2020年中級會計職稱《財務(wù)管理》檢測試題附答案

2020年中級會計職稱《財務(wù)管理》檢測試題（II卷）附答案考試須知：1考試時間：150分鐘，滿分為100分。2、請首先按要求在試卷的指定位置填寫您的姓名、準(zhǔn)考證號和所在單位的名稱。3、本卷共有五大題分別為單選題、多選題、判斷題、計算分析題、綜合題。4、不要在試卷上亂寫亂畫，不要在標(biāo)封區(qū)填寫無關(guān)的內(nèi)容。姓名:-，、單選題（共25小題，每題1分。選項中，只有1個符合題意）1、 下列說法中正確的是（）。A.公司債券比政府債券的收益率低B.公司債券比政府債券的流動性高C.發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券有利于資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整D.債券籌資比股票籌資的風(fēng)險小2、一個健全有效的企業(yè)綜合財務(wù)指標(biāo)體系必須具備的基本要素不包括（ ）。A.指標(biāo)數(shù)量多B.指標(biāo)要素齊全適當(dāng)C.主輔指標(biāo)功能匹配D.滿足多方信息需要3、某企業(yè)預(yù)計第四季度期初材料存量500千克，本季度生產(chǎn)需用材料2500千克，預(yù)計期末材料存量為100千克，材料單價為12元，材料采購貨款有70%在本季度內(nèi)付清，另外30%&下季度付清，該材料適用的增值稅稅率為 17%則企業(yè)預(yù)計資產(chǎn)負(fù)債表年末“應(yīng)付賬款”項目的

金額為（）元。9121.28845.27409.39243.6下列說法中，不屬于通貨膨脹對企業(yè)財務(wù)活動影響的是（ ）。造成企業(yè)資金流失增加企業(yè)的籌資困難降低企業(yè)的權(quán)益資金成本增加企業(yè)的資金需求下列既可作為貸款擔(dān)保的抵押品，又可作為貸款擔(dān)保的質(zhì)押品的是（）。房屋土地使用權(quán)債券商標(biāo)專用權(quán)某項目需要投資3000萬元，其最佳資本結(jié)構(gòu)為40%殳權(quán)，60%負(fù)債；其中股權(quán)資金成本為12%債務(wù)資金則分別來自利率為 8%八9%勺兩筆銀行貸款，分別占債務(wù)資金的 35%和65%如果所得稅稅率為25%該投資項目收益率至少大于（ ）時方案才可以接受。12.8243%8.6925%8.1235%9.1746%7、相對于其他股利政策而言，既可以維持股利的穩(wěn)定性，又有利于優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)的股利政A.剩余股利政策B.固定股利政策

B.固定股利政策固定股利支付率政策低正常股利加額外股利政策8、如果某投資項目完全具備財務(wù)可行性且其凈現(xiàn)值指標(biāo)大于零，則可以斷定該項目的相關(guān)評價指標(biāo)同時滿足以下關(guān)系： （ ）。投資總收益率大于1凈現(xiàn)值率大于等于零內(nèi)部收益率大于基準(zhǔn)折現(xiàn)率包括建設(shè)期的靜態(tài)投資回收期大于項目計算期的一半9、丙公司預(yù)計2016年各季度的銷售量分別為100件、120件、180件、200件，預(yù)計每季度末產(chǎn)成品存貨為下一季度銷售量的 20%丙公司第二季度預(yù)計生產(chǎn)量為（ ）件。120132136156下列各項業(yè)務(wù)中會提高流動比率的是（）。收回應(yīng)收賬款向銀行借入長期借款接受投資者投入固定資產(chǎn)購買固定資產(chǎn)我國上市公司“管理層討論與分析”信息披露遵循的原則是（ ）。資源原則強制原則不定期披露原則強制與自愿相結(jié)合原則12、我國企業(yè)應(yīng)采用的較合理的財務(wù)管理目標(biāo)是（12、我國企業(yè)應(yīng)采用的較合理的財務(wù)管理目標(biāo)是（）。A.A.股東B.B.120利潤最大化每股利潤最大化企業(yè)價值最大化資本利潤率最大化13、以下事項中，會導(dǎo)致公司資本成本降低的有（ ）。因總體經(jīng)濟環(huán)境變化，導(dǎo)致無風(fēng)險報酬率提高企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險高，財務(wù)風(fēng)險大公司股票上市交易，改善了股票的市場流動性企業(yè)一次性需要籌集的資金規(guī)模大、占用資金時限長14、某公司預(yù)計第一季度和第二季度產(chǎn)品銷量分別為 140萬件和200萬件，第一季度期初產(chǎn)品存貨量為14萬件，預(yù)計期末存貨量為下季度預(yù)計銷量的 10%則第一季度的預(yù)計生產(chǎn)量（）萬件。14615413416015、已知當(dāng)前的國債利率為3%, 某公司適用的所得稅稅率為25%。出于追求最大稅后收益的考慮，該公司決定購買一種金融債券?該金融債券的利率至少應(yīng)為（ ）?2.65%3%3.75%4%16、某投資項目需要在第一年年初投資 840萬兀，壽命期為10年，每年可帶來營業(yè)現(xiàn)金流量180萬元，已知按照必要收益率計算的 10年期年金現(xiàn)值系數(shù)為7.0，則該投資項目的年金凈流量為（ ）萬兀。A.60C.9617、企業(yè)在分配收益時，必須按一定的比例和基數(shù)提取各種公積金，這一要求體現(xiàn)的是（）。資本保全約束資本積累約束償債能力約束超額累積利潤約束18、 下列各種風(fēng)險應(yīng)對措施中，能夠轉(zhuǎn)移風(fēng)險的是（ ）。業(yè)務(wù)外包多元化投資放棄虧損項目計提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備19、某公司為一家新建設(shè)的有限責(zé)任公司， 其注冊資本為1000萬元，則該公司股東首次出資的最低金額是（ n100萬元 |200萬元300萬元400萬元20、對于上市企業(yè)，股票價格的變動在一定程度上揭示了企業(yè)價值的變化， 但是，股價是多種因素共何作用的結(jié)果，特別是在資本市場效率低下的情況下， 股票價格很難反映企業(yè)的價值。下列方法中，屬于財務(wù)決策方法的是（）。定量預(yù)測法比例法和因素法平衡法優(yōu)選對比法21、下列各種財務(wù)決策方法中，可以用于確定最優(yōu)資本結(jié)構(gòu)且考慮了市場反應(yīng)和風(fēng)險因素的是（）。現(xiàn)值指數(shù)法每股收益分析公司價值分析法平均資本成本比較法22、 下列各項中，屬于證券資產(chǎn)的系統(tǒng)性風(fēng)險的是（ ）。破產(chǎn)風(fēng)險違約風(fēng)險公司研發(fā)風(fēng)險再投資風(fēng)險23、某企業(yè)預(yù)計下年度銷售凈額為1800萬元，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為90天（一年按360天計算），變動成本率為60%資本成本為10%則應(yīng)收賬款的機會成本是（ ）。274510818024、將企業(yè)投資的類型進(jìn)行科學(xué)的分類， 有利于分清投資的性質(zhì)， 按不同的特點和要求進(jìn)行投資決策，加強投資管理。下列關(guān)于投資類型的說法中不正確的是（ ）。項目投資屬于直接投資證券投資屬于間接投資對內(nèi)投資都是直接投資對外投資都是間接投資25、根據(jù)相關(guān)者利益最大化在財務(wù)管理目標(biāo)理論，承擔(dān)最大風(fēng)險并可能獲得最大報酬的是（）°B.債權(quán)人C.經(jīng)營者D.供應(yīng)商、多選題（共10小題，每題2分。選項中，至少有2個符合題意）|「卷人|——二r1、 資本成本的作用包括（）。資本成本是比較籌資方式、選擇籌資方案的依據(jù)資本成本是評價企業(yè)整體業(yè)績的重要依據(jù)平均資本成本是衡量資本結(jié)構(gòu)是否合理的依據(jù)資本成本是評價投資項目可行性的主要標(biāo)準(zhǔn)2、按照企業(yè)投資的分類，下列各項中，屬于發(fā)展性投資的有（ ）。A.開發(fā)新產(chǎn)品的投資B.更新替換舊設(shè)備的投資C.企業(yè)間兼并收購的投資D.大幅度擴大生產(chǎn)規(guī)模的投資下列各項中，影響資本結(jié)構(gòu)的因素包括（）。企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)企業(yè)經(jīng)營狀況的穩(wěn)定性和成長率企業(yè)信用等級經(jīng)濟環(huán)境的稅務(wù)政策和貨幣政策下列各項涉及外幣業(yè)務(wù)的賬戶中，企業(yè)因匯率變動需于資產(chǎn)負(fù)債表日對其記賬本位幣余額進(jìn)行調(diào)整的有（ ）。A.固定資產(chǎn)B.長期借款C.應(yīng)收賬款D.應(yīng)付債券5、影響企業(yè)籌資的法規(guī)主要有（5、影響企業(yè)籌資的法規(guī)主要有（）。A.公司法證券法合同法金融法下列關(guān)于企業(yè)財務(wù)管理內(nèi)容之間的關(guān)系的說法中，正確的有（ ）。投資和籌資的成果都需要依賴資金的營運才能實現(xiàn)收入與分配影響著籌資、投資、營運資金和成本管理的各個方面企業(yè)所籌措的資金只有有效地投放出去，才能實現(xiàn)籌資的目的成本管理貫穿于投資、籌資和營運活動的全過程財務(wù)分析對不同的信息使用者具有不同的意義，具體來說，通過財務(wù)分析，可以（）。判斷企業(yè)的財務(wù)實力評價和考核企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績，揭示財務(wù)活動存在的問題挖掘企業(yè)潛力，尋求提高企業(yè)經(jīng)營管理水平和經(jīng)濟效益的途徑評價企業(yè)的發(fā)展趨勢下列各項中，屬于企業(yè)非貨幣性資產(chǎn)交易的有（ ）。甲公司以公允價值為150萬元的原材料換入乙公司的專有技術(shù)甲公司以公允價值為300萬元的商標(biāo)權(quán)換入乙公司持有的某上市公司的股票， 同時收到補價60萬元甲公司以公允價值為800萬元的機床換入乙公司的專利權(quán)甲公司以公允價值為105萬元的生產(chǎn)設(shè)備換入乙公司的小轎車， 同時支付補價45萬元如果沒有優(yōu)先股，下列項目中，影響財務(wù)杠桿系數(shù)的有（ ）。息稅前利潤資產(chǎn)負(fù)債率所得稅稅率D、普通股股利

A.生產(chǎn)量B.A.生產(chǎn)量B.銷售量C.庫存量D. 材料消耗量三、判斷題（共10小題，每題1分。對的打V,錯的打X）1、（ ）在應(yīng)用差額投資內(nèi)部收益率法對固定資產(chǎn)更新改造投資項目進(jìn)行決策時， 如果差額內(nèi)部收益率小于基準(zhǔn)折現(xiàn)率或設(shè)定的折現(xiàn)率，就不應(yīng)當(dāng)進(jìn)行更新改造。）如果企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險高，財務(wù)風(fēng)險大，則企業(yè)總體風(fēng)險水平高，投資者要求的預(yù)期報酬率低，企業(yè)籌資的資本成本相應(yīng)就小。3、（ ）企業(yè)內(nèi)部銀行是一種經(jīng)營部分銀行業(yè)務(wù)的非銀行金融機構(gòu)， 需要經(jīng)過中國人民銀行審核批準(zhǔn)才能設(shè)立。4、（）符合資本化條件的資產(chǎn)在構(gòu)建過程中發(fā)生了正常中斷， 且中斷時間連續(xù)超過一個月的，企業(yè)應(yīng)暫停借款費用資本化。5、（）市場上短期國庫券利率為5%通貨膨脹補償率為2%投資者對某資產(chǎn)合理要求的最低收益率為10%.則該項資產(chǎn)的風(fēng)險報酬率為3%6、（）在企業(yè)承擔(dān)總風(fēng)險能力一定且利率相同的情況下， 對于經(jīng)營杠桿水平較高的企業(yè)，應(yīng)當(dāng)保持較低的負(fù)債水平，而對于經(jīng)營杠桿水平較低的企業(yè)，則可以保持較高的負(fù)債水平。7、（ ）金融工具分為基本金融工具和衍生金融工具， 其中基本金融工具具有高風(fēng)險、高杠桿效應(yīng)的特點。8、（ ）股東財富最大化強調(diào)股東的首要位置，并強調(diào)企業(yè)與股東之間的協(xié)調(diào)關(guān)系。9、（ ）某公司推行適時制（JIT），對公司管理水平提出了更高的要求，因此該公司應(yīng)采用寬松的流動資產(chǎn)投資策略。10、（）不同的利益相關(guān)者有不同的評價指標(biāo)，即使企業(yè)做到合理合法、互利互惠、相互協(xié)調(diào)，所有相關(guān)者利益最大化還是無法實現(xiàn)。四、計算分析題（共4大題，每題5分，共20分）備）已經(jīng)使用6年，為降低成本，公司管理層擬將該設(shè)備提前報廢，另行構(gòu)建一套新設(shè)備。新設(shè)備的投資與更新在起點一次性投入， 并能立即投入運營。設(shè)備更新后不改變原有的生產(chǎn)能力，但運營成本有所降低。會計上對于新舊設(shè)備折舊年限、 折舊方法以及凈殘值等的處理與稅法保持一致，假定折現(xiàn)率為12%要求考慮所得稅費用的影響。相關(guān)資料如表 1所示：表1 新舊設(shè)備相關(guān)資料 金額單位：萬元項目4舊設(shè)備疳新設(shè)備初原你50026000八預(yù)計使用年限口12年口10年相已使用年限*6年口0年4掙殘值4200八當(dāng)前變現(xiàn)價值口2600八6000P年折舊費（直線法）祺400P560八年運營成本（付現(xiàn)咸本）31200八800八相關(guān)貨幣時間價值系數(shù)如表2所示:表2相關(guān)貨幣時間價值系數(shù)期數(shù)（a期數(shù)（a）■32(P/F,12%.n)0,506"0.4523q0,4039人0,3606人(P/兀12%.n)4*1114*14.5638人￡9675人5—3282人1210,3220人5.6h口經(jīng)測算，舊設(shè)備在其現(xiàn)有可使用年限內(nèi)形成的凈現(xiàn)金流出量現(xiàn)值為5787.80萬元，年金成本（即年金凈流出量）為1407.74萬元。要求:（1）計算新設(shè)備在其可使用年限內(nèi)形成的現(xiàn)金凈流出量的現(xiàn)值 （不考慮設(shè)備運營所帶來的運營收入，也不把舊設(shè)備的變現(xiàn)價值作為新設(shè)備投資的減項） 。（2）計算新設(shè)備的年金成本（即年金凈流出量）(3)指出凈現(xiàn)值法與年金凈流量法中哪一個更適用于評價該設(shè)備更新方案的財務(wù)可行性,并說明理由。(4)判斷乙公司是否應(yīng)該進(jìn)行設(shè)備更新，并說明理由。2、東盛公司生產(chǎn)D產(chǎn)品，有關(guān)資料如下：資料1:東盛公司設(shè)計生產(chǎn)能力為 20000件，按照企業(yè)正常的市場銷量，東盛公司計劃生產(chǎn)15000件，預(yù)計單位產(chǎn)品的變動制造成本為 150元，計劃期的固定制造成本總額為 280000兀，該產(chǎn)品適用的消費稅稅率為5%,計劃期的固定期間費用總額為 140000元，單位變動期間費用為50元，東盛公司管理當(dāng)局確定的利潤目標(biāo)是成本利潤率必須達(dá)到 25%,企業(yè)決定采用以成本為基礎(chǔ)的定價方法定價。資料2:東盛公司2011年度還接到A公司的一額外訂單，訂購2000件D產(chǎn)品，單價265元，若東盛公司管理當(dāng)局確定的利潤目標(biāo)是成本利潤率仍然為 25%。資料3:若A客戶采購貨物時面臨兩種運輸方式：方案1:直接由東盛公司運輸，貨物采購價格和運費合計為600000元(可開具一張貨物銷售發(fā)票)；方案2:自行選擇運輸公司運輸,貨物單件采購價格為265元，運費50000元，若東盛公司和A公司均為增值稅一般納稅人，增值稅率為17%要求:(1)根據(jù)資料1在確定計劃內(nèi)產(chǎn)品單位價格時，東盛公司決定采用以成本為基礎(chǔ)的定價方法，你認(rèn)為成本基礎(chǔ)應(yīng)該如何選擇，為什么？按照你選擇的方法， 東盛公司計劃內(nèi)產(chǎn)品單位價格是多少？(2) 根據(jù)資料2在確定應(yīng)否接受額外訂單時， 你認(rèn)為成本基礎(chǔ)應(yīng)該如何選擇，為什么？并按照你選擇的成本基礎(chǔ)確定東盛公司□產(chǎn)品的單位價格，并判斷是否應(yīng)接受額外訂單？(3)根據(jù)資料3計算兩種方案下，A公司可以抵扣的增值稅分別為多少，并從 A公司負(fù)擔(dān)的凈支出角度判斷A公司應(yīng)采用哪種運輸方式?3、甲、乙、丙公司均系增值稅一般納稅人，相關(guān)資料如下：資料一：2016年8月5日，甲公司以應(yīng)收乙公司賬款 438萬元和銀行存款30萬元取得丙公司生產(chǎn)的一臺機器人，將其作為生產(chǎn)經(jīng)營用固定資產(chǎn)核算。 該機器人的公允價值和計稅價格均為400萬元。當(dāng)日，甲公司收到丙公司開具的增值稅專用發(fā)票， 價款為400萬元，增值稅稅額為68萬元。交易完成后，丙公司將于2017年6月30日向乙公司收取款項438萬元，對甲公司無追索權(quán)。資料二：2016年12月31日，丙公司獲悉乙公司發(fā)生嚴(yán)重財務(wù)困難， 預(yù)計上述應(yīng)收款項只能收回350萬元。資料三：2017年6月30日，乙公司未能按約付款。經(jīng)協(xié)商，丙公司同意乙公司當(dāng)日以一臺原價為600萬元、已計提折舊200萬元、公允價值和計稅價格均為 280萬元的R設(shè)備償還該項債務(wù)，當(dāng)日，乙、丙公司辦妥相關(guān)手續(xù)，丙公司收到乙公司開具的增值稅專用發(fā)票，價款為280萬元，增值稅稅額為47.6萬元。丙公司收到該設(shè)備后，將其作為固定資產(chǎn)核算。假定不考慮貨幣時間價值，不考慮除增值稅以外的稅費及其他因素。要求:判斷甲公司和丙公司的交易是否屬于非貨幣性資產(chǎn)交換并說明理由， 編制甲公司相關(guān)會計分錄。計算丙公司2016年12月31日應(yīng)計提準(zhǔn)備的金額，并編制相關(guān)會計分錄。判斷丙公司和乙公司該項交易是否屬于債務(wù)重組并說明理由， 編制丙公司的相關(guān)會計分錄。4、甲公司2015年至2016年與F專利技術(shù)有關(guān)的資料如下：資料一：2015年1月1日，甲公司與乙公司簽訂F專利技術(shù)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，協(xié)議約定，該專利技術(shù)的轉(zhuǎn)讓價款為2000萬元。甲公司于協(xié)議簽訂日支付 400萬元，其余款項自當(dāng)年末起分4次每年末支付400萬元。當(dāng)日，甲、乙公司辦妥相關(guān)手續(xù)，甲公司以銀行存款支付400萬元，立

即將該專利技術(shù)用于產(chǎn)品生產(chǎn)，預(yù)計使用10即將該專利技術(shù)用于產(chǎn)品生產(chǎn)，預(yù)計使用10年，預(yù)計凈殘值為零，采用直線法攤銷。甲公司計算確定的該長期應(yīng)付款項的實際年利率為 6%年金現(xiàn)值系數(shù)（P/A,6%,4）為3.47。資料二：2016年1月1日，甲公司因經(jīng)營方向轉(zhuǎn)變，將 F專利技術(shù)轉(zhuǎn)讓給丙公司，轉(zhuǎn)讓價款1500萬元收訖存入銀。同日，甲、丙公司辦妥相關(guān)手續(xù)。 假定不考慮其他因素。要求：（1）計算甲公司取得F專利技術(shù)的入賬價值，并編制甲公司2015年1月1日取得F專利技術(shù)的相關(guān)會計分錄。計算2015年專利技術(shù)的攤銷額，并編制相關(guān)會計分錄。分別計算甲公司2015年未確認(rèn)融資費用的攤銷金額及2015年12月31日長期應(yīng)付款的攤余成本。編制甲公司2016年1月1日轉(zhuǎn)讓F專利技術(shù)的相關(guān)會計分錄。閱卷人——五、綜合題（共2大題，每題12.5分，共20分）1、某公司2010年度有關(guān)財務(wù)資料如下:（1）簡略資產(chǎn)負(fù)債表 單位：萬元資內(nèi)年初數(shù)門年末數(shù)心員債及所有者權(quán)益V年初數(shù)門年末數(shù)門現(xiàn)金及有價證券卡5坤時負(fù)債總額*74八134心應(yīng)收賬款P23八28八所有者權(quán)益總額心168人173人存貨心16P19P*其他流動資產(chǎn)42214八羊長期資產(chǎn)護(hù)131人181P總資產(chǎn)枳24加30M員債及所有者權(quán)益彳24霧307人(2)其它資料如下：2010年實現(xiàn)營業(yè)收入凈額400萬元，營業(yè)成本260萬元，管理費用54萬元，銷售費用6萬元，財務(wù)費用18萬元。投資收益8萬元，所得稅率25%。(3)2009年有關(guān)財務(wù)指標(biāo)如下：銷售凈利率11%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率1.5，平均的權(quán)益乘數(shù)1.4。要求：根據(jù)以上資料計算2010年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、平均權(quán)益乘數(shù)，銷售凈利率和凈資產(chǎn)收益率 (利用杜邦分析關(guān)系式計算)。按照銷售凈利率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權(quán)益乘數(shù)的順序， 采用差額分析法分析2010年凈資產(chǎn)收益率指標(biāo)變動的具體原因。若企業(yè)2011年按規(guī)定可享受技術(shù)開發(fā)費加計扣除的優(yōu)惠政策。 2011年初，企業(yè)根據(jù)產(chǎn)品的市場需求，擬開發(fā)出一系列新產(chǎn)品，產(chǎn)品開發(fā)計劃兩年，科研部門提出技術(shù)開發(fā)費預(yù)算需300萬元，據(jù)預(yù)測，在不考慮技術(shù)開發(fā)費的前提下，企業(yè)第一年利潤 200萬元，第二年可實現(xiàn)利潤500萬元。假定企業(yè)所得稅稅率為25%且無其他納稅調(diào)整事項， 預(yù)算安排不影響企業(yè)正常的生產(chǎn)進(jìn)度。現(xiàn)有兩個投資方案可供選擇， 方案1:第一年投資預(yù)算為200萬元，第二年投資預(yù)算為100萬元；方案2：第一年投資預(yù)算為100萬元，第二年投資預(yù)算為200萬元，要求從稅收管理的角度分析一下應(yīng)該選擇哪個方案。立的子公司，該項目的可行性報告草案已起草完成。 你作為一名有一定投資決策你的專業(yè)人員，被F公司聘請參與復(fù)核并計算該項目的部分?jǐn)?shù)據(jù)。（一）經(jīng)過復(fù)核，確認(rèn)該投資項目預(yù)計運營期各年的成本費用均準(zhǔn)確無誤。其中，運營期第1年成本費用估算數(shù)據(jù)如表6所示：項目"直接材料4直接人工護(hù)制造尊用"管理蓉用Q銷售費用心合計心外購原材料鞋4000P°■1000人52150*J5200+1外購燃料動力護(hù)80如20Q*10+>901100人外購其他材料?°口°*10八胃辛沖20P職工薪酬匚°■1600P150+1200P5042000Q折舊額相°3026240400無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷額心°心。農(nóng)°P52修理費°■°■152其他口35心5去5心45心合計Q4800八1600人1710人335人34539790人注：嘉定本期所有要素費用均轉(zhuǎn)化為本期成本費用。（2）尚未復(fù)核完成的該投資項目流動資金投資估算表如表 7所示。其中，有確定數(shù)額的欄目均已通過復(fù)核，被省略的數(shù)據(jù)用“*”表示，需要復(fù)核并填寫的數(shù)據(jù)用帶括號的字母表示。一年按360天計算。（3）預(yù)計運營期第2年的存貨需用額（即平均存貨）為3000萬元，全年銷售成本為9000萬元：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期（按營業(yè)收入計算）為60天：應(yīng)付賬款需用額（即平均應(yīng)付賬款）為1760萬元，日均購貨成本為22萬元。上述數(shù)據(jù)均已得到確認(rèn)。（4）經(jīng)過復(fù)核，該投資項目的計算期為16年，包括建設(shè)期的靜態(tài)投資回收期為9年，所得稅前浮現(xiàn)值為8800萬元。（5）假定該項目所有與經(jīng)營有關(guān)的購銷業(yè)務(wù)均采用賒賬方式。表7流動資金投資計算表金額單位：萬元

4項……即第1年心第2年費用顛鼻S3年及以后：善年需用額門全年周轉(zhuǎn)最低周枝天數(shù)1年內(nèi)最多居持次數(shù)聲霍用額J414存貨m女昵愎材料護(hù)5200P10+3迦29例J噓料動力匚(A)Q2QP9昵其他材幺U*亦<B中在嚴(yán)品滬林K+3596.25盧產(chǎn)成品口沖50空?彳R小計應(yīng)—4?4—芒一心昂00P應(yīng)收咪款俄輕營廟不計算)J°P5)中1397.50P*p■Q預(yù)忖賬款口KP陽十:■現(xiàn)金門雋動資善需用頷3d397.SOP5000P■Q應(yīng)忖帳欺心(E)12預(yù)忖賬款衛(wèi)(FH陽瀟游俵需用額心EOOOP2400P■A瘤動貴金雪用額Q(H)中4濟瞬金投資額心⑹)Q(I)農(nóng)(J)4計算運營期第一年不包括財務(wù)費用的總成本費用和經(jīng)營成本(付現(xiàn)成本)確定表7中用字母表示的數(shù)據(jù)(不需列表計算過程)計算運營期第二年日均銷貨成本、存貨周轉(zhuǎn)期、應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期和現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期。(4)計算終結(jié)點發(fā)生的流動資金回收額。(5)運用相關(guān)指標(biāo)評價該投資項目的財務(wù)可行性并說明理由。試題答案一、單選題（共25小題，每題1分。選項中，只有1個符合題意）CABCCBDC9、【答案】B10、A11、【答案】D12、C13、C14、【答案】A15、【答案】DAB18、【答案】A19、【答案】B20、［標(biāo)準(zhǔn)答案］D21、C22、D23、【答案】A24、參考答案：D25、【答案】A二、多選題（共10小題，每題2分。選項中，至少有2個符合題意）1、【正確答案】ABCD2、【答案】ACD3、【正確答案】ABCD4、【答案】BCDABCDABCDABCD【答案】ABC【正確答案】AB【答案】ABD三、判斷題（共10小題，每題1分。對的打V,錯的打X）1」XXXX6>VXXX四、計算分析題(共四、計算分析題(共4大題，每題5分，共20分)1、(1)新設(shè)備的現(xiàn)金凈流出量的現(xiàn)值=6000+800X( 1-25%)X(P/A,12%,10)-560X25%<(P/A,12%,10)-400X(P/A,12%,10)=6000+600X5.6502-140X5.6502-400X0.3220=8470.29(萬元)新設(shè)備的年金成本=8470.29/(P/A,12%,10)=8470.29/5.6502=1499.11 (萬元)因為新舊設(shè)備的尚可使用年限不同，所以應(yīng)該使用年金凈流量法。)新設(shè)備的年金成本高于舊設(shè)備，不應(yīng)該更新。2、(1)在確定計劃內(nèi)產(chǎn)品單位價格時，應(yīng)采用完全成本為基礎(chǔ)的定價方法，因為在此成本基礎(chǔ)上制定價格，既可以保證企業(yè)簡單再生產(chǎn)的正常進(jìn)行，又可以使勞動者為社會勞動所創(chuàng)造的價值得以全部實現(xiàn)。"固定成本=280000+140000=420000(元)單位變動成本=150+50=200(元)單價-單位成本-單位稅金=單位利潤單價-(420000/15000+200)-單價X5%=(420000/15000+200)X25%計劃內(nèi)單位D產(chǎn)品價格由于企業(yè)還有剩余生產(chǎn)能力，增加生產(chǎn)一定數(shù)量的產(chǎn)品應(yīng)分擔(dān)的成本可以不負(fù)擔(dān)企業(yè)的固定成本，只負(fù)擔(dān)變動成本。所以應(yīng)采用變動成本為基礎(chǔ)的定價方法，這里的變動成本是指完全變動成本，既包括變動制造成本，也包括變動期間費用。追加生產(chǎn)2000件的單件變動成本為200元，則:單價-單位成本-單位稅金=單位利潤單價-200-單價X5%=20X25%200x(1+25%)

[—5%計劃外單位D產(chǎn)品價格=一’ =263.16(元)因為額外訂單單價高于其按變動成本計算的價格，故應(yīng)接受這一額外訂單。A公司可以抵扣的增值稅為:方案1A公司可以抵扣的增值稅為:600000X17%=102000（元）方案2:由運輸公司運輸，企業(yè)可以抵扣的增值稅為:265X2000X17%+5000（X7%=93600（元）方案1由東盛公司運輸方案下A公司承擔(dān)的采購成本=600000（元）方案2由運輸公司運輸方案下A公司的采購成本及運費支出=265X2000=576500（元）企業(yè)由運輸公司運輸凈支出少，所以應(yīng)選擇方案 2。（1）甲公司和丙公司的交易不屬于非貨幣性資產(chǎn)交換。理由：甲公司作為對價付出的應(yīng)收賬款和銀行存款均為貨幣性資產(chǎn),產(chǎn)交換。因此不屬于非貨幣性資借：固定資產(chǎn)400應(yīng)交稅費--應(yīng)交增值稅（銷項稅額） 68貸：銀行存款30應(yīng)收賬款4382016年12月31日應(yīng)計提準(zhǔn)備=438-350=88（萬元）。借：資產(chǎn)減值損失88貸：壞賬準(zhǔn)備88丙公司和乙公司該項交易屬于債務(wù)重組。理由：債務(wù)人乙公司發(fā)生嚴(yán)重財務(wù)困難，且債權(quán)人丙公司做出讓步。借：固定資產(chǎn)280應(yīng)交稅費--應(yīng)交增值稅（進(jìn)項稅額） 47.6壞賬準(zhǔn)備88營業(yè)外支出22.4貸：其他應(yīng)收款4384、（1）F專利技術(shù)的入賬價值=400+400X3.47=1788（萬元）。借：無形資產(chǎn)1788未確認(rèn)融資費用212貸：銀行存款400長期應(yīng)付款16002015年專利技術(shù)的攤銷額=1788/10=178.8(萬元)。借：制造費用(生產(chǎn)成本)178.8貸：累計攤銷178.82015年未確認(rèn)融資費用的攤銷金額 =(1600-212)X6%=83.28(萬元)；2015年12月31日長期應(yīng)付款的攤余成本=(1600-400)-(212-83.28)=1071.28(萬元)。借：銀行存款1500累計攤銷178.8營業(yè)外支出109.2貸：無形資產(chǎn)1788五、綜合題(共2大題，每題12.5分，共20分)1、(1)2010年凈利潤=(400-260-54-6-18+8)X(1-25%)=52.5(萬元);銷售凈利率=52.5/400=13.13%;總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=400/[(307+242)/2]=1.46;平均資產(chǎn)負(fù)債率=[(74+134)/2]-[(242+307)/2]=37.89%;平均權(quán)益乘數(shù)=1/(1-37.89%)=1.61