貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討課件

貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討課件12019年4月28日主講人：王景波貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討2019年4月28日主講人：王景波貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討2

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)34

嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)2

業(yè)務(wù)探討的背景1貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)格控3

業(yè)務(wù)探討的背景第一部分業(yè)務(wù)探討的背景第一部分4業(yè)務(wù)探討的背景

針對(duì)近年來(lái)部分企業(yè)以自有資金或銀行授信，通過貿(mào)易及物流倉(cāng)儲(chǔ)等形式為客戶提供變相融資服務(wù)業(yè)務(wù)，一些地區(qū)發(fā)生利用鋼材庫(kù)存或倉(cāng)單重復(fù)質(zhì)押騙取資金案件，并逐步向其他商品領(lǐng)域蔓延，嚴(yán)重危及企業(yè)和國(guó)有資產(chǎn)安全。為此，國(guó)資委2019年4月下發(fā)31號(hào)文《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)中央企業(yè)大宗商品經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范有關(guān)事項(xiàng)的緊急通知》對(duì)貿(mào)易業(yè)務(wù)提出了嚴(yán)格的要求。2019年4月國(guó)資委再次召集相關(guān)事務(wù)所召開座談會(huì)，重申貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，要求事務(wù)所、審計(jì)師嚴(yán)格把關(guān)并補(bǔ)充披露相關(guān)央企貿(mào)易業(yè)務(wù)的專題報(bào)告。業(yè)務(wù)探討的背景針對(duì)近年來(lái)部分企業(yè)以自有資金或銀行授信，5嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分

一、融資性貿(mào)易

二、閉環(huán)交易

三、采購(gòu)和銷售對(duì)象均為同一集團(tuán)

四、毛利為零或?yàn)樨?fù)，同時(shí)實(shí)物流證據(jù)不足

五、無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)證據(jù)的貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分一、融資性貿(mào)易6一、融資性貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)融資性業(yè)務(wù)其實(shí)質(zhì)為本不具備金融功能但具有相對(duì)資金優(yōu)勢(shì)的企業(yè)為市場(chǎng)中的其他資金缺乏主體以商品購(gòu)銷的形式向其提供資金支持的一種“類銀行”業(yè)務(wù)，即所謂的“影子銀行”業(yè)務(wù)。融資性貿(mào)易資金占用大、業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高、收益與風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重不對(duì)等、潛在較大經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)資委31號(hào)文將融資性貿(mào)易列為高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，嚴(yán)禁開展無(wú)商品實(shí)物、無(wú)貨權(quán)流轉(zhuǎn)或原地轉(zhuǎn)庫(kù)的融資性業(yè)務(wù)。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)7一、融資性貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)融資性貿(mào)易常見的兩種情形：（一）變相對(duì)外借款情形A企業(yè)支付預(yù)付款給B企業(yè)，使其長(zhǎng)期占用，約定資金占用利率，即該筆業(yè)務(wù)的利潤(rùn)為B企業(yè)支付給A企業(yè)的借款利息。結(jié)算時(shí)A企業(yè)將利息加計(jì)入銷售價(jià)格開票給B企業(yè)指定的C企業(yè)（C企業(yè)往往為B企業(yè)實(shí)質(zhì)控制的企業(yè)），資金通過C企業(yè)回流。貿(mào)易過程中無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)，實(shí)質(zhì)為A企業(yè)向外部企業(yè)提供借款，嚴(yán)格禁止。B企業(yè)A企業(yè)C企業(yè)間隔較長(zhǎng)預(yù)付款加計(jì)利息銷售資金回流B企業(yè)指定通過C企業(yè)回流資金嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（一）變相對(duì)外借款情形B企業(yè)A企業(yè)C企業(yè)間8一、融資性貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)融資性貿(mào)易常見的兩種情形：（二）對(duì)外提供開票渠道情形B、C企業(yè)約定拆借資金，利用A企業(yè)開票實(shí)現(xiàn)資金流轉(zhuǎn)，A企業(yè)充當(dāng)為外部企業(yè)提供開票渠道且虛增貿(mào)易額角色。交易過程無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，嚴(yán)格禁止。B企業(yè)A企業(yè)C企業(yè)B、C企業(yè)之間拆借資金資金資金嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（二）對(duì)外提供開票渠道情形B企業(yè)A企業(yè)C企9二、閉環(huán)交易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)閉環(huán)交易指同一商品來(lái)回買賣，交易三方或多方形成閉環(huán)交易。此類交易目的可能存在兩種情形，一是開具票據(jù)套取銀行資金；二是虛增貿(mào)易額。此類業(yè)務(wù)無(wú)商業(yè)實(shí)質(zhì)，嚴(yán)格禁止。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)10二、閉環(huán)交易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)閉環(huán)交易兩種情形：（一）三方形成閉環(huán)A企業(yè)從B企業(yè)采購(gòu)一批貨物銷售給C企業(yè)，而C企業(yè)的該批貨物又是從B企業(yè)采購(gòu)的，三方形成閉環(huán)交易，屬于嚴(yán)格禁止模式。A企業(yè)B企業(yè)C企業(yè)嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（一）三方形成閉環(huán)A企業(yè)B企業(yè)C企業(yè)11二、閉環(huán)交易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)閉環(huán)交易兩種情形：（二）多方形成閉環(huán)即通過4、5家企業(yè)（個(gè)別情形下涉及的企業(yè)更多）來(lái)回買賣同一商品。此類業(yè)務(wù)為三方閉環(huán)交易的延伸，此類閉環(huán)交易從某一企業(yè)流程貌似正常交易，但實(shí)質(zhì)為虛增貿(mào)易額，嚴(yán)格禁止。對(duì)于此類模式需要企業(yè)在交易中認(rèn)真甄別。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（二）多方形成閉環(huán)12三、采購(gòu)和銷售對(duì)象為外部同一集團(tuán)嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)該模式的表現(xiàn)形式為A企業(yè)從外部某集團(tuán)所屬的B公司采購(gòu)貨物，銷售給該集團(tuán)所屬的C公司。此種貿(mào)易模式規(guī)避了新興際華合并報(bào)表收入抵消，但虛增了外部集團(tuán)合并報(bào)表的收入項(xiàng)目，此類交易無(wú)商業(yè)實(shí)質(zhì)，明確禁止此類貿(mào)易。即使相關(guān)業(yè)務(wù)合同、資金流、實(shí)物流等資料齊全也不應(yīng)確認(rèn)收入。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)13四、毛利為零或?yàn)樨?fù)，同時(shí)實(shí)物流證據(jù)不足嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)A企業(yè)從B企業(yè)采購(gòu)貨物，銷售給C企業(yè)，毛利為零（包括單筆為零或正負(fù)相抵為零）或者為負(fù)，同時(shí)僅有業(yè)務(wù)貨權(quán)轉(zhuǎn)移證明，沒有運(yùn)單或倉(cāng)儲(chǔ)單等外部證據(jù)證明實(shí)物流轉(zhuǎn)的真實(shí)性，可以得出貿(mào)易業(yè)務(wù)無(wú)商業(yè)實(shí)質(zhì)的判斷，因此即使資金流齊全也不應(yīng)確認(rèn)收入。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)14五、無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)證據(jù)的貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)的貿(mào)易不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)。集團(tuán)所屬企業(yè)實(shí)物流轉(zhuǎn)通過自身倉(cāng)庫(kù)或租用的倉(cāng)庫(kù)情況較少，主要是在上游企業(yè)或下游企業(yè)的倉(cāng)庫(kù)交貨，且運(yùn)費(fèi)均由對(duì)方負(fù)擔(dān)。對(duì)于此類業(yè)務(wù)，應(yīng)分情形取得實(shí)物流轉(zhuǎn)證據(jù)：若在上游企業(yè)倉(cāng)庫(kù)交貨，則下游企業(yè)會(huì)委托物流公司或自行派車提貨；若下游企業(yè)倉(cāng)庫(kù)交貨，則上游企業(yè)會(huì)委托物流公司或自行派車送貨。對(duì)方委托物流公司運(yùn)輸?shù)?，取得物流公司的運(yùn)單及發(fā)票復(fù)印件可證明實(shí)物的流轉(zhuǎn)。下游企業(yè)自行派車提貨的，需要下游企業(yè)開具提貨函提貨，同時(shí)保存貨物交接過程的磅單、驗(yàn)收單等資料以證明實(shí)物流轉(zhuǎn)；上游企業(yè)將貨物自行運(yùn)至下游企業(yè)倉(cāng)庫(kù)交貨的，上游企業(yè)的出庫(kù)單、下游企業(yè)的入庫(kù)單、貨物交接過程的磅單、驗(yàn)收單等資料證明實(shí)物流轉(zhuǎn)。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)15嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分

一、質(zhì)押融資業(yè)務(wù)

二、與主業(yè)無(wú)關(guān)的貿(mào)易

三、有實(shí)物流但毛利為負(fù)

四、轉(zhuǎn)口貿(mào)易

五、墊資貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分一、質(zhì)押融資業(yè)務(wù)16一、質(zhì)押融資業(yè)務(wù)嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)國(guó)資委31號(hào)文要求各央企將質(zhì)押融資業(yè)務(wù)納入高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)范圍，分類清理、從嚴(yán)管控。對(duì)于此類業(yè)務(wù)，要按照國(guó)資委31號(hào)文要求制定相關(guān)制度規(guī)范管理、嚴(yán)格控制風(fēng)險(xiǎn)。集團(tuán)所屬企業(yè)通過貿(mào)易形成的倉(cāng)單、票據(jù)等質(zhì)押為本企業(yè)融資，應(yīng)該嚴(yán)格控制規(guī)模，注意風(fēng)險(xiǎn)，避免因規(guī)模過大資金鏈斷鏈對(duì)貿(mào)易業(yè)務(wù)的反噬風(fēng)險(xiǎn)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)17二、與主業(yè)無(wú)關(guān)的貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)2019年結(jié)合國(guó)資委下發(fā)的31號(hào)文、集團(tuán)總部與二級(jí)公司、會(huì)計(jì)師事務(wù)所一起對(duì)下屬44戶重點(diǎn)企業(yè)進(jìn)行專項(xiàng)調(diào)研和檢查，根據(jù)調(diào)研情況統(tǒng)一制定了貿(mào)易業(yè)務(wù)專業(yè)化、實(shí)體化的調(diào)整原則，要求所屬企業(yè)退出非主業(yè)貿(mào)易業(yè)務(wù)。從2019年審計(jì)情況看，仍有部分工業(yè)企業(yè)開展了與主業(yè)無(wú)關(guān)的貿(mào)易業(yè)務(wù)，為此我們建議各企業(yè)嚴(yán)格按集團(tuán)要求開展貿(mào)易業(yè)務(wù)，嚴(yán)控與主業(yè)無(wú)關(guān)且毛利率低的貿(mào)易業(yè)務(wù)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)18三、有實(shí)物流但毛利為負(fù)嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)對(duì)于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中存在的有實(shí)物流轉(zhuǎn)但毛利預(yù)期為負(fù)的業(yè)務(wù)，應(yīng)嚴(yán)格管控。此類貿(mào)易業(yè)務(wù)事前應(yīng)經(jīng)過充分的論證其可行性及給企業(yè)帶來(lái)潛在的效益、判斷風(fēng)險(xiǎn)與收益對(duì)等性再進(jìn)行決策。但該類業(yè)務(wù)的前提是必須有實(shí)物流、有商業(yè)實(shí)質(zhì)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)19四、轉(zhuǎn)口貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)口貿(mào)易收入確認(rèn)的兩種情形：（一）按業(yè)務(wù)收入全額確認(rèn)收入的前提是該筆業(yè)務(wù)是企業(yè)的自營(yíng)業(yè)務(wù)，即企業(yè)自主選擇供應(yīng)商、客戶及商品并獨(dú)立與之簽訂采購(gòu)合同和銷售合同，并按照合同約定在相應(yīng)的階段承擔(dān)貨物持有期間的風(fēng)險(xiǎn)。（二）按代理合同的約定只將代理費(fèi)確認(rèn)為收入。這類情況企業(yè)實(shí)質(zhì)從事的是代理業(yè)務(wù)而非自營(yíng)業(yè)務(wù)，即與該業(yè)務(wù)相關(guān)的供應(yīng)商、客戶及商品并非由企業(yè)決定，企業(yè)也不提供資金，只按代理合同約定在代理事項(xiàng)完成前或完成后分階段或一次性收取代理費(fèi)。與代理有關(guān)的貨物風(fēng)險(xiǎn)根據(jù)代理合同約定執(zhí)行。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)20四、轉(zhuǎn)口貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的方式選擇上要審慎。第一種模式的特點(diǎn)是利潤(rùn)高風(fēng)險(xiǎn)高，第二種模式的特點(diǎn)是風(fēng)險(xiǎn)低利潤(rùn)低，因此企業(yè)對(duì)上述的貿(mào)易模式要進(jìn)行嚴(yán)格管控，避免由此帶來(lái)的資金風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)杠桿風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)21五、墊資貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)國(guó)資委將預(yù)付賬款大于預(yù)收賬款的貿(mào)易業(yè)務(wù)統(tǒng)稱為墊資貿(mào)易業(yè)務(wù)。此類業(yè)務(wù)由于會(huì)給企業(yè)帶來(lái)較大的資金壓力和風(fēng)險(xiǎn)，列為嚴(yán)格管控目標(biāo)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)22貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)第三部分

一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)

二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)

三、資金風(fēng)險(xiǎn)

四、稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)第三部分一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)23一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（一）國(guó)資監(jiān)管力度不斷加強(qiáng)國(guó)資委對(duì)央企貿(mào)易業(yè)務(wù)的監(jiān)管力度不斷加強(qiáng)，尤其是2019年，國(guó)資委通報(bào)部分企業(yè)為客戶提供變相融資服務(wù)業(yè)務(wù)，一些地區(qū)發(fā)生利用庫(kù)存或倉(cāng)單重復(fù)質(zhì)押騙取資金案件，并逐步向其他商品領(lǐng)域蔓延，嚴(yán)重危及企業(yè)和國(guó)有資產(chǎn)安全。國(guó)資委發(fā)文要求央企加強(qiáng)對(duì)大宗商品經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)管理，完善風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)24一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管

2019年5月國(guó)家外管局發(fā)布20號(hào)文《國(guó)家外匯管理局關(guān)于加強(qiáng)外匯資金流入管理有關(guān)問題的通知》，明確加強(qiáng)外匯資金流入管理有關(guān)問題。同月，下發(fā)53號(hào)文《國(guó)家外匯管理局綜合司關(guān)于開展打擊虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易專項(xiàng)行動(dòng)的通知》。外管局此舉，使轉(zhuǎn)口貿(mào)易面臨了新一輪監(jiān)管風(fēng)暴。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)25一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管2019年12月，國(guó)家外管局召開銀行貿(mào)易融資檢查暨政策通報(bào)會(huì)，36家中、外資銀行相關(guān)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人參加會(huì)議。會(huì)議通報(bào)了外管局2019年開展的“打擊虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易專項(xiàng)行動(dòng)”工作情況。截至2019年11月底，專項(xiàng)行動(dòng)已查驗(yàn)虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易單證1076份，涉及企業(yè)112家，涉嫌違規(guī)金額超過25億美元。其中，41家企業(yè)已進(jìn)入行政處罰程序，12家涉案企業(yè)已移送公安機(jī)關(guān)。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)26一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管根據(jù)外管局20號(hào)、53號(hào)文的精神及2019年12月的通報(bào)會(huì)情況，外管對(duì)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的主要監(jiān)管新政如下：

1、督促銀行完善貿(mào)易融資真實(shí)性、合規(guī)性審核并加大對(duì)銀行違規(guī)行為的處罰力度。銀行未充分履行審查職責(zé)的，外管局將進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)提示或按照有關(guān)規(guī)定予以處罰。銀行審核要確保兩點(diǎn)：一是貨權(quán)，即考察相關(guān)貨權(quán)憑證。如果貨物處于運(yùn)輸途中就要考察運(yùn)輸單據(jù)，尤其是提單，如果貨物存放在倉(cāng)庫(kù)就要考察倉(cāng)單。因?yàn)橘I方?jīng)]有貨權(quán)，按理不可能銷售貨物。二是貨權(quán)轉(zhuǎn)移，即考察真實(shí)存在的貨權(quán)轉(zhuǎn)移憑證，主要看購(gòu)銷合同和發(fā)票。實(shí)務(wù)中，為了套利而構(gòu)造的轉(zhuǎn)口貿(mào)易，通常發(fā)生于合伙人或關(guān)聯(lián)企業(yè)之間，所以，貨權(quán)轉(zhuǎn)移憑證可以輕易獲得，幾乎都是真實(shí)的。但是，運(yùn)輸公司或貨物存放的倉(cāng)儲(chǔ)公司，往往是獨(dú)立第三方，其出具的提單或倉(cāng)單不容易獲得。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)27一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管

2、外匯局對(duì)資金流與貨物流嚴(yán)重不匹配或流入量較大的企業(yè)發(fā)送風(fēng)險(xiǎn)提示函，要求其在10個(gè)工作日內(nèi)說明情況。企業(yè)未及時(shí)說明情況或不能提供證明材料并做出合理解釋的，外管局依據(jù)《貨物貿(mào)易外匯管理指引實(shí)施細(xì)則》第五十五條等規(guī)定，將其列為B類企業(yè)。

B類企業(yè)轉(zhuǎn)口貿(mào)易項(xiàng)下外匯收入，應(yīng)在其進(jìn)行相應(yīng)轉(zhuǎn)口貿(mào)易對(duì)外支付后方可結(jié)匯或劃轉(zhuǎn)；同一筆轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)的收支應(yīng)當(dāng)在同一家銀行辦理；新簽訂的轉(zhuǎn)口貿(mào)易合同，其收入和支出的結(jié)算貨幣應(yīng)當(dāng)同為外匯或人民幣。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)28一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管

3、強(qiáng)化監(jiān)測(cè)分析與窗口指導(dǎo)；對(duì)異常資金流入線索，主動(dòng)開展現(xiàn)場(chǎng)核查或檢查；對(duì)于使用虛假單證進(jìn)行套利交易的案件，依法從重處罰；對(duì)違反外匯管理規(guī)定導(dǎo)致違規(guī)資金流入的銀行、企業(yè)等主體，應(yīng)依法給予罰款、停止經(jīng)營(yíng)相關(guān)業(yè)務(wù)、追究負(fù)有直接責(zé)任的相關(guān)人員責(zé)任等處罰，并加大公開披露力度。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)29一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管縱觀外管對(duì)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的監(jiān)管新政，其根本是支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)真實(shí)貿(mào)易，防止企業(yè)虛構(gòu)貿(mào)易背景套取銀行融資。對(duì)真實(shí)貿(mào)易背景的監(jiān)控其實(shí)與我們上述提到的國(guó)內(nèi)貿(mào)易一致，即具有商業(yè)實(shí)質(zhì)、資金流、物流齊全。轉(zhuǎn)口貿(mào)易的特殊性在其跨境套利與跨境避險(xiǎn)。實(shí)務(wù)中，跨境套利總是基于外部機(jī)會(huì)。這樣的外部機(jī)會(huì)主要有兩類：一是政策機(jī)會(huì)，即利用政策空間，如跨境人民幣結(jié)算的短債政策優(yōu)惠等；二是市場(chǎng)機(jī)會(huì)，即利用市場(chǎng)不平衡，如人民幣匯率變化、本外幣境內(nèi)外利率差異等。但無(wú)論是哪類行為，都需遵循貿(mào)易的真實(shí)性、合規(guī)性，都需完善風(fēng)險(xiǎn)防范內(nèi)控制度，控制資金風(fēng)險(xiǎn)、防止資金運(yùn)行“脫實(shí)向虛”。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)30二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

2019年和2019年，財(cái)政部、證監(jiān)會(huì)、審計(jì)署、銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)等五部委聯(lián)合發(fā)布《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》和《企業(yè)內(nèi)部控制配套指引》。2019年國(guó)資委財(cái)政部發(fā)布68號(hào)文《關(guān)于加快構(gòu)建中央企業(yè)內(nèi)部控制體系有關(guān)事項(xiàng)的通知》，力推企業(yè)內(nèi)控規(guī)范。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)31二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)貿(mào)易業(yè)務(wù)內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)：（一）決策不充分，導(dǎo)致抗市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)能力較弱。對(duì)開展貿(mào)易業(yè)務(wù)的企業(yè)來(lái)說，市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)是其核心風(fēng)險(xiǎn)之一。企業(yè)應(yīng)通過鞏固和完善科學(xué)決策體系、建立專業(yè)化經(jīng)營(yíng)，以及將產(chǎn)品、貿(mào)易方式、市場(chǎng)延伸等要素的多種組合來(lái)系統(tǒng)性提高企業(yè)對(duì)市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的承受能力。但某些企業(yè)開展貿(mào)易業(yè)務(wù)的過程中，未對(duì)貿(mào)易業(yè)務(wù)中商品市場(chǎng)充分研判，也未形成規(guī)范的價(jià)格決策機(jī)制，貿(mào)易毛利率較低。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)32二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)貿(mào)易業(yè)務(wù)內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)：（二）對(duì)貨權(quán)風(fēng)險(xiǎn)管控不健全，可能導(dǎo)致潛在損失。對(duì)無(wú)實(shí)物流的貿(mào)易，第一部分已提到屬于嚴(yán)格禁止業(yè)務(wù)，對(duì)有實(shí)物流的業(yè)務(wù)，應(yīng)加強(qiáng)貨物的貨權(quán)風(fēng)險(xiǎn)：

1、加強(qiáng)物流管理，對(duì)物流組織和存貨完善管理及監(jiān)控制度；2、細(xì)化貨權(quán)管理流程；3、對(duì)合作倉(cāng)庫(kù)、物流公司、運(yùn)輸單位建立動(dòng)態(tài)考核評(píng)價(jià)機(jī)制；4、建立業(yè)務(wù)、物流、單證和財(cái)務(wù)相互分立和相互稽核體系，結(jié)合財(cái)權(quán)與貨權(quán)兩條主線進(jìn)行多方稽核。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)33二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)貿(mào)易業(yè)務(wù)內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)：（三）對(duì)客戶信用評(píng)估不完善，可能導(dǎo)致壞賬風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)應(yīng)制定相應(yīng)的制度、流程來(lái)防范客戶信用風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)客戶資信調(diào)差，堅(jiān)持信用政策和管理措施并重。對(duì)預(yù)付款供應(yīng)商、賒銷客戶應(yīng)實(shí)施動(dòng)態(tài)跟蹤、監(jiān)督、反饋。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)34三、資金風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

融資性貿(mào)易為嚴(yán)格禁止業(yè)務(wù)，其資金風(fēng)險(xiǎn)不再贅述。企業(yè)貿(mào)易業(yè)務(wù)中資金風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在：（一）質(zhì)押融資的資金風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)通過貿(mào)易形成的倉(cāng)單、票據(jù)等質(zhì)押為本企業(yè)融資，可能導(dǎo)致的資金風(fēng)險(xiǎn)是規(guī)模過大致使資金鏈斷鏈。企業(yè)應(yīng)該嚴(yán)格控制規(guī)模，注意風(fēng)險(xiǎn)防范。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)35三、資金風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

（二）墊資貿(mào)易的資金風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)預(yù)付賬款大于預(yù)收賬款，占用企業(yè)資金量大，時(shí)間較長(zhǎng)，存在資金無(wú)法按時(shí)直接收回的風(fēng)險(xiǎn)。尤其是企業(yè)如墊資業(yè)務(wù)規(guī)模過大，則可能導(dǎo)致大額資金無(wú)法收回，最終可能導(dǎo)致企業(yè)資金鏈斷鏈。企業(yè)應(yīng)在完善內(nèi)控制度，做好風(fēng)險(xiǎn)防范措施的前提下審慎開展墊資貿(mào)易。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)36三、資金風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

（三）轉(zhuǎn)口貿(mào)易的資金風(fēng)險(xiǎn)1、匯率變動(dòng)帶來(lái)的資金風(fēng)險(xiǎn)。用外幣結(jié)算的轉(zhuǎn)口貿(mào)易在實(shí)際操作中會(huì)面臨匯率變動(dòng)帶來(lái)的資金風(fēng)險(xiǎn)。2、外匯監(jiān)管的業(yè)務(wù)審核可能會(huì)對(duì)外匯結(jié)算的及時(shí)性產(chǎn)生影響，企業(yè)可能面臨資金結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)和資金收益的不確定性。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)37四、稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

國(guó)家稅務(wù)總局2019年7月發(fā)布33號(hào)公告《關(guān)于納稅人虛開增值稅專用發(fā)票征補(bǔ)稅款問題的公告》，對(duì)納稅人虛開增值稅專用發(fā)票，未就其虛開金額申報(bào)并繳納增值稅的，應(yīng)按照其虛開金額補(bǔ)繳增值稅。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)38謝謝！謝謝！39貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討課件402019年4月28日主講人：王景波貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討2019年4月28日主講人：王景波貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控探討41

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)

嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)34

嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)2

業(yè)務(wù)探討的背景1貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)格控42

業(yè)務(wù)探討的背景第一部分業(yè)務(wù)探討的背景第一部分43業(yè)務(wù)探討的背景

針對(duì)近年來(lái)部分企業(yè)以自有資金或銀行授信，通過貿(mào)易及物流倉(cāng)儲(chǔ)等形式為客戶提供變相融資服務(wù)業(yè)務(wù)，一些地區(qū)發(fā)生利用鋼材庫(kù)存或倉(cāng)單重復(fù)質(zhì)押騙取資金案件，并逐步向其他商品領(lǐng)域蔓延，嚴(yán)重危及企業(yè)和國(guó)有資產(chǎn)安全。為此，國(guó)資委2019年4月下發(fā)31號(hào)文《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)中央企業(yè)大宗商品經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范有關(guān)事項(xiàng)的緊急通知》對(duì)貿(mào)易業(yè)務(wù)提出了嚴(yán)格的要求。2019年4月國(guó)資委再次召集相關(guān)事務(wù)所召開座談會(huì)，重申貿(mào)易業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，要求事務(wù)所、審計(jì)師嚴(yán)格把關(guān)并補(bǔ)充披露相關(guān)央企貿(mào)易業(yè)務(wù)的專題報(bào)告。業(yè)務(wù)探討的背景針對(duì)近年來(lái)部分企業(yè)以自有資金或銀行授信，44嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分

一、融資性貿(mào)易

二、閉環(huán)交易

三、采購(gòu)和銷售對(duì)象均為同一集團(tuán)

四、毛利為零或?yàn)樨?fù)，同時(shí)實(shí)物流證據(jù)不足

五、無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)證據(jù)的貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分一、融資性貿(mào)易45一、融資性貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)融資性業(yè)務(wù)其實(shí)質(zhì)為本不具備金融功能但具有相對(duì)資金優(yōu)勢(shì)的企業(yè)為市場(chǎng)中的其他資金缺乏主體以商品購(gòu)銷的形式向其提供資金支持的一種“類銀行”業(yè)務(wù)，即所謂的“影子銀行”業(yè)務(wù)。融資性貿(mào)易資金占用大、業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)高、收益與風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重不對(duì)等、潛在較大經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)資委31號(hào)文將融資性貿(mào)易列為高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，嚴(yán)禁開展無(wú)商品實(shí)物、無(wú)貨權(quán)流轉(zhuǎn)或原地轉(zhuǎn)庫(kù)的融資性業(yè)務(wù)。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)46一、融資性貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)融資性貿(mào)易常見的兩種情形：（一）變相對(duì)外借款情形A企業(yè)支付預(yù)付款給B企業(yè)，使其長(zhǎng)期占用，約定資金占用利率，即該筆業(yè)務(wù)的利潤(rùn)為B企業(yè)支付給A企業(yè)的借款利息。結(jié)算時(shí)A企業(yè)將利息加計(jì)入銷售價(jià)格開票給B企業(yè)指定的C企業(yè)（C企業(yè)往往為B企業(yè)實(shí)質(zhì)控制的企業(yè)），資金通過C企業(yè)回流。貿(mào)易過程中無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)，實(shí)質(zhì)為A企業(yè)向外部企業(yè)提供借款，嚴(yán)格禁止。B企業(yè)A企業(yè)C企業(yè)間隔較長(zhǎng)預(yù)付款加計(jì)利息銷售資金回流B企業(yè)指定通過C企業(yè)回流資金嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（一）變相對(duì)外借款情形B企業(yè)A企業(yè)C企業(yè)間47一、融資性貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)融資性貿(mào)易常見的兩種情形：（二）對(duì)外提供開票渠道情形B、C企業(yè)約定拆借資金，利用A企業(yè)開票實(shí)現(xiàn)資金流轉(zhuǎn)，A企業(yè)充當(dāng)為外部企業(yè)提供開票渠道且虛增貿(mào)易額角色。交易過程無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，嚴(yán)格禁止。B企業(yè)A企業(yè)C企業(yè)B、C企業(yè)之間拆借資金資金資金嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（二）對(duì)外提供開票渠道情形B企業(yè)A企業(yè)C企48二、閉環(huán)交易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)閉環(huán)交易指同一商品來(lái)回買賣，交易三方或多方形成閉環(huán)交易。此類交易目的可能存在兩種情形，一是開具票據(jù)套取銀行資金；二是虛增貿(mào)易額。此類業(yè)務(wù)無(wú)商業(yè)實(shí)質(zhì)，嚴(yán)格禁止。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)49二、閉環(huán)交易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)閉環(huán)交易兩種情形：（一）三方形成閉環(huán)A企業(yè)從B企業(yè)采購(gòu)一批貨物銷售給C企業(yè)，而C企業(yè)的該批貨物又是從B企業(yè)采購(gòu)的，三方形成閉環(huán)交易，屬于嚴(yán)格禁止模式。A企業(yè)B企業(yè)C企業(yè)嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（一）三方形成閉環(huán)A企業(yè)B企業(yè)C企業(yè)50二、閉環(huán)交易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)閉環(huán)交易兩種情形：（二）多方形成閉環(huán)即通過4、5家企業(yè)（個(gè)別情形下涉及的企業(yè)更多）來(lái)回買賣同一商品。此類業(yè)務(wù)為三方閉環(huán)交易的延伸，此類閉環(huán)交易從某一企業(yè)流程貌似正常交易，但實(shí)質(zhì)為虛增貿(mào)易額，嚴(yán)格禁止。對(duì)于此類模式需要企業(yè)在交易中認(rèn)真甄別。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)（二）多方形成閉環(huán)51三、采購(gòu)和銷售對(duì)象為外部同一集團(tuán)嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)該模式的表現(xiàn)形式為A企業(yè)從外部某集團(tuán)所屬的B公司采購(gòu)貨物，銷售給該集團(tuán)所屬的C公司。此種貿(mào)易模式規(guī)避了新興際華合并報(bào)表收入抵消，但虛增了外部集團(tuán)合并報(bào)表的收入項(xiàng)目，此類交易無(wú)商業(yè)實(shí)質(zhì)，明確禁止此類貿(mào)易。即使相關(guān)業(yè)務(wù)合同、資金流、實(shí)物流等資料齊全也不應(yīng)確認(rèn)收入。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)52四、毛利為零或?yàn)樨?fù)，同時(shí)實(shí)物流證據(jù)不足嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)A企業(yè)從B企業(yè)采購(gòu)貨物，銷售給C企業(yè)，毛利為零（包括單筆為零或正負(fù)相抵為零）或者為負(fù)，同時(shí)僅有業(yè)務(wù)貨權(quán)轉(zhuǎn)移證明，沒有運(yùn)單或倉(cāng)儲(chǔ)單等外部證據(jù)證明實(shí)物流轉(zhuǎn)的真實(shí)性，可以得出貿(mào)易業(yè)務(wù)無(wú)商業(yè)實(shí)質(zhì)的判斷，因此即使資金流齊全也不應(yīng)確認(rèn)收入。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)53五、無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)證據(jù)的貿(mào)易嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)無(wú)實(shí)物流轉(zhuǎn)的貿(mào)易不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)。集團(tuán)所屬企業(yè)實(shí)物流轉(zhuǎn)通過自身倉(cāng)庫(kù)或租用的倉(cāng)庫(kù)情況較少，主要是在上游企業(yè)或下游企業(yè)的倉(cāng)庫(kù)交貨，且運(yùn)費(fèi)均由對(duì)方負(fù)擔(dān)。對(duì)于此類業(yè)務(wù)，應(yīng)分情形取得實(shí)物流轉(zhuǎn)證據(jù)：若在上游企業(yè)倉(cāng)庫(kù)交貨，則下游企業(yè)會(huì)委托物流公司或自行派車提貨；若下游企業(yè)倉(cāng)庫(kù)交貨，則上游企業(yè)會(huì)委托物流公司或自行派車送貨。對(duì)方委托物流公司運(yùn)輸?shù)?，取得物流公司的運(yùn)單及發(fā)票復(fù)印件可證明實(shí)物的流轉(zhuǎn)。下游企業(yè)自行派車提貨的，需要下游企業(yè)開具提貨函提貨，同時(shí)保存貨物交接過程的磅單、驗(yàn)收單等資料以證明實(shí)物流轉(zhuǎn)；上游企業(yè)將貨物自行運(yùn)至下游企業(yè)倉(cāng)庫(kù)交貨的，上游企業(yè)的出庫(kù)單、下游企業(yè)的入庫(kù)單、貨物交接過程的磅單、驗(yàn)收單等資料證明實(shí)物流轉(zhuǎn)。嚴(yán)格禁止的貿(mào)易業(yè)務(wù)54嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分

一、質(zhì)押融資業(yè)務(wù)

二、與主業(yè)無(wú)關(guān)的貿(mào)易

三、有實(shí)物流但毛利為負(fù)

四、轉(zhuǎn)口貿(mào)易

五、墊資貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)第二部分一、質(zhì)押融資業(yè)務(wù)55一、質(zhì)押融資業(yè)務(wù)嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)國(guó)資委31號(hào)文要求各央企將質(zhì)押融資業(yè)務(wù)納入高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)范圍，分類清理、從嚴(yán)管控。對(duì)于此類業(yè)務(wù)，要按照國(guó)資委31號(hào)文要求制定相關(guān)制度規(guī)范管理、嚴(yán)格控制風(fēng)險(xiǎn)。集團(tuán)所屬企業(yè)通過貿(mào)易形成的倉(cāng)單、票據(jù)等質(zhì)押為本企業(yè)融資，應(yīng)該嚴(yán)格控制規(guī)模，注意風(fēng)險(xiǎn)，避免因規(guī)模過大資金鏈斷鏈對(duì)貿(mào)易業(yè)務(wù)的反噬風(fēng)險(xiǎn)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)56二、與主業(yè)無(wú)關(guān)的貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)2019年結(jié)合國(guó)資委下發(fā)的31號(hào)文、集團(tuán)總部與二級(jí)公司、會(huì)計(jì)師事務(wù)所一起對(duì)下屬44戶重點(diǎn)企業(yè)進(jìn)行專項(xiàng)調(diào)研和檢查，根據(jù)調(diào)研情況統(tǒng)一制定了貿(mào)易業(yè)務(wù)專業(yè)化、實(shí)體化的調(diào)整原則，要求所屬企業(yè)退出非主業(yè)貿(mào)易業(yè)務(wù)。從2019年審計(jì)情況看，仍有部分工業(yè)企業(yè)開展了與主業(yè)無(wú)關(guān)的貿(mào)易業(yè)務(wù)，為此我們建議各企業(yè)嚴(yán)格按集團(tuán)要求開展貿(mào)易業(yè)務(wù)，嚴(yán)控與主業(yè)無(wú)關(guān)且毛利率低的貿(mào)易業(yè)務(wù)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)57三、有實(shí)物流但毛利為負(fù)嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)對(duì)于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中存在的有實(shí)物流轉(zhuǎn)但毛利預(yù)期為負(fù)的業(yè)務(wù)，應(yīng)嚴(yán)格管控。此類貿(mào)易業(yè)務(wù)事前應(yīng)經(jīng)過充分的論證其可行性及給企業(yè)帶來(lái)潛在的效益、判斷風(fēng)險(xiǎn)與收益對(duì)等性再進(jìn)行決策。但該類業(yè)務(wù)的前提是必須有實(shí)物流、有商業(yè)實(shí)質(zhì)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)58四、轉(zhuǎn)口貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)口貿(mào)易收入確認(rèn)的兩種情形：（一）按業(yè)務(wù)收入全額確認(rèn)收入的前提是該筆業(yè)務(wù)是企業(yè)的自營(yíng)業(yè)務(wù)，即企業(yè)自主選擇供應(yīng)商、客戶及商品并獨(dú)立與之簽訂采購(gòu)合同和銷售合同，并按照合同約定在相應(yīng)的階段承擔(dān)貨物持有期間的風(fēng)險(xiǎn)。（二）按代理合同的約定只將代理費(fèi)確認(rèn)為收入。這類情況企業(yè)實(shí)質(zhì)從事的是代理業(yè)務(wù)而非自營(yíng)業(yè)務(wù)，即與該業(yè)務(wù)相關(guān)的供應(yīng)商、客戶及商品并非由企業(yè)決定，企業(yè)也不提供資金，只按代理合同約定在代理事項(xiàng)完成前或完成后分階段或一次性收取代理費(fèi)。與代理有關(guān)的貨物風(fēng)險(xiǎn)根據(jù)代理合同約定執(zhí)行。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)59四、轉(zhuǎn)口貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的方式選擇上要審慎。第一種模式的特點(diǎn)是利潤(rùn)高風(fēng)險(xiǎn)高，第二種模式的特點(diǎn)是風(fēng)險(xiǎn)低利潤(rùn)低，因此企業(yè)對(duì)上述的貿(mào)易模式要進(jìn)行嚴(yán)格管控，避免由此帶來(lái)的資金風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)杠桿風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)60五、墊資貿(mào)易嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)國(guó)資委將預(yù)付賬款大于預(yù)收賬款的貿(mào)易業(yè)務(wù)統(tǒng)稱為墊資貿(mào)易業(yè)務(wù)。此類業(yè)務(wù)由于會(huì)給企業(yè)帶來(lái)較大的資金壓力和風(fēng)險(xiǎn)，列為嚴(yán)格管控目標(biāo)。嚴(yán)格控制的貿(mào)易業(yè)務(wù)61貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)第三部分

一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)

二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)

三、資金風(fēng)險(xiǎn)

四、稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)第三部分一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)62一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（一）國(guó)資監(jiān)管力度不斷加強(qiáng)國(guó)資委對(duì)央企貿(mào)易業(yè)務(wù)的監(jiān)管力度不斷加強(qiáng)，尤其是2019年，國(guó)資委通報(bào)部分企業(yè)為客戶提供變相融資服務(wù)業(yè)務(wù)，一些地區(qū)發(fā)生利用庫(kù)存或倉(cāng)單重復(fù)質(zhì)押騙取資金案件，并逐步向其他商品領(lǐng)域蔓延，嚴(yán)重危及企業(yè)和國(guó)有資產(chǎn)安全。國(guó)資委發(fā)文要求央企加強(qiáng)對(duì)大宗商品經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)管理，完善風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)63一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管

2019年5月國(guó)家外管局發(fā)布20號(hào)文《國(guó)家外匯管理局關(guān)于加強(qiáng)外匯資金流入管理有關(guān)問題的通知》，明確加強(qiáng)外匯資金流入管理有關(guān)問題。同月，下發(fā)53號(hào)文《國(guó)家外匯管理局綜合司關(guān)于開展打擊虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易專項(xiàng)行動(dòng)的通知》。外管局此舉，使轉(zhuǎn)口貿(mào)易面臨了新一輪監(jiān)管風(fēng)暴。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)64一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管2019年12月，國(guó)家外管局召開銀行貿(mào)易融資檢查暨政策通報(bào)會(huì)，36家中、外資銀行相關(guān)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人參加會(huì)議。會(huì)議通報(bào)了外管局2019年開展的“打擊虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易專項(xiàng)行動(dòng)”工作情況。截至2019年11月底，專項(xiàng)行動(dòng)已查驗(yàn)虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易單證1076份，涉及企業(yè)112家，涉嫌違規(guī)金額超過25億美元。其中，41家企業(yè)已進(jìn)入行政處罰程序，12家涉案企業(yè)已移送公安機(jī)關(guān)。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)65一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管根據(jù)外管局20號(hào)、53號(hào)文的精神及2019年12月的通報(bào)會(huì)情況，外管對(duì)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的主要監(jiān)管新政如下：

1、督促銀行完善貿(mào)易融資真實(shí)性、合規(guī)性審核并加大對(duì)銀行違規(guī)行為的處罰力度。銀行未充分履行審查職責(zé)的，外管局將進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)提示或按照有關(guān)規(guī)定予以處罰。銀行審核要確保兩點(diǎn)：一是貨權(quán)，即考察相關(guān)貨權(quán)憑證。如果貨物處于運(yùn)輸途中就要考察運(yùn)輸單據(jù)，尤其是提單，如果貨物存放在倉(cāng)庫(kù)就要考察倉(cāng)單。因?yàn)橘I方?jīng)]有貨權(quán)，按理不可能銷售貨物。二是貨權(quán)轉(zhuǎn)移，即考察真實(shí)存在的貨權(quán)轉(zhuǎn)移憑證，主要看購(gòu)銷合同和發(fā)票。實(shí)務(wù)中，為了套利而構(gòu)造的轉(zhuǎn)口貿(mào)易，通常發(fā)生于合伙人或關(guān)聯(lián)企業(yè)之間，所以，貨權(quán)轉(zhuǎn)移憑證可以輕易獲得，幾乎都是真實(shí)的。但是，運(yùn)輸公司或貨物存放的倉(cāng)儲(chǔ)公司，往往是獨(dú)立第三方，其出具的提單或倉(cāng)單不容易獲得。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)66一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管

2、外匯局對(duì)資金流與貨物流嚴(yán)重不匹配或流入量較大的企業(yè)發(fā)送風(fēng)險(xiǎn)提示函，要求其在10個(gè)工作日內(nèi)說明情況。企業(yè)未及時(shí)說明情況或不能提供證明材料并做出合理解釋的，外管局依據(jù)《貨物貿(mào)易外匯管理指引實(shí)施細(xì)則》第五十五條等規(guī)定，將其列為B類企業(yè)。

B類企業(yè)轉(zhuǎn)口貿(mào)易項(xiàng)下外匯收入，應(yīng)在其進(jìn)行相應(yīng)轉(zhuǎn)口貿(mào)易對(duì)外支付后方可結(jié)匯或劃轉(zhuǎn)；同一筆轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)的收支應(yīng)當(dāng)在同一家銀行辦理；新簽訂的轉(zhuǎn)口貿(mào)易合同，其收入和支出的結(jié)算貨幣應(yīng)當(dāng)同為外匯或人民幣。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)67一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管

3、強(qiáng)化監(jiān)測(cè)分析與窗口指導(dǎo)；對(duì)異常資金流入線索，主動(dòng)開展現(xiàn)場(chǎng)核查或檢查；對(duì)于使用虛假單證進(jìn)行套利交易的案件，依法從重處罰；對(duì)違反外匯管理規(guī)定導(dǎo)致違規(guī)資金流入的銀行、企業(yè)等主體，應(yīng)依法給予罰款、停止經(jīng)營(yíng)相關(guān)業(yè)務(wù)、追究負(fù)有直接責(zé)任的相關(guān)人員責(zé)任等處罰，并加大公開披露力度。

貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)68一、監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)（二）國(guó)家涉外經(jīng)濟(jì)金融監(jiān)管縱觀外管對(duì)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的監(jiān)管新政，其根本是支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)真實(shí)貿(mào)易，防止企業(yè)虛構(gòu)貿(mào)易背景套取銀行融資。對(duì)真實(shí)貿(mào)易背景的監(jiān)控其實(shí)與我們上述提到的國(guó)內(nèi)貿(mào)易一致，即具有商業(yè)實(shí)質(zhì)、資金流、物流齊全。轉(zhuǎn)口貿(mào)易的特殊性在其跨境套利與跨境避險(xiǎn)。實(shí)務(wù)中，跨境套利總是基于外部機(jī)會(huì)。這樣的外部機(jī)會(huì)主要有兩類：一是政策機(jī)會(huì)，即利用政策空間，如跨境人民幣結(jié)算的短債政策優(yōu)惠等；二是市場(chǎng)機(jī)會(huì)，即利用市場(chǎng)不平衡，如人民幣匯率變化、本外幣境內(nèi)外利率差異等。但無(wú)論是哪類行為，都需遵循貿(mào)易的真實(shí)性、合規(guī)性，都需完善風(fēng)險(xiǎn)防范內(nèi)控制度，控制資金風(fēng)險(xiǎn)、防止資金運(yùn)行“脫實(shí)向虛”。貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)69二、內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險(xiǎn)