2022年節(jié)水灌溉行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及未來前景分析

1、2022年節(jié)水灌溉行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及未來前景分析1 、鄉(xiāng)村振興推進(jìn)，高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田建設(shè)提速，節(jié)水灌溉行業(yè)迎來重大政策機(jī)遇期國家大力扶持農(nóng)業(yè)農(nóng)村發(fā)展，節(jié)水灌溉行業(yè)迎來重大政策機(jī)遇期，市場空間有望進(jìn)一 步擴(kuò)大。高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田建設(shè)方面：“十四五”綱要指出到 2025 年累計(jì)建成 10.75 億畝，相 較于“十三五”6 億畝規(guī)劃有所增加。20212022 年年均新增建設(shè) 1 億畝，相較于 2017- 2020 期間年均新增 8000 萬畝的建設(shè)目標(biāo)，計(jì)劃新增面積邊際向上。20232030 年年均 新增建設(shè) 2500 萬畝，將支撐行業(yè)景氣。高效節(jié)水灌溉面積規(guī)劃方面：“十四五”節(jié)水型社會(huì)建設(shè)規(guī)劃要求新增高效節(jié)水 灌溉

2、面積 0.6 億畝，創(chuàng)建 200 個(gè)節(jié)水型灌區(qū)。20212030 年完成 1.1 億畝新增高效節(jié)水 灌溉建設(shè)任務(wù)。政策不斷落地為節(jié)水灌溉行業(yè)帶來了發(fā)展機(jī)遇。圖：高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田計(jì)劃年增量和建設(shè)目標(biāo)政府強(qiáng)化專項(xiàng)資金保障，為行業(yè)的穩(wěn)步增長持續(xù)加碼。高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田建設(shè)中央財(cái)政資金 主要由財(cái)政部管理的中央財(cái)政轉(zhuǎn)移支付農(nóng)田建設(shè)補(bǔ)助資金和國家發(fā)展改革委管理的中央 預(yù)算內(nèi)投資兩個(gè)渠道組成。2020 年兩個(gè)渠道共落實(shí)農(nóng)田建設(shè)補(bǔ)助資金 867 億元，相較于 2019 年提高了 7.8 億元。財(cái)政部農(nóng)業(yè)農(nóng)村司表示，2021 年中央財(cái)政通過一般公共預(yù)算安 排 787.82 億元，同時(shí)推動(dòng)地方多元化渠道安排 88 億元。鄉(xiāng)村振

3、興背景下，資金以國家 財(cái)政為核心保障，彰顯國家推動(dòng)標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田建設(shè)的決心。政府和社會(huì)資本合作建設(shè)農(nóng)水項(xiàng)目持續(xù)推進(jìn)，政策資金精準(zhǔn)到位著力促進(jìn)全國高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田、高效節(jié)水灌區(qū)等項(xiàng)目的建設(shè)，農(nóng) 水領(lǐng)域市場空間擴(kuò)容。2 、節(jié)水灌溉行業(yè)集中度低，頭部企業(yè)加速整合節(jié)水灌溉行業(yè)市場集中度較低，同質(zhì)化競爭嚴(yán)重，龍頭企業(yè)有望憑借自身優(yōu)勢提升市 場份額。從全球來看，以色列、美國等國家在研發(fā)和制造領(lǐng)域始終處于世界領(lǐng)先地位，長 期占據(jù)節(jié)水灌溉的高端市場。國內(nèi)來看，本土企業(yè)發(fā)展較為迅速，行業(yè)競爭分散，存在行 業(yè)集中度提升的機(jī)會(huì)。國內(nèi)節(jié)水灌溉行業(yè)位于成長期，企業(yè)普遍規(guī)模較小，且產(chǎn)品服務(wù)同 質(zhì)化嚴(yán)重，根據(jù)觀研報(bào)告，中國節(jié)水灌溉設(shè)備

4、行業(yè) CR10 不超過 20%，行業(yè)集中度低。頭部企業(yè)營收規(guī)模持續(xù)提升并開始形成競爭優(yōu)勢，具備提高市場占有率的機(jī)會(huì)。國內(nèi) 節(jié)水灌溉龍頭企業(yè)在產(chǎn)品質(zhì)量和技術(shù)上不斷進(jìn)步，已經(jīng)能在中端產(chǎn)品領(lǐng)域贏得競爭并向 高端產(chǎn)品市場進(jìn)軍。以大禹節(jié)水為代表的頭部企業(yè)近年?duì)I業(yè)收入不斷提升，其中大禹節(jié)水 自 2018 年以來均保持 15 億元以上的營業(yè)規(guī)模，2021Q3 營收實(shí)現(xiàn) 17.05 億元，同比增加 54%。2018-2020 年期間，大禹節(jié)水、新疆天業(yè)、潤農(nóng)節(jié)水營收增速分別為 13.37%、31.95% 和 18.16%，頭部企業(yè)逐步從區(qū)域市場向全國市場拓展，市占率有望持續(xù)提升。圖：行業(yè)競爭格局，頭部企業(yè)營收規(guī)模提升3、 節(jié)水灌溉業(yè)務(wù)延伸有望打開空間圍繞高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田和節(jié)水灌溉項(xiàng)目建設(shè)，企業(yè)將派生出較多的延伸業(yè)務(wù)，打開業(yè)績空 間。公司依托農(nóng)水項(xiàng)目建設(shè)和運(yùn)營維護(hù)，與地方農(nóng)業(yè)和農(nóng)戶建立深入聯(lián)系，能夠以此切入 農(nóng)業(yè)生產(chǎn)中的農(nóng)業(yè)灌溉、農(nóng)業(yè)綜合服務(wù)以及農(nóng)業(yè)數(shù)據(jù)服務(wù)等業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。1）灌溉服務(wù)：農(nóng) 水項(xiàng)目建成后的高效節(jié)水灌溉設(shè)施通過提供農(nóng)業(yè)用水并收取水費(fèi)作為基礎(chǔ)收入來源。2） 綜合農(nóng)服：高效節(jié)水灌溉設(shè)施可有效貫通農(nóng)資下行和農(nóng)產(chǎn)品上行，基于此可搭載水肥一體 化為主的農(nóng)業(yè)綜合服務(wù)。3）農(nóng)業(yè)大數(shù)據(jù)服務(wù)：公司通過獲取大量的農(nóng)戶節(jié)水灌溉等農(nóng)業(yè) 生