家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈研究報告

1、家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈研究報告家用物聯(lián)網(wǎng)研究范疇界定物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)在家庭消費(fèi)領(lǐng)域的應(yīng)用，旨在提升居民生活體驗國家標(biāo)準(zhǔn)GB/T 33745-2017物聯(lián)網(wǎng) 術(shù)語對物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的定義為：“通過感知設(shè)備，按照約定協(xié)議，連接物、人、系統(tǒng) 和信息資源，實現(xiàn)對物理世界和虛擬世界的信息進(jìn)行處理并作出反應(yīng)的智能服務(wù)系統(tǒng)”。物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)應(yīng)用于兩大主線，分 別是消費(fèi)物聯(lián)網(wǎng)和產(chǎn)業(yè)物聯(lián)網(wǎng)。本報告主要研究范圍是消費(fèi)物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的家用物聯(lián)網(wǎng)，即物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)在家庭消費(fèi)領(lǐng)域的應(yīng) 用，具體而言，指以家庭為中心向消費(fèi)者提供智能化的產(chǎn)品與服務(wù)，旨在提升人們居住的體驗，創(chuàng)造更加便捷、舒適、安 全、節(jié)能的家庭生活環(huán)境。研究范疇界定：家用物聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)物聯(lián)網(wǎng)

2、產(chǎn)業(yè)物聯(lián)網(wǎng)細(xì)分場景智能家電家用智能安防智能連接與控制智能照明物 聯(lián) 網(wǎng) 應(yīng) 用 分 類個人物聯(lián)網(wǎng)當(dāng)個人用戶走進(jìn)家庭 環(huán)境中身份便切換為 “家庭用戶”家用物聯(lián)網(wǎng)強(qiáng)交互性 強(qiáng)延伸性 強(qiáng)連接性當(dāng)個人用戶攜消費(fèi)行為 走進(jìn)如城市、工業(yè)、農(nóng)弱交互性、延伸性、連接性 業(yè)、車聯(lián)網(wǎng)等若干產(chǎn)業(yè)環(huán)境中，便成為產(chǎn)業(yè)物聯(lián)網(wǎng)的貢獻(xiàn)者之一。智能可穿戴手機(jī)/PC/平板 醫(yī)療健康其它個人智能產(chǎn)品2家用物聯(lián)網(wǎng)與智能家居的關(guān)系智能家居家用物聯(lián)網(wǎng)智能家居 前裝系統(tǒng)物聯(lián)網(wǎng)云平臺智 能 家 電智 能 安 防智 能 照 明智 能 連 接 控 制智能家居后裝/家用物聯(lián)網(wǎng)硬件產(chǎn)品個人物聯(lián)網(wǎng)不在本次報告研究范疇內(nèi)智 能 穿 戴手 機(jī)平 板/PC

3、健 康 養(yǎng) 老3家用物聯(lián)網(wǎng)涉及智能家居后裝、前裝及物聯(lián)網(wǎng)云平臺家用物聯(lián)網(wǎng)與智能家居是不同的概念，家用物聯(lián)網(wǎng)為物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)在家庭消費(fèi)領(lǐng)域的應(yīng)用，涉及物聯(lián)網(wǎng)概念中感知層、連接 層、平臺層與應(yīng)用層，而智能家居是以住宅為載體，融合物聯(lián)網(wǎng)、人工智能等技術(shù)，通過對家居設(shè)備的集中管理實現(xiàn)自主 智能、便捷、安全的家庭生活環(huán)境。二者具備目標(biāo)的一致性，但在產(chǎn)業(yè)鏈構(gòu)成與市場規(guī)模表現(xiàn)上有所區(qū)別：1）智能家居 的市場規(guī)模通常分為智能家居后裝市場和前裝市場兩部分；2）家用物聯(lián)網(wǎng)相比智能家居概念更大，除包含智能家居的后 裝和前裝市場外，還包括物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)。3）由于目前物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)收入規(guī)模較小，因此量級上，智能家居

4、 與家用物聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模相當(dāng)。家用物聯(lián)網(wǎng)與智能家居的關(guān)系中國家用物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)發(fā)展歷程正在由智能聯(lián)動向場景化、智能化、系統(tǒng)化的家居生活邁進(jìn)中國家用物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的發(fā)展階段劃分為四個階段。首先是早期的家居自動化階段，該階段并非嚴(yán)格意義上的家用物聯(lián)網(wǎng)時 期，其主要基于傳統(tǒng)的有線傳輸布控獨(dú)立的家電管理系統(tǒng)，僅可實現(xiàn)用電設(shè)備的自動化管理；第二階段為智能單品階段， 此時家用物聯(lián)網(wǎng)開始進(jìn)入中國市場，但產(chǎn)品多為單點智能，種類有限，且數(shù)據(jù)無法連通；第三階段為智能聯(lián)動階段，除基 于物聯(lián)網(wǎng)相關(guān)的通信協(xié)議進(jìn)行產(chǎn)品布控外，不同品類產(chǎn)品可以互聯(lián)互通，實現(xiàn)系統(tǒng)化的產(chǎn)品管理。在系統(tǒng)化基礎(chǔ)上，廠商 可以打造家庭安防、影音娛樂、照明等基

5、礎(chǔ)的物聯(lián)網(wǎng)家居場景。目前，中國家用物聯(lián)網(wǎng)正處于由智能聯(lián)動向全屋智能過渡 升級的階段，未來家用物聯(lián)網(wǎng)將深度融合人工智能、云計算、大數(shù)據(jù)等技術(shù)，打造自主感知、自主反饋以及自主控制的無 感交互的生活居住環(huán)境。中國家用物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)發(fā)展歷程自動化家用物聯(lián)網(wǎng)的雛形階段基于傳統(tǒng)的總線或者電力載波 等有線傳輸方式布控，例如國 外的X-10，國內(nèi)天津瑞朗、 上海索博等僅是實現(xiàn)家電、窗簾、車庫等 用電設(shè)備的自動管理單品智能化家用物聯(lián)網(wǎng)的初級階段可基于有線、無線布控主要表現(xiàn)為智能開關(guān)、智能門 鎖、智能燈、智能攝像頭、智 能家電等單品智能，彼此之間 孤立，不互聯(lián)系統(tǒng)化+場景化正式進(jìn)入物聯(lián)網(wǎng)階段基于物聯(lián)網(wǎng)相關(guān)通信協(xié)議系統(tǒng)

6、化：主要指不同品類的產(chǎn) 品實現(xiàn)數(shù)據(jù)上的互聯(lián)互通場景化：通過系統(tǒng)化的管理， 打造基礎(chǔ)的家居場景，如家庭 安防、影音娛樂、照明、幼長關(guān)愛等場景系統(tǒng)化+場景化+智能化智聯(lián)網(wǎng)AIoT階段深度融合人工智能技術(shù)，提供 新的交互方式，讓技術(shù)更懂人 和空間環(huán)境不同產(chǎn)品不僅可以數(shù)據(jù)互通， 還能實現(xiàn)自主感知、自主反饋、 自主控制的能力，無需人為干涉，表現(xiàn)為無感交互4中國家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)來源：自主研究及繪制。物聯(lián)網(wǎng)云平臺廠商設(shè)備連接設(shè)備管理消息推送固件升級應(yīng)用開發(fā)視頻服務(wù)云存儲數(shù)據(jù)分析AI服務(wù)邊緣計算.后裝市場家用物聯(lián)網(wǎng)終端廠商智能家用安防 智能照明智能連接控制 智能家電硬件產(chǎn)品線上 渠道線下 渠道C端用戶B端

7、客戶房地產(chǎn)家裝公司運(yùn)營商技術(shù)服務(wù)前裝市場解決方案商硬 件 相 關(guān)軟 件 相 關(guān)物 理 基 礎(chǔ) 設(shè) 施計算 存儲 網(wǎng)絡(luò)基 礎(chǔ) 云 廠 商AI、大數(shù)據(jù)等技術(shù)芯片傳感器中間件供應(yīng)商電信運(yùn)營商代工廠商面板電源通信模組通信模塊網(wǎng)關(guān)設(shè)備上游技術(shù)蓬勃發(fā)展，助力中游打磨產(chǎn)品與服務(wù)家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈上游主要為基礎(chǔ)的軟硬件提供商，其中硬件相關(guān)的廠商主要由元器件、中間件供應(yīng)商以及代工廠商組成， 他們向中游終端廠商提供原材料采購、產(chǎn)品生產(chǎn)等服務(wù)；軟件相關(guān)的廠商主要為向中游提供通信、云計算、AI以及大數(shù)據(jù) 等技術(shù)的服務(wù)商。中游是家用物聯(lián)網(wǎng)的核心掌舵者，也是廠商的主要競爭場，由提供智能家用產(chǎn)品的終端廠商、提供云平 臺及服務(wù)

8、的物聯(lián)網(wǎng)云平臺廠商以及前裝市場的解決方案商組成。中游廠商通過線上線下渠道將產(chǎn)品與服務(wù)銷售至C端用戶， 也可打包自身軟硬件能力，銷向房地產(chǎn)、運(yùn)營商以及家裝公司等，間接觸達(dá)最終用戶群體。2020年中國家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈上游廠商中游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商下游渠道與用戶元器件供應(yīng)商5中國家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)圖譜物聯(lián)網(wǎng)云平臺廠商智能家用安防廠商智能家電廠商智能連接控制廠商智能照明廠商前裝解決方案商2020年中國家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)圖譜后裝市場平臺及云服務(wù)市場前裝市場6上游：家用物聯(lián)網(wǎng)廠商生產(chǎn)模式分析注釋： OEM全稱Original Equipment Manufacturer，通常稱為代工（生產(chǎn)）。 ODM全稱 Origi

9、nal Design Manufacturer，通常稱為貼牌（生產(chǎn)）。智能終端設(shè)備商多以O(shè)DM/OEM形式實現(xiàn)相關(guān)設(shè)備規(guī)模量產(chǎn)上游生產(chǎn)廠商與中游的合作形式歸納起來有三種，在具體開展生產(chǎn)過程中，中游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商根據(jù)自身的情況，綜合考 慮生產(chǎn)效率、生產(chǎn)成本等因素，選擇不同對生產(chǎn)模式，達(dá)到利益最大化：1）OEM合作形式：中游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商參與產(chǎn) 品研發(fā)環(huán)節(jié)，生產(chǎn)環(huán)節(jié)交由OEM廠商執(zhí)行；2）ODM合作形式，中游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商把產(chǎn)品設(shè)計研發(fā)與生產(chǎn)環(huán)節(jié)均交給 ODM廠商執(zhí)行；3）自建工廠：從原材料采購、設(shè)計研發(fā)、生產(chǎn)環(huán)節(jié)均由中游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商自身執(zhí)行。上游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商生產(chǎn)模式原 材 料 采 購元器件中

10、間件產(chǎn)品中 游 家 用 物 聯(lián) 網(wǎng) 廠 商生 產(chǎn) 環(huán) 節(jié)生產(chǎn)性能測試 整機(jī)測試 包裝質(zhì)檢設(shè) 計 研 發(fā)硬件方案芯片算法軟件方案云端接入.OEM廠商ODM廠商OEM生產(chǎn)模式ODM生產(chǎn)模式 自建廠生產(chǎn)模式生產(chǎn)委外設(shè)計委外生產(chǎn)委外設(shè)計自有設(shè)計自有生產(chǎn)自有7上游：家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品的智能制造生產(chǎn)智能化管理智能化產(chǎn)品智能化服務(wù)數(shù)據(jù)化自收集 自處理 協(xié)同作業(yè)自感知 自決策 工業(yè)視覺可追溯 可識別 數(shù)據(jù)反饋數(shù)據(jù)收集 數(shù)據(jù)分析 服務(wù)匹配關(guān) 鍵 特 征 能 力智 能 制 造 內(nèi) 涵實現(xiàn)關(guān)鍵工序標(biāo)準(zhǔn)化、自 動化、智能化作業(yè)；通過傳感器、機(jī)器人、軟件系統(tǒng)等對產(chǎn)品核心性能給予指標(biāo)控制。ERP 、MES 、PLM 等管理

11、軟件與系統(tǒng)幫助廠商進(jìn)行 生產(chǎn)實時管理與作業(yè)信息 數(shù)據(jù)化，從而實現(xiàn)從供應(yīng)、 制造到出廠的全環(huán)節(jié)可控。集成傳感器、處理器、通 信模塊、AI芯片等， 使產(chǎn) 品具備感知、通信能力的 同時， 實現(xiàn)產(chǎn)品可追溯、 識別與定位等能力。以產(chǎn)品智能化為基礎(chǔ)，將智能 化產(chǎn)品至于全鏈條中，完成數(shù) 據(jù)感知、識別定位、數(shù)據(jù)傳輸、服務(wù)匹配能功能，實現(xiàn)從生產(chǎn) 性制造向生產(chǎn)服務(wù)型制造轉(zhuǎn)型。核心目標(biāo)1： 降本增效，擴(kuò) 大規(guī)模效應(yīng)核心目標(biāo)2：實現(xiàn)C2M動態(tài)反饋高頻快、小批量、多種類的消費(fèi)智能化產(chǎn)品，將具備數(shù)據(jù)服務(wù)的能力，可以快速將數(shù)據(jù)反饋至上游，動態(tài)平衡供給狀態(tài)初級階段實現(xiàn)降本增效：企業(yè)能平衡產(chǎn)品性能與成本未來實現(xiàn)C2M動態(tài)反饋：

12、企業(yè)向生產(chǎn)服務(wù)型制造轉(zhuǎn)型智能制造是家用物聯(lián)網(wǎng)廠商實現(xiàn)生產(chǎn)、管理、產(chǎn)品、服務(wù)智能化的重要生產(chǎn)方式。目前階段，中游的家用物聯(lián)網(wǎng)廠商多依 賴于代工廠商進(jìn)行相關(guān)設(shè)備生產(chǎn)，難以實現(xiàn)生產(chǎn)流程與產(chǎn)品質(zhì)量全權(quán)掌控。廠商追逐規(guī)模經(jīng)濟(jì)，會根據(jù)自身情況“上馬” 智能制造。資金能力欠缺，但軟件技術(shù)能力強(qiáng)的企業(yè)通常會以技術(shù)賦能上游生產(chǎn)廠商，通過向上游廠商提供關(guān)鍵工序軟件 與系統(tǒng)，實現(xiàn)監(jiān)控產(chǎn)品質(zhì)量、把握生產(chǎn)進(jìn)度的同時，減少人力成本消耗，達(dá)到降本增效的目的。未來，隨資金與技術(shù)實力逐步雄厚，在符合自身戰(zhàn)略條件下，向更深度的智能制造布局：從生產(chǎn)、管理、產(chǎn)品智能化向服務(wù)智能化轉(zhuǎn)型，通過高頻快、多種類的智能化產(chǎn)品攜用戶數(shù)據(jù)快速反饋

13、至上游制造，建立C2M動態(tài)反饋平衡生態(tài)。家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品智能制造的必要性8上游：原材料供應(yīng)市場分析26622017-2020年新建晶圓廠中國新建晶圓廠（座） 全球新建晶圓廠（座）中國占全球42%19452432391410全球半導(dǎo)體產(chǎn)能（萬片/月） 中國半導(dǎo)體產(chǎn)能（萬片/月）2018年2022e整體供應(yīng)充足，受宏觀環(huán)境影響，半導(dǎo)體呈結(jié)構(gòu)性供給短缺上游芯片、傳感器、通信模組等半導(dǎo)體材料的供給狀態(tài)對家用物聯(lián)網(wǎng)后裝市場產(chǎn)生直接影響。從宏觀上看，家用物聯(lián)網(wǎng)上 游原材料市場整體供應(yīng)充足。數(shù)據(jù)顯示，中國半導(dǎo)體制造產(chǎn)能增速領(lǐng)跑全球，保障了下游智能設(shè)備市場持續(xù)供給。同時， 中國持續(xù)擴(kuò)張晶圓制造產(chǎn)能，2017至2

14、020年間，中國已有26座新建晶圓廠投入運(yùn)營，占全球比例高達(dá)42%，中國有望持續(xù)保持半導(dǎo)體產(chǎn)能擴(kuò)張優(yōu)勢。但受新冠疫情影響，上半年晶圓制造廠商對晶圓需求預(yù)測保守，下半年疫情好轉(zhuǎn)，消費(fèi)電子、 汽車電子等需求快速反彈，造成晶圓產(chǎn)能供不應(yīng)求，價格上漲。此外，芯片、傳感器等封測的需求市場高漲，促使半導(dǎo)體 封測環(huán)節(jié)價格溢出20%-30%水平。加之5G手機(jī)大量出貨，芯片等用量增加，會占用更多封測產(chǎn)能，對周邊家用物聯(lián)網(wǎng)設(shè)備出貨產(chǎn)生影響。目前來看，半導(dǎo)體存在結(jié)構(gòu)性供給短缺現(xiàn)象，艾瑞判斷為宏觀環(huán)境周期性影響，有一定階段性特征。2017-2020年全球與2018-2022年全球和中國半導(dǎo)體產(chǎn)能變化半導(dǎo)體部分環(huán)節(jié)價格

15、情況 中國新建晶圓工廠數(shù)量晶圓制造環(huán)節(jié)：2020Q4以來，臺 積電、聯(lián)電、世界先進(jìn)等8寸晶圓 工廠產(chǎn)能供不應(yīng)求，部分廠商的 代工價格調(diào)漲10%-20%。產(chǎn)能偏 向于高毛利的訂單，造成其他類 型晶圓制造產(chǎn)能不足，一定程度 上造成其價格上漲。來源：新建晶圓廠數(shù)據(jù)來自SEMI；全球和中國半導(dǎo)體制造產(chǎn)能來自IC Insight；關(guān)鍵環(huán)節(jié)價格上漲水平為公開資料，研究院整理及繪制。9封測環(huán)節(jié)：公開信息顯示，封測 廠商在2020年10月已將導(dǎo)線架打 線的封裝價格調(diào)漲10%，11月之 后的封測新單漲價約20%、急單 漲價20%-30%左右。中游：自有品牌模式分析家用智能終端品牌商向前打通供應(yīng)鏈，向后布局渠道自

16、有品牌模式，家用智能終端品牌商作為產(chǎn)業(yè)鏈掌舵者，企業(yè)通常會綜合考慮自身的實力，對產(chǎn)業(yè)鏈不同環(huán)節(jié)進(jìn)行把控采 取有利于自身企業(yè)的合作模式：1）對于資金雄厚的成熟廠商，既可選擇全產(chǎn)業(yè)鏈掌控，也可選擇生產(chǎn)環(huán)節(jié)外包；2）對于 成長階段的新興廠商，主要將生產(chǎn)環(huán)節(jié)外包，集中精力打造銷售渠道，集中資金樹立品牌價值。自有品牌模式下的家用物 聯(lián)網(wǎng)廠商因品牌的加持，始終手握渠道及用戶等核心優(yōu)勢。同時，品牌商也可基于自身硬件技術(shù)的能力向上游延展實現(xiàn)供 應(yīng)鏈打通，同時制造更優(yōu)性價比的產(chǎn)品來進(jìn)一步鞏固消費(fèi)者的品牌認(rèn)知。2020年家用物聯(lián)網(wǎng)終端自有品牌模式產(chǎn)品流 數(shù)據(jù)流圖例物聯(lián)網(wǎng)云平臺供 應(yīng) 鏈 業(yè) 務(wù) 流運(yùn)輸生產(chǎn)出倉設(shè)計

17、研發(fā)采購線上渠道線下渠道目前階段：掌握供應(yīng)鏈中某個階段能力家用智 能終端 品牌商根據(jù)用戶消費(fèi)習(xí)慣， 偏好等優(yōu)化迭代產(chǎn)品自建云平臺接入第三方云平臺可利用電商平臺數(shù) 據(jù)，做用戶分析直接2CB端2B2C10直接2C中游：生態(tài)合作模式分析兩個核心同時向外開放，逐步突破邊界建立更大生態(tài)圈在IoT概念還不普及時，家用智能終端品牌商多以品牌作為“護(hù)城河”群雄逐鹿，賽道競爭激烈，初創(chuàng)企業(yè)難以入局。隨 著在IoT概念逐步普及，加上互聯(lián)網(wǎng)時代的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)下的巨大商業(yè)價值，巨頭廠商開始思考自身的局限性，以及如何應(yīng)對 IoT時代的變化，因此出現(xiàn)了以小米、華為為代表的生態(tài)主導(dǎo)者角色，以及眾多的各細(xì)分賽道的初創(chuàng)企業(yè)的生態(tài)參

18、與者角 色，主導(dǎo)者通過自身硬件與技術(shù)優(yōu)勢，建立生態(tài)圈，將渠道或者技術(shù)能力開放給參與者，幫助參與者獲得技術(shù)服務(wù)、產(chǎn)品 銷量、用戶需求等方面的收益。參與者多會根據(jù)自身的經(jīng)營缺陷情況選擇進(jìn)入適合的生態(tài)，主導(dǎo)者也因參與者的逐步壯大 獲得更大的生態(tài)圈層，進(jìn)一步磨練軟硬相關(guān)的技術(shù)、渠道、供應(yīng)鏈、管理等能力。2020年家用物聯(lián)網(wǎng)廠商生態(tài)合作模式參與者家用智 物聯(lián)網(wǎng)能終端 云平臺主導(dǎo)者：在硬件領(lǐng)域具有相當(dāng)優(yōu)勢，同時在軟 件方面有足夠積累自身產(chǎn)品品牌處于弱勢，依托定 制模式擴(kuò)大自身技術(shù)服務(wù)效益成長于生態(tài)，逐步壯大 后，仍需要生態(tài)作為渠 道銷售產(chǎn)品自身無平臺技術(shù)，需要 依托生態(tài)云平臺擴(kuò)大產(chǎn) 品收益有品牌也有平臺，

19、但需要接入生態(tài) 的平臺獲得更多用戶支持小米生態(tài)模式以參股不控股方式投資專注于硬件細(xì)分 領(lǐng)域的初創(chuàng)公司，輸出企業(yè)管理和產(chǎn)品 方法論，并提供供應(yīng)鏈、品質(zhì)管理、銷 售渠道和售后支持等在內(nèi)的全方位支持；IoT平臺開放戰(zhàn)略：第三方智能硬件廠商 可以使用小米IoT平臺所提供的標(biāo)準(zhǔn)和統(tǒng) 一API接口接入米家App，并與平臺現(xiàn)有 產(chǎn)品實現(xiàn)相互之間的聯(lián)動控制。華為生態(tài)模式開放HiLink與HiAI平臺，渠道、打法交由生態(tài)完成；將自身渠道能力開放至生態(tài)，推出華為 智選品牌，擴(kuò)大生態(tài)企業(yè)銷路。參與者：通過生態(tài)獲得渠道、技術(shù)、用戶等方面的能力11中游：技術(shù)賦能模式分析物聯(lián)網(wǎng) 云平臺開發(fā)者家用物聯(lián)網(wǎng)終端廠商B端用戶C端

20、用戶通過開放 SDK，吸引 開發(fā)者入駐平臺技術(shù)賦能品牌依靠流量吸 引品牌入駐間接獲取用戶使用習(xí)慣、偏好等數(shù)據(jù)2B2C模式，依托向地產(chǎn)商、運(yùn)營商等 B端提供軟硬解決方案，最終觸達(dá)C端定制化開發(fā)依托解決 方案打包 銷售12通過渠道銷售至平臺型：依托強(qiáng)大流量，聚合開發(fā)者與智能終端廠商物聯(lián)網(wǎng)開放云平臺企業(yè)以技術(shù)多路徑賦能開發(fā)者、家用物聯(lián)網(wǎng)終端廠商與用戶。首先，以開放的平臺技術(shù)和平臺流量吸引 開發(fā)者與家用物聯(lián)網(wǎng)終端廠商入駐，通過為其提供多模塊的技術(shù)解決方案獲得相關(guān)的服務(wù)收益；其次，也可聚合產(chǎn)業(yè)鏈中 的家用物聯(lián)網(wǎng)終端廠商，將自身平臺能力與終端廠商產(chǎn)品打包輸出至地產(chǎn)商、酒店等B端用戶。盡管，該種模式下，物聯(lián)

21、 網(wǎng)云平臺企業(yè)間接觸達(dá)C端用戶，但企業(yè)可通過C端用戶線下體驗酒店、智能住宅等B端智能化產(chǎn)品和服務(wù)獲取相關(guān)的用戶 數(shù)據(jù)，也可通過C端用戶使用終端設(shè)備后的云服務(wù)獲得相關(guān)的數(shù)據(jù)支持。此外，云平臺企業(yè)可將收集到的用戶使用習(xí)慣、 偏好等數(shù)據(jù)賦能給開發(fā)者，幫助其進(jìn)行算法訓(xùn)練等技術(shù)迭代和產(chǎn)品迭代。2020年家用物聯(lián)網(wǎng)廠商平臺型技術(shù)賦能模式中游：技術(shù)賦能模式分析全鏈路型：基于軟硬技術(shù)向產(chǎn)業(yè)鏈上下游賦能不同于平臺賦能模式，全鏈路技術(shù)賦能模式指中游家用物聯(lián)網(wǎng)廠商基于自身軟硬件技術(shù)實力向產(chǎn)業(yè)鏈上中下游賦能。通常 該類型企業(yè)具備自主研發(fā)設(shè)計的產(chǎn)品以及可開放賦能的云平臺能力。其向上輸出產(chǎn)品研發(fā)設(shè)計方案、生產(chǎn)過程關(guān)鍵工序

22、軟 件等；面向中游終端品牌商，開放云平臺能力，提供設(shè)備管理、消息推送、云存儲等服務(wù)；面向下游C端用戶通過渠道銷 售產(chǎn)品獲得利潤，面向B端客戶，可提供定制化開發(fā)產(chǎn)品與平臺的能力，也可打包自身軟硬件能力，通過項目招標(biāo)采購等 形式，向地產(chǎn)商、運(yùn)營商、家裝廠商等B端用戶輸出解決方案。該類技術(shù)賦能模式由于占據(jù)產(chǎn)業(yè)鏈核心，可向上下游打通， 可快速敏捷地獲得用戶使用反饋，技術(shù)上能快速反應(yīng)，加快產(chǎn)品迭代速度。2020年家用物聯(lián)網(wǎng)廠商全鏈路型技術(shù)賦能模式家用物聯(lián)網(wǎng)終端家用物聯(lián)網(wǎng)B端客戶線上/線下渠道C端用戶可依托解決方案 打包售賣高效連接自有 物聯(lián)網(wǎng) 云平臺2B2C模式，依托向地產(chǎn)商、運(yùn)營商等B端提供軟硬解 決

23、方案，最終觸達(dá)C端通過渠道銷售至2B2C模式技術(shù)服務(wù)開放連接收取云存費(fèi)用數(shù)據(jù)變現(xiàn)、流量變現(xiàn)供 應(yīng) 鏈 業(yè) 務(wù) 流運(yùn)輸生產(chǎn)出倉設(shè)計研發(fā)采購上游供應(yīng)鏈布局13電商平臺入倉電商平臺B2C自有電商平臺（含公司官網(wǎng)）全屋智能解決方案智能家居樣板間線上渠道線下 渠道品牌直營店電信運(yùn)營商各級經(jīng)銷商及代理商智能家居體驗店2商品C零 售終 端 用 戶2B2C項目采購：家裝公司、房地產(chǎn)開發(fā)商、酒店公寓、電信運(yùn)營商第三方電商平臺：天貓、京東、蘇寧易購、亞馬遜等借助第三方平臺資源引流獨(dú)立宣傳和銷售按約定比例扣減零售價給平臺，平臺自主運(yùn)營銷售直銷經(jīng)銷14下游：銷售渠道與運(yùn)營策略分析線上、線下渠道協(xié)同發(fā)展，銷售模式滿足各

24、類客戶需求在下游分發(fā)環(huán)節(jié)，家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品的銷售模式主要有兩種，一種是面向家裝公司、房地產(chǎn)開發(fā)商和電信運(yùn)營商等客戶提供 解決方案產(chǎn)品與服務(wù)的2B2C模式，另一種是直接面向消費(fèi)者的2C模式。在2C的線上模式上，廠商可通過第三方或自營平 臺以B2C模式銷售產(chǎn)品，也可采用電商平臺入倉模式，即廠商將產(chǎn)品按折扣價銷售給平臺，平臺自主經(jīng)營。電商平臺入倉 模式下，廠商借助平臺資源引流，降低市場推廣成本，同時，平臺能夠根據(jù)市場需求靈活調(diào)整銷售策略。在線下，廠商采 取傳統(tǒng)的直銷、分銷模式，經(jīng)由直營店、體驗店或經(jīng)銷代理商觸達(dá)終端用戶。2020年中國家用物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)銷售渠道下游：中外家用物聯(lián)網(wǎng)市場的差異國內(nèi)智能看護(hù)潛力

25、大，國外室外安防需求強(qiáng)歐美等海外國家在居住環(huán)境、文化觀念和基礎(chǔ)設(shè)施條件上都與中國有著較大的差異。這些差異在家用物聯(lián)網(wǎng)市場上反映為 對于產(chǎn)品形態(tài)、應(yīng)用場景和對產(chǎn)品特點偏好的不同。對于選擇出海的中國企業(yè)來說，認(rèn)識到這些差異性并且推出適合海外 市場的產(chǎn)品對于業(yè)務(wù)的開展有著至關(guān)重要的作用。就歐美市場需求側(cè)而言，家用物聯(lián)網(wǎng)用戶需住宅多為獨(dú)棟建筑，對室外 的安防場景需求強(qiáng)勁；市場極客文化盛行，用戶樂于參與到產(chǎn)品特定功能的設(shè)計中來。從供給側(cè)角度看，歐美家用物聯(lián)網(wǎng) 市場多由Google、Amazon等大廠主導(dǎo)，新進(jìn)入者需要關(guān)注消費(fèi)者已有生態(tài)產(chǎn)品的兼容性；此外歐美等物聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)設(shè)施升 級迭代緩慢，無線布控技術(shù)普及

26、度尚且不足，新進(jìn)入者也需要根據(jù)海外市場的基礎(chǔ)設(shè)施情況進(jìn)行新產(chǎn)品開發(fā)。中外家用物聯(lián)網(wǎng)市場需求差異對比中國歐美產(chǎn)品需求獨(dú)生子女模式與人口老齡化帶來 獨(dú)居老人問題，室內(nèi)智能看護(hù)市 場潛力大。中國消費(fèi)者愈發(fā)注重對個人隱私 的保護(hù)，對數(shù)據(jù)的安全性有了更 高的要求。中國智能設(shè)備市場廠商多、競爭 激烈、可選產(chǎn)品豐富，因此消費(fèi) 者對于產(chǎn)品的性價比更為敏感。中國擁有龐大的基站數(shù)量和極高 的移動網(wǎng)絡(luò)覆蓋率，有利于采用 無線技術(shù)的智能產(chǎn)品的普及。產(chǎn)品需求歐美國家住宅以獨(dú)棟建筑為主，15大部分帶有車庫，小部分帶有花園，對于室外安防場景需求明確。歐美國家DIY文化盛行，偏愛個 性化、多樣化智能產(chǎn)品。歐美早期智能硬件市場

27、由 Google、Amazon等大公司主 導(dǎo)，消費(fèi)者關(guān)注新產(chǎn)品與已有生 態(tài)的兼容性。海外國家智能硬件市場過去由有 線產(chǎn)品主導(dǎo)，使用限制較多。部 署更加便捷的無線技術(shù)智能產(chǎn)品 未來市場空間大。下游：全球家用物聯(lián)網(wǎng)市場空間分析預(yù)計2022年規(guī)模超2千億美元，后裝市場平穩(wěn)增長，前裝與物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)市場保持高速增長態(tài)勢2019年全球家用物聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模達(dá)1847.0億美元，同比增長13.5%，2016-2019年實現(xiàn)22.1%的復(fù)合增長率。其中，后裝、 前裝和物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)三個細(xì)分市場規(guī)模分別為1432.3億美元、233.6億美元和182.1億美元。2020年，受新冠疫情影 響，智能大家電市場疲

28、軟，造成后裝市場交易有所折損，艾瑞判斷，隨疫情好轉(zhuǎn)，全球經(jīng)濟(jì)秩序恢復(fù)后，后裝市場仍將恢 復(fù)增長，并以6.5%的復(fù)合增長率增長至2022年的1507.7億美元。同時，受益于疫情對云服務(wù)發(fā)展的催化作用以及美國等 發(fā)達(dá)國家新房銷售增長，預(yù)計物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)與前裝市場將分別實現(xiàn)28.5%與11.1%的復(fù)合增長率，推動整體規(guī)模達(dá)2179.2億美元。2016-2022年全球家用物聯(lián)網(wǎng)整體市場規(guī)模及預(yù)測1309.01432.31329.51380.81507.7141.4825.9178.31069.9194.3233.6270.8303.2334.148.985.2124.1182.1204.3255.

29、5337.51016.21333.41627.41847.91804.51939.42179.231.2%22.0%13.5%-2.4%7.5%12.4%20162017201820192020e2021e2022e全球家用物聯(lián)網(wǎng)后裝市場規(guī)模（億美元）全球家用物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)市場規(guī)模（億美元）全球家用物聯(lián)網(wǎng)前裝市場規(guī)模（億美元） 全球家用物聯(lián)網(wǎng)整體市場規(guī)模增長率（%）來源：根據(jù)公開數(shù)據(jù)、企業(yè)訪談及艾瑞統(tǒng)計預(yù)測模型估算，研究院自主研究及繪制。16注釋：1）家用物聯(lián)網(wǎng)市場規(guī)模為后裝、前裝和平臺及云服務(wù)三個子市場的規(guī)模總和；2）家用物聯(lián)網(wǎng)后裝市場指用戶在裝修完成后自行購買的無需動水動電、即裝即用的

30、智能家居產(chǎn) 品，其市場規(guī)模由智能家電、智能家用安防、智能連接控制、智能照明四類產(chǎn)品的銷售收入構(gòu)成；3）家用物聯(lián)網(wǎng)前裝市場指在裝修前為用戶提供的包括物聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)規(guī)劃、布線及安 裝等在內(nèi)的整體解決方案；4）家用物聯(lián)網(wǎng)平臺及云服務(wù)市場包括面向B端客戶的物聯(lián)網(wǎng)云平臺及服務(wù)（包括設(shè)備連接、設(shè)備管理、消息推送、固件升級、應(yīng)用開發(fā)等服務(wù)及相關(guān)的定 制開發(fā)）和面向C端用戶的云服務(wù)（以云存儲為主）。下游：中國廠商出海模式分析廠商負(fù)責(zé)的價值鏈環(huán)節(jié)廠商或供應(yīng)商負(fù)責(zé)的價值鏈環(huán)節(jié) 廠商不負(fù)責(zé)的價值鏈環(huán)節(jié)附加值四種出海模式依次出現(xiàn)，中國產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢、廠商能力、 國際環(huán)境等因素影響模式選擇研發(fā) 環(huán)節(jié)營銷 環(huán)節(jié)制造 環(huán)節(jié)價 值

31、鏈云平臺早期中國廠商技 術(shù)能力不足，由 品牌方負(fù)責(zé)研發(fā) 設(shè)計，中國廠商 負(fù)責(zé)生產(chǎn)制造， 依靠原材料、土 地和人工等資源 成本優(yōu)勢賺取少 量利潤終端銷售品牌代工出海白牌出海品牌出海代工廠商積累終 端研發(fā)能力，向 高價值鏈環(huán)節(jié)轉(zhuǎn) 移；多在硬件研 發(fā)壁壘較低的領(lǐng) 域，以白牌產(chǎn)品 輸出海外，品牌 方可提出一定的 定制需求廠商在終端和云 平臺具有較強(qiáng)競 爭壁壘，知名度 高、資金實力雄 厚，能夠在海外 搭建銷售渠道， 以自有品牌直接 面向海外用戶進(jìn) 行銷售在研發(fā)環(huán)節(jié)形成 競爭壁壘的廠商， 亦可選擇與海外 的品牌方進(jìn)行合 作，向品牌方輸 出終端+云平臺的整體解決方案， 以規(guī)避全球化經(jīng) 營風(fēng)險最早的制 造業(yè)出

32、海 模式，現(xiàn) 已基本不 存在代工出海的升級 版，中小及較傳 統(tǒng)的制造企業(yè)采 用該模式出海頭部玩家更傾向于 以自有品牌出海， 打造國際化品牌早期廠商低成本、 高效率的出海方式技術(shù)出海17向產(chǎn)業(yè)鏈高價值端移動，白牌、品牌、技術(shù)出海各有優(yōu)劣中國家用物聯(lián)網(wǎng)廠商的出海大致經(jīng)歷了四個階段，從最早期的代工出海到白牌出海，背后是廠商研發(fā)能力的升級，現(xiàn)如今 已幾乎沒有純粹為海外代工的模式，無論中小制造業(yè)或較為傳統(tǒng)的制造企業(yè)都會同時兼顧一定的終端研發(fā)設(shè)計。隨著中國 廠商綜合實力的進(jìn)一步增強(qiáng)，包括海爾、美的等在內(nèi)的家電巨頭以及小米、華為等智能終端廠商，先后開啟了國際化品牌 征程。但品牌出海對廠商知名度和資金實力要求

33、高，當(dāng)前國際環(huán)境不確定性增加，面臨的風(fēng)險挑戰(zhàn)更為嚴(yán)峻。為規(guī)避逆全 球化、數(shù)據(jù)隱私保護(hù)等風(fēng)險，廠商也可以選擇技術(shù)賦能模式與海外品牌方合作。微笑曲線視角下中國家用物聯(lián)網(wǎng)廠商的出海模式分析37中國家用物聯(lián)網(wǎng)廠商的競爭要素目錄家用物聯(lián)網(wǎng)廠商競爭要素分析產(chǎn)品設(shè)計與技術(shù)研發(fā)是核心，資金與規(guī)模支撐價值鏈循環(huán)從家用物聯(lián)網(wǎng)的價值鏈上看，廠商在研發(fā)、制造和營銷環(huán)節(jié)方面分別有產(chǎn)品設(shè)計、技術(shù)研發(fā)、供應(yīng)鏈把控、渠道搭建及品 牌塑造五大競爭壁壘。其中研發(fā)壁壘是家用物聯(lián)網(wǎng)廠商的核心，決定了產(chǎn)品質(zhì)量和終端用戶的使用體驗。在此基礎(chǔ)上，廠 商的資金實力和用戶規(guī)模為價值鏈的有效循環(huán)提供了支撐。由于僅有單品不足以形成家用物聯(lián)網(wǎng)的聯(lián)動

34、控制，對于家用物 聯(lián)網(wǎng)廠商，還要求具備由多種終端產(chǎn)品形成的生態(tài)體系。生態(tài)體系既可來自自有產(chǎn)品矩陣的拓展，也可來自與第三方廠商的跨品牌合作。資金實力用戶規(guī)模合作伙伴產(chǎn)品矩陣家用物聯(lián)網(wǎng)生態(tài)家用物聯(lián)網(wǎng)生態(tài)正反饋正反饋家用物聯(lián)網(wǎng)廠商的競爭要素構(gòu)成圍繞拳頭產(chǎn)品 打造豐富的產(chǎn) 品矩陣，以產(chǎn) 品間互聯(lián)互通 提供一體化的 智能家居體驗單一廠商難以 覆蓋所有產(chǎn)品 品類，可通過 與第三方廠商 合作，實現(xiàn)跨 品牌互聯(lián)互通雄厚的資金能支持 廠商進(jìn)行研發(fā)投入 和市場營銷活動海量用戶的使用數(shù) 據(jù)有利于產(chǎn)品及算 法的持續(xù)迭代升級產(chǎn)品設(shè)計19技術(shù)研發(fā)研發(fā)環(huán)節(jié)硬件終端的外觀、結(jié)構(gòu)、 功能應(yīng)能與市場同類型 產(chǎn)品形成一定的差異化云

35、平臺、APP等軟件層 面的研發(fā)能力，及AI技 術(shù)在云端和終端的應(yīng)用供應(yīng)鏈 把控制造環(huán)節(jié)無論自主生產(chǎn) 或委托代工， 應(yīng)能保證從采 購到生產(chǎn)到物 流的低成本、 高效率，進(jìn)而 提供高性價比 的終端產(chǎn)品渠道搭建品牌塑造營銷環(huán)節(jié)涉及線上、線下及2B、 2C等多種模式，需構(gòu) 建適銷對路的渠道體系明確定位目標(biāo)群體，通 過營銷推廣等傳遞品牌 價值，提升用戶忠誠度生命周期視角下廠商的核心競爭要素早期專注產(chǎn)品研發(fā)，中期加碼品牌建設(shè)，后期進(jìn)行生態(tài)擴(kuò)張家用物聯(lián)網(wǎng)廠商在不同發(fā)展階段中核心競爭要素的構(gòu)成存在一定差異。以典型創(chuàng)業(yè)公司的成長路徑為例，在其發(fā)展的最早 期通常會集中精力打磨出一款能讓用戶眼前一亮的產(chǎn)品，因而研發(fā)環(huán)

36、節(jié)中的產(chǎn)品設(shè)計和技術(shù)研發(fā)是最為關(guān)鍵的。在產(chǎn)品不 過關(guān)的情況下，過早投入資金和人力進(jìn)行營銷推廣活動，反而會有損品牌聲譽(yù)。隨著終端產(chǎn)品觸達(dá)的用戶規(guī)模不斷增大， 廠商的營業(yè)收入提高，融資能力也進(jìn)一步增強(qiáng)，在此時擴(kuò)大渠道布局、建立市場團(tuán)隊，有助于形成從產(chǎn)品到銷售的良性循 環(huán)。當(dāng)拳頭產(chǎn)品獲得市場認(rèn)可后，可繼續(xù)通過完善產(chǎn)品矩陣、加強(qiáng)外部合作提高用戶的使用黏性，發(fā)揮家用物聯(lián)網(wǎng)生態(tài)的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)。典型家用物聯(lián)網(wǎng)廠商在各發(fā)展階段的核心競爭要素時間收 入早期-初創(chuàng)期中期-成長期后期-擴(kuò)張期技術(shù)研發(fā)產(chǎn)品設(shè)計資金實力產(chǎn)品矩陣合作伙伴渠道搭建品牌塑造供應(yīng)鏈把控初創(chuàng)期廠商重點關(guān)注產(chǎn)品研發(fā)，需投 入核心資金與人力研發(fā)出能讓用戶

37、眼 前一亮的產(chǎn)品，但在銷售和運(yùn)營方面 的精力較少，通常難以塑造強(qiáng)有力的20品牌形象對于供應(yīng)鏈的把控貫 素穿始終，是打造高質(zhì)量、極致性價比產(chǎn)品的關(guān)鍵因產(chǎn)品逐漸起量后廠商會擴(kuò)大渠道布局， 建立更專業(yè)的市場團(tuán)隊，通過打造自 有品牌積累用戶流量，實現(xiàn)規(guī)?；N 售圍繞拳頭產(chǎn)品豐富產(chǎn)品矩陣，拓展業(yè) 務(wù)邊界，并加大對外合作力度，形成 更具有用戶黏性的家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品生 態(tài)用戶規(guī)模資金實力與用戶規(guī)模是支撐廠商進(jìn)行銷售擴(kuò)張和品類拓展的關(guān)鍵因素不同商業(yè)模式下廠商的競爭要素構(gòu)成注釋：星級越高，代表其在 廠商競爭要素中的權(quán)重越大自有品牌生態(tài)合作技術(shù)賦能品牌商主導(dǎo)方合作方技術(shù)解決方案商研發(fā)設(shè)計產(chǎn)品設(shè)計技術(shù)研發(fā)生產(chǎn)制造供應(yīng)

38、鏈把控營銷品牌渠道搭建品牌塑造家用物聯(lián)網(wǎng) 生態(tài)產(chǎn)品矩陣合作伙伴資金及規(guī)模資金實力用戶規(guī)模21各模式競爭壁壘不同，廠商應(yīng)視自身優(yōu)勢選擇商業(yè)模式自有品牌、生態(tài)合作和技術(shù)賦能三類模式對家用物聯(lián)網(wǎng)廠商能力的要求各不相同。整體來看，生態(tài)合作模式中主導(dǎo)方的綜 合能力壁壘最高，既需要有至少一款現(xiàn)象級產(chǎn)品和足夠的品牌聲量，還需要能夠搭建優(yōu)質(zhì)的物聯(lián)網(wǎng)云平臺，吸引盡可能多 的合作伙伴，而對于新興的創(chuàng)業(yè)公司則可以借力頭部廠商的生態(tài)，先行打磨產(chǎn)品，待綜合能力更強(qiáng)時發(fā)展為獨(dú)立的品牌。 對于技術(shù)解決方案商來說，因不負(fù)責(zé)下游營銷品牌，其核心競爭壁壘在于終端和云平臺的研發(fā)設(shè)計，以及通過供應(yīng)鏈把控 向品牌方輸出高性價的產(chǎn)品，當(dāng)

39、資金實力及用戶規(guī)模增長后，也有機(jī)會發(fā)展為自有品牌。不同商業(yè)模式下家用物聯(lián)網(wǎng)廠商的競爭要素構(gòu)成41中國家用物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)趨勢展望目錄技術(shù)推動云、管、邊、端齊發(fā)力，推動家用物聯(lián)網(wǎng)體驗升級近年來，物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)在市場教育上取得了階段性成果，一方面人們通過物聯(lián)網(wǎng)相關(guān)的設(shè)備、環(huán)境感受到物聯(lián)帶來的便捷性， 另一方面，我國的物聯(lián)網(wǎng)連接量呈高速增長的狀態(tài)，越來越多的設(shè)備觸網(wǎng)為未來家用物聯(lián)網(wǎng)中的多場景聯(lián)動提供了基礎(chǔ)。 海量設(shè)備連接的同時，家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品前端智能化處理與中后臺云服務(wù)支持顯得尤為重要。云計算、新一代移動連接技術(shù)、 邊緣計算、人工智能等技術(shù)齊發(fā)力，助力終端獲得計算能力，減少對后端云服務(wù)的依賴，并實現(xiàn)及時響應(yīng)與反饋，從而促 進(jìn)用戶體驗提升。受益于上述各項技術(shù)的發(fā)展，家用物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品也由單點智能向主動智能過渡，未來家用物聯(lián)網(wǎng)有望在聽 覺、視覺甚至觸覺等多層面具備主動感知能力?；谠O(shè)備多場景聯(lián)動能力，物聯(lián)網(wǎng)也將助力家居場景實現(xiàn)人與環(huán)境自主適 應(yīng)、自主服務(wù)的能力。行業(yè)發(fā)展趨勢：技術(shù)推動家用物聯(lián)網(wǎng)體驗升級智能 端支撐高并發(fā)、快速響應(yīng)支持VR/AR及超高清視頻 的傳輸需求封閉環(huán)境下，穩(wěn)定性更高Wi-Fi 6低功耗、高傳輸速 率、更安全連接 管AI芯片、MEMS傳感器等核 心元器件快