電大財(cái)務(wù)報(bào)表分析及考核管理知識(shí)分析答案

1、財(cái)務(wù)報(bào)表分析作作業(yè)1一、 單項(xiàng)選擇擇（請(qǐng)選出一一個(gè)正確的答答案，填在括括號(hào)中。） 1.財(cái)務(wù)報(bào)表分分析的對(duì)象是是企業(yè)的基本本活動(dòng)，不是是指（D ）。A籌資活動(dòng)動(dòng) B投資活活動(dòng) CC經(jīng)營(yíng)活動(dòng) D全部活動(dòng)動(dòng) 2企業(yè)收益的的主要來(lái)源是是（A ）。 A經(jīng)營(yíng)活動(dòng) BB投資活動(dòng) C籌資資活動(dòng) D投投資收益 3下列項(xiàng)目中中屬于長(zhǎng)期債債權(quán)的是（ B）。 A短期貸款款 B融資租租賃 CC商業(yè)信用 D短期債券券 4當(dāng)法定盈余余公積達(dá)到注注冊(cè)資本的（DD ）時(shí)，可可以不再計(jì)提提。A5 BB10 CC25 DD50% 5在財(cái)務(wù)報(bào)表表分析中，投投資人是指（AA）。 A 社會(huì)公眾 B金融機(jī)構(gòu)構(gòu) C 優(yōu)先股東 D普通股東東

2、6流動(dòng)資產(chǎn)和和流動(dòng)負(fù)債的的比值被稱為為（A ）。 A流動(dòng)比率率 B速動(dòng)比比率 CC營(yíng)運(yùn)比率 D資產(chǎn)負(fù)債債比率 7資產(chǎn)負(fù)債表表的附表是（DD ）。 A利潤(rùn)分分配表 B分分部報(bào)表 C財(cái)務(wù)報(bào)報(bào)表附注 DD應(yīng)交增值稅稅明細(xì)表 8我國(guó)會(huì)計(jì)規(guī)規(guī)范體系的最最高層次是（CC ）。A企業(yè)會(huì)計(jì)計(jì)制度 B企企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則則 C會(huì)會(huì)計(jì)法 D會(huì)會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作作規(guī)范 9股份有限公公司經(jīng)登記注注冊(cè)，形成的的核定股本或或法定股本，又又稱為（D ）。A實(shí)收資本本 B股本 C資本本公積 D注注冊(cè)資本 10不屬于上上市公司信息息披露的主要要公告的有（CC ）。A收購(gòu)公告告 B重大事事項(xiàng)公告 C利潤(rùn)預(yù)預(yù)測(cè) D中期期報(bào)告 二、 多項(xiàng)選擇擇

3、（請(qǐng)選出二二至五個(gè)正確確答案，填在在括號(hào)中。）有有你更1下列項(xiàng)目屬屬于資本公積積核算范圍的的是（ ABBE）。 A接受捐贈(zèng) B法定資產(chǎn)產(chǎn)重估增值 C提取取公積金 DD對(duì)外投資 E股本溢價(jià)價(jià) 有2資產(chǎn)負(fù)債表表的初步分析析可以分為（ ABD）三三部分。 A所有者權(quán)益益分析 B負(fù)負(fù)債分析 CC現(xiàn)金流動(dòng)分分析 DD資產(chǎn)分析 E資本結(jié)構(gòu)構(gòu)分析 有 3財(cái)務(wù)報(bào)表分分析具有廣泛泛的用途，一一般包括（AABCDE ）。A.尋找投資對(duì)對(duì)象和兼并對(duì)對(duì)象 B預(yù)測(cè)測(cè)企業(yè)未來(lái)的的財(cái)務(wù)狀況CC.預(yù)測(cè)企業(yè)業(yè)未來(lái)的經(jīng)營(yíng)營(yíng)成果D評(píng)價(jià)公司管管理業(yè)績(jī)和企企業(yè)決策 4財(cái)務(wù)報(bào)表分分析的主體是是（ABCDDE ）。 A 債權(quán)人 B投資人

4、C經(jīng)理人員員 D審計(jì)師師 E職工和和工會(huì) 5作為財(cái)務(wù)報(bào)報(bào)表分析主體體的政府機(jī)構(gòu)構(gòu)，包括（AABCDE ）。A稅務(wù)部門門 B國(guó)有企企業(yè)的管理部部門 C證券券管理機(jī)構(gòu) D會(huì)計(jì)監(jiān)管管機(jī)構(gòu) E社社會(huì)保障部門門 6財(cái)務(wù)報(bào)表分分析的原則可可以概括為（AABCDE ）。 A目的明確原則則 B動(dòng)態(tài)分分析原則 CC系統(tǒng)分析原原則 D成本本效益原則 E實(shí)事求是是原則 7對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表表進(jìn)行分析，主主要是對(duì)企業(yè)業(yè)的（CDEE ）進(jìn)行分分析，為進(jìn)一一步分析奠定定基礎(chǔ)。 A投資情況 BB籌資情況 C財(cái)務(wù)狀況況 D經(jīng)營(yíng)成成果E現(xiàn)金流流量 8在財(cái)務(wù)報(bào)表表附注中應(yīng)披披露的會(huì)計(jì)政政策有（BCCD ）。A壞賬的數(shù)數(shù)額 B收入入確認(rèn)的

5、原則則 C所得稅稅的處理方法法 D存貨的的計(jì)價(jià)方法 E固定資產(chǎn)產(chǎn)的使用年限限 12以下(AACE )屬屬于企業(yè)在報(bào)報(bào)表附注中進(jìn)進(jìn)行披露的或或有負(fù)債。 A已貼現(xiàn)商業(yè)業(yè)承兌匯票 B預(yù)收帳款款 C為其其他單位提供供債務(wù)擔(dān)保 D應(yīng)付帳款款 E未決訴訴訟 13企業(yè)持有有貨幣資金的的目的主要是是為了（ACCE ）。 A投機(jī)的需要 B經(jīng)營(yíng)的需需要 C投投資的需要 D獲利的需需要 E預(yù)防防的需要 三、簡(jiǎn)答題 1 簡(jiǎn)述投資資人進(jìn)行財(cái)務(wù)務(wù)報(bào)表分析可可以獲得的信信息。 答:權(quán)益投資人人進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)報(bào)表分析是為為了在競(jìng)爭(zhēng)性性的投資機(jī)會(huì)會(huì)中作出選擇擇他進(jìn)行財(cái)務(wù)務(wù)報(bào)表分析是是為了回答以以下幾方面的的問(wèn)題:1、公公司當(dāng)前和長(zhǎng)

6、長(zhǎng)期的收益水水平高低以及及公司收益是是否容易受重重大變動(dòng)的影影響？2、目目前的財(cái)務(wù)狀狀況如何？公公司資本結(jié)構(gòu)構(gòu)決定的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)和報(bào)酬如何何？3、與其其他競(jìng)爭(zhēng)者相相比公司處于于何種地位2債權(quán)人進(jìn)行行財(cái)務(wù)報(bào)表分分析的目的是是什么？ 答：債權(quán)人的主主要決策是決決定是否給企企業(yè)提供信用用，以及是否否需要提前收收回債權(quán)。債債權(quán)人進(jìn)行財(cái)財(cái)務(wù)報(bào)表分析析的目的包括括： （1）公司為什什么需要額外外籌集資金； （2）公公司還本付息息所需資金的的可能來(lái)源是是什么；（3）公司對(duì)于于以前的短期期和長(zhǎng)期借款款是否按期償償還；（4）公公司將來(lái)在哪哪些方面還需需要借款。 3簡(jiǎn)述財(cái)務(wù)報(bào)報(bào)表分析的步步驟。答：財(cái)務(wù)報(bào)表表分析的一般般

7、步驟包括：（1）明確確分析目的,（2）設(shè)計(jì)計(jì)分析程序（33）收集相關(guān)關(guān)信息w（44）將整體分分為各個(gè)部分分（5）研究究各個(gè)部分的的特殊本質(zhì)（66）研究各個(gè)個(gè)部分之間的的聯(lián)系6UU9f-f b;D有你更精彩彩!（7）得得出分析結(jié)論論四、計(jì)算分析題題 1某公司的本本年實(shí)際利潤(rùn)潤(rùn)與預(yù)算利潤(rùn)潤(rùn)的比較數(shù)據(jù)據(jù)如下： 實(shí)際銷售收入入：（8萬(wàn)件件5元/件件）40萬(wàn)元元； 預(yù)算銷售收入入：（9萬(wàn)件件4.8元元/件）433.2萬(wàn)元， 差異:3.2萬(wàn)萬(wàn)元（不利）要求：分別別用定基分解解法、連環(huán)替替代法分解差差異。解：總差異=440-43.2=-3.2, 用定基分解法分分析計(jì)算影響響預(yù)算完成的的因素：數(shù)量變動(dòng)影響金金

8、額=實(shí)際價(jià)價(jià)格實(shí)際數(shù)數(shù)量-實(shí)際價(jià)價(jià)格預(yù)算數(shù)數(shù)量=實(shí)際價(jià)價(jià)格數(shù)量差差異=5（88-9）=-5萬(wàn)元價(jià)格變動(dòng)影響金金額=實(shí)際價(jià)價(jià)格實(shí)際數(shù)數(shù)量-預(yù)算價(jià)價(jià)格實(shí)際數(shù)數(shù)量=價(jià)格差差異實(shí)際數(shù)數(shù)量=（5-4.8）8=1.66萬(wàn)元分析：數(shù)量變動(dòng)動(dòng)影響金額+價(jià)格變動(dòng)影影響金額=-5+1.66=-3.44，與總差異異-3.2的的差-0.22是混合差異異。數(shù)量變動(dòng)影響金金額=預(yù)算價(jià)價(jià)格實(shí)際數(shù)數(shù)量-預(yù)算價(jià)價(jià)格預(yù)算數(shù)數(shù)量=預(yù)算價(jià)價(jià)格數(shù)量差差異=4.88（8-99）=-4.8萬(wàn)元價(jià)格變動(dòng)影響金金額=實(shí)際價(jià)價(jià)格實(shí)際數(shù)數(shù)量-預(yù)算價(jià)價(jià)格實(shí)際數(shù)數(shù)量=價(jià)格差差異實(shí)際數(shù)數(shù)量=（5-4.8）8=1.66萬(wàn)元2華羽公司22003年度度資產(chǎn)負(fù)

9、債表表資料如下表表： 資產(chǎn)負(fù)債債表 編制單位：華羽羽公司 2003年年12月311日 單位位：萬(wàn)元 資產(chǎn) 年末數(shù)年初數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)權(quán)益年末數(shù)年初數(shù)流動(dòng)資產(chǎn) 8684 6791 流動(dòng)負(fù)債 5850 4140 其中：應(yīng)收帳款款 4071 3144 其中：應(yīng)付帳款款 5277 3614 存貨 3025 2178 長(zhǎng)期負(fù)債 10334 4545 固定資產(chǎn)原值 15667 13789 負(fù)債合計(jì) 16184 8685 固定資產(chǎn)凈值 8013 6663 所有者權(quán)益 6780 6013 無(wú)形及遞延資產(chǎn)產(chǎn) 6267 1244 其中：實(shí)收資本本 6000 5000 資產(chǎn)總計(jì) 22964 14698 負(fù)債加所有者

10、權(quán)權(quán)益22964 14698 要求： （11）計(jì)算各項(xiàng)項(xiàng)目金額的增增（減）額和和增（減）百百分比。 （22）根據(jù)計(jì)算算結(jié)果，對(duì)流流動(dòng)資產(chǎn)、固固定資產(chǎn)、流流動(dòng)負(fù)債、長(zhǎng)長(zhǎng)期負(fù)債、所所有者權(quán)益的的增減變動(dòng)情情況進(jìn)行分析析評(píng)價(jià).（33）運(yùn)用結(jié)構(gòu)構(gòu)百分比法，對(duì)對(duì)華羽公司的的資產(chǎn)負(fù)債表表進(jìn)行結(jié)構(gòu)變變動(dòng)分析。 項(xiàng)目規(guī)模結(jié)構(gòu)年初數(shù)年末數(shù)增減額增減率年初數(shù)年末數(shù)結(jié)構(gòu)變動(dòng)流動(dòng)資產(chǎn)67918684189327.88%46.20%37.82%-8.39%其中：應(yīng)收帳款款3144407192729.48%21.39%17.73%-3.66%存貨2178302584738.89%14.82%13.17%-1.65%固定資

11、產(chǎn)原值1378915667187813.62%93.82%68.22%-25.59%固定資產(chǎn)凈值66638013135020.26%45.33%34.89%-10.44%無(wú)形及遞延資產(chǎn)產(chǎn)124462675023403.78%8.46%27.29%18.83%資產(chǎn)總計(jì)1469822964826656.24%流動(dòng)負(fù)債41405850171041.30%28.17%25.47%-2.69%其中：應(yīng)付帳款款36145277166346.02%24.59%22.98%-1.61%長(zhǎng)期負(fù)債4545103345789127.37%30.92%45.00%14.08%負(fù)債合計(jì)868516184749986.3

12、4%59.09%70.48%11.39%所有者權(quán)益6013678076712.76%40.91%29.52%-11.39%其中：實(shí)收資本本50006000100020.00%34.02%26.13%-7.89%負(fù)債加所有者權(quán)權(quán)益1469822964826656.24%對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)、固固定資產(chǎn)、流流動(dòng)負(fù)債、長(zhǎng)長(zhǎng)期負(fù)債、所所有者權(quán)益的的增減變動(dòng)情情況進(jìn)行分析析：1、資產(chǎn)、負(fù)債債、所有者權(quán)權(quán)益各項(xiàng)均有有較大幅度增增長(zhǎng)2、流動(dòng)動(dòng)負(fù)債增長(zhǎng)幅幅度大于流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)長(zhǎng)幅度企業(yè)短短期償債能力力降低3、長(zhǎng)長(zhǎng)期負(fù)債有大大幅上升表現(xiàn)現(xiàn)企業(yè)改變了了籌資政策增增加企業(yè)利息息負(fù)擔(dān)增加了了企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)增強(qiáng)了企企業(yè)利用財(cái)務(wù)

13、務(wù)杠桿的效率率4、無(wú)形資資產(chǎn)增加幅度度提高企業(yè)收收益性改善55、實(shí)收資本本有增長(zhǎng)200%總之企業(yè)業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模擴(kuò)擴(kuò)大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)提高對(duì)華羽公司的資資產(chǎn)負(fù)債表進(jìn)進(jìn)行結(jié)構(gòu)變動(dòng)動(dòng)分析：(11)流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)的增加幅度度小于長(zhǎng)期資資產(chǎn)的增加幅幅度尤其注重重?zé)o形資產(chǎn)的的增長(zhǎng)表現(xiàn)企企業(yè)改變資產(chǎn)產(chǎn)結(jié)構(gòu)更注重重資產(chǎn)的盈利利性(2)長(zhǎng)長(zhǎng)期負(fù)債的比比重大于所有有者權(quán)益比重重表明企業(yè)面面臨較大的財(cái)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)3以下是天士士公司20003年度的利利潤(rùn)表： 利潤(rùn)表編制單位：天士士公司 2003年年度 單單位：萬(wàn)元 項(xiàng)目2002年2003年一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入 40938 48201 減：主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)成本 26801 32187 主營(yíng)業(yè)業(yè)

14、務(wù)稅金及附附加 164 267 二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利利潤(rùn) 13973 15747 加：其他業(yè)業(yè)務(wù)利潤(rùn) 310 57 減：存貨跌跌價(jià)損失 51 營(yíng)業(yè)費(fèi)費(fèi)用 1380 1537 管理費(fèi)費(fèi)用 2867 4279 財(cái)務(wù)費(fèi)費(fèi)用 1715 1655 三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 8321 8282 加：投資收收益 890 1450 補(bǔ)貼投投入 350 1 營(yíng)業(yè)外外收入 344 64 減：營(yíng)業(yè)外外支出 59 330四、利潤(rùn)總額 9846 9467 減：所得稅稅 3249 3124五、凈利潤(rùn) 6597 6343 天士公司董事長(zhǎng)長(zhǎng)對(duì)20033年銷售收入入上升而利潤(rùn)潤(rùn)下降的情形形表示關(guān)切，同同時(shí)也關(guān)心管管理費(fèi)用的增增加。要求：（11）

15、編制結(jié)構(gòu)構(gòu)百分比財(cái)務(wù)務(wù)報(bào)表，計(jì)算算百分比至小小數(shù)后二位。（22）簡(jiǎn)要評(píng)述述兩年的各項(xiàng)項(xiàng)變動(dòng)，并分分析其原因。解：結(jié)構(gòu)百分比比分析： 項(xiàng)目2002年2003年結(jié)構(gòu)年初數(shù)年末數(shù)結(jié)構(gòu)變動(dòng)一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入 40938 48201 1001000減：主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)成本 26801 32187 65.4766.781.31主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)稅金及附附加164 267 0.40.550.15二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利利潤(rùn) 13973 15747 34.1332.67-1.46加：其他業(yè)業(yè)務(wù)利潤(rùn) 310 57 0.760.12-0.64減：存貨跌跌價(jià)損失 51 00.110.11營(yíng)業(yè)費(fèi)費(fèi)用 1380 1537 3.373.19-0

16、.18管理費(fèi)費(fèi)用 2867 4279 78.881.88財(cái)務(wù)費(fèi)費(fèi)用 1715 1655 4.193.43-0.76三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 8321 8282 20.3317.18-3.14加：投資收收益 890 1450 2.173.010.83補(bǔ)貼投投入 350 1 0.850-0.85營(yíng)業(yè)外外收入 344 64 0.840.13-0.71減：營(yíng)業(yè)外外支出 59 3300.140.680.54四、利潤(rùn)總額 9846 9467 24.0519.64-4.41減：所得稅稅 3249 3124000五、凈利潤(rùn) 6597 6343 000通過(guò)以上的計(jì)算算可以分析得得出：營(yíng)業(yè)利利潤(rùn)較20002年比重降降低表明企

17、業(yè)業(yè)盈利能力下下降；主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)收入較22002年上上升但成本增增長(zhǎng)幅度更大大導(dǎo)致主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)利潤(rùn)相對(duì)對(duì)下降；管理理費(fèi)用上升幅幅度較大。財(cái)務(wù)報(bào)表分析作作業(yè)2 一、單項(xiàng)選擇（請(qǐng)請(qǐng)選出一個(gè)正正確的答案，填填在括號(hào)中。）1誠(chéng)然公司報(bào)報(bào)表所示：22000年年年無(wú)形資產(chǎn)凈凈值為1600000元，負(fù)負(fù)債總額為1127800000元，所所有者權(quán)益總總額為2299000000元。計(jì)算有有形凈值債務(wù)務(wù)率為（C ）。 A55.88 B555.4 C56 D17882可用于償還還流動(dòng)負(fù)債的的流動(dòng)資產(chǎn)指指（C ）。A存出投資資款 B回收收期在一年以以上的應(yīng)收款款項(xiàng) CC現(xiàn)金 D存存出銀行匯票票存款 3可以分析評(píng)評(píng)價(jià)長(zhǎng)期償

18、債債能力的指標(biāo)標(biāo)是（D ）。A存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率 B流動(dòng)動(dòng)比率 C保守速動(dòng)動(dòng)比率 D固固定支出償付付倍數(shù) 4某企業(yè)的流流動(dòng)資產(chǎn)為22300000元，長(zhǎng)期資資產(chǎn)為43000000元元，流動(dòng)負(fù)債債為1050000元，長(zhǎng)長(zhǎng)期負(fù)債8330000元元，則資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率為（DD ）。A19% B18% C455% D211% 4酸性測(cè)試比比率，實(shí)際上上就是（D ）。 A流動(dòng)比率率 B現(xiàn)金比比率 CC保守速動(dòng)比比率 D速動(dòng)動(dòng)比率 6現(xiàn)金類資產(chǎn)產(chǎn)是指貨幣資資金和（B ）。 A存貨 BB短期投資凈凈額 CC應(yīng)收票據(jù) D一年內(nèi)到到期的和藏起起債權(quán)投資 7利息費(fèi)用是是指本期發(fā)生生的全部應(yīng)付付利息，不僅僅包括計(jì)入財(cái)財(cái)務(wù)費(fèi)用的

19、利利息費(fèi)用，還還應(yīng)包括（BB ）。 A匯兌損溢溢 B購(gòu)建固固定資產(chǎn)而發(fā)發(fā)行債券的當(dāng)當(dāng)年利息 C固定資產(chǎn)已投投入使用之后后的應(yīng)付債券券利息 D銀銀行存款利息息收入 8企業(yè)（D ）時(shí)，可以以增加流動(dòng)資資產(chǎn)的實(shí)際變變現(xiàn)能力。A取得應(yīng)收票票據(jù)貼現(xiàn)款 B為其他單單位提供債務(wù)務(wù)擔(dān)保 C擁?yè)碛休^多的長(zhǎng)長(zhǎng)期資產(chǎn) DD有可動(dòng)用的的銀行貸款指指標(biāo) 9要想取得財(cái)財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)應(yīng)，應(yīng)當(dāng)使全全部資本利潤(rùn)潤(rùn)率（A）借款利息息率。 A大于 BB小于 C等于 DD無(wú)關(guān)系 10能夠減少少企業(yè)流動(dòng)資資產(chǎn)變現(xiàn)能力力的因素是（BB ）。A取得商業(yè)承兌兌匯票 B未未決訴訟、仲仲裁形成的或或有負(fù)債 CC有可動(dòng)用的的銀行貸款指指標(biāo) D長(zhǎng)期期

20、投資到期收收回11企業(yè)的長(zhǎng)長(zhǎng)期償債能力力主要取決于于（B ）。 A資產(chǎn)的短短期流動(dòng)性 B獲利能力力 C資資產(chǎn)的多少 D債務(wù)的多多少 12理想的有有形凈值債務(wù)務(wù)率應(yīng)維持在在（C ）的的比例。 A3：1 B22：1 C1：11 D0.5：11 13不會(huì)分散散原有股東的的控制權(quán)的籌籌資方式是（BB ）。 A吸收投資 B發(fā)行債券券 C接接受捐贈(zèng) DD取得經(jīng)營(yíng)利利潤(rùn)14盛大公司司2000年年年末資產(chǎn)總總額為98000000元元，負(fù)債總額額為52566000元，計(jì)計(jì)算產(chǎn)權(quán)比率率為（A ）。 A1.166 B0.54 C00.46 D0.86 二、多項(xiàng)選擇（請(qǐng)請(qǐng)選出二至五五個(gè)正確的答答案，填在括括號(hào)中。）

21、1（ABC ）指標(biāo)可用用來(lái)分析長(zhǎng)期期償債能力。 A產(chǎn)權(quán)比率 B資產(chǎn)負(fù)債債率 C有形形凈值債務(wù)率率 D流動(dòng)動(dòng)比率 E酸酸性測(cè)試比率率 2影響有形凈凈值債務(wù)率的的因素有（AABCDE ）。 A流動(dòng)負(fù)債債 B長(zhǎng)期負(fù)負(fù)債 C股東東權(quán)益D負(fù)負(fù)債總額 EE無(wú)形資產(chǎn)凈凈值 3只是改變了了企業(yè)的資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債比例，不不會(huì)改變?cè)杏械墓蓹?quán)結(jié)構(gòu)構(gòu)的籌資方式式的是（ AABE）。 A短期借款 B發(fā)行債券券 C吸收投投資 D接接受捐贈(zèng) EE賒購(gòu)原材料料 4造成流動(dòng)比比率不能正確確反映償債能能力的原因有有（ABCDD ）。A季節(jié)性經(jīng)營(yíng)的的企業(yè)，銷售售不均衡 BB大量使用分分期付款結(jié)算算方式 C年年末銷售大幅幅度上升或下下降

22、 D大量量的銷售為現(xiàn)現(xiàn)銷E存貨計(jì)計(jì)價(jià)方式發(fā)生生改變5負(fù)債總額與與有形資產(chǎn)凈凈值應(yīng)維持（BBD ）的比比例。 A0.55：1 B1：11 C2：1 D相等 E沒(méi)有參照照標(biāo)準(zhǔn) 6與息稅前利利潤(rùn)相關(guān)的因因素包括（AABCDE ）。 A利息費(fèi)用 BB所得稅 CC營(yíng)業(yè)費(fèi)用 D凈利潤(rùn)潤(rùn) E投資收收益 7不能用于償償還流動(dòng)負(fù)債債的流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)有（ABCCD ）。 A信用卡保證金金存款 B有有退貨權(quán)的應(yīng)應(yīng)收賬款 CC存出投資款款 D回收期期在一年以上上的應(yīng)收款項(xiàng)項(xiàng) E現(xiàn)金 : 8在計(jì)算速動(dòng)動(dòng)比率時(shí)要把把存貨從流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)中剔除除是因?yàn)椋ˋABDE ）。 A存貨估價(jià)成成本與合理市市價(jià)相差懸殊殊 B存貨貨中可能含有有

23、已損失報(bào)廢廢但還沒(méi)作處處理的不能變變現(xiàn)的存貨 C存貨種類繁繁多，難以綜綜合計(jì)算其價(jià)價(jià)值 D存貨貨的變現(xiàn)速度度最慢 EE部分存貨可可能已抵押給給某債權(quán)人 9計(jì)算固定支支出償付倍數(shù)數(shù)時(shí)應(yīng)考慮的的因素包括（AABCD ）。 A所得稅率 B優(yōu)先股股股息 C息稅稅前利潤(rùn) D利息費(fèi)用用 E融資租租賃費(fèi)中的利利息費(fèi)用 10保守速動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)一般是是指以下幾項(xiàng)項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)（ ADE）。 A短期證券投資資凈額 B待待攤費(fèi)用 C預(yù)付帳款款 D應(yīng)收賬賬款凈額 EE貨幣資金 三、簡(jiǎn)答題 1 企業(yè)業(yè)的利益相關(guān)關(guān)各方為何重重視短期償債債能力？ 答：短期償債能能力是企業(yè)的的任何利益關(guān)關(guān)系人都應(yīng)重重視的問(wèn)題。（11）對(duì)企業(yè)管管理者

24、來(lái)說(shuō)，短短期償債能力力的強(qiáng)弱意味味著企業(yè)承受受財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的的能力大小。（22）對(duì)投資者者來(lái)說(shuō)，短期期償債能力的的強(qiáng)弱意味著著企業(yè)盈利能能力的高低和和投資機(jī)會(huì)的的多少。（33）對(duì)企業(yè)的的債權(quán)人來(lái)說(shuō)說(shuō)，企業(yè)短期期償債能力的的強(qiáng)弱意味著著本金與利息息能否按期收收回。（4）對(duì)對(duì)企業(yè)的供應(yīng)應(yīng)商和消費(fèi)者者來(lái)說(shuō)，短期期償債能力的的強(qiáng)弱意味著著企業(yè)履行合合同能力的強(qiáng)強(qiáng)弱。 2為什么在計(jì)計(jì)算速動(dòng)比率率時(shí)要把存貨貨從流動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)中剔除？ 答：主要原因：9 （1）在在流動(dòng)資產(chǎn)中中存貨的變現(xiàn)現(xiàn)速度最慢。原原材料存貨、半半成品存貨要要經(jīng)過(guò)加工才才能轉(zhuǎn)變成產(chǎn)產(chǎn)成品存貨，產(chǎn)產(chǎn)成品存貨出出售后轉(zhuǎn)為應(yīng)應(yīng)收賬款，然然后才能收回回現(xiàn)金

25、，而能能否實(shí)現(xiàn)出售售是有風(fēng)險(xiǎn)的的。（2）由由于某種原因因，存貨中可可能含有已損損失報(bào)廢但還還沒(méi)作處理的的不能變現(xiàn)的的存貨（3）部部分存貨可能能已抵押給某某債權(quán)人（44）存貨估價(jià)價(jià)還存在成本本與合理市場(chǎng)場(chǎng)價(jià)相差懸殊殊的問(wèn)題。綜綜合上述原因因，將存貨從從流動(dòng)資產(chǎn)總總額中減去而而計(jì)算的速動(dòng)動(dòng)比率是企業(yè)業(yè)實(shí)際的短期期償債能力。3為什么債權(quán)權(quán)人認(rèn)為資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債率越低低越好，而投投資人認(rèn)為應(yīng)應(yīng)保持較高的的資產(chǎn)負(fù)債率率？ 答：從債權(quán)人的的角度看，他他們最關(guān)心的的是貸給企業(yè)業(yè)的款項(xiàng)是否否能按期足額額收回本金和和利息。對(duì)債債權(quán)人來(lái)說(shuō)，資資產(chǎn)負(fù)債率越越低越好。企企業(yè)不能償債債的可能性小小，企業(yè)的風(fēng)風(fēng)險(xiǎn)主要由股股東承

26、擔(dān)，這這對(duì)債權(quán)人來(lái)來(lái)講是十分有有利的。 從投資資人的角度看看，他們最關(guān)關(guān)心的是投入入資本能否給給企業(yè)帶來(lái)好好處：（1）企業(yè)可以以通過(guò)負(fù)債籌籌資獲得財(cái)務(wù)務(wù)杠桿利益。（2）在經(jīng)營(yíng)中中全部資本利利潤(rùn)率高于借借款利息率時(shí)時(shí)，負(fù)債比例例越高越好。（3）與權(quán)益資資本籌資相比比，增加負(fù)債債不會(huì)分散原原有股東的控控制權(quán)。 因此，股東東希望保持較較高的資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率。4如何理解長(zhǎng)長(zhǎng)期資產(chǎn)與長(zhǎng)長(zhǎng)期債務(wù)的對(duì)對(duì)應(yīng)關(guān)系？ 答：長(zhǎng)期資產(chǎn)的的資金來(lái)源是是長(zhǎng)期債務(wù)和和所有者權(quán)益益。一方面，企企業(yè)的長(zhǎng)期償償債能力取決決于長(zhǎng)期債務(wù)務(wù)與所有者權(quán)權(quán)益的比例，即即資本結(jié)構(gòu)。長(zhǎng)長(zhǎng)期債務(wù)的比比例低，說(shuō)明明企業(yè)長(zhǎng)期資資產(chǎn)主要是靠靠所有者權(quán)益益

27、取得的，償償債能力就強(qiáng)強(qiáng)。另一方面面，長(zhǎng)期資產(chǎn)產(chǎn)是償還長(zhǎng)期期債務(wù)的資產(chǎn)產(chǎn)保障。長(zhǎng)期期資產(chǎn)計(jì)價(jià)和和攤銷的方法法對(duì)反映償債債能力起著重重要的作用。四、計(jì)算分析題題1、資料：某公公司擁有1000萬(wàn)元的流流動(dòng)資產(chǎn)以及及50萬(wàn)元的的流動(dòng)負(fù)債。下下列每一筆交交易對(duì)公司的的流動(dòng)比率有有哪些影響？請(qǐng)分別計(jì)算算出結(jié)果并同同時(shí)說(shuō)明理由由。（1）用10萬(wàn)萬(wàn)元現(xiàn)金購(gòu)買買了一臺(tái)機(jī)器器（2）用55萬(wàn)元現(xiàn)金購(gòu)購(gòu)買了長(zhǎng)期債債券；（3）應(yīng)應(yīng)收賬款增加加10萬(wàn)元，為為避免因此帶帶來(lái)的現(xiàn)金短短缺，公司借借入銀行短期期借款10萬(wàn)萬(wàn)元； （44）增發(fā)200萬(wàn)元的普通通股，所募資資金用于擴(kuò)建建生產(chǎn)線。工工程合同規(guī)定定當(dāng)即付155萬(wàn)元，余

28、款款暫欠，年底底結(jié)清； （55）公司以賒賒購(gòu)增加了應(yīng)應(yīng)付賬款8萬(wàn)萬(wàn)元，用暫時(shí)時(shí)節(jié)約下來(lái)的的這筆款項(xiàng)支支付已宣派尚尚未發(fā)放的現(xiàn)現(xiàn)金股利；（66）公司為某某企業(yè)提供110萬(wàn)元的借借款擔(dān)保。 解：流動(dòng)比率=流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債=100/550=2流動(dòng)比率=（1100-100）/50=1.8 流動(dòng)比率率下降，因?yàn)闉?0萬(wàn)貨幣幣資金轉(zhuǎn)化為為10萬(wàn)的長(zhǎng)長(zhǎng)期資產(chǎn)。流動(dòng)比率=(1100-5)/50=11.9 流動(dòng)比率下下降，因?yàn)?5萬(wàn)貨幣資金金轉(zhuǎn)化為5萬(wàn)萬(wàn)的長(zhǎng)期資產(chǎn)產(chǎn)。流動(dòng)比率=(1100+100+10)/(50+110)=2 流動(dòng)比比率未變化，流流動(dòng)資產(chǎn)增加加20萬(wàn)流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)增加110萬(wàn)。流動(dòng)比率=(1100

29、+200-15)/(50+55)=1.99 流動(dòng)動(dòng)比率下降，因因?yàn)榱鲃?dòng)資產(chǎn)產(chǎn)增加5萬(wàn)流流動(dòng)資產(chǎn)增加加5萬(wàn)。流動(dòng)比率=(1100+8-8)/(550+8-88)=2 流動(dòng)資資產(chǎn)和流動(dòng)負(fù)負(fù)債均沒(méi)有變變化；流動(dòng)比率=1000/50=2 由由于擔(dān)保產(chǎn)生生或有負(fù)債將將影響企業(yè)償償債能力。2東方公司是是鋼鐵生產(chǎn)企企業(yè)，下面是是部分資產(chǎn)負(fù)負(fù)債表資料： 項(xiàng)目 2003年 2002年 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn) 現(xiàn)金 20000 26000 24000 銀行存款 2010 0000 1800 0000 22000000 短期投資債券券投資 63 000 50000 45000 其中：短期投資資跌價(jià)準(zhǔn)備 2500 1840 630

30、 應(yīng)收票據(jù) 150000 60 000 84000 應(yīng)收賬款 500800 484000 160000 其中：壞帳準(zhǔn)備備 15024 1936 10800 原材料 187050 124000 134000 應(yīng)付票據(jù) 480 0000 450 0000 290000 應(yīng)付帳款 982400 730000 643800 應(yīng)交稅金 35 000 90 000 140000 預(yù)提費(fèi)用 54 000 32000 80000 要求： （1）計(jì)計(jì)算流動(dòng)比率率、速動(dòng)比率率、現(xiàn)金比率率，進(jìn)行同業(yè)業(yè)比較分析，并并作出評(píng)價(jià)。（22）進(jìn)行多期期比較分析，并并簡(jiǎn)要評(píng)價(jià)。 解：（1）20003年：流流動(dòng)資產(chǎn)=220000

31、+20100000+633000-22500+11500000+5008800-155024+11870500=29133326速動(dòng)資產(chǎn)=299133266-1870050=277262766現(xiàn)金類資產(chǎn)=220000+20100000+633000-22500=220905000流動(dòng)負(fù)債=4880000+9824000+350000+544000=1155140002002年：流流動(dòng)資產(chǎn)=226000+18000000+500000-11840+660000+4840000-19336+1244000=225402224速動(dòng)資產(chǎn)=255402244-1240000=244162244現(xiàn)金類資產(chǎn)

32、=226000+18000000+500000-11840=118741660流動(dòng)負(fù)債=4550000+7300000+900000+322000=113020000行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)：流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)=244000+222000000+450000-6330+840000+1660000-108000+1340000=266355700速動(dòng)資產(chǎn)=266355700-1340000=255015700現(xiàn)金類資產(chǎn)=224000+22000000+455000-6630=222683700流動(dòng)負(fù)債=2990000+6438000+1400000+880000=11538800 項(xiàng)目2003年2002年行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)流動(dòng)

33、比率1.881.952.28速動(dòng)比率1.761.862.17現(xiàn)金比率1.351.441.97（2）分析：通通過(guò)以上比較較可以看出，該該企業(yè)短期償償債能力呈現(xiàn)現(xiàn)逐年下降的的趨勢(shì)。其中中，速動(dòng)比率率仍維持在11以上，現(xiàn)金金比率遠(yuǎn)遠(yuǎn)高高于理想值，與與行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)相相比較，該企企業(yè)的短期償償債能力較低低，但卻說(shuō)明明該企業(yè)在這這兩年較好地地運(yùn)用了資產(chǎn)產(chǎn)，因此從整整體上來(lái)說(shuō)，該該企業(yè)的短期期償債能力較較好，以后可可以適當(dāng)降低低速動(dòng)比率和和現(xiàn)金比率，加加速速動(dòng)資產(chǎn)產(chǎn)的運(yùn)用，以以獲取更大收收益。3寶華公司22000年112月31日日的資產(chǎn)負(fù)債債表摘錄如下下。補(bǔ)充資料料：（1）年年末流動(dòng)比率率2；（2）產(chǎn)產(chǎn)權(quán)比率0

34、.6；（3）以以銷售額和年年末存貨計(jì)算算的存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率12次；（4）以銷銷售成本和年年末存貨計(jì)算算的存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率為10次次；（5）本本年毛利5880000元元。 寶華公司資產(chǎn)負(fù)負(fù)債表 （單單位：萬(wàn)元） 資產(chǎn) 金額 負(fù)債及所有者權(quán)權(quán)益 金額 貨幣資金 34 應(yīng)付賬款 ？ 應(yīng)收賬款凈額 ？ 應(yīng)交稅金 36 存貨 ？ 長(zhǎng)期負(fù)債 ？ 固定資產(chǎn)凈額 364 實(shí)收資本 320 無(wú)形資產(chǎn)凈值 26 未分配利潤(rùn) ？ 總計(jì) 568 總計(jì) 568 要求：（1）計(jì)計(jì)算表中空缺缺項(xiàng)目的金額額。（2）計(jì)計(jì)算有形凈值值債務(wù)率。解：（1）收入入基礎(chǔ)的存貨貨周轉(zhuǎn)率-成成本基礎(chǔ)的存存貨周轉(zhuǎn)率=毛利/年末末存貨12-10=558

35、00000/年末存貨貨年末存貨=2990000（元元）應(yīng)收賬款凈額=568-334-29-364-226=1155（萬(wàn)元）流動(dòng)資產(chǎn)=344+115+29=1778（萬(wàn)元）流動(dòng)負(fù)債=流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)動(dòng)比率=17782=889（萬(wàn)元）應(yīng)付賬款=899-36=553（萬(wàn)元）產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債債/所有者權(quán)權(quán)益0.6=負(fù)債/（568-負(fù)債）負(fù)債=213（萬(wàn)萬(wàn)元）長(zhǎng)期負(fù)債=2113-89=124（萬(wàn)萬(wàn)元）未分配利潤(rùn)=5568-2113-3200=35（萬(wàn)萬(wàn)元） 寶華公司司資產(chǎn)負(fù)債表表 （單單位：萬(wàn)元） 資產(chǎn) 金額 負(fù)債及所有者權(quán)權(quán)益 金額 貨幣資金 34 應(yīng)付賬款 53 應(yīng)收賬款凈額 115 應(yīng)交稅金 36

36、存貨 29 長(zhǎng)期負(fù)債 124 固定資產(chǎn)凈額 364 實(shí)收資本 320 無(wú)形資產(chǎn)凈值 26 未分配利潤(rùn) 35 總計(jì) 568 總計(jì) 568 （2）有形凈值值債務(wù)率=2213/（3320+355-26）=64.744% 4某公司20003年度財(cái)財(cái)務(wù)報(bào)表的主主要資料如下下： 資產(chǎn)負(fù)債債表 20003年12月月31日 單單位：（萬(wàn)元元） 資產(chǎn) 負(fù)債及所有者權(quán)權(quán)益 現(xiàn)金（年初3882） 155 應(yīng)付賬款 258 應(yīng)收賬款（年初初578） 672 應(yīng)付票據(jù) 168 存貨（年初3550） 483 其他流動(dòng)負(fù)債 234 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 1310 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 660 固定資產(chǎn)凈額（年年初585） 585 長(zhǎng)期負(fù)債

37、 513 實(shí)收資本 722 資產(chǎn)總額（年初初1895） 1895 負(fù)債及所有者權(quán)權(quán)益總額 1895 利潤(rùn)表 2003年單單位：（萬(wàn)元元） 銷售收入 3215 銷貨成本 2785 毛利 430 管理費(fèi)用 290 利息費(fèi)用 49 稅前利潤(rùn) 91 所得稅 30 凈利潤(rùn) 61 要求： （1）計(jì)計(jì)算流動(dòng)比率率、存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率、應(yīng)收帳帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)數(shù)、資產(chǎn)負(fù)債債率、利息償償付倍數(shù)。（22）已知行業(yè)業(yè)平均數(shù)分別別為1.988；6次；335天；500%；3.88；說(shuō)明該公公司經(jīng)營(yíng)可能能存在的問(wèn)題題。 解：（1）流動(dòng)動(dòng)比率流動(dòng)動(dòng)資產(chǎn)流動(dòng)動(dòng)負(fù)債=（115567724833）（25581688234）131066011

38、.98 成本存貨周轉(zhuǎn)率率銷售成本本平均存貨貨=27855【（35504833）2】2785416.556.699成本存貨周轉(zhuǎn)率率32155【（35504833）2】7.72應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天天數(shù)（平均均應(yīng)收賬款360）銷售收入=（5788+672）2360032115=69.98（天）資產(chǎn)負(fù)債率負(fù)負(fù)債總額資資產(chǎn)總額1100%=（66605113）1889510000.621000622利息償付倍數(shù)（61+330+49）492.86 （2）分析：經(jīng)經(jīng)過(guò)比較發(fā)現(xiàn)現(xiàn)，該公司的的流動(dòng)比率較較好，說(shuō)明公公司的短期償償債能力較好好；存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率略高于行行業(yè)平均值，而而應(yīng)收帳款拖拖欠較嚴(yán)重，；資產(chǎn)負(fù)債高高于行業(yè)

39、平均均值12%,結(jié)合流動(dòng)比比率分析，可可以認(rèn)為該公公司長(zhǎng)期債務(wù)務(wù)占有較大比比重；利息償償付倍數(shù)較差差，說(shuō)明公司司賺取利潤(rùn)的的能力弱于行行業(yè)應(yīng)加強(qiáng)盈盈利能力。5、龍達(dá)公司有有關(guān)資料顯示示：20033年利潤(rùn)總額額為46500萬(wàn)元，利息息費(fèi)用為3660萬(wàn)元，另另外為建造固固定資產(chǎn)借入入長(zhǎng)期借款的的資本化利息息640萬(wàn)元元，20011年利潤(rùn)總額額為52100萬(wàn)元，利息息費(fèi)用為6220萬(wàn)元，長(zhǎng)長(zhǎng)期借款中應(yīng)應(yīng)資本化利息息640萬(wàn)元元。要求計(jì)算算并分析利息息償付倍數(shù)。解：2003年年利息償付倍倍數(shù)=息稅前前利潤(rùn)/利息息費(fèi)=（46650+3660+6400）/（3660+6400）=5.665（倍）2002年

40、利息息償付倍數(shù)=（52100+620+640）/（620+640）=5.13（倍倍）分析：20033年和20002年的利息息償付倍數(shù)變變化，表明企企業(yè)的償付利利息的能力較較為穩(wěn)定并略略有提高。財(cái)務(wù)報(bào)表分析作作業(yè)3一、單項(xiàng)選擇（請(qǐng)請(qǐng)選出一個(gè)正正確的答案，填填在括號(hào)中。） 1某公司去年年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)8800萬(wàn)元，預(yù)預(yù)計(jì)今年產(chǎn)銷銷量能增長(zhǎng)66，如果經(jīng)經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)數(shù)為2.5，則則今年可望實(shí)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)潤(rùn)額（ B）萬(wàn)萬(wàn)元。 A848 B9920 C10000 DD12000 2成龍公司22000年的的主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入為601111萬(wàn)元，其其年初資產(chǎn)總總額為68110萬(wàn)元，年年末資產(chǎn)總額額為86000萬(wàn)元，該公

41、公司總資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率及周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)天數(shù)分別為為（D ）。A8.883次,400.77天 B6.99次，551.5 天天 C88.83次，551.5 天天 D77.8次，446.15天天 3嚴(yán)格地說(shuō)，計(jì)計(jì)算應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率時(shí)應(yīng)應(yīng)使用的收入入指標(biāo)是（BB ）。 A主營(yíng)業(yè)務(wù)務(wù)收入 B賒賒銷凈額 C銷售收入入 D營(yíng)業(yè)利利潤(rùn) 4正常情況下下，如果同期期銀行存款利利率為4%，那那么，市盈率率應(yīng)為（B ）。A20 B225 CC40 D500 5當(dāng)銷售利潤(rùn)潤(rùn)率一定時(shí)，投投資報(bào)酬率的的高低直接取取決于（D ）。 A銷售收入入的多少 BB營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的的高低 CC投資收益的的大小 D資資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的的快慢 6夏華公司下下一年

42、度的凈凈資產(chǎn)收益率率目標(biāo)為166%，資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率調(diào)整為為45%，則則其資產(chǎn)凈利利率應(yīng)達(dá)到（AA ）%。A8.88 B16 C7.22 D23.2 w 7屬于評(píng)價(jià)上上市公司獲利利能力的基本本和核心指標(biāo)標(biāo)的是（ CC）。A每股市價(jià)價(jià) B每股凈凈資產(chǎn) C每股收益益 D凈資產(chǎn)產(chǎn)收益率 8當(dāng)企業(yè)因認(rèn)認(rèn)股權(quán)證持有有者行使認(rèn)股股權(quán)利，而增增發(fā)的股票不不超過(guò)現(xiàn)有流流通在外的普普通股的（BB ），則該該企業(yè)仍屬于于簡(jiǎn)單資本結(jié)結(jié)構(gòu)。A10% B20% C255% D50% 9某公司的有有關(guān)資料為：股東權(quán)益總總額80000萬(wàn)元，其中中優(yōu)先股權(quán)益益340萬(wàn)元元，全部股票票數(shù)是6200萬(wàn)股，其中中優(yōu)先股股數(shù)數(shù)170萬(wàn)股

43、股。計(jì)算的每每股凈資產(chǎn)是是（D ）。 A12.58 B12.344 C17.755 D17.02 10慶英公司司2000年年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)情情況如下：主主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)潤(rùn)3000萬(wàn)萬(wàn)元，其他業(yè)業(yè)務(wù)利潤(rùn)688萬(wàn)元，資產(chǎn)產(chǎn)減值準(zhǔn)備556萬(wàn)元，營(yíng)營(yíng)業(yè)費(fèi)用2880萬(wàn)元，管管理費(fèi)用3220萬(wàn)元，主主營(yíng)業(yè)務(wù)收入入實(shí)現(xiàn)48000萬(wàn)元，則則營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率率是（ D）。A62.5% B64.2% C51.4% D50.225% 11中華企業(yè)業(yè)本年實(shí)現(xiàn)的的主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入是20000萬(wàn)元，銷銷售數(shù)量2000萬(wàn)件，單單位變動(dòng)成本本6元，固定定成本總額為為600萬(wàn)元元，則本年的的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)為為（D ）萬(wàn)萬(wàn)元。 A20000 BB140

44、00 C800 D2000 12資產(chǎn)運(yùn)用用效率，是指指資產(chǎn)利用的的有效性和（BB ）。 A完整性 B充分性 C真實(shí)實(shí)性 D流動(dòng)動(dòng)性 13企業(yè)當(dāng)年年實(shí)現(xiàn)銷售收收入38000萬(wàn)元，凈利利潤(rùn)480萬(wàn)萬(wàn)元，資產(chǎn)周周轉(zhuǎn)率為2，則則總資產(chǎn)收益益率為（C ）。 A12.66 B6.3 C255 D10 二、多項(xiàng)選擇1影響毛利變變動(dòng)的內(nèi)部因因素包括（ ABCDEE）。 A開(kāi)拓市場(chǎng)的的意識(shí)和能力力 B成本管管理水平C產(chǎn)產(chǎn)品構(gòu)成決策策 D企業(yè)戰(zhàn)戰(zhàn)略要求 EE以上都包括括 2現(xiàn)代成本管管理方法一般般有（ACDDE ）。 A即時(shí)制管管理 B全面面成本管理 CJIT管管理 D作作業(yè)基礎(chǔ)成本本管理 E全全面質(zhì)量成本本管理

45、 3單一產(chǎn)品毛毛利的變動(dòng)（AACD ）因因素的影響。A銷售單價(jià)價(jià) B變動(dòng)成成本 C單位位成本 DD銷量 E固固定成本 4影響營(yíng)業(yè)利利潤(rùn)率的因素素主要包括兩兩項(xiàng)，即（DDE ）。 A其他業(yè)務(wù)務(wù)利潤(rùn) B資資產(chǎn)減值準(zhǔn)備備 C財(cái)務(wù)務(wù)費(fèi)用 D主主營(yíng)業(yè)務(wù)收入入 E營(yíng)業(yè)利利潤(rùn)5企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需需的資金可以以來(lái)源（CDD ）。 A投入資金金 B自有資資金 C借入入資金 D所有者權(quán)權(quán)益資金 EE外來(lái)資金 6下面事項(xiàng)中中，能導(dǎo)致普普通股股數(shù)發(fā)發(fā)生變動(dòng)的是是（ABCDDE ）。A企業(yè)合并并 B庫(kù)藏股股票的購(gòu)買 C可轉(zhuǎn)換換債券轉(zhuǎn)為普普通股 D股股票分割 EE增發(fā)新股7普通股的范范圍在進(jìn)行每每股收益分析析時(shí)，應(yīng)根

46、據(jù)據(jù)具體情況適適當(dāng)調(diào)整，一一般包括（AABCDE ）。A參加優(yōu)先先股 B子公公司發(fā)行的可可購(gòu)買母公司司普通股的認(rèn)認(rèn)股權(quán) CC參加債券 D可轉(zhuǎn)換證證券E子公司可可轉(zhuǎn)換為母公公司普通股的的證券 8導(dǎo)致企業(yè)的的市盈率發(fā)生生變動(dòng)的因素素包括（BCCDE ）。 A企業(yè)財(cái)務(wù)狀況況的變動(dòng) BB同期銀行存存款利率 C上市公司司的規(guī)模 DD行業(yè)發(fā)展 E股票市場(chǎng)場(chǎng)的價(jià)格波動(dòng)動(dòng) 9分析企業(yè)投投資報(bào)酬情況況時(shí)，可使用用的指標(biāo)有（AABC ）。A市盈率 B股票獲利利率 C市凈凈率 D銷銷售利潤(rùn)率 E資產(chǎn)周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率 10可能導(dǎo)致致應(yīng)收賬款周周轉(zhuǎn)率下降的的原因主要有有（BDE ）。 A賒銷的比比率 B客戶戶故意拖延 C企業(yè)的

47、收收賬政策 DD客戶財(cái)務(wù)困困難 E企業(yè)業(yè)的信用政策策 11計(jì)算存貨貨周轉(zhuǎn)率可以以以（AB ）為基礎(chǔ)的的存貨周轉(zhuǎn)率率。 A主營(yíng)業(yè)務(wù)收入入 B主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)成本 CC其他業(yè)務(wù)收收入 D營(yíng)業(yè)業(yè)費(fèi)用 E其其他業(yè)務(wù)成本本 三、簡(jiǎn)答題 1對(duì)于不同報(bào)報(bào)表使用人，衡衡量與分析資資產(chǎn)運(yùn)用效率率有何重要意意義？ 答：（1）股東東通過(guò)資產(chǎn)運(yùn)運(yùn)用效率分析析，有助于判判斷企業(yè)財(cái)務(wù)務(wù)安全性及資資產(chǎn)的收益能能力，以進(jìn)行行相應(yīng)的投資資決策。（2）債權(quán)人通通過(guò)資產(chǎn)運(yùn)用用效率分析，有有助于判明其其債權(quán)的物質(zhì)質(zhì)保障程度或或其安全性，從從而進(jìn)行相應(yīng)應(yīng)的信用決策策。（3）管理者通通過(guò)資產(chǎn)運(yùn)用用效率分析，可可以發(fā)現(xiàn)閑置置資產(chǎn)和利用用不充分的

48、資資產(chǎn)，從而處處理閑置資產(chǎn)產(chǎn)以節(jié)約資金金，或提高資資產(chǎn)利用效率率以改善經(jīng)營(yíng)營(yíng)業(yè)績(jī)。2計(jì)算分析應(yīng)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率、存貨周周轉(zhuǎn)率指標(biāo)時(shí)時(shí)，應(yīng)注意哪哪些問(wèn)題？答：（1）影響響應(yīng)收賬款周周轉(zhuǎn)率下降的的原因主要是是企業(yè)的信用用政策、客戶戶故意拖延和和客戶財(cái)務(wù)困困難。（2）當(dāng)主營(yíng)業(yè)業(yè)務(wù)收入一定定時(shí)，應(yīng)收賬賬款周轉(zhuǎn)率指指標(biāo)取決于應(yīng)應(yīng)收賬款平均均余額的大小小，而應(yīng)收賬賬款作為一個(gè)個(gè)時(shí)點(diǎn)指標(biāo)，易易于受季節(jié)性性、偶然性和和人為因素的的影響。（3）應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率指標(biāo)標(biāo)并非越快越越好。過(guò)快的的應(yīng)收賬款周周轉(zhuǎn)率可能是是由緊縮的信信用政策引起起的，其結(jié)果果可能會(huì)危及及企業(yè)的銷售售增長(zhǎng)，損害害企業(yè)的市場(chǎng)場(chǎng)占有率。 （4）

49、存貨管理理是企業(yè)資產(chǎn)產(chǎn)管理的重要要內(nèi)容之一，報(bào)報(bào)表使用者在在分析存貨周周轉(zhuǎn)率指標(biāo)時(shí)時(shí)，應(yīng)該盡可可能地結(jié)合存存貨的批量因因素、季節(jié)性性變化因素等等情況對(duì)指標(biāo)標(biāo)加以理解，同同時(shí)對(duì)存貨的的結(jié)構(gòu)以及影影響存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率的重要指指標(biāo)進(jìn)行分析析，通過(guò)進(jìn)一一步計(jì)算原材材料周轉(zhuǎn)率、在在產(chǎn)品周轉(zhuǎn)率率或某種存貨貨的周轉(zhuǎn)率，從從不同角度、環(huán)環(huán)節(jié)上找出存存貨管理中的的問(wèn)題，在滿滿足企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要的的同時(shí)，盡可可能減少經(jīng)營(yíng)營(yíng)占用資金，提提高企業(yè)存貨貨管理水平。（5）存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率并非越快快越好。一方方面，存貨周周轉(zhuǎn)較慢，是是企業(yè)資產(chǎn)運(yùn)運(yùn)用效率欠佳佳的表現(xiàn)。但但另一方面，存存貨周轉(zhuǎn)過(guò)快快，有可能會(huì)會(huì)因?yàn)榇尕泝?chǔ)儲(chǔ)備不足而影

50、影響生產(chǎn)或銷銷售業(yè)務(wù)的進(jìn)進(jìn)一步發(fā)展，特特別是那些供供應(yīng)較緊張的的存貨。 3營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率率、總資產(chǎn)收收益率、長(zhǎng)期期資本收益率率三指標(biāo)之間間有什么內(nèi)在在聯(lián)系？ 答：營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率率指標(biāo)反映了了每百元主營(yíng)營(yíng)業(yè)務(wù)收入中中所賺取的營(yíng)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的數(shù)數(shù)額。營(yíng)業(yè)利利潤(rùn)是企業(yè)利利潤(rùn)總額中最最基本、最經(jīng)經(jīng)常同時(shí)也是是最穩(wěn)定的組組成部分，營(yíng)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)占利利潤(rùn)總額比重重的多少，是是說(shuō)明企業(yè)獲獲利能力質(zhì)量量好壞的重要要依據(jù)。 總資產(chǎn)產(chǎn)收益率是企企業(yè)一定期限限內(nèi)實(shí)現(xiàn)的收收益額與該時(shí)時(shí)期企業(yè)平均均資產(chǎn)總額的的比率。它是是反映企業(yè)資資產(chǎn)綜合利用用效果的指標(biāo)標(biāo)，也是衡量量企業(yè)總資產(chǎn)產(chǎn)獲利能力的的重要指標(biāo)?？偪傎Y產(chǎn)收益率率是從資產(chǎn)負(fù)負(fù)債表

51、的左邊邊所進(jìn)行的“投投入”與“產(chǎn)產(chǎn)出”的直接接比較，分析析了總資產(chǎn)（亦亦即總資本）的的獲利能力。長(zhǎng)期資本收益率率是收益總額額與長(zhǎng)期資本本平均占用額額之比，是從從資產(chǎn)負(fù)債表表的右邊所進(jìn)進(jìn)行的“投入入”與“產(chǎn)出出”之比，分分析了長(zhǎng)期資資本項(xiàng)目的獲獲利能力。jj4通過(guò)凈資產(chǎn)產(chǎn)收益率按權(quán)權(quán)益乘數(shù)分解解，你將得到到哪些信息？ 答：運(yùn)用杜邦分分析法對(duì)凈資資產(chǎn)收益率進(jìn)進(jìn)行分析時(shí)需需要注意以下下幾點(diǎn)：（1）凈資產(chǎn)收收益率是一個(gè)個(gè)綜合性極強(qiáng)強(qiáng)的投資報(bào)酬酬指標(biāo)。（2）資產(chǎn)凈利利率是影響凈凈資產(chǎn)收益率率的關(guān)鍵指標(biāo)標(biāo)。（3）權(quán)益乘數(shù)數(shù)對(duì)凈資產(chǎn)收收益率具有倍倍率影響。 凈資產(chǎn)收益益率按權(quán)益乘乘數(shù)分解展現(xiàn)現(xiàn)了資產(chǎn)凈利利率

52、和資產(chǎn)負(fù)負(fù)債率對(duì)凈資資產(chǎn)收益率的的影響，三者者的關(guān)系可表表述為： 凈資產(chǎn)收益益率=資產(chǎn)凈凈利率權(quán)益益乘數(shù)=資產(chǎn)產(chǎn)凈利率/（11-資產(chǎn)負(fù)債債率） 利利用這個(gè)公式式，我們不僅僅可以了解資資產(chǎn)獲利能力力和資本結(jié)構(gòu)構(gòu)對(duì)凈資產(chǎn)收收益率的影響響，而且可在在已知其中任任何兩個(gè)指標(biāo)標(biāo)的條件下，求求出另一個(gè)指指標(biāo)的數(shù)值。 四、計(jì)算分析題題 1某企業(yè)連續(xù)續(xù)三年的資產(chǎn)產(chǎn)負(fù)債表中相相關(guān)資產(chǎn)項(xiàng)目目的數(shù)額如下下表：(金額額單位：萬(wàn)元元)項(xiàng)目 2001年末 2002年末 2003年末 流動(dòng)資產(chǎn) 2200 2680 2680 其中：應(yīng)收賬款款 944 1028 1140 存貨 1060 928 1070 固定資產(chǎn) 3800

53、3340 3500 資產(chǎn)總額 8800 8060 8920 已知2003年年主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入額為100465萬(wàn)元元，比20002年增長(zhǎng)了了15%，其其主營(yíng)業(yè)務(wù)成成本為81776萬(wàn)元，比比2002年年增長(zhǎng)了122%。試計(jì)算算并分析： 要求： （11）該企業(yè)22003年和和2002年年的應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率、存存貨周轉(zhuǎn)率、流流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率、固定資資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、總總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率。（2）對(duì)對(duì)該企業(yè)的資資產(chǎn)運(yùn)用效率率進(jìn)行評(píng)價(jià)。 1 解： 項(xiàng)目2002年2003年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率率9100（11028+9944）/22=9.22310465（11400+10288）/2=9.65存貨周轉(zhuǎn)率（成成本基礎(chǔ)）7300（

54、9928+10060）/22=7.3348176（10700+928）/2=8.18存貨周轉(zhuǎn)率（收收入基礎(chǔ)）9100（9928+10060）/22=9.66410465（10700+928）/2=100.48流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率9100（22680+22200）/2=3.7310465（26800+26800）/2=3.91固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率率9100（33340+33800）/2=2.5510465（35000+33400）/2=3.06總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率9100（80600+88000）/2=1.0810465（89200+80600）/2=1.23該企業(yè)的資產(chǎn)運(yùn)運(yùn)用效率有所所提高,各項(xiàng)項(xiàng)指標(biāo)均有所所提

55、高2某企業(yè)經(jīng)營(yíng)營(yíng)A、B、CC三種產(chǎn)品，其其相關(guān)資料如如下表所示。（金金額單位：萬(wàn)萬(wàn)元） 品種 銷售數(shù)量 主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 本期 上期 本期 上期本期 上期 A 2 700 2700567 5402 700 2 700 B 5 400 56253 402 33755 400 5 625 C 4 950 45001 634 13504 950 4 500 合計(jì) 5 603 526534613140試計(jì)算該企業(yè)的的毛利額和毛毛利率，并對(duì)對(duì)該企業(yè)毛利利額和毛利率率的變動(dòng)因素素進(jìn)行分析。解： 品種銷售單價(jià)（元）單位銷售成本（元）銷售比重（%）銷售毛利額（萬(wàn)元）毛利率（%）本期上期本期上期本期上

56、期本期上期本期上期A210020001248.1551237.04410.1210.2623020640.5638.15B630060003879.6333548.44460.7264.101307137938.4240.86C3301.01130002078.799180029.1625.6460554037.0340合計(jì)1001002142212538.2340.36各因素變動(dòng)對(duì)毛毛利及毛利率率的影響程度度如下：（1）主營(yíng)業(yè)務(wù)務(wù)收入總額對(duì)對(duì)毛利的影響響額=（56603-52265）440.36%=136.42（萬(wàn)元元）銷售數(shù)量變動(dòng)對(duì)對(duì)主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入的影響額額=（2700020000+540

57、0060000+4955030000）-5226500000=0銷售單價(jià)變動(dòng)對(duì)對(duì)主營(yíng)業(yè)務(wù)收收入的影響額額=27000（21000-20000）+54400（66300-66000）+4950（33011.01-33000）=33800000（元）=338（萬(wàn)萬(wàn)元） 可見(jiàn)，由于于A產(chǎn)品銷售售數(shù)量不變，BB產(chǎn)品銷售數(shù)數(shù)量減少而減減少的收入額額與C產(chǎn)品銷銷售數(shù)量增加加而增加的收收入額正好相相抵減，故整整體而言銷售售數(shù)量的變動(dòng)動(dòng)未構(gòu)成對(duì)主主營(yíng)業(yè)務(wù)收入入的影響。主主營(yíng)業(yè)務(wù)收入入的變動(dòng)額全全部來(lái)自于銷銷售單價(jià)的變變動(dòng)，由于三三種產(chǎn)品的銷銷售單價(jià)均有有不同程度的的上升，從而而導(dǎo)致了主營(yíng)營(yíng)業(yè)務(wù)收入的的增加。（

58、2）綜合毛利利率變動(dòng)對(duì)毛毛利的影響額額=56033（38.23%-440.36%）=-1119.34（萬(wàn)萬(wàn)元） 即，由于本本期綜合毛利利率比上期下下降，從而使使毛利額減少少了119.34萬(wàn)元。品種結(jié)構(gòu)變動(dòng)對(duì)對(duì)綜合毛利率率的影響=110.12%38.115%+600.72%40.866%+29.16%440%-400.36%=-0.033%各產(chǎn)品毛利率變變動(dòng)對(duì)綜合毛毛利率的影響響=10.112%（440.56%-38.115%）+660.72%（38.42%-440.86%）+29.16%（337.03%-40%）=-2.100% 可見(jiàn)，由于于占銷售總額額近90%的的B和C兩種種產(chǎn)品的毛利利率以

59、及銷售售比重本期均均比上期下降降，從而導(dǎo)致致了綜合毛利利率的降低。3、已知：甲甲、乙、丙三三個(gè)企業(yè)的資資本總額相等等，均為40000萬(wàn)元，息息稅前利潤(rùn)也也都相等，均均為500萬(wàn)萬(wàn)元。負(fù)債平平均利息率66%。但三個(gè)個(gè)企業(yè)的資本本結(jié)構(gòu)不同，其其具體組成如如下： 項(xiàng)目甲公司乙公司丙公司總資本40004000 4000普通股股本400030002000發(fā)行的普通股股股數(shù)400300200負(fù)債010002000假設(shè)所得稅率為為33%，則則各公司的財(cái)財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)數(shù)及每股凈收收益如何？ 解：當(dāng)息稅前利利潤(rùn)額為5000萬(wàn)元，各各公司財(cái)務(wù)杠杠桿系數(shù)及各各凈收益指標(biāo)標(biāo)計(jì)算如下：甲公司財(cái)務(wù)杠桿桿系數(shù)=EBBIT/（

60、EEBIT-II）=5000/（5000-0）=11乙公司財(cái)務(wù)杠桿桿系數(shù)=EBBIT/（EEBIT-II）=5000/（5000-100006%）=1.14丙公司財(cái)務(wù)杠桿桿系數(shù)=EBBIT/（EEBIT-II）=5000/（5000-200006%）=1.32甲公司的稅后凈凈收益=（5500-0）（1-333）=3335萬(wàn)元乙公司的稅后凈凈收益=（5500-100006）（1-33）=294.88萬(wàn)元丙公司的稅后凈凈收益=（5500-200006）（1-33）=254.66萬(wàn)元4資料：已知知某企業(yè)20003年、22004年有有關(guān)資料如下下表：（金額額單位：萬(wàn)元元） 項(xiàng)目 2000年 2001年