金融市場學(xué)教學(xué)大綱

金融市場學(xué)教學(xué)大綱課程編號：03032130課程名稱：金融市場學(xué)/FinancialMarketing學(xué)時：32（含課外學(xué)時）學(xué)分：2適用專業(yè)：經(jīng)濟(jì)學(xué)開課學(xué)期：6開課部門：經(jīng)濟(jì)學(xué)先修課程：西方經(jīng)濟(jì)學(xué)、貨幣銀行學(xué)考核要求：考查使用教材及主要參考書：晏艷陽主編，《金融市場學(xué)》，高等教育出版社出版社，2017年一、課程的性質(zhì)和任務(wù)課程性質(zhì)《金融市場學(xué)》是經(jīng)濟(jì)學(xué)專業(yè)的基礎(chǔ)課程之一，是研究社會主義市場經(jīng)濟(jì)條件下金融市場運行機(jī)制及其主體行為規(guī)律的一門學(xué)科。本課程從闡述金融市場的基本要素、功能及產(chǎn)生發(fā)展的基本脈絡(luò)入手，在此基礎(chǔ)上對構(gòu)成金融市場體系的主要子市場——貨幣市場、債券市場、股票市場、基金市場、外匯市場、黃金市場、金融衍生市場等，分別進(jìn)行具體介紹和闡述。最后，對金融市場監(jiān)管的相關(guān)問題進(jìn)行描述。本課程力圖為學(xué)生的專業(yè)學(xué)習(xí)構(gòu)建起從一般理論到微觀構(gòu)成以及運行機(jī)制的橋梁，為后續(xù)課程如金融工程、衍生金融工具等打下基礎(chǔ)。本課程任務(wù)通過本課程的教學(xué)，讓學(xué)習(xí)者掌握有關(guān)金融市場學(xué)的基本理論，增強(qiáng)學(xué)習(xí)者對金融市場在社會主義市場經(jīng)濟(jì)體系中所處的地位與作用的認(rèn)識。熟悉并掌握金融市場有關(guān)子市場的基本知識及業(yè)務(wù)操作技能，重點學(xué)會如何運用金融市場籌資、投資及防范市場風(fēng)險。增強(qiáng)學(xué)習(xí)者的應(yīng)變能力與適應(yīng)能力。通過本課程的學(xué)習(xí)，學(xué)生應(yīng)掌握以下知識點：.金融市場學(xué)的基本理論。包括金融市場的功能、作用、效率市場假設(shè)理論、證券投資組合理論、金融市場風(fēng)險及防范理論。.金融市場的基本知識、主要包括貨幣市場、資本市場、衍生品市場等子市場的基本知識。.運用金融市場籌資、投資的基本知識與技能。.金融市場監(jiān)管的基本知識。.世界典型金融市場的基本情況與特點。二、教學(xué)目的與要求了解市場指數(shù)對金融市場發(fā)展的作用。4.教學(xué)建議：課堂教學(xué)為主第九章利率的決定.基本內(nèi)容第一節(jié)利率的種類.利率體系和基準(zhǔn)利率.名義利率和實際利率.固定利率和浮動利率.市場利率、官定利率與公定利率.單利與復(fù)利.即期利率與遠(yuǎn)期利率第二節(jié)利率的決定因素.利率決定因素分析.利率決定理論第三節(jié)利率的風(fēng)險結(jié)構(gòu).違約風(fēng)險及其信用等級.流動性風(fēng)險.稅收第四節(jié)利率期限結(jié)構(gòu).純預(yù)期假說.流動性溢價假說.市場分割理論.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解市場利率的涵義、種類，了解利率的決定因素，掌握利率的風(fēng)險結(jié)構(gòu)。.教學(xué)重點難點了解利率的風(fēng)險結(jié)構(gòu)。.教學(xué)建議課堂教學(xué)為主第十章資產(chǎn)組合理論.基本內(nèi)容第一節(jié)風(fēng)險及風(fēng)險厭惡.風(fēng)險與不確定性.系統(tǒng)風(fēng)險與非系統(tǒng)風(fēng)險.風(fēng)險厭惡第二節(jié)效用函數(shù).凹性效用函數(shù).凸性效用函數(shù).線性效用函數(shù)第三節(jié)收益率與風(fēng)險的衡量.單個資產(chǎn)的收益.單個資產(chǎn)的風(fēng)險.資產(chǎn)組合的收益.資產(chǎn)組合風(fēng)險的衡量第四節(jié)資產(chǎn)組合的選擇.馬科維茨資產(chǎn)組合理論.投資的可行集.有效邊界和最小方差組合.無差異曲線.最優(yōu)投資組合的確定第五節(jié)最優(yōu)邊界的改進(jìn)第六節(jié)資本資產(chǎn)定價模型.模型的前提假設(shè).資本市場線.證券市場線.資本市場線與證券市場線之間的關(guān)系.資本資產(chǎn)定價模型的應(yīng)用.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，掌握風(fēng)險的涵義，風(fēng)險偏好，理解資產(chǎn)組合與風(fēng)險控制的關(guān)系，掌握資本資產(chǎn)的定價模型。.教學(xué)重點難點理解資產(chǎn)組合與風(fēng)險控制的關(guān)系。.教學(xué)建議課堂教學(xué)為主《金融市場學(xué)》是一門以經(jīng)濟(jì)學(xué)和銀行學(xué)等學(xué)科理論為基礎(chǔ)，同時又相對獨立的現(xiàn)代金融實務(wù)課。學(xué)習(xí)《金融市場學(xué)》，必須了解和掌握金融市場的基本構(gòu)成要素及相互有機(jī)聯(lián)系；了解和掌握金融市場的基本概念、基本理論、基本操作方式方法;了解和掌握金融市場的基本架構(gòu)、基本功能和運行、發(fā)展的基本規(guī)律;并能運用所學(xué)理論、方法分析、指導(dǎo)我國金融市場實踐。三、學(xué)時分配四'教學(xué)中應(yīng)注意的問題章節(jié)課程內(nèi)容學(xué)時1金融市場概述22金融市場中的機(jī)構(gòu)23貨幣市場24債券市場25權(quán)益市場46衍生工具市場47基金市場28市場指數(shù)29利率的決定610資產(chǎn)組合理論6合計32《金融市場學(xué)》是一門應(yīng)用性較強(qiáng)的學(xué)科，教學(xué)過程中要注意結(jié)合金融市場實踐，加深學(xué)生對經(jīng)濟(jì)理論的理解，也可以培養(yǎng)學(xué)生用經(jīng)濟(jì)理論分析和解決實際問題的能力。五'教學(xué)內(nèi)容第一章金融市場概述.基本內(nèi)容第一節(jié)金融資產(chǎn)與金融產(chǎn)品.金融資產(chǎn).金融產(chǎn)品第二節(jié)金融市場.金融市場的界定.金融市場的類型.金融市場的功能.金融市場在經(jīng)濟(jì)體系中的地位第三節(jié)金融市場的參與者.政府部門.工商企業(yè).居民個人.金融中介.中央銀行.金融監(jiān)管部門第四節(jié)金融市場的發(fā)展趨勢.金融全球化.金融自由化.金融工程化.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解金融市場的涵義、特點、類型及它的產(chǎn)生與發(fā)展歷程。掌握金融市場的功能、作用。.教學(xué)重點難點掌握金融市場的功能和作用。.教學(xué)建議課堂教學(xué)為主。第二章金融市場中的機(jī)構(gòu).基本內(nèi)容第一節(jié)金融機(jī)構(gòu)概述.金融機(jī)構(gòu)的概念.金融機(jī)構(gòu)的作用.金融機(jī)構(gòu)的分類第二節(jié)存款性金融機(jī)構(gòu).儲蓄貸款協(xié)會.儲蓄銀行.信用合作社.商業(yè)銀行第三節(jié)非存款性金融機(jī)構(gòu).保險公司.養(yǎng)老基金.投資銀行.其他投資中介機(jī)構(gòu)第四節(jié)中央銀行.中央銀行對金融市場的作用.中央銀行對金融機(jī)構(gòu)及其業(yè)務(wù)的監(jiān)管第五節(jié)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu).公共監(jiān)管機(jī)構(gòu).金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的自律性組織.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解金融市場的基本機(jī)構(gòu)組成。了解金融市場各機(jī)構(gòu)的基本特征。.教學(xué)重點難點了解金融市場各機(jī)構(gòu)的基本特征。.教學(xué)建議課堂教學(xué)為主。第三章貨幣市場.基本內(nèi)容第一節(jié)貨幣市場概述.貨幣市場的定義.貨幣市場的功能及交易對象.貨幣市場的主要參與者.貨幣市場的劃分第二節(jié)國庫券市場.國庫券的定義及發(fā)行的目的.國庫券的一級市場與二級市場.國庫券的收益第三節(jié)回購市場.回購協(xié)議與逆回購協(xié)議.回購協(xié)議的交易過程第四節(jié)同業(yè)拆借市場.同業(yè)拆借市場的定義.同業(yè)拆借的交易過程第五節(jié)商業(yè)票據(jù)市場.商業(yè)票據(jù)市場的定義.商業(yè)票據(jù)的交易過程.商業(yè)票據(jù)的信用評級第六節(jié)存單市場.存單的定義與特征.存單的分類.存單的交易過程第七節(jié)銀行存兌匯票市場.銀行承兌匯票的定義及產(chǎn)生過程.銀行承兌匯票的交易過程第八節(jié)歐洲貨幣市場.歐洲美元的定義.歐洲美言市場.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解貨幣市場的涵義、功能；熟練掌握貨幣市場各子市場的內(nèi)容，特別是我國貨幣市場各子市場的情況。.教學(xué)重點難點了解我國貨幣市場各子市場的情況。.教學(xué)建議課堂教學(xué)與實踐相結(jié)合為主。第四章債券市場.基本內(nèi)容第一節(jié)債券概述.債券的定義與特征.債券的分類第二節(jié)政府債券市場.國債市場.地方政府債券市場第三節(jié)公司債券市場.公司債券的品種.公司債券的違約風(fēng)險與信用評級.公司債券的發(fā)行與流通第四節(jié)其他債券市場.金融債券市場.國際債券市場.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解資本市場的涵義、功能；熟練掌握債券的主要分類，債券發(fā)行市場與流通市場的情況。.教學(xué)重點難點了解債券發(fā)行市場與流通市場的聯(lián)系。.教學(xué)建議課堂教學(xué)與實踐相結(jié)合為主。第五章權(quán)益市場.基本內(nèi)容第一節(jié)股票市場.什么是股票.股票的種類第二節(jié)股票的發(fā)行市場：首次公開發(fā)行（IPO）和私募.首次公開發(fā)行.代銷和包銷.私募.發(fā)行定價第三節(jié)股票流通市場L證券交易所.場外交易市場.第三市場.第四市場.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解股票、股票發(fā)行與流通，二板市場及三板市場的基本知識，深刻領(lǐng)會股票價格的形成與權(quán)益的分配.教學(xué)重點難點了解股票價格的形成與權(quán)益的分配。.教學(xué)建議課堂教學(xué)與實踐相結(jié)合為主。第六章衍生工具市場.基本內(nèi)容第一節(jié)衍生工具概述.衍生工具的定義.衍生工具的標(biāo)的資產(chǎn).交易衍生工具的目的第二節(jié)遠(yuǎn)期合約.定義與術(shù)語.遠(yuǎn)期合約的到期日損益.遠(yuǎn)期合約交易的優(yōu)缺點.遠(yuǎn)期利率協(xié)議第三節(jié)期貨合約.期貨合約的概念.標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約.期貨交易的間接清算和損益實現(xiàn).“盯市”和保證金賬戶交易.期貨市場的功能.股票市場指數(shù)期貨第四節(jié)期權(quán)合約.期權(quán)的含義和基本類型.期權(quán)合約的要素和交易術(shù)語.期權(quán)合約的到期價值第五節(jié)互換合約.互換的概念.利率互換.貨幣互換第六節(jié)其他衍生工具.異類期權(quán).認(rèn)股權(quán)證.可轉(zhuǎn)換債券.信用衍生產(chǎn)品.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解金融衍生品的涵義、特點、產(chǎn)生的原因及其作用，掌握四大衍生品的業(yè)務(wù)知識及其聯(lián)系與區(qū)別。.教學(xué)重點難點了解金融衍生品產(chǎn)生的原因。.教學(xué)建議課堂教學(xué)為主。第七章基金市場.基本內(nèi)容第一節(jié)投資基金定義.投資基金定義.投資基金的特點.投資基金的作用.投資基金與股票、債券的區(qū)別第二節(jié)投資基金的分類.按法律基礎(chǔ)和組織形態(tài)劃分.按基金單位能否贖回和買賣方式劃分.按投資目標(biāo)劃分.按投資標(biāo)的劃分.按資金募集的方式劃分.按基金資金來源和運用的地域劃分.交易所交易的開放式基金第三節(jié)投資基金當(dāng)事人.基金持有人.基金管理人.基金托管人.證券投資基金當(dāng)事人之間的關(guān)系第四節(jié)投資基金的運作.投資基金的設(shè)立.投資基金的發(fā)行方式.投資基金的投資運作第五節(jié)投資基金的收益與風(fēng)險.投資基金的收益.投資基金的費用.投資基金收益的分配.基金資產(chǎn)的估值與基金資產(chǎn)凈值的計算.投資基金的風(fēng)險.教學(xué)基本要求通過本章的學(xué)習(xí)，了解基金的涵義、特點、分類及其運作特點，了解基金的收益與風(fēng)險。.教學(xué)重點難點了解基金的收益與風(fēng)險。.教學(xué)建議課堂教學(xué)為主第八章市場指數(shù).基本內(nèi)容第一節(jié)股票市場指數(shù).以道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)為代表的價格權(quán)重指數(shù).以標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)為代表的市場權(quán)重指數(shù).以價值線綜合指數(shù)為代表的等權(quán)重指數(shù)第二節(jié)主要金融市場的價格指數(shù).紐約證券交易所綜合指數(shù).倫敦金融時報指數(shù).香港恒生指數(shù).日經(jīng)股價指數(shù).DAX—30指數(shù).CAC40指數(shù)第三節(jié)中國內(nèi)地市場的價格指數(shù)L上證綜合指數(shù).上證180指數(shù).上證50指數(shù).深證綜合指數(shù)深證成分