出資瑕疵解決方案匯總

出資瑕疵總結(jié)第一節(jié)典型案例一、實(shí)物資產(chǎn)增資未評(píng)估——證通電子在股東出資或增資過程中，如涉及非貨幣資產(chǎn)，按照我國《公司法》等相關(guān)規(guī)定，應(yīng)當(dāng)對(duì)非貨幣資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估。如果在該類出資或增資過程中未對(duì)非貨幣資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，則構(gòu)成一定瑕疵。典型案例如深圳市證通電子股份有限公司，其于2007年11月26日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露1996年的增資即出現(xiàn)此類瑕疵：1996年8月，根據(jù)證通有限股東會(huì)決議，股東曾勝強(qiáng)以實(shí)物資產(chǎn)增資萬元，股東許忠桂以現(xiàn)金增資萬元，增資后公司注冊(cè)資本變更為100萬元。深圳市信恒會(huì)計(jì)師事務(wù)所為公司出具了信恒驗(yàn)報(bào)字（1996）第025號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》。1996年9月25日正式辦理了工商變更登記。此次增資擴(kuò)股后，證通有限的股東名稱、出資金額和出資比例情況如下：股東名稱出資金額(萬元)出資比例()曾勝強(qiáng)668668許忠桂332332合計(jì)1010在本次增資中，曾勝強(qiáng)先生的實(shí)物出資未按照《公司法》及其他相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行評(píng)估。經(jīng)當(dāng)時(shí)的股東曾勝強(qiáng)先生及許忠桂女士確認(rèn)，同時(shí)根據(jù)信恒驗(yàn)報(bào)字（1996）第025號(hào)驗(yàn)資報(bào)告，本次曾勝強(qiáng)先生用作增資的價(jià)值368,947元的實(shí)物資產(chǎn)為：序號(hào)資產(chǎn)名稱數(shù)量?jī)r(jià)值（元）1三星五座轎車125,0.02奔騰－10算機(jī)11500003奔騰－13算機(jī)11800004STAR－32打印機(jī)14,505HPS激光)18,006PANASLKX－7－011600007手提電腦ACEKY16,008家俱一批1164700合計(jì)38,94律師認(rèn)為：按照股東確認(rèn)并根據(jù)《驗(yàn)資報(bào)告》的驗(yàn)證，該部分實(shí)物資產(chǎn)已全部繳付至證通有限，公司登記機(jī)關(guān)已就本次出資辦理了工商登記。同時(shí)，該行為發(fā)生在最近三年之前，所涉金額較低。證通有限依法定程序整體變更為股份公司即發(fā)行人時(shí)，系按照經(jīng)審計(jì)后的帳面凈資產(chǎn)值折股。因此前述股東以實(shí)物出資未經(jīng)評(píng)估的行為，對(duì)發(fā)行人本次發(fā)行上市不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。二、新購實(shí)物資產(chǎn)出資未評(píng)估——梅花傘及上面一個(gè)案例類似，本處再增加一個(gè)類似案例，是想側(cè)重說明，以非貨幣資產(chǎn)投資入股未經(jīng)評(píng)估是很多企業(yè)易犯一個(gè)錯(cuò)誤，雖然不見得會(huì)構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙，但還是要避免為好。根據(jù)梅花傘業(yè)股份有限公司于2007年9月7日公告的《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露其2002年-2004年實(shí)物出資作價(jià)的情況：在公司增資過程中，恒順香港累計(jì)投入設(shè)備四臺(tái)/套，均系向金連興機(jī)械股份有限公司采購，具體情況如下表：作為發(fā)行人的外資股東，恒順香港投入的上述設(shè)備均系發(fā)行人生產(chǎn)所必需的機(jī)器設(shè)備。上述設(shè)備均系恒順香港向金連興機(jī)械股份有限公司采購后投入梅花傘業(yè)，在采購當(dāng)時(shí)均為新設(shè)備。在恒順香港在購得上述設(shè)備后，即由晉江恒順向中華人民共和國廈門、石獅海關(guān)辦理了進(jìn)口貨物報(bào)關(guān)手續(xù)，作為增資的一部分投入發(fā)行人。由于上述設(shè)備價(jià)值不高，且采購時(shí)間及投入時(shí)間間隔較短（約一個(gè)月左右），其間有關(guān)設(shè)備價(jià)值未發(fā)生重大變化，因此恒順香港將上述設(shè)備直接以購買價(jià)投入梅花傘業(yè)，未進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估。發(fā)行人股東在歷次增資過程中向梅花傘業(yè)的實(shí)物出資作價(jià)雖然沒有進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，但是以有關(guān)設(shè)備的購買價(jià)格作價(jià)并未對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營和出資作價(jià)的合規(guī)性構(gòu)成實(shí)質(zhì)性的影響，具體理由如下：1、上述設(shè)備均系發(fā)行人生產(chǎn)中的必需設(shè)備，設(shè)備出廠時(shí)間分別為2002年和2004年。同時(shí)，金連興機(jī)械股份有限公司向恒順香港銷售的上述設(shè)備均按當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)同類產(chǎn)品價(jià)格定價(jià)。因此，上述設(shè)備作價(jià)符合《中華人民共和國外資企業(yè)法實(shí)施細(xì)則》的有關(guān)實(shí)物資產(chǎn)出資作價(jià)的相關(guān)規(guī)定。2、發(fā)行人股東在投入時(shí)未對(duì)有關(guān)設(shè)備進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，而直接以購買發(fā)票和進(jìn)口報(bào)關(guān)單所載明的價(jià)值為作價(jià)依據(jù)，是因?yàn)槠渌度朐O(shè)備均為新購設(shè)備，實(shí)際投入時(shí)間及購買時(shí)間間隔較短（約一個(gè)月），有關(guān)資產(chǎn)價(jià)值未發(fā)生重大變化。因此，以購買價(jià)格直接作價(jià)出資并不存在高估或低估設(shè)備價(jià)值的情況，不存在出資不實(shí)的情形。3、上述實(shí)物出資均已依法經(jīng)有關(guān)會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行了驗(yàn)資，并據(jù)此辦理了工商注冊(cè)變更登記手續(xù)，符合《公司法》、《公司登記管理?xiàng)l例》中有關(guān)變更注冊(cè)資本的相關(guān)規(guī)定。4、2005年3月恒順香港向廈門寶德利等四家單位轉(zhuǎn)讓持有的部分發(fā)行人股份后，其他股東均未對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的作價(jià)和發(fā)行人資產(chǎn)和股本的真實(shí)性提出異議，并均已做出聲明對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓不存在任何糾紛或潛在糾紛。5、恒順香港已于2007年9月3日出具承諾，若因?yàn)閷?shí)物出資作價(jià)而產(chǎn)生任何法律糾紛，其愿意承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。綜上，公司2002年-2004年實(shí)物出資的作價(jià)符合《中華人民共和國外資企業(yè)法實(shí)施細(xì)則》等特別法的相關(guān)規(guī)定，不存在高估或低估設(shè)備價(jià)值的情形。雖然未進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，但是不會(huì)造成出資不實(shí)的情形，不會(huì)對(duì)公司的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)造成不利影響，亦不會(huì)損害其他股東的合法權(quán)益。三、出資未及時(shí)到位、非貨幣資產(chǎn)出資未評(píng)估——川潤股份根據(jù)四川川潤股份有限公司于2008年9月5日公告的《首次公開發(fā)行股票招股說明書》，披露其在出資過程中存在的出資未及時(shí)到位和非貨幣資產(chǎn)出資未經(jīng)評(píng)估的問題：（一）公司前身川潤集團(tuán)的出資及驗(yàn)資情況1、1997年9月12日，川潤集團(tuán)成立，注冊(cè)資本3,000萬元。1997年9月9日，四川亞通會(huì)計(jì)師事務(wù)所自貢辦事處出具了自辦97驗(yàn)字第（130）號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，審驗(yàn)了對(duì)擬設(shè)立的四川川潤（集團(tuán)）有限公司截至1997年9月9日止的實(shí)收資本及相關(guān)的資產(chǎn)情況，川潤集團(tuán)合計(jì)實(shí)收資本3,000萬元，其中貨幣資金1,000萬元，實(shí)物資產(chǎn)2,000萬元。具體為：羅麗華出資1,315萬元，出資方式為實(shí)物資產(chǎn)；鐘利鋼出資500萬元，出資方式為實(shí)物資產(chǎn)；羅全出資300萬元，出資方式為貨幣資金；羅永忠出資400萬元，出資方式為貨幣資金；羅永清出資300萬元，出資方式為貨幣資金；西潤廠出資150萬元，出資方式為實(shí)物資產(chǎn)；川達(dá)廠出資29萬元，出資方式為實(shí)物資產(chǎn)；研究所出資6萬元，出資方式為實(shí)物資產(chǎn)。2、2001年1月，川潤集團(tuán)股權(quán)發(fā)生變更。2001年1月16日，自貢亞中會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具了自亞會(huì)驗(yàn)報(bào)字（2001）第028號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，審驗(yàn)了川潤集團(tuán)截至2001年1月16日止的注冊(cè)資本及投入資本變更情況，川潤集團(tuán)變更前后的注冊(cè)資本和投入資本均為3,000萬元，變更后出資情況具體為：羅麗華出資1,315萬元、鐘利鋼出資500萬元、羅全出資350萬元、羅永忠出資450萬元、羅永清出資340萬元、西潤廠出資10萬元、川達(dá)廠出資29萬元、研究所出資6萬元。3、實(shí)際出資情況川潤集團(tuán)成立時(shí)各股東的實(shí)際出資形式、出資時(shí)間及四川亞通會(huì)計(jì)師事務(wù)所自貢辦事處和自貢亞中會(huì)計(jì)師事務(wù)所驗(yàn)證的出資情況存有不符之處。實(shí)際出資情況如下：（1）1999年12月31日，股東羅麗華以貨幣資金出資171,574.51元。（2）2000年9月2日，西潤廠全體股東作出股東會(huì)決議，同意西潤廠將其資產(chǎn)和業(yè)務(wù)全部投入川潤集團(tuán)，賬面凈資產(chǎn)合計(jì)4,440,245.46元，其中4,142,941.95元作為出資投入，剩余凈資產(chǎn)297,303.51元由川潤集團(tuán)以賬面值購買；同意西潤廠以部分凈資產(chǎn)代羅麗華、川達(dá)廠、研究所出資。2000年10月16日，羅麗華及西潤廠簽定《代出資協(xié)議》，西潤廠以其4,440,245.46元凈資產(chǎn)中的2,292,941.95元代羅麗華對(duì)川潤集團(tuán)出資。同日，川達(dá)廠、研究所及西潤廠簽定《代出資協(xié)議》，西潤廠以部分凈資產(chǎn)29萬元代川達(dá)廠對(duì)川潤集團(tuán)出資，以部分凈資產(chǎn)6萬元代研究所對(duì)川潤集團(tuán)出資。2000年10月16日，川潤集團(tuán)全體股東作出股東會(huì)決議，同意西潤廠股東會(huì)提出的以部分凈資產(chǎn)向川潤集團(tuán)投資和剩余部分凈資產(chǎn)出售的方式將資產(chǎn)和業(yè)務(wù)全部投入川潤集團(tuán)，由此形成：西潤廠對(duì)川潤集團(tuán)出資150萬元、西潤廠代川達(dá)廠對(duì)川潤集團(tuán)出資29萬元、代研究所對(duì)川潤集團(tuán)出資6萬元、代羅麗華對(duì)川潤集團(tuán)出資2,292,941.95元，合計(jì)出資4,142,941.95元。根據(jù)西潤廠及川潤集團(tuán)共同確認(rèn)的《資產(chǎn)移交單》，截止到2000年8月31日，西潤廠投入的資產(chǎn)和負(fù)債的賬面價(jià)值情況為：資產(chǎn)總額14,836,428.73元，負(fù)債總額10,396,183.27元，凈資產(chǎn)4,440,245.46元。（具體明細(xì)項(xiàng)目略----筆者注）上述資產(chǎn)和負(fù)債均及時(shí)辦理了帳務(wù)轉(zhuǎn)移手續(xù)，資產(chǎn)交付川潤集團(tuán)使用，負(fù)債由川潤集團(tuán)承接且根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營的情況正常支付。（3）2001年1月，根據(jù)川潤集團(tuán)股東會(huì)決議，股東西潤廠將140萬元股份轉(zhuǎn)讓給股東羅永忠50萬元、股東羅全50萬元、股東羅永清40萬元。（4）2001年12月，股東羅麗華以16臺(tái)電腦、打印機(jī)等辦公設(shè)備出資79,400.00元。（5）2003年1—12月，川潤集團(tuán)共收到貨幣資金出資15,857,584.00元，其中：股東羅麗華出資5,739,284.00元，股東鐘利鋼出資2,800,000.00元，股東羅永忠出資4,000,000.00元，股東羅全出資1,918,300.00元，股東羅永清出資1,400,000.00元。（6）2004年1—12月，川潤集團(tuán)共收到貨幣資金出資9,748,499.54元，其中：股東羅麗華出資4,866,799.54元，股東鐘利鋼出資2,200,000.00元，股東羅全出資1,081,700.00元，股東羅永清出資1,600,000.00元。4、申報(bào)會(huì)計(jì)師的驗(yàn)資復(fù)核情況經(jīng)北京興華會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司于2007年5月22日出具的（2007）京會(huì)興核字第1—136號(hào)《關(guān)于四川川潤（集團(tuán)）有限公司設(shè)立時(shí)注冊(cè)資本實(shí)收情況的專項(xiàng)復(fù)核報(bào)告》確認(rèn)：川潤集團(tuán)截至2004年12月16日止，已足額收到各股東認(rèn)購的注冊(cè)資本合計(jì)人民幣3,000萬元，股權(quán)結(jié)構(gòu)比例如下：股東名稱出資金額（萬元）占注冊(cè)資本比例（）羅麗華1,154383鐘利鋼501667羅永忠401500羅 全301167羅永清301133川達(dá)廠290.7西潤廠100.3研究所60.0合 計(jì)3,0010.0川潤集團(tuán)歷次投入的注冊(cè)資本的賬目處理情況：自1999年12月31日第一筆資本金到位起，至2004年12月16日最后一筆資金到位，川潤集團(tuán)注冊(cè)資本科目一直按實(shí)際到位資金和時(shí)間陸續(xù)入賬。5、公司因出資問題可能受到的懲罰公司因出資存在問題所違背的相關(guān)法律、法規(guī)的具體內(nèi)容如下：1994年《公司法》第二百零六條違反本法規(guī)定，辦理公司登記時(shí)虛報(bào)注冊(cè)資本、提交虛假證明文件或者采取其他欺詐手段隱瞞重要事實(shí)取得公司登記的，責(zé)令改正，對(duì)虛報(bào)注冊(cè)資本的公司，處以虛報(bào)注冊(cè)資本金額百分之五以上百分之十以下的罰款；對(duì)提交虛假證明文件或者采取其他欺詐手段隱瞞重要事實(shí)的公司，處以一萬元以上十萬元以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，撤銷公司登記。構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。1994年7月1日《中華人民共和國公司登記管理?xiàng)l例》第五十八條辦理公司登記時(shí)虛報(bào)注冊(cè)資本，取得公司登記的，由公司登記機(jī)關(guān)責(zé)令改正，處以虛報(bào)注冊(cè)資本金額百分之五以上百分之十以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，撤銷公司登記，吊銷營業(yè)執(zhí)照。構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。第五十九條辦理公司登記時(shí)提交虛假證明文件或者采取其他欺詐手段，取得公司登記的，由公司登記機(jī)關(guān)責(zé)令改正，處以1萬元以上10萬元以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，撤銷公司登記，吊銷營業(yè)執(zhí)照。構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。根據(jù)以上相關(guān)法律、法規(guī)具體條款的規(guī)定，公司因出資問題最高可能被工商局處以310萬元的罰款。根據(jù)《中華人民共和國行政處罰法》第二十九條，違法行為在二年內(nèi)未被發(fā)現(xiàn)的，不再給予行政處罰，法律另有規(guī)定的除外；前款規(guī)定的期限，從違法行為發(fā)生之日起計(jì)算；違法行為有連續(xù)或者繼續(xù)狀態(tài)的，從行為終了之日起計(jì)算。自貢市工商局于2007年11月10日出具《關(guān)于四川川潤（集團(tuán)）有限公司工商登記有關(guān)事項(xiàng)的證明》，確認(rèn)“四川川潤（集團(tuán)）有限公司股東已于2004年12月16日前足額履行完畢繳納注冊(cè)資本的義務(wù)。根據(jù)有關(guān)法律政策規(guī)定，本局決定不予處罰?！惫舅泄蓶|于2008年5月18日、19日作出書面承諾：“四川川潤（集團(tuán)）有限公司自設(shè)立至四川川潤股份有限公司首次公開發(fā)行股票前，存在的任何出資問題而導(dǎo)致的四川川潤股份有限公司的任何費(fèi)用支出、經(jīng)濟(jì)賠償或其他損失，現(xiàn)有全體股東承諾將共同、無條件對(duì)發(fā)行人承擔(dān)全部連帶賠償責(zé)任?！?、保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師意見川潤集團(tuán)出資設(shè)立過程中，存在股東未及時(shí)出資、凈資產(chǎn)出資未評(píng)估等問題。對(duì)此，本公司實(shí)際控制人羅麗華、鐘利鋼夫婦于2008年1月10日出具承諾：對(duì)于股份公司由于前身川潤集團(tuán)自設(shè)立至首次公開發(fā)行股票前存在的任何出資問題而導(dǎo)致的股份公司的任何費(fèi)用支出、經(jīng)濟(jì)損失或其他損失，羅麗華、鐘利鋼夫婦將共同、無條件對(duì)發(fā)行人承擔(dān)全部連帶賠償責(zé)任。對(duì)于上述問題，保薦機(jī)構(gòu)國金證券發(fā)表意見如下：（1）發(fā)行人前身川潤集團(tuán)的股東未按照川潤集團(tuán)成立時(shí)的約定及時(shí)出資，不符合《公司法》及相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，存在法律上的瑕疵。該情形已經(jīng)川潤集團(tuán)及其股東自行糾正，經(jīng)北京興華會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司專項(xiàng)復(fù)核報(bào)告驗(yàn)證，所有注冊(cè)資本截至2004年12月16日止全部繳納到位。該情形消除后，發(fā)行人已規(guī)范運(yùn)作三年以上；自貢市工商局已出文確認(rèn)發(fā)行人最近三十六個(gè)月未發(fā)生因違反工商行政管理法律、法規(guī)而受到處罰的情形，并于2007年11月10日出具《關(guān)于四川川潤（集團(tuán)）有限公司工商登記有關(guān)事項(xiàng)的證明》，確認(rèn)“四川川潤（集團(tuán)）有限公司股東已于2004年12月16日前足額履行完畢繳納注冊(cè)資本的義務(wù)，根據(jù)有關(guān)法律政策規(guī)定，本局決定不予處罰”。（2）2000年西潤廠以凈資產(chǎn)4,142,941.95元出資未評(píng)估、2001年股東羅麗華投入實(shí)物資產(chǎn)79,400.00元未經(jīng)評(píng)估，不符合《公司法》及相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，存在法律上的瑕疵。對(duì)此：①上述凈資產(chǎn)雖未評(píng)估，但該凈資產(chǎn)出資是以原賬面價(jià)值作為作價(jià)依據(jù)，且已分別經(jīng)過西潤廠全體股東會(huì)議決議、川潤集團(tuán)全體股東會(huì)議決議確認(rèn)，原賬面價(jià)值已經(jīng)北京興華出具的專項(xiàng)復(fù)核報(bào)告驗(yàn)證；②羅麗華、鐘利鋼夫婦作為西潤廠和川潤集團(tuán)的同一實(shí)際控制人，已承諾對(duì)于因上述問題導(dǎo)致的股份公司的任何損失承擔(dān)完全的賠償責(zé)任。綜上，國金證券認(rèn)為：發(fā)行人前身川潤集團(tuán)出資設(shè)立過程中的不規(guī)范問題已自行糾正，發(fā)行人已依法規(guī)范運(yùn)作三年以上，上述問題不構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙。發(fā)行人律師認(rèn)為：上述川潤集團(tuán)股東未及時(shí)出資到位及出資不規(guī)范的情形不會(huì)對(duì)發(fā)行人本次公開發(fā)行、上市構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。四、驗(yàn)資報(bào)告存在瑕疵、凈資產(chǎn)出資未經(jīng)評(píng)估——陜天然氣陜西省天然氣股份有限公司于2008年7月22日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露其在出資復(fù)核過程中發(fā)現(xiàn)的問題：上海東華對(duì)公司的前身自設(shè)立以來的歷次出資以及公司設(shè)立過程中的出資情況進(jìn)行了復(fù)核，并出具了東會(huì)陜核[2008]004號(hào)《關(guān)于陜西省天然氣股份有限公司股本到位的復(fù)核報(bào)告》。上海東華認(rèn)為：陜西宏達(dá)會(huì)計(jì)師事務(wù)所于1994年12月30日出具的陜宏會(huì)驗(yàn)字[1994]第166號(hào)驗(yàn)資報(bào)告、陜西宏達(dá)有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所于2001年1月8日出具的陜宏驗(yàn)字（2001）第011號(hào)驗(yàn)資報(bào)告、陜西高德有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所于2004年3月18日出具的陜高會(huì)驗(yàn)字（2004）第003號(hào)驗(yàn)資報(bào)告和岳華會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限責(zé)任公司陜西分所于2005年6月30日出具的岳陜驗(yàn)字（2005）第006號(hào)驗(yàn)資報(bào)告存在瑕疵。陜西宏達(dá)會(huì)計(jì)師事務(wù)所于1994年12月30日出具的陜宏會(huì)驗(yàn)字[1994]第166號(hào)驗(yàn)資報(bào)告未客觀反映省石化局是以陜西省天然氣公司275萬元的凈資產(chǎn)出資改制設(shè)立靖西天然氣公司的情形，陜西宏達(dá)有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所于2001年1月8日出具的陜宏驗(yàn)字（2001）第011號(hào)驗(yàn)資報(bào)告也未客觀反映其余125萬元的凈資產(chǎn)增資靖西天然氣公司的情形，上述驗(yàn)資報(bào)告均未反映共計(jì)400萬元的凈資產(chǎn)投入到靖西天然氣公司未經(jīng)評(píng)估的事實(shí)。經(jīng)復(fù)核，我們未發(fā)現(xiàn)陜西高德有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所2004年3月18日出具陜高會(huì)驗(yàn)字（2004）第003號(hào)驗(yàn)資報(bào)告、岳華會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限責(zé)任公司陜西分所2005年6月30日出具的岳陜驗(yàn)字（2005）第006號(hào)驗(yàn)資報(bào)告和普華永道中天會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司出具的驗(yàn)字（2005）第144號(hào)驗(yàn)資報(bào)告，在重大方面有不符合當(dāng)時(shí)中國注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)頒布的驗(yàn)資相關(guān)規(guī)定的情形。鑒于：（1）陜西石油化學(xué)工業(yè)廳原投入陜西省天然氣公司的資金全部用于靖西天然氣管道建設(shè)的前期設(shè)計(jì)和勘查工作，是建設(shè)靖西天然氣管道工程資金的組成部分，其形成的全部?jī)糍Y產(chǎn)、業(yè)務(wù)成果及靖西天然氣輸氣管道的建設(shè)權(quán)和運(yùn)營權(quán)均由靖西天然氣公司承繼，陜西省石化局已實(shí)際交付相關(guān)資產(chǎn)；（2）靖西天然氣公司的合資對(duì)方也為國有企業(yè)，故沒有評(píng)估作價(jià)，未造成國有資產(chǎn)流失；（3）靖西天然氣承繼的陜西省天然氣公司債務(wù)已由靖西天然氣公司償還或轉(zhuǎn)為出資，未損害債權(quán)人利益；（4）靖西天然氣公司設(shè)立后，根據(jù)1999年7月15日陜西省國有資產(chǎn)管理局《關(guān)于靖西天然氣輸氣工程國有資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)的批復(fù)》（陜國企[1999]048）和1999年7月21日陜西省人民政府《關(guān)于調(diào)整我省天然氣長輸管道建設(shè)投資管理體制等有關(guān)問題的通知》（陜政函[1999]143號(hào)），已將相關(guān)方投入的資金均劃歸陜投集團(tuán)并按原始投入資金額劃轉(zhuǎn)，包括了陜西石油化學(xué)工業(yè)廳投入到陜西省天然氣公司的全部出資；（5）靖西天然氣公司成立后陜西省天然氣公司已經(jīng)變成空殼公司處于歇業(yè)狀態(tài)，且現(xiàn)已注銷，無法律糾紛；（6）公司改制為股份有限公司時(shí)按經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)折股，申報(bào)報(bào)表按當(dāng)時(shí)有效及現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則確認(rèn)、計(jì)量公司資產(chǎn)、負(fù)債和凈資產(chǎn)以及披露財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，已消除了公司設(shè)立時(shí)以凈資產(chǎn)出資未經(jīng)評(píng)估的計(jì)價(jià)問題；（7）陜投集團(tuán)的所有出資也得到了陜西省人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)陜國資產(chǎn)權(quán)函[2008]2號(hào)《關(guān)于核實(shí)陜西省天然氣股份有限公司有關(guān)股權(quán)結(jié)構(gòu)的函》的確認(rèn)?；谝陨显蛭覀冋J(rèn)為，靖西天然氣公司設(shè)立和第一次增資時(shí)省石化局以400萬元凈資產(chǎn)出資未經(jīng)評(píng)估的計(jì)價(jià)問題，最終未對(duì)陜西省天然氣股份有限公司的股本到位產(chǎn)生實(shí)質(zhì)影響。陜西宏達(dá)會(huì)計(jì)師事務(wù)所于1994年12月30日出具的陜宏會(huì)驗(yàn)字[1994]第166號(hào)驗(yàn)資報(bào)告、陜西宏達(dá)有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所于2001年1月8日出具的陜宏驗(yàn)字（2001）第011號(hào)驗(yàn)資報(bào)告、陜西高德有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所于2004年3月18日出具的陜高會(huì)驗(yàn)字（2004）第003號(hào)驗(yàn)資報(bào)告和岳華會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限責(zé)任公司陜西分所2005年6月30日出具的岳陜驗(yàn)字（2005）第006號(hào)驗(yàn)資報(bào)告所存在的瑕疵和問題最終未對(duì)陜西省天然氣股份有限公司的股本到位產(chǎn)生實(shí)質(zhì)影響。2005年6月30日公司改制基準(zhǔn)日經(jīng)普華永道中天會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司審計(jì)及驗(yàn)證的凈資產(chǎn)及按申報(bào)報(bào)表口徑的該時(shí)點(diǎn)凈資產(chǎn)存在差異，是由于期后會(huì)計(jì)政策變更、會(huì)計(jì)估計(jì)變更和會(huì)計(jì)重新確認(rèn)的差異所致，并在申報(bào)報(bào)表、原始報(bào)表中通過調(diào)減2005年可供股東分配的利潤及盈余公積等所有者權(quán)益項(xiàng)目而于2005年12月31日前得以消除，故最終未對(duì)陜西省天然氣股份有限公司的股本到位產(chǎn)生實(shí)質(zhì)影響。五、設(shè)立時(shí)驗(yàn)資報(bào)告存在瑕疵——恒星科技根據(jù)后來出據(jù)的驗(yàn)資報(bào)告調(diào)整注冊(cè)資本，----在沒有增資或減資行為發(fā)生的情況下，雖說是對(duì)以前不準(zhǔn)確出資金額認(rèn)定的規(guī)定，但畢竟此種案例也是相當(dāng)少見。上市公司恒星科技在其2007年4月5日公告的《首次公開發(fā)行股票招股意向書》中曾披露公司在歷史沿革中出現(xiàn)過此種情況：2003年12月16日，經(jīng)前身恒星公司臨時(shí)股東大會(huì)審議，其全體股東一致同意變更為股份有限公司。2004年2月16日，經(jīng)河南省人民政府豫股批字【2004】02號(hào)文批準(zhǔn)，前身恒星公司以2003年12月31日為基準(zhǔn)日整體變更為本公司，并于2004年3月18日登記注冊(cè)，取得河南省工商行政管理局企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照，注冊(cè)號(hào)為41。公司股本總額以前身恒星公司2003年12月31日經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)為依據(jù)折為11,000萬股，每股面值人民幣1元，股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：股東名稱持股數(shù)（萬股）股權(quán)比例（%）謝保軍5,61051焦耀中1,43013謝富強(qiáng)9909吳定章9909陳丙章9909譚士泓9909合 計(jì)11,001002004年12月，公司調(diào)整注冊(cè)資本：由于股份公司整體變更設(shè)立時(shí)的審計(jì)和驗(yàn)資業(yè)務(wù)均由不具有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所承擔(dān)，在股份公司成立后恒星科技聘請(qǐng)深圳市鵬城會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司對(duì)前身恒星公司整體變更設(shè)立股份公司時(shí)經(jīng)審計(jì)（審計(jì)基準(zhǔn)日為2003年12月31日）的會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行了復(fù)核和審閱。深圳市鵬城會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司出具了深鵬所特字[2004]628號(hào)《審閱報(bào)告》，認(rèn)為：“恒星金屬2003年12月31日的已審會(huì)計(jì)報(bào)表未嚴(yán)格按《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等問題，導(dǎo)致有關(guān)數(shù)據(jù)存在不準(zhǔn)確性”?；谠摗秾忛唸?bào)告》，股份公司董事會(huì)、股東大會(huì)決定聘請(qǐng)深圳市鵬城會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司以2004年9月30日為審計(jì)基準(zhǔn)日出具審計(jì)報(bào)告，并依據(jù)該審計(jì)報(bào)告確定的凈資產(chǎn)規(guī)范和調(diào)整注冊(cè)資本。2004年11月25日，經(jīng)河南省人民政府豫股批字[2004]32號(hào)文《關(guān)于河南恒星科技股份有限公司注冊(cè)資本調(diào)整的批復(fù)》批準(zhǔn)，股份公司股本總額調(diào)整為萬股，并于2004年12月6日取得河南省工商行政管理局企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照，注冊(cè)號(hào)為41。公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：股東名稱持股數(shù)（萬股）股權(quán)比例（%）謝保軍6,22651焦耀中1,58713謝富強(qiáng)9吳定章9陳丙章9譚士泓9合 計(jì)100五、歷次驗(yàn)資情況本公司設(shè)立時(shí)及設(shè)立以后一共進(jìn)行過四次驗(yàn)資：1、1995年7月，公司成立時(shí)的驗(yàn)資2、2002年10月，公司增加注冊(cè)資本時(shí)的驗(yàn)資3、2004年1月，公司整體變更時(shí)的驗(yàn)資2004年1月29日，鞏義市真誠會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司以“鞏注會(huì)驗(yàn)字（2004）第013號(hào)”《驗(yàn)資報(bào)告》對(duì)公司截至2003年12月31日的注冊(cè)資本實(shí)收情況進(jìn)行了驗(yàn)證。根據(jù)前身恒星公司股東會(huì)決議和鞏義市真誠會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司鞏注會(huì)審字（2004）第005號(hào)《審計(jì)報(bào)告》，公司以截止2003年12月31日的凈資產(chǎn)元折股，其中凈資產(chǎn)110,000,000元作為股本，元作為資本公積。每股面值為人民幣1元，由原6名自然人股東按原有比例分別持有。4、2004年12月，公司調(diào)整注冊(cè)資本時(shí)的驗(yàn)資2004年12月6日，根據(jù)公司股東大會(huì)決議及豫股批字[2004]32號(hào)文的要求，公司注冊(cè)資本由11,000萬元調(diào)整到萬元，該注冊(cè)資本調(diào)整行為由2004年11月26日深圳市鵬城會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司出具的深鵬所驗(yàn)字[2004]238號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》驗(yàn)證。從理論上講這樣處理并非錯(cuò)誤，但是這種處理方式在現(xiàn)實(shí)中較為少見。需要特別注意的是，本案例是調(diào)整后增加了注冊(cè)資本，如果是減少注冊(cè)資本則要履行公告等減資的法定程序。六、無形資產(chǎn)出資比例超限——拓日新能深圳市拓日新能源科技股份有限公司于2008年1月28日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露：2002年8月15日，深圳市拓日電子科技有限公司注冊(cè)登記成立，注冊(cè)資本為人民幣268萬元，法人股東京和鑫以現(xiàn)金人民幣100萬元作為出資，自然人股東陳五奎以其持有的太陽能多功能充電器、太陽能移動(dòng)電話充電器、太陽能汽車蓄電池維護(hù)器和手提式太陽能發(fā)電機(jī)四項(xiàng)專有技術(shù)作價(jià)168萬元出資入股。陳五奎用于出資的四項(xiàng)專有技術(shù)均系其個(gè)人所有的外觀設(shè)計(jì)專利，不存在權(quán)屬糾紛。陳五奎在過往的工作實(shí)踐中接觸過化工、磁材、橡膠、機(jī)械、電真空等專業(yè)學(xué)科，對(duì)跨行業(yè)技術(shù)銜接、多學(xué)科綜合分析有比較豐富的經(jīng)驗(yàn)。1998年6月陳五奎調(diào)任深圳宇康太陽能有限公司臨時(shí)負(fù)責(zé)人，該公司系1988年引進(jìn)美國克羅納有限公司太陽能生產(chǎn)線成立的合資公司，因?yàn)樵O(shè)備、工藝、市場(chǎng)等諸多原因，公司連續(xù)多年虧損，1998年11月停止?fàn)I業(yè)并成立了清理小組處理廠房、舊設(shè)備和變電站。1999年1月，陳五奎配偶李粉莉投資的深圳市瑞磁微電機(jī)配件有限公司以25萬元人民幣的價(jià)格受讓了深圳宇康太陽能有限公司抵債給深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)發(fā)展（集團(tuán)）公司的舊太陽能生產(chǎn)設(shè)備，陳五奎便投身于太陽能生產(chǎn)設(shè)備的構(gòu)造、研究及解剖，并對(duì)購買的廢舊設(shè)備進(jìn)行填平補(bǔ)漏、修繕和改造，不斷進(jìn)行太陽能電池片的生產(chǎn)試驗(yàn)并取得成功。此后，陳五奎密切跟蹤了解國際太陽能電池最新技術(shù)突破和市場(chǎng)需求，并自行設(shè)計(jì)、申請(qǐng)了四項(xiàng)外觀設(shè)計(jì)專利，這四項(xiàng)專有技術(shù)的基本情況如下表：出資技名稱專利性質(zhì)設(shè)計(jì)人專利權(quán)人專利申日專利號(hào)太陽能功充電器外觀設(shè)計(jì)陳五奎陳五奎2000年12月28日ZL0太陽能動(dòng)話充電器外觀設(shè)計(jì)陳五奎陳五奎2001年10月31日ZL0手提式陽發(fā)電機(jī)外觀設(shè)計(jì)陳五奎陳五奎2001年10月31日ZL0充電(太能)外觀設(shè)計(jì)陳五奎陳五奎2002年8月5日上述四項(xiàng)專有技術(shù)經(jīng)深圳市科學(xué)技術(shù)局深科高認(rèn)字2002第036號(hào)《出資入股高新技術(shù)成果認(rèn)定書》認(rèn)定該四項(xiàng)技術(shù)成果是高新技術(shù)，并經(jīng)深圳市中衡信資產(chǎn)評(píng)估有限公司深衡評(píng)（2002）039號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告》評(píng)估價(jià)值為169萬元人民幣。2002年8月1日，京和鑫及陳五奎簽署《協(xié)議書》，同意陳五奎投資入股的四項(xiàng)專有技術(shù)作價(jià)168萬元，同日，陳五奎和京和鑫出具《承諾函》，同意股東陳五奎以技術(shù)成果作價(jià)出資，出資比例占注冊(cè)資本的62.69%，全體股東同意對(duì)公司注冊(cè)資本內(nèi)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任；全體股東同意對(duì)高新技術(shù)作價(jià)出資共同提供擔(dān)保。上述出資情況經(jīng)深圳市永明會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限責(zé)任公司深永驗(yàn)字（2002）0412號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告書》驗(yàn)證，各股東出資額及持股比例如下：股東名稱出資形式出資額(萬)出資比例(%)陳五奎無形資產(chǎn)1686深圳市京和鑫工貿(mào)有限公司貨幣資金1003合計(jì)281000本公司設(shè)立之初，自然人股東陳五奎以四項(xiàng)專有技術(shù)等無形資產(chǎn)出資，占注冊(cè)資本的62.69%，超過1993年12月29日頒布的《公司法》第二十四條第二款“以工業(yè)產(chǎn)權(quán)、非專利技術(shù)作價(jià)出資的金額不得超過有限責(zé)任公司注冊(cè)資本的20%”的規(guī)定，但是根據(jù)深府辦[2001]82號(hào)文《深圳市工商行政管理局關(guān)于促進(jìn)高新技術(shù)企業(yè)發(fā)展若干注冊(cè)問題的暫行規(guī)定的通知》的規(guī)定，不再限制高新技術(shù)成果作價(jià)出資的比例，其出資比例占注冊(cè)資本的比例由出資各方協(xié)議約定，高新技術(shù)成果出資的比例超過注冊(cè)資本35%的，全體股東應(yīng)當(dāng)共同出具承擔(dān)企業(yè)債權(quán)債務(wù)連帶責(zé)任的書面承諾。為此，公司股東陳五奎和京和鑫在公司設(shè)立時(shí)已共同簽署承諾書，同意對(duì)公司債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任。發(fā)行人律師認(rèn)為，深圳市拓日電子科技有限公司設(shè)立時(shí)無形資產(chǎn)出資超過注冊(cè)資本20%系根據(jù)深圳市人民政府當(dāng)時(shí)生效的規(guī)范性文件設(shè)立，不完全符合其時(shí)生效的《公司法》的規(guī)定；在整體變更為股份有限公司時(shí)無形資產(chǎn)占發(fā)行人注冊(cè)資本的比例已低于20%，不會(huì)實(shí)質(zhì)性地?fù)p害深圳市拓日電子科技有限公司利益相關(guān)方的權(quán)利及/或權(quán)益，亦不會(huì)實(shí)質(zhì)性地?fù)p害發(fā)行人利益相關(guān)方的權(quán)利及/或權(quán)益，不會(huì)構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙。七、劃撥地出資、成立日期倒簽、多出資返還——合肥城建合肥城建發(fā)展股份有限公司于2008年1月9日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露發(fā)起人以劃撥土地出資的有關(guān)情況：①合肥城建設(shè)立時(shí)，經(jīng)合肥市土地管理局以合土管[1998]169號(hào)《關(guān)于確認(rèn)合肥市城市改造工程公司土地估價(jià)結(jié)果的批復(fù)》確認(rèn)，作為出資投入公司的國有劃撥土地為五宗，面積合計(jì)為平方米，土地用途分別為商辦及商業(yè)，土地級(jí)別均為一級(jí)，土地使用權(quán)評(píng)估總價(jià)值為萬元；根據(jù)安徽資產(chǎn)評(píng)估事務(wù)所（安徽國信資產(chǎn)評(píng)估有限公司前身）出具的皖評(píng)字(1998)071號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》，截至評(píng)估基準(zhǔn)日1998年3月31日，上述宗地上的房屋面積為3,307.60平方米，評(píng)估值為8,936,638.20元；作為出資投入的上述房地資產(chǎn)評(píng)估總值為19,704,517.2元。②合肥城建對(duì)上述五宗土地（含地上建筑物）作了如下處置：A、2000年4月29日，合肥城建及朱斌簽訂《房屋銷售合同》，將合肥市城隍廟入口商場(chǎng)（房屋建筑面積222平方米，土地使用權(quán)面積111平方米，為上述五宗國有劃撥土地之一宗）售出，合同價(jià)款為1,682,760元，上述出售經(jīng)總經(jīng)理辦公會(huì)議討論通過。B、2002年7月1日，合肥城建及合肥城改辦簽署了《資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，將另外四宗土地（含地上建筑物）轉(zhuǎn)讓給合肥城改辦，轉(zhuǎn)讓價(jià)格按照安徽國信資產(chǎn)評(píng)估有限公司皖國信評(píng)報(bào)字[2002]第168號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告》評(píng)估，并經(jīng)安徽省財(cái)政廳財(cái)企[2002]1058號(hào)批復(fù)確認(rèn)的評(píng)估價(jià)值確定為萬元。2002年8月13日，公司2002年第一次臨時(shí)股東大會(huì)審議批準(zhǔn)了上述《資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。2002年11月19日，合肥市國有資產(chǎn)管理委員會(huì)合國辦[2002]34號(hào)《關(guān)于合肥市城改房屋開發(fā)股份有限公司資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓問題的批復(fù)》同意上述資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓行為。因此，該資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓履行了協(xié)議簽署、評(píng)估確認(rèn)、股東大會(huì)審議、有權(quán)部門批準(zhǔn)等法定程序，合法、有效。至此，城改公司投入合肥城建的上述房地資產(chǎn)全部轉(zhuǎn)出公司，轉(zhuǎn)讓價(jià)款總計(jì)萬元，超過了原始出資價(jià)格，對(duì)公司的資本充足沒有影響。C、上述五宗國有劃撥土地從投入到合肥城建至其全部轉(zhuǎn)出時(shí)止，沒有辦理土地出讓手續(xù)。發(fā)行人將五宗土地上的建筑物連同五宗土地對(duì)外進(jìn)行轉(zhuǎn)讓時(shí)，未辦理當(dāng)?shù)厝嗣裾畬徟氖掷m(xù)。為規(guī)范轉(zhuǎn)讓行為，合肥市人民政府于2007年10月22日就合肥城建上述五宗土地轉(zhuǎn)讓補(bǔ)充出具了合政秘[2007]115號(hào)文，同意合肥城建上述五宗劃撥地及房產(chǎn)依法轉(zhuǎn)讓。③關(guān)于是否存在土地出讓金追繳情況的說明公司主要從事房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)。根據(jù)國家及合肥市政府有關(guān)土地出讓的相關(guān)規(guī)定，1992年以前，公司從事房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務(wù)的土地均為劃撥用地。上述轉(zhuǎn)讓房屋建筑物系公司于1985年、1987年建成。根據(jù)1995年1月1日實(shí)施的《城市房地產(chǎn)管理法》第三十九條的規(guī)定，以劃撥方式取得土地使用權(quán)的，轉(zhuǎn)讓房地產(chǎn)時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照國務(wù)院規(guī)定，報(bào)有批準(zhǔn)權(quán)的人民政府審批。有批準(zhǔn)權(quán)的人民政府準(zhǔn)予轉(zhuǎn)讓的，應(yīng)當(dāng)由受讓方辦理土地使用權(quán)出讓手續(xù)，并依照國家有關(guān)規(guī)定繳納土地使用權(quán)出讓金。同時(shí)，根據(jù)合肥市人民政府《關(guān)于進(jìn)一步做好城鎮(zhèn)住房用地登記工作的通知》等文件規(guī)定，“一、1986年12月31日以前取得的國有土地上的住房，房屋所有權(quán)人可憑房屋所有權(quán)證書，辦理劃撥土地使用權(quán)登記。二、1987年1月1日至1992年12月21日期間，經(jīng)市政府批準(zhǔn)，在劃撥土地上進(jìn)行房地產(chǎn)開發(fā)（含拆遷安置）的，房屋開發(fā)建設(shè)單位辦理土地使用權(quán)分割備案登記后，房屋所有權(quán)人憑房屋所有權(quán)證辦理劃撥土地使用權(quán)登記。房屋開發(fā)建設(shè)單位已解散或被注銷的，由房屋所有權(quán)人憑房屋所有權(quán)證書，直接辦理劃撥土地使用權(quán)登記”。針對(duì)可能出現(xiàn)的追繳土地出讓金風(fēng)險(xiǎn)，公司現(xiàn)有股東承諾：如果上述房屋建筑物的該次轉(zhuǎn)讓行為被國家有關(guān)部門追繳土地出讓金，本次發(fā)行前股東將按其持股比例承擔(dān)土地出讓金。④保薦人對(duì)上述情況進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并發(fā)表了以下結(jié)論性意見：合肥城建設(shè)立時(shí)發(fā)起人作為出資的評(píng)估值為1,077萬元的土地使用權(quán)，從合肥城建設(shè)立時(shí)至2002年7月全部轉(zhuǎn)出公司時(shí)止，合肥城建沒有辦理土地出讓手續(xù)；上述資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓價(jià)格超過了原始出資價(jià)格，未導(dǎo)致發(fā)起人出資不實(shí)的情形，沒有損害公司及公司股東的權(quán)益。⑤發(fā)行人律師對(duì)上述情況進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并發(fā)表了以下結(jié)論性意見：發(fā)起人作為出資的評(píng)估值為1077萬元的土地使用權(quán)，從合肥城建設(shè)立時(shí)至2002年7月全部轉(zhuǎn)出公司時(shí)止，合肥城建沒有辦理土地出讓手續(xù)；上述資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓價(jià)格均系按照評(píng)估價(jià)值確定，未導(dǎo)致發(fā)起人出資不實(shí)的情形，不存在損害公司及公司其他股東權(quán)益的情況。合肥城建于2000年和2002年五宗劃撥地及地上房屋建筑物轉(zhuǎn)讓時(shí)未履行當(dāng)?shù)卣呐鷾?zhǔn)手續(xù)，但上述轉(zhuǎn)讓行為均已履行完畢，不存在任何爭(zhēng)議；合肥市人民政府以合政秘[2007]115號(hào)文對(duì)上述轉(zhuǎn)讓行為補(bǔ)充確認(rèn)，完善了合肥城建的轉(zhuǎn)讓行為，符合《城市房地產(chǎn)管理法》等法律法規(guī)的規(guī)定。成立日期“倒簽”及其解決方式為了爭(zhēng)取建設(shè)部1999年的上市額度指標(biāo)，公司于設(shè)立時(shí)將設(shè)立時(shí)間提前至1998年，相應(yīng)政府部門各項(xiàng)批準(zhǔn)文件、工商注冊(cè)登記文件、驗(yàn)資報(bào)告、公司章程、創(chuàng)立大會(huì)、企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照的落款（或頒發(fā)）日期均提前至1998年，而實(shí)際簽署（或頒發(fā)）日期為1999年，股份公司實(shí)際成立和開始經(jīng)營的時(shí)間為1999年9月。針對(duì)公司設(shè)立時(shí)所對(duì)應(yīng)的文件落款日期提前的不規(guī)范行為，發(fā)行人已逐級(jí)向合肥市人民政府、安徽省人民政府書面報(bào)告。安徽省人民政府辦公廳于2002年12月16日出具《關(guān)于對(duì)合肥市城改房屋開發(fā)股份有限公司提前設(shè)立的問題有關(guān)意見的函》（秘函[2002]224號(hào)），原則同意合肥市人民政府辦公廳對(duì)發(fā)行人設(shè)立時(shí)間提前問題不予追究的意見。2007年10月23日，安徽省人民政府以皖政秘[2007]126號(hào)《安徽省人民政府關(guān)于確認(rèn)合肥城建發(fā)展股份有限公司設(shè)立日期等有關(guān)問題的批復(fù)》，確認(rèn)公司設(shè)立及申請(qǐng)?jiān)O(shè)立時(shí)報(bào)送的資產(chǎn)評(píng)估及確認(rèn)、土地評(píng)估及確認(rèn)、驗(yàn)資報(bào)告、公司章程、創(chuàng)立大會(huì)、企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照、國有股權(quán)管理等文件有效，確認(rèn)合肥城建的成立日期為1999年9月7日，責(zé)成合肥城建向公司登記機(jī)關(guān)辦理成立日期的更正手續(xù)。2007年10月23日，合肥城建向工商行政管理部門辦理了成立日期的更正手續(xù)，將《企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照》上登載的成立日期更正為1999年9月7日。發(fā)行人律師認(rèn)為：發(fā)行人設(shè)立時(shí)所對(duì)應(yīng)的文件落款日期均提前的不規(guī)范行為，對(duì)其作為法人主體的合法存續(xù)、正常經(jīng)營沒有產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性影響；股東出資業(yè)經(jīng)華證會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司專項(xiàng)復(fù)核，出資真實(shí)，不存在虛增、虛假的情形；發(fā)行人設(shè)立時(shí)所對(duì)應(yīng)的文件落款日期提前的行為已得到安徽省人民政府的豁免，且離本次發(fā)行股票并上市申請(qǐng)已超過3年，對(duì)本次發(fā)行并上市不會(huì)構(gòu)成實(shí)質(zhì)性法律障礙。保薦人認(rèn)為：發(fā)行人設(shè)立時(shí)所對(duì)應(yīng)的文件落款日期提前的不規(guī)范行為，對(duì)其作為法人主體的合法存續(xù)、正常經(jīng)營沒有產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性影響；股東出資業(yè)經(jīng)華證會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司專項(xiàng)復(fù)核，出資真實(shí)，不存在虛增、虛假的情形；發(fā)行人設(shè)立時(shí)所對(duì)應(yīng)的文件落款日期提前的行為已得到安徽省人民政府的豁免，且離本次發(fā)行股票并上市申請(qǐng)已超過3年，對(duì)本次發(fā)行并上市不會(huì)構(gòu)成實(shí)質(zhì)性法律障礙。另，保薦人、發(fā)行人律師對(duì)發(fā)行人上述糾錯(cuò)及更正過程是否符合國家法律法規(guī)的規(guī)定等情況進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并均發(fā)表了以下結(jié)論性意見：安徽省人民政府對(duì)合肥城建設(shè)立時(shí)所報(bào)送的相關(guān)文件和合肥城建設(shè)立的有效性進(jìn)行確認(rèn)，符合原《公司法》第七十七條“股份有限公司的設(shè)立，必須經(jīng)過國務(wù)院授權(quán)的部門或者省級(jí)人民政府批準(zhǔn)”的規(guī)定；鑒于合肥城建設(shè)立過程真實(shí)，且履行了必要的評(píng)估、確認(rèn)、驗(yàn)資、國有股權(quán)管理批復(fù)等相關(guān)程序，提前簽署相關(guān)文件的不規(guī)范行為未影響合肥城建設(shè)立時(shí)的財(cái)務(wù)建賬基礎(chǔ)，也未影響合肥城建合法存續(xù)和正常經(jīng)營，故安徽省人民政府具文確認(rèn)合肥城建的設(shè)立及相關(guān)設(shè)立文件有效，有利于合肥城建規(guī)范發(fā)展；合肥城建根據(jù)安徽省人民政府的要求更正了公司設(shè)立的日期，消除了公司設(shè)立不規(guī)范所引致的法律風(fēng)險(xiǎn)。未辦理產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移手續(xù)及其解決方式城改公司部分長期對(duì)外投資，包括交通銀行的萬元的出資權(quán)益、合肥市商業(yè)銀行500萬元的出資權(quán)益、蕪湖長虹房地產(chǎn)有限責(zé)任公司150萬元的出資權(quán)益及湯口賓館44萬元的出資權(quán)益，在投入合肥城建時(shí)未及時(shí)辦理有關(guān)股權(quán)變更手續(xù)；城改公司轉(zhuǎn)入合肥城建的五宗國有土地使用權(quán)（投入時(shí)土地使用權(quán)性質(zhì)為國有劃撥，面積合計(jì)2,366.35平方米）及地上建筑物未及時(shí)辦理權(quán)益變更手續(xù)。2002年7月1日，發(fā)行人及合肥城改辦簽署了《資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，將上述未辦理股權(quán)變更手續(xù)的出資權(quán)益轉(zhuǎn)讓給合肥城改辦；上述五宗國有土地使用權(quán)中的四宗連同地上建筑物一并轉(zhuǎn)讓給合肥城改辦，另一宗土地連同地上建筑物于2000年出售。通過資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，客觀上規(guī)范了股份公司設(shè)立時(shí)未及時(shí)辦理有關(guān)權(quán)益變更手續(xù)的情況。目前，合肥城建對(duì)其擁有的資產(chǎn)享有充分的所有權(quán)或使用權(quán)，權(quán)證齊備，產(chǎn)權(quán)明晰。公司在2002年將上述長期投資資產(chǎn)置換出股份公司系為了更加專注于房地產(chǎn)開發(fā)和銷售業(yè)務(wù)，并解決部分資產(chǎn)未及時(shí)辦理產(chǎn)權(quán)變更手續(xù)的問題。上述長期投資置出時(shí)價(jià)格高于其作為投資進(jìn)入公司時(shí)的價(jià)格，公司未因上述置換影響股東出資到位。上述置換出股份公司的股權(quán)資產(chǎn)的對(duì)應(yīng)價(jià)款已通過抵銷多出資款實(shí)際支付。保薦人對(duì)出資資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)變更手續(xù)辦理情況進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并發(fā)表了以下結(jié)論性意見：合肥國控以城改公司的經(jīng)營性凈資產(chǎn)出資，在投入股份公司后存在部分資產(chǎn)未及時(shí)辦理有關(guān)權(quán)益變更登記手續(xù)的瑕疵，但股份公司設(shè)立后出資資產(chǎn)的實(shí)際控制權(quán)已經(jīng)轉(zhuǎn)移至發(fā)行人，且實(shí)際成為發(fā)行人財(cái)產(chǎn)的組成部分，并最終作為合肥城建的資產(chǎn)對(duì)外實(shí)現(xiàn)了轉(zhuǎn)讓，故上述出資瑕疵并未導(dǎo)致股份公司股東權(quán)益受損和不實(shí)的情況，加之合肥城建通過資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，已化解了出資瑕疵所引致的法律風(fēng)險(xiǎn)，因此，發(fā)起人上述出資瑕疵對(duì)合肥城建的設(shè)立不造成實(shí)質(zhì)性影響。發(fā)行人律師對(duì)出資資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)變更手續(xù)辦理情況進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并發(fā)表了以下結(jié)論性意見：合肥國控以城改公司從事房地產(chǎn)開發(fā)的經(jīng)營性凈資產(chǎn)出資，在投入股份公司時(shí)存在部分長期股權(quán)投資及國有劃撥地未及時(shí)辦理有關(guān)權(quán)益變更登記手續(xù)的瑕疵，但鑒于股份公司設(shè)立后上述資產(chǎn)控制權(quán)已經(jīng)轉(zhuǎn)移至發(fā)行人，且實(shí)際成為發(fā)行人財(cái)產(chǎn)的組成部分，并最終作為合肥城建的資產(chǎn)對(duì)外實(shí)現(xiàn)了轉(zhuǎn)讓，故上述出資瑕疵并未導(dǎo)致股份公司股東權(quán)益貶損和不實(shí)的情況，加之合肥城建通過資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，已化解了出資瑕疵所引致的法律風(fēng)險(xiǎn)，因此，發(fā)起人上述出資瑕疵對(duì)合肥城建的設(shè)立不造成實(shí)質(zhì)性影響。驗(yàn)資復(fù)核后多出資返還本公司設(shè)立時(shí)，合肥會(huì)計(jì)師事務(wù)所接受委托，對(duì)合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司(籌)截止1998年5月31日的實(shí)收股本及相關(guān)的資產(chǎn)和負(fù)債的真實(shí)性和合法性進(jìn)行了審驗(yàn)，出具了合會(huì)驗(yàn)字(1998)第0371-2號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》。根據(jù)該《驗(yàn)資報(bào)告》審驗(yàn)，截止1998年5月31日，合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司(籌)已收到其發(fā)起人股東投入的資本為人民幣元，其中股本8,000萬股，資本公積36,428,542.63元。合肥國控以城改公司經(jīng)評(píng)估的經(jīng)營性資產(chǎn)11,206.23萬元出資，其他發(fā)起人以對(duì)城改公司的債權(quán)萬元出資。2002年聘請(qǐng)華證所進(jìn)行復(fù)核的目的：為優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)，公司控股股東合肥國控決定將所持股份(原持96.25%的股份)進(jìn)行部分轉(zhuǎn)讓，因涉及國有股權(quán)轉(zhuǎn)讓，公司聘請(qǐng)華證所進(jìn)行審計(jì)。審計(jì)過程中，華證所認(rèn)為公司2000、2001年年度財(cái)務(wù)報(bào)告的相關(guān)調(diào)整不合理，即將設(shè)立基準(zhǔn)日前因預(yù)收帳款、預(yù)提費(fèi)用結(jié)轉(zhuǎn)等產(chǎn)生的利潤在扣除稅收影響后的凈額做“以前年度損益調(diào)整”不合理，應(yīng)由原發(fā)起人享有，為多出資。為防止國有資產(chǎn)流失，保證各方利益的公平合理，華證所認(rèn)為有必要進(jìn)行驗(yàn)資復(fù)核。經(jīng)過華證所的驗(yàn)資復(fù)核，認(rèn)為公司第一大股東存在多出資3,205.96萬元的情況。多出資的具體返還情況：根據(jù)華證所華證驗(yàn)字[2002]第336號(hào)《關(guān)于對(duì)合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司設(shè)立時(shí)股東繳付出資情況專項(xiàng)復(fù)核報(bào)告》（以下簡(jiǎn)稱“復(fù)核報(bào)告”），復(fù)核結(jié)果是合肥國控投入的凈資產(chǎn)應(yīng)為人民幣萬元，該金額是經(jīng)華證所對(duì)1998年3月316萬元。鑒于城改公司已注銷，離、退休人員和富余人員的安置由及其“一個(gè)機(jī)構(gòu)、兩塊牌子”的合肥城改辦承擔(dān)，經(jīng)2002年11月15日公司2002年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議并通過的《關(guān)于合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司返還多出資的議案》以及合肥市國有資產(chǎn)管理委員會(huì)辦公室于2002年11月19日《關(guān)于合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓問題的批復(fù)》（合國辦[2002]34號(hào)）批準(zhǔn)，將上述多出資返還給合肥城改辦。返還方式為往來款沖抵，即及公司對(duì)合肥城改辦的其他應(yīng)收款萬元沖抵，不足部分由合肥城改辦以現(xiàn)金補(bǔ)足。多出資返還的會(huì)計(jì)處理方法：①合肥城建對(duì)2002年“復(fù)核報(bào)告”的萬元多出資于2002年當(dāng)年做如下賬務(wù)處理：貸：其他應(yīng)付款—②2002年合肥城建對(duì)多出資額返還時(shí)，賬務(wù)處理如下：借：其他應(yīng)付款—貸：其他應(yīng)收款—返還行為的法律依據(jù)及返還程序：（1）根據(jù)我國國有資產(chǎn)管理的相關(guān)規(guī)定，在國有資產(chǎn)出資、轉(zhuǎn)讓等過程中要嚴(yán)格保證企業(yè)國有資產(chǎn)保值增值，防止企業(yè)國有資產(chǎn)流失，如發(fā)生國有資產(chǎn)流失行為的，要依法予以糾正。上述多投資是城改公司在出資基準(zhǔn)日前形成的權(quán)益，是國有資產(chǎn)的一部分，應(yīng)當(dāng)由國有資產(chǎn)的所有者單獨(dú)享有，而不能由合肥城建成立后全體股東共有，雖然其他股東享有的份額只有3.75%。（2）根據(jù)我國民法的基本原則和精神，結(jié)合《民法通則》第92條“沒有合法根據(jù)，取得不當(dāng)利益，造成他人損失的，應(yīng)當(dāng)將取得的不當(dāng)利益返還受損失的人”之規(guī)定，合肥城建應(yīng)將上述多投資款返還。（3）多出資返還履行了相關(guān)程序①發(fā)行人于2002年11月15日召開2002年第二次臨時(shí)股東大會(huì)，審議并通過《關(guān)于合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司返還多出資的議案》，議案內(nèi)容如下：“我公司聘請(qǐng)華證會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司，對(duì)公司2001－2002年一年又一期的會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行了審計(jì)。會(huì)計(jì)師依《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》對(duì)琥珀山莊項(xiàng)目開發(fā)建設(shè)近十年的土地成本和大公建配套成本、長期掛賬的往來賬項(xiàng)和預(yù)提費(fèi)用進(jìn)行了清理，并據(jù)此追溯到1998年3月31日。上述調(diào)整導(dǎo)致我公司股東合肥市國有資產(chǎn)控股有限公司實(shí)際出資時(shí)的凈資產(chǎn)超出驗(yàn)資的出資額，數(shù)額為元（已扣繳各項(xiàng)稅費(fèi)）。為公平起見，經(jīng)及股東合肥市國有資產(chǎn)控股有限公司協(xié)商，我公司將上述超過出資部分的資產(chǎn)返還給合肥市城市改造工程指揮部辦公室?！雹诤戏适袊匈Y產(chǎn)管理委員會(huì)辦公室于2002年11月19日以合國辦[2002]34號(hào)《關(guān)于合肥城改房屋開發(fā)股份有限公司資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓問題的批復(fù)》，批準(zhǔn)發(fā)行人將上述多出資投入部分返還給合肥城改辦。公司的返還出資依法履行了公司股東大會(huì)決議并得到國有資產(chǎn)管理部門批準(zhǔn)的法定程序。保薦人、發(fā)行人律師核查意見：保薦人對(duì)上述多出資返還行為的法律依據(jù)、法律程序，以及以華證所復(fù)核的結(jié)果認(rèn)定返還其大股東3萬元的行為是否符合相關(guān)規(guī)定，是否構(gòu)成本次發(fā)行的實(shí)質(zhì)性障礙進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并發(fā)表了如下結(jié)論性意見：華證所出具的驗(yàn)資復(fù)核報(bào)告，實(shí)際上是對(duì)城改公司的出資資產(chǎn)在1998年3月31日時(shí)點(diǎn)上的一次清查盤點(diǎn)，并沒有改變?cè)u(píng)估報(bào)告的評(píng)估程序、方法和真實(shí)資產(chǎn)的評(píng)估結(jié)果，只是驗(yàn)證評(píng)估基準(zhǔn)日投入到合肥城建的相關(guān)資產(chǎn)和負(fù)債的真實(shí)性、存在性和完整性，其采用的程序所遵循的依據(jù)充分、合規(guī)；根據(jù)驗(yàn)資復(fù)核結(jié)果返還多出資符合《民法通則》和《國有資產(chǎn)管理辦法》的有關(guān)規(guī)定，防止了國有資產(chǎn)流失。通過驗(yàn)資復(fù)核并返還多出資，進(jìn)一步驗(yàn)證了公司股東出資真實(shí)，公司注冊(cè)資本充足，保證了合肥城建的合法存續(xù)、規(guī)范運(yùn)作和持續(xù)發(fā)展。由于合肥國控投入合肥城建的經(jīng)營性凈資產(chǎn)實(shí)際價(jià)值超過了《發(fā)起人協(xié)議》和合肥城建章程所約定的出資額，因此，合肥城建將上述多出資的部分返還給合肥城改辦符合《民法通則》等的規(guī)定；合肥城建返還多出資的行為已依法履行了由公司股東大會(huì)做出相關(guān)決議并得到國有資產(chǎn)管理部門批準(zhǔn)的法定程序，該行為合法有效，不構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙。發(fā)行人律師對(duì)上述多出資返還行為的法律依據(jù)、法律程序及是否構(gòu)成本次發(fā)行的實(shí)質(zhì)性障礙進(jìn)行了核查，核查結(jié)論及上述內(nèi)容一致，并發(fā)表了如下結(jié)論性意見：華證所出具的驗(yàn)資復(fù)核報(bào)告，實(shí)際上是對(duì)城改公司的出資資產(chǎn)在1998年3月31日時(shí)點(diǎn)上的一次清查盤點(diǎn)，并沒有改變?cè)u(píng)估報(bào)告的評(píng)估程序、方法和真實(shí)資產(chǎn)的評(píng)估結(jié)果，只是驗(yàn)證評(píng)估基準(zhǔn)日投入到合肥城建的相關(guān)資產(chǎn)和負(fù)債的真實(shí)性、存在性和完整性，其采用的程序所遵循的依據(jù)充分、合規(guī)；根據(jù)驗(yàn)資復(fù)核結(jié)果返還多出資符合《民法通則》和《國有資產(chǎn)管理辦法》的有關(guān)規(guī)定，防止了國有資產(chǎn)流失。由于合肥國控投入合肥城建的經(jīng)營性凈資產(chǎn)實(shí)際價(jià)值超過了《發(fā)起人協(xié)議》和合肥城建章程所約定的出資額，因此，合肥城建將上述多出資的部分返還給合肥城改辦符合《民法通則》的規(guī)定；合肥城建返還多出資的行為已依法履行了由公司股東大會(huì)做出相關(guān)決議并得到國有資產(chǎn)管理部門批準(zhǔn)的法定程序，對(duì)公司本次發(fā)行并上市不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。八、以公司資產(chǎn)增資、資本公積轉(zhuǎn)增超可用金額——金風(fēng)科技新疆金風(fēng)科技股份有限公司于2007年12月6日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露：1、設(shè)立2、1999年增資1999年5月4日，新風(fēng)科工貿(mào)第三次股東會(huì)決議將公司注冊(cè)資本由300.00萬元增至1,563.28萬元，新增出資1,263.28萬元，按1:1的折算比例增加注冊(cè)資本1,263.28萬元。1999年6月10日，新疆恒遠(yuǎn)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)該次增資擴(kuò)股出具“新恒會(huì)所驗(yàn)字（1999）020號(hào)”《驗(yàn)資報(bào)告》，驗(yàn)證：截至1999年6月7日止，新風(fēng)科工貿(mào)收到新增資本1,263.28萬元，其中：各股東投入貨幣資金400萬元，風(fēng)能研究所以2臺(tái)600kW風(fēng)力發(fā)電機(jī)組經(jīng)新疆審計(jì)師事務(wù)所出具的新審評(píng)字（99年）014號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》評(píng)估作價(jià)863.28萬元出資新風(fēng)科工貿(mào)。北京五洲聯(lián)合會(huì)計(jì)師事務(wù)所于2007年8月26日出具的五洲審字[2007]8-502號(hào)《關(guān)于新疆金風(fēng)科技股份有限公司歷史沿革中驗(yàn)資報(bào)告復(fù)核情況說明》，對(duì)新風(fēng)科工貿(mào)1999年增資擴(kuò)股事項(xiàng)的復(fù)核結(jié)論為：武鋼等8名自然人以貨幣資金方式出資為95.60萬元；風(fēng)能公司以貨幣資金方式出資115.00萬元；陳旗代表自治區(qū)科委下設(shè)自治區(qū)火炬計(jì)劃辦公室以專項(xiàng)款出資82.50萬元；新疆風(fēng)能研究所共計(jì)出資970.18萬元，其中：專項(xiàng)款轉(zhuǎn)股286.28萬元，出資不實(shí)683.90萬元。本次增資的具體情況如下表：此次增資存在出資不實(shí)，主要是由于新疆風(fēng)能研究所用于增資的固定資產(chǎn)，實(shí)際為新風(fēng)科工貿(mào)資產(chǎn)，故新疆風(fēng)能研究所不能以該固定資產(chǎn)進(jìn)行出資。此次增資風(fēng)能研究所683.90萬元的不實(shí)出資，之后通過以下方式補(bǔ)足：（1）1999年10月26日，風(fēng)能研究所及胡楠等四位自然人簽訂了《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》，胡楠等四名自然人受讓了風(fēng)能研究所所持新風(fēng)科工貿(mào)38.20萬元股權(quán)，以貨幣方式補(bǔ)足了風(fēng)能研究所對(duì)新風(fēng)科工貿(mào)38.20萬元的不實(shí)出資。（2）風(fēng)能公司以受讓風(fēng)能研究所所持新風(fēng)科工貿(mào)股權(quán)的方式，于2000年8月14日以債權(quán)方式補(bǔ)足了風(fēng)能研究所對(duì)新風(fēng)科工貿(mào)645.70萬元的不實(shí)出資。3、1999—2000年資本公積金轉(zhuǎn)增1999年10月26日，新風(fēng)科工貿(mào)第四次股東會(huì)會(huì)議決議用159.46萬元資本公積金按1:1的比例轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本，其中：向8名自然人股東轉(zhuǎn)增32.76萬元、向風(fēng)能公司轉(zhuǎn)增126.70萬元；并同意風(fēng)能公司將所獲轉(zhuǎn)增的126.70萬元股權(quán)轉(zhuǎn)讓給新疆風(fēng)能公司工會(huì)委員會(huì)持有。同意新疆風(fēng)能研究所將其所持股本38.20萬股轉(zhuǎn)讓給胡楠、陶毅、郭健和王黎明。2000年3月20日，新疆恒遠(yuǎn)有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所為本次資本公積金轉(zhuǎn)增出具新恒會(huì)驗(yàn)字［2000］第034號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，驗(yàn)證：截止1999年12月31日止，新風(fēng)科工貿(mào)新增資本159.46萬元，變更后的資本總額為1,722.74萬元。具體情況如下：此次增資實(shí)質(zhì)為通過資本公積金定向轉(zhuǎn)增實(shí)施股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)，股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)的詳細(xì)情況參見本招股書"第四章發(fā)行人基本情況--九、發(fā)行人工會(huì)持股、信托持股、委托持股情況--（一）發(fā)行人改制前曾存在的工會(huì)持股情況"。根據(jù)北京五洲聯(lián)合會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的五洲審字[2007]8-502號(hào)《關(guān)于新疆金風(fēng)科技股份有限公司歷史沿革中驗(yàn)資報(bào)告復(fù)核情況說明》，對(duì)新風(fēng)科工貿(mào)1999年10月26日的資本公積轉(zhuǎn)增事項(xiàng)的復(fù)核結(jié)論為：可用于轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本的資本公積112萬元及新恒會(huì)驗(yàn)字［2000］第034號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》驗(yàn)證轉(zhuǎn)增159.46萬元的差額47.46萬元，通過陶毅受讓股權(quán)以貨幣資金補(bǔ)齊出資。此事項(xiàng)在2000年規(guī)范驗(yàn)資時(shí)已規(guī)范。4、2000年規(guī)范2000年7月28日，新疆恒遠(yuǎn)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)新風(fēng)科工貿(mào)截至2000年7月28日止的注冊(cè)資本、投入資本股權(quán)變更事項(xiàng)的真實(shí)性和合法性進(jìn)行了審驗(yàn)并出具了新恒會(huì)所驗(yàn)字（2000）197號(hào)驗(yàn)資報(bào)告。各股東出資具體情況如下：新風(fēng)科工貿(mào)于2000年8月14日在烏魯木齊市工商局辦理了上述股權(quán)轉(zhuǎn)讓的變更登記手續(xù)。北京五洲聯(lián)合會(huì)計(jì)師事務(wù)所五洲審字[2007]8-502號(hào)《關(guān)于新疆金風(fēng)科技股份有限公司歷史沿革中驗(yàn)資報(bào)告復(fù)核情況說明》對(duì)此次驗(yàn)資的復(fù)核結(jié)論為："公司驗(yàn)資資料充分、完整，同時(shí)規(guī)范調(diào)整了前兩次增資中的不足及錯(cuò)誤情況"。北京五洲聯(lián)合會(huì)計(jì)師事務(wù)所五洲審字[2007]8-502號(hào)《關(guān)于新疆金風(fēng)科技股份有限公司歷史沿革中驗(yàn)資報(bào)告復(fù)核情況說明》對(duì)新風(fēng)科工貿(mào)自設(shè)立驗(yàn)資至2000年7月規(guī)范驗(yàn)資的復(fù)核結(jié)論為："經(jīng)本次對(duì)新疆金風(fēng)科技股份有限公司歷史沿革驗(yàn)資報(bào)告復(fù)核查明，股份公司的前身新風(fēng)科工貿(mào)公司自設(shè)立起至2000年7月期間共經(jīng)歷4次驗(yàn)資，歷次注冊(cè)資本變更中存在的問題已得到有效解決，各股東出資均足額到位"。發(fā)行人律師發(fā)表的法律意見為："截止2000年8月14日，新風(fēng)科工貿(mào)各股東的出資均足額到位，新風(fēng)科工貿(mào)自設(shè)立起至2000年8月期間歷次注冊(cè)資本變化中存在的問題已得到有效解決"。九、以福利費(fèi)出資、改制評(píng)估日及公司成立日間隔較長——銀輪股份浙江銀輪機(jī)械股份有限公司于2007年3月28日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露：公司發(fā)起設(shè)立時(shí)，天臺(tái)會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具了天會(huì)驗(yàn)[1998]第38號(hào)驗(yàn)資報(bào)告：截止1998年12月15日，浙江銀輪機(jī)械股份有限公司（籌）已收到發(fā)起人股東投入的股本1,000萬元，占注冊(cè)資本的100%。實(shí)際收到股本的來源為：現(xiàn)金繳入2,122,676元；銀行存款繳入2,725,000元，繳入天臺(tái)機(jī)械廠在中國工商銀行天臺(tái)縣支行的結(jié)算賬戶；天臺(tái)機(jī)械廠職工集資款1,838,958元、職工安置費(fèi)2,394,366元、應(yīng)付福利費(fèi)919,000元作為出資抵作股本。鑒于銀輪集團(tuán)公司工會(huì)以應(yīng)付福利費(fèi)出資的方式及財(cái)政部財(cái)工字［1995］第29號(hào)文《國有企業(yè)公司制改建有關(guān)財(cái)務(wù)問題的暫行規(guī)定》不符，公司2002年度股東大會(huì)通過了關(guān)于糾正工會(huì)出資方式的議案。2003年6月30日，工會(huì)參照經(jīng)浙江東方會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的公司2002年末凈資產(chǎn)，以每股凈資產(chǎn)值5.91元計(jì)算，將5,431,290.00元現(xiàn)金繳入公司銀行帳戶，對(duì)該出資方式予以規(guī)范。其中919,000.00元轉(zhuǎn)入公司應(yīng)付福利費(fèi)，剩余4,512,290.00元計(jì)入公司資本公積。在天臺(tái)機(jī)械廠產(chǎn)權(quán)改制過程中，改制評(píng)估基準(zhǔn)日為1998年5月31日，改制結(jié)算日為1998年8月31日，根據(jù)天臺(tái)會(huì)計(jì)師事務(wù)所[1998]第63號(hào)評(píng)估報(bào)告和天臺(tái)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)天臺(tái)機(jī)械廠1998年6-8月的損益表進(jìn)行專項(xiàng)審計(jì)的天會(huì)審字[1999]第45號(hào)審計(jì)報(bào)告，截止改制評(píng)估基準(zhǔn)日和改制結(jié)算日天臺(tái)機(jī)械廠的凈資產(chǎn)分別為-1,342,114.10元和-1,099,269.26元。公司1999年3月10日成立后，天臺(tái)縣人民政府對(duì)于自1998年5月31日至本公司成立期間天臺(tái)機(jī)械廠所產(chǎn)生凈資產(chǎn)的歸屬未予明確。2003年4月，浙江東方會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)天臺(tái)機(jī)械廠1998年5月31日至1999年2月28日清算截止日的凈資產(chǎn)變動(dòng)情況進(jìn)行了審計(jì)。根據(jù)其出具的浙東會(huì)審[2003]第663號(hào)審計(jì)報(bào)告，在此期間，天臺(tái)機(jī)械廠產(chǎn)生凈利潤及其他權(quán)益合計(jì)1,664,646.55元，天臺(tái)縣政府同意，以此彌補(bǔ)公司實(shí)際已經(jīng)承接的資產(chǎn)-1,342,114.10元；盈余凈資產(chǎn)322,532.45元由公司以現(xiàn)金方式上繳給縣級(jí)財(cái)政。該款項(xiàng)已于2004年4月上繳完畢。上海立信長江會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司（現(xiàn)更名為立信會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司）對(duì)公司設(shè)立時(shí)注冊(cè)資本實(shí)收情況進(jìn)行了專項(xiàng)復(fù)核，并出具了信長會(huì)師報(bào)字（2004）第21600號(hào)復(fù)核報(bào)告。報(bào)告認(rèn)為天臺(tái)會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的天會(huì)驗(yàn)（1998）第38號(hào)驗(yàn)資報(bào)告真實(shí)地反映了公司設(shè)立時(shí)發(fā)起人股東認(rèn)繳股本的實(shí)際投入情況，出資過程中存在的不規(guī)范做法已經(jīng)得到規(guī)范，公司已足額收到發(fā)起人股東投入的資本1,000萬元。十、以未合法注銷企業(yè)資產(chǎn)出資、報(bào)廢資產(chǎn)出資——北化股份四川北方硝化棉股份有限公司在2008年5月19日公告的《首次公開發(fā)行股票招股意向書》中，對(duì)股東出資進(jìn)行了特別說明：①在出資前，瀘州北方將作為出資的部分實(shí)物資產(chǎn)投資設(shè)立了瀘州北方纖維素精細(xì)化工有限公司，西安惠安將作為出資的部分實(shí)物資產(chǎn)投資設(shè)立了西安惠安硝化棉有限責(zé)任公司，上述兩公司成立后并未實(shí)際開展業(yè)務(wù)，出資時(shí)股東方均承諾將上述所設(shè)立公司予以注銷。2004年8月25日，瀘州北方辦理完成瀘州北方纖維素精細(xì)化工有限公司的注銷手續(xù)。2004年2月18日，西安惠安辦理完成西安惠安硝化棉有限責(zé)任公司的注銷手續(xù)。發(fā)行人律師認(rèn)為：瀘州北方將瀘州北方纖維素精細(xì)化工有限公司擁有的資產(chǎn)作為對(duì)硝化棉有限公司的出資是屬于以其他法人財(cái)產(chǎn)出資的行為。瀘州北方纖維素精細(xì)化工有限公司已經(jīng)注銷，其清算注銷程序雖然并不完全符合《公司法》（1999年修訂）的相關(guān)規(guī)定，但鑒于瀘州北方纖維素精細(xì)化工有限公司系瀘州北方的獨(dú)資子公司，從注冊(cè)登記起一直未運(yùn)作，沒有發(fā)生債權(quán)、債務(wù)關(guān)系和經(jīng)營費(fèi)用，在清算后予以注銷，該公司剩余財(cái)產(chǎn)由瀘州北方享有。因此，瀘州北方用該等資產(chǎn)出資，已不存在實(shí)質(zhì)性權(quán)屬瑕疵。西安惠安硝化棉有限責(zé)任公司的清算注銷程序并不完全符合《公司法》（1999年修訂）的相關(guān)規(guī)定。發(fā)行人的現(xiàn)有股東西安北方出具承諾：“西安惠安用于出資的原屬于西安惠安硝化棉有限責(zé)任公司的資產(chǎn)，已于西安惠安硝化棉有限責(zé)任公司注銷時(shí)作為剩余財(cái)產(chǎn)分配給西安惠安，自該等資產(chǎn)投入到硝化棉公司以來，西安惠安或西安北方從未及任何第三方就該等資產(chǎn)的權(quán)屬發(fā)生過任何爭(zhēng)議或糾紛，如因該等資產(chǎn)的權(quán)屬產(chǎn)生任何爭(zhēng)議糾紛或給發(fā)行人造成任何損失的，西安北方愿承擔(dān)全部責(zé)任?！卑l(fā)行人律師認(rèn)為，西安惠安硝化棉有限責(zé)任公司的注銷程序存在瑕疵，其分配到的剩余資產(chǎn)可能存在潛在的權(quán)屬爭(zhēng)議，但西安北方已承諾承擔(dān)相關(guān)的責(zé)任和損失，因此，即使發(fā)生權(quán)屬糾紛，也不會(huì)影響發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營，對(duì)本次發(fā)行上市不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。②根據(jù)川華信驗(yàn)（2002）027號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，瀘州北方、西安惠安出資的部分固定資產(chǎn)經(jīng)財(cái)政部和兵器集團(tuán)批復(fù)已于2002年1月9日作報(bào)廢處理，評(píng)估機(jī)構(gòu)已將上述資產(chǎn)納入評(píng)估范圍。上述報(bào)廢資產(chǎn)主要是部分機(jī)器設(shè)備，其中瀘州北方79,428.30元，西安惠安432,654.75元。當(dāng)時(shí)，這部分資產(chǎn)雖已報(bào)廢，但尚在雙方股東的硝化棉生產(chǎn)線上使用，為保證硝化棉生產(chǎn)經(jīng)營資產(chǎn)的完整以及硝化棉有限公司正常開展生產(chǎn)經(jīng)營的能力，經(jīng)兵器集團(tuán)兵資函[2002]78號(hào)文、兵資函[2002]79號(hào)文同意，兩股東將該部分已批準(zhǔn)報(bào)廢的資產(chǎn)作為出資投入到硝化棉有限公司。發(fā)行人律師認(rèn)為：瀘州北方、西安惠安用于出資的報(bào)廢資產(chǎn)的價(jià)值已經(jīng)川華資評(píng)報(bào)字（2002）第85號(hào)、川華資評(píng)報(bào)字（2002）第86號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告》評(píng)估確定，且以上述報(bào)廢資產(chǎn)出資已取得主管部門的批準(zhǔn)，不存在權(quán)屬糾紛。③根據(jù)川華信驗(yàn)（2002）027號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，西安惠安用于出資的部分固定資產(chǎn)在原西安惠安化工廠改制為西安惠安時(shí)未納入評(píng)估范圍，評(píng)估機(jī)構(gòu)已將上述資產(chǎn)納入本次出資資產(chǎn)的評(píng)估范圍。西安惠安系由西安惠安化工廠整體改制而來，西安惠安化工廠在整體改制為西安惠安時(shí)并未將上述固定資產(chǎn)納入整體改制的評(píng)估范圍，硝化棉有限公司成立時(shí)，西安惠安用于出資的上述資產(chǎn)的取得程序存在法律瑕疵。但西安惠安是西安惠安化工廠整體改制后的唯一實(shí)體，西安惠安化工廠的權(quán)利義務(wù)全部由西安惠安承擔(dān)。2002年9月2日兵器集團(tuán)兵資函[2002]79號(hào)《關(guān)于確認(rèn)硝化棉資產(chǎn)重組所涉及部分固定資產(chǎn)權(quán)屬的批復(fù)》確認(rèn)原西安惠安化工廠改制為西安惠安后，上述固定資產(chǎn)已劃轉(zhuǎn)給西安惠安。發(fā)行人律師認(rèn)為，由于上述固定資產(chǎn)歸屬西安惠安已取得兵器集團(tuán)的書面確認(rèn)，視為對(duì)資產(chǎn)權(quán)屬的補(bǔ)充確認(rèn)，故西安惠安合法擁有上述資產(chǎn)的所有權(quán)，可用于對(duì)硝化棉有限公司出資。(4)資產(chǎn)過戶情況截至本招股書簽署日，除下述情況外，所有資產(chǎn)的過戶手續(xù)已全部辦理完畢。①西安惠安交付的一臺(tái)長安之星微型面包車未辦理過戶手續(xù)，根據(jù)“川華資評(píng)報(bào)字（2002）第86號(hào)”《資產(chǎn)評(píng)估明細(xì)表》，該車輛評(píng)估凈值為元，公司成立后一直實(shí)際占有和使用該車輛。2004年2月21日，西安分公司及自然人張永利簽訂轉(zhuǎn)讓協(xié)議，將上述車輛以元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給張永利。②西安惠安出資的房產(chǎn)中有7項(xiàng)合計(jì)平方米的房屋未辦理所有權(quán)過戶手續(xù)，該等房屋的賬面原值為元，上述房屋已于2002年9月30日移交給公司，并由公司占有和使用。后由于公司對(duì)生產(chǎn)線的技術(shù)更新和改造，已拆除了該等房屋并作了報(bào)廢資產(chǎn)處理。因此，該等房產(chǎn)未辦理房產(chǎn)過戶手續(xù)。③瀘州北方出資的酒精庫房未辦理所有權(quán)過戶手續(xù)，該項(xiàng)房產(chǎn)賬面原值為元，賬面凈值為元。該房產(chǎn)已于2002年9月30日移交給公司，并由公司占有和使用。后由于對(duì)生產(chǎn)線的技術(shù)更新和改造，已拆除了該房屋并作了報(bào)廢資產(chǎn)處理。因此，該房產(chǎn)未辦理房產(chǎn)過戶手續(xù)。（5）保薦機(jī)構(gòu)、律師及申報(bào)會(huì)計(jì)師對(duì)公司前身設(shè)立過程中有關(guān)問題的意見保薦機(jī)構(gòu)認(rèn)為：在發(fā)行人前身硝化棉公司設(shè)立的過程中，股東出資真實(shí)有效且全部到位，不存在出資不實(shí)的情況；在硝化棉公司設(shè)立時(shí)，股東部分出資資產(chǎn)存在權(quán)屬瑕疵，但硝化棉公司或其股東方已采取措施進(jìn)行規(guī)范，不會(huì)影響發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營，對(duì)本次發(fā)行上市不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。發(fā)行人律師認(rèn)為：在發(fā)行人前身硝化棉公司設(shè)立過程中，瀘州北方及西安惠安已實(shí)際繳足出資，不存在出資不實(shí)的情況；在硝化棉公司設(shè)立時(shí)，股東部分出資資產(chǎn)的確存在權(quán)屬瑕疵，但硝化棉公司或其股東方已采取措施進(jìn)行規(guī)范，不會(huì)影響發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營，對(duì)本次發(fā)行上市不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。申報(bào)會(huì)計(jì)師認(rèn)為：在發(fā)行人前身硝化棉公司設(shè)立及2002年股權(quán)轉(zhuǎn)讓過程中，瀘州北方公司及西安惠安公司已實(shí)際繳足出資，不存在出資不實(shí)的情況。此外，瀘州北方公司及西安惠安公司部分出資資產(chǎn)的確存在權(quán)屬瑕疵，但硝化棉公司已采取措施進(jìn)行規(guī)范，不會(huì)影響發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營，對(duì)本次發(fā)行上市不構(gòu)成實(shí)質(zhì)性障礙。十一、資產(chǎn)評(píng)估增值增加實(shí)收資本——信隆實(shí)業(yè)實(shí)踐中，很多企業(yè)發(fā)生過以資產(chǎn)評(píng)估轉(zhuǎn)增資本公積后以資本公積轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本的瑕疵。企業(yè)在當(dāng)時(shí)或是由于對(duì)法規(guī)的誤解，或是出于增加注冊(cè)資本以滿足資質(zhì)認(rèn)證、投標(biāo)要求等考慮，對(duì)企業(yè)本身擁有的固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)（更常見的是對(duì)無形資產(chǎn)，如商標(biāo)、專利權(quán)等此類價(jià)值彈性大的資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估），由一家評(píng)估機(jī)構(gòu)按企業(yè)的要求進(jìn)行評(píng)估，進(jìn)而得到一個(gè)較高的評(píng)估值，然后將評(píng)估增值計(jì)入資本公積再以該資本公積轉(zhuǎn)增注冊(cè)資本；但是對(duì)于有上市打算的企業(yè)來講，這都是一處極是明顯的瑕疵，在申報(bào)前務(wù)必盡早解決。信隆實(shí)業(yè)在1994年時(shí)的增資即是其中的一個(gè)典型實(shí)例。深圳信隆實(shí)業(yè)股份有限公司于2006年12月20日公告《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露：1994年有限公司以資本公積轉(zhuǎn)增資本，注冊(cè)資本由港幣1,650萬元增至港幣5,000萬元，出資額業(yè)經(jīng)深圳深信會(huì)計(jì)師事務(wù)所深信驗(yàn)字（1994）第315號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》驗(yàn)證，股東為香港利田。有限公司于1994年5月19日辦理了注冊(cè)資本變更登記。本次增資系根據(jù)深圳南方審計(jì)事務(wù)所南評(píng)字1994第063號(hào)評(píng)估報(bào)告，將調(diào)賬計(jì)入資本公積（固定資產(chǎn)評(píng)估增值）元中的元（折合港幣元）轉(zhuǎn)增資本。上述增資行為不符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》及關(guān)于改變固定資產(chǎn)原值條件的相關(guān)規(guī)定，公司于2000年1月31日進(jìn)行更正處理，沖減固定資產(chǎn)原值元，并補(bǔ)交相應(yīng)納稅期間因多提折舊而少交的所得稅元，同時(shí)香港利田以對(duì)公司債權(quán)補(bǔ)足增資擴(kuò)股部分。需要說明的是，本案例補(bǔ)足出資是以債權(quán)完成的，更多見的是以未分配利潤或現(xiàn)金來進(jìn)行補(bǔ)足的。十二、重復(fù)出資——帝龍新材根據(jù)浙江帝龍新材料股份有限公司2008年5月20日公告的《首次公開發(fā)行股票招股意向書》披露：2001年12月12日，經(jīng)萬利防雷股東會(huì)批準(zhǔn)，公司更名為浙江萬利實(shí)業(yè)有限公司，并增資1,800萬元，分別由飛達(dá)裝飾以經(jīng)評(píng)估的實(shí)物資產(chǎn)增資1,700萬元、姜祖功以現(xiàn)金增資100萬元。其中飛達(dá)裝飾作為出資的1,700萬元實(shí)物資產(chǎn)系錦城字第001867號(hào)房權(quán)證項(xiàng)下房產(chǎn)、第001869號(hào)房權(quán)證項(xiàng)下房產(chǎn)和前述第001868號(hào)房權(quán)證項(xiàng)下剩余的二幢房屋及臨國用（1999）字第011354號(hào)國有土地使用證項(xiàng)下土地使用權(quán)，經(jīng)臨安錢王資產(chǎn)評(píng)估有限公司評(píng)估，評(píng)估值為1,704萬元（錢資評(píng)字（2001）第104號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告》）。本次增資經(jīng)臨安錢王會(huì)計(jì)師事務(wù)所錢會(huì)所驗(yàn)字（2001）第373號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》驗(yàn)證。2001年12月20日，萬利實(shí)業(yè)完成工商變更登記。至此，萬利實(shí)業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：股東名稱出資（萬元）出資比例（）飛達(dá)裝飾姜祖功沈 偉姜麗琴合 計(jì)2002年2月，兩次增資涉及的房屋、國有土地使用權(quán)完成過戶及名稱變更手續(xù)，萬利實(shí)業(yè)取得面積為24,127.3平方米的臨國用（2002）字第012206號(hào)國有土地使用證和錦城更字第號(hào)、第號(hào)和第號(hào)房權(quán)證。2001年12月評(píng)估時(shí)，由于評(píng)估機(jī)構(gòu)的失誤，誤將臨國用（2001）字第012206號(hào)國有土地使用證項(xiàng)下的平方米土地使用權(quán)納入評(píng)估范圍，造成重復(fù)出資（根據(jù)評(píng)估報(bào)告，評(píng)估價(jià)值為787,185元）。經(jīng)帝龍新材及其前身相關(guān)股東的同意，2008年2月1日，飛達(dá)裝飾當(dāng)時(shí)的股東姜飛雄和姜祖功已按當(dāng)時(shí)對(duì)飛達(dá)裝飾的持股比例以現(xiàn)金方式補(bǔ)足，并承諾：如因飛達(dá)裝飾上述重復(fù)出資行為，導(dǎo)致第三方向帝龍新材主張權(quán)利的，由其代為承擔(dān)相關(guān)責(zé)任。同時(shí)，帝龍新材及其前身的相關(guān)股東均書面確認(rèn)：不會(huì)因飛達(dá)裝飾上述重復(fù)出資行為的過失而向其和/或股東追究責(zé)任；對(duì)飛達(dá)裝飾過往持有的萬利實(shí)業(yè)股權(quán)及該等股權(quán)之承繼、受讓者持有的萬利實(shí)業(yè)股權(quán)，均不表示異議。申銀萬國核查后認(rèn)為：（1）由于評(píng)估機(jī)構(gòu)的失誤，造成飛達(dá)裝飾2001年12月增資萬馬防雷時(shí)重復(fù)出資787,185元，此舉并非飛達(dá)裝飾及其股東之主觀故意。目前，重復(fù)出資的瑕疵已得到充分彌補(bǔ)，影響已經(jīng)實(shí)質(zhì)消除，帝龍新材注冊(cè)資本真實(shí)、完整、充足。2001年12月，飛達(dá)裝飾用于增資萬馬防雷的國有土地使用權(quán)的評(píng)估價(jià)格是合理的。（2）除上述情況外，帝龍新材及其前身在設(shè)立及歷次增資過程中的實(shí)物資產(chǎn)出資是真實(shí)的，資產(chǎn)權(quán)屬清晰。浙江天健核查后認(rèn)為：2001年飛達(dá)裝飾作為出資的1,700萬元實(shí)物資產(chǎn)存在瑕疵，但經(jīng)萬利實(shí)業(yè)各股東同意，原重復(fù)出資部分已由相關(guān)股東補(bǔ)繳，出資瑕疵已經(jīng)在實(shí)質(zhì)上消除。此項(xiàng)出資中，國有土地使用權(quán)作價(jià)投資的價(jià)格是合理的。除上述情況外，帝龍新材及其前身在設(shè)立及歷次增資過程中的實(shí)物資產(chǎn)出資真實(shí)、權(quán)屬清晰。國浩（杭州）核查后認(rèn)為：萬利實(shí)業(yè)上述三次收到其股東投入之實(shí)物資產(chǎn)的權(quán)屬關(guān)系清晰；除前述萬利實(shí)業(yè)2001年12月增資由于重復(fù)評(píng)估導(dǎo)致的出資存在瑕疵事項(xiàng)外，萬利實(shí)業(yè)的股東該等出資是真實(shí)的。鑒于經(jīng)萬利實(shí)業(yè)各股東確認(rèn)后，原重復(fù)出資部分已經(jīng)以現(xiàn)金補(bǔ)繳，故該出資瑕疵已經(jīng)得到糾正，并不會(huì)對(duì)發(fā)行人本次發(fā)行股票并上市造成實(shí)質(zhì)性障礙。浙江勤信資產(chǎn)評(píng)估有限公司復(fù)核后認(rèn)為：錢資評(píng)字（2001）第104號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告》中的土地評(píng)估結(jié)果在合理范圍內(nèi)。十三、混淆新設(shè)及變更設(shè)立、未履行注銷手續(xù)——國脈科技福建國脈科技股份有限公司于2006年11月24日公告的《首次公開發(fā)行股票招股意向書》，披露：1、關(guān)于股權(quán)出資合法性的說明本公司設(shè)立時(shí)涉及以發(fā)起人在其他公司（國脈通信、國嘉通信、泰訊網(wǎng)絡(luò)）的股權(quán)作為出資。發(fā)行人律師經(jīng)核查后認(rèn)為：股權(quán)出資符合國際慣例以及國家、中國證監(jiān)會(huì)有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件的規(guī)定，符合已有的先例。陳國鷹、林惠榕、林金全、陳運(yùn)新四人的股權(quán)出資行為，已征得發(fā)行人其他發(fā)起人的同意，評(píng)估作價(jià)，并折合成股份；股權(quán)所在公司的股東會(huì)均通過決議一致同意有關(guān)股東將其股權(quán)作為出資投入發(fā)行人；而且，股權(quán)所在公司在股東出資后辦理了工商變更登記手續(xù)。2、關(guān)于國脈通信未履行注銷手續(xù)、是否存續(xù)及債權(quán)債務(wù)問題的說明陳國鷹、林金全及林惠榕三人將其所持有的國脈通信合計(jì)100%的股權(quán)作為出資投入發(fā)行人，沒有向債權(quán)人發(fā)出公告，國脈通信沒有辦理注銷登記手續(xù)。但國脈通信目前已不再存續(xù)。（1）根據(jù)發(fā)行人所述，造成上述問題的原因是由于發(fā)行人在設(shè)立當(dāng)時(shí)對(duì)整體改制理解有偏差，誤以為整體改制的原企業(yè)的債權(quán)債務(wù)自然由新的股份有限公司承繼，所以沒有向債權(quán)債務(wù)人發(fā)出通知和公告，也沒有辦理原企業(yè)的注銷登記。工商登記機(jī)關(guān)也將發(fā)行人視為是由國脈通信變更而來，因此發(fā)行人是通過變更登記而設(shè)立的，發(fā)行人及國脈通信的企業(yè)注冊(cè)號(hào)相同。（2）福建省工商行政管理局2002年6月13日出具《關(guān)于福建國脈科技股份有限公司設(shè)立情況的說明》：“根據(jù)《中華人民共和國公司法》及相關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定，福建國脈科技股份有限公司的設(shè)立方式應(yīng)為發(fā)起設(shè)立，其成立的日期應(yīng)為2000年12月29日”。福建省工商行政管理局于2004年8月11日出具《關(guān)于福建國脈科技股份有限公司設(shè)立過程的說明》：“國脈科技的設(shè)立日期為2000年12月29日。福建省國脈通信技術(shù)有限公司在2000年12月29日之后已不再以該公司名義從事經(jīng)營活動(dòng)，其法人主體資格亦同時(shí)終止。”（3）2003年3月17日，福建省改革及對(duì)外開放委員會(huì)辦公室股份制及證券管理處在發(fā)行人出具給福建省工商行政管理局的書面說明中蓋章確認(rèn)發(fā)行人為發(fā)起設(shè)立，并同意發(fā)行人辦理設(shè)立登記。（4）根據(jù)福建中興資產(chǎn)評(píng)估有限公司“中興評(píng)報(bào)字（2000）第158號(hào)”《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》，國脈通信在2000年10月19日的凈資產(chǎn)評(píng)估值為人民幣12,058,677.47元，其中：應(yīng)收賬款為元，其他應(yīng)收款為元，應(yīng)付款為零，其他應(yīng)付款為元，應(yīng)付福利費(fèi)為17,885元，應(yīng)交稅金為138,890.15元，其他應(yīng)交款為24,519.67元。（5）根據(jù)發(fā)行人所述并經(jīng)核查，發(fā)行人2000年設(shè)立時(shí)，國脈通信的整體資產(chǎn)(包括債權(quán)債務(wù))均已進(jìn)入發(fā)行人；由于國脈通信在2000年10月19日的凈資產(chǎn)評(píng)估值為人民幣元，而發(fā)行人設(shè)