決策階段成本控制

1、第五章 建設項目決策階段成本控制與投資估算決策階段成本控制概述建設項目可行性研究投資估算相關概念投資估算的編制方法案例一、建設項目決策的含義 項目投資決策是選擇和決定投資行動方案的過程，是對擬建項目的必要性和可行性進行技術經濟論證，對不同建設方案進行技術經濟比較及做出判斷和決定的過程。正確的項目投資行動來源于正確的項目投資決策。二、決策與成本的關系項目決策的正確性是工程成本合理性的前提；項目決策的內容是決定工程成本的基礎；成本高低、投資多少也影響項目決策；項目決策的深度影響投資估算的精確度，也影響工程成本的控制效果。三、決策階段影響成本的主要因素1、項目建設規(guī)模項目規(guī)模合理化的制約因素有：市場

2、因素技術因素 環(huán)境因素 2、建設地區(qū)及建設地點（廠址） （1）建設地區(qū)的選擇建設地區(qū)的選擇要充分考慮各種因素的制約，具體要考慮以下因素：要符合國民經濟發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃、國家工業(yè)布局總體規(guī)劃和地區(qū)經濟發(fā)展規(guī)劃的要求。要根據項目的特點和需要，充分考慮原材料條件、能源條件、水源條件、各地區(qū)對項目產品需求及運輸條件等。要綜合考慮氣象、地質、水文等建廠的自然條件。要充分考慮勞動力來源、生活環(huán)境、協(xié)作、施工力量、風俗文化等社會環(huán)境因素的影響。 在綜合考慮上述因素的基礎上，建設地區(qū)的選擇要遵循以下兩個基本原則：（1）靠近原料、燃料提供地和產品消費地的原則。（2）工業(yè)項目適當聚集的原則。 2. 建設地點（廠址）的

3、選擇（1）選擇建設地點的要求：節(jié)約土地，少占耕地減少拆遷移民 應盡量選在工程地質、水文地質條件較好的地段 要有利于廠區(qū)合理布置和安全運行應盡量靠近交通運輸條件和水電等供應條件好的地方 應盡量減少對環(huán)境的污染 （2）廠址選擇時的費用分析項目投資費用。項目投產后生產經營費用比較3、技術方案原則：先進適用經濟合理安全可靠4、設備方案要盡量選用國產設備要注意進口設備之間以及國內外設備之間的銜接配套問題要注意進口設備與原材料、備品備件及維修能力之間的配套問題要注意進口設備與原有國產設備、廠房之間的配套問題。第二節(jié) 建設項目可行性研究（略）第三節(jié) 投資估算相關概念一、投資估算的概念 投資估算是在對項目的建

4、設規(guī)模、技術方案、設備方案、工程方案及項目實施進度等進行研究并基本確定的基礎上，估算項目需投入資金的總額（包括建設投資和流動資金）并測算建設期分年資金需要量的過程。二、作用項目建議書階段的投資估算，是審批依據；可研階段的投資估算，是項目決策的重要依據；投資估算對設計概算起控制作用；投資估算是作為項目資金籌措及制定建設期貸款計劃的依據；三、內容 項目從籌建、設計、施工直至竣工投產所需的全部費用。應包括建設投資估算和流動資金估算兩部分.四、投資估算的階段劃分投資機會研究或項目建議書階段 30%初步可行性研究 20%詳細可行性研究 10%（書P127）五、影響投資估算準確程度的因素項目本身的復雜程度

5、及其認知的程度；對項目構思和描述的詳細程度；工程計價的技術經濟指標的完整程度和可靠程度；項目所在地的自然環(huán)境描述的翔實性；有關建筑材料、設備的價格信息和預測數據的可信度；項目投資估算人員的知識結構、經驗和水平等；投資估算所采用的方法。六、投資估算編制依據專門機構發(fā)布的建設工程造價費用構成、估算指標、計算方法等有關文件；專門機構發(fā)布的工程建設其他費用計算辦法和費用標準，以及政府部門發(fā)布的物價指數；擬建項目各單項工程的建設內容及工程量。七、編制程序估算建筑工程費用；估算設備、工器具購置費用和需安裝設備的安裝費用；估算其他費用；估算流動資金；匯總出總投資。第四節(jié) 投資估算的編制方法一、建設投資估算方

6、法1、單位生產能力估算法 C2=(C1 /Q1)Q2f C1已建類似項目或設備裝置的投資額； C2擬建項目或設備裝置的投資額； Q1已建類似項目或設備裝置的生產能力； Q2擬建項目或設備裝置的生產能力； f不同時期、地點的定額、單價等的綜合調整系數例1：書131頁例5-1適用范圍：粗略快速的估算2、生產能力指數法 適用范圍：利用已建項目的投資額或其設備裝置的投資額，估算同類但生產能力不同的項目投資或其設備裝置投資的方法。該方法計算簡單，比單位生產能力估算法精度有較大提高。計算公式為：C2=C1(Q2/Q1)nf C1已建類似項目或設備裝置的投資額； C2擬建項目或設備裝置的投資額； Q1已建類

7、似項目或設備裝置的生產能力； Q2擬建項目或設備裝置的生產能力； n生產能力指數，在0到1之間； f價格調整系數。注意： n的選取是計算的關鍵，有時亦稱為0.6因子法。 n的變化范圍一般為0.51。 靠增大設備或裝置的功能和效率擴大生產規(guī)模時，n取0.60.7； 靠增加相同的設備或裝置的數量擴大生產規(guī)模時，n取0.80.9； 若已建類似項目或設備裝置的規(guī)模相差不大，生產規(guī)模比值在0.52之間，則n的取值近似于1。 擬建項目與已建類似項目生產能力的比值（即Q2/Q1）不宜大于50， 一般以在10倍以內效果較好。 例2、已知建設年產30萬噸的乙烯裝置的投資額為60 000萬元，試估計建設70萬噸乙

8、烯裝置的投資額。解：確定n=0.6,f =1.2 C2=C1(Q2/Q1)nf = 60000 (70/30)0.6 1.2 = 119706.73萬元例3：若將設計中的化工生產系統(tǒng)的生產能力提高兩倍，投資額大約增加多少？解： C2=C1(Q2/Q1)nf C2/C1= (Q2/Q1)nf =（3/1）0.61 =1.9 所以投資額大約增加90%。3、系數估算法（1）設備系數法以設備費用為基數估算 C=E(1+f1P1+f2P2+f3P3+ )+I C擬建項目或裝置的投資額； E根據擬建項目或裝置的設備清單估算的設備費（包括運雜費）的總和； P1，P2，P3分別為已建項目中建筑、安裝及其他工程

9、費用占設備費用的百分比； f1，f2，f3分別為由于時間因素引起的勞動生產率、價格、費用標準等變化的綜合調整系數； I擬建項目的其他費用。（2）朗格系數法 朗格系數法是指以擬建項目設備費為基礎，乘以適當系數來推算項目總投資。其中朗格系數是指項目總投資與設備費用之比。 其計算公式為： C=E(1+Ki) Kc C項目建設總投資； E主要設備費用； Ki管線、儀表、建筑物等項費用的估算系數； Kc包括管理費、不可預見費等間接費在內的總估算系數。例：在北非某地建設一座年產30萬套汽車輪胎的工廠，已知該工廠的設備到達工地的費用為2204萬美元。試估算該工廠的投資。解：輪胎工廠的生產流程基本上屬于固體流

10、程，因此在采用朗格系數法時，全部數據應采用固體流程的數據。現(xiàn)計算如下：（1）設備到達現(xiàn)場的費用2204萬美元。（2）根據表5-2計算費用（a）（a）=E1.43=22041.43=3151.72（萬美元）則設備基礎、絕熱、刷油及安裝費用為：3151.722204947.72（萬美元）（3）計算費用（b）（b=E1.431.1=22041.431.1=3466.89（萬美元）則其中配管（管道工程）費用為：3466.893151.72=315.17（萬美元）（4）計算費用（c）即裝置直接費（c）E1.431.11.55200.34（萬美元）則電氣、儀表、建筑等工程費用為：5200.343466.8

11、91733.45（萬美元）（5）計算投資CCE1.431.11.5l.3l6812.45（萬美元）則間接費用為：6812.455200.341612.11(萬美元)由此估算出該工廠的總投資為6812.45萬美元，其中間接費用為1612.11萬美元注意： 應用朗格系數法進行工程項目或裝置估價的精度仍不是很高，其原因如下：（1）裝置規(guī)模大小發(fā)生變化的影響；（2）不同地區(qū)自然地理條件的影響；（3）不同地區(qū)經濟地理條件的影響；（4）不同地區(qū)氣候條件的影響；（5）主要設備材質發(fā)生變化時，設備費用變化較大而安裝費變化不大所產生的影響。 由于朗格系數法是以設備費為計算基礎，而設備費用在一項工程中所占的比重對

12、于石油、石化、化工工程而言占45%55%，幾乎占一半左右，同時一項工程中每臺設備所含有的管道、電氣、自控儀表、絕熱、油漆、建筑等，都有一定的規(guī)律。所以，只要對各種不同類型工程的朗格系數掌握得準確，估算精度仍可較高。朗格系數法估算誤差在10%15%。4、比例估算法 根據統(tǒng)計資料，先求出已有同類企業(yè)主要設備投資占全廠建設投資的比例，然后再估算出擬建項目的主要設備投資，即可按比例求出擬建項目的建設投資。5、指標估算法 把建設項目劃分為建筑工程、設備安裝工程、設備及工器具購置費及其他基本建設費等費用項目或單位工程，再根據各種具體的投資估算指標，進行各項費用項目或單位工程投資的估算，在此基礎上，可匯總成

13、每一單項工程的投資。另外再估算工程建設其他費用及預備費，即求得建設項目總投資。 設備和工器具購置費估算安裝工程費估算=設備費*百分比建筑工程費估算如：單位面積指標估算法適用于單項工程的投資估算，如 土建、給排水、采暖等。單位面積投資額=建筑面積單位面積造價價格浮動指數結構和建筑標準部分的價差其它費用估算=工程費用*百分比基本預備費估算=（工程費用+其他費用）*基本預備費率漲價預備費估算=（各年的工程費用*相應的物價上漲比率）使用指標估算法，應注意以下事項：使用估算指標法應根據不同地區(qū)、年代而進行調整。使用估算指標法進行投資估算決不能生搬硬套，必須對工藝流程、定額、價格及費用標準進行分析，經過實

14、事求是的調整與換算后，才能提高其精確度。 5、資金周轉率法 資金周轉率 = 年銷售總額/總投資 =（年產量單位產品售價）/總投資因此：總投資=（年產量單位產品售價）/資金周轉率 該法簡單易行，但誤差大，主要原因是不同性質的工廠或生產不同產品的車間，資金周轉率都不同。二、流動資金估算方法分項詳細估算法 2、擴大指標估算法 擴大指標估算法是根據現(xiàn)有同類企業(yè)的實際資料，求得各種流動資金率指標，亦可依據行業(yè)或部門給定的參考值或經驗確定比率。將各類流動資金率乘以相對應的費用基數來估算流動資金。 一般常用的基數有銷售收入、經營成本、總成本費用和固定資產投資等，究竟采用何種基數依行業(yè)習慣而定。 擴大指標估算法簡便易行，但準確度不高，適用于項目建議書階段的估算。擴大指標估算法計算流動資金的公式為：年流動資金額=年費用基數各類流動資金率年流動資金額=年產量單位產品產量占用流動資金額3、估算流動資金應注意的問題（1）在采用分項詳細估算法時，應根據項目實際情況分別確定現(xiàn)金、應收賬款、存貨和應付賬款的最低周轉天數，并考慮一定的保險系數。（2）在不同生產負荷下的流動資金，應按不同生產負荷所需的各項