中國大企業(yè)的海外戰(zhàn)略分析

1、企業(yè)國際化討論特稿：中國大企業(yè)的海外戰(zhàn)略“中國大企業(yè)”是指在中國行業(yè)/市場位居前列的本土企業(yè)，“海外戰(zhàn)略”要緊是指它們在中國(含港，澳，臺(tái))以外的國家和地區(qū)從事生產(chǎn)類、研發(fā)類投資活動(dòng)的戰(zhàn)略。我們要緊采取案例方法來分析、比較和研究，案例企業(yè)為15家，分不是：海爾集團(tuán)、TCL集團(tuán)、海信 集團(tuán)、華為技術(shù)、京東方、華立集團(tuán)、中國華源集團(tuán)、中石油集團(tuán)、中海油集團(tuán)、萬向集團(tuán)、金城集團(tuán)、上海電氣、首鋼集團(tuán)、中色建設(shè)集團(tuán)、寶鋼集團(tuán)。 一、首次海外投資的狀況與分析 首次海外投資是指企業(yè)在國內(nèi)經(jīng)營的基礎(chǔ)上，第一次跨出國界，在其它國家和地區(qū)從事生產(chǎn)類、研發(fā)類投資活動(dòng)。這是企業(yè)成長過程中的一個(gè)重大轉(zhuǎn)折點(diǎn)，在此之前，企

2、業(yè)的投資和經(jīng)營活動(dòng)在企業(yè)所在國的范圍內(nèi)進(jìn)行，盡管有不同程度上的國際化經(jīng)營活動(dòng)(產(chǎn)品出口、引進(jìn)外資、國際技術(shù)合作等)，然而在此之后，企業(yè)的投資和經(jīng)營活動(dòng)將在多個(gè)國家和地區(qū)、甚至全球范圍內(nèi)展開，企業(yè)處在一個(gè)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的時(shí)期。這次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型是從國內(nèi)經(jīng)營轉(zhuǎn)向跨國經(jīng)營，對企業(yè)的資源和能力提出了許多新的要求和問題，是企業(yè)成長過程中的重大挑戰(zhàn)。 分析首次海外投資時(shí)的企業(yè)狀況，其要緊目的是：揭示企業(yè)首次海外投資的基礎(chǔ)和條件，講明海外投資活動(dòng)對企業(yè)資源和能力的新要求，分析國內(nèi)經(jīng)營與跨國經(jīng)營的戰(zhàn)略差不，為仍在國內(nèi)經(jīng)營的中國企業(yè)制定海外戰(zhàn)略提供借鑒和參考。 首次海外投資時(shí)的企業(yè)狀況，能夠從以下三個(gè)方面來描述：國內(nèi)業(yè)務(wù)狀

3、況(行業(yè)/市場地位、要緊產(chǎn)品市場占有率、國內(nèi)跨地區(qū)經(jīng)營活動(dòng)等)，在國內(nèi)進(jìn)行的國際化經(jīng)營(引進(jìn)技術(shù)、合資合作等)，要緊產(chǎn)品的出口狀況等。 (一)首次海外投資的狀況 海爾集團(tuán)。1996年8月，由海爾控股(其中海爾投資絕大部分是以技術(shù)和設(shè)備形式投資)的海爾莎保羅有限公司在印尼正式注冊開張。這是海爾在海外的第一家分廠。在現(xiàn)在或之前，海爾集團(tuán)產(chǎn)品范圍涉及到電冰箱、冷柜、空調(diào)、洗衣機(jī)等白色家電領(lǐng)域。早在1991年，海爾電冰箱成為中國電冰箱史上的第一枚國產(chǎn)金牌，當(dāng)時(shí)中國家電業(yè)唯一馳名商標(biāo)，此后一直占據(jù)中國市場第一的位置。1995年12月，海爾集團(tuán)首次跨地區(qū)經(jīng)營，收購武漢藍(lán)波希島公司60%的股份，生產(chǎn)冰柜和空

4、調(diào)產(chǎn)品。在國際化合作方面，海爾集團(tuán)在初期的全套生產(chǎn)設(shè)備和技術(shù)從德國利勃海爾公司引進(jìn)，當(dāng)時(shí)電冰箱產(chǎn)品的注冊商標(biāo)確實(shí)是“琴島-利勃海爾”。1991年，海爾與日本三菱重工成立合資企業(yè)，在中國生產(chǎn)空調(diào)產(chǎn)品。其后，海爾還與日本松下電器合作，生產(chǎn)洗衣機(jī)等產(chǎn)品。在產(chǎn)品出口方面，早在1992年，海爾電冰箱等產(chǎn)品就以當(dāng)?shù)仄放频姆绞竭M(jìn)入印尼市場，并受到經(jīng)銷商和消費(fèi)者的歡迎。1995年7月，海爾在香港成立貿(mào)易公司，開始向東南亞、歐洲、美國、日本等地出口電冰箱、洗衣機(jī)等產(chǎn)品。1996年，海爾集團(tuán)銷售收入61.6億元，利潤3.1億元，1997年，海爾空調(diào)在中國的產(chǎn)銷量與格力、春蘭并列第一。 TCL集團(tuán)。1999年10月

5、29日，TCL(越南)有限公司成立，TCL以設(shè)備出資，從中國進(jìn)口散件，組裝彩電、當(dāng)?shù)劁N售。這是TCL集團(tuán)的第一次海外投資。在現(xiàn)在或之前，TCL集團(tuán)在國內(nèi)擁有豐富的國際合作經(jīng)歷，1981年，與港商合資成立“TTK家庭電器有限公司”，生產(chǎn)錄音磁帶。1985年，與港商合資成立“TCL通訊設(shè)備有限公司”，生產(chǎn)電話機(jī)。1996年，TCL集團(tuán)注資1.5億港幣控股香港陸氏集團(tuán)在虹口的彩電生產(chǎn)基地。1998年，與臺(tái)灣致福集團(tuán)合作，成立TCL致福電腦有限公司。在國內(nèi)跨地區(qū)經(jīng)營方面，1997年，TCL與河南美樂集團(tuán)合作，成立“河南TCL美樂電子有限公司”，生產(chǎn)TCL彩電。1999年，原內(nèi)蒙古彩虹電視機(jī)廠無償劃撥給

6、TCL經(jīng)營，內(nèi)蒙古TCL王牌電器有限公司成立，生產(chǎn)TCL彩電。1999年，TCL斥資控股北京翰林匯軟件產(chǎn)業(yè)公司，進(jìn)軍信息產(chǎn)業(yè)。在要緊產(chǎn)品市場地位與出口方面，TTK錄音磁帶當(dāng)年暢銷全國。TCL電話機(jī)于1989年成為國優(yōu)產(chǎn)品，1993年占據(jù)中國電話機(jī)市場60%，居第一位。并出口到美國、歐洲等30多個(gè)國家和地區(qū)。1993年，TCL在香港成立貿(mào)易公司，從事電話機(jī)、彩電產(chǎn)品的出口業(yè)務(wù)。1997年，TCL彩電位于中國市場第三位。2000年，TCL海外營業(yè)額為5.14億美元。在國家經(jīng)貿(mào)委公布的2000年國家重點(diǎn)企業(yè)排序名單中，TCL以110億元的總資產(chǎn)列第84位，以178億元的銷售額列第27位，以13.3億

7、元的利稅列第33位。 海信集團(tuán)。1996年10月，海信擁有60%股權(quán)的海信(南非有限公司)在南非的約翰內(nèi)斯堡開始運(yùn)營，投資規(guī)律79.5萬美元，是海信第一個(gè)境外帶料加工生產(chǎn)型企業(yè)。在國內(nèi)跨地區(qū)經(jīng)營方面，當(dāng)時(shí)的海信集團(tuán)要緊在山東省內(nèi)經(jīng)營(青州、臨沂、肥城、淄博等地)，1996年11月，才在貴陽市從事電視機(jī)生產(chǎn)。在國際化經(jīng)營方面，1984年引進(jìn)日本松下電器的彩電技術(shù)和設(shè)備，1993年合資組建青島AT&T通訊設(shè)備公司。在產(chǎn)品出口方面，早在1993年，海信的電視機(jī)產(chǎn)品就以整機(jī)方式出口到南非等地。在行業(yè)/市場地位上，1996年海信集團(tuán)的彩電位居山東省第一位，全國前三甲之外。 華為技術(shù)。1996年，華為與李

8、嘉誠旗下的香港和記公司開展交換機(jī)業(yè)務(wù)，這是華為大型交換機(jī)從國內(nèi)走向國際的第一步，標(biāo)志著華為開始進(jìn)軍國際電信市場。早在1993年，華為在美國硅谷設(shè)立研究所，從事技術(shù)情報(bào)的收集、芯片開發(fā)等業(yè)務(wù)。1995年，華為在北京成立研究所，從事技術(shù)開發(fā)和新產(chǎn)品研制。1996年，華為在俄羅斯設(shè)立辦事處。華為技術(shù)在1995年銷售額達(dá)到14億元，全國電子行業(yè)百強(qiáng)企業(yè)排名第26位。其自主研制的大型交換機(jī)設(shè)備C&C08機(jī)在中國市場上占據(jù)領(lǐng)先地位。 京東方。2001年11月23日，京東方收購了韓國現(xiàn)代旗下HYNIX的STNLCD和OLED業(yè)務(wù)45%的股權(quán)，開始進(jìn)STNLCD和OLED顯示領(lǐng)域。這是京東方海外投資的第一步。

9、在此之前，京東方在國內(nèi)與多家外國公司合資合作。1993年京東方成立時(shí)，就持有原北京電子管廠所擁有的“北京松下”的股權(quán)，從事CRT產(chǎn)業(yè)。其后，京東方先后與日本旭硝子、日本端子、日本日伸等公司成立合資企業(yè)，建立起為CRT產(chǎn)業(yè)配套的零部件產(chǎn)業(yè)。1999年京東方與冠捷科技合資的北京東方冠捷的顯示器生產(chǎn)線正式投產(chǎn)。在跨地區(qū)經(jīng)營方面，1998年12月，京東方通過業(yè)務(wù)整合和股權(quán)收購，在浙江省組建“浙江京東方”，進(jìn)入VFD(真空熒光顯示器件)顯示領(lǐng)域。2001年，京東方主營業(yè)務(wù)收入為26.84億元，總資產(chǎn)40.33億元，凈利潤6,025萬元。 華立集團(tuán)。2000年，華立集團(tuán)在美國加州硅谷地區(qū)設(shè)立獨(dú)資企業(yè)-華立

10、控股(美國)有限公司。同年10月，華立在泰國曼谷設(shè)立華立泰國電能表生產(chǎn)基地。這兩個(gè)投資項(xiàng)目在一年內(nèi)進(jìn)行，是華立集團(tuán)海外投資的第一步。在國際化合作方面，早在1989年，華立就與意大利的一家企業(yè)合資，生產(chǎn)銅箔板，這是當(dāng)?shù)氐谝患液腺Y企業(yè)。1999年，華立與以色列電表生產(chǎn)商尼科斯公司合資成立“浙江華立尼科斯電氣有限公司”，生產(chǎn)電子式電表。在跨地區(qū)經(jīng)營方面，華立集團(tuán)制定并實(shí)施了“西進(jìn)戰(zhàn)略”，1999年，華立先后收購重組了國內(nèi)“重慶川儀”和“恒泰芒果”兩家上市公司，分不更名為“華立控股”和“華立科技”，從事植物制藥、計(jì)量電表和電力自動(dòng)化業(yè)務(wù)。在產(chǎn)品出口方面，華立早在1990年成立浙江華立進(jìn)出口有限公司，負(fù)

11、責(zé)集團(tuán)產(chǎn)品的出口業(yè)務(wù)。1997年設(shè)立海外事業(yè)部，成為國際化戰(zhàn)略的業(yè)務(wù)平臺(tái)。在行業(yè)/市場地位上，華立集團(tuán)的電能表早在20世紀(jì)90年代中期開始位居第一位。 華源集團(tuán)。1997年，集團(tuán)所屬華源家紡集團(tuán)有限公司中國和尼日爾兩國復(fù)交的契機(jī)，聯(lián)合當(dāng)?shù)匾患夜臼召徚四崛諣栕畲蟮募徔椨∪韭?lián)合企業(yè)，組建了合資經(jīng)營的中國尼日爾紡織印染聯(lián)合企業(yè)，總投資300萬美元，中方持股80%。要緊生產(chǎn)紡蠟花布，產(chǎn)品占當(dāng)?shù)厥袌龇蓊~的80%。這是華源集團(tuán)的第一次海外投資。中國華源從其創(chuàng)立之日起，就高度重視學(xué)習(xí)和汲取國際跨國公司的成功經(jīng)驗(yàn)，并積極地同杜邦、巴斯夫、赫斯特等世界聞名企業(yè)建立戰(zhàn)略伙伴關(guān)系，從而在引進(jìn)大量外資和先進(jìn)技術(shù)的同

12、時(shí)，也為自身開展跨國經(jīng)營找到了可資借鑒的榜樣。在產(chǎn)品出口方面，在1993年時(shí)，中國華源的進(jìn)出口總額只有5800萬美元，到1997年就上升到近4億美元，是上海市最大的進(jìn)出口公司之一，在全國進(jìn)出口行業(yè)名列前茅。 中石油集團(tuán)。1997年，中石油以產(chǎn)品分成方式，在蘇丹組建大尼羅石油作業(yè)公司，并接管了當(dāng)?shù)?.2.4區(qū)作業(yè)權(quán)。1997年9月，中石油購買了哈薩克斯坦阿克糾賓油氣股份公司60.3%一般股股份，并獲得該公司所屬油田的開采權(quán)和經(jīng)營權(quán)。這兩個(gè)項(xiàng)目是中石油海外投資的第一步。在此之前，中石油要緊在國內(nèi)多地區(qū)從事石油勘探和開發(fā)業(yè)務(wù)。海外石油開發(fā)作業(yè)自1993年開始，到1997年，涉及的國家要緊有泰國、加拿

13、大、秘魯、蘇丹、委內(nèi)瑞拉等。中石油在海外的油產(chǎn)量，1997年只有52萬噸。在中國，中石油是最大的石油天然氣企業(yè)。 中海油集團(tuán)。19941995年，以1.9億美元的價(jià)格從ARCO/日本石油公司手中收購馬六甲海峽合同區(qū)39.51%的權(quán)益份額，獲石油儲(chǔ)量1640萬桶。在此之前，中海油要緊從事國內(nèi)海域的石油勘探和開發(fā)。到1998年海外產(chǎn)量僅占2.63%。但在國內(nèi)，中海油是最大的海上石油開發(fā)企業(yè)，在石油行業(yè)排名第三位。 萬向集團(tuán)。2000年4月，萬向集團(tuán)以42萬美元的現(xiàn)金收購美國舍勒公司，獲得該公司的設(shè)備、品牌、技術(shù)專利及全球市場網(wǎng)絡(luò)。這是萬向集團(tuán)海外生產(chǎn)性投資的第一步。在此之前，在產(chǎn)品出口方面，早在1

14、984年，萬向集團(tuán)的萬向節(jié)產(chǎn)品就開始出口美國；1986年，萬向被政府定為全國萬向節(jié)行業(yè)中唯一的出口基地，產(chǎn)品出口到澳大利亞、泰國、菲律賓等國家；1987年，萬向產(chǎn)品進(jìn)入日本、意大利、法國、德國等18個(gè)國家的市場，當(dāng)年創(chuàng)匯230萬美元。在海外銷售機(jī)構(gòu)設(shè)立方面，1994年，萬向在美國注冊成立萬向美國公司，從事市場信息、萬向產(chǎn)品分銷業(yè)務(wù)。1995年，萬向美國公司實(shí)現(xiàn)銷售收入350萬美元；1996年初，成立萬向歐洲公司、萬向南美公司，要緊從事萬向產(chǎn)品的銷售業(yè)務(wù)。當(dāng)年，萬向海外銷售收入突破1000萬美元：1997年7月，萬向收購英國AS公司(在歐洲市場上以銷售各類軸承為主的營銷公司)60%的股份，以擴(kuò)大

15、萬向產(chǎn)品在歐洲的市場份額。當(dāng)年，萬向海外銷售收入達(dá)到2000萬美元以上。在國內(nèi)行業(yè)/市場地位上，萬向集團(tuán)的萬向節(jié)自90年代一直在中國市場居首位，市場占有率高達(dá)50%以上。 金城集團(tuán)。1996年10月，中國首家摩托車境外合資企業(yè)金城哥倫比亞公司成立，金城集團(tuán)投資100萬美元，占50%的股份，利用金城集團(tuán)的設(shè)備和技術(shù)、零落件，在哥倫比亞生產(chǎn)銷售摩托車。在此之前，在產(chǎn)品出口方面，1987年向美國出口小發(fā)動(dòng)機(jī)曲軸連桿，創(chuàng)匯15萬美元；1988年，首批530輛金城摩托車打入國際市場；1990年，出口創(chuàng)匯106萬美元；1995年，摩托車出口居同行業(yè)第二位。在國際技術(shù)合作方面，引人注目的是，1993年，與巴

16、基斯坦自行車廠簽訂摩托車制造技術(shù)出口合同，開創(chuàng)同行業(yè)技術(shù)出口先河。在國內(nèi)引進(jìn)外資和技術(shù)方面，1985年引進(jìn)日本鈴木公司摩托車制造技術(shù)和設(shè)備；1994年，與馬來西亞金獅集團(tuán)合資成立南京金城機(jī)械有限公司，注冊資本8800萬美元，為同行業(yè)最大合資項(xiàng)目；同年，中日合資的南京金城鈴木摩托車有限公司成立，中國首條摩托車發(fā)動(dòng)機(jī)智能化柔性生產(chǎn)線投入使用，由美國廠商承制，居世界先進(jìn)水平。金城集團(tuán)在國內(nèi)沒有從事跨地區(qū)經(jīng)營，在行業(yè)/市場地位上居前三位置。 上海電氣。2002年，上海電氣聯(lián)合香港晨星集團(tuán)投資900萬美元，以對半股比收購了日本老牌印刷機(jī)制造企業(yè)秋山公司(AkiyamaInternsw)，這是上海電氣的第

17、一次海外投資。改革開放以來，上海電氣先后與包括美國的西屋、開利，德國的西門子、ABB，日本的三菱、日立，法國的施耐德、阿爾斯通等在內(nèi)的百余家聞名的跨國公司合作，建立了125家合資企業(yè)。 首鋼集團(tuán)。1988年4月,首鋼在預(yù)備收購美國麥斯塔公司時(shí),為了避開風(fēng)險(xiǎn),先在美國注冊成立了獨(dú)資公司賓州首鋼機(jī)械設(shè)備公司。1988年7月,首鋼以賓州公司出面投資340萬美元收購了美國麥斯塔(MASTA)工程公司70%的股份。這是首鋼集團(tuán)的第一次海外投資。在此之前，1978年開始,首鋼借改革開放的東風(fēng),陸續(xù)引進(jìn)外國先進(jìn)技術(shù)和設(shè)備,引進(jìn)方式要緊采納:軟件引進(jìn)、購置二手設(shè)備加以現(xiàn)代化改進(jìn)、合作設(shè)計(jì)與生產(chǎn)。1985年3月

18、,首鋼與瑞典康泰爾公司等在北京辦了第一個(gè)合資企業(yè)-首鋼康泰爾公司。從此,首鋼在國內(nèi)陸續(xù)辦了許多中外合資企業(yè),從中了解了外國企業(yè)的治理特點(diǎn),取得了國際合作的經(jīng)驗(yàn),并培養(yǎng)了大批人才。首鋼產(chǎn)品1980年第一次出口,當(dāng)年創(chuàng)匯120萬美元;到1987年出口額達(dá)670萬美元,要緊是鋼鐵產(chǎn)品。80年代初,首鋼的高爐噴吹煤粉、頂燃式熱風(fēng)爐技術(shù)實(shí)現(xiàn)了向國外出口。首鋼的出口產(chǎn)品從單一鋼材擴(kuò)大到機(jī)電產(chǎn)品及成套設(shè)備。到1988年，首鋼集團(tuán)位于中國鋼鐵業(yè)第三位。 中色建設(shè)集團(tuán)。1995年，中色集團(tuán)在泰國成立泰中公司，致力于有色金屬資源的再生利用，回收當(dāng)?shù)貜U舊汽車電池，提取鉛合金后銷售給蓄電池制造商。這是中色集團(tuán)第一次海

19、外投資。在此之前，1983年初組建時(shí)，以勞務(wù)輸出為主，承接的業(yè)務(wù)以民用建筑為主。80年代后期，公司逐漸向“以有色金屬工業(yè)項(xiàng)目為主、以工程承包帶動(dòng)資源開發(fā)和經(jīng)濟(jì)技術(shù)合作”的方向轉(zhuǎn)移。進(jìn)展成為“以技術(shù)出口為龍頭，以設(shè)計(jì)帶動(dòng)成套機(jī)電設(shè)備材料出口和勞務(wù)輸出”的工程總承包公司。90年代中期，隨著國際通行的融資承包模式的興起，中國有色集團(tuán)在海外工程項(xiàng)目的建設(shè)中逐步形成了以礦產(chǎn)品償還承建項(xiàng)目貸款的經(jīng)營方式，不斷擴(kuò)大工程承包市場份額，同時(shí)積極向資源開發(fā)和經(jīng)濟(jì)技術(shù)合作的各個(gè)領(lǐng)域拓展。 寶鋼集團(tuán)。2001年8月，寶鋼與巴西淡水河谷公司(CVRD)各出資3800萬美元，合資在巴西組建寶華瑞礦山股份有限公司，要緊從事

20、鐵礦石業(yè)務(wù)，年產(chǎn)能力為800萬噸優(yōu)質(zhì)鐵礦石，其中600萬噸供應(yīng)寶鋼和中國市場，這是寶鋼海外投資的第一步。眾所周知，寶鋼集團(tuán)是引進(jìn)日本鋼鐵制造技術(shù)建立的，自20世紀(jì)80年代末，寶鋼產(chǎn)品開始出口，至2003年，累計(jì)出口鋼材1600萬噸。寶鋼的核心產(chǎn)品汽車鋼板國內(nèi)市場占有率為50%以上。自20世紀(jì)90年代開始，寶鋼在海外設(shè)立經(jīng)營機(jī)構(gòu)，陸續(xù)在日本、德國、美國、巴西、澳大利亞、南非、新加坡、香港、法國、意大利等國家和地區(qū)設(shè)立海外公司，從事鋼鐵產(chǎn)品、冶金原料、遠(yuǎn)洋運(yùn)輸、工程裝備等業(yè)務(wù)。寶鋼集團(tuán)是中國鋼鐵業(yè)最大的企業(yè)。 (二)中國企業(yè)國際化的三種類型 我們早在1996年出版的中國企業(yè)的跨國經(jīng)營-案例研究理論

21、探究一書中指出，中國企業(yè)的國際化幾乎全部屬于后進(jìn)展型，所謂后進(jìn)展型的要緊特點(diǎn)有：一是該類企業(yè)開始國際化時(shí)，其行業(yè)的國際市場中已充滿了跨國公司，即后來者特征；二是該類企業(yè)的核心技術(shù)要緊是從外國引進(jìn)的，即技術(shù)依靠者特征。上述案例企業(yè)第一次海外投資的狀況充分地證明了這一論點(diǎn)。 在后進(jìn)展型國際化中，大致上能夠分為三種類型：常規(guī)型、開放型和轉(zhuǎn)折型。其劃分標(biāo)準(zhǔn)是，依企業(yè)產(chǎn)生及其國際化路線和所處的若干環(huán)境因素，而導(dǎo)致的行為差異對后進(jìn)展型可進(jìn)一步細(xì)致劃分。這些因素是：體制因素，要緊是指經(jīng)濟(jì)開放度；企業(yè)所在行業(yè)的國內(nèi)資源和市場狀況；后進(jìn)展特定因素。 三種子類型的具體特征如下： 常規(guī)型。要緊是指經(jīng)常開放度較高，行

22、業(yè)所需的生產(chǎn)資源和市場需求的國內(nèi)條件較好的情況下，企業(yè)建立后，盡管有外國產(chǎn)品的競爭，但依舊一步步地進(jìn)展壯大，并隨著企業(yè)的成長和市場的變化，“自然而然”地開始國際化，其跨國經(jīng)營進(jìn)展也是循序漸進(jìn)的。例如海爾集團(tuán)、TCL集團(tuán)、海信集團(tuán)、華為技術(shù)、萬向集團(tuán)、金城集團(tuán)、華立集團(tuán)、寶鋼集團(tuán)。 開放型。要緊是指在經(jīng)濟(jì)開放度較高，行業(yè)所需生產(chǎn)資源國內(nèi)缺乏、產(chǎn)品的國內(nèi)市場有限的條件下，企業(yè)從初建時(shí)起就在某些生產(chǎn)要素和產(chǎn)品市場上有較高的國際化程度，并一直保持著較高的國際化水平，在有些方面還逐漸增加。例如京東方、華源集團(tuán)、上海電氣、中色建設(shè)集團(tuán)。 轉(zhuǎn)折型。要緊是指企業(yè)在經(jīng)濟(jì)不開放的條件下建立并進(jìn)展壯大到相當(dāng)規(guī)模和實(shí)

23、力，當(dāng)國家經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)為開放后，企業(yè)才開始其跨國經(jīng)營。這類企業(yè)有以下特征：(a)企業(yè)是在經(jīng)濟(jì)不開放的條件下建立并進(jìn)展壯大的；(b)企業(yè)所在的國家是從經(jīng)濟(jì)不開放走向經(jīng)濟(jì)開放的；(c)當(dāng)企業(yè)開始跨國經(jīng)營時(shí)，其規(guī)模和實(shí)力較一般企業(yè)要大得多。中國的大中型國有企業(yè)均屬這一類型，如首鋼集團(tuán)、中石油集團(tuán)、中海油集團(tuán)。 為了更清晰地講明上述類型的劃分及不同特征，我們繪制下面的圖表來進(jìn)一步闡述。 圖1：后進(jìn)展型國際化路線 圖1中，橫軸表示企業(yè)所在行業(yè)的開放程度，豎軸表示企業(yè)的規(guī)模和實(shí)力。BBB表明是常規(guī)型，C(C)C表明是開放型，而AAA則表明是轉(zhuǎn)折型。其相互不同的特征已形象地表示出來：企業(yè)建立時(shí)的環(huán)境不同，常規(guī)型和

24、開放型企業(yè)建立是在經(jīng)濟(jì)開放條件下，而轉(zhuǎn)折型企業(yè)建立是在經(jīng)濟(jì)不開放條件下；國際化經(jīng)營的起點(diǎn)不同，常規(guī)型企業(yè)是企業(yè)進(jìn)展到一定的程度，“自然而然”地開始國際化經(jīng)營，開放型企業(yè)是在企業(yè)建立不久，甚至是企業(yè)建立的同時(shí)，“提早”開始國際化經(jīng)營，而轉(zhuǎn)折型企業(yè)是在企業(yè)進(jìn)展到相當(dāng)規(guī)模和實(shí)力后，“才”開始國際化經(jīng)營；國際化經(jīng)營的路線不同，常規(guī)型是隨著企業(yè)規(guī)模和實(shí)力的增加，不斷提高其國際化經(jīng)營能力和水平，開放型是隨著企業(yè)國際化經(jīng)營能力和水平的提高，來進(jìn)展和壯大企業(yè)的規(guī)模和實(shí)力，而轉(zhuǎn)折型的企業(yè)規(guī)模和實(shí)力與企業(yè)國際化經(jīng)營能力和水平相互促進(jìn)進(jìn)展。 二、海外戰(zhàn)略與目標(biāo) 從總體戰(zhàn)略角度來看，海外戰(zhàn)略雖是地域戰(zhàn)略的一種類型，但

25、海外戰(zhàn)略本身又能夠分海外領(lǐng)域戰(zhàn)略和海外地域戰(zhàn)略，海外領(lǐng)域戰(zhàn)略是指企業(yè)在海外從事什么業(yè)務(wù)，不從事什么業(yè)務(wù)，以及如何從事這些業(yè)務(wù)，海外地域戰(zhàn)略是指企業(yè)在海外的哪些國家和地區(qū)從事業(yè)務(wù)，進(jìn)入這些國家和地區(qū)的順序如何，在從事業(yè)務(wù)經(jīng)營的國家和地區(qū)中，哪些國家和地區(qū)可納入某個(gè)產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈中。 在本部分，我們要緊討論中國大企業(yè)的總體戰(zhàn)略及其海外戰(zhàn)略與目標(biāo)。 (一)海外戰(zhàn)略與目標(biāo) 海爾集團(tuán)?？倯?zhàn)略目標(biāo)是：世界級的企業(yè)和世界級的名牌。1997年正式提出國際化戰(zhàn)略，具體目標(biāo)是三個(gè)三分之一：國內(nèi)生產(chǎn)、國內(nèi)銷售占1/3，國內(nèi)生產(chǎn)、國外銷售占1/3，國外生產(chǎn)、國外銷售占1/3。 TCL集團(tuán)。1999年，李東生發(fā)表我們的目標(biāo)

26、：創(chuàng)建世界級的企業(yè)，正式提出向世界級企業(yè)邁進(jìn)的口號(hào)。2001年6月，TCL集團(tuán)成立“增強(qiáng)國際競爭力實(shí)施方案”工作組，著手制定集團(tuán)的中長期戰(zhàn)略規(guī)劃，標(biāo)志著TCL集團(tuán)由機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)到戰(zhàn)略驅(qū)動(dòng)的真正轉(zhuǎn)變。TCL集團(tuán)確立了多媒體、移動(dòng)通信、信息和電工四個(gè)產(chǎn)品集群，同時(shí)義無反顧地進(jìn)入國際化操作。2003年10月宣布，在35年內(nèi)，使彩電和通信產(chǎn)品躋身全球電子業(yè)前5名，成為名副事實(shí)上的世界級電子制造商。爭取2005年，TCL集團(tuán)整體銷售額達(dá)到700億人民幣，實(shí)現(xiàn)利潤150億；在2010銷售額達(dá)到1500億人民幣的規(guī)模，同時(shí)逐步建立我們的經(jīng)營網(wǎng)絡(luò)。為此，TCL制訂了一個(gè)“龍虎打算”，具體內(nèi)容是：TCL旗下的多媒體

27、電子、移動(dòng)通訊終端產(chǎn)業(yè)要在3-5年時(shí)刻內(nèi)進(jìn)入世界前五強(qiáng)，此為“龍騰四?！薄６诩译?、信息、電工、文化產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，用3-5年時(shí)刻，進(jìn)入國內(nèi)一流企業(yè)行列，此為“虎躍神州”。 海信集團(tuán)。海信自從1994年成立時(shí)提出“把海信建設(shè)成為世界知名的跨國大公司”的戰(zhàn)略目標(biāo)。在戰(zhàn)略上分三步走：第一時(shí)期(1994-2000)，成為中國名牌；第二時(shí)期(2000-2010)，走國際化進(jìn)展之路，進(jìn)展成為國際知名的品牌，到2010年銷售收入過千億元，國外收入達(dá)到國內(nèi)收入的1/3，即達(dá)到40億美元；第三時(shí)期(20102020)，差不多實(shí)現(xiàn)全球化經(jīng)營，成為世界聞名的互聯(lián)網(wǎng)終端設(shè)備以及增值服務(wù)的提供商。2000年，海信明確提出了

28、要成為國際化大公司的目標(biāo)，創(chuàng)國際名牌成為集團(tuán)重要的戰(zhàn)略目標(biāo)。海信集團(tuán)的國際化戰(zhàn)略是，將海信品牌進(jìn)展成為世界市場上的知名品牌，讓大多數(shù)的海外消費(fèi)者認(rèn)識(shí)海信品牌，同意海信文化，使用海信產(chǎn)品，享受海信的優(yōu)質(zhì)技術(shù)和完善的售后服務(wù)，支持海信的進(jìn)展。 華為技術(shù)。1998年制定的華為差不多法第1條指出：“華為的追求是在電子信息領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)顧客的夢想，并依靠點(diǎn)點(diǎn)滴滴、鍥而不舍的困難追求，使我們成為世界級領(lǐng)先企業(yè)。為了使華為成為世界一流的設(shè)備供應(yīng)商，我們將永不進(jìn)入信息服務(wù)業(yè)?！?2004年的具體目標(biāo)是：海外市場營業(yè)收入占總收入的40%。 京東方。總戰(zhàn)略目標(biāo)是：2010年主營業(yè)務(wù)收入超過100億美元，盈利能力躍居同行

29、業(yè)前列(凈資產(chǎn)利潤率達(dá)15%以上)；成為顯示領(lǐng)域的世界級企業(yè)，其中至少3個(gè)品牌產(chǎn)品市場占有率國內(nèi)排名第一，全球排名前三名；“BOE”成為一個(gè)高科技的、受人尊重的世界品牌。 華立集團(tuán)。在題為WTO與華立對策的華立21世紀(jì)國際化戰(zhàn)略綱要中，華立在21世紀(jì)前10年的進(jìn)展目標(biāo)之一是：將華立從一個(gè)完全中國式的企業(yè)進(jìn)展成為一個(gè)國際化的跨國公司，真正實(shí)現(xiàn)資源(人力、市場、技術(shù)、資金)的配置全球化。華立21世紀(jì)國際化戰(zhàn)略目標(biāo)是：在全球各地投資建設(shè)制造基地，生產(chǎn)和銷售華立具有競爭優(yōu)勢的產(chǎn)品，穩(wěn)定區(qū)域性市場，至2010年達(dá)到兩個(gè)50%：50%在國內(nèi)，50%在國外(市場資源)；到我們需要獵取資源的地點(diǎn)，投資建立窗口

30、，打通接口管道(獵取技術(shù)、人力和資金資源)。 中國華源集團(tuán)。中國華源集團(tuán)從創(chuàng)業(yè)伊始在戰(zhàn)略上就有一個(gè)定位：外向型、跨國經(jīng)營，成為能代表中國現(xiàn)代大企業(yè)形象與水平的“國家隊(duì)”。自1999年以來，按照“以現(xiàn)代科技重塑中國華源”的戰(zhàn)略，并遵循“有所為有所不為”的指導(dǎo)方針，集團(tuán)對產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)行了大轉(zhuǎn)型和大調(diào)整，確立了優(yōu)先進(jìn)展大生命產(chǎn)業(yè)、優(yōu)化進(jìn)展大紡織產(chǎn)業(yè)、積極培育功能性產(chǎn)業(yè)和提升國際競爭力的部署。 中石油集團(tuán)。1988年，中石油制定了“三大戰(zhàn)略”：一是“穩(wěn)定東部，進(jìn)展西部”戰(zhàn)略；二是國際化經(jīng)營戰(zhàn)略，在海外建立石油生產(chǎn)基地；三是多種經(jīng)營戰(zhàn)略。1998年，明確提出實(shí)施“五大戰(zhàn)略”：一是整體進(jìn)展，二是持續(xù)重組，三

31、是低成本進(jìn)展，四是技術(shù)創(chuàng)新，五是市場營銷，強(qiáng)調(diào)在站穩(wěn)國內(nèi)市場的同時(shí)，大力開拓國際市場，進(jìn)展跨國經(jīng)營，增強(qiáng)參與國內(nèi)外市場競爭的能力。2001年，集團(tuán)提出的新的總體進(jìn)展戰(zhàn)略是：全面建設(shè)具有國際競爭力的跨國企業(yè)集團(tuán)。具體目標(biāo)是：到2010年，原油產(chǎn)量1.33億噸，天然氣產(chǎn)量700億立方米，原油加工量1.6億噸，成品油銷售量1億噸，化工產(chǎn)品產(chǎn)量3000萬噸，實(shí)現(xiàn)銷售收入830億美元，差不多具備跨國石油公司和復(fù)合型油氣供應(yīng)商的一般特征，保持國內(nèi)要緊油氣供應(yīng)商和國際石油公司前十位的競爭地位。 中海油集團(tuán)。在2008年建成具有國際競爭力的綜合性能源公司，并在此基礎(chǔ)上建設(shè)一個(gè)國際一流的綜合能源公司。具體目標(biāo)是

32、：2008年，油氣生產(chǎn)總量達(dá)到5880萬方，其中海外權(quán)益產(chǎn)量為1600萬方；2010年，油氣生產(chǎn)總量達(dá)到7518萬方，其中海外權(quán)益產(chǎn)量為2000萬方，占26.6%。 萬向集團(tuán) 努力建成名副事實(shí)上的中國汽車零部件出口基地和最有優(yōu)勢的中國制造業(yè)基地，在此基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)“省內(nèi)10強(qiáng)-國家100強(qiáng)-國際1000強(qiáng)”、“省級集團(tuán)-國家級集團(tuán)-跨國集團(tuán)”的兩個(gè)“三級跳”的戰(zhàn)略目標(biāo)。 金城集團(tuán)。1996年，金城集團(tuán)樹立了“建世界級企業(yè)，創(chuàng)世界級名牌”的跨世紀(jì)奮斗目標(biāo)，力爭在不遠(yuǎn)的今后把金城建設(shè)成為擁有航空產(chǎn)品、摩托車及汽油機(jī)、民用液壓機(jī)電產(chǎn)品、第三產(chǎn)業(yè)等四大支柱并舉的跨國集團(tuán)公司。 上海電氣。在以后進(jìn)展中，上海

33、電氣集團(tuán)將以增加國際競爭力為目標(biāo)，實(shí)施“產(chǎn)業(yè)集約化進(jìn)展、技術(shù)高端化提升、資源全球化集成”三大戰(zhàn)略，做強(qiáng)上海電氣品牌，將公司建設(shè)成為中國第一、國際一流的裝備制造業(yè)大集團(tuán)。 首鋼集團(tuán)。首鋼實(shí)際上是中國第一個(gè)瞄準(zhǔn)“全球500大”目標(biāo)的企業(yè)，1992年她差不多開始與美國財(cái)寶雜志聯(lián)系，做上榜預(yù)備。 中色建設(shè)集團(tuán)。20002001年中國有色集團(tuán)與中國投資進(jìn)展促進(jìn)會(huì)合作完成了海外有色金屬資源開發(fā)戰(zhàn)略研究報(bào)告，制定了以海外資源開發(fā)為主題的“十五”規(guī)劃。2003年，中國有色集團(tuán)進(jìn)一步提出了“一二三”新的進(jìn)展思路，其要緊內(nèi)容有：一個(gè)目標(biāo)(“突出主業(yè)，做強(qiáng)做大”，保持和發(fā)揮排頭兵的特色與作用)、兩條戰(zhàn)線(以海外銅、

34、氧化鋁資源為兩條開發(fā)主線)、三個(gè)工作地區(qū)(中南部非洲、周邊國家和澳大利亞、加拿大等礦業(yè)資本市場發(fā)達(dá)國家)。市場定位是：為國民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)進(jìn)展提供長期可靠的海外礦產(chǎn)資源基地，同時(shí)實(shí)現(xiàn)國有企業(yè)的進(jìn)展壯大和國有資產(chǎn)的保值增值。產(chǎn)業(yè)定位是：海外有色金屬礦產(chǎn)資源開發(fā)和國內(nèi)外工程總承包。產(chǎn)品定位是：國內(nèi)緊缺的有色金屬資源特不是銅、鈷、氧化鋁、鋅資源。地域定位是：周邊國家、中南部非洲等資源密集地區(qū)或澳(大利亞)加(拿大)等礦業(yè)資本市場發(fā)達(dá)國家。功能定位是：發(fā)揮自身優(yōu)勢，牽頭組織國內(nèi)企業(yè)聯(lián)合起來“走出去”，實(shí)現(xiàn)共同進(jìn)展。 寶鋼集團(tuán)。自2003年6月，寶鋼開始實(shí)施新一輪進(jìn)展戰(zhàn)略，即國際化戰(zhàn)略、鋼鐵精品戰(zhàn)略、適度相

35、關(guān)多元化戰(zhàn)略和資本經(jīng)營戰(zhàn)略，力求在2010年直接進(jìn)入國際資本市場。戰(zhàn)略目標(biāo)是在5年內(nèi)成為全球最有競爭力的鋼鐵企業(yè)“世界一流的跨國集團(tuán)”。到2010年，銷售收入達(dá)到1500億元，鋼鐵主業(yè)綜合競爭力進(jìn)入世界同行前三名。 (二)簡要評論 針對對上述案例企業(yè)的海外戰(zhàn)略與目標(biāo)，我們不難分析出以下特點(diǎn)： 1、總體戰(zhàn)略的“雷同化” 明確提出“建世界級企業(yè)”的企業(yè)有：海爾集團(tuán)、TCL集團(tuán)、海信集團(tuán)、華為技術(shù)、京東方、金城集團(tuán)、上海電氣和寶鋼集團(tuán)共8家，占案例企業(yè)的50%。其中，華為技術(shù)提出“世界領(lǐng)先企業(yè)”，上海電氣提出“國際一流”，寶鋼集團(tuán)提出“世界一流”。這表明，中國大企業(yè)作為后進(jìn)展型企業(yè)，其戰(zhàn)略主題是追趕

36、，“世界級企業(yè)”成為中國企業(yè)家的夢想。 2、業(yè)務(wù)定位的多樣化 在“世界級企業(yè)”目標(biāo)下，海爾集團(tuán)并未闡明其要緊業(yè)務(wù)，表明它堅(jiān)持多元化戰(zhàn)略的決心；TCL集團(tuán)確定了五大產(chǎn)業(yè)群，闡明了自己有限多元化的范圍，但“虎打算”中的文化產(chǎn)業(yè)，目前并未顯現(xiàn)出來；海信集團(tuán)的業(yè)務(wù)定位并不明確，在2010年之后實(shí)現(xiàn)的互聯(lián)網(wǎng)終端設(shè)備業(yè)務(wù)，在目前僅有電腦等少數(shù)產(chǎn)品；華為技術(shù)明確定位在電子信息領(lǐng)域設(shè)備供應(yīng)商，同時(shí)決不進(jìn)入信息服務(wù)業(yè)，把“不做什么”體現(xiàn)在企業(yè)戰(zhàn)略中，在中國是專門罕見的；京東方明確定位在顯示領(lǐng)域；華立集團(tuán)沒有明確的業(yè)務(wù)定位；中國華源集團(tuán)確定了三大產(chǎn)業(yè)群；中石油集團(tuán)定位在石油行業(yè)；中海油集團(tuán)定位于綜合性能源公司；萬

37、向集團(tuán)定位于汽車零部件及其它制造業(yè)；金城集團(tuán)明確了四個(gè)子行業(yè)；上海電氣定位在裝備制造業(yè)；中色建設(shè)集團(tuán)定位在銅、鋁等有色金屬資源的開發(fā)；寶鋼集團(tuán)主業(yè)仍定位在鋼鐵業(yè)。 3、海外戰(zhàn)略與總體戰(zhàn)略關(guān)系的協(xié)調(diào)性 案例企業(yè)均把海外戰(zhàn)略融入總體戰(zhàn)略之中，體現(xiàn)了海外戰(zhàn)略與總體戰(zhàn)略之間關(guān)系的協(xié)調(diào)性。50%的企業(yè)把海外銷售收入占集團(tuán)總銷售收入的比例作為一項(xiàng)具體目標(biāo)，但另有50%的企業(yè)并非如此，例如京東方、華源集團(tuán)、中石油、萬向集團(tuán)、金城集團(tuán)、上海電氣、中色集團(tuán)、寶鋼集團(tuán)，這表明上述協(xié)調(diào)性并不完全。 4、有些企業(yè)缺乏相對獨(dú)立的海外戰(zhàn)略 盡管海外戰(zhàn)略是總體戰(zhàn)略的一部分，由于其自身的復(fù)雜性和困難程度，假如沒有制定相對獨(dú)立

38、的海外戰(zhàn)略，則海外業(yè)務(wù)的成效就會(huì)難以衡量，從而阻礙總體戰(zhàn)略績效。因此，中國大企業(yè)要進(jìn)展成為跨國公司，除制定總體戰(zhàn)略，把海外戰(zhàn)略融入總體戰(zhàn)略之中外，還有必要制定相對獨(dú)立的海外戰(zhàn)略。海爾集團(tuán)、萬向集團(tuán)等企業(yè)的做法值得借鑒。 5、海外戰(zhàn)略制定與首次海外投資活動(dòng)之間的相關(guān)性 由于缺乏完整的資料，我們臨時(shí)無法做出準(zhǔn)確的推斷。這種相關(guān)性一般有三種形式：一是戰(zhàn)略先行，首次投資在后，例如海信集團(tuán)、華源集團(tuán)、中石油集團(tuán)；二是戰(zhàn)略制定與首次投資同步，例如海爾集團(tuán)、華立集團(tuán)、金城集團(tuán)；三是首次投資在前，戰(zhàn)略制定在后，例如TCL集團(tuán)、華為技術(shù)、中色建設(shè)集團(tuán)、寶鋼集團(tuán)。值得注意的是，中國華源集團(tuán)在1992年創(chuàng)立時(shí)就確定

39、了跨國經(jīng)營戰(zhàn)略，但直到1997年才實(shí)施首次海外投資；中石油集團(tuán)在1988年就有國際化戰(zhàn)略的提法，但同樣是直到1997年才實(shí)施首次海外投資。這種現(xiàn)象的緣故是什么呢？ 三、中國企業(yè)成長為跨國公司的模式 在上述海外戰(zhàn)略與目標(biāo)的討論中，案例企業(yè)都有一個(gè)統(tǒng)一的目標(biāo)：成為代表中國實(shí)力的跨國公司。那么，企業(yè)在什么樣的條件下，如何成長為跨國公司，這一直是對外投資和跨國公司理論研究中的重要課題。西方學(xué)者對此進(jìn)行了大量的研究，但其結(jié)論并不適用于后進(jìn)展型跨國公司的對外投資活動(dòng)。我們在1999年出版的華人跨國公司成長論一書，提出了基于華人跨國公司案例研究的“全球化條件下跨國公司理論”。在此，我們首先對上述內(nèi)容進(jìn)行介紹

40、和講明，然后對比本項(xiàng)研究中案例企業(yè)的實(shí)際對外投資行為進(jìn)行分析和評論。 (一)主流跨國公司理論的缺陷 第二次世界大戰(zhàn)后，跨國公司及其對外直接投資的迅速進(jìn)展，引起了西方學(xué)者的普遍關(guān)注。他們針對不同的研究對象，采納了不同的研究方法和差不多假定，提出了許多觀點(diǎn)各異的跨國公司理論。 1、海默的壟斷優(yōu)勢理論 1960年代初，美國學(xué)者海默(StephenH.Hymer)以美國企業(yè)的對外直接投資現(xiàn)象為研究對象，采納了不完全競爭的差不多假定和產(chǎn)業(yè)組織理論，首先提出了壟斷優(yōu)勢理論。 該理論認(rèn)為，美國企業(yè)擁有的技術(shù)與規(guī)模等壟斷性優(yōu)勢，是美國企業(yè)在國外進(jìn)行直接投資的決定性因素。壟斷優(yōu)勢的產(chǎn)生在于美國企業(yè)操縱了技術(shù)的使

41、用以及實(shí)行水平一體化與垂直一體化經(jīng)營。美國跨國公司擁有三類壟斷優(yōu)勢：一是來自產(chǎn)品市場不完全的優(yōu)勢，如產(chǎn)品判不、商標(biāo)、銷售技術(shù)與價(jià)格操縱等；二是來自生產(chǎn)要素市場不完全的優(yōu)勢，包括專利與專有技術(shù)、融資、治理技能等；三是企業(yè)擁有的內(nèi)部規(guī)模經(jīng)濟(jì)與外部規(guī)模經(jīng)濟(jì)。 該理論解釋了美國跨國公司對外直接投資的條件與決定性因素，以及產(chǎn)生這些條件的緣故所在。 2、維農(nóng)的產(chǎn)品周期理論 1960年代中期，美國哈佛大學(xué)教授R.維農(nóng)(RaymondVernon)以美國企業(yè)對外直接投資現(xiàn)象為研究對象，采納了產(chǎn)品生命周期和工業(yè)區(qū)位理論，提出了跨國公司直接投資的產(chǎn)品周期理論。 該理論認(rèn)為，美國企業(yè)對外投資活動(dòng)與產(chǎn)品周期有關(guān)，企業(yè)

42、的對外直接投資是企業(yè)在產(chǎn)品周期運(yùn)動(dòng)中，由于生產(chǎn)條件和競爭條件變動(dòng)而做出的決策：(1)在產(chǎn)品創(chuàng)新時(shí)期，美國企業(yè)要緊通過出口來滿足國外市場的需求；(2)在成熟時(shí)期，美國企業(yè)考慮并進(jìn)行對西歐等發(fā)達(dá)國家直接投資；(3)在標(biāo)準(zhǔn)化時(shí)期，美國企業(yè)開始對進(jìn)展中國家進(jìn)行直接投資。 該理論首次在跨國公司理論研究中增加了動(dòng)態(tài)分析或時(shí)刻因素，解釋了美國企業(yè)戰(zhàn)后對外直接投資的動(dòng)機(jī)、時(shí)機(jī)和區(qū)位選擇。 3、尼克博克的寡占反應(yīng)理論 1970年代初，美國學(xué)者尼克博克(FrederickT.Knickerbocker)以美國企業(yè)對外直接投資現(xiàn)象為研究對象，采納了寡占行為理論，提出了跨國公司的寡占反應(yīng)理論。 該理論認(rèn)為，戰(zhàn)后美國企

43、業(yè)大舉對外直接投資要緊由寡占反應(yīng)行為所致，投資主體是寡占行業(yè)少數(shù)幾家寡頭公司，它們的投資又大都在同一時(shí)期成批地發(fā)生。 該理論把對外直接投資區(qū)分為“進(jìn)攻性投資”與“防備性投資”，決定這類投資的因素是各不相同的，防備性投資是由寡占反應(yīng)行為所決定的。他還研究了與對外直接投資成批性有相關(guān)關(guān)系的各種因素。 4、內(nèi)部化理論 自1970年代中期，以英國里丁大學(xué)學(xué)者巴克萊(P.J.Buckley)、卡森(M.Casson)與加拿大學(xué)者拉格曼(A.M.Rugman)為要緊代表人物的西方學(xué)者，以發(fā)達(dá)國家跨國公司(不含日本)為研究對象，沿用了美國學(xué)者科斯(R.H.Coase)的新廠商理論和市場不完全的差不多假定，建

44、立了跨國公司的一般理論內(nèi)部化理論。 該理論從國際分工不通過世界市場，而是通過跨國公司內(nèi)部來進(jìn)行這點(diǎn)動(dòng)身，研究了世界市場的不完全性以及跨國公司的性質(zhì)，并由此解釋了跨國公司對外直接投資的動(dòng)機(jī)與決定因素，其中市場不完全性及企業(yè)的性質(zhì)是內(nèi)部化理論的核心。 該理論有助于講明各種類型跨國公司形成的基礎(chǔ)。其后有些學(xué)者將技術(shù)優(yōu)勢及內(nèi)部化概念進(jìn)一步引申，以解釋進(jìn)展中國家跨國公司的進(jìn)展。該理論還解釋了跨國公司在出口、直接投資與許可證安排這三種方式之間選擇的依照。 內(nèi)部化理論是西方學(xué)者跨國公司理論研究的一個(gè)重要轉(zhuǎn)折。往常的理論要緊研究發(fā)達(dá)國家(要緊是美國)企業(yè)海外投資的動(dòng)機(jī)與決定因素，而內(nèi)部化理論則研究各國(要緊是

45、發(fā)達(dá)國家)企業(yè)之間的產(chǎn)品交換形式與企業(yè)國際分工與生產(chǎn)的組織形式，認(rèn)為跨國公司正是企業(yè)國際分工的組織形式。 5、鄧寧的國際生產(chǎn)折衷理論 自1970年代中期，英國里丁大學(xué)教授J.H.鄧寧(JohnH.Dunning)一方面采納國際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)實(shí)證分析方法，對美國、西歐、日本等國跨國公司的興起與進(jìn)展，導(dǎo)致的國際生產(chǎn)格局的變化進(jìn)行實(shí)證分析，另一方面，采納邏輯綜合方法，對國際生產(chǎn)理論的進(jìn)展進(jìn)行邏輯分析，并以戰(zhàn)后國際貿(mào)易和國際直接投資理論的日益合流為起點(diǎn)，提出了他的國際生產(chǎn)折衷理論。 該理論的差不多假定是：若滿足以下三個(gè)條件，企業(yè)將從事對外直接投資：(1)企業(yè)優(yōu)勢：企業(yè)擁有高于其它國家企業(yè)的優(yōu)勢，這些優(yōu)勢要緊

46、采取技術(shù)等無形資產(chǎn)的形式，這類資產(chǎn)至少在一定時(shí)期內(nèi)為該企業(yè)所壟斷；(2)內(nèi)部化優(yōu)勢：企業(yè)使這些優(yōu)勢內(nèi)部化必須比出售或出租給外國公司更有利；(3)區(qū)位優(yōu)勢：企業(yè)在東道國結(jié)合當(dāng)?shù)匾赝度雭砝闷鋬?yōu)勢時(shí)必須比利用本國要素投入更有利。 該理論認(rèn)為，跨國公司的國際生產(chǎn)由企業(yè)優(yōu)勢、內(nèi)部化優(yōu)勢和區(qū)位優(yōu)勢這三組變量決定。這三組變量的不同組合決定跨國公司在出口貿(mào)易、直接投資與許可證安排之間的選擇。同時(shí)這三組變量的結(jié)合對決定了各國跨國公司國際生產(chǎn)的類型、行業(yè)及地理分布。 該理論從各國經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)環(huán)境與政府政策的特點(diǎn)講明了企業(yè)優(yōu)勢、內(nèi)部化優(yōu)勢與區(qū)位優(yōu)勢的起源與特點(diǎn)，并把它們與各國跨國公司國際生產(chǎn)的特征與類型

47、聯(lián)系起來。還將對外直接投資的決定因素與各國經(jīng)濟(jì)進(jìn)展的時(shí)期與結(jié)構(gòu)聯(lián)系起來，研究了各國國際生產(chǎn)或?qū)ν庵苯油顿Y的動(dòng)態(tài)性質(zhì)。 6、非主流理論 前面提到的幾種理論可稱之為跨國公司的主流理論，在任何一本闡述跨國公司理論的著作中都可找到其要緊內(nèi)容。在非主流的跨國公司理論中，值得提到的是小島清模型。 1970年代后期，日本聞名國際經(jīng)濟(jì)學(xué)家小島清以日本企業(yè)對外直接投資為研究對象，利用國際分工的比較成本原理，詳細(xì)分析與比較了日本型對外直接投資與美國型對外直接投資的不同，提出了解釋日本對外直接投資的理論模型小島清模型。 該理論包含三個(gè)差不多命題：(1)赫克歇爾奧林模型中的勞動(dòng)與資本要素能夠用勞動(dòng)與經(jīng)營資源來代替。(

48、2)比較利潤率的差異與比較成本的差異有關(guān)。(3)與日本型對外直接投資不同，美國型對外直接投資把經(jīng)營資源人為地作為一種專門生產(chǎn)要素，在此基礎(chǔ)上產(chǎn)生了寡頭壟斷性質(zhì)的對外直接投資。 該理論的核心是，對外直接投資應(yīng)該從本國差不多處于或立即處于比較劣勢的產(chǎn)業(yè)邊際產(chǎn)業(yè)依次進(jìn)行。他依照對外直接投資的動(dòng)機(jī)分為以下幾種類型：(1)自然資源導(dǎo)向型；(2)勞動(dòng)力導(dǎo)向型；(3)市場導(dǎo)向型；(4)生產(chǎn)與銷售國際化型。 該理論詳盡地研究了日、美對外直接投資的不同特點(diǎn)：(1)日本對外直接投資以對自然資源開發(fā)與進(jìn)口、生產(chǎn)紡織品、零部件等標(biāo)準(zhǔn)化的勞動(dòng)力密集行業(yè)的直接投資為中心。(2)日本對外直接投資以中小企業(yè)為主體，因而其規(guī)模

49、也遠(yuǎn)比歐美國家小得多，轉(zhuǎn)讓技術(shù)也多為適用技術(shù)，符合當(dāng)?shù)氐纳a(chǎn)要素結(jié)構(gòu)與水平，投資也多采納合資形式。(3)日本對外直接投資與貿(mào)易是互補(bǔ)的，可稱為順貿(mào)易導(dǎo)向型的對外直接投資。該理論還分析了發(fā)達(dá)國家間的交叉直接投資。 7、簡要評述 到目前為止，主流的、也是傳統(tǒng)的跨國公司理論存在以下缺陷： 這些理論始終以美歐各國的跨國公司先行者們?yōu)檠芯繉ο螅?，壟斷?yōu)勢理論、產(chǎn)品周期理論、寡占反應(yīng)理論的研究對象僅是美國企業(yè)；內(nèi)部化理論與生產(chǎn)折衷理論的研究對象是歐美國家企業(yè)。其要緊內(nèi)容是解釋海外直接投資行為，揭示其中的規(guī)律性。而關(guān)于二戰(zhàn)后大批涌現(xiàn)出來的跨國公司后來者們(例如華人跨國公司)，卻極少研究。先行者與后來者在

50、諸多方面存在專門大的差異，以先行者為基礎(chǔ)的主流理論無法準(zhǔn)確解釋后來者的行為，從而形成一個(gè)明顯的缺陷。 這些理論所依據(jù)的環(huán)境背景，是20世紀(jì)80年代中期往常的人類社會(huì)經(jīng)濟(jì)技術(shù)狀況。這種狀況在20世紀(jì)的最后十幾年發(fā)生了全然的變化，這種變化對跨國公司而言能夠講是質(zhì)的巨變。但至今為止，主流的跨國公司理論還停留在當(dāng)時(shí)的環(huán)境背景中，因而難以專門好地解釋跨國公司近十幾年來的進(jìn)展，又形成了一個(gè)目前尚未被大多數(shù)人認(rèn)識(shí)到的缺陷。對此，我們暫且將傳統(tǒng)的跨國公司理論稱為“非全球化條件下的跨國公司理論”，并把新環(huán)境背景下的探究稱為“全球化條件下的跨國公司理論”。 (二)全球化條件下的跨國公司新理論 企業(yè)戰(zhàn)略環(huán)境在20世

51、紀(jì)最后十幾年里發(fā)生了巨大變化，由于經(jīng)濟(jì)全球化、技術(shù)信息化、社會(huì)“溫飽后”，匯成自現(xiàn)代工商企業(yè)誕生150年以來最大的一次變革。這一巨變必定對現(xiàn)有的跨國公司理論提出眾多挑戰(zhàn)，急需探究和進(jìn)展適應(yīng)經(jīng)濟(jì)全球化的跨國公司新理論。在那個(gè)地點(diǎn)，我們嘗試提出一些新的觀點(diǎn)。 1、跨國化：全球化條件下企業(yè)成長的一般方式之一 傳統(tǒng)跨國公司理論的一個(gè)最要緊的前提是：企業(yè)的跨國進(jìn)展與國內(nèi)(市場)進(jìn)展相比，面臨著有質(zhì)的區(qū)不的更高交易成本，因此企業(yè)跨國經(jīng)營的必要條件是具備某種競爭者所沒有的優(yōu)勢，這是所有跨國公司理論分析的動(dòng)身點(diǎn)，能夠稱之為“優(yōu)勢前提論”。我們認(rèn)為，那個(gè)地點(diǎn)還有一個(gè)隱含的前提條件，即在1980年代往常的非全球化的條件下，絕大多數(shù)的企業(yè)在各自的國內(nèi)市場里能夠正常的生存與進(jìn)展，跨國化并非生存與進(jìn)展的必要條件。上述因素所導(dǎo)致的是，在非全球化時(shí)期