演示文稿(金融基礎(chǔ))

第四章金融機(jī)構(gòu)與金融體系第一節(jié)金融機(jī)構(gòu)概述

一、金融機(jī)構(gòu)的含義（一）直接融資和間接融資1、直接融資是指資金需求者與資金節(jié)余者直接見面，不需要中介機(jī)構(gòu)而達(dá)成資金融通的方式。2、間接融資是指由專門機(jī)構(gòu)來充當(dāng)資金融通中介的融資方式。（二）金融機(jī)構(gòu)的概念金融機(jī)構(gòu)就是專門從事貨幣信用業(yè)務(wù)的社會經(jīng)濟(jì)活動組織。貨幣信用業(yè)務(wù)包括兩方面的含義：一是貨幣業(yè)務(wù)，即貨幣的保管、轉(zhuǎn)移、兌換等業(yè)務(wù)；二是信用業(yè)務(wù)，金融機(jī)構(gòu)具有較高的信譽(yù)，能以存款或發(fā)行債券等形式在支付一定利息的條件下將社會資金集中起來，同時以貸款或投資等形式將資金投入生產(chǎn)和流通之中，收取一定的利息收入和其他收入。

金融機(jī)構(gòu)與一般工商企業(yè)相比的不同點(diǎn)有：（1）業(yè)務(wù)活動領(lǐng)域不同（2）業(yè)務(wù)活動方式不同（3）利潤核算方式不同（4）社會地位不同二、金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)生和發(fā)展（P65-66）（一）銀行的產(chǎn)生和演變：從銀行的發(fā)展歷史來看，有好多演進(jìn)先后經(jīng)歷了貨幣兌換業(yè)—貨幣經(jīng)營業(yè)—早期銀行—現(xiàn)代銀行等歷史發(fā)展階段。1、貨幣兌換業(yè)與貨幣經(jīng)營業(yè)貨幣兌換業(yè)就是從事貨幣兌換的行業(yè)。貨幣兌換業(yè)作為貨幣經(jīng)營業(yè)的原始形態(tài)，早在封建社會就已出現(xiàn)。貨幣兌換業(yè)逐漸演進(jìn)為貨幣經(jīng)營業(yè)。貨幣經(jīng)營業(yè)的特點(diǎn)有：一是貨幣經(jīng)營業(yè)的業(yè)務(wù)只涉及貨幣流通的技術(shù)性處理，不涉及貨幣的借貸問題；二是從客戶手中收存的貨幣均有100%的現(xiàn)金準(zhǔn)備，貨幣經(jīng)營業(yè)者將這些貨幣進(jìn)行發(fā)放；三是存放人要交保管費(fèi)，而不是向貨幣經(jīng)營業(yè)主收取利息。2、早期銀行貨幣經(jīng)營者在辦理貨幣兌換、保管、出納、匯兌等貨幣流通業(yè)務(wù)的過程中，不但獲得大量的手續(xù)費(fèi)收入，而且還聚集了大量的貨幣資金，這些資金為他們?nèi)蘸髲氖路趴顦I(yè)務(wù)提供了物質(zhì)基礎(chǔ)。貨幣經(jīng)營業(yè)轉(zhuǎn)化為銀行業(yè)的主要標(biāo)志就是信用業(yè)務(wù)成為主要業(yè)務(wù)。1587年在意大利的威尼斯成立的“威尼斯銀行”是世界上最早的銀行。3、現(xiàn)代銀行：現(xiàn)代銀行是指從1694年英國英格蘭銀行產(chǎn)生以后的銀行現(xiàn)代資本主義銀行產(chǎn)生的兩個途徑。（二）非銀行金融機(jī)構(gòu)的形成與發(fā)展（P66）三、金融機(jī)構(gòu)體系（一）金融機(jī)構(gòu)（銀行機(jī)構(gòu)）包括中央銀行、商業(yè)銀行、政策性銀行和非政策性專業(yè)銀行（二）非銀行金融機(jī)構(gòu)包括保險(xiǎn)公司、證券公司與證券交易所、信托公司、信用合作機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)公司、基金公司、信用卡公司、金融租賃公司及其他非銀行金融機(jī)構(gòu)等。第二節(jié)銀行機(jī)構(gòu)一、中央銀行二、商業(yè)銀行三、政策性銀行（一）政策性銀行的性質(zhì)1、金融性2、政府控制性3、專業(yè)性4、政策性5、不完全以營利為目的（二）政策性銀行的產(chǎn)生和發(fā)展1、政策性銀行的產(chǎn)生2、政策性銀行的發(fā)展（三）政策性銀行的形式1、開發(fā)銀行2、農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行3、住房貸款銀行4、進(jìn)出口銀行（四）我國的三大政策性銀行都成立于1994年，它們分別是國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行和中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。四、非政策性專業(yè)銀行非政策性專業(yè)銀行的特點(diǎn)：一是專業(yè)性；二是非政策性。非政策性專業(yè)銀行主要有以下幾種形式：1、投資銀行2、儲蓄銀行3、消費(fèi)信貸銀行4、不動產(chǎn)抵押銀行5、外匯銀行第三節(jié)非銀行金融機(jī)構(gòu)一、保險(xiǎn)公司（一）保險(xiǎn)公司的概念保險(xiǎn)公司是為社會經(jīng)濟(jì)及人身安全提供經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償?shù)囊环N金融機(jī)構(gòu)。1667年成立了世界上第一家火災(zāi)保險(xiǎn)公司，第一家人壽保險(xiǎn)公司—倫敦公平保險(xiǎn)公司成立于1762年。（二）保險(xiǎn)公司的分類1、保險(xiǎn)公司按所有權(quán)性質(zhì)可分為國有獨(dú)資保險(xiǎn)公司、股份制保險(xiǎn)公司和私人保險(xiǎn)公司；2、按保險(xiǎn)業(yè)務(wù)范圍不同可分為財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司和人壽保險(xiǎn)公司。其中財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司專業(yè)、專營財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，包括財(cái)產(chǎn)損失保險(xiǎn)、責(zé)任保險(xiǎn)和信用保險(xiǎn)等業(yè)務(wù)。人壽保險(xiǎn)公司專營人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，包括人壽保險(xiǎn)、健康保險(xiǎn)和意外傷害保險(xiǎn)等業(yè)務(wù)。

二、證券機(jī)構(gòu)（P73-74）（一）證券公司（二）證券交易所三、信托公司四、金融租賃公司五、信用合作機(jī)構(gòu)六、財(cái)務(wù)公司七、基金公司（一）養(yǎng)老基金（二）投資基金1、特征（1）集合投資；（2）分散風(fēng)險(xiǎn)；（3）專家管理。2、投資基金可分為封閉式基金和開放式基金兩種。第六章中央銀行第一節(jié)中央銀行概述一、中央銀行的產(chǎn)生和發(fā)展（一）中央銀行的產(chǎn)生過程中央銀行的產(chǎn)生模式，常見的有兩種：一是由商業(yè)銀行逐步演變?yōu)橹醒脬y行，稱為“自然演進(jìn)型”，典型代表為英國的中央銀行—英格蘭銀行；二是由政府出面直接組建中央銀行，稱為“人為創(chuàng)設(shè)型”，典型代表為美國的中央銀行—美國聯(lián)邦儲備體系。最早的中央銀行是1694年成立的英格蘭銀行而不是瑞典銀行。（P114-115）（二）中央銀行的發(fā)展過程1、中央銀行的初創(chuàng)時期2、中央銀行的普遍推行時期3、中央銀行制度的強(qiáng)化時期

（三）我國中央銀行的產(chǎn)生與發(fā)展1、舊中國的中央銀行2、新中國的中央銀行中國人民銀行成立于1948年12月1日，中國人民銀行作為我國的中央銀行，其發(fā)展經(jīng)歷了兩個階段：一是從中國人民銀行成立之初到1983年年底，該階段，中國人民銀行既行使中央銀行職能，又辦理商業(yè)銀行業(yè)務(wù)。二是從1984年年初到現(xiàn)在中國人民銀行專門行使中央銀行的職能，并在組織制度和職能的發(fā)揮等方面日益得到完善。

二、中央銀行的性質(zhì)與職能(一)、中央銀行的性質(zhì):中央銀行的性質(zhì)是指中央銀行的本身所具有的特有屬性。其性質(zhì)可概括為：中央銀行是國家賦予其制定和執(zhí)行貨幣政策，對國民經(jīng)濟(jì)進(jìn)行宏觀調(diào)控和管理監(jiān)督的特殊金融機(jī)構(gòu)。

1、中央銀行是一個金融機(jī)構(gòu)。

2、中央銀行是一個特殊的金融機(jī)構(gòu)。中央銀行的與一般商業(yè)銀行相比較，中央銀行的特點(diǎn)

1、不以盈利為目的；

2、不經(jīng)營一般商業(yè)銀行業(yè)務(wù)；

3、資產(chǎn)應(yīng)具有較大的流動性；

4、定期公布業(yè)務(wù)狀況。

（二）、中央銀行的職能（p119-121）1、中央銀行的傳統(tǒng)職能（1）、發(fā)行的銀行所謂發(fā)行的銀行是指中央銀行獨(dú)占貨幣發(fā)行的特權(quán)。中央銀行壟斷全國的貨幣發(fā)行權(quán)，統(tǒng)一全國貨幣發(fā)行機(jī)構(gòu)。（2）、銀行的銀行所謂銀行的銀行是指中央銀行是商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)的銀行，為它們辦理貨幣信用業(yè)務(wù)。其職責(zé)具體表現(xiàn)為：

①集中保管和調(diào)度金融機(jī)構(gòu)的存款準(zhǔn)備金。

②充當(dāng)銀行業(yè)的最后貸款人。

③主持全國金融機(jī)構(gòu)間的資金清算。（3）、政府的銀行所謂政府的銀行是指中央銀行與本國政府有著密切的特殊聯(lián)系，既代表政府制定與執(zhí)行金融政策，管理全國金融業(yè)，又為政府服務(wù)。其基本職能是：

①經(jīng)理國庫。

②向政府融通資金。

③充當(dāng)政府的顧問。

④制定和執(zhí)行國家的金融政策。

⑤實(shí)施對宏觀金融的監(jiān)督和管理。⑥代表政府參與國際金融事務(wù)。2、中央銀行職能的現(xiàn)代概括（1）服務(wù)職能：①為政府服務(wù)；②為商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)服務(wù)；③為社會公眾提供金融服務(wù)。（2）管理職能：（3）調(diào)節(jié)職能

（三）、我國中央銀行的性質(zhì)和職能

1、中國人民銀行的性質(zhì)：中國人民銀行是我國的中央銀行，是在國務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下，制定和執(zhí)行貨幣政策，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定的國家機(jī)關(guān)。2、中國人民銀行的職能（中國人民銀行的職能共13項(xiàng)，詳見教材p121）三、中央銀行的組織制度（P121-123）中央銀行的組織制度即中央銀行的存在狀態(tài)。目前中央銀行主要有以下四種類型：（一）單一式的中央銀行制度是指在一個國家內(nèi)只設(shè)立一家中央銀行，這一家中央銀行單獨(dú)執(zhí)行中央銀行的全部職能的組織形式。中央銀行根據(jù)需要下設(shè)若干分支機(jī)構(gòu)，形成由總行、分支行組成的高度集中的中央銀行制度。如英、法、意日瑞士和中國等。（二）二元式的中央銀行制度：如美國、德國等聯(lián)邦制國家。（三）跨國式的中央銀行制度：如西非貨幣聯(lián)盟（1962年）、歐洲中央銀行（1998、7、1日建立，1999、1、1日正式啟動歐元）等。（四）準(zhǔn)中央銀行制度：如新加坡、香港等。第二節(jié)中央銀行的業(yè)務(wù)中央銀行具有“發(fā)行的銀行”、“銀行的銀行”、“政府的銀行”三大職能，這些職能主要通過中央銀行的業(yè)務(wù)活動發(fā)揮出來。中央銀行的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)相類似，可以分為負(fù)債業(yè)務(wù)、資產(chǎn)業(yè)務(wù)、清算業(yè)務(wù)和其他業(yè)務(wù)。一、負(fù)債業(yè)務(wù)（P124）中央銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)是指政府、金融機(jī)構(gòu)、其他單位、居民個人所持有的中央銀行的債務(wù)。中央銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)主要有：貨幣發(fā)行業(yè)務(wù)、存款業(yè)務(wù)、資本業(yè)務(wù)和其他負(fù)債業(yè)務(wù)。（一）貨幣發(fā)行業(yè)務(wù)1、概念：貨幣發(fā)行是中央銀行最重要的負(fù)債業(yè)務(wù)，它是指中央銀行向中央銀行體系以外提高現(xiàn)金鈔票的行為。貨幣發(fā)行是中央銀行對社會公眾的負(fù)債，在中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表中以“貨幣發(fā)行”、“流通中現(xiàn)金”等科目反映出來。中央銀行的貨幣發(fā)行有兩層含義：一是指貨幣從中央銀行流入社會；二是指貨幣從中央銀行流出的數(shù)量大于從流通中回籠的數(shù)量。這兩者通常都被稱為貨幣發(fā)行。2、發(fā)行渠道：中央銀行主要通過再貼現(xiàn)、再貸款、購買有價(jià)證券和收購金銀、外匯等業(yè)務(wù)活動，將貨幣注入流通領(lǐng)域中；同時同樣渠道的反向業(yè)務(wù)操作，如再貼現(xiàn)、再貸款資金的到期收回，賣出有價(jià)證券，售出外匯、金銀等，以及通過商業(yè)銀行的存款等方式，形成了貨幣的回籠。（二）存款業(yè)務(wù)1、準(zhǔn)備金存款準(zhǔn)備金存款是指商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)按照中央銀行的規(guī)定，從其吸收的存款中按一定比例提取存款準(zhǔn)備金，作為存款支付的準(zhǔn)備而繳存在中央銀行所形成的中央銀行對繳存者的存款負(fù)債。存款準(zhǔn)備金分為兩部分即法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金。2、政府存款3、清算資金存款4、其他存款業(yè)務(wù)（三）資本業(yè)務(wù)（四）其他負(fù)債業(yè)務(wù)二、資產(chǎn)業(yè)務(wù)（P126）（一）再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)（二）貸款業(yè)務(wù)：貸款業(yè)務(wù)有四類：1、對商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的貸款，即再貸款；2、對政府的貸款；3、對非存款金融機(jī)構(gòu)的貸款；4、其他貸款。（三）證券買賣業(yè)務(wù)（四）黃金、外匯等儲蓄業(yè)務(wù)（五）其他資產(chǎn)業(yè)務(wù)三、清算業(yè)務(wù)（P127-129）（一）票據(jù)同城交換結(jié)算（二）異地跨行資金清算四、中央銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營原則（一）原則上不經(jīng)營商業(yè)銀行業(yè)務(wù)（二）不以營利為目的（三）對吸收的存款一般不支付利息（四）資產(chǎn)具有最大的清償性第三節(jié)貨幣政策貨幣政策是一種手段，或者說是一種工具，是中央銀行調(diào)節(jié)和控制國民經(jīng)濟(jì)總體運(yùn)行狀況的重要手段或工具。貨幣政策是一種籠統(tǒng)的概念，在具體操作中又有許多措施。一、貨幣政策的概念和特征（P130-131）（一）貨幣政策的概念貨幣政策又叫金融政策，它是中央銀行為實(shí)現(xiàn)其特定的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)而運(yùn)用各種工具控制和調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，進(jìn)而影響宏觀經(jīng)濟(jì)狀況的方針和措施的總稱。貨幣政策是一個體系，它由以下四個部分組成：1、貨幣政策目標(biāo)：貨幣政策目標(biāo)又稱貨幣政策最終目標(biāo)，是指中央銀行通過其貨幣政策手段所實(shí)施的最終目標(biāo)。一般有四大貨幣政策目標(biāo)，即物價(jià)穩(wěn)定、充分就業(yè)、經(jīng)濟(jì)增長和國際收支平衡。它在貨幣政策體系中居于首要地位，是貨幣政策的出發(fā)點(diǎn)和歸宿，中央銀行的一切行動措施都服務(wù)于貨幣政策目標(biāo)。2、貨幣政策工具：貨幣政策工具有一般性貨幣政策工具、選擇性貨幣政策工具和補(bǔ)充性貨幣政策工具等。3、貨幣政策中間目標(biāo)：常見的貨幣政策中間目標(biāo)有貨幣供應(yīng)量和利率水平等。4、貨幣政策作用過程：貨幣政策作用過程即貨幣政策傳遞機(jī)制，是中央銀行運(yùn)用貨幣工具，最終實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)的整個過程。（二）貨幣政策的特征1、貨幣政策是宏觀經(jīng)濟(jì)政策2、貨幣政策是調(diào)節(jié)社會總需求的政策3、貨幣政策主要是間接調(diào)控政策4、貨幣政策是長期的經(jīng)濟(jì)政策

（三）貨幣政策的類型（P131）1、從貨幣政策的作用效果角度可分為：（1）擴(kuò)張型貨幣政策（2）緊縮型貨幣政策（3）穩(wěn)健型貨幣政策2、從貨幣政策的內(nèi)容角度可分為：（1）信貸政策（2）利率政策（3）外匯政策二、貨幣政策目標(biāo)（P131-136）（一）貨幣政策最終目標(biāo)的內(nèi)容1、物價(jià)穩(wěn)定2、充分就業(yè)3、經(jīng)濟(jì)增長4、國際收支平衡（二）貨幣政策最終目標(biāo)之間的關(guān)系1、穩(wěn)定物價(jià)與充分就業(yè)的關(guān)系—“菲利普斯曲線”（P133）2、穩(wěn)定物價(jià)與經(jīng)濟(jì)增長的關(guān)系3、穩(wěn)定物價(jià)與國際收支平衡的關(guān)系4、經(jīng)濟(jì)增長與國際收支平衡的關(guān)系（三）貨幣政策中間目標(biāo)1、貨幣政策中間