工商管理國際金融復(fù)習(xí)考試資料培訓(xùn)講學(xué)

1、學(xué)習(xí)-好資料名詞解釋（3X 4）1. 外匯頭寸。暴露在匯率風(fēng)險(xiǎn)下的外匯買賣余額，被稱為買賣的頭寸。又叫做外匯敞口。（百科：外匯頭寸 也稱外匯地位，又稱外匯持有額，是指銀行對客戶的外匯交易、不可避免地會發(fā)生買入多于賣出或者買賣大致相等的情況。外匯銀行在一定時(shí)間所持有的外匯差額。）2. 遠(yuǎn)期匯率。也稱期匯率，是交易雙方達(dá)成外匯買賣協(xié)議，約定在未來某一時(shí)間進(jìn)行外匯實(shí)際交割所使用 的匯率。3. 歐洲貨幣。指由貨幣發(fā)行國境外銀行體系所創(chuàng)造的該種貨幣存貸款業(yè)務(wù)，而非特指歐洲某個國家的貨幣。4. 外匯期貨交易。是指外匯買賣雙方在有組織的交易場所內(nèi)，以公開叫價(jià)方式確定價(jià)格（匯率），買入或賣 出標(biāo)準(zhǔn)交割日期、標(biāo)

2、準(zhǔn)交割數(shù)量的某種外匯。5. 國際直接投資。 指投資者跨越國界，通過創(chuàng)立、收購等手段，以掌握和控制國外企業(yè)經(jīng)營活動從而謀取 利潤的一種投資活動。6. 外匯期權(quán)。也稱為貨幣期權(quán)，指合約購買方在向出售方支付一定期權(quán)費(fèi)后，所獲得的在未來約定日期或 一定時(shí)間內(nèi)，按照規(guī)定匯率買進(jìn)或者賣出一定數(shù)量外匯資產(chǎn)的選擇權(quán)。7. 歐洲債券。指借款人（債券發(fā)行人）在其他國家發(fā)行的以非發(fā)行國貨幣標(biāo)價(jià)的債券。8. 國際收支。指一個國家或地區(qū)與世界上其他國家或地區(qū)之間，由于貿(mào)易、非貿(mào)易和資本往來而引起國際 間資金移動，從而發(fā)生的一種國際間資金收支行為。簡答題（5 X 2）1. 歐洲債券市場的特點(diǎn)。 對于籌資者來說，1,進(jìn)行融

3、資的成本更低。2,不需要向有關(guān)國家申請批準(zhǔn)，不受各國金融法令約束。在審批手續(xù)、資料提供、評級條件掌握等方面都比較寬松。3，可以自由選擇貨幣面值。4，可以用一種貨幣發(fā)行，也可以用多種貨幣發(fā)行，到期由貸款人選擇使用對自己最為有利的貨幣還本付息。債券可以轉(zhuǎn)讓，金額分散，地理范圍廣，一般又有政府擔(dān)保，歐洲債券市場比一般債券市場容 量大。5，可以籌集到大額資金，并且利率低，期限長。對于投資者來說，由于發(fā)行人一般是各國政府、國際金融機(jī)構(gòu)和信譽(yù)卓越的公司，所以投資比較安全；而且債券利息收入在多數(shù)國家免稅，可以獲得較多 收益。2. 外匯期貨交易的特點(diǎn)。1、交易合約標(biāo)準(zhǔn)化。外匯期貨合約金額、期限、交割日等要素都

4、是標(biāo)準(zhǔn)化的，又各期貨交易所統(tǒng)一制定。2、集中交易和結(jié)算。期貨交易在有形交易所內(nèi)進(jìn)行。3、交易流動性高。絕大多數(shù)期貨合約都在到期日前通過對沖交易的方式平倉。4、價(jià)格形成和波動限制規(guī)范化。期貨合約的價(jià)格形成遵循公開集中競價(jià)制度，在交易所內(nèi)統(tǒng)一掛牌交易。5、履約有保證。期貨交易所的清算機(jī)構(gòu)要求場內(nèi)經(jīng)紀(jì)公司、經(jīng)紀(jì)公司要求委托交易人分別開立保證金賬戶，作為履約的保證。6、投機(jī)性搶。保證金制度雖然使外匯期貨交易有效防范了違約風(fēng)險(xiǎn)，但同時(shí)也刺激了投機(jī)性交易。3. 外匯期貨交易與外匯遠(yuǎn)期交易的區(qū)別。外匯遠(yuǎn)期交易外匯期貨交易交割日期將來將來合約特點(diǎn)量身定做，滿足多樣化需求高度標(biāo)準(zhǔn)化交易地點(diǎn)場外交易交易所內(nèi)交易交

5、易信息通常不公開公開、透明保證金要求無有初始保證金和維持保證金合約實(shí)現(xiàn)方式到期交割提前對沖平倉或到期交割組織1由雙方信譽(yù)保證清算所組織結(jié)算，為所有交易者提供保護(hù)價(jià)格確定銀行報(bào)價(jià)或雙方協(xié)商公開叫價(jià)，撮合成交價(jià)格波動限制無有4. 歐洲資金市場概念和特點(diǎn)歐洲資金市場是辦理短期信貸業(yè)務(wù)的市場，主要進(jìn)行1年以內(nèi)的短期資金存放。特點(diǎn)：1、是“批發(fā)市場”，因?yàn)榇蟛糠纸杩钊撕痛婵钊硕际谴罂蛻?，每筆交易金額很大，少則數(shù)萬美元, 更多精品文檔學(xué)習(xí)-好資料多則可達(dá)數(shù)十億美元。2、它是銀行間的市場，銀行同業(yè)交易占很大比重。3、這個市場沒有一個中央管理機(jī)構(gòu)，幾乎不存在任何管制，經(jīng)營自由。4、它是高度競爭性的市場，限制少

6、，競爭激烈，效率高。5、它有獨(dú)特的利率結(jié)構(gòu)，不受管制不需要保存存款準(zhǔn)備金，利差可以保持很小水平。5. 歐洲貨幣市場指非居民間以銀行為中介在某種貨幣發(fā)行國國境之外從事該種貨幣借貸的市場，又可以稱為離岸金融市場。（另：經(jīng)營離岸金融業(yè)務(wù)的市場也稱歐洲貨幣市場，或境外貨幣市場。）特點(diǎn)：1、經(jīng)營非常自由。2、資金調(diào)撥非常方便。3、市場賦稅較輕。4、可選貨幣多樣。5、資金來源廣 泛。五、綜合題（50分）練習(xí)：1.我國某公司6月1日從美國進(jìn)口一批貨物，價(jià)值100萬美元，支付條件為 90天遠(yuǎn)期不可撤消信用證，假設(shè)90天遠(yuǎn)期匯率為 US$ =RMB ¥ 7.8900/20,該公司為了防止 90天后美元

7、升值而產(chǎn)生外匯風(fēng)險(xiǎn)，決定采用遠(yuǎn)期合同法避險(xiǎn)。請問如何操作？答：買入90天遠(yuǎn)期的美元，用7.8920的價(jià)格。2同一時(shí)間內(nèi)，倫敦市場匯率為£00=US$200,法蘭克福市場匯率為£00=DM380，紐約市場匯率為US$100=DM193。試問，這三個市場的匯率存在差異嗎？可否進(jìn)行套匯從中獲利？如何操作？答：存在差異，可以進(jìn)行套匯。£-$ DM>£ 用£00去套，可以獲利£ 1.58$ DM>£-$用$100去套，可以獲利$1.58DM>£-$ DM 用 DM100去套，可以獲利 DM1.583設(shè)即期

8、US$仁DM1.7310/20，3 個月遠(yuǎn)期為 230/240;即期 £1=US$1.4880/90，3 個月遠(yuǎn)期 150/140。（1）US$/DM和£US$的3個月遠(yuǎn)期匯率分別是多少？（2）試套算3個月£DM的匯率。答案：（1） US$/DM=1.7540/1.7560,£US$=1.4730/1.4750（2）£ /DM1.7540 X 1.4730/1.7560 X 1.4750=2.5836/2.59014假定某年3月一美國進(jìn)出口商 3個月以后需要支付貨款 EUR500 000，目前即期匯率為 EUR仁USD1.131 0。為了避免3

9、個月后歐元升值的風(fēng)險(xiǎn)， 決定買入4份6月到期的歐元期貨合同（每份合同為EUR125 000 ）， 成交價(jià)為EUR仁USD1.1321。6月份歐元果然升值，及期匯率為EUR仁USD1.1522，歐元期貨合同的價(jià)格上升到EUR仁USD1.1525。如果不慮傭金、保證金及利息，試計(jì)算該進(jìn)口商的凈盈虧。時(shí)間現(xiàn)貨市場期貨市場3月即期匯率 EUR1=USD1.131 0 折合 USD565500買入4份6月到期歐元期貨價(jià)格 EUR1=USD1.132 1 總價(jià)值USD5660506月即期匯率UR仁USD1.1522 為購入50萬歐元元需支付 USD576100賣出4份6月到期歐元期貨價(jià)格EUR仁USD1.

10、1525總價(jià)值USD576250結(jié)果成本增加10600獲利102005. 某日，外匯市場上幾種貨幣的即期匯率為USD/JPY=111.82/92GBP/USD=1.7867/87更多精品文檔學(xué)習(xí)-好資料EUR/USD=1.2856/66要求分別以報(bào)價(jià)行和客戶的身份寫出：（1）美元兌日元的美元買入?yún)R率（2）英鎊對美元的美元賣出匯率；（3）歐元兌美元的歐元買入?yún)R率和賣出匯率。答：（1）報(bào)價(jià)方:111.82，客戶:111.92（2）報(bào)價(jià)方:1.7867，客戶:1.7887（3）報(bào)價(jià)方:1.2856 和 1.2866，客戶:1.2866 和 1.28566. 歐洲英鎊6個月期的年利率為 13%，歐洲美

11、元 6個月期的年利率為 9%，英鎊與美元的即期匯率為 GBP/USD=1.9250/60，6個月期的遠(yuǎn)期匯水為 165/158。假如每個投資者從歐洲貨市場借入192.6萬美元，在外匯市場上兌換成 100萬英鎊進(jìn)行套利。請問如何進(jìn)行拋補(bǔ)的套利？交易到期時(shí)該投資者的盈虧收益結(jié)果如何？借入美元的本利和共計(jì)：1926000X（ 1+9/100 X 6/12 ） =2012670美元進(jìn)行拋補(bǔ)套利：今天先把美元換成英鎊，作為客戶是買英鎊買美元，報(bào)價(jià)行就是賣英鎊買美元，用的是1.9260 的價(jià)格。同時(shí)，為了套期保值，要用到遠(yuǎn)期市場匯率：6個月遠(yuǎn)期匯率為1.9085/1.9102（1.9250-0.0165/

12、1.9260-0.0158）在遠(yuǎn)期市場上客戶賣出遠(yuǎn)期的英鎊，即報(bào)價(jià)行買入遠(yuǎn)期的英鎊。用的價(jià)格是1.9085英鎊存款的本利和共計(jì)：1000000X（ 1+13/100 X 6/12 ） =1065000 英鎊英鎊存款本利轉(zhuǎn)換成美元為：1065000X 1.9085=2032552.5 美元投資者套利交易凈獲利潤（不考慮手續(xù)費(fèi)）為：2032552.5-2012670=19882.5 美元。7.假設(shè)1月1日的6個月英鎊同業(yè)拆放利率為 12%，某公司將在6個月后向銀行借用100萬英鎊，而利率 的趨勢是看漲，為了使 6個月借款的利率固定在現(xiàn)在行市的水平上，該公司決定做套期保值。操作過程及 收益狀況如下：

13、時(shí)間現(xiàn)貨市場期貨市場1月1日6個月英鎊利率為12%以88的價(jià)格（賣出）200萬英鎊，9有份交割 90天短期國債期貨7月1日從銀行借款100萬英鎊，商定利率為16%以84的價(jià)格（買入）200萬英鎊9月份交割 的90天短期國債期貨結(jié)果付息比1月1日多4%，折合利息金額 2萬英鎊盈利4%，折合利息金額 2萬英鎊（200 X 4%學(xué)習(xí)-好資料X 90/360)(100 X 4% X 180/360)8.交易員認(rèn)為近期內(nèi)美元對日元匯率有可能上漲，于是買入一項(xiàng)美元的看漲期權(quán)，金額為1000萬美元，執(zhí)行價(jià)格為108.00日元，有效期為1個月，期權(quán)價(jià)格為1.5%，假設(shè)買入期權(quán)時(shí)的市場匯價(jià)為USD仁JPY108

14、。試簡單分析一下該交易。分析內(nèi)容包括：(1)(2)(3)(4)答:計(jì)算盈虧平衡點(diǎn)期權(quán)最大虧損期權(quán)最大收益做出圖形分析盈虧情況(1)盈虧平衡點(diǎn)設(shè)為 X。則有:(X-108)X 1000 萬=108X 1000 萬 X 1.5%, X=109.62(2) 最大虧損是期權(quán)費(fèi)：1000萬X 108X 1.5%=1620萬日元(3) 期權(quán)最大收益為無限大。(4)9國際收支的會計(jì)分錄A1、2、3、國向德國出口商品$國向美國出口商品$國從日本進(jìn)口商品$A國10萬，延期收款。8萬，貨款購買美國的國庫券以增加儲備。12萬，貨款用中行在東京三菱銀行的存款支付。4、5、上國向索馬里援助$ 5萬的藥品。國人在A國旅游

15、觀光花費(fèi) 20萬美元,A國某國際旅行社將其美元外匯存入其在國外的商業(yè)銀行賬戶 6、A國某公司用500萬美元購入D國某家上市公司股份的 51%,D國股票的賣方將其美元外匯收入存入其在A國某商業(yè)銀行賬戶上7、 B國某投資者用其在 A國某商業(yè)銀行的20萬美元的短期存款，購入A國某公司發(fā)行的10萬股普通股；8、 E國某國際企業(yè)以價(jià)值 800萬美元的機(jī)械設(shè)備向 A國投資開辦合資企業(yè)；1借：其他投資一一貿(mào)易信用$10萬貸：商品出口 $ 10 萬2.借：證券投資$8萬貸：商品出口 $8萬3. 借：商品出口 $12萬貸：銀行存款$12萬4. 借：經(jīng)常轉(zhuǎn)移$5萬貸：商品出口 $5萬5. 借：銀行存款$20萬貸：

16、旅游服務(wù)$20萬6. 借：直接投資$500萬貸：銀行存款$500萬學(xué)習(xí) 好資料7. 借：銀行存款 $100 萬 貸：證券投資 $100 萬8. 借：商品進(jìn)口 $800 萬貸：直接投資 $800 萬一、單選：1. 在間接標(biāo)價(jià)法下，如果一定單位的本國貨幣所能兌換的外國貨幣數(shù)額增加，則說明（ D ）A. 外幣幣值上升，本幣幣值下降，外匯匯率上升B. 外幣幣值下降，本幣幣值上升，外匯匯率下降C. 本幣幣值下降，外幣幣值上升，外匯匯率上升D. 本幣幣值上升，外幣幣值下降，外匯匯率上升2. 匯率采取直接標(biāo)價(jià)法的國家和地區(qū)有（ D ）A. 美國和英國 B. 美國和香港C .英國和日本D .香港和日本3. 在

17、直接標(biāo)價(jià)法下，如果一定單位的外國貨幣折成的本國貨幣數(shù)額增加，則說明（ A ）A. 外幣幣值上升，外幣匯率上升B. 外幣幣值下降，外匯匯率下降C. 本幣幣值上升，外匯匯率上升D. 本幣幣值下降，外匯匯率下降4. 當(dāng)一國國際收支順差時(shí)，（ ）A、外匯的供給大于對外幣的需求B、外匯的攻擊小于對外匯的需求C、外匯供給與需求和國際收支差額沒有關(guān)系D外匯的供給等于對外幣的需求5、倫敦市場£ 1 = SF8.4350/90,某客戶要賣出SF,匯率為（B ）。A8.4390B8.4350 C 8.4395 D 8.43456、直接標(biāo)價(jià)法（ A ）。A、是以一定單位的外國貨幣作為標(biāo)準(zhǔn)折算為本國貨幣來表

18、示的匯率；B、是以一定單位的本國貨幣作為標(biāo)準(zhǔn)折算為外國貨幣來表示的匯率；C、是以美元為標(biāo)準(zhǔn)來表示各國貨幣的價(jià)格；D是以英鎊作為標(biāo)準(zhǔn)來表示各國貨幣的價(jià)格；7、一定單位的本幣折算的外幣數(shù)量減少,說明（ C ）。A、本幣匯價(jià)下跌；B，外幣匯價(jià)下跌；C,本幣匯價(jià)上漲或外幣匯價(jià)下跌； D，本幣匯價(jià)下跌或外幣匯價(jià)上漲8、官方匯率是指（ A ）。A、由一國中央銀行或外匯管理當(dāng)局制訂和公布的匯率；B、由官方授權(quán)外匯銀行制訂和公布的匯率；C、各國中央銀行共同制訂和公布的匯率；D介于固定匯率與浮動匯率之間的匯率；9、 以下關(guān)于固定匯率制度的描述中,正確的是（）A:固定匯率制度下，兩國貨幣比價(jià)完全固定B:固定匯率只

19、存在于金本位制度下C:固定匯率可以在一定程度上降低國際貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)，有助于促進(jìn)世界經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。D:固定匯率制度已經(jīng)不存在10、目前,我國人民幣實(shí)施的匯率制度是 （ C ）A. 固定匯率制B. 彈性匯率制C有管理浮動匯率制D. 釘住匯率制11、 外匯市場的實(shí)際操縱者是（）A. 外匯銀行B. 外匯經(jīng)紀(jì)人C. 中央銀行D. 個人12、匯率不穩(wěn)有下浮趨勢且在外匯市場上被人們拋售的貨幣是 （ C）A. 非自由兌換貨幣B. 硬貨幣C. 軟貨幣D. 自由外匯13、英鎊的年利率為 27%，美元的年利率為 9%，假定一家美國公司投資英鎊一年，為符合利率平價(jià)，英鎊應(yīng)相對美元（ D）A:升值18% B:貶值36% C:

20、貶值18% D:升值14% 16、下列哪項(xiàng)是錯誤的？A、英國進(jìn)口佛羅里達(dá)橘子將增加對美元的需求B、如果美國人購買德國汽車，美元將對馬克升值C、美國從法國進(jìn)口的增加將增加美元與法郎交易中的法郎需求D美元的名義升值可能會減少美國貿(mào)易赤字14、 利率平價(jià)理論告訴我們，本國利率高于外國利率的差額等于本國貨幣的:AA、升值程度B、貶值程度C、膨脹率D匯率水平15、 金本位下，匯率決定的基礎(chǔ)是:DA、黃金輸送點(diǎn)B、黃金輸出點(diǎn)C、黃金輸入點(diǎn)D鑄幣平價(jià)16、（ ）是利用兩個國家（地區(qū)）金融市場利息率的差異，將資金從利率較低的市場 調(diào)往利率較高的市場以賺取利率差收益的一種外匯投機(jī)活動。A、擇期遠(yuǎn)期交易B、套期保

21、值C、套匯D、套利17、必須在 90天內(nèi)支付 100萬德國馬克的美國進(jìn)口商可以通過（ ）方式轉(zhuǎn)嫁美元貶 值的風(fēng)險(xiǎn)。A、在遠(yuǎn)期市場上買進(jìn)90天期的德國馬克B、90天后在即期市場上買進(jìn)德國馬克C、在遠(yuǎn)期市場上買進(jìn)德國馬克，90天后在即期市場上賣出D在遠(yuǎn)期市場上賣出德國馬克，90天后在即期市場上買進(jìn)18、 美國對日本汽車需求的上升將導(dǎo)致（）A、在美國日元的供給將減少B、在美國日元的供給將增加C、美國居民對日元的需求減少D美國居民對日元的需求增加學(xué)習(xí) 好資料19、如果一投機(jī)者認(rèn)為瑞士法郎的遠(yuǎn)期的即期匯率將高于今天的遠(yuǎn)期匯率，他做下列哪 項(xiàng)投資效果最好？（ A ）A、今天在期貨市場賣出遠(yuǎn)期交割的瑞士法郎

22、現(xiàn)貨B、今天在期貨市場買入遠(yuǎn)期交割的瑞士法郎現(xiàn)貨C、今天在現(xiàn)貨市場上買入瑞士法郎D今天在期貨市場上買入遠(yuǎn)期交割的美元20. 當(dāng)國際收支出現(xiàn)逆差時(shí)，政府可采用的貨幣政策措施是（ C ）。A 降低再貼現(xiàn)率B.本幣貶值C. 在公開市場上賣出政府債券D.增加政府支出21. 在固定匯率制度下，一國緊縮貨幣政策將導(dǎo)致 （）A、本國利率上升，國際收支惡化B 、本國利率上升，國際收支改善C、本國利率下降，國際收支惡化D、本國利率下降，國際收支改善22. 通常在浮動匯率制度下，一國的貨幣供應(yīng)量是怎樣的變量（）A. 外生 B.內(nèi)生 C.不能確定23. 在資本完全流動的情況下，如果一國政府決定采取浮動匯率制度，則財(cái)

23、政政策和貨幣 政策的效果為一下哪一種情況（ ）A. 財(cái)政政策有效，貨幣政策無效B. 財(cái)政政策無效，貨幣政策有效C. 財(cái)政政策和貨幣政策都無效D. 財(cái)政政策和貨幣政策都有效24. 在浮動匯率制度下，財(cái)政政策的作用不像貨幣政策那么明確，其影響力受國際資本流 動性的影響，國際資本流動利率彈性越大，財(cái)政政策的作用效果（ B ）、A、越有效B 、越有限C 不能確定25. 國際收支所反映的內(nèi)容是（ C ）A.與國外的現(xiàn)金交易B.與國外的金融資產(chǎn)交換C.全部對外經(jīng)濟(jì)交易D. 一個國家的外匯收支26. 國際收支平衡表采用（ B ）方式編制A.增減記賬法B.復(fù)式簿記C.平衡法D.單式簿記27. 國際收支均衡在原

24、則上是指（）A. 國際收支平衡表中任一項(xiàng)目的借方額和貸方額的均衡B. 國際收支經(jīng)常項(xiàng)目的均衡C. 國際收支資本項(xiàng)目的均衡D. 國際收支平衡表中全部項(xiàng)目的借方總額和貸方總額的均衡28. 經(jīng)常賬戶包含的項(xiàng)目有（）A. 貿(mào)易、儲備、收益和經(jīng)常轉(zhuǎn)移B. 貿(mào)易、儲備、服務(wù)和收益C. 商品、服務(wù)、收益和經(jīng)常轉(zhuǎn)移D. 商品、投資、勞務(wù)和經(jīng)常轉(zhuǎn)移29. 資本金融賬戶不包含的項(xiàng)目是（ ）A.直接投資 B.儲備資產(chǎn)C.貸款、貨幣、存款D. 利潤、股息、利息30. 下面哪些交易應(yīng)記入國際收支平衡表的貸方（）A .出口B .進(jìn)口C .本國對外國的直接投資D.本國對外援助31. 資本轉(zhuǎn)移包括在（）中。A .經(jīng)常項(xiàng)目B

25、.經(jīng)常轉(zhuǎn)移C .資本項(xiàng)目D .金融項(xiàng)目32. （）的投資者主要為了獲得對被投資企業(yè)的長期經(jīng)營管理權(quán)。A .證券投資B.直接投資C .間接投資D.其他投資33. （）是國際收支平衡表中最基本和最重要的項(xiàng)目。A .經(jīng)常項(xiàng)目B.資本金融項(xiàng)目C .貿(mào)易收支D.平衡項(xiàng)目34. 若在國際收支平衡表中，儲備資產(chǎn)項(xiàng)目為 -100億美元，則表示該國（ ）A .增加了 100億美元的儲備B .減少了 100億美元的儲備C .人為的賬面平衡，不說明問題D、無法判斷35、中國從美國進(jìn)口一批價(jià)值 50萬美元的商品， 而且美國廠商把所得資金用于購買中國 國債，中國的國際收支平衡表的變動是（）A .經(jīng)常賬戶、資本賬戶的借方

26、同記入 50萬美元B .經(jīng)常賬戶、資本賬戶的貸方同記入 50萬美元C,經(jīng)常賬戶的借方、貸方同記入 50萬美元D .資本賬戶的借方、貸方同記入 50萬美元E. 經(jīng)常賬戶的借方、資本賬戶的貸方記入 50萬美元主要看其（ ）是否平衡B .資本和金融項(xiàng)目D .調(diào)節(jié)性交易36 .通常判斷一國國際收支是否平衡，A .經(jīng)常項(xiàng)目C .自主性交易、多選：1. 下列屬于外匯的是（）A. 外國鈔票B.外幣股票C.本幣匯票D. 本幣公司債券 E.外幣國庫券2. 下列屬于外匯特點(diǎn)的是（ ）A.以外國貨幣表示B.用本國貨幣表示 C.為各國普遍接受D. 必須是在國外能得到補(bǔ)償?shù)膫鶛?quán)E. 具有可兌現(xiàn)性3. 從銀行買賣外匯的角

27、度劃分，外匯匯率包括（ ）A. 基礎(chǔ)匯率B.套算匯率C. 買入?yún)R率D. 賣出匯率E.中間匯率4、按外匯買賣的交割期限劃分，匯率可分為（ CD ）更多精品文檔A開盤匯率 B現(xiàn)鈔匯率C遠(yuǎn)期匯率D即期匯率E收盤匯率2. 下面各項(xiàng)中，（ ）屬于擴(kuò)張性貨幣政策，可以增加貨幣供應(yīng)量。A. 提高再貼現(xiàn)率 B. 買進(jìn)政府債券 C. 降低再貼現(xiàn)率D. 降低法定準(zhǔn)備金率E.賣出政府債券3. 一國采取由中央銀行提高再貼現(xiàn)率，從而引致市場利率上升的政策調(diào)節(jié)國際收支不均 衡，該種政策（ ）A. 屬于緊縮性貨幣政策B. 用于調(diào)節(jié)國際收支逆差C .可以刺激進(jìn)口，限制出口D. 可以吸引國外資本流入，抑制本國資本外流E. 屬于

28、膨脹性貨幣政策4. 下列因素中可能造成一國貨幣升值的因素有（ ）。A、國際收支順差B、國內(nèi)利率上升C、低于他國的通貨膨脹D國內(nèi)總需求增長快于總供給E、緊縮的貨幣政策5. 根據(jù)蒙代爾的政策搭配學(xué)說，如果經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中同時(shí)存在著國際收支順差和通貨膨脹問 題，為使經(jīng)濟(jì)恢復(fù)均衡而采取的政策組合是（ ）。A、貶值的匯率政策 B升值的匯率政策C、擴(kuò)張的貨幣政策D緊縮的財(cái)政政策E、擴(kuò)張的財(cái)政政策6. 當(dāng)國際收支出現(xiàn)逆差時(shí)，政府可采用的貨幣財(cái)政政策措施是（ ）。A、降低再貼現(xiàn)率B、本幣貶值C、在公開市場上賣出政府債券D增加政府支出7. 所謂BP曲線，其實(shí)就是一條國際收支平衡曲線，其上任何一點(diǎn)都代表一種使一國國際收支實(shí)現(xiàn)平衡的兩個變量的組合，這兩個變量是（）A. 、利率 B 、價(jià)格 C 、收入 D 、產(chǎn)量8. 列在國際收支平衡表的借方是（）。A、貨幣支付項(xiàng)目；B、負(fù)債減少項(xiàng)目；C、資產(chǎn)增加項(xiàng)目；