股票基礎(chǔ)技術(shù)分析報告報告材料

實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案行內(nèi)術(shù)語： 買入（看多） =渣=BUY 賣出（看空） =沽=SELL第一章 K線分析一．K線圖解：K線分陰、陽燭。由開盤價、收盤價、最高價與最低價構(gòu)成。最高價開盤價實(shí) 波體 幅收盤價最低價1.陽燭：開盤價低于收盤價（紅色）2.陰燭：開盤價高于收盤價（綠色）3.實(shí)體：開盤價與收盤價之間4.上影：實(shí)體頂點(diǎn)與最高價之間5.下影：實(shí)體底點(diǎn)與最低價之間6.波幅：最高價與最低價之間二．K線分類1.光頭光腳小陽線 2.光頭光腳小陰線最低價就是開盤價，最高價就是收盤價 開盤價就是最高價，收盤價就是最低價3.光頭光腳大陽線 4.光頭光頭大陰線多方走勢強(qiáng)勁，買方占絕 空方走勢強(qiáng)勁，賣方占絕對優(yōu)勢，空方毫無抵抗力。 對優(yōu)勢，多方毫無抵抗能力精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案5.帶上影線的陽線 6.帶上影線的陰線表示多方在上攻途中遇到了 表示多方在上攻途中遇到了阻力，上影線和實(shí)體的比例 阻力，上影線和實(shí)體的比例可以反映多方遇阻的程度，上影線越長，表示 可以反映多方遇阻的程度。壓力越大，實(shí)體的長度越長，表示多方的力量越強(qiáng)。上影線越長，表示壓力越大。7.帶下影線的陽線 8.帶下影線的陰線表示空方力量強(qiáng)大， 在下跌途中，一定程度上受到買方的抵抗， 下影線越長，買方力量越大。9.帶上下影線的陽線 10.帶上下影線的陰線表示上有支持，下有壓力 表示下有支持，上有壓力總體買方占優(yōu)，上影線越長 總體賣方占優(yōu)，上影線越長壓力越大；下影線越長 壓力越大；下影線越長支持越大；實(shí)體越長，多方實(shí)力越強(qiáng)。 支持越大；實(shí)體越長，空方實(shí)力越強(qiáng)。十字星K線表示開盤價和收盤價相同，多空力量暫處于平衡。十字星有很多變形形態(tài)，開盤價和收盤價可略有差異（中間可略帶實(shí)體）。上影線長表示賣方占優(yōu)勢，下影線長表示買方占優(yōu)勢。一字K線精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案表示開盤價、收盤價、最高價與最低價處于同一價位。通常只在一分鐘圖里出現(xiàn)。13.T字形K線表示開盤價和收盤價相同，下影線表示下方有一定支持。倒T字形K線表示開盤價與收盤價相同，上影線表示上方有一定壓力。三．K線組合形態(tài)在上漲行情中出現(xiàn)以下組合形態(tài)預(yù)示后市可能出現(xiàn)下跌行情：（1）黃昏之星：由三條K線組成，前陽燭、中十字星、后陰燭（十字星可帶小實(shí)體）止升錘：小實(shí)體上帶有一定長度的上影線（可陰可陽）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（3）吊頸：有較長下影線的、實(shí)體較小的（可陰可陽）（4）穿頭破腳 1：由兩條K線組成，前陽后陰，后包前（不包上、下影線）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（5）平頂：由兩條以上 K線組成，且最高價處于同一價位（6）身懷六甲 1：由兩條K線組成，前陽后陰，前包后（不包上、下影線）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（7）十字胎 1：由兩條K線組成，前陽后十字星，前包十字星（不包上、下影線）在下跌行情中出現(xiàn)以上組合形態(tài)預(yù)示后市可能有上漲行情：（1）早晨之星：由三條K線組成，前陰燭、中十字星、后陽燭（十字星可帶小實(shí)體）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（2）止跌錘：小實(shí)體帶有一定長度的下影線（可陰可陽）（3）穿頭破腳 2：由兩條K線組成，前陰后陽，后包前（不包上、下影線）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（4）平底：由兩條以上 K線組成，且最低價處于同一價位（5）身懷六甲 2：由兩條K線組成，前陰后陽，前包后（不包上、下影線）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（6）十字胎 2：由兩條K線組成，前陰后十字星，前包十字星（不包上、下影線）第二章 形態(tài)分析.主要反轉(zhuǎn)形態(tài)頭肩頂1）左肩部分：持續(xù)一段上升的時間，過去在任何時間買進(jìn)的人都有利可圖，于是開始獲利賣出，令價格出現(xiàn)短期回落。2）頭部：價格經(jīng)過短期回落后，又一次強(qiáng)力的上升。價格升破上次的高點(diǎn)后再一次回落。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案3）右肩部分：價格下跌到接近上次的回落低點(diǎn)又再獲得支持回升，可是，市場投資的情緒顯著減弱，價格沒法抵達(dá)頭部的高點(diǎn)便開始回落，于是形成右肩部分。4）突破：從右肩頂部開始下跌穿破由左肩底和頭部底所連接的底部頸線，其突破頸線的幅度要超過市價的 3%以上或當(dāng)日、當(dāng)周的收盤價位于頸線以下，都可確認(rèn)突破。頭部左肩 右肩頸線頭肩頂簡單來說，頭肩頂?shù)男螤畛尸F(xiàn)出三個明顯的高峰，中間的高峰較其它兩個高峰的高點(diǎn)略高。市場含義：從這一形態(tài)可以觀察到雙方激烈爭奪的情況。 初時看好的力量不斷推動價格上升，市場投資情緒高漲，經(jīng)過一次短期的回落調(diào)整后，那些錯過上次升勢的人在調(diào)整期間買進(jìn)，價格繼續(xù)上升，而且越過上次的高點(diǎn)，表面看來，市場仍然健康和樂觀，但買方的力量在減弱中。那些對前景沒有信心和錯過上一次高點(diǎn)獲利的人，或是在回落低點(diǎn)買進(jìn)作短線投機(jī)的人紛紛賣出，于是價格再次回落。第三次的上升，為那些后知后覺錯過了上次上升機(jī)會的投資者提供了機(jī)會，但是價格無力升越上次的高點(diǎn)，差不多可以肯定過去看好的樂觀情緒已完全扭轉(zhuǎn)過來。未來市場將是疲弱無力，一次大幅的下跌即將來臨。注意事項(xiàng)：（1）一般來說，左肩和右肩高點(diǎn)大致相等，部分頭肩頂?shù)挠壹巛^左肩低。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案2）頭肩頂是個殺傷力十分強(qiáng)大的形態(tài)，通常其跌幅不會小于最小目標(biāo)價位。最小目標(biāo)價位測量方法：頭部最高點(diǎn)畫一條垂直線到頸線，然后在完成右肩頂突破頸線的一點(diǎn)開始向下量出同樣的長度，由此量出的長度就是價格將下跌的最小目標(biāo)價位。3）頭肩頂出現(xiàn)時，指標(biāo)往往會出現(xiàn)背離現(xiàn)象，應(yīng)注意結(jié)合使用。頭肩底與頭肩頂相反：形成左肩時，價格下跌，接著價格又再下跌且跌破上次的最低點(diǎn)，形成頭部，當(dāng)價格回升到上次的反彈高點(diǎn)時，出現(xiàn)第三次的下跌，在跌至左肩的水平，跌勢便穩(wěn)定下來，形成右肩。最后價格正式啟動一次升勢，其頸線阻力被沖破時，整個形態(tài)成立。頭肩底頸線左肩 右肩頭部3.V形底及V形頂形底構(gòu)成：1）下跌階段：通常V形底的左方跌勢十分陡峭，而且持續(xù)一段較短時間。2）轉(zhuǎn)勢點(diǎn)：V形底的底部十分尖銳，形成這轉(zhuǎn)勢點(diǎn)的時間一般僅需兩三個工作日。3）回升階段：價格從低點(diǎn)回升。形頂構(gòu)成：（1） 上升階段：通常 V形頂?shù)淖蠓綕q勢十分陡峭，而且持續(xù)一段較短時間。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案2）轉(zhuǎn)勢點(diǎn)：V形頂?shù)捻敳渴旨怃J，形成這轉(zhuǎn)勢點(diǎn)的時間一般僅需兩三個工作日。3）下跌階段：價格從高點(diǎn)下降。市場含義：由于市場中賣方的力量很大， 令價格穩(wěn)定而又持續(xù)地下跌， 當(dāng)這股力量消失之后，買方的力量完全控制整個市場，使得價格出現(xiàn)戲劇性的回升，幾乎以下跌時同樣的速度收復(fù)失地。注意事項(xiàng)：（1） V形反轉(zhuǎn)形成的一個條件是事先必定有趨勢存在， 而且經(jīng)常產(chǎn)生在市場持續(xù)單邊大幅運(yùn)動之后，市場似乎已遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了絕大多數(shù)正常的預(yù)期，形成這種反轉(zhuǎn)往往會伴隨有較重大的事件。2）反轉(zhuǎn)前幾乎毫無征兆，市場原有的趨勢往往出人意料地突然轉(zhuǎn)向。3）出現(xiàn)V形反轉(zhuǎn)時，往往K線組合會出現(xiàn)穿頭破腳、早晨之星等形態(tài)。V形底 V形頂4.M 頂及W底M頂：具有兩個顯著的峰，其價格水平大致相同。市場含義：當(dāng)價格無力沖破上次高點(diǎn)，收于谷底之下， M頂形態(tài)完成，標(biāo)志著趨勢向下方的反轉(zhuǎn)；W底形態(tài)完成，標(biāo)志著趨勢向上方的反轉(zhuǎn)。 “從市場心理而言，當(dāng)市場要轉(zhuǎn)向時，往往心有不甘，會嘗試回到原來的趨勢，在徹底失敗后，才會心甘情愿地掉頭而走，一般雙峰（雙谷）之間持續(xù)的時間越長，形態(tài)的高度越大，即將來臨的反轉(zhuǎn)潛力就越大。 ”注意事項(xiàng)：（1） 在實(shí)際應(yīng)用中，經(jīng)常出現(xiàn)兩個峰（谷）值不同的情況，不必茍求數(shù)值的完全相同。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（2）經(jīng)常出現(xiàn)指標(biāo)的背離，應(yīng)注意綜合判斷。（3）在頂部（底部）反轉(zhuǎn)時，可以用K線組合形態(tài)輔助判斷。M頂W底三重頂及三重底是頭肩頂及頭肩底形態(tài)的一種變形，它由三個一樣高的頂（底）組成。注意事項(xiàng)：頸線和頂部（底部）連線是水平的，所以具有矩形特征，如果高度依次從左到右是下降（上升）的，則演變成直角三角形形態(tài)。三重頂 三重底精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案弧形頂及弧形底弧形頂：價格呈弧形上升。即價格不斷升高，但后一高點(diǎn)比前一高點(diǎn)稍有上升，持續(xù)一段時間后，逐漸轉(zhuǎn)為慢慢下跌，把這些點(diǎn)連接起來，就形成一個圓弧頂。市場含義：經(jīng)過一段買方力量強(qiáng)于賣方力量的升勢后，買方趨弱或僅能維持原來的購買力量，使?jié)q勢緩和，而賣方力量卻不斷加強(qiáng)，最后雙方力量均衡，此時，價格會保持沒有上升的靜止?fàn)顟B(tài)。如果賣方力量超過買方， 價格開始逐漸回落， 開始只是慢慢改變， 跌勢不明顯，但后期則由賣方完全控制市場，跌勢便轉(zhuǎn)急，說明一個下跌趨勢即將來臨。注意事項(xiàng)：1）有時當(dāng)圓形頭部形成后，價格并不馬上下跌，只反復(fù)向橫發(fā)展形成徘徊區(qū)稱作碗柄。一般來說，這碗柄很快便會突破，價格繼續(xù)朝著預(yù)期的下跌趨勢發(fā)展。2）在價格開始快速下跌時可賣出。3）在實(shí)際應(yīng)用中圓弧頂并不常見，往往形成整理形態(tài)而不會形成反轉(zhuǎn)形態(tài)。弧形底：價格呈弧形下降。價格雖不斷下降，但持續(xù)一段時間后，逐漸轉(zhuǎn)為慢慢上升，把這些點(diǎn)連接起來，就形成一個圓弧底。市場含義：經(jīng)過一段賣方力量強(qiáng)于買方力量的跌勢后，賣方趨弱或僅能維持原來的力量，使跌勢緩和，而買方力量卻不斷加強(qiáng)，最后雙方力量均衡，此時，價格會保持沒有下跌的靜止?fàn)顟B(tài)。如果買方力量超過賣方，價格開始逐漸上升，開始只是慢慢改變，升勢不明顯，但后期則由買方完全控制市場，升勢便轉(zhuǎn)急，說明一個上升趨勢即將來臨。注意事項(xiàng)：1）有時當(dāng)圓形底部形成后，價格并不馬上上升，只反復(fù)向橫發(fā)展形成徘徊區(qū)稱作碗柄。一般來說，這碗柄很快便會突破，價格繼續(xù)朝著預(yù)期的上升趨勢發(fā)展。2）在價格快速上升時可買進(jìn)。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案（3）在實(shí)際應(yīng)用中圓弧底并不常見，往往形成整理形態(tài)而不會形成反轉(zhuǎn)形態(tài)?；⌒雾?弧形底島形上島形：上升行情時，價格會不斷上揚(yáng)，并在某一交易日出現(xiàn)跳空，產(chǎn)生一個缺口上沖，接著，價格在某一高位橫向盤整一段時間，突然又跳空下跌產(chǎn)生另一個缺口，由于兩個缺口大致出現(xiàn)在同一價格位置，使上方一片價格波動區(qū)域像個海中孤島。這是上島形反轉(zhuǎn)形態(tài)。下島形則相反。市場含義：上島形往往在一致看好金市時出現(xiàn)，出現(xiàn)向上跳空缺口后，價格繼續(xù)上漲一段時期，空方逐漸占優(yōu)勢，價格開始下跌，在某一部位會出現(xiàn)向下的跳空缺口，開始一輪跌勢。下島形往往在一致看淡金市時出現(xiàn)，出現(xiàn)向下跳空缺口后，價格繼續(xù)下跌一段時期，多方逐漸占優(yōu)勢，價格開始上升，在某一部位會出現(xiàn)向上的跳空缺口，開始一輪升勢。島形一般出現(xiàn)在一個中期或一個長期行情中，一旦形成島形，必須當(dāng)機(jī)立斷作出判斷。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案上島形出現(xiàn)后應(yīng)拋出，而下島形出現(xiàn)時應(yīng)買入。上島形 下島形二．通道分析上升通道：由兩條上升的平行線構(gòu)成，價格上升和下跌的幅度局限于平行線所夾的區(qū)間內(nèi)。市場含義：反映以買方力量為主導(dǎo)的市場，盡管買方力量占優(yōu)勢的情況下，賣方力量反復(fù)被消化，價格持續(xù)上升，處于上升趨勢。下降通道：市場含義則與上升通道相反。橫向通道：由兩條水平的平行線構(gòu)成，上升和下跌價格局限在平行線內(nèi)。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案市場含義：反映買賣雙方力量相持，行情進(jìn)入一個短暫均衡狀態(tài)，這樣的市場缺乏明確方向，當(dāng)價格突破橫向通道時，往往代表新的趨勢即將展開。上升通道 橫向通道 下降通道通道突破：1）同方向突破：繼續(xù)持倉或同方向建倉，代表通道雖然被突破，但市場原有趨勢并非減弱，而是進(jìn)一步增強(qiáng)了，價格呈沿著原來方向加速發(fā)展的趨勢。2）反方向突破：了結(jié)平倉，或反方向建倉。代表市場走勢在發(fā)生轉(zhuǎn)變。3）通道突破的測算作用：一旦通道被突破，價格通常將順著突破的方向達(dá)到與通道寬度相等的距離，因此可以根據(jù)通道的寬度，以突破點(diǎn)起，順著方向投影出去，就可以算出價格發(fā)展的目標(biāo)價位。4）通道注意：假性突破：在價格變化過程中，并非所有價格均勻地在通道內(nèi)震動，期間會有出現(xiàn)短暫性價格穿越狀況，但并非代表價格已經(jīng)突破通道，而是經(jīng)過短暫修正后重新回到通道中，隨著通道延伸繼續(xù)發(fā)展。這種情況稱為假性突破。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案通道的修正：通道突破并非代表市場趨勢將發(fā)生改變，特別是通道被同一方向突破的情況下，價格仍將朝著原來方向繼續(xù)發(fā)展。這種情況下需要對通道進(jìn)行修正，以適合市場的進(jìn)一步演變。三.主要整理形態(tài)三角形1）上升三角形：由一條水平線與另一條斜線相交所形成。價格上升，遇到水平線掉頭向下，遇到下面斜線又掉頭向上，隨著金價右移形成一個上升三角形，當(dāng)突破點(diǎn)出現(xiàn)就是建倉的適合時機(jī)。2）下降三角形：與上升三角形相反。3）對稱三角形：價格經(jīng)過一段猛烈上漲或下跌后，進(jìn)入橫盤整理，兩條聚攏的價格趨勢線越交越窄，形成一個由左向右的對稱三角形。三角形突破后最小目標(biāo)價位： 三角形最寬處垂直高度或在三角形斜線畫一條平行線， 高度就是最小目標(biāo)價位。上升三角形 下降三角形 對稱三角形精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案旗形1）上升旗形：在大幅上漲行情后，獲利回吐，價格出現(xiàn)劇烈波動，把調(diào)整的高點(diǎn)和低點(diǎn)分別用一條水平線連接就可以畫出一個向下傾斜的長方形的旗形。直到形成新的向上突破，完成上升旗形走勢。2）下降旗形：與上升旗形的市場意義正好相反。上升旗形 下降旗形楔形1）下降楔形：價格經(jīng)過一波一波上漲，到后期上漲動力逐漸衰竭，用線將最高價連線，再用另一條線將最低價連線，會看到兩條趨勢線不是平行的上升通道，而是收斂成一個下降楔形，又稱上傾楔形。2）上升楔形：市場意義則與下降楔形相反。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案下降楔形 上升楔形注意事項(xiàng)：首先要等行情走出來才能判斷。 由于楔形同時具備了三角形和旗形的共同特點(diǎn)，所以楔形在使用中應(yīng)當(dāng)注重價位對阻力與支持位的突破。不應(yīng)死板的將其歸結(jié)為楔形。矩形價格在上下兩條水平線之間上下浮動所構(gòu)成， 價格上升到某水平時遇到阻力， 無法上升，調(diào)頭回落。但回落到某一低點(diǎn)又獲支持而上升。 但是回到上次同一高位又一次受阻， 而下落到上次低點(diǎn)又再次得到支持。 這種振蕩會持續(xù)一個階段， 這些短期高點(diǎn)與低點(diǎn)分別以水平線連接，便形成矩形。是一種調(diào)整形態(tài)，通常是已有趨勢中的調(diào)整階段。注意事項(xiàng)：當(dāng)收盤價在矩形的上邊界或下邊界以外時，矩形形態(tài)完成突破，并且應(yīng)指向原有的趨勢，不過要警惕矩形有可能演化成反轉(zhuǎn)形態(tài)。矩形向上突破后，原有的價格區(qū)間的上邊界將演化成重要的支持。矩形向下突破后，原有的價格區(qū)間的下邊界將演化成重要的阻力。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案上升趨勢中看漲矩形 下降趨勢中看跌矩形喇叭形價格經(jīng)過一段時間的上升后下跌，然后再上升再下跌，價格上升的高點(diǎn)比上次的高點(diǎn)高，下跌的低點(diǎn)比上次的低點(diǎn)低。整個形態(tài)以狹窄的波動開始，然后向上下兩方擴(kuò)大，把上下的高、低點(diǎn)分別用線連接，就可以畫出一個喇叭形。市場含義：由投資者沖動和不理性的情緒所造成，投資者受到市場強(qiáng)烈的投機(jī)風(fēng)氣或傳言所影響，當(dāng)價格上升的時候便瘋狂追上，但對市場前景卻一無所知或沒信心，當(dāng)價格下跌時又盲目性加入拋售，沖動和雜亂無章的行為，使得金價不正常地大起大落。注意事項(xiàng)：1）出現(xiàn)在上升行情的頂部：一般是下跌形態(tài)，暗示上升趨勢將要完成，但是形態(tài)沒有明確指出下跌出現(xiàn)的時間，只有當(dāng)喇叭形的下線被跌破時，形態(tài)才可確認(rèn)?？梢再u出。2）出現(xiàn)在上升行情的中部：價格選擇向其上軌破位的話，一般為持續(xù)形態(tài)，表示上升行情將要繼續(xù)。在破位前的一段時期往往會演變成其它形態(tài)，如楔形、三角形等。精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案出現(xiàn)在頂部的反轉(zhuǎn)喇叭形 出現(xiàn)在中途的持續(xù)喇叭形菱形又稱鉆石形或?qū)毷?，可看作三角形的一種變化，其使用規(guī)則與三角形相同。菱形第三章 指標(biāo)技術(shù)分析叉出現(xiàn)的用途： 向下交叉出現(xiàn)叫死叉；向上交叉出現(xiàn)叫金叉。移動平均線（均線）是一種追蹤市場趨勢過程的工具，通過計(jì)算價格數(shù)據(jù)的平均值構(gòu)成一條起伏的曲線，從這條曲線可以探索潛在趨勢的發(fā)展。一般常用 5、10、20、30、60、90、120天均線作為參考。短期平均線對價格變化很敏感，而長期平均線則遲鈍些。2.平滑異同移動平均指標(biāo)（ MACD）精彩文檔實(shí)用標(biāo)準(zhǔn)文案基本原理是借用短中期白色快速（ DIFF）與黃色慢速移動平均線（ DEA）分離、聚合的征兆功能，加上雙重平滑處理（ 0線上紅色與下綠色條表示多、空兩方力量多少） ，判別大勢的位置和買進(jìn)、賣出的時機(jī)。一般參數(shù)為 LONG=26 、SHORT=12、M=9注意事項(xiàng)：1）DIFF與DEA均在0線之上大勢是多頭市場。2）DIFF與DEA均在0線之下