jīng)濟(jì)興旺地區(qū)具有巨大的開(kāi)展時(shí)機(jī)，但收入模式尚未確定，目前在沒(méi)有政策保障投資收益率的前提下不適宜大規(guī)模投資城市生活垃圾燃燒工程。首創(chuàng)股份作為以環(huán)保和根底設(shè)施為主業(yè)的上市公司，應(yīng)該進(jìn)入這項(xiàng)產(chǎn)業(yè)。但需要把握進(jìn)入時(shí)機(jī)和方式，應(yīng)從政策環(huán)境和人文環(huán)境比較熟悉的本地出發(fā)，或從投資較少的小工程作起，積累運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，鍛煉人才，為將來(lái)投資大工程打下良好根底?，F(xiàn)在中國(guó)已建和在建垃圾燃燒工程有十多個(gè)，另外還有假設(shè)干已立項(xiàng)的工程。這些工程大多數(shù)集中于大城市和沿海開(kāi)放城市。對(duì)于這些地區(qū)和工程，首創(chuàng)股份應(yīng)根據(jù)地方經(jīng)濟(jì)開(kāi)展?fàn)顩r和政策環(huán)境予以跟蹤和關(guān)注。城市生活垃圾燃燒工程建設(shè)周期長(zhǎng)，涉及面廣，需要多種資源。首創(chuàng)股份現(xiàn)在不具備建設(shè)新廠能力和資源，比較適宜收購(gòu)已建成工程，或者購(gòu)置長(zhǎng)期運(yùn)營(yíng)權(quán)。地方政府對(duì)工程有絕對(duì)控制力，進(jìn)入該產(chǎn)業(yè)時(shí)首創(chuàng)股份需要有針對(duì)性的全面的準(zhǔn)備談判條件和工程方案根據(jù)目前競(jìng)爭(zhēng)狀況，首創(chuàng)股份進(jìn)入該產(chǎn)業(yè)時(shí)宜和小公司在技術(shù)上進(jìn)行聯(lián)合，宜和投資公司〔上市公司〕在資金上形成戰(zhàn)略聯(lián)盟，同時(shí)形成自己的一定優(yōu)勢(shì)后與國(guó)際大公司進(jìn)行戰(zhàn)略投資和運(yùn)作。91目錄行業(yè)分析城市制水行業(yè)分析污水處理行業(yè)分析垃圾處理行業(yè)分析內(nèi)局部析使命、目標(biāo)公司戰(zhàn)略業(yè)務(wù)戰(zhàn)略關(guān)鍵成功因素總結(jié)與建議城市生活垃圾燃燒發(fā)電市場(chǎng)規(guī)模影響投資垃圾燃燒發(fā)電的因素城市生活垃圾燃燒發(fā)電廠經(jīng)濟(jì)模型垃圾熱值對(duì)燃燒發(fā)電的影響競(jìng)爭(zhēng)狀況關(guān)鍵成功要素分析92中國(guó)城市生活垃圾燃燒發(fā)電市場(chǎng)規(guī)模目前城市生活垃圾燃燒廠的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)集中土地緊缺和經(jīng)濟(jì)興旺的大城市和沿海經(jīng)濟(jì)興旺地區(qū)，投資以市政撥款和國(guó)外政府貸款為主；運(yùn)營(yíng)以行政事業(yè)性經(jīng)營(yíng)為主。由于城市生活垃圾每年以6～8％的速度增長(zhǎng)，以及傳統(tǒng)垃圾處理方式加劇環(huán)境污染，在未來(lái)10年內(nèi)，需要新建改建至少800座垃圾處理廠〔場(chǎng)〕，其中垃圾燃燒廠將成為經(jīng)濟(jì)興旺城市的首選。隨著市政設(shè)施的市場(chǎng)化和民營(yíng)化的開(kāi)展，投資城市生活垃圾處理將成為投資熱點(diǎn)。93中國(guó)在未來(lái)10年內(nèi)，垃圾處理廠〔場(chǎng)〕開(kāi)展?jié)摿?997年中國(guó)城市產(chǎn)生生活垃圾1.1億噸2021年中國(guó)城市將產(chǎn)生生活垃圾大約2億噸對(duì)于以環(huán)保為主業(yè)的首創(chuàng)股份來(lái)說(shuō)，今后10年垃圾處理廠的建設(shè)和經(jīng)營(yíng)意味著時(shí)機(jī)和潛力資料來(lái)源：國(guó)家計(jì)委?關(guān)于城市垃圾處理設(shè)施建設(shè)有關(guān)問(wèn)題的報(bào)告?94中國(guó)與興旺國(guó)家相比，垃圾處理方式非常落后垃圾燃燒在中國(guó)有著廣泛的開(kāi)展前景。在全球范圍內(nèi)生活垃圾燃燒技術(shù)仍將有較大開(kāi)展空間，可以替代垃圾燃燒的適宜技術(shù)尚處于開(kāi)發(fā)前期，在近階段不會(huì)替代垃圾燃燒技術(shù)資料來(lái)源：世界能源基金會(huì)雜志?WarmcrBulletin?第44期〔1995年2月出版〕及?中國(guó)城市環(huán)境衛(wèi)生協(xié)會(huì)會(huì)刊?第17期〔1997年10月出版〕95上海浦東新區(qū)生活垃圾燃燒廠天津河西區(qū)雙港垃圾處理廠大連垃圾發(fā)電廠浙江杭州垃圾發(fā)電廠廈門(mén)垃圾發(fā)電廠深圳清水河垃圾發(fā)電廠北京高安屯垃圾發(fā)電廠中國(guó)垃圾燃燒發(fā)電工程的分布已建工程在建工程上海浦西江橋垃圾燃燒廠寧波垃圾發(fā)電廠浙江溫州垃圾發(fā)電廠珠海垃圾發(fā)電廠廣州垃圾發(fā)電廠籌集工程深圳龍崗垃圾發(fā)電廠深圳寶安區(qū)，南山區(qū)等垃圾發(fā)電廠已建成與在建工程大局部位于大城市和東南沿海地區(qū)，這些地區(qū)經(jīng)濟(jì)興旺，土地緊缺，垃圾熱值較高，迫切需要高效、科學(xué)的垃圾處理技術(shù)96工程集中于大城市和沿海經(jīng)濟(jì)開(kāi)放地區(qū)大型工程技術(shù)主要依靠引進(jìn)小型工程技術(shù)來(lái)源于國(guó)內(nèi)政府撥款、地方政府自籌和國(guó)外政府貸款是工程資金的主要來(lái)源以建成工程以行政事業(yè)性經(jīng)營(yíng)為主工程從預(yù)可研到建設(shè)要經(jīng)過(guò)多個(gè)申報(bào)和政府審批程序目前中國(guó)垃圾燃燒工程名錄資料來(lái)源：中聯(lián)公司97中國(guó)急需先進(jìn)的垃圾處理技術(shù)和方式隨著城市規(guī)模的擴(kuò)大和城市化進(jìn)程的加速，大量的和快速增長(zhǎng)的城市垃圾，給城市管理帶來(lái)了巨大的壓力我國(guó)傳統(tǒng)的處理方式對(duì)環(huán)境造成嚴(yán)重污染，城市垃圾無(wú)害化處理設(shè)施缺乏，垃圾處理不當(dāng)對(duì)土壤、河流、地下水、大氣等都造成了嚴(yán)重的影響目前中國(guó)未能處理的垃圾，堆存量達(dá)60億噸、侵占的土地面積多達(dá)5億平方米，占用了珍貴的土地資源，全國(guó)有200〔占全國(guó)城市總數(shù)的30％〕多座城市仍處于垃圾的包圍中。資料來(lái)源：?2000年中國(guó)城市垃圾現(xiàn)狀調(diào)查報(bào)告?中宜環(huán)能環(huán)保技術(shù)98“減量化、資源化和無(wú)害化〞三條原那么是今后我國(guó)垃圾處理行業(yè)開(kāi)展的方向過(guò)去填埋堆放未來(lái)垃圾燃燒發(fā)電是垃圾處理“減量化、資源化和無(wú)害化〞的具體實(shí)施垃圾燃燒處理后的灰渣呈中性，無(wú)氣味，不會(huì)引發(fā)二次污染，體積減少90％重量減少75％以上余熱利用減量化資源化無(wú)害化燃燒發(fā)電無(wú)害化99由于我國(guó)總體經(jīng)濟(jì)開(kāi)展不平衡，垃圾燃燒不會(huì)很快成為我國(guó)近期多數(shù)城市生活垃圾處理技術(shù)的主流垃圾燃燒作為一種有效的處理工藝已越來(lái)越被經(jīng)濟(jì)興旺而土地資源相對(duì)緊缺的地區(qū)所采用在今后相當(dāng)長(zhǎng)時(shí)間里，衛(wèi)生填埋處理仍是中國(guó)大多數(shù)城市解決垃圾出路的最主要方法資料來(lái)源：世界能源基金會(huì)雜志?WarmcrBulletin?第44期〔1995年2月出版〕及?中國(guó)城市環(huán)境衛(wèi)生協(xié)會(huì)會(huì)刊?第17期〔1997年10月出版〕100城市人口的增加、經(jīng)濟(jì)開(kāi)展水平的提高和居民生活水平的改善將使城市垃圾產(chǎn)生量進(jìn)一步增加城市規(guī)模擴(kuò)大和城市數(shù)量增加導(dǎo)致我國(guó)城市人口急劇增加在改革開(kāi)放初期，隨著GDP的增加，城市垃圾產(chǎn)生量幾乎呈直線上升當(dāng)GDP到達(dá)一定數(shù)值后，垃圾產(chǎn)生量的增長(zhǎng)速度開(kāi)始減緩，并逐漸趨于穩(wěn)定。這種趨勢(shì)與工業(yè)興旺國(guó)家經(jīng)濟(jì)高度增長(zhǎng)時(shí)期的情況相似。資料來(lái)源：?2000年中國(guó)城市垃圾現(xiàn)狀調(diào)查報(bào)告?中宜環(huán)能環(huán)保技術(shù)101中國(guó)垃圾行業(yè)市場(chǎng)細(xì)分道路清掃和垃圾清運(yùn)市場(chǎng)長(zhǎng)期由環(huán)衛(wèi)部門(mén)負(fù)責(zé)的清掃和清運(yùn)工作將逐漸轉(zhuǎn)向企業(yè)承包道路清掃和小區(qū)垃圾清運(yùn)的經(jīng)營(yíng)方式其它(周邊)市場(chǎng)設(shè)備技術(shù)、垃圾處理場(chǎng)設(shè)計(jì)和施工市場(chǎng)垃圾成份調(diào)研市場(chǎng)各種車(chē)輛、轉(zhuǎn)運(yùn)站(分選中心)、填埋場(chǎng)、堆肥廠、焚燒廠設(shè)備技術(shù)，監(jiān)測(cè)等輔助設(shè)備的設(shè)備技術(shù)，資源再生利用設(shè)備技術(shù)隨著垃圾